1、1 星 诺 奇 NEEQ:835904 苏州星诺奇科技股份有限公司 Suzhou Sinnotech Technology Co.,LTD 年度报告 2015 2 致致 投投 资资 者者 的的 信信 尊敬的各利益相关方，2015 年是星诺奇发展进程中具有标志性意义的一年。我们在战略上精准聚焦，深挖汽车和高端消费电子及工业领域的客户需求，遵循“Concept to Solution”的整体解决方案服务理念，实现了 23%的营收增长和 139%的净利润增长（扣除非经常性损益后）；我们继续致力于行业和技术的创新，加大对研发的投入，达到空前的 1063 万元，超过营业收入的 6%；通过持续的研发投入，
2、我们也在逐步实现知识产权的丰富成果，我们新增取得了 3 项发明专利和7项实用新型专利，至今累计获得专利数30余项；我们在10月完成了整体股份制改造，响应祖国振兴资本市场的号召，向全国中小企业股份转让系统申请挂牌，并于 2016 年 3 月29 日正式挂牌。这些成果的背后，承载着星诺奇人共同的愿景和梦想：星诺奇是全球最具创新能力的、品质最可信赖的精密和超精密的塑料解决方案提供者。我们立志要在中国制造业往高端进步的时代背景下，探索出合适中国的道路，并做出卓越的贡献！星诺奇在 2010 年 10 月创立，经过五年的艰苦创业，默默耕耘，夯实基础，一步一个脚印，走到了 2015 年，再次吹响前进的号角！
3、五年间，我们建立了一套现代化的系统运营管理体系，拥有高素质的管理团队，培养了专业化的工程技术队伍，吸引了二十多家行业的领导者客户。当前，我们已经在汽车、高端消费电子、精密工业控制系统几大市场方面完成基本布局。星诺奇的客户和合作伙伴，绝大多数都是世界五百强或者是力争成为世界五百强的优秀企业。我们在高精密稳定性注塑工艺、齿轮传动链系统、以塑代钢技术等方面积累了强劲的研发实力，取得了 30 余项的发明和实用新型专利，并持续进行前沿探索。我们特别关注企业文化建设，并为此建立了一整套体系来支撑文化的发展，让员工、客户、股东及各相关方都能够和谐共赢，通过企业生态系统的思维来促进，保持并发展技术创新和管理创
4、新能力，同时也让企业发展的果实反馈给利益相关方，承担相应的社会责任。未来的道路清晰可循，我们要认真倾听客户的声音，持续了解和预见市场的需求。我们预计 2016 年的营业收入将有更进一步的提高，利润的增长率将超过销售额的增长率。通过内生能力的系统性提升，为未来的高速稳健发展提供蓄能。在此，我想特别感谢我们的员工，跟我们一起努力奋斗，积极进取，取得了今天的成绩。我们还要和全体员工、股东和利益相关方一道，创造令人振奋的未来！首席执行官首席执行官 叶茂叶茂 2016 年年 4 月月 公告编号：2016-008 3 星诺奇星诺奇 20152015 年回顾年回顾 11 月 被评定为上年度苏州工业园区 AA
5、 级劳动保障信用等级单位。4 月 13 日 通过 TS16949/ISO9001 换证审核。9 月 18 日 获得礼恩派汽车零部件集团亚洲区年度优秀供应商。10 月 27 日 完成股份制改造，更名为苏州星诺奇科技股份有限公司。11 月 3 日 通过江苏省高新技术企业复审。11 月 17 日 获得舍弗勒大陆集团全球Premium Supplier 称号，总经理叶茂和副总唐敏赴德国接受颁奖。8 月-11 月 新增 10 项专利授权，其中 3 项为发明专利，专利号：ZL201210161255.7 ZL201210142530.0 2012 1 0248664.0 12 月 入选苏州市“瞪羚计划”入
6、库企业，成为苏州着重培育发展的“科技小巨人”企业。12 月 入选苏州市两化融合试点企业。公告编号：2016-008 4 目 录 第一节 声明与提示.6 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.10 第四节 管理层讨论与分析.12 第五节 重要事项.28 第六节 股本变动及股东情况.34 第七节 融资及分配情况.37 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.40 第九节 公司治理及内部控制.43 第十节 财务报告.49 公告编号：2016-008 5 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 星诺奇、公司、股份公司 指 苏州星诺奇科技股份有限公司 有限公司、星诺奇有限 指 苏州星诺
7、奇传动科技有限公司 报告期、本年度 指 2015 年度 三会 指 股东大会、董事会、监事会 国泰君安 指 国泰君安证券股份有限公司 苏亚金诚 指 江苏苏亚金诚会计师事务所（特殊普通合伙）中安颐合 指 苏州中安颐合科技有限公司 将梅盛 指 苏州将梅盛企业管理有限公司 肇庆星诺奇 指 肇庆星诺奇传动科技有限公司 星诺奇精密 指 苏州星诺奇精密塑胶有限公司 星诺奇电子 指 苏州星诺奇电子科技有限公司 科士索福特 指 苏州科士索福特精密科技有限公司 星弧涂层 指 星弧涂层新材料科技（苏州）股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 中国证监会 指 中国证券监督管理
8、委员会 转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 元、万元 指 人民币元、人民币万元 麦格纳 指 世界 500 强企业，为全球最大的汽车零部件制造商之一，多元化经营的汽车零部件供应商。舍弗勒 指 世界 500 强企业，德国的家族企业，在全球范围内生产滚动轴承和直线运动产品，汽车制造业中著名的供应商之一。博格华纳 指 世界 500 强企业，为全球主要汽车生产商提供先进的动力系统解决方案.礼恩派 指 美国 500 强企业，,自 1883 年成立以来，一直致力于工程产品的开发与制造。模具 指 注塑模具是一种生产塑胶制品的工具；也是赋予塑胶制品完整结构和精确尺寸的工具。精密注塑 指 精密注塑成型，从严格
9、意义上来说，指的是通过注塑机设备生产出来的塑胶制品的尺寸精度，可以达到0.01mm 以下，通常是尺寸在 0.010.001mm 之间的一种注射成型生产方式。SGS 指 瑞士通用公证行，全球领先的检验、鉴定、测试和认证机构。FANUC 指 发那科，是一间提供如机器人和电脑数控机床等自动化产品服务的公司，主要由日本“发那科公司”、美国密歇根州罗切斯特山的“美国发那科公司”以及卢森堡的“欧洲发那科公司”组成。发那科是世界上最大的工业机器人制造商之一。公告编号：2016-008 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示 声明声明 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法
10、保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 公司治理风险 有限公司阶段，公司治理机制较为简单，未建立完善的内部控制制度。公司于 2015 年 10 月整体变更为股份有限公司后，建立了相对完善、健全的公司治理机制，制定了较为完备的 公司章程、三会议事规则、关联交易管理办法、对外担保管理办法等治理制度，初步建立了适应公司现状的内部控制体系。但未来随着公司规模进一步扩大，公司治理机制需要相应地在更大的范围发挥更有效的作用。同时，上述情况也对公司的信息披露工作提出了更高的要求。如
11、果公司不能使其治理机制迅速实现科学化、高效化和制度化，或不能做到信息披露的客观、及时，将会在一定程度上影响公司的生产运营和投资者的利益。行业风险 目前，我国已成为世界最大的汽车消费市场，世界著名汽车整车制造厂商通过各种方式在中国投资设厂,我国的汽车市场已逐步发展成买方市场，市场竞争将日益激烈。长期来看，整车价格不断下降是不可逆转的趋势。因此，下游整车制造商会转嫁成本压力,要求零部件供应商压缩成本、降低价格，这将在一定程度上压缩了上游汽车零配件行业的经营利润，公司面临主营业务毛利率下降的风险。此外，整车厂商系统对供应商遴选要求严格，我国的汽车零部件供应商竞争较为激烈，公司也面临较为激烈的行业竞争
12、风险。技术风险 虽然公司一贯重视新技术及新产品的研发，拥有同行业不可比拟的研发能力和研发团队，到 2015 年底已先后获得 6 项发公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。公告编号：2016-008 7 明专利和 25 项实用新型专利，技术能力获得多个世界 500 强公司认可。但由于各项技术不断处于更新换代过程中，某些成果可能无法按计划完成开发或者在技术、性能、成本方面不
13、具备竞争优势；研发投入、研发方向和研发产品的市场定位以及研发成果的转化等可能存在不确定性，不一定能满足市场需求，技术研发风险可能对公司业务发展造成不利影响。应收账款发生坏账损失的风险 公司应收账款随着营业收入的增长，2013 年末、2014 年末、2015 年末，应收账款净额分别为 40,827,105.37 元、60,186,542.62元、63,266,773.39 元，占主营业务收入的比例分别为 41.96%、43.79%、37.16%。报告期内，公司一年以内的应收账款占比 99%以上，且公司应收账款的客户主要为与公司合作多年、规模较大且信誉较好的优质客户，回款情况较好；公司已按照会计准
14、则的要求建立了稳健的坏账准备计提政策，并且公司非常重视应收账款的管理。随着公司经营规模的扩大，应收账款可能会进一步增加，如果出现应收账款不能按期或无法回收发生坏账的情况，将对公司的现金流、资金周转等生产经营活动产生不利影响。流动资金不足的风险 公司目前的主要下游客户为大型外资汽车零部件厂商，一般付款周期在 90 天-120 天。公司在获得长期较为稳定供应资格的同时，一般也会接受诸如部分承兑汇票等的较为苛刻的付款条件。另一方面，公司的原材料，如高端工程塑料则需定制进口，供应商账期较短，导致回款和付款周期不完全相同。同时，公司仍处于市场快速发展期，故公司所需流动资金量较大，可能存在流动资金不足的风
15、险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2016-008 8 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 苏州星诺奇科技股份有限公司 英文名称及缩写 Suzhou Sinnotech Technology Co.,Ltd.证券简称 星诺奇 证券代码 835904 法定代表人 叶茂 注册地址 苏州工业园区科智路 1 号中新科技工业坊二期 E1、E2、D1、H 栋厂房 办公地址 苏州工业园区科智路 1 号中新科技工业坊二期 E1、E2、D1、H 栋厂房 主办券商 国泰君安证券股份有限公司 主办券商办公地址 中国（上海）自由贸易试验区商城路 618 号 会计师事务所 江苏苏亚金诚会计师事务
16、所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 于志强、刘亚娟 会计师事务所办公地址 南京市中山北路 105-6 号中环国际广场 22-23 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 朱祺 电话+86 512 6592 8988 传真+86 512 6592 2533 电子邮箱 sinnotechsinno- 公司网址 http:/www.sinno- 联系地址及邮政编码 苏州工业园区科智路 1 号中新科技工业坊 215121 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3
17、 月 29 日 行业（证监会规定的行业大类）C29 橡胶和塑料制品业 主要产品与服务项目 公司主要从事精密模具、塑胶注塑件的研发、设计、采购、制造、销售，并提供相关的技术咨询和技术服务。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 40,000,000 控股股东 苏州中安颐合科技有限公司 实际控制人 叶茂 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 公告编号：2016-008 9 企业法人营业执照注册号 913200005642769422 是 税务登记证号码 913200005642769422 是 组织机构代码 913200005642769422 是 注：公司于2015年10月27日股份公
18、司成立取得了统一社会信用代码的营业执照（即三证合一），统一社会信用代码为913200005642769422。公告编号：2016-008 10 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 170,242,742.20 138,564,191.19 22.86%毛利率 24.91%9.21%-归属于挂牌公司股东的净利润 46,391,680.04-18,923,337.25-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 7,563,201.42-19,919,607.32-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计
19、算）148.58%-108.21%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）24.22%-113.90%-基本每股收益 1.16-0.80-二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 141,078,361.13 164,633,206.37-14.31%负债总计 85,708,477.48 165,429,733.43-48.19%归属于挂牌公司股东的净资产 54,418,304.45 8,026,624.41 577.97%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.36 0.34 302.27%资产负债率 60.7
20、5%100.48%-流动比率 1.18 0.68-利息保障倍数 10.42-2.59-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 18,716,662.31 24,101,097.64-应收账款周转率 2.74 2.73-存货周转率 4.66 4.77-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率-14.31%6.16%-营业收入增长率 22.86%41.66%-净利润增长率-公告编号：2016-008 11 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 40,000
21、,000 40,000,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-期初为有限公司阶段，无股本概念。期初实收资本为 23,733,768.00 元，公司于 2015 年 10月 21 日召开创立大会暨首次股东大会进行股改，10 月 27 日股份公司营业执照办理到位，股改时股本为 40,000,000.00 元。六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-124,957.06 计入当期损益的政府补助（与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,089,741.46 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-158
22、,084.70 其他符合非经常性损益定义的损益项目 35,630,264.80 非经常性损益合计非经常性损益合计 39,436,964.50 所得税影响数 586,080.69 少数股东权益影响额（税后）22,405.19 非经常性非经常性损益净额损益净额 38,828,478.62 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况（如有）科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 -公告编号：2016-008 12 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业
23、模式商业模式 公司的主营业务是结合齿轮与传动系统工程设计理念，以精密注塑模具和注塑制品的定制设计、开发、采购、加工生产、销售和售后等一站式服务为核心，为汽车、消费电子一级零部件供应商提供工程塑料精密系统结构件的整体解决方案。公司自主开发的精密注塑模具与注塑件具有高精密、高性能、高强度等特点，广泛应用于汽车制造、消费电子等行业。公司的主要产品为汽车传动系统零部件的注塑模具与精密注塑件，例如：天窗的传动系统、转向系统、传动带、雨刮器系统、引擎系统、车灯转向、燃油或气泵、采暖通风与空调、刹车系统、座位调节器、门锁系统、窗户升降器、底盘系统等；消费电子的精密注塑模具和注塑结构件，例如：电动剃须刀的微型
24、精密齿轮、CD/DVD 装弹器的滚轮、移动电话外壳、智能穿戴的外框结构、打印机喷墨传动系统、键盘外壳、计算机附件如USB 连接头和笔记本轴承等。1.盈利模式 公司是一家工程塑料精密结构系统的整体解决方案供应商。通过入围国际一级零部件供应商的采购招标，以管理与技术双输出模式，实现品牌化管理，为客户提供一站式高精密传动系统零部件与塑胶零部件的方案设计、采购、加工生产、销售和售后维护等综合服务获取利润。2.研发模式 公司项目组制定明确的项目管理程序及步骤，进行产品实现的先期策划，引导资源，使顾客满意。促进对所需更改的早期识别，避免晚期更改，以最低的成本及时提供优质产品。3.采购管理 公司建立物料采购
25、及档案管理程序，保证按时、按质、按量完成采购及溯源。采购部、质量控制部、仓库适用于公司所有直接或间接用于生产的物料采购供应。采购接到需求部门询价需求后寻找供应资源并将结果反馈给相关人员。项目立案后采购在合格供应商名册内选择合适的供应商进行询、比、议价。当客户有指定供应商时，公司从客户指定的供应商处采购。4.生产模式 一般而言，公司开发的模具进入注塑件量产阶段后，客户会为公司提供未来一个季度的采购量预测，方便公司进行备货采购原料。因此，公司稳定地采用“以销定产”的生产模式，根据产品订单情况，合理调度企业资源，快速有效地组织生产，实现产供销的有序对接。公告编号：2016-008 13 5.质量管理
26、控制 公司坚持以质量为核心，把质量管理放在首位，通过科学的规范管理，不断地改进和完善质量管理体系，提高管理和技术的创新能力，生产出顾客满意的产品并提供完善的各项服务。公司建立了一套完整的质量控制体系，项目前期严格按照 产品先期质量策划标准程序 执行，充分识别客户端的产品质量要求，并通过内部开发流程分解到每一个生产过程中。另外，体系运行过程中和产品形成过程中不符合项的及时纠正，严格执行不合格原材料不投产、不合格产品不出厂的原则。实施全面、有效的科学管理，以数据、信息和现代科学知识来代替管理者个人的判断、意见和经验。目前公司共通过了ISO9001 质量管理体系认证、ISO/TS16949 汽车产品
27、质量管理体系认证、ISO14001环境管理体系认证和OHSAS18001 职业健康安全管理体系认证。通过质量管理体系的运行，促进产品质量、过程及体系有效性和效率的提高。6.销售模式 公司通过与客户洽谈，深入了解客户需求，凭借模具开发能力获取订单。由于公司在齿轮、传动系统零部件的以塑代钢、模具开发方面具有技术优势，经过多年与国际厂商的合作经历，已经进入了他们的齿轮、传动系统零部件供应商的名录，当客户需要开发新零部件时，会主动与公司沟通，双方洽谈协商，公司根据客户要求设计模具。若模具得到客户认可，客户会对公司下注塑件量产订单。公司采取直接销售的模式。公司直接客户是汽车、消费电子的一级零部件供应商，
28、终端客户是国际知名品牌汽车整车厂商、电子产品厂商。公司为一级零部件供应商提供一站式定制化销售服务，这要求公司的销售队伍具备一定的行业及产品知识公司采取大客户经理或项目经理制，以一对一的方式了解客户需求。通过此体系设置，还有助于公司对新员工进行技术系统培训，打造专业化的营销队伍。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 星诺奇立志成为全
29、球最具创新能力的，品质最可信赖的精密和超精密的塑料解决方案提供者。公司一直致力于塑料齿轮传动链系统的研发和以塑代钢技术的应用方案优化。经过多年的技术沉淀和经验积累，以质控管理为标准，客户需求为核心价值的理念，取得了多家世界 500 强工业企业的认可。在 2015 年制 公告编号：2016-008 14 造业 PMI 指数持续走低的形势下，公司不但新增订单需求稳步上升，在品质，交付和成本方面得到了多家客户的赞赏，获得包括舍弗勒在内的多家客户授予的“优秀供应商”称号，与老客户建立了长期的战略合作关系。报告期内，公司实现营业收入 17,024 万元，较上年增长 3,168 万元，同比增长 22.86
30、%。主要系公司的注塑产品项目按计划持续进入量产阶段，注塑订单需求上升所致。公司持续凭借良好的项目研发能力和模具设计开发能力，从模具开发设计前端导入项目，利用自行开发的模具为客户生产注塑产品，一方面保证了注塑产品的质量和生产效率，另一方面随着项目进入量产阶段，锁定了注塑产品销售的稳定和持续增长。报告期内，公司持续加大对研发的投入，在高精密稳定性注塑工艺，多型腔精密模具研发和模具智能管理系统在自动化加工的应用方面均取得阶段性进展。公司自主研发的两项产品“脱模控制系统”和“推拉力测试夹具”被国家知识产权局授予发明证书，专利号分别为ZL201210142530.0和ZL201210161255.7，并
31、被评为江苏省高价值专利。报告期内，公司积极推进成本控制措施，一方面通过减少组织层级，合并技术和销售人员，达到减员增效的效果；另一方面通过建立自动化生产、智能跟踪系统与生产数据库，实现生产流程智能化、自动化，高效保障注塑产品的精度和质量，降低了制造成本，提高设备的有效利用率及单个人员的产出。报告期内，公司在优化组织效率和发展企业文化方面不断提升。通过对组织和个人推行绩效考核的方式，调动了员工积极性；通过选拔形成一批“支柱性员工”，树立了员工行为的标杆，推广了“为结果负责”的理念，激发了初级管理者的主动性，使公司的管理人才梯队逐步形成。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：
32、元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 170,242,742.20 22.86%100.00%138,564,191.19 41.66%100.00%营业成本 127,834,696.43 1.62%75.09%125,798,422.35 32.25%90.79%毛利率 24.91%-9.21%-管理费用 25,682,049.52 9.05%15.09%23,551,566.43-1.69%17.00%销售费用 5,303,550.16-6.95%3.
33、12%5,699,592.28 5.42%4.11%财务费用 4,463,989.66-30.49%2.62%6,422,470.77 0.35%4.64%营业利润 40,867,702.90-24.01%-23,595,112.44-17.03%营业外收入 4,249,965.41 201.39%2.50%1,410,106.76-24.34%1.02%营业外支出 443,265.71-3.21%0.26%457,964.52 327.29%0.33%净利润 44,287,614.19-26.01%-22,676,501.27-16.37%项目重大变动原因：公告编号：2016-008 15
34、1.毛利率 报告期内，公司毛利率为 24.91%，较上年同期增长了 15.7 个百分点。主要原因是公司属于发展初期，前两年还处于模具验证阶段，大部分的产品未进入量产阶段，设备利用率较低，单位产品分摊的固定成本较高，导致前期产品毛利率偏低，报告期内，公司的注塑产品项目陆续进入量产阶段，产能利用率逐步提高，单位产品分摊的固定成本被摊薄，加上生产人员的技术进一步成熟，因而毛利率大幅提高。2.财务费用 报告期内，公司财务费用 4,463,989.66 元，较上年同期降低了 30.49%，主要原因如下：2.1 公司在报告期内转让了持有的子公司苏州星诺奇电子科技有限公司全部股权，仅将星诺奇电子2015 年
35、 1-6 月损益纳入合并范围，因而减少了并入的财务费用。2.2 报告期内金融机构贷款基准利率下降，公司将原有利率较高的贷款替换成利率较低的贷款，从而降低了部分的利息支出。3.营业利润 报告期内，公司营业利润 40,867,702.90 元，较上年同期大幅增长。公司前两年营业利润一直处于亏损状态，营业利润和净利润的增长率小于销售收入的增长率，一方面原因是公司发展初期毛利率较低的原因；另一方面系公司在研究开发、市场开拓和人才培养的支出较大，销售毛利不足以弥补费用支出，属于战略层面的亏损。报告期公司营业利润较上年大幅上升，一方面系随着公司产能利用率的增长，毛利大幅上升，另一方面系公司于 2015 年
36、 6 月转让子公司星诺奇电子，获得股权投资收益 35,636,389.55 元所致。4.营业外收入 报告期内，公司营业外收入 4,249,965.41 元，较上年同期增长了 201.39%，主要系当期计入损益的政府补贴较上年增加了 3,249,827.51 元。5.净利润 报告期内，公司净利润 44,287,614.19 元，较上年同期大幅增长。主要原因是：公司转让子公司星诺奇电子取得的投资收益 35,636,389.55 元；公司销售增加，产能利用率提高造成毛利率上升；以及政府补贴增加造成营业外收入的增加所致。（2 2）收入构成）收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额
37、本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 169,732,998.55 127,121,842.59 137,440,152.29 124,779,277.35 其他业务收入 509,743.65 712,853.84 1,124,038.90 1,019,145.00 公告编号：2016-008 16 合计合计 170,242,742.20 127,834,696.43 138,564,191.19 125,798,422.35 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例
38、上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例 注塑 144,818,271.49 85.06%107,139,350.40 77.95%模具 17,971,059.86 10.56%14,949,132.23 10.88%表面处理及其他 6,943,667.20 4.08%15,351,669.66 11.17%收入构成变动的原因 报告期内，公司注塑和模具业务均保持稳定增长。注塑业务增长 35.17%，系公司前期完成的模具所对应的注塑产品持续进入量产所致，符合公司的计划；模具业务增长 20.21%，主要来自汽车零部件的模具新订单，从而保证了公司未来 3-5 年相应注塑产品的持续增长。
39、表面处理业务下降了 54.77%，系公司在 2015 年 6 月剥离了子公司星诺奇电子，7-12 月不再纳入合并范围所致。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 18,716,662.31 24,101,097.64 投资活动产生的现金流量净额-12,519,702.36-10,552,837.41 筹资活动产生的现金流量净额-3,560,665.03-12,528,915.52 现金流量分析：报告期内，公司筹资活动产生的现金流量为-3,560,665.03 元，较上年同期增长了 71.58%。主要是 20
40、14年公司偿还借款金额大于 2015 年的金额所致。报告期内，以公司净利润44,287,614.19元为基础加计资产减值准备186,042.55元、固定资产折旧5,886,811.76元、无形资产摊销181,739.36元、长期待摊费用摊销2,692,630.48元、处置固定资产的损失124,957.06元、财务费用4,434,851.06元、投资收益35,630,264.80元，此外，递延税款资产减少69,486.41元、存货减少4,764,221.27元，经营性应付项目减少12,104,743.49元、经营性应收项目减少3,823,316.46元，上述原因构成净利润与当期经营活动产生的现金
41、流量净额存在差异25,570,951.88元。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 广东肇庆爱龙威机电有限公司 38,127,815.25 22.40%否 2 苏州富士胶片映像机器有限公司 17,824,871.63 10.47%否 3 麦格纳汽车系统（苏州）有限公司 14,698,667.87 8.63%否 4 昆山联滔电子有限公司 8,031,126.37 4.72%否 5 舍弗勒（中国）有限公司 7,917,164.71 4.65%否 合计合计 86,599,645.
42、83 50.87%公告编号：2016-008 17（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 上海稻田产业贸易有限公司 15,052,610.90 18.94%否 2 三井塑料贸易（上海）有限公司 5,500,468.91 6.92%否 3 上海孔阳经贸发展有限公司 4,399,540.20 5.54%否 4 苏州知择工贸有限公司 4,318,569.79 5.43%否 5 RTP Company(Singapore)Pte Ltd 4,025,942.44 5.07%否
43、 合计合计 33,297,132.24 41.90%-（6）研发支出）研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 10,630,438.90 4,563,019.68 研发投入占营业收入的比例 6.24%3.29%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的占总资产的比重比重 占占总资产比总资产比重重的增减的增减 货币资金 6,248,568.81 66.08%4.43%3,762,291.3
44、3-2.76%2.29%2.14%应收账款 63,266,773.39 5.12%44.85%60,186,542.62 47.42%36.56%8.29%存货 24,936,190.25-16.04%17.68%29,700,411.52 23.24%18.04%-0.36%长期股权投资 94,152.73-6.11%0.07%100,277.48-0.06%0.01%固定资产 33,825,710.51-24.67%23.98%44,905,554.78-16.62%27.28%-3.30%在建工程 0.00-100.00%0.00%476,660.46-83.04%0.29%-0.29%
45、短期借款 32,500,000.00 6.56%23.04%30,500,000.00-7.58%18.53%4.51%长期借款 0.00 0.00%0.00%0.00 0.00%0.00%0.00%资产总计 141,078,361.13-14.31%100.00%164,633,206.37 6.16%100.00%0.00%资产负债项目重大变动原因：报告期内，公司货币资金 6,248,568.81 元，较上年同期增加 66.08%，系公司年底账款正常回笼，现金流状况逐步好转所致。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司控股子
46、公司肇庆星诺奇成立于 2014 年 1 月 16 日，注册资本 200 万元，公司拥有 70%的股权。肇庆星诺奇 2015 年实现销售收入 30,564,217.44 元，净利润 937,102.49 元。公司控股子公司星诺奇电子成立于2012年3月12日，注册资本500万元，公司拥有75%的股权。2015年6月，公司将持有的星诺奇电子的全部股权分别转让给关联方王永辉、叶茂、朱际翔和张云龙，公司不再持有星诺奇电子的股权。因此公司合并报表确认投资收益35,636,389.55元，计入当期非经常性损益。公告编号：2016-008 18 （2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （
47、三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1.行业概况 纵观注塑模具与注塑件行业，德国与美国作为全球注塑最大的生产国一直占据市场领先地位。2011年我国成为世界第二大经济体后，作为世界工厂，中国的塑料产业也在快速发展，规模迅速扩大，外资和内资投资的塑胶注塑制品与模具生产商的数量呈爆发性增长。从 2015 美国塑料材料和机械出口指导显示，截止 2013 年末，在中国营业收入超过 2000 万元的注塑制品生产企业就达到 13,699 家，大部分主要分布在珠江三角洲和长江三角洲区域。精密注塑模具与制品行业具有广阔市场空间。近年随着高分子材料和微电子技术的高速发展，电子电路高度集成化，使得工业设备零件逐渐
48、发展为高精度化、高精度化、轻量化、小型化和微型化，精密注塑件复合高精度的要求，且具备良好的机械性、力学性能和尺寸稳定性等优点，在物流、包装、通信、航天、军工、机械、汽车、消费电子和医疗设备等领域因替代部分高精度的金属零件而得到了广泛应用，如汽车发动机热管理系统、刹车系统、座椅调节系统、门锁系统、玻璃升降器系统和车灯控制系统中传动核心功能的零部件，电子产品外壳和医疗器械中的一次性注射器。目前精密塑胶注塑与模具行业仍处于成长时期，属于新兴的先进结构材料产业，与航天、机械、汽车制造、电子设备、医疗设备关系密切的行业，具有替代部分金属零附件的作用，随着节省能源保护环境意识增强，市场需求增加。行业周期性
49、特征表现不明显，本行业相对传统模具制造行业抗风险能力相对较强。2.市场规模 根据 IPSOS2014 年的市场调查显示，2012 年中国作为世界第二的精密注塑价与模具出口国，出口总值占比全球精密注塑价与模具产量的 28%。MT3 标准以上的注塑模具出口产值达 253 亿元人民币，占国内注塑模具出口总值的 40%。其中高精度的模具和一般精度模具的出口总值分别为 99 亿元和 154 亿元人民币；而 MT3 标准以上的注塑制品出口产值达 5,189 亿元人民币，占中国注塑制品产出总值的 58%，其中高精度和一般精度注塑件的出口总值分别为 1,800.5 亿元和 3,383 亿元人民币。自 2008
50、 年至 2012 年，MT3 及以上精度的注塑模具出口总值从 164 亿元人民币增长至 254 亿元人民币，实现了 11.5%的年均复合增长率。同期高精度和一般精度注塑件的出口总值从 2532 亿元人民币增长 公告编号：2016-008 19 至 5189 亿元人民币，实现了 19.5%的年均复合增长率。由于 2009 年的金融危机和 2012 的欧债危机，行业内出口总值在当期发生下滑，使得 2009 年至 2012 年之间的模具与注塑件出口产值年均复合增长率分别为 11.56%和 19.65%左右，与 2010 年到 2011 年间的年均复合增长率 14.22%和 28.98%相比，下降了2
