1、第1 页，共 116 页 2015嘉元科技 NEEQ:833790 广东嘉元科技股份有限公司（Guangdong Fine Yuan Science Technology CO.LTD）年度报告 第2 页，共 116 页 2015 年，公司股票正式获准在全国中小企业股份转让系统公开挂牌转让，标志着公司进入新的发展历程。中共梅县区委、梅县区人民政府授予公司“2015年度梅州市梅县区纳税50强企业”荣誉称号。2015 年，公司通过了广东省清洁生产协会组织的“广东省清洁生产企业”考核评定，成为国内铜箔行业首家通过清洁生产认证的企业。2015 年，公司通过了广东省经济和信息化委员会组织的“广东省战略性
2、新兴产业骨干企业”考核认定，授予“广东省战略性新兴产业骨干企业”称号，行业领域为新材料。公 司 年 度 大 事 记 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 116 页 目录目录 第一节声明与提示.5 第二节公司概况.7 第三节会计数据和财务指标摘要.9 第四节管理层讨论与分析.11 第五节重要事项.19 第六节股本变动及股东情况.20 第七节融资及分配情况.23 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况.24 第九节公司治理及内部控制.28 第十节财务报告.33 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 116 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公
3、司法 中华人民共和国公司法 报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 立信、会计师 立信会计师事务所（特殊普通合伙）公司章程 广东嘉元科技股份有限公司章程 董事会 广东嘉元科技股份有限公司董事会 监事会 广东嘉元科技股份有限公司监事会 股东大会 广东嘉元科技股份有限公司股东大会 高级管理人员 公司总经理、副总经理、财务总监等 元、万元 人民币元、人民币万元 主办券商、中银证券 中银国际证券股份有限公司 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 116 页 第一节 声明与提示【声明】1、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载
4、资料不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。2、公司负责人、主管会计负责人及会计机构负责人保证年度报告中财务报告的真实、完整。3、立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意。立信会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整-是否存在未出席董事会审议年度报告的董事-是否存在豁免披露事项-(一)列示未出席董
5、事会的董事姓名及未出席的理由 无(二)豁免披露事项及理由 无【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 铜价格波动风险 公司生产经营所需的主要原材料为铜线，铜线价格参考长江现货市场 1#铜的市场价格。长江现货市场 1#铜价格的波动会对公司生产经营业绩造成不利影响。大额债务不能偿还的风险 2015 年度，公司已督促金象铜箔向广东梅雁吉祥水电股份有限公司偿还了往来款 40,006,558.20 元，剩余123,098,380.01 元将按照约定于 2016 年 12 月 31 日前归还给广东梅雁吉祥水电股份有限公司。如不能按时偿还
6、往来款，公司承诺从逾期之日起每月按未偿还部分的千分之五向广东梅雁吉祥水电股份有限公司支付利息。锂电用铜箔行业竞争风险 由于手机行业及电动车行业发展，高效锂电池的市场需求不断增加；前期锂电用铜箔均是通过国外进口，高端锂电用铜箔被韩国、日本和台湾地区的企业垄断，近年来国内企业的生产工艺及研发水平的提升，国内高端锂电用铜箔慢慢替代进口产品。原来生产广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 116 页 PCB 用铜箔的企业因 PCB 用铜箔竞争激烈，均开始转型生产高端锂电用铜箔，国内生产锂电用铜箔的企业增加，竞争加剧。主要原材料的供应商集中的风险 2015 年度，公司主要原材料供应商
7、为北京中海佳豪科技有限公司，北京中海佳豪科技有限公司系公司稳定合作供应商，其产品质量、产品价格及供货能力均能满足公司的生产需要。如果北京中海佳豪科技有限公司因意外事件出现停产、经营困难、交付能力下降等情形，公司需要调整供应商，将会在短期内对公司的采购造成一定程度的负面影响。公司治理风险 股份公司设立之后，虽然制定了公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、关联交易管理办法、对外担保管理制度、对外投资管理制度、董事会秘书工作细则、总经理工作细则等公司治理规则，建立了股东大会、董事会、监事会等治理结构，但公司管理层对上述规则的理解和执行尚需要在公司运营过程中不断完善。若公司治理欠
8、佳，将会制约公司快速发展，公司存在公司治理及内部控制制度不能有效执行的风险。实际控制人风险 公司实际控制人廖平元间接持有本公司 43.94%股份，对公司经营决策可施予重大影响。若实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营和其他股东权益带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 116 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 广东嘉元科技股份有限公司 英文名称及缩写 Guangdong Fine Yuan Science Technology CO.LTD 证券简称 嘉元科
9、技 证券代码 833790 法定代表人 廖平元 注册地址 广东省梅州市梅县区雁洋镇文社 办公地址 广东省梅州市梅县区雁洋镇文社 主办券商 中银国际证券股份有限公司 主办券商办公地址 上海市浦东新区银城中路 200 号中银大厦 39 层 会计师事务所 立信会计师事务所 签字注册会计师姓名 李新航、张伟坤 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区南京东路 61 号四楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 叶敬敏 电话 0753-2825818 传真 0753-2825858 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 广东省梅州市梅县区雁洋镇文社 广东嘉元科技股份有限公司 公司指定信息披露平台的网址
10、http:/ 公司年度报告备置地 公司档案室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-10-22 行业（证监会规定的行业大类）C32 有色金属治炼和压延加工业 主要产品与服务项目 研究、制造、销售：电解铜箔制品 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 116 页 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 116,176,000 控股股东 广东嘉元实业投资有限公司 实际控制人 廖平元 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 441421000003061 否 税务登记证号码 441421732163
11、913 否 组织机构代码 732163913 否 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 116 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 331,523,243.85 316,264,128.65 4.82%毛利率%17.60%13.10%-归属于挂牌公司股东的净利润 19,222,098.94 10,798,870.90 78.00%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 13,224,668.60 5,632,256.94 134.80%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净
12、利润计算）6.88%6.91%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.64%3.89%-基本每股收益 0.16 0.10 60.00%二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 527,274,036.47 524,845,345.95 0.46%负债总计 251,097,959.59 267,048,144.13-5.97%归属于挂牌公司股东的净资产 172,520,321.15 153,298,222.21 12.54%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.48 1.32 12.54%资产负债率
13、%47.62%50.88%-流动比率 0.54 0.43-利息保障倍数 3.59 2.42 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 116 页 三、营运情况 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 69,227,502.30 37,685,701.70-应收账款周转率 10.92 9.29-存货周转率 7.74 6.69-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%0.46%145.93%-营业收入增长率%4.82%29.74%-净利润增长率%66.21%-710.74%-五、股本情况 单位单
14、位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增 减 比增 减 比例例%普通股总股本 116,176,000 116,176,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 政府补助 7,106,900.00 其他营业外收入及支出-103,995.30 非经常性损益合计 7,002,904.70 所得税影响数-1,066,119.90 少数股东权益影响额（税后）60,645.55 非经常性损益净额 5,997,430.35 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 116 页 第四节 管
15、理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司主要从事于锂离子电池负极集流体应用的 618m 各类高性能电解铜箔的研究、生产和销售。我国电解铜箔项目的投产需要通过环境保护部门严格的审批和验收，前期基础设施的建设和生产设备的购买以及后期的日常生产需要投入大量资金，是典型的资本密集型行业，因而对公司的资金实力和安全管理提出了较高的要求。公司产品作为下游客户生产的原材料，并不直接接触最终消费客户，通过与专家团队、高校及科研机构合作开展“产学研”的方式，把握市场需求、提高生产工艺，为客户提供高品质的铜箔产品；同时，在保持稳定大客户的情况下，积极开拓新客户、新市场，从而不断提升公司产品质量、
16、业务规模。公司管理层及核心技术人员从事相关行业多年，对电解铜箔的生产工艺和技术有深刻的了解，通过不断研发出品质高、质量好的铜箔产品，直接销售给下游的锂离子电池生产企业来获取收入、利润。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 2015 年，公司坚定当前在铜箔产业的战略布局，以生产高档锂电铜箔为核心做大做强公司铜箔业务，积极开发、生产附加值
17、高的锂电铜箔拳头产品，继续强化产品创新和产业化推进工作，巩固公司在高档锂电铜箔领域的领先地位。2015 年，公司实现主营业务收入331,523,243.85 元；利润总额 20,864,004.47 元；归属于挂牌公司的净利润 19,222,098.94元。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例%占 营 业占 营 业收 入 的收 入 的比重比重%金额金额 变动比变动比例例%占 营 业占 营 业收 入 的收 入 的比重比重%营业收入 331,523,243.85 4.82%-316,264
18、,128.65 29.74%-广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 116 页 营业成本 273,188,104.92-0.60%82.40%274,830,321.50 28.86%86.90%毛利率%17.60%-13.10%-管理费用 26,680,781.35 20.18%8.05%22,200,014.99-15.18%7.02%销售费用 6,706,523.29 30.10%2.02%5,154,900.36 41.40%1.63%财务费用 7,996,775.06 2.69%2.41%7,786,946.20 60.04%2.46%营业利润 13,861,
19、099.77 191.84%4.18%4,749,618.38-191.76%1.50%营业外收入 7,108,026.00 11.37%2.14%6,382,528.74 157.33%2.02%营业外支出 105,121.30-0.03%-净利润 18,378,875.06 66.21%5.54%11,057,406.37-710.74%3.50%项目重大变动原因:营业利润和净利润：2015 年较 2014 年分别增加 191.84%和 66.21%主要原因为：通过对老旧设备的改造，公司产品结构发生变化，高附加值产品比重增加，双光产品销售占比增加。营业外支出：公司 2015 年发生的营业外
20、支出为 105121.30 元，主要是由于 1、公司子公司金象铜箔 2014 年度所得税汇算清缴补调增应纳税额产生滞纳金 2964.95 元；2、公司子公司金象铜箔查补 2010 至 2014 年度土地价值计入房产价值补交房产税产生滞纳金 102156.35元。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 331,523,243.85 273,188,104.92 316,241,550.87 274,830,321.50 其他业务收入-22,577.78-合计合计
21、331,523,243.85 273,188,104.92 316,264,128.65 274,830,321.50 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%华南 140,364,924.93 42.34%176,278,097.11 55.74%华东 128,408,196.69 38.73%93,734,158.86 29.64%华北 50,267,421.58 15.16%38,149,170.35 12.06%华中 6,917,496.77 2.09%3,945
22、,397.32 1.25%其它 5,565,203.88 1.68%4,134,727.23 1.31%收入构成变动的原因 鉴于下游客户对锂电铜箔的需求不断增大，公司根据实际情况，制定了产品销售及回款考核政策，以加强公司的经营现金流的管理。在运作过程中，适当控制并降低了华南地区客户群中数码类产品账期客户的销售，为此导致华南地区的销售收入同比降低。同时，为了扩大市场，公司加强了在华东、华北地区的销售，拓展了部分无账期的客户。因此华东、华北地区的销售收入有所增长。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 116 页 单位：元 项目项目 本期
23、金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 69,227,502.30 37,685,701.70 投资活动产生的现金流量净额-42,792,957.08-50,325,415.89 筹资活动产生的现金流量净额 19,948,874.73 17,219,227.05 现金流量分析：2015 年公司经营活动产生的现金流量净额较 2014 年增加 83.70%，主要原因：公司2015 年加强了产品销售及回款考核的销售策略，减少有账期的客户销售，加大无账期客户的市场推广，同时，加强部分账期客户的回款管理。因此，2015 年同比 2014 年应收款减少；其次，2015 年市场较 201
24、4 年进一步趋好，公司产品销售收入同比亦增加；再次，公司加强库存管理，同时，2015 年公司库存所需原材料铜线价格下降，因此，库存商品的单位成本降低，因此 2015 年公司库存商品同比 2014 年相应减少。综上因素，公司 2015 年经营活动产生的现金流量金额同比有较大增加。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 新能源科技有限公司 104,013,804.47 31.37%否 2 天津力神电池股份有限公司 38,060,070.33 11.48%否 3 深圳市比亚迪供应链管
25、理有限公司 16,083,994.85 4.85%否 4 深圳市海盈科技有限公司东莞分公司 13,360,975.29 4.03%否 5 中信国安盟固利动力科技有限公司 11,782,393.32 3.55%否 合计 183,301,238.26 55.28%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 北京中海佳豪科技有限公司及关联公司 189,981,830.35 81.34%否 2 广东电网梅州梅县供电局有限责任公司 23,119,673.01 9.90%否 3
26、 梅州捷通物流有限公司 3,727,457.86 1.60%否 4 梅州市世煌家具有限公司 2,112,119.66 0.90%否 5 深圳市庆泰进出口有限公司 1,570,645.26 0.67%否 合计 220,511,726.14 94.41%-(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 116 页 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 17,303,144.75 16,606,252.29 研发投入占营业收入的比例%5.22%5.25%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项
27、目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资产比重总资产比重的的增减增减 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例%占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 51,812,439.93 854.36%9.83%5,429,019.98 539.08%1.03%8.79%应收账款 40,056,169.85-12.09%7.60%45,563,849.40 29.13%8.68%-1.08%存货 18,426,322.03-41.66%3.49%31,585,921.82-11.49%6.02%-2.52%长期股权投资-固定资产 384,560,61
28、8.85-5.55%72.93%407,145,944.12 250.01%77.57%-4.64%在建工程 23,971.00-短期借款 18,000,000.00 0.00%3.41%18,000,000.00-24.69%3.43%-0.02%长期借款 18,400,000.00-24.59%3.49%24,400,000.00-4.65%-1.16%资产总计 527,274,036.47 0.46%-524,845,345.95 145.93%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：2015 年较 2014 年增加 854.36%，主要原因为：2015 年 12 月定增资金到账，总募
29、集资金 4725 万元。2、存货：2015 年较 2014 年减少 48.37%，主要原因为：（1）2015 年市场环境进一步改善，公司产品销售同比增加，同时，公司加强库存管理，使得期末库存量保持合理水平；（2）2015 年铜线等原材料价格同比下降，使得在产品、库存商品等存货平均单位成本较 2014 年有所降低。综上，2015 年的存货较 2014 年降低。3.3.投资状况分析投资状况分析 (1)(1)主要主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 主要控股子公司情况：在报告期内，公司持有梅县金象铜箔有限公司 42%股权，是该公司第一大股东。公司营业执照统一社会信用代码：914414
30、00754502410，法定代表人为廖平元，经营范围为：制造、销售：新型超薄合金铜箔及其原辅材料的进出口、批发零售业务。(法律、行政法规、国务院决定规定应经许可的、未获许可不得生产经营)。股权结构：投资方 投资方名称 国籍 投资比例 注册资本出资金额 甲方 广东嘉元科技股份有限公司 中国 42%6720 万元人民币 乙方 杨琦 中国香港 25%4000 万元人民币 丙方 广东梅雁吉祥水电股份有限公司 中国 28%4480 万元人民币 丁方 梅县金盘商品混凝土有限公司 中国 5%800 万元人民币(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无(三三)外部环境的分析外部环境的分析
31、 铜箔是现代电子行业不可替代的基础材料，按制造工艺的不同分为压延铜箔和电解广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 116 页 铜箔两类。根据应用领域及功率规格不同，电解铜箔可分为锂电铜箔（620 微米）、PCB 铜箔，其中 PCB 铜箔又可分为标准铜箔（1270 微米）及超厚铜箔（105420 微米），其中：锂电铜箔主要应用于锂离子电池领域；标准铜箔、超厚铜箔根据其自身厚度和技术应用于不同功率的印制电路板（PCB）。随着动力锂离子电池的推广应用，电解铜箔作为锂离子电池的主要原材料，也同样呈现出广阔的市场前景。锂离子电池是一种新型的二次电池，它的研究始于 20 世纪 80
32、年代。20 世纪 90 年代初，日本索尼公司首先推出了第一代锂离子电池。到了 20 世纪 90 年代末期，聚合物锂电池已成为了新一代的锂离子电池。近年来，石油价格的大幅波动对世界各国经济发展带来了许多负面影响，因此改变以石油为主的传统能源结构、开发利用新能源显得尤为迫切。而高容量动力锂离子电池凭借其单位电池工作电压高、比能量大、循环寿命长、无记忆效应、体积小、质量轻等诸多优点，受到市场的普遍关注，并成为未来动力电池的主要发展方向之一，发展潜力巨大。此外，汽车及电动汽车的发展亦将为电解铜箔的发展提供一次新的机遇。随着汽车及电动汽车的发展，作为汽车 PCB 和电动汽车动力电池的主要原材料，电解铜箔
33、的需求亦将大幅增加。目前，我国已成为世界汽车生产和销售大国；据中国汽车工业协会统计，2014 年，汽车行业规模以上企业完成工业总产值 6.96 万亿元，同比增长12.08%。目前，中国的汽车制造成本中，电子自动化产品的比例约占总成本的 30%，而国际先进汽车制造成本中的电子自动化产品比例达到 50%60%。因此，中国汽车工业的迅速发展、电子自动化比例的逐步提高，将直接带动我国电解铜箔市场需求的快速增长。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 （1）技术研发优势：公司自设立以来重视技术和产品的自主创新，通过高新技术企业认证，公司自主研发的电解铜箔生产中溶铜的生产方法、电解铜箔双面同步粗化及固化的方法及
34、设备、电解铜箔分切过程中清理铜粉的方法、电解铜箔生产废水处理工艺、超薄电解铜箔的制造方法等专利技术能有效的提高铜箔生产的效率和品质。（2）优质且稳定的客户优势：公司产品广泛应用于动力电池、数码电池等产品，最终流向消费类电子产品、电动汽车等多个行业和市场。公司紧跟行业发展的方向，开发多层化、薄型化、高密度化的电解铜箔产品，并借助在客户中的口碑宣传企业形象。经过多年的发展与积累，公司以优异的产品质量赢得了众多知名客户的信赖，拥有了稳定的客户群体，与国内知名锂离子电池生产企业建立了稳定的合作关系，在行业内树立较好的口碑和认知度。（3）质量优势：公司自成立以来一直专注于电解铜箔的研发和生产，致力于树立
35、品牌形象。经过多年的行业程度，公司在产品研发方面取得了大量成果。同时，公司在生产上实行三检制度，即原材料进厂检验、生产过程检验、成品入库检验；在生产流转过程中控制生产环境、采用多项检测措施来保证产品质量，公司产品在行业内获得广泛认可。(五五)持续经营评价持续经营评价 在报告期内，公司实际控制人及核心管理团队没有发生变动，核心团队对公司所在电解铜箔行业和公司的预期发展充满信心，公司发展战略明确，商业模式清晰、研发技术实力日益增强，明显的技术优势和竞争优势给公司未来带来新机遇。报告期内公司主管业务收入、净利润同比增幅为公司可持续发展奠定基础，目前不存在影响公司持续经营的重大不利风险。二、未来展望（
36、自愿披露）广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 116 页 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 近年来，石油价格的大幅波动对世界各国经济发展带来了许多负面影响，对新能源的研究越加受到社会各界的重视。高容量动力锂离子电池凭借其单位电池工作电压高、比能量大、循环寿命长、无记忆效应、体积小、质量轻等诸多优点，受到市场的普遍关注，其市场前景广阔。2014 年下游全球锂电池市场已经形成中日韩三足鼎立的局面，生产规模都在急剧扩大，中国的发展速度最快，韩国次之，中国的生产规模首次超过日本，位居世界第一。据研究机构 VTANK 发布的2014 年度小型锂离子电池研究报告数据显示，2014
37、 年全球小型锂离子电池产量达 85.4 亿只，产业规模达到 249 亿美元，同比增长 12%。产品需求结构有所调整，笔记本电脑电池需求停止增长，但手机电池需求平稳增长，并成为锂离子电池需求最多的品种。据日本 IIT 数据统计预测，20102013年全球动力锂电池汽车对锂电池的总容量需求的复合增长率为 116，20132018 年的复合增长率将保持在 26，2009 年小型锂电的总容量需求约为 48 亿 Wh，预计 2018 年动力锂电池的总容量需求将达到 350 亿 Wh，增长约 6.3 倍。世界各大汽车厂商纷纷列出电动车量产计划，绝大部分计划在 2010-2013 年推出自己的电动汽车。汽车
38、用动力锂离子电池将是未来锂电池增长的主要贡献者之一。随着锂离子电池在各领域中应用的不断拓展，锂电铜箔市场的需求亦随之扩大。(二二)公司发展战略公司发展战略 专注高端锂电铜箔生产与研发，借助“内生增长+外延收购”方式继续扩大行业领先地位并进行产业上下游布局，逐步提升公司经营效率及竞争优势，最终将嘉元科技打造为我国锂电铜箔行业领导者。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 1、经营计划：2016 年公司将继续执行既定发展战略，扎实开展各项生产经营工作，按时按质完成扩产技改项目。2、细化目标：（1）、2016 年 6 月前完成嘉元科技新增1500 吨/年高性能超薄电解铜箔技术改造工作；2016 年 5
39、 月前完成嘉元科技一厂 4 台生箔机阳极母槽更新换代技改工作。（2）、公司在目前现有年产 5,000 吨高端锂电铜箔基础上，于 2016 年 12 月实现新增年产 1500 吨高端锂电铜箔项目达产。(四四)不确定性因素不确定性因素 公司制定的未来发展计划或生产经营目标仅用于公司持续经营使用，不构成对投资者的承诺。在实际生产经营中，存在着市场变化、政策变化、产品变化等不确定因素，会造成计划目标与实际完成目标不一致，请投资者注意。三、风险因素(一一)持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 （1）铜价格波动风险：公司生产经营所需的主要原材料为铜线，铜线价格参考长江现货市场 1#铜的市场价格。为
40、此，长江现货市场 1#铜价格的波动会对公司生产经营业绩造成不利影响。风险管理措施：报告期公司与供应商采购合同中约定铜线采购价参考公司下采购订单当周长江现货市场 1#铜价格上调一定幅度。公司定价模式为“基准铜价+加工费”，基准铜价一般参考下单时 1#铜均价、公司实际购买铜线等价格确定，而加工费是针对不广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 116 页 同客户的产品工艺要求以及复杂程度选择不同的定价方式。该定价模式可以较大程度避免由公司承担铜线市场价格波动带来的风险。（2）主要原材料的供应商集中的风险：2015 年度，公司主要原材料供应商为北京中海佳豪科技有限公司；北京中海佳
41、豪科技有限公司系公司稳定合作供应商，其产品质量、产品价格及供货能力均能满足公司的生产需要。如果北京中海佳豪科技有限公司因意外事件出现停产、经营困难、交付能力下降等情形，公司需要调整供应商，将会在短期内对公司的采购造成一定程度的负面影响。风险管理措施：公司根据市场需求及生产情况调整铜线的安全库存；公司积极与其他原材料供应商沟通，建立原材料供应商资料库，并对原材料供应商供货能力、供货时间、供货价格持续跟踪。如在中海佳豪不能及时提供生产需要原材料铜线，公司将及时与其他铜线供应商沟通，向其购买生产所需的原材料铜线，尽量减少因中海佳豪不能及时供货影响生产的风险。（3）大额债务不能偿还的风险：2015 年
42、度，公司已督促金象铜箔向广东梅雁吉祥水电股份有限公司偿还了往来款 40,006,558.20 元，剩余 123,098,380.01 元将按照约定于 2016 年 12 月 31 日前归还给广东梅雁吉祥水电股份有限公司。如不能按时偿还往来款，公司承诺从逾期之日起每月按未偿还部分的千分之五向广东梅雁吉祥水电股份有限公司支付利息。风险管理措施：1、公司产品市场需求量大，正常生产经营能产生良好的现金流，公司计划用经营所得逐月偿还股权转让款；2、公司计划通过银行借款偿还梅县金象铜箔有限公司应付广东梅雁吉祥水电股份有限公司往来款。（4）锂电用铜箔行业竞争风险：由于手机行业及电动车行业发展，高效锂电池的市
43、场需求不断增加；前期锂电用铜箔均是通过国外进口，高端锂电用铜箔被韩国、日本和台湾地区的企业垄断，近年来国内企业的生产工艺及研发水平的提升，国内高端锂电用铜箔慢慢替代进口产品。原来生产 PCB 用铜箔的企业因 PCB 用铜箔竞争激烈，均开始转型生产高端锂电用铜箔，国内生产锂电用铜箔的企业增加，竞争加剧。风险管理措施：公司将利用自身的产业基础优势，继续提供稳定高品质产品给现有大客户，增加产品粘性；将不断通过技术研发，开发高附加值的产品，满足客户需求。（5）公司治理风险：股份公司设立之后，虽然制定了公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、关联交易管理办法、对外担保管理制度、对外投
44、资管理制度、董事会秘书工作细则、总经理工作细则等公司治理规则，建立了股东大会、董事会、监事会等治理结构，但公司管理层对上述规则的理解和执行尚需要在公司运营过程中不断完善。若公司治理欠佳，将会制约公司快速发展，公司存在公司治理及内部控制制度不能有效执行的风险。风险管理措施：公司管理层将认真学习并严格按照公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则等议事规则、关联交易管理办法及其他各项规章制度治理公司，使公司朝着更加规范化的方向发展。（6）实际控制人风险：公司实际控制人廖平元间接持有本公司 43.94%股份，对公司经营决策可施予重大影响。若实际控制人利用其对公司的实际控制权，对公司的
45、经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营和其他股东权益带来风险。风险管理措施：公司将加强内部审计部门的监督职能，强化外部中介机构对公司财务、法律等方面事务的审查监管，同时公司实际控制人将认真学习并严格按照公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则等议事规则、关联交易管理办法及其他各项规章制度履行股东权利，保证公司其他股东的合法权利不受侵害。广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 116 页 (二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内，无新增风险因素。四、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否
46、 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：不适用 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 116 页 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 否-是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 否-是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是 第五节、一（一）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否-是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否-是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否-是否存在股权激励事项 否-是否存在已披露的承诺事项 否-是否存在资产
47、被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 第五节、一（三）是否存在被调查处罚的事项 否-是否存在重大资产重组的事项 否-是否存在媒体普遍质疑的事项 否-是否存在自愿披露的重要事项 否-占用原因、归还及整改情况：(一一)报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况 单位单位：元元 日常性关联交易事项日常性关联交易事项 具体事项类型具体事项类型 预计金额预计金额 发生金额发生金额 1 购买原材料、燃料、动力 0.00 0.00 2 销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售 0.00 0 3 投资（含共同投资、委托理财、委
48、托贷款）0.00 0.00 4 财务资助（挂牌公司接受的）0.00 0.00 5 公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型 0.00 0.00 总计总计 0.00 0.00 偶发性偶发性关联交易关联交易事项事项 关联方关联方 交易内容交易内容 交易金额交易金额 是否履是否履行行必要必要决策程决策程序序 梅县丰园建筑有限公司 厂房建设 790,000.00 是 廖平元、李建枚 银行授信担保 30,000,000.00 是 广东嘉元科技股份有限公司 2015 年度报告 第20 页，共 116 页 廖平元 银行授信担保 10,000,000.00 是 广东嘉元实业投资有限公司 银行授信担保 28
49、,000,000.00 是 梅州丰园建设工程有限公司 银行贷款受托支付资金转回 27,000,000.00 是 广东嘉元实业投资有限公司 利息费用 183,513.89-广东梅雁吉祥水电股份有限公司 利息费用 963,831.54-总计总计 -790,000.00-(二二)承诺事项的履行情况承诺事项的履行情况 (三三)被被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况 单位：元 资产资产 权利受权利受限类型限类型 账面价值账面价值 占总资占总资产的比产的比例例%发生原因发生原因 机械设备 抵押 48,017,276.34 9.11%银行贷款 房屋及建筑物
50、抵押 33,422,519.45 6.34%银行贷款 房屋及建筑物 抵押 5,602,459.12 1.06%银行贷款 金象铜箔所属机械设备 抵押 120,895,075.35 22.93%为金象铜箔偿还广东梅雁吉祥水电股份有限公司往来款及利息的抵押物 土地使用权 抵押 5,068,954.34 0.96%银行贷款 累计值累计值 213,006,284.60 40.40%注注：权利受限权利受限类型为类型为查封查封、扣押扣押、冻结、冻结、抵押抵押、质押、质押。第六节 股本变动及股东情况 一、普通股股本情况(一一)普通股普通股股本结构股本结构 股份性质股份性质 期初期初 本期变动本期变动 期末期末
