1、金融下农村信用体系建设研究 ：基于不完全信息静态博弈模型，以XX县区普惠金融与信用体系建设联动开展为例，思考普惠金融视角下农村信用体系建设的新路径。分析说明：借款人的还款概率主要受贷款额影响，同时受授信本钱约束；金融机构的放款概率主要受收益影响，同时受违约本钱制约。现阶段农村信用体系建设应充分发挥政府主导职能，构建更系统的信用评级和奖惩机制，建立完善的基层信用效劳系统。 关键词：普惠金融；农村信用体系建设；博弈模型 引言 长久以来，农民信用观念落后、农村借款失信人较多、信用评级工作推广困难等因素制约着农村金融的开展。2023年，联合国提出的普惠金融为如何使弱势群体得到正规金融效劳提供了新的思路
2、。普惠金融理念早已深入中国，我国政府历来高度重视农村金融开展，出台了一系列提高农民实现金融效劳可得性的政策措施。但如果没有信用体系的支撑，普惠金融就无法实现持续健康开展。2023年，国务院印发的推进普惠金融开展规划（20232023年）明确指出要建立健全普惠金融信用信息体系，加快建立全国统一的小微企业和农民信用信息档案平台。2023年，中共中央国务院关于实施乡村振兴战略的意见强调普惠金融重点要放在乡村。现阶段农村信用体系与普惠金融相结合产生了新的建设路径，具有重要的研究意义。农村信用体系建设作为农村金融建设的重点难点，一直受到国内相关学者的关注。有的学者提出应建立完整的农村信用体系，加强信用教
3、育，信用信贷结合促进农民增收；有的学者强调当前农村信用工程建设存在群众根底薄弱、缺乏相关法律保护、信用村镇未实行动态监管、形式主义盛行等问题；有的学者认为信用建设主体之间没有形成合力、信息共享平台建设困难、征信工作开展主体单一等因素制约了农村信用体系建设；杨小玲和陶可（2023）1指出农户信用意识淡薄、农村企业失信严重、征信法律缺失是农村信用缺失的主要原因。总的来说，虽然2023年前农村信用体系建设取得了一定的成果，但农民信用意识淡薄、信用建设开展主体单一、缺乏信用信息共享平台等问题仍比较突出。2023年以来，随着农村根底金融设施的逐步健全和普惠金融制度的进一步完善，农村信用体系建设进入快速开
4、展期。刘晓柏（2023）2分析了XX市“政府和人民银行统筹领导、统一信用评价标准、创新支农金融效劳的信用建设模式，指出农村信用信息管理系统和担保体系仍需进一步完善；还有学者以XX县区“三信建设为例进行分析，认为人民银行和地方各级政府联合领导、信用乡镇建设等措施取得了一定成效，但信用建设仍面临着农村刚性信贷需求缺乏、缺乏统一的信用评级标准等问题，指出应建立统一公认的信息共享平台；倪海鹭和袁磊（2023）3研究了XX市“一县一品的信用建设模式，认为当前信用体系建设仍存在框架机制不适应、建设合力缺乏、政策支持系统不完善等问题。以上分析说明，现阶段农村信用体系建设仍是农村金融工作的难点，但各地已创新出
5、许多试点模式，极大地推动了农村信用体系建设的开展。其中，XX省XX县区作为国家级普惠金融改革试验区，其“一平台四体系模式实现了普惠金融与信用体系建设的共同开展，并在XX省22个县（市、区）进行推广，形成了可复制推广的普惠金融开展模式。因此，本文选择XX县区为案例，思考普惠金融视角下农村信用体系建设的新路径。 一、XX县区普惠金融与信用体系建设联动开展 分析XX县区作为国家级普惠金融改革试验区，现阶段已初步形成了“以数字普惠金融为核心，以金融效劳、普惠授信、信用建设、风险防控为根本内容的“一平台四体系普惠金融模式，普惠金融与信用体系共建，实现了普惠金融与信用体系建设的联动开展，具有重要的研究价值
6、。 （一）普惠通+普惠金融效劳站，线上线下配合“一平台是指中国人民银行郑州中心支行在2023年试点推行的“普惠金融一网通效劳。平台通过“普惠金融一网通微信公众号，提供转账、生活缴费、贷款申请等金融效劳和涉农补贴查询、金融网点查询等便民查询效劳。该平台2023年2023月升级为“普惠通app。“普惠通app具有普惠授信、金融超市、金融知识宣传等功能。“普惠通app利用数字技术提高触达能力，线上解决了村民金融效劳单一的问题。为了改善农村金融网点缺乏和金融产品效劳有限的情况，XX县区设立了县、乡（镇）、村三级普惠金融效劳站。县级普惠金融效劳中心可一站式办理普惠授信、农村产权抵押登记、权益保护等业务，
7、并建立了农户和中小微企业信用信息中心，提供统一评价标准的信用评级效劳，实现与金融保险机构信用信息共享。村级普惠金融效劳站主要为村民提供信息采集和根底金融效劳，并开展金融知识宣传教育活动。普惠金融效劳站代理了金融机构网点的局部职能，一方面让村民享受便利、丰富的金融效劳，另一方面促进了农村信用建设和金融知识宣传活动的开展。2023年年底，XX县区实现了普惠金融效劳站行政村20230%覆盖。 （二）多举措共建信用体系XX县区采用宽门槛授信，配合个人信用评级和信用村镇评选，实现信用信贷良性互动。先由村委会审核推荐，凡村民有正当生产经营工程且符合“三无条件，提出申请就可获得免抵押担保、利率不高于6.75
8、%的5万元普惠授信额度。金融机构在村民使用授信时采集农户信息，提高了信息采集效率，降低了采集本钱。为了解决村民信用意识淡薄的问题，XX县区采用动态信用评级机制，根据信用等级调整贷款额度和利率，让村民切实体会到信用的价值。XX县区还开展了信用村和信用乡（镇）评选工作，对其给予资金、政策、工程上的支持，激发村民参与集体信用建设的积极性。XX县区同时设立了熔断机制，当村贷款不良率超过7%时，停止对该村的授信和贷款发放；当乡（镇）的不良贷款率超过5%时，停止对整个乡（镇）的贷款发放。村镇进行清偿整改后，金融机构才恢复贷款业务。尽管上述举措为村民建立了信用档案并提高了村民的信用意识，但对金融机构来说村民
9、仍是风险很高的客户群体。为了解除金融机构在开展普惠授信时的顾虑，XX县区依托风险补偿基金，创新设立“四位一体、分段分担的风险分担机制，即按不良贷款率划分区间，不同区间政府、银行、保险及担保机构担责不同4。风险分担机制降低了金融机构在开展普惠业务时承担的风险，激发了金融机构的参与积极性。总的来说，首先XX县区通过“普惠通app和普惠金融效劳站构建了较完善的基层信用效劳系统，线上配合线下能够为村民提供更为便捷多样的信用效劳，为信用体系的稳定开展奠定了根底。其次，个人动态信用评级机制可以为信用良好的村民带来贷款额度和利率的奖励，使村民感受到信用的价值。信用村和信用乡（镇）评选更加激发了村民参与集体信
10、用建设的热情，个人和集体信用建设形成联动。再次，县级普惠金融效劳中心设立农户和中小微企业信用信息中心，提供统一评价标准的信用评级效劳，并与金融机构共享信用信息，让多方享受到信用建设的成果。最后，风险分担机制明确各参与方的责任，激发了金融机构参与的积极性。风险熔断机制更是为防范区域金融风险扩散提供了有力保障。 二、普惠金融借贷主体静态博弈分析 由于农村信用环境差、村民缺少信用档案和历史履约信息等原因，金融机构开展农村信贷业务的积极性不高。现阶段随着普惠金融的开展，村民的金融效劳可获得性不断提高。开展普惠金融的关键在于可持续性，实现普惠金融持续开展需要农村信用体系支撑。农村信用体系通过为村民建立信
11、用档案，记录历史信用信息，加强宣传教育，提高村民的信用意识，改善农村信用环境，从而帮助普惠金融实现持续健康开展。本文通过构建博弈模型对普惠金融参与主体金融机构和借款人（村民）进行分析，找出其中的关键因素，并结合XX县区实际情况进一步思考，这对推动普惠金融与农村信用体系建设联动开展具有现实意义。 （一）博弈假设借贷双方在进行判断选择时所处的环境是复杂的，为了便于研究，本文作出以下假设。假设1：博弈的参与双方金融机构和借款人均为理性经济人，其目的均为利益最大化。假设2：借款人不知道金融机构是否会进行放款，金融机构除必要的信息外不完全了解借款人收入等其他信息，即借贷双方互相拥有对方的不完全信息。假设
12、3：当借款人有还款意愿时就代表其有资金需求。假设4：本文通过单次借贷博弈模型开展研究，即本文分析的是静态博弈。 （二）博弈模型分析根据博弈假设，本次博弈属于不完全信息静态博弈。假设借款额为m，利率为r，金融机构开展普惠授信的本钱为c，借款人使用借款进行生产经营活动的收益为v，借款人不还款导致违约的本钱为l。金融机构选择放款的概率为y，那么不放款的概率为1-y；借款人按时还款的概率为x，那么不还款的概率为1-x。博弈矩阵详见表1。 （1）当金融机构选择放款，借款人选择还款时，金融机构的收益为br-c，借款人收益为v-bx（1+r）。（2）当金融机构选择放款，借款人选择不还款时，金融机构的收益为-
13、b-c，即损失了本金和授信本钱，借款人收益为v-l。（3）当金融机构选择不放款，借款人选择还款时，金融机构的收益为-c，即损失了授信本钱，借款人收益为-v，即借款人有资金需求而没有获得资金导致收益损失。（4）当金融机构选择不放款，借款人选择不还款时，金融机构的收益为0，借款人收益为0，即借款人没有资金需求，金融机构没有产生授信本钱。构的期望收益1和借款人的期望收益2：1=yxxx（br-c）+（x-1）x（b+c）+（1-y）x（-cx）2=xxyx（v-b-br）+（y-1）xv+（1-x）xyx（v-l）因为在该博弈模型中金融机构和借款人都是理性经济人，所以他们都会选择使自己收益最大化的行
14、为。分别对x和y求一阶偏导并让其为0可得收益均衡点，即最优行为选择。X202348991;1X202348991;y=xx（br+b+c）-b-c=0X202348991;2X202348991;x=yx（v-b-br+l）-v=0解得x=1-br/（b+c+br）；y=v/（v-b-br+l）因此，可以得到金融机构的最优放款概率y和借款人的最优还款概率x，即该博弈模型的纳什均衡点。通过结合XX县区实际情况对上述纳什均衡进行分析，可以得出以下结论：（1）借款人的还款概率x=1-br/（b+c+br），由于XX县区普惠授信规定贷款年利率不得高于6.75%，贷款利息br对x影响很小，因此x主要受贷
15、款额b的影响，即贷款额b越大，借款人还款概率越高。同时金融机构开展普惠授信的本钱c也在一定程度上提高借款人的还款概率。现阶段XX县区普惠授信初始额度为5万元，并会随借款人信用等级的提高而提升额度，因此借款人的还款概率会不断提高。目前XX县区村民信用档案建档和信用评级工作主要是金融机构和政府有关部门入村入户开展，授信本钱c较高，有利于提高借款人还款概率x。未来在实现村民信用档案全覆盖后，授信本钱会减少，普惠金融业务可以逐步实现商业可持续（brc），进而推动普惠金融业务的长期开展。 （2）金融机构的放款概率y=v/（v-b-br+l），即金融机构的放款概率y主要受收益v的影响，借款人利用借款生产经
16、营的收益v越大，金融机构的放款概率越大。同时违约本钱l也在一定程度上可以制约借款人进行还款。2023年XX县区gdp增长率达9.5%，居民可支配收入较上年实际增长8.8%；家居制造及木业加工、食品及农副产品深加工等主导产业快速开展；新兴电商产业迅猛增长，2023年电子商务交易额达12.3亿元。可见XX县区增长势头强劲，开展潜力大，代表借款人利用借款生产经营获得的收益v会更多，有利于提高金融机构放款概率y。相较于城市居民，村民的违约本钱除个人失信导致的经济和声誉损失外，还包括鼓励力损失。在农村关系型社会中违约行为会通过“闲言碎语传播，增加了潜在声誉本钱。信用村和信用乡（镇）建设给予了个人参与集体信用建设的鼓励力，可以进一步制约借款人。综上所述，首先借款人的还款概率x主要受贷款额b的影响，同时受授信本钱c的约束。XX县区个人动态信用评级机制可以不断
