1、 公告编号：2020-018 1 证券代码：400045 证券简称：猴王 5 主办券商：太平洋证券 2019 年度报告 猴王 5 NEEQ:400045 猴王股份有限公司 KMK CO.,LTD 公告编号：2020-018 2 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .1919 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及
2、利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 第十二节第十二节 财务报表附注财务报表附注 .5858 公告编号：2020-018 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司/本公司/猴王股份 指 猴王股份有限公司 北京中科 指 中科盛创电气有限公司 中科盛创 指 中科盛创（青岛）电气股份有限公司 青岛汉腾 指 青岛汉腾新能源研究院（有限合伙）中科动力 指 青岛中
3、科动力有限公司 烟台昊顺 指 烟台昊顺厚泽企业管理咨询有限公司 上海天秦 指 上海天秦创业投资有限公司 北美木屋 指 北京北美木屋科技发展有限公司 本溪猴王 指 本溪猴王企业管理咨询有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 猴王股份有限公司公司章程 风力发电机 指 将风能转换为机械能，机械能带动转子旋转，最终输出交流电的电力设备 双馈风力发电机 指 目前应用最为广泛的风力发电机，由定子绕组直连定频三相电网的绕线型异步发电机和安装在转子绕组上的双向背靠背 IGBT 电压源变流器组成 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 半直驱风力发电机 指
4、 为解决直驱与双馈风电机组在向大型化发展过程中遇到的问题而产生，兼顾有二者的特点。从结构上说半直驱与双馈是类似的，具有布局形式多样的特点，同时目前研究中的无主轴结构还具有与直驱相似的外型。能够提高齿轮箱的可靠性与使用寿命，同时相对直驱发电机而言，能够兼顾对应的发电机设计，改善大功率直驱发电机设计与制造条件 转子 指 电机中的旋转部件。电机由转子和定子两部分组成，它是用来实现电能与机械能、机械能与电能的转换装置。转子的主要作用是在旋转磁场中被磁力线切割进而产生（输出）电流 MW 指“兆瓦”即 million watt 的缩写。还有“kW”代表“千瓦”。其中的换算关系为：1MW=1000kW，1k
5、W=1000W,1MW=1000000W，1MW=0.1 万 kW（电站功率常用数据）元、万元 指 人民币元、万元 报告期 指 2019 年 1 月 1 日-2019 年 12 月 31 日 公告编号：2020-018 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人赵炳胜、主管会计工作负责人王媛媛及会计机构负责人（会计主管人员）高艳保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了带
6、强调事项段的保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 行业政策风险 国内风力发电行业近年来的高速发展很大
7、程度上受益于国家对可再生能源行业尤其是风电行业在政策、法规及激励措施方面的支持。近年来，国家先后颁布了可再生能源法、可再生能源中长期发展 规划、关于完善风力发电上网电价政策的通知等多项政策、法规和条例，鼓励开发风能，对上网电价保护、强制并网、强制购电以及各项税收优惠政策都做出了明确规定，显著地提升了风电项目建设的经济可行性。国家发改委 2006 年和 2007 年分别制定的可再生能源发电价格和费用分摊管理试行办法和 可再生能源电价附加收入调配暂行办法也明确规定，可再生能源发电价格高于当地脱硫燃煤机组标杆上网电价的差额部分在全国省级及以上电网销售电量中分摊。如果未来国家支持风电行业的相关政策发生
8、变化，将可能减少风电项目的收入，从而对公司的经营业绩带来不利影响。客户集中的风险 报告期内，公司主营业务集中于少数客户，公司对前五大客户确认的营业收入占当期主营业务收入的 88.21%，如不能及时拓宽客户资源，分散对少数客户的依赖风险，客户一旦降低对公司的采购额，可能会对公司的经营及业绩带来不利影 公告编号：2020-018 5 响。技术研发风险 公司所处行业属于技术密集型行业，技术研发创新是公司发展的核心。行业内风电机组产品更新速度较快，研发能力决定了企业未来的可持续竞争能力。在国内较为激烈竞争的情况下，公司可能存在研发创新能力不足，不能及时更新公司产品，影响公司竞争能力及可持续经营能力的风
9、险。资产负债率偏高和偿还债务的风险 公司 2018 年 12 月 31 日和 2019 年 12 月 31 日资产负债率分别为 65.99%和 69.00%，流动比率分别为 83.85%和95.34%，速动比率分别为 54.37%和 73.73%，根据上述长期偿债能力指标和短期偿债能力指标分析，公司整体偿债能力较弱，存在流动风险。税收优惠政策变化的风险 2018 年 11 月 12 日，中科盛创取得青岛市科学技术局、青岛市财政局、国家税务总局青岛市税务局联合批准颁发的高新技术企业证书，证书编号为 GR201837100700，有效期三年。根据中华人民共和国企业所得税法及其相关政策规定，公司 2
10、018-2020 年度享受国家关于高新技术企业的相关优惠政策，按 15%的税率征收企业所得税。资格到期后，公司能否继续获得高新技术企业证书取决于公司是否仍然满足高新技术企业认定管理办法规定的有关条件。目前可以合理预测公司仍将满足高新技术企业认定管理办法中所规定的条件，但各种不可预期因素仍然会影响该证书的取得。如果未来复审时不能取得高新技术企业资格证书，公司将不再享受所得税优惠的政策，将对公司经营业绩产生不利影响。管理及内部控制风险 公司所有权与经营权分离，赵炳胜持有北京中科 100%的股权，北京中科持有猴王股份 21.67%的股份，赵炳胜系公司实际控制人，公司职业管理层对实际生产经营负有重要责
11、任。随着公司未来业务范围的扩大，公司业务的高速成长，对公司管理层的管理能力提出更高的要求。确立正确的发展战略和发展方向，建立更加有效的决策体系，进一步完善内部控制体系，引进和培养技术人才、市场营销人才、管理人才将成为公司面临的重要问题。如果公司将来在高速发展过程中，不能妥善、有效地解决与高速成长伴随而来的管理及内部控制风险，将对公司生产经营造成不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：是 银行账户被冻结及重大诉讼的风险 报告期内，因中科盛创与东方电气(乐山)新能源设备有限公司存在合同纠纷，东方电气(乐山)新能源设备有限公司申请财产保全，公司银行基本账户被司法冻结，并且新增重大诉讼。公告编号：20
12、20-018 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 猴王股份有限公司 英文名称及缩写 KMK CO.,LTD 证券简称 猴王 5 证券代码 400045 法定代表人 赵炳胜 办公地址 山东省青岛市高新区新业路 18 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王媛媛 职务 董事会秘书 电话 0532-67797007-8888 传真 0532-67797007-6666 电子邮箱 公司网址 无 联系地址及邮政编码 山东省青岛市高新技术开发区新业路 18 号 266000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 山东省青岛市高新区新
13、业路 18 号 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1992 年 8 月 28 日 挂牌时间 1993 年 11 月 30 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-风力发电机的研发、制造、销售 主要产品与服务项目 大型高效风力发电机、轨道牵引电机、低速永磁直联驱动系统 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）852,724,802 优先股总股本（股）0 控股股东 中科盛创电气有限公司 实际控制人及其一致行动人 赵炳胜 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91
14、210500MA0TWJ4M5U 否 公告编号：2020-018 7 注册地址 辽宁省本溪市高新技术产业开发区商业城汇贤公寓 3 号楼 1单元 101 否 注册资本 852,724,802.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 太平洋证券 主办券商办公地址 云南省昆明市北京路 926 号同德广场写字楼 31 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 徐世欣、徐克峰 会计师事务所办公地址 山东省青岛市市南区东海西路 39 号世纪大厦 26-27 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新
15、情况 适用 不适用 在报告期末至年报披露日间发生变更事项：1.董事会秘书 2020 年 03 月 19 日收到王媛媛女士递交的关于辞去公司董事、董事会秘书及财务负责人的辞职报告，公司于 2020 年 03 月 19 日在全国中小企业股份转让系统 http:/ 发布关于高级管理人辞职公告，公告编号 2020-010。2020 年 03 月 30 日公司董事会聘任王旭先生为公司财务负责人并兼任董事会秘书，董事会决议公告及高级管理人员任命公告在全国中小企业股份转让系统http:/ 发布，公告编号 2020-013、2020-015。联系电话：151 6528 0816，联系地址：山东省青岛市高新技术
16、开发区新业路 18 号。2.变更持续督导主办券商 全国中小企业股份转让系统有限公司于 2020 年 3 月 19 日向公司出具关于对主办券商和挂牌公司协商一致解除持续督导协议无异议的函，2020 年 3 月 19 日更换持续督导主办券商，原主办券商：网信证券，变更后主办券商：太平洋证券，公司于 2020 年 03 月 26 日在全国中小企业股份转让系统 http:/ 发布关于变更持续督导主办券商的公告，公告编号 2020-012。主办券商：太平洋证券，主办券商办公地址：云南省昆明市北京路 926 号同德广场写字楼 31 层。公告编号：2020-018 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务
17、指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 47,890,680.62 61,684,755.73-22.36%毛利率%21.82%20.53%-归属于挂牌公司股东的净利润 10,304,663.43-34,565,472.48 129.81%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-33,881,470.87-35,956,223.44 5.77%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.03%-21.78%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-23.11%
18、-22.65%-基本每股收益 0.01-0.04 125.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 489,465,852.65 415,839,883.84 17.71%负债总计 337,729,506.34 274,408,200.96 23.08%归属于挂牌公司股东的净资产 151,736,346.31 141,431,682.88 7.29%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.18 0.17 5.88%资产负债率%（母公司）0.90%1.08%-资产负债率%（合并）69.00%65.99%-流动比率 95.34%83.85%-
19、利息保障倍数 2.80-13.54-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 1,222,562.19-7,555,819.69 116.18%应收账款周转率 31.54%52.71%-存货周转率 50.33%54.29%-公告编号：2020-018 9 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%17.71%-9.39%-营业收入增长率%-22.36%-69.82%-净利润增长率%129.81%-114.25%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减
20、比例%普通股总股本 852,724,802.00 852,724,802 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计非经常性损益合计 44,186,134.30 所得税影响数 0 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 44,186,134.30 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 公告编号：2020-018 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论
21、与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司主要从事大型高效风力发电机的研发、制造、销售业务，公司以技术研发为核心，与中国科学院电工研究所合作，研制大功率高效风力发电机，吸收原 Westinghouse Electric Corporation（美国西屋电气公司）核心研发团队，组建风力发电机领域顶尖水平的研发团队，自主研发设计了1.5MW、2MW 双馈型风力发电机、2MW 永磁直驱型风力发电机、3MW 和 3.6MW 永磁半直驱风力发电机等高性能产品；2019 年，公司适应市场发展的需要，依托风电领域获得的优秀技术，扩展到了其他领域，包括轨道交通、煤炭、水泥等行业。在轨道交通行业，
22、公司与通号轨道车辆有限公司签订了多款牵引电机的开发合作协议，产品涵盖了目前城市轨道列车所用驱动电机。在矿山、火电、水泥行业，公司推出了低速永磁直联驱动系统解决方案，目前正在与国内几家大型企业商谈战略合作。2020 年之后，新增风电场的上网电价补贴将被取消，风电将进入平价上网时间，对 2020 年之后几年的风电新增装机量将构成较大影响，而同时，经过十多年快速发展，风电市场累计装机量规模巨大，随着越来越多的风电机组出质保，风电后市场规模不断增长，公司将逐步将风电后市场纳入主要业务范围。公司通过积极参与风力发电机整机厂商的产品研发，与风力发电机整机厂商深度合作，在优先获取订单方面取得优势；采购上，通
23、过对供应商的筛选、管理、长期战略合作及竞争性谈判，取得低于行业平均水平的采购价格；生产上，灵活整合利用供应商的产能，由供应商按照公司要求加工制造零部件，公司自身研发制造核心部件，进行组装试验后，进行销售；销售上，公司积极开拓市场领域，凭借积极的研发技术、优秀的售后运行业绩以及良好的售后服务，获得更多用户的认同，提升公司的规模和业绩。报告期内，公司商业模式无变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化
24、 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 1、总体经营情况 2019 年，公司围绕年初制定的经营目标，在通过法律手段追讨欠款的同时，积极拓展风电后市场，在公司内部组建了风电事业部，当年实现营业收入 2659.15 万元，回款 1,813.56 万元，风电后市 公告编号：2020-018 11 场的拓展初见成效。报告期内，公司实现营业收入 47,890,680.62 元，较去年同期降低 22.36%，实现净利润10,304,663.43 元，较去年同期增加 129.81%。公司总资产 489,465,852.6
25、5 元，较上年期末增加17.71%，净资产 151,736,346.31 元，较上年期末增加 7.29%。2、货款回收 通过代位诉讼追回货款 7455 万元。通过诉讼确认 8500 万元债权对大唐集团科技工程有限公司有效。通过仲裁确认了 1.76 亿债权转让。公司的整体发展战略是紧跟国家优先发展风电、光伏等清洁能源，提高清洁能源在终端消费占比的能源战略，将公司发展成为研发能力强，产品性价比高，生产交付及时，售后服务响应迅速的风力发电机制造企业，努力将公司建设成为行业最具竞争力的风力发电机供应商之一，为优秀的整机制造商提供专业领先、运行稳定的风力发电机，为风电行业持续健康有序发展，为企业和社会创
26、造出更好的经济效益。同时，充分发挥公司技术优势，逐步进入轨道交通领域和低速大转矩电力驱动领域。（1）团队建设 首先是研发团队建设，现阶段公司研发团队核心成员水平高，但受研发团队规模限制，每年能够研发的产品数量受限，公司将通过外部引进和内部培养相结合的方式，扩充研发队伍，打造水平高、能力强的专业研发团队；其次是加强市场营销团队建设，增强市场拓展能力，为新市场的拓展做好人力资源方面的准备。（2）进一步巩固风电市场，拓展最优秀风电主机企业的市场，并争取尽快发展成为稳定的供应商，提升风电市场的份额。（3）抓住我国未来 30 年轨道交通市场快速发展的机遇，进入轨道交通领域，为轨道交通车辆制造商提供高效的
27、变流控制牵引系统。（4）顺应矿山、水泥、钢铁等行业节能改造的需求，利用风电领域获得的永磁直驱电机的技术优势，为客户提供永磁直驱低速不扭矩电力驱动系统，节能同时，还可有效降低故障率，降低运营维护成本。（5）2020 年经营计划或目标 2020 年，将继续深耕风电市场，并加大进入风电后市场的力度。在轨道交通上，完成悬挂式单轨道车辆牵引电机的开发，满足客户新的需求。在低速直联市场，争取在火电厂、水泥厂、石油压裂装备上都取得突破性进展。（该经营计划不构成对投资者的业绩承诺，投资者注意风险）(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末
28、上年期末 本期期末与上年本期期末与上年期末金额变动比期末金额变动比例例%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%金额金额 占总资产的占总资产的比重比重%货币资金 994,150.73 0.20%2,002,346.17 0.48%-50.35%应收票据 285,000.00 0.06%3,700,000.00 0.89%-92.30%应收账款 170,732,178.88 34.88%132,916,935.04 31.96%28.45%存货 70,913,546.66 14.49%77,852,842.68 18.72%-8.91%投资性房地产 0 0%0 0%0%长期股权投资 0%0%0%
29、公告编号：2020-018 12 固定资产 133,139,128.64 27.20%146,339,168.42 35.19%-9.02%在建工程 0%0%0%短期借款 27,506,055.22 5.62%27,506,055.22 6.61%0%长期借款 0%0%0%应付票据及应付账款 220,519,101.06 45.05%207,403,300.76 49.88%6.32%预收款项 51,870,279.94 10.60%1,583,000.00 0.38%3,176.71%应付职工薪酬 2,203,738.09 0.45%5,490,415.43 1.32%-59.86%应交税费
30、 4,227,692.49 0.86%3,834,654.52 0.92%10.25%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：原因：确认部分期后收回客户欠款，应收账款较上期增加，占总资产比重上升；客户按合同进度付款，报告期末尚未交货，导致预收账款较上期增加较多，占总资产比重上升 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收占营业收入的入的比比重重%金额金额 占营业收占营业收入的入的比比重重%营业收入 47,890,680.62-61,684,755
31、.73-22.36%营业成本 37,440,612.70 78.18%49,018,068.06 79.47%-23.62%毛利率 21.82%-20.53%-销售费用 4,997,701.32 10.44%9,128,439.32 14.80%-45.25%管理费用 21,865,934.68 45.66%20,101,859.69 32.59%8.78%研发费用 11,283,317.04 23.56%8,032,896.04 13.02%40.46%财务费用 6,453,416.32 13.48%2,233,528.75 3.62%188.93%信用减值损失 9,726,658.59 2
32、0.31%-4,374,513.99-7.09%-322.35%资产减值损失-7,084,577.28-14.79%-2,667,563.80-4.32%165.58%其他收益 1,174,152.60 2.45%1,710,262.60 2.77%-31.35%投资收益 0 0%0 0.00%公允价值变动收益 0 0%0 0.00%资产处置收益 0 0%0 0.00%汇兑收益 0 0%0 0.00%营业利润-32,290,990.17-67.43%-35,113,696.65-56.92%-8.04%营业外收入 44,057,719.07 92.00%35.41 0.00%124,421,5
33、86.16%营业外支出 1,045,737.37 2.18%319,547.05 0.52%227.26%净利润 10,304,663.43 21.52%-34,565,472.48-56.04%-129.81%公告编号：2020-018 13 项目重大变动原因项目重大变动原因：原因：银行贷款逾期未还，按 0.05%比例确认预计负债计入利息费用，导致今年利息费用较上年增加；确认客户违约需支付的违约金收入，计入营业外收入，导致营业外收入比去年大幅度增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 44,037,320.11
34、 56,517,734.08-22.08%其他业务收入 3,853,360.51 5,167,021.65-25.42%主营业务成本 32,450,641.60 45,327,833.61-28.41%其他业务成本 4,989,971.10 3,690,234.45 35.22%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金额变同期金额变动比例动比例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%1.5MW 双馈风力发电机 2,238,805.90 4.
35、67%7,926,237.85 12.85%-71.75%2MW 双馈风力发电机 0 0%7,884,615.42 12.78%-100.00%2MW 永磁直驱风力发电机 41,507,621.19 86.67%37,613,026.12 60.98%10.35%3MW 半直驱风力发电机 0 0%835,897.44 1.36%-100.00%房屋租赁收入 861,319.04 1.80%2,052,380.96 3.33%-58.03%配件及其他 3,282,934.49 6.86%5,372,597.94 8.71%-38.89%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原
36、因：收入构成变动的原因：原因：2019 年双馈风力发电机客户采购量下降，主要交货产品为 2MW 直驱风力发电机 (3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序号号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 沈阳华创风能有限公司 21,384,615.39 44.65%否 2 金风科技河北有限公司 11,920,000.00 24.89%否 公告编号：2020-018 14 3 大唐同心新能源有限公司 3,590,854.86 7.50%否 4 大唐济南长清清洁能源开发有限公司 2,902,654.87 6.06%否 5 永济市条山电机电器
37、修配有限公司 2,446,902.66 5.11%否 合计合计 42,245,027.78 88.21%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序序号号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关是否存在关联关系系 1 上海申茂电磁线有限公司 9,630,110.23 25.63%否 2 山东龙马风能装备有限公司 4,863,324.28 12.94%否 3 西安井田亚迪铁心制造有限公司 3,136,139.42 8.35%否 4 浙江博菲电气股份有限公司 1,827,540.20 4.86%否 5 福建省长汀金龙稀土有限公司 1,477,208.0
38、9 3.93%否 合计合计 20,934,322.22 55.71%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额 1,222,562.19-7,555,819.69 116.18%投资活动产生的现金流量净额-610,707.96-3,487,029.31 82.49%筹资活动产生的现金流量净额-612,694.87 10,498,820.95-105.84%现金流量分析现金流量分析：原因：2019 年通过诉讼追回客户欠款 7455 万元，缓解了公司的资金压力，经营活动产生的现金流量净额增加 (三三)投资
39、状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司名称 公司类型 主要业务 注册资本 总资产 净资产 营业收入 营业利润 净利润 中 科 盛创 子公司 参 见 第四 节 第一点 105,263,158.00 481,355,504.15 154,761,561.33 36,506,670.86 -30,735,338.63 11,684,841.68 中 科 动力 子公司 10,000,000.00 33,947,255.92-1,302,471.24 12,363,503.87-1,477,944.53-1,302,471.24 鉴于公司业务发展需要
40、，2019 年 01 月 23 日，公司与本溪猴王企业管理咨询有限公司协议决定共同出资 1000 万元设立青岛中科动力有限公司，公司认缴 995.5 万元，股权比例为 99.55%；本溪猴王企业管理咨询有限公司（以下简称“本溪猴王”）认缴 4.5 万元，股权比例为 0.45%。注册地为山东省青岛市，经营范围 公告编号：2020-018 15 为电动机的研发制造销售。以上投资经公司第六届董事会第六次会议以 5 票同意，0 票反对，0 票弃权的表决结果审议通过。内容详见公司在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台 .cm 上披露的公司第六届董事会第六次会议决议公告（公告编号：2019-012）。
41、2019 年 3 月 25 日，公司经第六届董事会第七次会议审议通过关于控股子公司青岛中科动力有限公司变为全资子公司的议案，内容详见公司在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台 .cm 上披露的第六届董事会第七次会议决议公告（公告编号：2019-023）。本溪猴王将其持有的中科动力 0.45%股权转让给公司，并与公司签订股权转让协议，鉴于本溪猴王未实际出资，经双方协商一致，转让价格为 0 元人民币。转让完成后，公司持有中科动力 100%股权，即中科动力将由公司的控股子公司变更为全资子公司。本次对外投资的目的：根据公司法、中华人民共和国公司登记管理条例等规定，凡在公司住所外从事经营活动的场所，
42、应当向工商管理部门注册登记，办理营业执照。公司在青岛设立控股子公司，有利于公司更好的发展业务、开拓市场。本次对外投资可能存在的风险：本次投资是从公司市场需求和公司发展战略出发，能够提升公司的综合实力，但仍可能存在一定的经营和管理风险。公司将进一步健全和完善子公司的治理结构，完善其内部管控制度和监督机制，积极 防范上述风险。本次对外投资对公司的未来财务状况和经营成果影响：本次对外投资可进一步提升公司综合实力，对公司长期发展和布局有一定的积极影响。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见
43、说明 适用 不适用 审计意见 保留意见 审计报告中的特别段落：无 强调事项段 其他事项段 持续经营重大不确定性段落 其他信息段落中包含其他信息存在未更正重大错报说明 董事会就非标准审计意见的说明：中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司 2019 年度财务报表出具的带强调事项的保留意见审计报告，主要原因是：1、公司下属子公司中科盛创（青岛）电气股份有限公司（以下简称“中科盛创”）期末发出商品 1,330 万，已交付客户宁夏华创风能有限公司（以下简称“宁夏华创”）使用并取得对方的验收证明；期末应收通辽华创风能有限公司（以下简称“通辽华创”）1,619 万元货款。中科盛创对宁夏华创、通辽华创母公司
44、沈阳华创风能有限公司（以下简称“沈阳华创”）的债务人中国大唐集团科技工程有限公司（以下简称“大唐电力”）向宁夏回族自治区高级人民法院递交了民事起诉状，2019 年 3 月 11 日判决支持中科盛创与沈阳华创签订的 8500 万元债权（含上述金额）转让协议对大唐电力有效但未支持中科盛创的给付请求。中科盛创尚无法合理预计可收回的金额，我们亦无法获取充分、适当的审计证据预计对应的应收款项的可回收金额。2、截止到 2019 年 12 月 31 日，公司主要子公司中科盛创账面机器设备原值 43,284,713.33 元，账面净值 15,207,443.30 元。公司因大客户陷入困境订单减少导致主营业务
45、2019 年扣除非经常损益后为负值，产能利用率下降，上述情况表明相关的机器设备的经济绩效已经低于或者将低于预期，出现了减值迹象。由于未能对公司主营业务相关资产减值准备计提金额的充分性获取充分、适当的审计证据，也无法实施其他替代审计程序获取充分、适当的审计证据，我们无法确定是否应对机器设备计提减值准备，也无法确定应调整的金额。公告编号：2020-018 16 3、如附注十（二）2 所述，中科盛创涉及原告诉求金额合计 1.7 亿元，尚未执行完毕。公司管理层确认了预计负债金额 7,412,981.59 元，包含银行罚息和相关执行费用。针对管理层计提的预计负债，我们与管理层进行了沟通，分析管理层确定预
46、计负债金额的计算依据是否合理等，但由于尚未执行完毕，预计负债是否需要调整存在不确定性。公司董事会认为，中兴华会计师事务所（特殊普通合伙）出具的带强调事项段的保留意见审计报告公允的反映了公司 2019 年度财务状况及经营成果，提示的经营风险合理。董事会正组织公司董事、监事、高管等人员积极采取有效措施，消除审计报告中所述事项对公司的影响。同时将努力开拓公司经营市场，保证公司持续、稳定发展，切实维护好全体股东和广大投资者的权益。(五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 三、三、持续持续经营经营评价评价 我们提醒财务报表使用者关注，中科盛创
47、主要客户沈阳华创风能有限公司及其控股子公司受其母公司盾安控股集团有限公司债务危机影响，导致与其签订的合同未能正常履行，且未能按期支付货款，此事项直接影响中科盛创的日常生产经营。公司因应收账款回款困难，不能按时归还银行借款及供应商款项，借款银行及供应商因此起诉公司归还欠款。截至报告日公司的主要银行账户已被冻结，厂房及土地已被查封。上述事件发生后，公司采取了积极的应对措施：1、积极通过法律手段追讨欠款，目前通过代位诉讼追回货款 7455 万元，通过诉讼确认 8500 万元债权对大唐集团科技工程有限公司有效，通过仲裁确认了 1.76 亿债权转让。2、积极应诉，同时与起诉方积极协商，商量还款方案和计划
48、，消除对公司的不利影响。3、积极开展售后及运维业务，该业务占用流动资金量较小，并且中国风电运维市场规模逐步扩大，业务相对稳定。4、加强轨道交通领域、超低速永磁直联领域的研发，争取在该领域有所作为。除上述事项外，本公司不存在其他导致对报告期末起 12 个月内的持续经营假设产生重大疑虑的事项或情况。本财务报表以持续经营为基础列报，本公司自报告期末起至少 12 个月具有持续经营能力。?四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（1）行业政策风险 国内风力发电行业近年来的高速发展很大程度上受益于国家对可再生能源行业尤其是风电行业在政策、法规及激励措施方面的支持。近年
49、来，国家先后颁布了可再生能源法、可再生能源中长期发展 规划、关于完善风力发电上网电价政策的通知等多项政策、法规和条例，鼓励开发风能，对上网电价保护、强制并网、强制购电以及各项税收优惠政策都做出了明确规定，显著地提升了风电项目建设的经济可行性。国家发改委 2006 年和 2007 年分别制定的可再生能源发电价格和费用分摊管理试行办法和 可再生能源电价附加收入调配暂行办法也明确规定，可再生能源发电价格高于当地脱硫燃煤机组标杆上网电价的差额部分在全国省级及以上电网销售电量中分摊。如果未来国家支持风电行业的相关政策发生变化，将可能减少风电项目的收入，从而对公司的经营业绩带来不利影响。应对措施：公司将结
50、合市场需求和自身技术实力，加强轨道交通领域、超低速永磁直联领域、超高速磁浮电机领域的研发和技术投入，拓展该市场，争取成为该领域中国的领军企业，并且希望通 公告编号：2020-018 17 过更丰富的机型服务更多类型的下游客户；同时，公司也将对生产工艺进行改进，从设计上不断优化产品的性能，培养并加强供应商质量管控能力，从源头上保证产品质量；通过不断地技术创新和过硬的产品质量，公司能够在行业领域占据重要地位。（2）客户集中的风险 报告期内，公司主营业务集中于少数客户，公司对前五大客户确认的营业收入占当期主营业务收入的 88.21%，如不能及时拓宽客户资源，分散对少数客户的依赖风险，客户一旦降低对公
