1、 1 2019 年度报告 证 券 简 称 NEEQ:证券代码 公 司 全 称 （中 英 文）2 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 3 月 19 日，由国务院发展研究中心企业研究所、清华大学房地产研究所和中指研究院三家单位联合举办的“2019 中国房地产百强企业研究成果发布会”在北京举行，华燕房盟跻身 2019 中国房地产策划代理十强。2019 年 3 月 26 日，华燕房盟凭借其在房地产等多领域的开创性成就荣获上海市工商联房地产商会 2018 年度“创新发展奖”；董事长胡书芳女士荣获“商会优秀工作者奖”；华燕房盟党支部荣获“优秀党建奖”。2019 年 3 月 27 日，上海现代服务业
2、联合会第三届理事会第十次会议在上海市中国金融信息中心上海厅举行。华燕房盟董事长胡书芳女士作为联合会副会长出席了本次会议，并荣获由联合会颁发的“2018 年上海现代服务业优秀企业家”称号。2019 年 3 月，在中海地产 27 周年品牌答谢会上，华燕房盟荣获“携手同行共创辉煌”中海地产 27 年最佳服务伙伴奖。2019 年 4 月，经上海市长宁区人民政府评定，华燕房盟从众多企业单位中脱颖而出，再次荣获“2017-2018 年度长宁区文明单位”称号。2019 年 5 月 13 日，在光明地产“协同创新、指标必达”2019 年度营运工作会议上，光明地产为华燕房盟颁发了“最佳合作奖”，并签署了战略合作
3、协议。2019 年 7 月 22 日，“上海房地产经纪行业第十七届金桥奖”颁奖典礼在沪举行，华燕房盟再次蝉联上海营销代理行业最高奖-“金桥奖”，这也是华燕房盟连续十五届获得该项殊荣。2019 年 10 月，上海伊巢网络科技有限公司被认定为高新技术企业。2019 年 12 月，上海伊巢网络科技有限公司成为我国第一家金融资产交易机构天津金融资产交易所会员单位，进一步完善房地产交易后平台服务拼图。3 2019 年 12 月，上海伊巢网络科技有限公司旗下、城市民宿联盟运营商品牌伊间民宿被途家民宿授予“2019 年度最受消费者欢迎民宿品牌”、“2019 年度最佳合作民宿品牌”。2020年5月，上海伊巢网
4、络科技有限公司获得国内某产业互联网基金数千万人民币Pre-A 轮投资。4 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .6 6 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1313 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3333 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业信息行业信息
5、 .3737 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3838 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4444 5 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 华燕房盟、华燕、公司、本公司 指 上海华燕房盟网络科技股份有限公司 华燕集团 指 上海华燕投资控股(集团)有限公司 伊巢网络 指 上海伊巢网络科技有限公司 伊巢网 指 伊巢网络旗下国内领先的住房领域开放型服务平台 伊间民宿 指 伊巢网络旗下，城市精品民宿联盟运营品牌 房盟信息 指 上海房盟信息技术有限公司 百芝龙、百芝龙智慧科技 指 上海百芝龙网络科技有限公司 熙鸿合伙企业 指 上海熙鸿投资管理合伙企业(有限合伙)公司股东大会
6、指 上海华燕房盟网络科技股份有限公司股东大会 公司董事会 指 上海华燕房盟网络科技股份有限公司董事会 公司监事会 指 上海华燕房盟网络科技股份有限公司监事会 房地产开发商、开发商 指 以房地产开发经营为主体的企业,通过实施开发过程而获得利润。报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 元,万元 指 人民币元,人民币万元 公告编号：2020-034 6 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司
7、负责人胡书芳、主管会计工作负责人胡书芳及会计机构负责人（会计主管人员）张锋保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中喜会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由 公司董事会于 2020
8、年 5 月 7 日收到董事王磊先生递交的辞职报告，因近期全球新冠疫情的全面爆发，基于董事王磊先生国籍所在的澳大利亚政府颁布的旅行禁令以及中国移民局暂停有居留权的外籍人员入境政策，使得其无法继续履行董事的工作与义务。为不影响公司最高管理监督机构的正常运作，经过慎重考虑，王磊先生自愿请辞公司董事一职。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 管理风险 公司自挂牌以来，已建立了较为完善的法人治理结构，拥有独立健全的公司运营体系，以及日趋完善的公司内部控制体系。随着公司经营模式的不断优化，如管理水平未能跟上或适应公司发展需求，将直接
9、影响公司持续、稳定、健康的发展。政策风险 房地产行业的发展与国家政策导向紧密相关,政府下一阶段执行的房地产政策存在不确定性，从而对市场成交的波动产公告编号：2020-034 7 生重大影响。行业竞争风险 随着房地产市场逐步由增量向存量市场、由高速增长向深度调整阶段的转变，加之国家对房地产行业持续密集的政策调控使得房地产市场迅速趋冷，市场环境恶化加剧了房地产行业的竞争。如公司未能形成独特的核心竞争优势，满足市场及开发商多元化需求将对公司经营产生重大影响。核心技术及人才流失风 公司所处行业属于人力资源密集型企业,人力资源是公司发展的基础。稳定高效的核心管理团队及核心技术人员的研发能力是公司能长期保
10、持技术优势并对市场做出快速反应的保障,对提升公司的综合竞争实力发挥着重要作用。同时,公司作为互联网高科技房产企业,近年来取得了大量的研发成果,如技术泄密或核心技术人员流失,可能将给公司生产经营来一定影响。执行力风险 在当前严峻的市场环境中，若公司没有行之有效的团队执行能力支撑，将对公司的战略规划和发展产生重大影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2020-034 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 上海华燕房盟网络科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Huayan Housing Alliances Network Techno
11、logy Corp.证券简称 华燕房盟 证券代码 831496 法定代表人 胡书芳 办公地址 上海市延安西路 1326 号慧谷生物大厦 16 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 胡蓓莉 职务 董事会秘书 电话 021-62808333 传真 021-62805777 电子邮箱 bl.huhy- 公司网址 联系地址及邮政编码 上海市延安西路 1326 号慧谷生物大厦 16 楼/邮编 200052 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2005 年 10 月 19
12、日 挂牌时间 2014 年 12 月 16 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）I 信息传输、软件和信息技术服务业-64 互联网和相关服务-649其他互联网服务-6490 其他互联网服务 主要产品与服务项目 提供将线上信息与线下业务高效整合的房地产流通服务 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）245,436,001 优先股总股本（股）0 做市商数量 5 控股股东 上海华燕投资控股(集团)有限公司 实际控制人及其一致行动人 胡书芳、胡书来 公告编号：2020-034 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码
13、913100007815347412 否 注册地址 上海市奉贤区环城东路 383 号 2幢 14 楼 D05 室 否 注册资本 245,436,001.00 否-五、五、中介机构中介机构 主办券商 海通证券 主办券商办公地址 上海市广东路 689 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中喜会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张浩芬、王衍磊 会计师事务所办公地址 北京市东城区崇文门外大街 11 号新成文化大厦 A 座 11 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2020-034 10 第三节第三节
14、会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 442,594,162.12 319,732,754.99 38.43%毛利率%-12.37%-10.99%-归属于挂牌公司股东的净利润-218,274,521.87-223,047,906.22-2.14%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-226,068,317.38-228,113,451.63-0.90%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-82.88%-58.14%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣
15、除非经常性损益后的净利润计算）-85.84%-59.46%-基本每股收益-0.89-0.91-2.20%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 447,303,550.56 564,050,681.89-20.70%负债总计 326,994,696.52 295,069,419.00 10.82%归属于挂牌公司股东的净资产 147,554,662.11 272,106,257.19-45.77%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.60 1.11-45.95%资产负债率%（母公司）60.02%46.58%-资产负债率%（合并）73.10
16、%52.31%-流动比率 0.91 1.43-利息保障倍数-24.95-27.62-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 27,100,192.69 15,200,759.23 78.28%应收账款周转率 2.78 1.31-存货周转率-公告编号：2020-034 11 四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-20.70%-30.64%-营业收入增长率%38.43%-22.70%-净利润增长率%4.39%-1,236.71%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期
17、末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 245,436,001 245,436,001 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 1,531,295.80 越权审批,或无正式批准文件,或偶发性的税收返还、减免 1,526,714.48 计入当期损益的政府补助 3,493,380.00 债务重组损益-358,623.54 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 2,213,463.56 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 31,298.10 非经常性损益合计非经常性损益合计 8,43
18、7,528.40 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）643,732.89 非经常性非经常性损益净额损益净额 7,793,795.51 七、七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 193,494,443.14-应收票据-314,369.69 应收账款-193,180,07
19、3.45 应付票据及应付款项 51,406,984.53-公告编号：2020-034 12 应付账款-51,406,984.53 可供出售金融资产 23,769,807.00-其他权益工具投资-127,063,640.00 其他综合收益-103,293,833.00 公告编号：2020-034 13 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 华燕房盟是一家互联网和相关信息服务公司，被认定为高新技术企业，利用自身的先进理念和技术为住房领域产业链赋能。公司创新品牌伊巢网是专注于中国住房领域细分市场的产业互联网开放型平台，借助大数据、人工智能、互联网
20、等核心技术优势，打造成熟的行业解决方案，利用高效的信息化系统，为住房领域细分市场从业者赋能创收，着力打造细分领域精细化服务头部企业。华燕房盟的创新业务平台，通过公司信息化能力和产业互联网能力的加持，2019 年平台业务收入超过 2 个亿，同比增长超过 180%。公司目前已经形成房必惠和伊间民宿两大创新业务平台核心业务模块。预计公司 2020 平台业务收入将依然保持较高增长率，成为公司营收的重要和主要来源。在新房分销领域，房必惠业务解决房地产营销、交易的痛点、堵点。公司借助房必惠产品、一站式营销，SaaS 智能化全流程管理综合业务模块为房地产营销提供数字化解决方案，全方位赋能开发商，通过大数据和
21、精准营销方式匹配消费者和开发商，快速撮合双方需求，形成全流程信息化管理，大大促成交易成功率，从而获取衍生服务经济价值。公司将继续在房产领域探索更新、更好、更有价值的赋能体系，为行业助力。在存量物业领域，公司顺应市场需求和国家政策导向，判断回归房屋是用来居住的本质，将是未来细分领域的重要方向；当前二手房市场成交周期变长，市场相对冷静，大大加长了房屋空置周期，这为大量挂牌出售房源转化为短租房源提供了空间，伊间民宿应运而生，伊间民宿作为公司短租运营互联网平台，通过旗下伊间民宿的民宿代运营联盟服务品牌、公司平台整合城市民宿生态圈，规范行业服务标准，为旅居用户提供干净、智能、具备属地特色的出行住宿产品。
22、伊间民宿赋能城市精品民宿经营者，降本增效，形成城市民宿智能化服务解决方案，打造“爱干净的城市民宿”品牌。截止到2019 年底，公司已管理、运营民宿规模超过 2000 套，形成一定规模优势。2020 年 5 月，华燕房盟旗下子公司伊巢网络得到资本市场认可，获得数千万 Pre-A 轮融资。在一手新房领域，华燕房盟深耕布局超过 20 年。在应对当前疫情影响方面，公司携同开发商已经采用了包括线上直播带看、团购预定优惠、云看房、云预定等一系列措施，为客户提供了互联网销售新模式。在整个住房产业链，公司通过建立开放性平台，凝聚相关各方、赋能产业链各端，共同成长。借助平台优势，公司不断优化自身住房领域的核心优
23、势，彰显自身业务扩张能力，奠定未来盈利能力增长的先发优势，公司的核心竞争力将在产业互联网时代越来越明显。公司孵化的百芝龙智慧科技契合国家 2020 年提出的 25 万亿“新基建”战略方向，其布局于 2016年的先进技术将在国家未来 IOT 基础建设方面，尤其是非接触式养老防护、公共场合安防形成核心优势并将获得丰厚回报。目前百芝龙智慧科技在人工智能技术和非接触式无线网络生物探测技术的研究，已经形成产品落地，通过公司与 500 余家一线品牌开发商建立的长期、信任的合作，百芝龙获得公告编号：2020-034 14 业内开发商的认可。另外，百芝龙智慧科技研发的无线网络生物感知技术能够实现在隐私场景下非
24、接触式的人体行为异常的紧急报警，充分解决了目前市面上隐私场景下的突发事件的紧急报警，解决了更多老人的生命安全问题，该产品已经进入养老、安防、酒店等行业，市场空间巨大，未来可期，经过 4 年的发展，公司已经申请 27 项专利，公司的智能家居方案荣获 2017 年全球物联网峰会“最佳方案”奖，荣获 CES Asia 2018 Startup Awards“最佳人工智能初创公司”；在 2019 年公司参与了上海居家养老安全监测标准的制定，参与了上海首个 AI+智慧社区试点（北新泾街道 AI+社区应用场景建设），并获上海市十大智慧健康养老典型案例优秀奖。在强强合作、战略互补的基础之上，华燕房盟成功将渠
25、道优势转化为商业价值，在国家战略背景之下，未来将会有更多的机遇，为华燕房盟营收创造支撑点。华燕房盟管理层坚信，通过不断创新运营理念，迎合市场变化，拥抱产业互联网发展趋势，借助自身的专业能力和丰富的行业经验，必将使公司发展更稳定、更健康。未来有持续收入和利润增长。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾
26、(一一)经营经营计划计划 2019 年，国内房地产行业持续贯彻中央提出的“房住不炒”的基本政策，各地继续因城施策，按照总的调控要求，用限购、限价、限贷、限售等方式来抑制房地产市场的过快、过热增长，实施精准聚焦式的细化调控措施，并于 2020 年 5 月 10 日再次提出“不将房地产作为短期刺激经济的手段”的要求，保持房地产金融政策的连续性、一致性、稳定性。中央坚定了始于 2016 年的房产调控基本面，并释放关于促进房产行业朝着更健康方向发展的坚定信心。为积极应对市场政策的变化，华燕房盟已于 2018 年着手准备，并成功运孕育中国住房领域细分市场的产业互联网开放型平台伊巢网。2019 年，平台业
27、务营业收入超过 2 亿元，同比增长超过 180%，预计 2020 年公司平台业务收入将保持高速增长趋势，成为公司重要的、新的支撑点。公司拥抱产业互联网理念，联盟 5000 余家中小中介资源，通过公司短租品牌伊间民宿平台自运营、增量宝产品、信息化增值服务等，在存量房领域发力成为出行住宿细分领域的头部企业。2019 年全年吸引数千中小民宿主联盟，上线近万套次民宿房屋，并与 OTA 顶部平台达成战略合作。伊间民宿受到业内人士和消费者的认可，2019 年分获：“最受公告编号：2020-034 15 消费者欢迎民宿品牌”、“优质营销互联网酒店”、“最佳民宿合作品牌”等奖项。截止到 2019 年底，公司已
28、管理、运营民宿规模超过 2000 套，形成一定规模优势。在新房服务领域，公司通过不同视角重新审视当前行业生态价值链，差异化竞争，运用全新的运营理念和更具效能的高新技术，推出房必惠产品、一站式营销解决方案，SaaS 智能化全流程管理综合业务模块全方位赋能开发商，截止 2020 年 5 月，房必惠业务已覆盖沿海近 10 个省市，合作项目超过200 个，为超过 10 万房地产营销行业从业者提供服务支持，全面赋能行业成长。在新房销售代理领域，受到国家政策的影响，公司业绩承受着一定的压力，但长期来看，房地产行业一定是会朝着更健康的方向发展。公司结合当前情况，积极调整运营策略，优化内部结构，提出城市合伙人
29、制度，降本增效，优化项目。但就目前市场状况来看，行业依然受到国家政策影响较大，即使采取相应的措施也无法完全抵消行业政策对公司带来的影响。进入 2020 年，在政策方面，我们看到部分城市启动了一些积极措施，帮助城市发展；在市场方面，受到全球货币政策、财政政策宽松的影响，个人对固定资产投资及市场预期回暖；在公司内部，同开发商合作已经采用了包括线上直播带看、团购预定优惠、云看房、云预定等一系列措施，为客户提供了互联网销售新模式。公司管理层就过去 20 余年的经验判断，经过国家政策调整后，房地产市场一定会朝着更健康、平稳的方向发展。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单
30、位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期上年期末末金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%货币资金 30,872,579.53 6.90%34,518,616.73 6.12%-10.56%应收票据-314,369.69 0.06%-100.00%应收账款 124,846,742.89 27.91%193,180,073.45 34.25%-35.37%存货 投资性房地产 14,488,494.51 3.24%14,956,746.63 2.65%-3.13%长期股权投资 400,000.
31、00 0.09%400,000.00 0.07%0.00%固定资产 1,949,307.74 0.44%3,881,325.51 0.69%-49.78%在建工程 短期借款 64,700,000.00 14.46%82,000,000.00 14.54%-21.10%长期借款-28,500,000.00 5.05%-100.00%一年内到期的非流动负债 27,000,000.00 6.04%-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收账款：一方面由于房地产市场延续之前的低迷行情，营销代理服务业务的营收同比下降导致应收账款相应减少；另一方面报告期内公司加强了应收账款的催收管理、加
32、速了应收款的回笼，故而造成报告期末应收账款大幅下降。公告编号：2020-034 16 2、短期借款：报告期内，公司根据实际经营情况及资金周转需求,为降低公司整体资金使用成本,归还了部分银行贷款，因此短期借款期末余额有一定幅度的下降。3、长期借款：长期借款将在一年内到期，故重分类至“一年内到期的非流动负债”，导致该科目下降比例为100%。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例%金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重%金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重%营业收入
33、442,594,162.12-319,732,754.99-38.43%营业成本 497,341,970.94 112.37%354,884,050.95 110.99%40.14%毛利率-12.37%-10.99%-销售费用 5,894,710.07 1.33%3,950,340.88 1.24%49.22%管理费用 64,226,569.98 14.51%69,093,702.32 21.61%-7.04%研发费用 9,783,191.91 2.21%15,824,419.79 4.95%-38.18%财务费用 10,213,685.51 2.31%10,748,816.64 3.36%-
34、4.98%信用减值损失-83,134,638.99-18.78%-资产减值损失-23,734,300.00-5.36%-100,553,434.22-31.45%76.40%其他收益 4,815,094.48 1.09%4,823,803.71 1.51%-0.18%投资收益 1,166,403.96 0.26%596,261.81 0.19%95.62%公允价值变动收益-资产处置收益 365,377.87 0.08%22,009.83 0.01%1,560.07%汇兑收益-营业利润-245,987,166.93-55.58%-230,928,437.04-72.23%6.52%营业外收入 2
35、48,958.59 0.06%47,422.41 0.01%424.98%营业外支出 371,770.06 0.08%394,594.55 0.12%-5.78%净利润-246,112,265.85-55.61%-235,753,970.38-73.73%4.39%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：2019年，房地产市场依旧受着政策调控的影响，楼市整体环境仍旧持续低迷。住宅楼盘销售价格调控、预售证延缓发放、购房资格从严审核、及购房贷款审核从严等等，这些都影响了公司营销代理服务业务的营收。2019年全年代理服务收入与去年同期持平，维持在1.8亿元左右。与此同时，报告期内公司平台业务
36、的创新商业模式得到市场的认可，业务体量迅速增长，2019年平台业务收入超过2亿元，增幅高达180%。报告期内，公司总体营业收入增幅明显，较去年同期增长38.43%。2、营业成本：由于子公司上海伊巢网络科技有限公司的业务量迅速增长，营业成本相应增加，较去年同期增长了1.42亿元。另一方面，楼市调控使得楼盘预售证延缓发放、购房者犹豫观望、及市场行情低迷等导致销售周期变长，但项目的相关刚性成本并未因此下降。所以，报告期内营业成本相比营业收入而言增幅较高。公告编号：2020-034 17 3、信用减值损失、资产减值损失：一、报告期内“信用减值损失”和“资产减值损失”合计发生金额为1.06亿元，与上期基
37、本持平。二、由于2017年对外收购公司产生的商誉，因被收购子公司经营受市场行情影响而未达预期，公司根据实际情况，对该项商誉计提了减值准备，导致了报告期内资产减值损失金额较大。三、由于报告期内公司各项应收款项的账龄延长，特别是部分款项账龄超过了三年，计提比例达到100%，因此导致报告期内信用减值损失金额较大。4、营业利润：一、楼市整体环境持续低迷，销售周期拉长，导致公司代理服务业务的营业收入无法覆盖公司日常刚性经营成本费用。二、子公司伊巢网络由于正处于业务发展的上升期，有大量的前置支出发生，导致报告期内成本费用增幅较大。三、因被收购子公司的经营受市场行情低迷影响而未达预期，公司根据实际情况对该项
38、收购产生的商誉计提了减值准备以及对往来款项计提了大额的坏账准备，从而加大了公司的经营亏损。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 441,499,729.12 318,606,775.92 38.57%其他业务收入 1,094,433.00 1,125,979.07-2.80%主营业务成本 496,374,918.63 353,813,553.50 40.29%其他业务成本 967,052.31 1,070,497.45-9.66%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上
39、年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%代理销售业务 177,347,522.71 40.07%180,286,599.09 56.39%-1.63%信息服务业务 253,946,613.54 57.38%134,457,186.08 42.05%88.87%顾问策划业务 8,689,720.92 1.96%3,453,546.59 1.08%151.62%经纪业务-38,679.26 0.01%-衍生业务 319,889.44 0.07%370,764.90
40、 0.12%-13.72%商品销售业务 1,195,982.51 0.27%-其他业务 1,094,433.00 0.25%1,125,979.07 0.35%-2.80%合计 442,594,162.12 100.00%319,732,754.99 100.00%38.43%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与本期与上年同上年同期金额期金额变动比变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比重比重%上海地区 229,452,225.91 51.84%209,4
41、36,963.83 65.50%9.56%非上海地区 213,141,936.21 48.16%110,295,791.16 34.50%93.25%合计 442,594,162.12 100.00%319,732,754.99 100.00%38.43%公告编号：2020-034 18 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：2019年，住宅楼盘销售价格调控、预售证延缓发放、购房资格从严审核、及购房贷款审核从严等因素导致了新房供给及交易量的持续低迷。因此，受市场环境的影响，在报告期内，公司代理服务业务的营业收入仍维持在1.8亿元左右。但信息服务收入有较大幅度的增加，增加幅度和金额分别达到了8
42、8.87%和1.2亿元。2019年，公司大力拓展房产交易后市场，独创房产交易后会员制市场服务。该服务作为撮合开发商、代理商、及购房者三者交易关系的催化剂，同时也丰富了购房者的消费体验。公司通过在线平台向购房者提供包括房产成交、装修、家政、及金融等各项从房到家的服务，并向第三方服务机构收取相应的平台信息服务费。综上，按产品分类来看，本年度平台信息服务收入占总体收入的比重有较大提高，并呈现上升趋势。此外，由于伊巢网的营业收入大部分为非上海地区，因此导致报告期内非上海地区的收入急剧增长，而上海地区的营收增幅相对稳定。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额
43、 年度销售占比年度销售占比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海长润江和房地产发展有限公司 40,128,883.20 8.55%否 2 上海浦东发展置业有限公司 14,566,113.36 3.10%否 3 上海兆承房地产开发有限公司 12,436,366.30 2.65%否 4 宜兴鸿鹄地产开发有限公司 7,005,369.64 1.49%否 5 上海康桥房地产开发经营有限公司 5,974,352.40 1.27%否 合计合计 80,111,084.90 17.06%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占
44、比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海悦力劳务派遣有限公司 28,513,804.45 4.95%否 2 上海开弈人才服务(集团)有限公司 21,341,713.26 3.71%否 3 上海牛咖营销策划有限公司 18,809,483.00 3.27%否 4 上海团飞房地产营销策划有限公司 18,460,704.38 3.21%否 5 上海沁浦企业管理咨询中心 14,436,299.90 2.51%否 合计合计 101,562,004.99 17.65%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额
45、 27,100,192.69 15,200,759.23 78.28%投资活动产生的现金流量净额-7,488,016.26-76,140,584.24-90.17%筹资活动产生的现金流量净额-23,711,618.79-24,094,614.16 1.59%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额：近几年，政府严厉和密集的颁布了一系列房产调控政策，用限公告编号：2020-034 19 价、限购、限贷、限售等方式来抑制房产市场的过快、过热增长。面对严峻的市场环境，为了确保公司的稳定经营和持续发展，公司加强了资金管理，制定了一系列现金管理制度，以收定支、量入为出。尤其加强了对应收账
46、款的催收和管理。报告期内，“销售商品、提供劳务收到的现金”一项较去年增加了 5,305 万元，同比增涨了近 12%。与此同时、公司还不断优化、调整组织架构，加强成本费用的控制。报告期内“支付给职工以及为职工支付的现金”这一项较去年同期减少了 2,100 余万元，同比降低了 11.97%。综上所述，报告期内公司的经营性现金流较往年显著好转，经营活动产生的现金流量净额大幅增加。2、投资活动产生的现金流量净额：主要是由于公司在上期支付了对外收购的股权款，而本期公司无对外收购事项，因此导致报告期内投资性现金净流出现大幅下降。3、筹资活动产生的现金流量净额：主要是公司在报告期内借款金额较去年有所增加，同
47、时归还借款的金额较上期减少，以上原因导致报告期内筹资性现金净流出大幅减少。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 上海伊巢网络科技有限公司本期营业收入为 20,557.45 万元，净利润为-3,208.29 万元，净资产为-3,754.72 万元。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否(四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 重要会计政策变更重
48、要会计政策变更 新金融工具准则 财政部于 2017 年 3 月颁布了企业会计准则第 22 号金融工具的确认和计量（财会【2017】7号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（财会【2017】8 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（财会【2017】9 号），2017 年 5 月颁布了企业会计准则第 37 号金融工具列报（财会【2017】14 号），公司自 2019 年 1 月 1 日起执行新金融工具准则，并按新金融工具准则的要求列报金融工具相关信息。财政部于 2019 年 5 月发布了 企业会计准则第 7 号非货币性资产交换（财会20198 号），于 2019 年 5 月发布了企业会计准则
49、第 12 号债务重组（财会20199 号），公司自颁布起执行该准则。公告编号：2020-034 20 执行以上新准则后，不对财务报表追溯调整。财务报表格式变更 财政部于 2019 年 4 月 30 日发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知(财会20196 号)，公司按照通知中一般企业财务报表格式（适用于已执行新金融准则、新收入准则和新租赁准则的企业）编制公司财务报表。上述会计政策的变更，对可比期间的财务报表的项目与金额产生影响如下：A、对合并财务报表的影响 原列报报表项目及金额 新列报报表项目及金额 应收票据及应收账款 193,494,443.14 应收票据 314,36
50、9.69 应收账款 193,180,073.45 应付票据及应付款项 51,406,984.53 应付票据-应付账款 51,406,984.53 B、对母公司财务报表的影响 原列报报表项目及金额 新列报报表项目及金额 应收票据及应收账款 170,901,331.02 应收票据 314,369.69 应收账款 170,586,961.33 应付票据及应付款项 46,455,965.83 应付票据-应付账款 46,455,965.83 本公司追溯应用新金融工具准则，但对于分类和计量（含减值）涉及前期比较财务报表数据与新金融工具准则不一致的，本公司选择不进行重述。首次执行新金融工具准则对公司 201
