1、中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 1 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告（股票代码：601628）（股票代码：601628）二一四年三月二十五日 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 2重要提示重要提示 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。董事会会议应出席董事 10 人，实际出席董事 9 人。董事长、执行董事杨明生，副董事长、非执行董事万峰，执行董事林岱仁，非执行董事张响贤、王思东，独立董事孙昌基、
2、Bruce D.Moore（莫博世）、梁定邦、唐建邦出席了会议。非执行董事缪建民因其他公务无法出席，书面委托非执行董事张响贤代为出席并表决。本公司 2013 年度按企业会计准则和国际财务报告准则编制的财务报告已经安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）和安永会计师事务所分别根据中国注册会计师审计准则和国际审计准则审计，并出具标准无保留意见的审计报告。公司董事长杨明生先生、财务总监及财务机构负责人杨征先生、总精算师利明光先生声明：保证本年度报告中财务报告的真实、准确、完整。根据 2014 年 3 月 25 日董事会通过的 2013 年度利润分配方案，按照 2013 年度净利润的 10%提取任意盈余公
3、积人民币 24.70 亿元，按已发行股份 28,264,705,000 股计算，拟向全体股东派发现金股利每股人民币 0.30 元（含税）,共计人民币 84.79 亿元。上述利润分配方案尚待股东于 2014 年 5 月29 日举行之年度股东大会批准后生效。本公司不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况。本公司不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况。本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 3目录 目录 释义及重大风险提示4 公司简介5 财务摘要9 董事长致辞11 管理层讨论与分析13
4、 董事会报告37 监事会报告44 重要事项47 股份变动及股东情况54 董事、监事、高级管理人员及员工情况58 公司治理76 内部控制96 荣誉与奖项99 财务报告100 内含价值101 备查文件108 附件109 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 4释义及重大风险提示释义及重大风险提示 本报告中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：公司、本公司1 中国人寿保险股份有限公司及其子公司 集团公司 中国人寿保险（集团）公司 资产管理子公司 中国人寿资产管理有限公司，是本公司的控股子公司 养老保险子公司 中国人寿养老保险股份有限公司，是本公司的控股子公司财产险公司 中国人寿财产保险
5、股份有限公司 保监会 中国保险监督管理委员会 证监会 中国证券监督管理委员会 联交所 香港联合交易所有限公司 上交所 上海证券交易所 公司法 中华人民共和国公司法 保险法 中华人民共和国保险法 证券法 中华人民共和国证券法 公司章程 中国人寿保险股份有限公司章程 中国 为本报告之目的，指中华人民共和国，但不包括香港特别行政区、澳门特别行政区及台湾地区 元 人民币元 重大风险提示：本公司已在本报告中详细描述了存在的宏观风险、业务风险、投资风险等风险事项，敬请查阅“管理层讨论与分析”部分关于公司未来发展可能面对的风险因素的相关内容。1 财务报告中所述的“本公司”除外 中国人寿保险股份有限公司 20
6、13 年年度报告 5公司简介公司简介 本公司是根据公司法、保险法于 2003 年 6 月 30 日在中国北京注册成立，并于 2003 年12 月 17 日、18 日及 2007 年 1 月 9 日分别在纽约、香港和上海三地上市的人寿保险公司。本公司注册资本为人民币 28,264,705,000 元。本公司是中国最大的人寿保险公司，拥有由保险营销员、团险销售人员以及专业和兼业代理机构组成的中国最广泛的分销网络。本公司是中国最大的机构投资者之一，并通过控股的中国人寿资产管理有限公司成为中国最大的保险资产管理者。本公司亦控股中国人寿养老保险股份有限公司。本公司提供个人人寿保险、团体人寿保险、意外险和
7、健康险等产品与服务。本公司是中国领先的个人和团体人寿保险与年金产品、意外险和健康险供应商。截至 2013 年 12 月 31 日，本公司拥有约1.77 亿份有效的长期个人和团体人寿保险单、年金合同及长期健康险保单，同时亦提供个人、团体意外险和短期健康险保单和服务。公司法定中文名称：公司法定中文名称：中国人寿保险股份有限公司（简称“中国人寿”）公司法定英文名称：公司法定英文名称：China Life Insurance Company Limited（简称“China Life”）法定代表人：法定代表人：杨明生 董事会秘书：董事会秘书：郑勇 联系地址：北京市西城区金融大街 16 号 联系电话：8
8、6-10-63631191 传 真：86-10-66575112 电子信箱：ire- 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 6证券事务代表：证券事务代表：蓝宇曦 联系地址：北京市西城区金融大街 16 号 联系电话：86-10-63631068 传 真：86-10-66575112 电子信箱：lanyuxie-*证券事务代表蓝宇曦先生亦为与公司外聘公司秘书之主要联络人 公司注册地址：公司注册地址：北京市西城区金融大街 16 号 邮政编码：100033 公司办公地址：公司办公地址：北京市西城区金融大街 16 号 邮政编码：100033 联系电话：86-10-63633333 传 真：86
9、-10-66575722 公司网址：www.e- 电子信箱：ire- 香港办事处：香港办事处：联系地址：香港湾仔轩尼诗道 313 号中国人寿大厦 25 楼 联系电话：852-29192628 传 真：852-29192638 公司选定的 A 股信息披露报纸名称：公司选定的 A 股信息披露报纸名称：中国证券报、上海证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址：登载年度报告的中国证监会指定网站的网址： H 股指定信息披露网站：H 股指定信息披露网站：香港交易及结算所有限公司“披露易”网站 www.hkexnews.hk 本公司网站 www.e- 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年
10、度报告 7公司年度报告备置地点：公司年度报告备置地点：北京市西城区金融大街 16 号中国人寿广场 12 层 公司股票简况：股票种类 公司股票简况：股票种类 A 股 H 股 美国存托凭证 股票上市交易所 股票上市交易所 上海证券交易所 香港联合交易所有限公司纽约证券交易所 股票简称 股票简称 中国人寿 中国人寿 股票代码 股票代码 601628 2628 LFC H 股股份过户登记处：H 股股份过户登记处：香港中央证券登记有限公司 香港湾仔皇后大道东 183 号 合和中心 17 楼 1712-1716 号铺 美国存托凭证托管银行：美国存托凭证托管银行：Deutsche Bank 60 Wall
11、Street,New York,NY 10005 公司境内法律顾问：公司境内法律顾问：北京市金杜律师事务所 公司境外法律顾问：公司境外法律顾问：瑞生国际律师事务所 美国德普律师事务所 公司首次注册日期：公司首次注册日期：2003 年 6 月 30 日 公司首次注册地点：公司首次注册地点：北京市朝阳区朝外大街 16 号 公司最近一次变更注册日期：公司最近一次变更注册日期：2012 年 6 月 20 日 公司最近一次变更注册地点：公司最近一次变更注册地点：北京市西城区金融大街 16 号 企业法人营业执照注册号：企业法人营业执照注册号：100000000037965 税务登记号码：税务登记号码：11
12、010271092841X 组织机构代码：组织机构代码：71092841-X 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 8公司聘请的会计师事务所情况：公司聘请的会计师事务所情况：境内会计师事务所：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 16 层 签字会计师姓名：张小东、黄悦栋 境外会计师事务所：安永会计师事务所 香港中环添美道 1 号中信大厦 22 楼 公司上市以来主营业务的变化情况：公司上市以来主营业务的变化情况：未发生变化 公司上市以来历次控股股东的变更情况：公司上市以来历次控股股东的变更情况：未发生变化 中国人寿保险股份有限公司 2013
13、年年度报告 9财务摘要财务摘要 单位：百万元 主要会计数据主要会计数据1 2013 年年 2012 年年 本报告期比上年同期本报告期比上年同期 增减增减 2011 年年 全年业绩全年业绩 营业收入 423,613 405,379 4.5%385,388 其中：已赚保费 324,813 322,126 0.8%318,276 营业支出 394,710 394,424 0.1%364,842 其中：赔付支出 138,710 75,075 84.8%72,864 营业利润 28,903 10,955 163.8%20,546 利润总额 29,451 10,968 168.5%20,513 归属于母公
14、司股东的净利润 24,765 11,061 123.9%18,331 归属于母公司股东的扣除非经常性损益后的净利润24,354 11,051 120.4%18,356 经营活动产生的现金流量净额 68,292 132,182 -48.3%133,953 于于 12 月月 31 日日 资产总计 1,972,941 1,898,916 3.9%1,583,907 其中：投资资产2 1,848,744 1,790,803 3.2%1,494,912 负债合计 1,750,356 1,675,815 4.4%1,390,519 归属于母公司股东的股东权益 220,331 221,085 -0.3%19
15、1,530 总股本 28,265 28,265-28,265 每股计（元股）每股计（元股）每股收益（基本与稀释）0.88 0.39 123.9%0.65 扣除非经常性损益后的基本每股收益 0.86 0.39 120.4%0.65 归属于母公司股东的每股净资产 7.80 7.82-0.3%6.78 每股经营活动产生的现金流量净额 2.42 4.68-48.3%4.74 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 10 主要财务比率主要财务比率 加权平均净资产收益率（%）11.22 5.38 增加 5.84个百分点 9.16 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）11.03 5.37
16、增加 5.66个百分点 9.17 资产负债比率3（%）88.72 88.25 增加 0.47个百分点 87.79 总投资收益率4（%）4.86 2.79 增加 2.07个百分点 3.51 注：1、涉及净利润的数据及指标，采用归属于母公司股东的净利润；涉及股东权益的数据及指标，采用归属于母公司股东的股东权益。2、投资资产=货币资金+以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产+买入返售金融资产+贷款+定期存款+可供出售金融资产+持有至到期投资+存出资本保证金+投资性房地产 3、资产负债比率=总负债/总资产 4、总投资收益率=（投资收益-对联营企业的投资收益+公允价值变动损益-投资资产资产减值损失
17、-投资业务营业税金及附加+投资性房地产总收益）/（期初投资资产+期末投资资产）/2）非经常性损益项目和金额 非经常性损益项目和金额 单位：百万元 非经常性损益项目非经常性损益项目 2013 年年 2012 年年 2011 年年 非流动资产处置损益 30 67 36 计入当期损益的政府补助 8 10 8 除上述各项之外的其他营业外收支净额 510(64)(77)所得税影响数(137)(3)8 少数股东应承担的部分 -合计 合计 411 10(25)说明：本公司作为保险公司，投资业务（保险资金运用）为主要经营业务之一，非经常性损益不包括持有以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计
18、量且其变动计入当期损益的金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益。中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 11董事长致辞董事长致辞 2013 年是很不平凡的一年。世界经济复苏艰难、国内经济下行压力加大，保险业特别是寿险业开始进入增速相对平缓的阶段。面对极为错综复杂的经营形势，本公司全体员工紧紧围绕稳中求进的工作总基调，凝心聚力、攻坚克难，较好完成了全年发展的主要目标任务；大力实施创新驱动发展战略，各领域创新成效初显，公司发展活力不断增强；前瞻把握市场变化趋势，主动调
19、整资产配置策略，优化资产配置结构，投资收益水平稳步上升；积极防范和化解各类风险，维护了公司发展大局的稳定，保持了业务平稳健康发展。本报告期内，本公司营业收入为人民币 4,236.13 亿元，同比增长 4.5%；归属于母公司股东的净利润为人民币 247.65 亿元，同比增长 123.9%；每股收益（基本与稀释）为人民币 0.88 元，同比增长123.9%；一年新业务价值为人民币 213.00 亿元，同比增长 2.2%。2013 年本公司市场份额2约为 30.4%，继续占据寿险市场主导地位。截至本报告期末，本公司总资产达人民币 19,729.41 亿元，较 2012 年底增长 3.9%；内含价值为
20、人民币 3,422.24 亿元，同比增长 1.4%。截至 2013 年 12 月 31 日，偿付能力充足率为 226.22%。本公司董事会建议派发每股人民币 0.30 元（含税）的末期股息。上述建议尚待 2014 年 5 月 29日（星期四）举行之年度股东大会批准后生效。2013 年 6 月，本公司董事会秘书交接程序履行完毕，原公司董事会秘书刘英齐女士因工作调整原因辞任，由郑勇先生接任公司董事会秘书。在担任董事会秘书期间，刘英齐女士工作勤勉，尽职尽责，在推进公司治理建设、规范董事会运作、提高信息披露水平、加强投资者关系管理等方面做了大量卓有成效的工作。本公司董事会对刘英齐女士做出的重要贡献表示
21、衷心感谢。本报告期内，本公司给付赔付金额达人民币 1,387.10 亿元，经济补偿及保险保障功能进一步凸显。在履行保单责任的同时，本公司积极承担企业社会责任，依托专业和规模优势，继续深入开展新农合、新农保、城镇居民基本医疗保险、城乡医疗救助等政策性业务以及农村小额保险业务；在辽宁、吉林等省市中标了 76 个城乡居民大病保险业务（“大病保险业务”）项目；并为神十航天员和超过 20万名大学生村官提供了保险保障服务。本公司积极参与公益慈善事业，本报告期内通过中国人寿慈善基金会向四川省慈善总会捐款人民币 1,000 万元，用于雅安地震灾后重建；继续助养汶川地震、玉树 2 根据保监会公布的 2013 年
22、度寿险公司保费统计数据计算 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 12地震和舟曲泥石流致孤儿童，启动“爱心接力梦想启航圆梦地震孤儿”公益行动，举办第五期中国人寿爱心夏令营，对因灾致孤儿童进行长期、持续的生活救助和心灵关怀；向相关基金会捐款近人民币 2,000 万元，用于救助失独家庭、抚助特困公安民警家庭、助学支教和对贫困患者进行大病救助等。本公司还向遭受严重洪灾的辽宁省、黑龙江省等地区捐款逾人民币 300 万元，用于抗洪救灾。2014 年是深入推进“创新驱动发展战略”的重要一年，也是全面完成“十二五”规划的关键一年。世界经济复苏存在不稳定、不确定因素，国内经济下行压力依然较大；随着我
23、国市场化改革的不断深入，金融业的竞争格局正在发生深刻变化；保险业市场化进程加快推进，市场竞争和风险因素日趋复杂。本公司将坚持稳中求进的工作总基调，深入实施“创新驱动发展战略”，继续深化改革创新，着力推进转型升级，进一步提高公司持续发展能力。本公司将在保持规模业务基本稳定的前提下，大力发展首年期交业务，积极发展短期险业务，着力提升业务价值；加强产品、服务、技术和体制机制等重点领域创新，抓好销售队伍建设，进一步优化运营管理体系，不断增强公司发展动力；积极履行社会责任，拓展政策性商业保险业务；扎实做好风险防范工作，筑牢风险防线，实现公司健康发展。2013 年是本公司上市十周年。十年来，我们改革创新，
24、建立了现代企业制度；我们积极探索，扎实践行中国人寿特色寿险发展道路；我们奋力开拓，极大提升了公司发展实力；我们以人为本，着力打造了一支过硬的队伍；我们励精图治，全面升级了运营管理体系；我们固本求新，整合构建现代信息体系；我们进取有为，大幅提升了客户服务水平；我们强化管控，有效防范了经营风险；我们勇于担当，持续扩大了公司社会影响。新的十年，我们将牢牢把握战略机遇期，发扬二次创业精神，深化改革创新，推进转型升级，实现公司做强的目标，再创新的辉煌。十年风雨兼程，十年奋斗不息。上市十年来，全体国寿人戮力同心，奋力进取，中国人寿已经成长为国内外寿险行业具有重大影响力的企业。十年后的今天，公司正处于转型升
25、级、创新发展的攻坚时期和关键时期，全体国寿人将继续坚定信心，凝聚力量，攻坚克难，以上市十周年为契机，在接力奋斗中点燃新的梦想，在传承发展中再创新的辉煌。承董事会命 杨明生 杨明生 董事长 中国北京 2014 年 3 月 25 日 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 13管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、2013 年经营情况综述一、2013 年经营情况综述 2013 年，本公司业务实现平稳增长，市场领先地位保持稳固，业务结构持续优化，经营效益大幅提升。本报告期内，归属于母公司股东的净利润为人民币 247.65 亿元，同比增长 123.9%；一年新业务价值为人民币 213.00 亿
26、元，同比增长 2.2%。截至本报告期末，本公司内含价值为人民币 3,422.24亿元，同比增长 1.4%。本报告期内，本公司已赚保费为人民币 3,248.13 亿元，较 2012 年同期增长0.8%；首年保费较 2012 年同期下降 8.8%，首年期交保费较 2012 年同期下降 11.5%，首年期交保费占首年保费比重由 2012 年同期的 36.11%下降至 35.05%；十年期及以上首年期交保费较 2012 年同期增长 12.2%，十年期及以上首年期交保费占首年期交保费比重由 2012 年同期的 41.35%提升至 52.40%；续期保费较 2012 年同期增长 5.8%，续期保费占总保费
27、的比重由 2012 年同期的 55.83%提升至 58.45%；短期意外险保费较2012年同期增长11.5%，短期意外险保费占短期险保费比重由2012年同期的57.98%提升至 58.83%。截至 2013 年 12 月 31 日，有效保单数量较 2012 年底增长 18.8%；保单持续率（14 个月及 26 个月）3分别达 89.00%和 88.00%；退保率4为 3.86%，较 2012 年同期上升了 1.14 个百分点。本公司个险渠道业务健康发展，业务规模保持稳定，业务结构持续优化。本报告期内，个险渠道总保费同比增长 10.0%，首年保费同比下降 1.2%，首年期交保费同比下降 1.2%
28、，十年期及以上首年期交保费实现较大幅度增长，续期保费同比增长 12.9%。有效扩张队伍建设策略深入推进，队伍质态持续改善。渠道专业化建设取得进展，产品策略和销售组织策划效果明显，国寿 e 家新型移动展业工具进一步融入营销员的日常销售服务，普及率达 84.6%，平均出单时效明显提升，运营成本有所降低。截至本报告期末，保险营销员共计 65.3 万人。团险渠道稳定发展，保费规模持续增长，业务结构持续优化，经营效益稳定提升，市场地位保持稳定。本报告期内，团险渠道总保费同比增长 30.2%，首年保费同比增长 118.0%，短期险保费同比增长 14.5%。团险渠道积极服务经济社会发展和参与社会保障体系建设
29、，继续开展大学生村官保险、计生保险等业务，承保“神十”航天员人身保险。积极探索国际业务，创新国际共保等合作手段。重点加强团险渠道队伍建设。截至本报告期末，团险销售人员共计 1.7 万人，保持适度增长，销售能力进 3 长期个人寿险保单持续率是寿险公司一项重要的经营指标，它衡量了一个保单群体经过特定时间后仍维持有效的比例。指在考察月前14/26 个月生效的保单在考察月仍有效的件数占 14/26 个月前生效保单件数的比例 4 退保率=当期退保金/（期初寿险、长期健康险责任准备金余额+当期寿险、长期健康险保费收入）中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 14一步提升，渠道专业经营水平取得进展。
30、银保渠道采取积极转型策略，主动调整业务结构，减少趸交和短期期交业务规模，加大长期期交业务发展力度。银保渠道总保费同比下降 16.5%，首年保费同比下降 14.6%，首年期交保费同比下降36.6%。同时，银保渠道积极探索产品转型，深化渠道合作，创新销售方式，加强队伍建设，夯实基础管理，银保业务市场领先地位继续巩固。截至本报告期末，银行保险渠道销售代理网点 8.8 万个，销售人员共计 5.4 万人。2013 年，国内外经济形势错综复杂，国内金融市场改革创新力度加大，利率市场化进程加快，货币市场出现季节性资金紧张；债券市场收益率大幅上升；股票市场结构分化显著。本公司灵活应对资本市场变化，积极推动投资
31、品种和渠道多样化，加强投资能力建设与投资专业化管理，持续改善组合配置结构。固定收益投资方面，新增高固定利率协议存款，垫高存量资产收益水平；继续优化债券投资结构，增配高等级信用品种。权益类投资方面，把握市场节奏，逢高兑现收益，进一步控制风险敞口。不动产投资方面，稳妥推进商业不动产项目投资，协议投资金额人民币 40.75 亿元；积极推进基础设施和不动产投资计划，累计投资金额约人民币 599 亿元。其他金融资产方面，稳健推动信托计划、理财产品等金融产品投资，金额合计约人民币 59 亿元。截至本报告期末，本公司投资资产达人民币18,487.44 亿元，较 2012 年底增长 3.2%；主要品种中定期存
32、款配置比例由 2012 年底的 35.80%升至35.93%，债券配置比例由 2012 年底的 46.24%升至 47.25%，股票、基金配置比例由 2012 年底的 9.01%降低至 7.50%。本报告期内，息类收入稳定增长，净投资收益率5为 4.54%；价差收入大幅增长，资产减值损失显著下降，总投资收益率为 4.86%，包含联营企业投资收益在内的总投资收益率6为 4.95%。受债券市场收益率曲线上行影响，考虑当期计入其他综合收益的可供出售金融资产公允价值变动净额后综合投资收益率7为 3.17%。2013 年，本公司大力实施“创新驱动发展战略”。产品创新取得新进展，通过产品组合创新有效地推动
33、了业务发展，如瑞鑫（2013 版）保险组合计划、金账户年金保险（万能型）保险组合计划。销售创新取得新成效，有效利用客户关系管理成果，开展精准营销，推进十年期及以上首年期交业务的快速发展；探索柜面直销，支持业务发展。服务创新迈出新步伐，全面推进统一理赔平台，大幅改善理赔时效；积极拓展保单电子化服务，持续提升保单服务品质；优化保单借款服务，启动综合柜员制 5 净投资收益主要包含债权型投资利息收入、存款利息收入、股权型投资股息红利收入、贷款类利息收入、投资性房地产净收益等 6 包含联营企业投资收益在内的总投资收益率=（投资收益+公允价值变动损益-投资资产资产减值损失-投资业务营业税金及附加+投资性房
34、地产总收益）/（期初投资资产+期初长期股权投资+期末投资资产+期末长期股权投资）/2）7 综合投资收益率=（投资收益-对联营企业的投资收益+公允价值变动损益+当期计入其他综合收益的可供出售金融资产公允价值变动净额-投资资产资产减值损失-投资业务营业税金及附加+投资性房地产总收益）/（期初投资资产+期末投资资产）/2）中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 15试点，努力提升客户体验。技术创新迈上新台阶，数据中心正式竣工投产；大病保险系统获得保险行业创新奖；e 门店中介互联网销售系统广泛应用；“国寿 e 家”功能不断完善。体制机制创新实现新突破，积极探索投资管理体制市场化改革；持续推进运
35、营及销售渠道专业化经营。本公司持续遵循美国萨班斯奥克斯利法案404 条款，同时，围绕财政部等五部委联合发布的企业内部控制基本规范、企业内部控制配套指引以及保监会保险公司内部控制基本准则，全面开展企业内部控制规范体系遵循工作；进一步健全内控自我评估体系，提高了内控评估独立性。持续遵循保监会人身保险公司全面风险管理实施指引，率先在行业内实施风险偏好体系，实现风险监控由事后报告向事中监测的转变；以多年诚信建设实践为基础，确立了“立诚守信感恩致成”的诚信文化核心价值理念，连续第六年在全系统开展“诚信我为先”活动。二、利润表主要项目分析 二、利润表主要项目分析（一）营业收入（一）营业收入 截至 12 月
36、 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 已赚保费 324,813 322,126 个人业务 303,431 305,732 团体业务 2,055 465 短期险业务 16,952 15,929 大病保险业务 2,375-投资收益 95,911 80,006 公允价值变动损益(237)128 汇兑损益(437)(49)其他业务收入 3,563 3,168 合计合计 423,613 405,379 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 16已赚保费 已赚保费 1、个人业务 本报告期内，个人业务已赚保费同比下降 0.8%，主要原因是受银保渠道业务结构调整的影响。2、
37、团体业务 本报告期内，团体业务已赚保费同比增长 341.9%，主要原因是团体年金保险业务保费的增长。3、短期险业务 本报告期内，短期险业务已赚保费同比增长 6.4%，主要原因是公司加大转型发展力度，基层公司拓展业务积极性进一步提升。4、大病保险业务 随着 2013 年部分省市推行大病保险试点工作，公司开展大病保险业务。保险业务收入业务分项数据：截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 个人业务 个人业务 303,660 305,841 首年业务 112,929 125,649 趸交 72,658 80,118 首年期交 40,271 45,531 续期业务
38、190,731 180,192 团体业务 团体业务 2,060 469 首年业务 2,064 462 趸交 2,029 458 首年期交 35 4 续期业务(4)7 短期险业务 短期险业务 18,056 16,432 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 17 短期意外险业务 10,623 9,527 短期健康险业务 7,433 6,905 大病保险业务 大病保险业务 2,514 -合计 合计 326,290 322,742 保险业务收入渠道分项数据：截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 个险渠道 个险渠道 197,698 179,761 长险
39、首年业务 31,815 32,197 趸交 413 415 首年期交 31,402 31,782 续期业务 160,302 141,999 短期险业务 5,581 5,565 团险渠道 团险渠道 17,658 13,562 长险首年业务 4,720 2,165 趸交 4,561 2,002 首年期交 159 163 续期业务 563 593 短期险业务 12,375 10,804 银保渠道 银保渠道 107,658 128,863 长险首年业务 78,178 91,524 趸交 69,695 78,151 首年期交 8,483 13,373 续期业务 29,387 37,283 短期险业务 9
40、3 56 其他渠道其他渠道1 1 3,276 556 长险首年业务 280 225 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 18趸交 18 8 首年期交 262 217 续期业务 475 324 短期险业务 7 7 大病保险业务 2,514-合计 合计 326,290 322,742 注：1、其他渠道主要包括大病保险业务、电销等。2、保险业务收入渠道分项数据按照销售人员所属渠道统计口径进行列示。本报告期内，本公司保险业务收入前五家及其他分公司情况：截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 分公司分公司 2013 年保险业务收入年保险业务收入 江苏 32,463 广东 29,592
41、河北 21,914 山东 21,871 河南 20,791 中国境内其他分公司 199,659 合计合计 326,290 本报告期内，本公司保费收入前五位的保险产品经营情况：截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 保险产品保险产品 保费收入保费收入 新单标准保费收入新单标准保费收入1 国寿鑫丰两全保险（分红型）32,770 3,277 国寿鸿盈两全保险（分红型）29,235 1,434 国寿福禄双喜两全保险（分红型）27,506 8,047 中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 19康宁终身保险2 25,672 -国寿美满一生年金保险（分红型）3 18,881 -注：1、标准保
42、费按照保监会关于在寿险业建立标准保费行业标准的通知（保监发2004102号）及关于的补充通知（保监发200525号）文件规定的计算方法折算。2、康宁终身保险已于 2008 年停售，保费收入均为续期保费。本公司于 2009 年开始销售国寿康宁终身重大疾病保险。3、2013 年本公司未销售国寿美满一生年金保险（分红型），保费收入均为续期保费。投资收益 投资收益 截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产收益 2,008 1,132 可供出售金融资产收益 29,192 25,159 持有至到期投资收益 22,590 15
43、,194 银行存款类利息 32,667 30,512 贷款利息 5,773 4,339 其他类收益 3,681 3,670 合计合计 95,911 80,006 1、以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产收益 本报告期内，以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产收益同比增长 77.4%，主要原因是价差收入增加。2、可供出售金融资产收益 本报告期内，可供出售金融资产收益同比增长 16.0%，主要原因是权益类投资价差收入增加所致。3、持有至到期投资收益 本报告期内，持有至到期投资收益同比增长 48.7%，主要原因是加大持有至到期投资配置力度，增配高等级信用债券，利息收入增加。中国人寿保险
44、股份有限公司 2013 年年度报告 204、银行存款类利息 本报告期内，银行存款类利息同比增长 7.1%，主要原因是存款规模增加及市场利率上行。5、贷款利息 本报告期内，贷款利息同比增长 33.0%，主要原因是保户质押贷款业务规模以及债权计划投资规模增加。公允价值变动损益 公允价值变动损益 本报告期内，公允价值变动损益变动的主要原因是债权类以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产公允价值波动所致。汇兑损益 汇兑损益 本报告期内，汇兑损失同比增长 791.8%，主要原因是受人民币升值的影响。其他业务收入 其他业务收入 本报告期内，其他业务收入同比增长 12.5%，主要原因是代理财产险公司业务
45、手续费收入增加。（二）营业支出（二）营业支出 截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 退保金 64,863 40,731 赔付支出 138,710 75,075 个人业务 128,584 66,708 团体业务 308 249 短期险业务 8,661 8,118 大病保险业务 1,157 -摊回赔付支出(207)(118)中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 21提取保险责任准备金 109,016 184,911 摊回保险责任准备金(94)(37)保单红利支出 18,423 3,435 营业税金及附加 1,305 1,173 手续费及佣金支出 2
46、5,690 27,754 业务及管理费 25,602 24,042 摊回分保费用(160)(150)其他业务成本 7,748 6,556 资产减值损失 3,814 31,052 合计合计 394,710 394,424 退保金 退保金 本报告期内，退保金同比增长 59.2%，主要原因是各类银行理财产品冲击，部分银保业务退保增加。赔付支出 赔付支出 1、个人业务 本报告期内，个人业务赔付支出同比增长 92.8%，主要原因是满期给付增加。2、团体业务 本报告期内，团体业务赔付支出同比增长 23.7%，主要原因是团体定期寿险产品赔付增加。3、短期险业务 本报告期内，短期险业务赔付支出同比增长 6.7
47、%，主要原因是短期险业务赔付支出随业务规模增加而增加。4、大病保险业务 公司 2013 年新开展的大病保险业务开始赔付。中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 22提取保险责任准备金 提取保险责任准备金 本报告期内，提取保险责任准备金同比下降 41.0%，主要原因是满期给付及退保释放准备金所致。保单红利支出 保单红利支出 本报告期内，保单红利支出同比增长 436.3%，主要原因是分红账户投资收益率上升。营业税金及附加 营业税金及附加 本报告期内，营业税金及附加同比增长 11.3%，主要原因是应税保险业务收入增加。手续费及佣金支出 手续费及佣金支出 本报告期内，手续费及佣金支出同比下降
48、7.4%，主要原因是首年保费下降，手续费支出同比下降。业务及管理费 业务及管理费 本报告期内，业务及管理费同比增长 6.5%，主要原因是员工薪酬增加。其他业务成本 其他业务成本 本报告期内，其他业务成本同比增长 18.2%，主要原因是次级定期债务利息支出增加。资产减值损失 资产减值损失 本报告期内，资产减值损失同比下降 87.7%，主要原因是符合减值条件的权益类投资资产减少所致。（三）利润总额（三）利润总额 截至 12 月 31 日止年度 单位：百万元 2013 年年 2012 年年 个人业务 24,903 7,450 团体业务 511 (216)短期险业务 218 191 大病保险业务(24
49、7)-中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 23其他业务 4,066 3,543 合计合计 29,451 10,968 1、个人业务 本报告期内，个人业务利润总额同比增长 234.3%，主要原因是个人业务分部投资收益增加。2、团体业务 本报告期内，团体业务利润总额变动的主要原因是团体业务分部业务规模增加及投资收益增加。3、短期险业务 本报告期内，短期险业务利润总额同比增长 14.1%，主要原因是业务规模快速增长，业务质量得到优化，成本控制保持稳定，以及短期险业务分部投资收益增加。4、大病保险业务 本公司 2013 年新开展大病保险业务，保险业务收入为人民币 25.14 亿元，提取保险
50、合同准备金共计人民币 14.79 亿元，利润总额为人民币-2.47 亿元。（四）所得税（四）所得税 本报告期内，本公司所得税费用为人民币 44.43 亿元，上年同期数为人民币-3.04 亿元，变动的主要原因是应纳税所得额和递延所得税的综合影响。（五）净利润（五）净利润 本报告期内，本公司归属于母公司股东的净利润为人民币 247.65 亿元，同比增长 123.9%，主要原因是投资收益增加以及同比基数较低。中国人寿保险股份有限公司 2013 年年度报告 24三、资产负债表主要项目分析 三、资产负债表主要项目分析（一）主要资产（一）主要资产 单位：百万元 2013 年年 12 月月 31 日日 20
