1、1 2018 北教传媒 NEEQ:831299 京版北教文化传媒股份有限公司 年度报告 2 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2727 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3333 第九节第九节
2、行业信息行业信息 .3636 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3737 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4242 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、北教传媒 指 京版北教文化传媒股份有限公司 北京出版集团 指 北京出版集团有限责任公司 北教小雨 指 北教小雨文化传媒（北京）有限公司 油菜花公司 指 北京油菜花文化传播有限公司 北京市文资办 指 北京市国有文化资产监督管理办公室 公司章程 指 京版北教文化传媒股份有限公司章程 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司法 指 中华人民共和国公司法 全国股份转让系统、股转公司 指 全国中小企业股份转让
3、系统有限责任公司 会计师事务所 指 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）主办券商 指 华西证券股份有限公司 报告期、本期、本年度 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 12 月 31 日 本期末、本年末 指 2018 年 12 月 31 日 上年末、上期末、上年期末 指 2017 年 12 月 31 日 高级管理人员 指 公司总经理、总编辑、副总经理、董事会秘书、财务负责人 元、万元 指 人民币元、人民币万元“三会”议事规则 指 股东大会议事规则董事会议事规则监事会议事规则 三会 指 股东大会、董事会、监事会 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事
4、、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人乔玢、主管会计工作负责人刘强及会计机构负责人刘志英保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否 是否存在
5、未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 1、列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由 董事长乔玢因工作原因未出席会议。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 政策变动风险 行业政策：公司所处的图书出版发行行业是具有意识形态属性的重要行业，受到国家相关法律、法规及政策的严格监督和管理，新的行业政策的出台有可能对该行业造成不利影响。公司所处的细分行业属于教育图书出版发行业。根据国家教育体制改革方向，近年来，教育主管部门加强了对减轻中小学生课业负担的相关管理，由此可能对中小学教辅图书出版发行业造成一定影
6、响。环保政策：2017 年开始国家加大环境保护力度，不符合国家标准的生产企业均被关闭或停业整顿，公司的上游供应商多为造纸厂，下游客商多为印刷厂，受国家环境治理政策影响，出现不同程度的关闭或者停业整顿，对公司的生产成本投入和净利润产生影响。5 教育政策：教辅图书业务与我国中小学的教育和考试制度密切相关，教育与考试体制的改革对教辅业务影响巨大。2018年国家教育政策发生变化，原来由各省自行编写的教材（语文、历史和道德与法制）改为由国家统一编写（又称“部编教材”），造成公司大量图书无法销售，库存增加，财务账面需做大量资产减值，直接影响公司的营收及利润。同时，随着 2014 年国家启动考试招生制度改革
7、试点工作的逐步推进，计划到 2020 年基本建立中国特色现代教育考试招生制度。从改革的具体进程来看，2014 年，高考采用全国卷的省份为 15 个省，2015 年达 18个省，2016 年增加到 26 个省。高考统一命题的改革必将促使相关教辅图书由原来的多区域、多品种、多版本逐步趋于统一，也导致教辅图书市场竞争的进一步加剧。知识产权受侵犯风险 公司的主营业务产品主要是教辅图书，属文化创意产品，容易被快速模仿，盗版现象比较严重。虽然近年来我国知识产权保护和打击盗版工作取得了较大进展，但知识产权保护力度还比较薄弱，该风险会对公司的产品销售产生不利影响。项目投资风险 公司于 2016 年 6 月完成
8、收购北京油菜花文化传播有限公司41%的股权，打造 0-18 岁阶段综合在线教育综合服务平台。目前此部分业务目前还处于市场开拓阶段，尚未盈利，且发展前景还存在一定的不确定性，会为公司业绩带来影响。转型阶段现金流持续紧张风险 公司报告期内经营活动的现金流量净额为-4,270,351.35 元，上期为-12,004,603.69 元。受 2018 年公司调整发展战略，精简图书品种，探索新的业务领域，从教育出版向教育服务升级转型的影响 2018 年经营活动的现金流量净额仍为负数。因此，公司生产经营面临现金流持续紧张的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基
9、本信息基本信息 公司中文全称 京版北教文化传媒股份有限公司 英文名称及缩写 Jingban Beijing Education Culture Media Corporation Limited（Beijing Education Media）证券简称 北教传媒 证券代码 831299 法定代表人 乔玢 办公地址 北京市西城区北三环中路 6 号 1 号楼 11 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 李玉凤 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 010-58572532 传真 010-58572466 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市西城区北三环中路 6 号 100
10、120 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2010 年 12 月 24 日 挂牌时间 2014 年 11 月 6 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）新闻出版业（R85-852-8521）主要产品与服务项目 公司主要产品：教育类图书及电视端、移动端在线教育产品的策划、设计、制作与发行。教育类图书包含教辅类图书、课外阅读类图书及政策学习类图书。普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）71,215,846 优先股总股本（股）0 做市商数量 6 控股股东 北京出版集
11、团有限责任公司 实际控制人及其一致行动人 北京市国有文化资产监督管理办公室 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91110102567466581W 否 注册地址 北京市西城区北三环中路 6 号 1 号楼五层 否 注册资本（元）71,215,846 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 华西证券 主办券商办公地址 成都市高新区天府二街 198 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 宋锋岗 薛娅 会计师事务所办公地址 北京市西城区车公庄大街 9 号五栋大楼
12、 B2 座 1401 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 304,987,916.62 341,916,386.43-10.80%毛利率%35.43%37.58%-归属于挂牌公司股东的净利润-25,615,868.33 23,966,760.64-206.88%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-25,589,431.35 22,038,309.08-216.11%加
13、权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-8.03%7.49%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-8.02%6.88%-基本每股收益-0.36 0.34-205.88%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 658,257,164.97 639,526,216.78 2.93%负债总计 312,775,905.81 277,741,769.20 12.61%归属于挂牌公司股东的净资产 306,343,861.16 331,959,729.49-7.72%归属于挂牌公司股东的
14、每股净资产 4.30 4.66-7.73%资产负债率%（母公司）42.62%37.50%-资产负债率%（合并）47.52%43.43%-流动比率 205.11%223.40%-利息保障倍数-892.51%1,552.68%-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-4,270,351.35-12,004,603.69-64.43%应收账款周转率 294.07%256.51%-存货周转率 40.31%48.20%-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%2.93%-5.72%-9 营
15、业收入增长率%-10.80%3.36%-净利润增长率%-147.90%-58.21%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 71,215,846 71,215,846-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-8,916.25 计入当期损益的政府补助 39,541.13 营业外收入和支出-61,820.52 非经常性损益合计非经常性损益合计-31,195.64 所得税影响数-4,679.35 少数股东权益影响额（税后）-79.31 非经常性非经
16、常性损益净额损益净额 -26,436.98 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 115,404,335.48 应收票据与应收账款 115,404,335.48 应付账款 137,037,512.94 应付票据与应付账款 137,037,512.
17、94 应付利息 133,448.33 其他应付款 15,296,386.30 15,429,834.63 管理费用 50,278,888.45 29,773,776.85 研发支出 20,505,111.60 应交税费 13,890,326.36 13,645,263.60 其他应付款 30,293,373.37 39,930,723.85 盈余公积 10,037,844.93 9,279,628.83 10 未分配利润 107,502,697.46 100,678,752.59 财务费用 2,303,662.77 4,238,478.69 所得税费用 16,783,955.47 17,422
18、,753.88 支付的其他与经营活动有关的现金 96,086,948.07 81,086,948.07 偿还债务所支付的现金 90,000,000.00 105,000,000.00 九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：根据挂牌公司管理型行业分类指引，公司所处行业为新闻和出版业（R85）。本公司从事教育类图书及电视端、移动端在线教育产品的策划、设计、制作与发行。公司主要产品：教育类图书及电视端、移动端在线教育产品。教育类图书包含教辅类图书、课外阅读类图
19、书及政策学习类图书。公司拥有所经营图书产品的多项著作权、商标、专利，并拥有多项软件著作权、出版物经营许可证、产品研发、销售及售后服务团队；为全国中小学生、教师及学校提供纸质和互联网教育产品及相关服务。公司图书产品通过代理商在全国进行批发及线上销售，收入源于图书产品的销售；电视端在线教育产品与线下培训机构、全国各地网络电视运营商、内容方进行合作、推广，收入主要源于运营商、内容合作方、培训机构的分成等。核心竞争力分析：核心竞争力分析：公司的核心竞争力：长期的内容积累、牢固的销售渠道、强大的产品研发能力与丰富的教师资源。1.长期的内容积累：公司每年策划图书 500 余种，累计策划图书 3000 多种
20、；每年发行图书超过 6000万册，连续八年全国教辅市场产品动销品种数前五；拥有近 2000 万道试题库资源、700 万份备课资源、7500 节 flash 动漫课程、数万节带有同步字幕的视频课程等。2.牢固的销售渠道：公司图书采用“省级代理-市级代理-校边店”代理销售模式；目前已经建立覆盖全国、深入区县、拥有 200 多家代理商和 1 万多家校边店的渠道网络；并与全国各地市新华书店保持十余年的合作关系。3.强大的研发团队：公司分别设有小、初、高产品事业部，团队成员大多从事教辅产品策划、研发数年，市场嗅觉灵敏，对我国的教育政策、考试制度、命题理念、用户需求和市场竞争变化进行长期研究，对国家教育改
21、革及教材版本变化具有快速反应能力。公司成立教育科学研究院，吸纳一批不同学科领域的特级教师加盟，旨在从理论层面研究优质教育内容与科学技术的相互融合，助推公司从教育出版向教育服务的升级转型。4.丰富的教师资源：公司拥有分布于全国各地、活跃于教学一线的强大的外部作者资源和专家顾问团队；公司常年聘请全国优秀的专家级一线骨干教师担任学科顾问，已累计与近万名教师作者建立了良好的合作关系。报告期内，公司的核心竞争优势未发生重大变化。12 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化
22、是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年是公司面对困难和挑战的一年，原材料价格的上涨、教育政策的变化（语文、历史和道德与法制三科教材改由国家统一编写），导致公司大量图书无法销售，库存增加，加上互联网教育迅猛发展的挑战，使得公司面临巨大的压力。面对困难，北教传媒坚持以传统图书生产为核心，调整现有产品结构，强化产品内容的研发和优化，并继续积极探索融媒体业务，不断丰富产品形式，以期寻找新的利润增长点，进而促进公司的升级转型。2018 年公司共生产图书 3
23、100 种，其中新书 820 种，重印书 2280 种；造货码洋 15.6 亿元，发货码洋 15.6 亿元；公司 2018 年全年实现营业收入 304,987,916.62 元，较上年下降 10.80%，因对库存商品做了大额计提减值准备，公司归母净利润为-25,615,868.33 元，比上年增长-206.88%。本报告期末，公司总资产 658,257,164.97 元，归母净资产 306,343,861.16 元，分别比上期增长 2.93%和-7.72%。报告期内公司的主要经营情况如下：1.1.抓实党建工作，充分发挥党支部的政治引领作用抓实党建工作，充分发挥党支部的政治引领作用 在京版集团党
24、委的领导下，公司党支部 2018 年共召开支部党员大会 11 次，支部委员会 17 次，党课 5 次，主题党日活动 12 次，组织生活会 2 次。2018 年公司党支部积极组织学习中央、市委及京版集团党委的会议精神；严格按照年度党建计划开展工作，强化支部规范化建设，紧抓党风廉政建设，使纪律教育和廉政教育常态化，加强意识形态工作，严格在出版工作中落实意识形态要求。2.2.继续优化原有产品内容，进一步提升产品的市场竞争力继续优化原有产品内容，进一步提升产品的市场竞争力 2018 年，公司继续调整产品结构，提升王牌产品的内容，大力优化线上服务，积极打造线上服务平台北教辅学网。今年，公司除了继续提升、
25、优化轻巧夺冠 优化训练哈佛英语实战北京中（高）考等13 核心教辅产品的内容外，进一步加大对新产品的研发力度。2018 年底公司对图书部门进行调整，设立学科主编，主攻选题策划及产品质量，同时要兼顾产品推广，并对绩效制度进行改革，力求激发编辑团队对市场的把控力、产品研发力，以实现公司研、编、发的有效协同，产生合力。2018 年公司继续维护、开拓定制产品市场，截至 2018 年 12 月，公司定制产品合作客户量达到 66家，带来的营业收入在公司总营收中的占比也在稳步提升。3.3.以社会效益优先为原则，抓好社会效益突出项目的开发和实施以社会效益优先为原则，抓好社会效益突出项目的开发和实施 (1)成功中
26、标并顺利完成市委宣传部“三下乡”项目“新农村移动文化馆”产品。(2)中华文明探微俄文版和阿文版翻译项目顺利完成。(3)北京文化探微项目稳步推进。(4)完成“十三五”规划电子音像出版骨干项目中国京剧传承人大讲坛 丑行篇“10 集、北京典籍与经典老唱片数字化出版项目10 个和北京影视扶持项目 3 个。4.4.搭建北教辅学网及新媒体矩阵，积极探索以互联网思维开发、推广产品，推动公司全媒体融合发搭建北教辅学网及新媒体矩阵，积极探索以互联网思维开发、推广产品，推动公司全媒体融合发展展 (1)在打牢传统教育出版主业基础的同时，公司成立融媒体中心，专注于研究公司业务与互联网技术的融合发展。2018 年公司开
27、发的北教辅学网 v1.0，为纸质图书的线上增值服务提供平台和技术支撑，提升了公司核心产品的市场竞争力和读者体验，并且将通过不断迭代方式升级为北教传媒的互联网教育平台。(2)基于优质戏曲文化内容，探索多渠道变现模式。与懒人听书进行音频合作，上线中国京剧承传人大讲坛丑行篇的音频付费节目；上线爱奇艺视频频道，打造北教传媒优质戏曲内容资源线上传播的专有频道。5.5.控股子公司北教小雨产品研发、渠道拓展稳步提升，业务发展势头良好控股子公司北教小雨产品研发、渠道拓展稳步提升，业务发展势头良好 (1)北教小雨全年销售码洋为 8.3 亿元，比去年同期增长 36.1%。其中新华渠道发货码洋同比增长36%，网络渠
28、道发货码洋同比增长 33%，民营渠道发货码洋同比增长 35.5%。2018 年实现营业收入 1.87亿元，净利润 1900 万元。(2)2018 年初成立天猫旗舰店，完善线上、线下（民营、新华）的“三足鼎立”渠道布局，实现渠道多元化。(3)继续加强精细化管理和成本控制，使产品在市场上拥有明显的成本优势，有效增强了公司产品的市场竞争力。14 6.6.子公司油菜花调整组织结构，积极探索新的业务模式子公司油菜花调整组织结构，积极探索新的业务模式 (1)缩减团队规模，压缩运营成本。将技术开发、设计、运营等工作全部采取与第三方公司合作的方式进行。(2)积极探索真正符合市场需求的业务模式。油菜花在 201
29、8 年对多个新的业务模式做了认真的市场调研，目前在认真探索和推进“北教作业本”（暂定名称）项目。(3)通过与上下游分别合作，在市场上唯一免费获得了优酷内容的相关版权权益。通过上述调整，2018 年油菜花以“先生存后发展”为指导思想,大幅减少了亏损，并努力向盈利目标迈进。(二二)行业情况行业情况 1.我国教辅市场增长稳定，全面二孩政策落地后，人口红利将进一步释放新的市场增长空间 从人口结构来看，我国中小学生数量庞大。根据国家统计局公布的历年国民经济和社会发展统计公报显示，2014 年、2015 年和 2016 年，我国普通高中、初中和普通小学的在校人数分别为 16236.2万人、16378.6
30、万人和 16609 万人，中小学在校人数规模逐年增长。2016 年实施的“全面二孩”政策落地当年，出生人口达到 1786 万人，较 2015 年增加 131 万人。2018 年我国出生人口和出生率相较 2017年有所下降，但仍高于“全面两孩”政策实施前的水平。另一方面，我国具有重视教育的传统，随着经济收入的增长和生活质量的不断提升，用于教育的家庭支出也在不断增加。2016 年，我国人均教育文化娱乐支出较 2015 年增幅为 11.14%，但占总消费支出的比例仅 11.2%，与发达国家及地区相比仍有较大提升空间。根据国家新闻出版署公布的数据，2017 年我国图书市场整体规模约为 1800 亿元，
31、其中教育出版市场规模约为 1100 亿元，占比超过 60%，是图书出版市场中最大的门类。在家庭教育支出中，由于高考升学制度的原因，以及教辅图书所具有的助学、助考功能以及与教材版本相配套的特点，教辅图书显然属于刚性需求。2.互联网技术的快速发展，加快全球教育信息化趋势，传统图书企业面对的机遇和挑战并存。目前，我国的教育信息化仍处于发展阶段，尚未深度普及，在线教育市场细分程度仍有待加强。相关数据显示，2017 年的教育信息化经费支出不低于 2731 亿，被称为教育信息化深化改革之年。至 2020年，国家教育信息化经费预算或将达到 3500 亿以上。教育行业资深人士表示，教育信息化行业进步空间很大，
32、政府对它的投资会是只增不减。在国家投入不断加大、资本和新技术不断应用于教育领域的背景下，2013 年至 2016 年，全国教育信息化中标项目实现了 53%的年复合增长率。截至 2018 年 12 月，我国在线教育用户规模达 2.01 亿。面15 对极其广阔的市场前景，包括阿里巴巴、腾讯、百度等互联网巨头也纷纷大举进入教育信息化领域。因此，随着现代信息技术的发展，和人们阅读习惯的改变，传统图书产品的市场份额被挤占，这是传统图书企业面临的挑战；另一方面，具有创新能力的新兴产业与文化教育产业融合趋势在加快，推动传统出版发行业务模式和数字化营销的整体转型升级，这是传统图书企业面临的发展机遇。因此，未来
33、的图书出版发行应该是传统出版发行与数字出版发行相结合。随着国家教育信息化的不断推进以及互联网技术与现代教育技术的融合，许多传统出版发行企业都在积极寻求升级转型，利用自身已有的优质教育资源，努力向数字出版发行业务延伸，力求线上线下相结合，从而实现出版发行商向教育服务商转型。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上本期期末与上年期末金额变年期末金额变动比例动比例 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 42,046,389.39 6.39%57,039,
34、295.21 8.92%-26.29%应收票据及应收账款 92,023,093.88 13.98%115,404,335.48 18.05%-20.26%存货 497,593,486.22 75.59%437,527,252.60 68.41%13.73%投资性房地产 长期股权投资 875,772.82 0.13%903,122.99 0.14%-3.03%固定资产 799,833.64 0.12%804,622.21 0.13%-0.6%在建工程 短期借款 0 0%82,000,000.00 12.82%-100%长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金：本期
35、末较上期末有所下降，是因为 2017 年末帐面上有一部分备还贷款的资金停留，2018年末贷款未有此部分。2.应收票据及应收账款：本期末较上期末有所下降，系公司本年度加大了应收账款催款力度，以降低企业经营风险。3.存货：2018 年国家教育政策发生变化，原来由各省自行编写的教材（语文、历史和道德与法制）改为由国家统一编写（又称“部编教材”），造成部分图书滞销，库存增加，所以本年度存货计提减值准备。4.短期借款：本期末短期借款为 0，系本期末归还了银行贷款。16 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年本期与上年同期金
36、额变同期金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 304,987,916.62-341,916,386.43-10.80%营业成本 188,506,496.5 61.81%200,268,429.60 58.57%-5.87%毛利率%35.43%-37.58%-管理费用 37,899,689.78 12.43%29,773,776.85 8.71%27.29%研发费用 19,390,207.71 6.36%20,505,111.60 6%-5.44%销售费用 33,002,118.19 10.82%30,748,628
37、.59 8.99%7.33%财务费用 819,297.38 0.27%1,483,616.22 0.43%-44.78%资产减值损失 43,716,057.81 14.33%17,816,139.37 5.21%145.37%其他收益 39,541.13 0.01%59,384.24 0.02%-33.41%投资收益-27,350.17-0.01%-336,269.96-0.1%-91.87%公允价值变动收益-资产处置收益-汇兑收益-营业利润-18,971,571.87-6.22%40,297,221.74 11.79%-147.08%营业外收入 12,762.13-0.00%4,761.49
38、 0.00%168.03%营业外支出 123,040.03 0.04%68,693.37 0.02%79.11%净利润-16,303,188.42-5.35%34,033,897.36 9.95%-147.9%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.管理费用：本期较上期增加约 27.29%，主要系 2018 年员工社保基数及工资均有所增加。2.财务费用：2018 年 10 月份以后，公司银行贷款逐步还清，故财务费用中利息支出比上年有所减少。3.资产减值损失：2018 年国家教育政策发生变化，原来由各省自行编写的教材（语文、历史和道德与法制）改为由国家统一编写（又称“部编教材”），造成公司部分图书
39、滞销，库存增加故本年度存货减值准备计提较多，导致资金减值损失较去年大幅增加，本期计提存货跌价准备合计 38,468,255.60 元。针对 2018 年因国家教育政策变化带来的大额存货减值风险，公司今后将采取以下措施降低存货减值风险：（1）加大现有存货的营销力度，对现有存货通过电商平台降价促销；（2）对修改后尚可销售的图书进行返修，并搭配正常销售图书以捆绑模式进行再次销售；（3）加大包销等图书销售方式的比例以减少库存的积压；（4）对于彻底无法销售的图书进行报废变卖，尽可能回笼资金减少亏损。4.其他收益：主要为政府补贴。5.投资收益：投资收益较去年同期有所好转，主要系被投资单位北京油菜花文化传播
40、有限公司业绩逐步良性，比去年亏损大幅度减少。17 6.营业利润：公司营业利润由去年的盈利转变为 2018 年亏损 18,971,571.87 元，一方面系 2018 年公司营业收入上有所下降，2018 年公司致力于由传统的图书发行公司教育服务升级转型，精简图书品种，探索新的业务领域；另一方面系 2018 年教材变动较大，导致图书库存增加，减值风险加大，本年度存货减值准备计提较多，因此导致公司整体利润下降。7.营业外收入：报告期内公司有部分货物丢失，物流公司支付的赔偿款导致营业外收入增加，而去年无此项收入。8.净利润：2018 年公司净利润由去年的盈利转为亏损，一方面系 2018 年公司营业收入
41、上有所下降；另一方面系 2018 年教材变动较大，导致图书库存增加，减值风险加大，所以本年度存货计提减值准备较多，导致净利润下降。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 291,931,903.66 318,986,419.10-8.48%其他业务收入 13,056,012.96 22,929,967.33-43.06%主营业务成本 188,494,475.86 199,121,815.67-5.34%其他业务成本 12,020.64 1,146,613.93-98.95%公司本期主营业务收入、成本与去年同期均差异不
42、大。其他业务收入变动较大原因：其他业务收入变动较大原因：2017 年公司为京版集团提供产品策划设计产生大额收入，而 2018 年类似业务发生金额较小。按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%教辅类图书 105,080,950.88 34.45%141,610,728.77 41.42%课外阅读类图书 186,850,952.78 61.27%177,375,690.33 51.88%技术服务收入 13,056,012.96 4.28%22,929,967.33 6
43、.71%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本年度收入构成与去年基本一致。课外阅读类书目销售有所增加，系受教辅图书政策变动影响，公司增加了对对课外阅读类图书的的销售力度。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关是否存在关联关系系 1 北京永载文化有限公司 22,344,152.04 20.86%否 18 2 山东本真图书有限公司 9,650,129.29 9.01%否 3 北京市朝阳区教育研究中心 5,732,699.09 5.35%否 4 浙江省浙江志明教育图书
44、有限公司 3,656,497.91 3.41%否 5 北京优学教育科技有限公司 3,450,952.71 3.22%否 合计合计 44,834,431.04 41.85%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京外文誉成纸业有限公司 24,495,009.21 34.54%否 2 河南博超纸业有限公司 8,002,778.00 11.28%否 3 山东仁华浆纸有限公司 7,827,086.34 11.04%否 4 北京锦程鹏飞纸业有限公司 6,777,495.80 9.56
45、%否 5 中物永泰纸业有限公司 3,528,973.80 4.98%否 合计合计 50,631,343.15 71.40%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-4,270,351.35-12,004,603.69-64.43%投资活动产生的现金流量净额 8,084,986.21 11,187,858.71-27.73%筹资活动产生的现金流量净额-18,807,540.68-39,081,576.29-51.88%现金流量分析现金流量分析：（1）经营活动产生的现金流量净额变动原因：2018 年公司
46、调整发展战略，精简图书品种，探索新的业务领域，从教育出版向教育服务升级转型，产品收入受到一定影响；同时公司大幅缩减购买商品、劳务等支出规模，所以经营活动现金流量净额比去年提高 64.43%。（2）投资活动产生的现金流量净额变动原因：2017 年收到的转让跨学网股权的账款比 2018 年多。（3）筹资活动产生的现金流量净额变动原因：2017 年公司与相关单位有短期拆借款，而 2018 年未发生此类资金拆借事项。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况（1）公司于 2012 年 4 月投资成立北教小雨文化传媒（北京）有限公司，主营阅读类图书
47、及工具书。北教小雨成立以来，业务开展顺利，业绩表现优秀，未来仍将持续增长态势。2018 年北教小雨实现营业收入 1.87 亿元，净利润达到 1900 万元。（2）公司于 2016 年 6 月收购北京油菜花文化传播有限公司 41%的股权，成为其第一大股东。油菜花公19 司努力打造 0-18 岁综合在线教育服务平台，目前业务主要分为线上和线下两大块，线上与 IPTV、OTT等合作电视教育专区或电视教育频道的运营，线下主要与培训机构、图书代理商等合作推广教育产品。油菜花公司 2018 年营业收入为 66.27 万元，净利润-8.78 万元。虽尚未实现盈利，但与去年相比已逐步走向良性运转轨道。2 2、
48、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)研发情况研发情况 研发研发支出情况：支出情况：项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额 19,390,207.71 20,505,111.60 研发支出占营业收入的比例 6.36%6.00%研发支出中资本化的比例-研发研发人员情况：人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 博士 0 0 硕士 23 36 本科以下 95 136 研发人员总计 118 172 研发人员占员工总量的比例 60.82%53.92%专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司
49、拥有的专利数量 8 8 公司拥有的发明专利数量-研发项目情况：研发项目情况：为了推动公司业务的融媒体化升级转型，紧紧抓住互联网技术变革给社会带来的变化，公司于本报告期初上线“北教辅学网”学习平台 V1.0，报告期内已完成“北教辅学网”学习平台 V1.0 的图书管理模块、资源管理模块升级，并于本报告期末启动“北教辅学网”V2.0 的迭代研发。“北教辅学网”V2.0平台包含 10 大系统模块，报告期内已完成迭代产品的设计定型，并启动第一阶段的资源管理、图书配套、订单管理、会员管理、数据分析、系统管理六大模块的技术研发。因此，2019 年继续发生剩余其他各模块的研发费用。该学习平台一旦上线，将完整支
50、撑公司业务从传统纸质出版向融媒体出版发行及互联网教育转型，是公司业务升级转型的重要一环。20 (六六)审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。我们确定下列事项是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。1 存货及存货跌价准备确认 如后附财务报表附注所示，京版北教公司 2018 年年末存货 553,837,398.57 元，存货跌价准备56,243,912.35 元，
