1、内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 1 证券代码：证券代码：832893 证券简称：宏源农牧证券简称：宏源农牧 主办券商：恒泰证券主办券商：恒泰证券 2018 宏源农牧 NEEQ:832893 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 Inner Mongolia Hongyuan Agricultral Technology Co.,Ltd.年度报告 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：
2、公告编号：2 201019 9-0 02020 2 公司年度大事记公司年度大事记 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .1 1 第二节第二节 公司概况公司概况 .3 3 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .5 5 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .7 7 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融
3、资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3333 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3535 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4242 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、宏源农牧 指 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 母公司，现代畜牧业 指 锡林
4、郭勒盟宏源现代畜牧业有限责任公司 宏源路易升 指 内蒙古宏源路易升食品有限公司 宏源羊绒 指 锡林郭勒盟宏源羊绒制品有限责任公司 宏源有限，宏源雪川 指 锡林郭勒盟宏源雪川农牧业科技有限公司 宏源利佳 指 锡林郭勒盟宏源利佳食品有限责任公司 宏源久恩 指 锡林浩特市宏源久恩农牧业科技有限责任公司 会计年度，本年度 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程
5、指 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司公司章程 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会、监事会 管理层 指 董事、高级管理人员的统称 主办券商/恒泰证券 指 恒泰证券股份有限公司 会计师事务所/审计机构 指 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）元、万元 指 人民币元、人民币万元 全国股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 公司高级管理人员 指 总经理、财务总监、董事会秘书 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告
6、编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 1 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人李洪禄、主管会计工作负责人付凤华及会计机构负责人（会计主管人员）付凤华保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与
7、承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、市场竞争加剧的风险 目前，我国马铃薯种植、加工与销售尚处于厂商多且规模小、竞争较为无序的阶段，无具有领军地位的企业。与之相对应的是马铃薯种植与加工后的冷冻薯类食品销售的竞争也较为激烈。尽管公司凭借内蒙古自治区锡林郭勒盟优质的土壤环境和完整的产业链条取得了一定的竞争优势，但不少竞争
8、对手亦拥有雄厚的资金实力和广泛的采购及销售渠道，为争夺市场份额，不排除部分竞争对手采取激进的市场策略，也不排除市场出现新的竞争者，这些情形都将令公司面临更激烈的市场竞争。2、重大自然灾害所致的种植风险 公司目前销售的产品及原料主要依赖自有种植基地及周边供应商，由于公司自有种植基地及供应商均位于内蒙古自治区，若该地区及其周边发生影响种植的自然灾害或病虫害，将直接影响公司的产品产量，进而对公司产生不利影响。3、公司产品销售的季节性和地域性引致的风险 受天气和地理因素影响，公司产品销售的季节性和地域性较为明显。作为公司冷冻薯类产品生产线原料的马铃薯来自自有种植基地及供应商，由于公司自有种植基地及供应
9、商均位于内蒙古自治区，受当地气候影响，一般马铃薯及饲草料种植期在 4-5 月份种植，收获期在 9-10 月，销售期集中在 10-12 月份。虽然公司下游冷冻薯条业务目前蓬勃发展，并将逐步改变公司的收入格局，但由于上述季节性的原因，会计年度内公司业绩出现较大的起伏，从而使得公司经营业绩在各季度之间分布不均内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 2 衡，公司经营存在一定的季节性波动风险。4、税收优惠及政府补助变化的风险 根据中华人民共和国企业所得税法实施条例相关规定以及国
10、家税务总局关于实施农林牧渔业项目企业所得税优惠问题的公告（国家税务总局公告 2011 年第 48 号），公司及其子公司宏源久恩属薯类种植免征企业所得税。根据中华人民共和国增值税暂行条例的相关规定，公司及子公司宏源久恩属于“农业生产者销售的自产农产品”免征增值税。若国家针对农业的税收优惠政策及政府补贴出现不利变化，将对公司的经营业绩产生一定影响。5、实际控制人不当控制的风险 公司的实际控制人为李洪禄、李洪义，上述二人通过直接和间接持股方式，共计持有公司 71.06%的股权，持股比例较大，若其利用控制地位，对公司的人事、财务、重大经营计划及关联交易等进行不当决策，则存在对中小股东权益产生负面影响的
11、风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 3 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 英文名称及缩写 Inner Mongolia Hongyuan Agricultral Technology Co.,Ltd.证券简称 宏源农牧 证券代码 832893 法定代表人 李洪禄 办公地址 内蒙古自治区锡林浩特市南二环农产品加工园区 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书
12、赵海波 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 0479-8208555 传真 0479-8208555 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 内蒙古自治区锡林浩特市南二环农产品加工园区 026000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 1 月 20 日 挂牌时间 2015 年 7 月 24 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业（C）-食品制造业（C14）-方便食品制造（C143）-速冻食品制造（C1432）。主要产品与服务项目 速冻
13、薯类食品的生产、销售 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）48,407,409 优先股总股本（股）0 做市商数量 4 控股股东 锡林郭勒盟宏源现代畜牧业有限责任公司 实际控制人及其一致行动人 李洪禄、李洪义 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 4 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91152500797181012X 否 注册地址 锡林浩特市白音锡勒牧场桃林塔拉分场 否 注册资本（元）48
14、,407,409.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 恒泰证券 主办券商办公地址 内蒙古呼和浩特市赛罕区敕勒川大街东方君座 D 座光大银行办公楼 14-18 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 周百鸣 孔垂慧 会计师事务所办公地址 北京市海淀区车公庄西路 19 号 68 号楼 A-1 和 A-5 区域 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：
15、公告编号：2 201019 9-0 02020 5 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 47,997,952.19 42,047,062.30 14.15%毛利率%28.76 21.40-归属于挂牌公司股东的净利润-5,521,974.49-3,854,983.33-43.24%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-8,082,983.51-4,751,871.62-70.10%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-3.97-3.24-加权平均净
16、资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-5.81-3.99-基本每股收益-0.11 -0.09-26.44%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 336,449,670.91 234,676,766.81 43.37%负债总计 200,033,868.67 92,738,990.08 115.70%归属于挂牌公司股东的净资产 136,415,802.24 141,937,776.73-3.89%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.82 2.93 -3.89%资产负债率%（母公司）33.93 26.74-资
17、产负债率%（合并）59.45 39.52-流动比率 0.64 1.06 -利息保障倍数-0.37 -52.93 -三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-3,932,191.53-16,163,785.02 75.67%应收账款周转率 2.16 1.12-存货周转率 0.62 1.85-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%43.37 62.57-内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2
18、 201019 9-0 02020 6 营业收入增长率%14.15-51.84-净利润增长率%1.32-120.02-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 48,407,409 48,407,409-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 446,249.99 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 2,218,895.25 除上述各项之外的其他
19、营业外收入和支出 9,901.70 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,675,046.942,675,046.94 所得税影响数 114,037.92 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 2,561,009.022,561,009.02 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 公司业绩快报披露的归属于挂牌公司股东的净利润为-2,446,8
20、79.27 元，与审计报告审定的归属于挂牌公司股东的净利润-5,521,974.49 元，差异偏值超过 50%。主要原因为锡林郭勒盟宏源利佳食品有限责任公司取得马铃薯主食项目补助 3,100,000.00 元，计入营业外收入确认当期损益。后经核实该项资金用途为后续项目资产补助，应计入递延收益。以上原因导致业绩快报披露的归属于挂牌公司股东的净利润与审定数发生 50%以上的差异。内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 7 第四节第四节 管理层讨论管理层讨论与分析与分析 一
21、、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：内蒙古自治区为我国优质的马铃薯产区，公司是内蒙古辖区内领先的马铃薯种植加工商。自成立以来，专注于马铃薯的种植、加工与销售。为客户提供优质的马铃薯商品薯、休闲及冷冻薯类食品。公司深耕于马铃薯产业多年，对马铃薯产业具有独到而深刻的理解力，是国家马铃薯主粮化战略的积极践行者。公司立足于优质的马铃薯产地-内蒙古，拥有国内一流的生产技术人员，执行高于同行业的品质标准，为国内外薯业巨头提供原料及初级产品，同时锐意拓展产业链的深度，建设冷冻薯类食品生产线，向市场推出路易升牌冷冻薯类食品，矢志完成由农业类企业向综合薯类食品供应商的转变。公司于 2018 年完成下游冷
22、冻薯条加工项目初步建设，并积极筹划二期工程。2018 年 9 月冷冻薯条项目一期正式投产了路易升牌等冷冻薯条，并积极进行市场推广，取得了一定的市场认可度。截止报告日该项目产销进展顺利，并积极准备进行产能的扩充。与此同时，公司加强了对冷冻薯条加工技术和研发人才的储备，与多家机构多个业内一流的技术人才达成战略合作，保证公司的冷冻薯条产品从原料到生产再到销售的全盘把控。为公司在马铃薯加工业的进一步开拓奠定了良好的基础。经多年奋斗，公司通过结合自身发展阶段与行业特点，形成“从种植到加工再到餐桌”的马铃薯产业生态系统，上述商业模式逐步形成一条较为完善的产业链形态，逐步完成了由农业种植企业向食品加工企业的
23、转变。报告期内，公司的马铃薯薯类食品的销售收入超过了马铃薯种植及饲草料种植的收入，商业模式发生一定的变化，但仍是在建设马铃薯全产业链生态系统规划的过程中，此变化为公司进一步发展打下良好的基础，未对公司造成不利影响。核心竞争力分析：核心竞争力分析：公司深耕马铃薯产业多年，是业内领先的马铃薯原薯供应商及冷冻薯类食品的新锐供应商，能生产出国内一流的冷冻薯类食品且储藏技术亦领先于同行业。经多年的整合与奋斗，旗下积累了一大批业内精英人才，通过对市场的判断，2019 年继续扩大产能推进冷冻薯条加工市场，截至 2018 年 9 月7 日，已成功投产，必将成长为一个能够服务大众并带来广泛价值的食品生产企业。报
24、告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 具体变化情况说明具体变化情况说明:内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 8 2018 年 9 月子公司宏源路易升正式投产，2018 年度，马铃薯的销售收入为 1,280.01 万元、
25、牧草的销售收入为 1,278.81 万元、薯条的销售收入为 2,240.97 万元。所处行业由农业种植转变为速冻食品制造。主营业务由马铃薯种植、销售转变为食品制造。主要产品由之前的马铃薯、牧草的销售转变为冷冻薯条的销售。销售渠道、收入来源也随之产生变化。商业模式由之前原料供应商逐步转型为食品加工企业。二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年公司根据年初制定的发展规划，结合年度经营状况和经济环境的新形势以及遇到的新问题，逐渐调整自己的经营方略，稳扎稳打，对内加强管理，不断降低成本，提高单位产出。在稳固目前种植业订单基础之上，重点推进冷冻薯条加工项目，农业种植在经历了
26、较为复杂和恶劣的天气条件下，原薯产量和品质受到一定的影响，公司技术人员采取了多重措施努力克服其带来的影响，最大限度的减少不稳定气候条件给农业种植带来的影响失。冷冻薯条加工项目历经工程技术人员的艰苦努力，完成了从安装到试车的全过程，实现了优质冷冻薯条的稳定供应，公司全年对经营中的各种问题进行了有效的应对，取得了积极的效果。(二二)行业情况行业情况 马铃薯一直是全球最重要的主粮之一，在食物安全和营养上发挥着重要作用。我国是世界粮食生产和消费大国，农业是国民经济的基础产业，是全面建成小康社会和实现现代化的基础。近些年，国家粮食连年增产，农业实现了综合生产能力质的飞跃，特别是国家每年都出台一系列支农、
27、惠农政策来加快促进农业发展。长期以来，我国马铃薯消费以食用为主，多数以蔬菜鲜食为主，随着马铃薯产业规模逐年扩大，加工业迅速发展，马铃薯具有广泛的加工用途，目前我国加工量占鲜薯的 10%左右，而西方国家 50%以上的鲜薯用来加工生产。随着我国居民生活水平的提高，食品结构逐渐升级，尤其近年来，西食东渐，在餐饮市场，马铃薯加工产品（速冻薯条）增长迅速，可以说，我国对马铃薯加工产品的消费已经进入快速增长期，未来市场十分广阔。2019 年马铃薯加工业出现了一些新的变化，近二年来，气候异常，马铃薯产量及品质不稳定，加工的优质原料较为稀缺，市场上对冷冻薯条的需求亦较为强劲，部分地区出现了新的加工产能，预示着
28、这个行业发展良好，充满机遇和挑战。为贯彻落实中央 1 号文件精神和新形势下国家粮食安全战略部署，推进农业供给侧结构性改革，转变农业发展方式，加快农业转型升级，把马铃薯作为主粮产品进行产业化开发，树立健康理念，科学引导消费，促进稳粮增收、提质增效和农业可持续发展。2015 年农业部发布了关于推进马铃薯产业开发的指导意见，该意见的发布为我国推进马铃薯主粮化战略和马铃薯产业的大发展奠定了理论基础和政策基础。2016 年马铃薯主食开发明确写入中央一号文件，第七条明确指出“树立大食物观，面向整个国土资源，全方位、多途径开发食物资源，满足日益多元化的食物消费需求.积极推进马铃薯主食开发。”这将有效推动马铃
29、薯种植和加工业的发展，为马铃薯种植和加工拓展了新的消费市场和明确的政策导向，可以预见的是，随着国家对马铃薯产业相关的扶持政策和措施的出台，势必将对整个行业起到很有力的提振作用。综上，马铃薯产业既是一个发展前景巨大，又是一个契合国家发展战略的大行业，可以说，涉足这个朝阳产业，前景无限。内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 9 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期
30、期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 4,418,689.80 1.31%24,302,741.70 10.36%-81.82%应收票据及应收账款 11,900,759.47 3.54%32,626,860.89 13.90%-63.52%存货 80,558,587.78 23.94%30,000,555.56 12.78%168.52%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 193,958,296.23 57.65%75,829,376.45 32.31%155.78%在建工程 5,266,663.4
31、3 1.57%35,378,800.69 15.08%-85.11%短期借款-长期借款 9,000,000.00 2.67%-其他非流动资产 13,511,422.65 4.02%21,211,400.00 9.04%-36.30%预付账款 5,645,670.40 1.68%2,214,657.22 0.94%154.92%其他应收款 713,450.72 0.21%249,760.72 0.11%185.65%其他流动资产 14,200,924.68 4.22%6,181,322.86 2.63%129.74%长期待摊费用 7,111.04 0.00%138,694.40 0.06%-94
32、.87%应付票据及应付账款 38,838,036.66 11.54%10,297,912.30 4.39%277.14%预收款项 1,831,394.64 0.54%39,936.00 0.02%4485.82%应付职工薪酬 1,280,543.77 0.38%412,790.59 0.18%210.22%其他应付款 141,158,905.46 41.96%78,690,907.54 33.53%79.38%递延收益 7,268,333.35 2.17%2,414,583.34 1.03%201.02%资产总计资产总计 336,449,670.91336,449,670.91 234,676
33、,766.81234,676,766.81 43.3743.37%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金变动原因分析：货币资金报告期末较上年期末减少了 19,884,051.90 元，下降了81.82%，主要由于报告期内公司增加了固定资产相关投入 27,996,085.90 元，因此导致货币资金比去年减少了。2、预付账款变动原因分析：预付账款报告期末较上年期末增加 3,431,013.18 元，增加 154.92%，主要由于报告期根据土地租赁合同预付了 2019 年地租款 1,332,156.63 元,预付农药、化肥款772,833.6 元，预付部分设备款，导致预付账款
34、的增加。内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 10 3、其他应收款变动原因分析：其他应收款报告期末较上年期末增加 463,690.00 元，增加 185.65%，主要由于宏源路易升支付了农民工工资保障金 460,000.00 元，因此导致了其他应收款的增加。4、存货变动原因分析：存货报告期期末较上年期末增加了 50,558,032.22 元，增加 168.52%，主要为满足子公司宏源路易升薯条项目的原料使用需求，公司预留及外购的部分马铃薯做加工原料贮存，因此造成了存
35、货的增加。5、其他流动资产变动原因分析：其他流动资产报告期末较上年期末增加 8,019,601.82 元，增加129.74%，主要由于报告期内公司未抵扣进项税额增加，导致其他流动资产的增加。6、固定资产变动原因分析：固定资产报告期较上年期末增加 118,128,919.78 元，主要原因是宏源路易升一期生产线建成并投产，导致固定资产增加。7、在建工程变动原因分析：在建工程报告期末较上年期末减少了 30,112,137.26 元，下降了85.11%，主要由于报告期内子公司宏源路易升在建工程预转固，造成在建工程的减少。8、长期待摊费用变动原因分析：长期待摊费用报告期末较上年期末减少了 131,58
36、3.36 元，下降了 94.87%，主要由于上年期末余额在报告期已经进行了摊销，导致报告期末长期待摊费用的减少。9、应付票据及应付账款变动原因分析：应付票据及应付账款报告期末较上年期末增加28,540,124.36 元，增加 277.14%，主要原因是宏源路易升 2018 年 9 月开始试生产，为保障生产有序进行，大批量赊账购入马铃薯原料，导致应付账款大幅增加。10、预收账款变动原因分析：预收账款报告期末较上年期末增加 1,791,458.64 元，增加 4485.82%，主要原因是宏源路易升销售采用先款后货的政策，年末客户未全部提货，导致预收账款增加。11、应付职工薪酬变动原因分析：应付职工
37、薪酬报告期末较上年期末增加了 867,753.18 元，增加210.22%，主要由于报告期末子公司宏源路易升生产人员增加，因此月工资总额的上涨导致报告期末较上年期末应付职工薪酬的增加。12、其他应付款变动原因分析：其他应付款报告期末较上年期末增加了 62,467,997.92元，增加79.38%，主要由于报告期内公司资金需要从母公司锡林郭勒盟宏源现代畜牧业有限责任公司借入流动资金 56,700,000.00 元，并且子公司宏源路易升基建期间，按照合同要求部分工程款项还未支付，因此导致了其他应付款的增加。13、长期借款变动原因分析：长期借款报告期末较上年期末增加了 9,000,000.00 元，
38、增加了 100%，主要由于宏源路易升向金融机构借款，导致长期借款的增加。14、其他非流动资产变动原因分析：其他非流动资产报告期末较上年期末减少 7,700,017.35 元，下降了 36.30%，主要由于报告期内公司支付的设备款收到发票转固，导致其他非流动资产的减少。15、递延收益变动原因分析：递延收益报告期末较上年期末增加了4,853,750.01元，增加201.02%，主要由于报告期收到了对薯条生产线的补助 2,200,000.00 元马铃薯主食项目政府补贴资金3,100,000.00 元计入递延收益，并按照资产剩余使用期间对该补助进行摊销，因此导致了递延收益的增加。2.2.营业情况营业情
39、况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 47,997,952.19-42,047,062.30-14.15%营业成本 34,193,259.44 71.24%33,049,092.64 78.60%3.46%毛利率%28.76-21.40-管理费用 8,612,309.54 17.94%5,714,888.13 13.59%50.70%内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公
40、司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 11 研发费用 销售费用 7,922,307.57 16.51%6,838,557.31 16.26%15.85%财务费用 4,042,028.19 8.42%-73,089.84-0.17%5,630.22%资产减值损失-1,354,660.97-2.82%2,029,381.76 4.83%-166.75%其他收益 446,249.99 0.93%-投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-5,531,876.19-11.53%-6,020,309.04-14.32
41、%8.11%营业外收入 11,232.80 0.02%570,488.29 1.36%-98.03%营业外支出 1,331.10-净利润-5,521,974.49-11.50%-5,449,820.75-12.96%-1.32%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、管理费用变动原因分析：管理费用报告期较上年同期增加了 2,897,421.41 元，增加 50.70%，主要由于报告期内子公司宏源路易升开始经营，各岗位人员的增加，导致管理费用中职工薪酬的上涨，因此导致管理费用的增加。2、财务费用变动原因分析：财务费用报告期较上年同期增加了 4,115,118.03 元，增加 5630.22%，主要
42、由于报告期内由于子公司宏源路易升资金需要，报告期内按年利率 4.35%向母公司锡林郭勒盟宏源现代畜牧业有限责任公司借入 60,100,000.00 元，以及上期借入款项所产生的利息，造成了本年度财务费用的增加。3、资产减值损失变动原因分析：资产减值损失报告期较上年同期下降了 3,384,042.73 元，下降了 166.75%，主要由于报告期收回张家口市燕北薯业开发有限公司坏账 2,218,895.25 元，导致资产减值损失下降。4、营业外收入变动原因分析：营业外收入报告期内较上年同期减少了 559,255.49 元，下降了98.03%，主要由于上年度收到融资补贴资金 270,000.00 元
43、，本年度未发生相关收入，导致营业外收入的减少。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 47,997,952.19 42,047,062.30 14.15%其他业务收入-主营业务成本 34,193,259.44 33,049,092.64 3.46%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8
44、年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 12 马铃薯 12,800,108.73 26.67 29,269,241.45 69.61 薯条 22,409,729.41 46.69 2,813,175.54 6.69 青贮 12,760,119.05 26.58 6,911,045.31 16.44 燕麦草 27,995.00 0.06 3,053,600.00 7.26 合计合计 47,997,952.1947,997,952.19 100100.00.00 42,047,062.3042,047,062.30 100.00100.00 按区域分类分析按
45、区域分类分析：适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例%华中地区 1,922,021.17 4.00-东北地区 5,661,340.37 11.79 17,762,294.20 42.24 华北地区 31,932,511.63 66.53 12,787,038.22 30.41 华东地区 5,768,272.24 12.02 11,497,729.88 27.34 华南地区 2,713,806.78 5.65-合计合计 47,997,952.1947,997,952.19 10010
46、0.00.00 42,047,062.3042,047,062.30 100100.00.00 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内种植的马铃薯主要销售给子公司宏源路易升，用于加工生产冷冻薯条，由于子公司 2018年加工时间只有 3 个月，库存马铃薯较多，故只有少部分确认收入，影响本年度马铃薯收入减少。同上理由宏源路易升生产的冷冻薯条对外销售，导致薯条收入占比明显增加。剩余的马铃薯主要销售给河北及内蒙古当地客户，本年青贮收入金额较高，燕麦草由于市场的原因销售给内蒙古当地客户，因此造成了报告期华北地区收入占比的上升，东北地区收入占比的下降。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：
47、元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 锡林浩特市优然牧业有限责任公司 8,217,544.86 17.12%否 2 内蒙古瑞祺丰农牧业发展有限公司 7,195,198.50 14.99%否 3 麦肯食品（哈尔滨）有限公司 5,659,519.68 11.79%否 4 山东尊海食品有限公司 2,409,988.70 5.02%否 5 上海郑明国际贸易有限公司 2,113,982.65 4.40%否 合计合计 25,596,234.3925,596,234.39 53.32%53.32%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况
48、单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 锡林浩特市沃原奶牛场 4,585,703.73 11.81%否 内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司内蒙古宏源农牧业科技股份有限公司 2 201018 8 年年度报告年年度报告 公告编号：公告编号：2 201019 9-0 02020 13 2 围场满族蒙古族自治县耕耘农业科技有限公司 3,214,404.23 8.28%否 3 锡林浩特市欣成种植牧民专业合作社 3,177,634.46 8.18%否 4 李永春 2,251,531.59 5.80%否 5 张家口天茂源纸制品印刷有限
49、公司 1,948,471.11 5.02%否 合计合计 15,177,745.1215,177,745.12 39.09%39.09%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-3,932,191.53-16,163,785.02 75.67%投资活动产生的现金流量净额-80,533,516.62-52,655,261.79-52.94%筹资活动产生的现金流量净额 64,581,656.25 77,398,580.19-16.56%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额变动原因分析：
50、经营活动产生的现金流量净额报告期较上年同期增加 75.67%，主要由于宏源路易升本年度 9-12 月投入生产，因收入的增加导致经营活动产生的现金净流量增加。2、投资活动产生的现金流量净额变动原因分析：投资活动产生的现金流量净额报告期较上年同期下降 52.94%，主要由于子公司宏源路易升 2018 年继续投建，建设期间在建工程及机器设备的资金支出导致投资活动产生的现金流量净额下降。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 2018 年度，公司下辖三家全资子公司。分别为：A、锡林浩特市宏源久恩农牧业科技有限责任公司 社会信用代码：91152
