1、1 2019 年度报告 利泰医药 NEEQ:839888 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司 PUNING LITAI GUANGYUAN MEDICINE CO.,LTD 2 公司年度大事记公司年度大事记 公司于 2019 年 9 月 17 日召开 2019 年第二次临时股东大会，会议审议并通过了关于变更公司经营范围的议案和关于修改公司章程的议案，并于 2019 年 9 月 29 日经揭阳市工商行政管理局核准变更登记，取得新的营业执照。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要
2、 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2121 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2323 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2323 第九节第九节 行业行业信息信息 .2525 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2525 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3030 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 利泰医药、公司、本公司、股份公司 指 普宁市利泰广源医药营销股
3、份有限公司 利泰投资 指 普宁市利泰投资管理有限公司 安信证券、主办券商 指 安信证券股份有限公司 中审华会计师事务所（特殊普通合伙）指 中审华会计师事务所(特殊普通合伙)董事会 指 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司董事会 监事会 指 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司监事会 股东大会 指 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司股东大会 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、
4、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李绪庆、主管会计工作负责人林楚涛及会计机构负责人（会计主管人员）林楚涛保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中审华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完
5、整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 医药行业政策风险 医药行业是国家重点发展和监管的行业之一,容易受到国家及地方政策的影响。为规范医药行业市场秩序,加强对医药企业的经营监管,国家有关部门对医药行业严格实行药品经营许可证制度、药品经营质量管理规范(GSP)认证制度等。目前国家药监部门对于医药商业流通企业在场地、设施、资金以及专业技术人员配备等方面提出了更高的要求,对药品经营许可证的批准十分严格,医药企业市场准入门槛不断提高。随着准入
6、门槛的提高,若未来国家有关部门对相关资质和认证标准进行调整,公司无法继续取得经营所需的资质和认证,将会对公司持续经营能力造成重大不利影响。药品质量风险 公司严格按照 GSP 的规定,在供应商资质审核、产品质量验收、产品质量资质审核、产品储存保管、产品出库复核、产品配送运输等药品流通的各个环节进行严格质量控制,产品从购进、入库、销售、出库复核均有严格的记录,确保发现问题能及时追溯。但公司作为医药流通企业,不负责产品的生产,无法保证药品的生产质量,并且在药品流通环节也会因为运输条件等原因造成产品质量问题,如果公司在经营过程中出现重大药品质量事故,将会给公司业务经营带来风险。市场竞争加剧的风险 中共
7、中央国务院关于深化医药卫生体制改革的意见明确要6 求减少药品配送中间商业环节,提倡压缩医药流通环节,进一步促进行业集中度的迅速提升,同时实力雄厚型的央企和地方国企加速并购重组地方医药企业,持续加大对医药流通领域的投资和市场营销网点的布控力度,都使得国内医药市场竞争日益激烈。虽然公司在行业市场发展中有一定的市场竞争力和影响力,但是随着市场竞争加剧,将面临着越来越大的竞争压力。公司治理风险 虽然公司改制成为股份公司的时间较早,并且建立健全了规范化的法人治理结构、相关的管理制度等规章制度,制定了科学的内部控制制度体系,但由于公司规范的时间较短,各项管理、规章制度的执行尚未经过长时间的运行检验。随着公
8、司的快速发展,经营规模不断扩大,对公司治理将会提出更高的要求。因此,公司可能存在因治理不当而产生的风险。实际控制人不当的风险 公司股东罗庆发直接持有公司18.00%股份,通过普宁市利泰投资管理有限公司间接持有公司 51.00%股份,合计持有公司 69.00%股份。罗庆发对公司股东大会决议、董事、高级管理人员的提名及任免能够起到实质影响,能实际控制公司,为公司的实际控制人。尽管公司建立了较为完善的法人治理结构,通过公司章程对股东,特别是控股股东的行为进行了相关的约束,从制度安排上避免实际控制人利用其控制地位损害公司和其他股东利益的情况发生。但如果实际控制人利用其控制的地位,通过行使表决权对公司的
9、经营、人事、财务等进行不当控制,仍可能给公司经营和其他股东带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 普宁市利泰广源医药营销股份有限公司 英文名称及缩写 PUNING LITAI GUANGYUAN MEDICINE MARKETING CO.,LTD 证券简称 利泰医药 证券代码 839888 法定代表人 李绪庆 办公地址 普宁市流沙大道西 88 号一号楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 罗茂春 职务 董事会秘书 电话 0663-2956966 传真 0663-2956966 电子邮箱 公司
10、网址 联系地址及邮政编码 普宁市流沙大道西 88 号一号楼 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2004 年 3 月 16 日 挂牌时间 2016 年 11 月 21 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）F 批发与零售业-F51 批发业-F515 医药及医疗器材批发-F5151 西药批发/F5152 中药批发/F5153 医疗用品及器材批发 主要产品与服务项目 药品、生物制品(除疫苗)的批发 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）28,880,000
11、优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 普宁市利泰投资管理有限公司 实际控制人及其一致行动人 罗庆发 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914452007592439055 否 注册地址 普宁市流沙大道西 88 号一号楼 否 注册资本 28,880,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 单闽、路剑平
12、会计师事务所办公地址 天津开发区第二大街 21 号 4 栋 1003 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 28,043,392.81 41,494,407.77-32.42%毛利率%23.48%18.78%-归属于挂牌公司股东的净利润-1,658,776.71 1,231,724.2-260.92%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,628,774.72 1,012
13、,136.34-260.92%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-3.90%2.88%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-3.83%2.37%-基本每股收益-0.06 0.04-240.85%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%资产总计 45,319,791.48 45,340,669.31-0.05%负债总计 3,582,411.00 1,944,512.12 84.23%归属于挂牌公司股东的净资产 41,737,380.48 43,396,157.19-3.82%归属于挂
14、牌公司股东的每股净资产 1.45 1.50-3.33%资产负债率%（母公司）7.90%4.29%-资产负债率%（合并）7.90%4.29%-流动比率 8.25 14.18-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 375,289.18 6,971,681.55-94.62%应收账款周转率 1.19 1.49-存货周转率 5.86 11.97-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-0.05%-15.60%-营业收入增长率%-32.42%-58.62%-净利润增长率%-
15、234.67%-77.00%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 28,880,000 28,880,000 0%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-30,002.10 非经常性损益合计非经常性损益合计-30,002.10 所得税影响数-0.11 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额-30,001.99 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况
16、 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据-84,141.44-应收账款 -20,668,923.58 31,931,175.93-应收票据及应收账款 20,753,065.02-31,931,175.93 应付票据-11 应付账款-1,186,359.00 10,784,406.90-应付票据及应付账款 1,186,359.00-10,784,406.90 12 第四节第四节 管理层讨论与
17、分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司属于医药流通企业，主要以医药批发为主。根据中国证监会上市公司分类指引（2012 年修订）的规定，公司属于“F 批发与零售业”中的“F51 批发业”的批发商；根据国民经济行业分类（GB T47542011），公司属于“F515 医药及医疗器材批发”的批发商；根据全国中小企业股份转让系统挂牌公司管理型行业分类指引（2015 年），公司属于“F 批发与零售业”中的“F515 医药及医疗器材批发业”，小类 5151 西药批发的批发；小类 5152 中药批发的批发商和小类 5153 医疗用品及器材批发的批发商。公司采用现代物流技术和基
18、本的一些信息管理技术，建立了完善的供应链管理系统。公司通过药易通药业供应链管理系统有效的提高了仓储和配送效率，降低了物流成本。报告期内，公司的商业模式较上年度无重大变化。公司的采购模式、销售模式、盈利模式如下：（一）采购模式 质量管理部根据库存情况，结合市场部购销计划或通过调查市场需求制定临时采购计划，选择优质供货单位。公司对供货单位进行严格的审查，要求供货单位都必须提供药品生产许可证或药品经营许可证和营业执照、身份证复印件、质量保证协议以及有关药品的质量标准、生产批文等，对供货单位及销售人员的合法资格、质量信誉及所供产品资料进行质量审核，审核所供药品是否在其生产或经营范围之内、药品标准是否符
19、合国家标准、检查包装、标签、药品说明书是否符合药品包装、标签和说明书管理规定的规定。公司通过预付货款采购模式，货物验收入库后结算；货到验收入库后结算付款；信用/账期结算付款。质量管理部审核后，报质量负责人审批，方可与供货方签订采购合同与质量保证协议、制作采购订单、传送采购信息，进行药品采购。（二）销售模式 公司取得某种药品的代理权或经销权，直接销售给医院,或者通过筛选优质的下游药品代理公司，再经由经销商销售到医院、药店。目前公司的销售模式主要还是以药品批发为主，公司常年向外地派驻业务员，可及时掌控医药行业的动向，避免市场波动造成损失。（三）盈利模式 目前，公司以代理销售为主，通过经销权销售产品
20、，赚取差价获取利润。公司凭借自身拥有的相关资质、多年的药品代理行业经验、先进的药品信息化管理系统和覆盖全国的销售网络等优势获得药品的代理权、集中采购权，最后销售给药品分销企业赚取利润。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，在医药市场急剧变化，行业监管持续高压
21、的形势下，公司经营业绩有所下滑。但公司依旧坚持在业务经营、技术创新等方面严格按照发展规划有序开展，通过稳定现有发展，重视完善和拓展市场渠道，合理进行风险把控、资源配置，紧跟市场发展趋势。1、2019 年度经营情况 2019 年度，公司管理层以公司发展战略和年度经营目标为指导，坚持以市场营销为核心，全年实现营业收入 28,043,392.81 元，同比下降 32.42%，实现净利润-1,658,776.71 元，同比下降 234.67%。截至报告期末，公司总资产 45,319,791.48 元，净资产 41,737,380.48 元,归属于挂牌公司股东的净资产较上期降低了 3.82%。2、不断加
22、强营销管理和模式创新，为现有产品的深度推广提供保障 2020 年，公司继续加强营销管理和模式创新，积极推进渠道建设并不断扩充营销队伍，加强对市场细分区域的布局，强化学术推广宣传，增强公司及公司产品的市场知名度，进一步提升公司产品的市场占有率。3、不断完善药品质量管理体系，提升消费者对公司产品的信赖度 严格按照 GSP 的要求，以高标准高质量为根本，继续不断完善药品质量管理体系。2019 年，公司不断开展全员、全过程、全方位的自我检查，要求供应商单位都必须提供药品生产许可证或药品经营许可证和营业执照、身份证复印件、质量保证协议以及有关药品的质量标准、生产批文等对供货单位及销售人员的合法资格、质量
23、信誉及所供产品资料进行质量审核，审核所供药品是否在其生产或经营范围之内、药品标准是否符合国家标准、检查包装、标签、药品说明书是否符合药品包装、标签和说明书管理规定的规定。不断对供应商进行考核筛选，确保产品质量的可控性。4、规范内部流程，加强科学管理，完善绩效考核，激发企业活力 推动财务管理标准化建设，完善集团财务管控体系和制度体系建设，加强财务委派人员管理，提高分子公司会计核算基础工作；加强资产管理，实施产权管理，保障资产的安全和完整；健全风控管理，完善公司法律事务流程，实现工程审计、离任审计、综合审计全覆盖，合同审查、风控审核、绩效审核关键把关；推动人力资源管理精细化，完善公司员工招聘与人才
24、引进、干部聘任管理、绩效考评管理、薪酬管理等制度文件；提高人才差异化和工作绩效量化管理水平，激发企业员工干事创业活力，吸收引进各类经营管理人才，为公司高质量运转提供了坚实的人力资源保障。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 131,648.72 0.29%675,260.54 1.49%-80.50%应收票据-84,141.44 0.19%-100.00%应收
25、账款 22,228,907.75 49.05%20,668,923.58 45.59%7.55%存货 4,318,593.49 9.53%2,921,563.63 6.44%47.82%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 924,342.19 2.04%1,321,446.29 2.91%-30.05%14 在建工程-短期借款-长期借款-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上期末金额减少 80.05%，主要原因系加大采购商品力度以备后期销售所致。2、存货较上期金额增加 47.82%，主要原因系公司加大库存商品力度，以促进后期销售所致。3、固定资产较上期减少 30.
26、05%，主要原因系公司固定资产已满足日常经营所需，本报告期内减少固定资产的购置。2.2.营业情况营业情况分析分析 单位：元 项目 本期 上年同期 本期与上年同期金额变动比例%金额 占营业收入的比重%金额 占营业收入的比重%营业收入 28,043,392.81-41,494,407.77-32.42%营业成本 21,459,134.23 76.52%33,699,691.17 81.22%-36.32%毛利率 23.48%-18.78%-销售费用 1,047,634.52 3.74%1,381,590.28 3.33%-24.17%管理费用 5,087,075.20 18.14%4,608,60
27、9.11 11.11%10.38%研发费用-财务费用 7,102.45 0.03%165,172.44 0.40%-95.70%信用减值损失-1,975,122.12-7.04%-资产减值损失-141,531.72-0.34%-其他收益-投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-1,591,278.31-7.42%1,384,824.53 3.34%-214.91%营业外收入 0.40-500,000.60 1.20%-100%营业外支出 30,002.50 0.11%155,553.89 0.37%-80.71%净利润-1,658,776.71-5.92%1,231,72
28、4.20 2.97%-234.67%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年同期减少了 32.42%，营业成本较上年同期减少 36.32%，主要原因包括两点：（1）公司药品经营质量管理规范认证证书（有效期至 2019 年 11 月 12 日）与药品经营许可证（有效期至 2019 年 11 月 20 日）换证，公司在下半年全面组织 GSP 认证内审与整改工作,导致销售下降;（2）2019 年公司以保守经营的方向，继续保持良好的经营状况，争取稳中求进，通过稳定现有发展，重视完善和拓展市场渠道，合理进行风险把控、资源配置，紧跟市场发展趋势。2、财务费用较上年同期减少 95.70%，主要原
29、因是减少应收票据贴现产生利息支出，导致财务费用大幅度减少。3、营业利润较上年同期减少 214.91%，净利润较上年同期减少 234.67%，主要原因包括两点：（1）15 公司药品经营质量管理规范认证证书（有效期至 2019 年 11 月 12 日）与药品经营许可证（有效期至 2019 年 11 月 20 日）换证，公司在下半年全面组织 GSP 认证内审与整改工作，导致收入减少。（2）主要原因系公司对部分信誉良好的客户放宽了应收账款回款政策，导致本期计提信用减值损失增加。4、营业外收入较上年同期减少 100.00%，主要原因系公司上年同期收到关于下达 2017 年省级工业和信息化专项资金（促进民
30、营经济发展）项目计划的通知在全国中小企业股份转让系统挂牌资金支持（普经信【2018】1 号）50 万元，同比减少 100%。5、营业外支出较上年同期减少 80.71%，主要原因系减少对外捐赠所致。(1)(1)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 26,880,005.16 40,522,486.90-93.26%其他业务收入 1,163,387.65 971,920.87 19.70%主营业务成本 20,762,980.87 33,187,176.00-37.44%其他业务成本 696,153.36 512,515.17 35
31、.83%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%西药 8,777,739.69 31.30%13,242,074.24 31.91%-33.71%中成药 14,092,893.90 50.25%18,116,836.40 43.66%-22.21%注射注液 3,738,050.35 13.33%8,358,921.51 20.14%-55.28%外用药 192,691.67
32、0.69%671,994.36 1.62%-71.33%生物制品-97,696.74 0.24%-100.00%合计 28,043,392.81 1.00%41,494,407.77 100.00%-32.42%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：无。(2)(2)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 普宁市医药公司 5,735,138.34 20.45%否 2 海南济民药业有限公司 5,474,961.66 19.52%否 3 普宁市立丰药业有限公
33、司 1,442,277.64 5.14%否 4 汕头市创美药业有限公司 1,437,313.08 5.13%否 16 5 广东启泰药业有限公司 1,376,753.36 4.91%否 合计合计 15,466,444.08 55.15%-(3)(3)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 珠海联邦制药股份有限公司中山分公司 8,251,991.84 37.24%否 2 河南省新四方制药有限公司 8,153,001.76 36.79%否 3 厦门同春医药股份有限公司 3,032,327.59
34、13.68%否 4 广东振宁医药（集团）公司药品批发部 1,229,646.05 5.55%否 5 普宁市医药公司 638,938.08 2.88%否 合计合计 21,305,905.32 96.14%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 375,289.18 6,971,681.55-94.62%投资活动产生的现金流量净额-918,901.00-6,429,859.81 85.71%筹资活动产生的现金流量净额-现金流量分析现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额 375,289.18 元，比上
35、年同期 6,971,681.55 元，降低 94.62%，主要原因是公司：（1）采购商品力度，储备商品以促进后期销售；（2）药品经营质量管理规范认证证书（有效期至 2019 年 11 月 12 日）与药品经营许可证（有效期至 2019 年 11 月 20 日）换证，公司在下半年全面组织 GSP 认证内审与整改工作,导致销售商品、提供劳务收到的现金减少。投资活动产生的现金流量净额-918,901.00 元。较上年同期增加 85.71%，主要原因是本期公司较上期减少扩展经营场所，改造装修第四栋商务楼费用所致。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股
36、公司情况 无。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 （1）财政部于 2017 年 3 月发布了修订后的 企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（财会 20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（财会20178 号）、企业会计17 准则第 24 号套期会计（财会20179 号）和 2017 年 5 月发布的企业会计准则第 37 号金融工具列报（财
37、会201714 号）（上述四项准则以下统称“新金融工具准则”），要求境内上市企业自 2019 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则。根据衔接规定，本公司追溯应用新金融工具准则，但对可比期间信息不 予调整。金融工具原账面价值和在新金融工具准则施行日的新账面价值之间的差额，计入 2019 年 1 月 1 日的留存收益或其他综合收益。（2）财政部于 2019 年 4 月 30 日发布 关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知(财 会 20196 号，以下简称“2019 年新修订的财务报表格式”)。财政部于 2019 年 9 月 19 日发布 关于修 订印发合并财务报表格式（2019
38、版）的通知（财会201916 号，以下简称“2019 年新修订的合并财务 报表格式”）。因公司已执行新金融工具准则但未执行新收入准则和新租赁准则，结合要求对财务报表 项目进行相应调整：资产负债表中将“应收票据及应收账款”科目拆分为“应收票据”及“应收账款”，将“应付票据及应付账款”科目拆分为“应付票据”及“应付账款”。除因执行新金融工具准则相应调整的报 表项目不调整可比期间信息，仅调整首次执行日及当期报表项目外，变更的其他列报项目和内容，应 当对可比期间的比较数据按照变更当期的列报要求进行调整。（3）财政部于 2019 年 5 月 9 日发布关于印发修订的通知(财会20198 号，以下简称“新
39、非货币 性资产交换准则”)，自 2019 年 6 月 10 日起执行。对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的非货币性 资产交换，应根据修订后的准则进行调整。对 2019 年 1 月 1 日之前发生的非货币性资产交换，不需 要追溯调整。（4）财政部于 2019 年 5 月 16 日发布关于印发修订的通知(财会20199 号，以下简称“新债务 重组准则”)，自 2019 年 6 月 17 日起施行。对于 2019 年 1 月 1 日至施行日之间发生的债务重组，应根据修订后的准则进行调整。对 2019 年 1 月 1 日之前发生的债务重组，不需要追溯调整。本次会计政策变更仅对本公司财务
40、报表项目列示产生影响，对公司当期及前期的总资产、负债总额、净资产及净利润无影响。除上述项目变动影响外，不涉及对公司以前年度的追溯调整。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司各项业务进展顺利，各项资产、人员、财务等完全独立，因此，保持着良好的公司独立性和自主经营的能力。会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好。主要财务、业务等经营指标健康；经营管理层、业务骨干队伍稳定。公司和全体员工没有发生违法、违规行为。因此，公司持续经营情况良好。报告期内，公司未发生对持续经营能力有重大影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、
41、医药行业政策风险 医药行业是国家重点发展和监管的行业之一,容易受到国家及地方政策的影响。为规范医药行业市场秩序,加强对医药企业的经营监管,国家有关部门对医药行业严格实行药品经营许可证制度、药品经营质量管理规范(GSP)认证制度等。目前国家药监部门对于医药商业流通企业在场地、设施、资金以及专业技术人员配备等方面提出了更高的要求,对药品经营许可证的批准十分严格,医药企业市场准入门槛不断提高。随着准入门槛的提高,若未来国家有关部门对相关资质和认证标准进行调整,公司无法继续取得经营所需的资质和认证,将会对公司持续经营能力造成重大不利影响。针对上述风险，公司采取如下措施：公司必须坚持依法经营的经营理念，
42、严格执行药品经营质量管理规范要求，及时跟踪监管政策动态，在不断的自我监督中得到完善和提高；同时加强对公司人员在产品和制度方面的培训，使企业人员能适应监管和市场的变化，防范业务所面临的监管政策风险。18 2、药品质量风险 公司严格按照 GSP 的规定，在供应商资质审核、产品质量验收、产品质量资质审核、产品储存保管、产品出库复核、产品配送运输等药品流通的各个环节进行严格质量控制，产品从购进、入库、销售、出库复核均有严格的记录，确保发现问题能及时追溯。但公司作为医药流通企业，不负责产品的生产，无法保证药品的生产质量，并且在药品流通环节也会因为运输条件等原因造成产品质量问题，如果公司在经营过程中出现重
43、大药品质量事故，将会给公司业务经营带来风险。针对上述风险，公司采取如下措施：公司严格执行药品经营质量管理规范的要求，对各个业务环节都认真制定规范化制度进行全面质量 控制，建立高效科学的产品追溯系统，同时加强对上游生产企业的影响力，确保采购产品的高质量，以 杜绝任何质量事故的发生。3、市场竞争加剧的风险 中共中央国务院关于深化医药卫生体制改革的意见明确要求减少药品配送中间商业环节，提倡 压缩医药流通环节，进一步促进行业集中度的迅速提升，同时实力雄厚型的央企和地方国企加速并购重 组地方医药企业，持续加大对医药流通领域的投资和市场营销网点的布控力度，都使得国内医药市场竞 争日益激烈。虽然公司在行业市
44、场发展中有一定的市场竞争力和影响力，但是随着市场竞争加剧，将面 临着越来越大的竞争压力。针对上述风险，公司采取如下措施：公司的核心竞争力主要体现在上游供应商资源、下游客户网络、强大的营销管理能力和区域品牌影 响力等方面。公司不与行业内的大型药品流通企业直接竞争，将着重发挥公司自有渠道优势，提高客户粘度，力争挖潜和扩大产品销售网络，同时公司将开始着力于产品升级，引进独家代理产品，加强公司核心竞争力。4、公司治理风险 虽然公司改制成为股份公司的时间较早，并且建立健全了规范化的法人治理结构、相关的制度 等规章制度，制定了科学的内部控制制度体系，但由于公司规范的时间较短，各项管理、规章制度的执 行尚未
45、经过长时间的运行检验。随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，对公司治理将会提出更高的 要求。因此，公司可能存在因治理不当而产生的风险。针对上述风险，公司采取如下措施：公司股东、董事、监事及高级管理人员承诺将严格执行现有内部管理制度，不断学习，不断完善法 人治理结构，提高公司治理的要求，力争使管理制度跟上公司发展的速度；另外主办券商将通过持续督 导行为，关注公司治理结构的有效性及执行情况。5、实际控制人不当的风险 公司股东罗庆发直接持有公司 18.00%股份，通过普宁市利泰投资管理企业间接持有公司 51.00%股 份，合计持有公司 69.00%股份。罗庆发对公司股东大会决议、董事、高级管理人员的
46、提名及任免能够起到实质影响，能实际控制公司，为公司的实际控制人。尽管公司建立了较为完善的法人治理结构，通过公司章程对股东，特别是控股股东的行为进行了相关的约束，从制度安排上避免实际控制人利用其控制地位损害公司和其他股东利益的情况发生。但如果实际控制人利用其控制的地位，通过行使表决权对公司的经营、人事、财务等进行不当控制，仍可能给公司经营和其他股东带来风险。针对上述风险，公司采取如下措施：公司建立健全了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层组成的治理架构，制定了关联交易决 策制度、对外担保管理制度、对外投资管理制度等内控制度。后期将不断加强公司治理的规范化，通过内部控制与外部审计等多重手段保护中
47、小股东权益，保障公司合理运营，避免实际控制人控制不当 风险。19 (二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 无。20 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 五.二.(一)是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在
48、股份回购事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在破产重整事项 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)重大重大诉讼、仲裁事项诉讼、仲裁事项 1 1、报告期内发生的诉讼、仲裁事项报告期内发生的诉讼、仲裁事项 报告期内发生的诉讼、仲裁事项涉及的累计金额是否占净资产 10%及以上 是 否 2、以临时公告形式披露且在报告期内未结案件的重大、以临时公告形式披露且
49、在报告期内未结案件的重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 3 3、以临时公告形式披露且在报告期内结案的以临时公告形式披露且在报告期内结案的重大重大诉讼、仲裁诉讼、仲裁事项事项 适用 不适用 21 第六节第六节 股本变动股本变动及股东情况及股东情况 一、一、普通股普通股股本股本情况情况 (一一)普通股普通股股本结构股本结构 单位：股 股份性质股份性质 期初期初 本期变动本期变动 期末期末 数量数量 比例比例%数量数量 比例比例%无限售条件股份 无限售股份总数 15,523,000 53.75%6,642,400 22,165,400 76.75%其中：控股股东、实际控制人 13,284
50、,800 46.00%6,642,400 19,927,200 69.00%董事、监事、高管 2,238,200 7.75%-2,238,200 7.75%核心员工-有限售条件股份 有限售股份总数 13,357,000 46.25%-6,642,400 6,714,600 23.25%其中：控股股东、实际控制人 6,642,400 23.00%-6,642,400 0 0%董事、监事、高管 6,714,600 23.25%6,714,600 23.25%核心员工-总股本总股本 28,880,000-0 28,880,000-普通股股东人数普通股股东人数 3 股本结构变动情况：股本结构变动情况：
