1、 1 证券代码:872277 证券简称:九鼎园林 主办券商:开源证券 九鼎园林 NEEQ:872277 河南九鼎园林绿化工程股份有限公司 （HENAN JIUDING LANDSCAPING ENGINEERING CO.,LTD.）年度报告 2018 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 2018 年 5 月，河南九鼎园林绿化工程股份有限公司北京分公司成立。为拓展公司在北京地区的业务，提高公司区域竞争力，公司在北京设立分公司。2018 年 5 月，河南九鼎园林绿化工程股份有限公司北京分公司成立。为拓展公司在北京地区的业务，提高公司区域竞争力，公司在北京设立分公司。2018 年 5 月
2、，河南九鼎园林绿化工程股份有限公司北京分公司成立。为拓展公司在北京地区的业务，提高公司区域竞争力，公司在北京设立分公司。2018 年 6 月，河南九鼎园林绿化工程股份有限公司实施权益分派，使经营成果回馈于投资者。公告编号：2019-005 3 目录目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资
3、及利润分配情况融资及利润分配情况 .2424 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2929 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3333 公告编号：2019-005 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、九鼎园林 指 河南九鼎园林绿化工程股份有限公司 主办券商、开源证券 指 开源证券股份有限公司 全国中小企业股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 会计师事务所、中兴财光华 指 中兴财光华会计师
4、事务所(特殊普通合伙)公司章程 指 河南九鼎园林绿化工程股份有限公司章程 三会 指 股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 管理层 指 董事、监事、高级管理人员的统称 上年度 指 2017 年度 报告期、本期 指 2018 年 1 月 1 日-2018 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2019-005 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担
5、个别及连带责任。公司负责人闫军尧、主管会计工作负责人黄莉莎及会计机构负责人（会计主管人员）王若愚保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 公告编号：2019-005 6
6、【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述重要风险事项简要描述 1 公司治理风险 虽然股份公司成立后,公司建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层组成的公司治理结构,制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、重大投资管理制度、关联交易管理制度、投资者关系管理制度等规章制度,明确了“三会”的职责划分。但股份公司成立时间较短,公司尚未真正具有规范治理的能力,公司治理必须有一个较大的飞跃,较大程度提高规范治理的水平,而公司治理层和管理层对相关制度的完全理解和全面执行需要有一个过程。因此,短期内公司治理仍存在不规范的风险。2 城市园林绿化企业资质核
7、准行政许可取消风险 根据中华人民共和国住房和城乡建设部办公厅发布的建办城（2017）27 号文件，政府取消了城市园林绿化企业资质核准行政许可，并要求各级住房城乡建设（园林绿化）主管部门不得以任何方式，强制要求将城市园林绿化企业资质或市政公用工程施工总承包等资质作为承包园林绿化工程施工业务的条件。城市园林绿化企业资质行政许可的取消，进一步降低了园林绿化工程行业准入门槛，使公司的城市园林绿化企业一级资质失去竞争优势，可能对公司未来发展带来潜在不利风险。3 供应商地域较为分散的风险 园林绿化工程施工项目所需材料种类繁多,不同项目、不同设计、不同地域对材料的种类及规格要求各不相同,这使得少数供应商无法
8、满足公司全部采购需求。另外,公司园林绿化工程施工项目出于对减少运输成本的考虑,对部分材料如基础建材等采取在项目所在地就近采购的方式。所以供应商比较分散有可能导致供应商变动频繁、采购货物标准、质量不一致等情况,进而对本公司的生产经营构成一定的不利影响。4 客户集中风险 公司对前五名客户年销售额总计占当期全部营业收入的比重较高。虽然公司的主要客户群在市政园林工程和地产景观工程两大类业务方面实现了并行均衡发展,但较高的客户集中度也反映出公司对主要客户群构成一定程度的依赖。随着公司不断拓展业务,公司未来将会加大外部业务及跨区域的拓展力度,若未来公司主要客户群体的经营状况因各种政策原因发生不利变化,则可
9、能会对公司生产经营构成不利影响,导致公司出现经营业绩波动的风险。5 跨区域业务开展的风险 公司在河南省以外的区域业务拓展,面临着包括项目承揽及实施的风险。当前我国绿化园林行业集中度较低,尤其是传统民营施工企业,在部分区域业务存在前置审批的行政壁垒;同时承揽异地项目需要突破当地的竞争态势,并需要适应当地的原材料、劳务分包等供应情形,以及当地的土壤、水质等特殊地理环境因素等。若公司不能适应未来异地施工的要求,则公司面临业务无法拓展、扩大的不利影响。6 毛利率较低风险 公司园林绿化工程毛利率在同行业中处于较低水平。公司毛利率较低与公司为提升品牌美誉度、后续项目承接能力和市公告编号：2019-005
10、7 场竞争能力,同时为了获得较强的应收账款回收保障,适当采用低价竞争策略。如果公司持续采用低价竞争模式可能会对公司盈利能力造成影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-005 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 河南九鼎园林绿化工程股份有限公司 英文名称及缩写 HENAN JIUDING LANDSCAPING ENGINEERING CO.,LTD.证券简称 九鼎园林 证券代码 872277 法定代表人 闫军尧 办公地址 郑州市郑东新区商务外环路 14 号 1 层 0105 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人
11、 黄莉莎 职务 董事会秘书、财务负责人 电话 0371-60990962 传真 0371-60990962 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 郑州市郑东新区商务外环路 14 号 1 层 0105 号 邮编:450000 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2007 年 8 月 7 日 挂牌时间 2017 年 11 月 2 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）E 建筑业-48 土木工程建筑业-489 其他土木工程建筑 主要产品与服务项目 园林绿化设
12、计与施工 普通股股票转让方式 集合竞价交易 普通股总股本（股）29,600,000 优先股总股本（股）0 控股股东 信阳现代园林有限责任公司 实际控制人及其一致行动人 赵更新 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内是否变更报告期内是否变更 统一社会信用代码 91410100MA3X85TW6D 否 注册地址 郑州市郑东新区商务外环路14 号 1 层 0105 号 否 注册资本 29,600,000.00 否 公告编号：2019-005 9 五、五、中介机构中介机构 主办券商 开源证券 主办券商办公地址 陕西省西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层 报告期内主办券商是
13、否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 李留庆 陈新爽 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公告编号：2019-005 10 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 68,557,987.47 74,219,022.79-7.63%毛利率%7.50%13.32%-归属于挂牌公司股东的净利润 362,520
14、.36 2,574,964.01-85.92%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 370,121.98 1,443,572.58-74.36%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）0.93%6.88%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.95%3.86%-基本每股收益 0.01 0.09-85.98%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 69,381,258.26 78,185,309.18-11.26%负债总计 31,771,503.89 39,458,
15、075.17-19.48%归属于挂牌公司股东的净资产 37,609,754.37 38,727,234.01-2.89%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.27 1.31-3.05%资产负债率%（母公司）45.79%50.47%-资产负债率%（合并）45.79%50.47%-流动比率 215.43%260.32%-利息保障倍数 1.32 3.45-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-1,124,567.07-6,651,233.53 83.09%应收账款周转率 354.00%269.00%-存货周转率 164.00%24
16、0.00%-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%-11.26%27.43%-营业收入增长率%-7.63%20.71%-净利润增长率%-85.92%43.62%-五、五、股本情况股本情况 公告编号：2019-005 11 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 29,600,000 29,600,000 0.00%计入权益的优先股数量 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-626.94 其他营业外收入和支出-9,189.02
17、 非经常性损益合计非经常性损益合计 -9,815.96 所得税影响数-2,214.34 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性损益净额非经常性损益净额 -7,601.62 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年期末（上年同期）上年期末（上年同期）上上年期末（上上年同期）上上年期末（上上年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据 1,600,000.00
18、应收账款 16,960,204.85 应收票据及应收账款 18,560,204.85 应付票据 应付账款 15,621,148.61 应付票据及应付账款 15,621,148.61 公告编号：2019-005 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务概要业务概要 商业模式商业模式:公司立足园林绿化行业，主营业务有园林绿化工程施工、园林景观工程设计、市政公用工程施工，公司园林绿化工程施工主要客户和服务群体为政府、国企、房地产企业及园林绿化企业等，公司始终将“让生活融入自然，让人人享受绿色”的企业愿景融入到工程施工中，着力于打造精品工程，为客户提供更好的园林工程服务。公司
19、经营模式主要为：1、招投标信息收集。通过中国采招网、中国建设工程招标网等网络招标平台以及客户邀约、客户推荐、跟踪拟建项目等方式来获取市场业务信息，并对潜在客户及项目进行风险评估等；2、组织投标。确定参与项目后，组织人员对现场考察，进行前期概预算并根据项目具体要求编制投标报价文件；3、项目中标、签订合同。公司通过投标或工程分包方式获得工程业务后，同业主方签订施工合同；4、项目施工。筹备项目组并进行图纸会审、施工技术交流、编制施工计划、采购计划，根据项目规模、工期等，配备项目经理、技术负责人、安全员、施工员、质检员、资料员等，明确岗位职责，人员进场后根据施工方案进行施工；5、竣工验收、养护。工程施
20、工完成后，发包方会组织进行初次验收，双方无异议后，完成验收工作，进入养护阶段；6、竣工结算。一般根据合同约定或施工进度分阶段结算进度款，养护期结束后收回全部价款。公司拥有城市园林绿化壹级企业资质、市政公用施工总承包叁级资质、风景园林工程设计专项乙级等业务经营资质，可承揽各类及设计施工一体化的综合性园林建设项目。自成立以来，随着公司业务的迅速开展，公司团队积累了丰富的工程施工实践经验以及行业经验，逐渐形成以园林景观设计、生态修复、市政景观绿化、地产景观绿化、海绵城市建设等综合性园林施工企业。公司经过长期的经验积累，形成了荒山生态快速修复技术、植物护坡技术、高成活率乔木移植技术等并应用于工程施工中
21、，为公司绿化施工提供了技术保障。公司在总经理的领导下始终坚持“以人为本，创新立业”的现代化经营理念，组织机构健全，管理制度完善。公司下设有工程部、成本部、财务部、审计部、综合部等职能部门，各部门职责明确，运转高效。报告期内，公司的主营收入为园林绿化设计、施工收入，是公司营业收入和利润的主要来源。截止披露日，公司的商业模式没有发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变
22、化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）（一）经营计划经营计划 报告期内，公司管理层在董事会的领导下，积极开拓市场、加强成本管控，保证了公司持续、稳定的发展。公告编号：2019-005 13 本年度公司实现营业收入 6,855.80 万元，比去年同期减少 566.10 万元，同比下降 7.63%。公司实现净利润 36.25 万元，比去年同期减少 221.24 万元，同比下降 85.92%。本年度收入、利润比上期均有所下降主要原因为：宏观经济下行的形势下，市场竞争加剧，公司本着稳健、审慎的原则，承揽项目更加谨慎，导致本年度中标项目减少，收入下降。在营业收
23、入下降的情况下，施工中使用的材料、人工价格上涨，营业成本未有相应的下降，管理费用、财务费用降低空间有限，导致利润下降。本年末资产总额 6,938.13 万元，比去年同期下降 880.40 万元，同比下降 11.26%；负债总额 3177.15 万元，比去年同期减少 768.66 万元，同比下降 19.48%。公司资产负债率较上年有所下降。公司将继续以园林绿化设计、工程施工业务为核心，积极参与政府公共项目，开拓海绵城市建设工程、立体绿化、生态修复等市场。进一步完善内控制度，加强预决算管理，成本控制管理，工程质量管理，打造品牌效应，降低运营费用提高利润率的同时，加强核心技术人才的储备和培养，积极引
24、进高端人才。（二）（二）行业情况行业情况 根据中华人民共和国住房和城乡建设部办公厅发布的建办城（2017）27 号文件，政府取消了城市园林绿化企业资质核准行政许可。城市园林绿化企业资质行政许可的取消，进一步降低了园林绿化工程行业准入门槛，园林绿化行业竞争加剧，这也对公司提出更高要求，只有企业在人才储备、资金流、市场占有率、企业信誉等方面创新发展，培育出适合企业自身的新模式，才能在竞争激烈的市场中占有一席之地。园林绿化具有多方面的重要作用，包括保护生态环境、降低自然灾害、维护生物多样性、提高环境生态功能、改善城市生活环境等。近年来，随着我国城镇化水平的不断提高、公众生态环保意识的树立，城市规划对
25、园林建设、园林城市建设提出了更高的要求，促进了园林绿化行业的不断发展，“生态城市”、“园林城市”、“绿色城市”和“美丽中国”等目标成为了各级政府发展规划的重点。因此，为园林绿化产业的迅速发展提供政策性支持，园林绿化行业正处于快速发展时期，具有较大的市场规模和发展空间，属于朝阳行业。（三）（三）财务分析财务分析 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 2,447,782.11 3.53%8,2
26、99,185.38 10.61%-70.51%应收票据与应收账款 17,985,178.44 25.92%18,560,204.85 23.74%-3.10%存货 39,361,348.77 56.73%38,079,176.18 48.70%3.37%投资性房地产 0.00%0.00%0.00%长期股权投资 0.00%0.00%-固定资产 213,434.41 0.31%318,247.50 0.41%-32.93%在建工程 0.00%0.00%-短期借款 10,000,000.00 14.41%10,000,000.00 12.79%0.00%应付票据与应付账款 9,689,353.76
27、13.97%15,621,148.61 19.98%-37.97%长期借款 9,900,000.00 12.66%-100.00%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：公告编号：2019-005 14 1、货币资金本期余额较上一年度下降 70.51%，主要原因为：报告期内，公司降低负债率，归还银行借款。用于新建项目，支付供应商材料款、劳务费等。2、应付票据及应付账款本期余额较上一年度下降 37.97%，主要原因为：公司对已结算项目的供应商应付款及时支付。2、营业情况分析营业情况分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金
28、额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重 营业收入 68,557,987.47 74,219,022.79 -7.63%营业成本 63,415,735.76 92.50%64,329,846.35 86.68%-1.42%毛利率 7.50%-13.32%-管理费用 4,328,255.28 6.31%5,170,897.17 6.97%-16.30%研发费用 0.00%0.00%-销售费用 0.00 0.00%0.00 0.00%-财务费用 1,714,393.04 2.50%1,402,958.59 1.89%22.20
29、%资产减值损失-1,663,572.79-2.43%1,074,561.80 1.45%-254.81%其他收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-投资收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%-资产处置收益-626.94-0.01%-29,184.10-0.04%97.85%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%营业利润 562,393.14 0.82%1,923,305.82 2.59%-70.76%营业外收入 0.00 0.00%1,600,000.00 2.16%-100.00%营业外支出 9,189.
30、02 0.01%46,720.49 0.06%-80.33%净利润 362,520.36 0.53%2,574,964.01 3.47%-85.92%项目重大变动原因：项目重大变动原因：1、本年度营业收入较上年度同期下降 7.63%，主要原因为：宏观经济下行的形势下，项目资金回笼难度增加，公司本着稳健、审慎的原则，承揽项目更加谨慎，本年度中标项目减少，收入下降。2、本年度毛利率较上年度同期下降，主要原因为：市场竞争加剧，项目利润空间压缩；建材、苗木及人工价格上涨；受环保影响，增加安全文明施工费用投入。3、本年度管理费用较上年度同期下降 16.30%，主要原因为：报告期内，中介机构服务费较上年度
31、减少 106.46 万元。4、本年度财务费用较上年度同期增加 22.20%，主要原因为：贷款利率上升，融资成本增加所致。5、本年度资产减值损失较上年度同期下降 254.81%，主要原因为：本期应收账款计提的坏账准备转回所致。6、本年度营业外收入较上年度同期下降 100.00%，主要原因为：上年获得了政府针对新三板挂牌企业奖励资金，本期无此项收入所致。7、本年度营业利润较上年度下降 70.76%，主要原因为：报告期内，营业收入下降，施工中使用的材料、人工价格上涨，公司毛利降低；管理费用较上期有所降低，财务费用利息支出较上期增加，期间公告编号：2019-005 15 费用较上期变化不大；在收入下降
32、的情况下成本、期间费用并未有相应的降低，导致利润下降。8、本年度净利润较上年度同期下降85.92%，一方面是公司营业收入及毛利润的降低，另一方面是公司营业外收入减少 160.00 万元。（2 2）收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 68,557,987.47 74,219,022.79-7.63%其他业务收入 0.00 0.00 0.00%主营业务成本 63,415,735.76 64,329,846.35-1.42%其他业务成本 0.00 0.00 0.00%按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本
33、期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%园林绿化工程 67,637,453.76 98.66%74,114,001.28 99.86%设计服务 920,533.71 1.34%105,021.51 0.14%按区域分类分析：按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%河南 54,605,542.73 79.65%72,104,911.79 97.15%吉林 8,396,509.51 12.25%2,
34、114,111.00 2.85%陕西 5,555,935.23 8.10%0.00 0.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：收入构成与上年度相比无重大变动，设计类收入的比重有所上升，跨区域经营有新的进展。（3）主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 商丘市城市管理局 27,835,922.33 40.60%否 2 中国建筑第七工程局有限公司 10,960,377.47 15.99%否 3 景天下生态环境科技有限公司 8,013,489.00 11.69%否 4 中铁七局集团第五工程有限公
35、司 7,608,353.81 11.10%否 5 郑州美泰置业有限公司 3,525,692.87 5.14%否 合计合计 57,943,835.48 84.52%-（4）主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关公告编号：2019-005 16 联关系联关系 1 河南众诚建筑劳务有限公司 4,256,180.50 6.71%否 2 南京市浦口区庆庆苗圃场 2,876,209.00 4.54%否 3 长春市大信建筑劳务有限公司 1,564,015.48 2.47%否 4 夏邑县济豪种植专业合作社 1,458,5
36、40.00 2.30%否 5 登封市翔龙劳务分包有限公司 1,359,807.61 2.14%否 合计合计 11,514,752.59 18.16%-3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-1,124,567.07-6,651,233.53 83.09%投资活动产生的现金流量净额-49,253.25-40,069.32-22.92%筹资活动产生的现金流量净额-5,047,632.28 11,217,849.91-145.00%现金流量分析：现金流量分析：1、本年度经营活动现金流量净额比去年同期增长 83
37、.09%，较去年度同期出现增长主要是因为：公司加强工程款的回收，较去年同期增加 552.67 万元；2、本年度筹资活动现金流量净额比去年同期下降-145.00%，较去年度同期下降主要是因为报告期内，公司降低负债率偿还借款。报告期内分配股利 148.00 万元。（四）（四）投资状况分析投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 （五）（五）非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用（六）（六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用
38、2018 年 6 月 15 日，财政部发布了关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），要求执行企业会计准则的非金融企业中，尚未执行新金融准则和新收入准则的企业应当按照企业会计准则的要求编制财务报表。公司按照规定，相应对财务报表格式进行了修订。（七）（七）合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用（八）（八）企业社会责任企业社会责任 公司坚持“以人为本，创新立业”的经营理念诚信经营，照章纳税。社会责任与企业的发展密不可分，公司尽全力做到对社会负责、对股东和全体员工负责。积极承担社会责任，支持地区经济发展公告编号：2019-005 17 和社会
39、共享企业发展成果。报告期内，公司尚未与扶贫救助对象建立直接联系，今后公司会根据实际情况做出相应安排。三、三、持续经营评价持续经营评价 报告期内，公司财务、人员、资产、机构等完全独立，能够保持独立经营。公司制度的完善，内控流程的建立，使各部门能够良好的运转。公司的主要财务指标良好，经营管理层、核心人员队伍稳定，未发生重大人事变动。公司及全体员工未发生违法、违约行为，未发生对公司持续经营能力有重大影响的事项。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 1、市场空间巨大，需求日益增长。随着我国经济的快速发展、城镇化水平不断提高，人民生活水平的不断提高，对生活质
40、量、生存环境的关注日益增强。同时，随着国家“十三五”规划及“国家园林城市”、“国家生态园林城市”、“国家森林城市”、“美丽中国”等标准的陆续出台，城市园林绿化作为城市基础设施，是城市市政公用事业和城市环境建设事业的重要组成部分，地方政府在城市建设中开始重视对园林绿化的规划布局，越来越多的城市把创建园林城市、宜居城市摆在了突出的位置。近年来，随着生态文明建设正式纳入“十三五”规划中，国家对城市园林绿化提出前所未有的要求，中国未来 5-10 年仍将在新型城镇化和绿地指标提升的双重作用下实现城市园林绿化行业的高增长，园林绿化市场空间巨大。2、设计施工一体化经营是行业发展趋势。园林行业中的苗木种植、园
41、林绿化设计、园林绿化工程施工、后期绿化养护各环节之间具有较强的互补性。而且通过园林设计完成大型园林项目的整体规划，可以为承接项目创造条件。设计施工一体化能力将增强公司在业务承揽时的竞争力；有利于在设计与施工业务市场领域的纵向延伸。同时，设计施工一体化也能更好地将设计理念和工程施工相结合，打造精品工程，有效提升客户满意度，形成差异化竞争优势，利用公司已有渠道资源等，降低工程成本，同时也避免了设计和施工相悖引起的工期延长等诸多问题，从而提高工程效率，保证项目品质。3、生态修复和环境治理成为企业新的利润增长点。随着国家对生态环境的日益重视，围绕水质净化投资、土壤修复投资、风沙源治理投资、屋顶与立体绿
42、化；特别是大气污染(雾霾)、水质污染、土壤污染等生态环境恶化倒逼环境治理。我国各地区已认识到生态环境保护的重要性，各地区开发湿地保护区、建设市政公园等项目逐渐增多，为园林行业发展提供了机遇。园林行业作为规划者广泛参与到生态修复和环境治理建设的实践中。生态修复和环境治理现有市场与未来潜在市场为园林行业提供丰富的业务来源。4、园林行业竞争不断加剧。虽然园林行业处于繁荣阶段，但行业竞争预计也会愈来愈激烈，“大行业、小公司”特征显着。目前，园林绿化行业在整体上还处于整合阶段，行业集中度低、区域集中度高，这为具备综合优势的企业做大做强提供了机遇。公司为专业从事园林景观设计、园林绿化工程施工及园林养护的综
43、合性企业，具有丰富的实践经验，技术、管理等优势突显。报告期内，公司市场业务分布于河南、吉林等地，逐步由区域经营向跨区域经营调整，积累了一定的跨区域经营经验，能够在更大范围内整合资源，提升公司的综合实力。（二）（二）公司发展战略公司发展战略 公告编号：2019-005 18 未来公司将以园林绿化设计、工程施工业务一体化为核心，在业务拓展方面，增加公司业务资质，拓宽公司业务，并逐步开展跨区域经营。公司目前积极参与政府公共项目，休闲度假区园林项目。在大力开拓现有业务的基础上，公司通过有效的资金投入，合理的人员配置，开拓海绵城市建设工程、立体绿化、生态修复等市场。另外公司进一步完善公司的设计能力和项目
44、管理能力，公司将完善人力资源开发及规划，加大内部培养和外部选拔力度，使表现良好、具有潜力的行业人才能够获得更好的发展平台。同时，公司通过人才培育计划，实现公司的人才优势，在行业内进一步提高公司的业务承接能力和跨区域经营能力及综合服务能力。（三）（三）经营计划或目标经营计划或目标 公司在持续推进，保持现有业务健康发展的基础上，继续不断拓展海绵城建设、休闲度假区景观、生态修复、景观设计等各板块业务。公司将在适当时机通过定向增资进行资金的募集，积极对接并引入战略投资者。公司将以河南市场为基础，加大向省外扩张的力度，增强品牌影响力和跨区域经营能力。在项目管理上，加强预决算管理，成本控制管理，工程质量管
45、理，打造品牌效应；在内部管理上，降低运营费用做到开源节流提高利润率的同时，加强核心技术人才的储备和培养，积极引进高端人才，完善内控制度，加强企业文化建设。公司自成立以来主要着眼于园林绿化施工业务，并且取得了较好的经营业绩。受制于发展时间较短和人才储备不足，公司园林工程设计业务处于起步阶段。但由于园林绿化工程施工业务门槛较低，同质化竞争较为严重，从公司长远发展和未来争取上市的战略角度来考量，公司现在及未来将继续加强设计团队建设，通过高水平的设计服务来进一步保障公司传统园林绿化施工业务，从而进一步提高公司的行业地位，有利于增强公司的核心竞争力。（四）（四）不确定性因素不确定性因素 公司无对经营计划
46、有重大影响的不确定性因素。五、五、风险因素风险因素 （一）（一）持续到本年度的风险因素持续到本年度的风险因素 1.公司治理风险 虽然股份公司成立后，公司建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理层组成的公司治理结构，制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则、重大投资管理制度、关联交易管理制度、投资者关系管理制度等规章制度，明确了“三会”的职责划分。但股份公司成立时间较短，公司尚未真正具有规范治理的能力，公司治理必须有一个较大的飞跃，较大程度提高规范治理的水平，而公司治理层和管理层对相关制度的完全理解和全面执行需要有一个过程。因此，短期内公司治理仍存在不规范的风险。应对措施：公司董事会将严格按
47、照公司治理要求进行公司相关事务的决策及信息披露，保护公司和股东利益，进一步提高公司治理水平。2.城市园林绿化企业资质核准行政许可取消风险 根据中华人民共和国住房和城乡建设部办公厅发布的建办城（2017）27 号文件，政府取消了城市园林绿化企业资质核准行政许可，并要求各级住房城乡建设（园林绿化）主管部门不得以任何方式，强制要求将城市园林绿化企业资质或市政公用工程施工总承包等资质作为承包园林绿化工程施工业务的条件。城市园林绿化企业资质行政许可的取消，进一步降低了园林绿化工程行业准入门槛，使公司的城市园林绿化企业一级资质失去竞争优势，可能对公司未来发展带来潜在不利风险。公告编号：2019-005 1
48、9 应对措施：公司以工程质量取胜市场，并通过大型项目不断积累项目管理经验。公司已取得风景园林工程设计专项乙级，并进一步引进行业人才，提高公司在行业内的综合实力，降低园林行业资质取消对公司经营带来的风险。3.客户集中风险 公司对前五名客户年销售额总计占当期全部营业收入的比重较高。虽然公司的主要客户群在市政园林工程和地产景观工程两大类业务方面实现了并行均衡发展，但较高的客户集中度也反映出公司对主要客户群构成一定程度的依赖。随着公司不断拓展业务，公司未来将会加大外部业务及跨区域的拓展力度，若未来公司主要客户群体的经营状况因各种政策原因发生不利变化，则可能会对公司生产经营构成不利影响，导致公司出现经营
49、业绩波动的风险。应对措施：公司未来主要以项目设计能力、项目管理能力和施工能力立足于市场，以高水平的设计施工一体化取得市场竞争力，公司业务计划由省内市场逐步向省外市场拓展，逐步提高公司市场地位和盈利能力。公司于 2017 年 8 月 21 日正式取得风景园林工程设计专项乙级资质，公司设计施工一体化发展战略正式实施，使公司今后不再局限于工程施工，综合毛利率有望提高。公司将通过组建高水平的设计团队，进一步提高公司项目承接能力。公司项目承接能力的提高及市场拓展力度的加大，公司未来客户集中度较高的风险将会得到有效解决。4.供应商地域较为分散风险 园林绿化工程施工项目所需材料种类繁多，不同项目、不同设计、
50、不同地域对材料的种类及规格要求各不相同，这使得少数供应商无法满足公司全部采购需求。另外，公司园林绿化工程施工项目出于对减少运输成本的考虑，对部分材料如基础建材等采取在项目所在地就近采购的方式。所以供应商比较分散有可能导致供应商变动频繁、采购货物标准、质量不一致等情况，进而对本公司的生产经营构成一定的不利影响。应对措施：公司管理层进一步加强供应商管理，建立供应商库，根据项目的情况建立合理的供应商体系，避免供应商地域过度分散，给公司经营带来风险。5.跨区域业务开展的风险 报告期内公司在河南省以外的区域业务拓展，面临着包括项目承揽及实施的风险。当前我国绿化园林行业集中度较低，尤其是传统民营施工企业，
