1、公告编号：2019-021 年度报告 2018 轶德医疗 NEEQ:839056 上海轶德医疗科技股份有限公司 SHANGHAI EDER MEDICAL TECHNOLOGY INC.公告编号：2019-021 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 1、2018 年 3 月，公司发布了股票发行方案，本次募集资金主要用于人工晶体工厂的开设，研发和生产直至产品上市及市场推广，为市场提供适应性更好的人工晶体以及偿还银行贷款。本次发行数量 3,098,300 股，融资金额 18,000,193.51 元。通过本轮融资，对公司经营状况的改善起到了积极作用。2、2018 年上半年起，公司陆续取得实用
2、新型专利 14 项。另有 1 项发明专利在申请中。企业科技竞争取决于企业的自主创新能力，知识产权是企业自主创新的基础，企业经过持续的技术创新活动，使自主知识产品的核心技术不断发展，并将其投入到生产领域，从而将其转变为新的利润增长点。3、2018年8月，公司取得了由上海市经济和信息化委员会出具的上海市经济信息化委关于2018年度上海市高端智能装备首台突破专项项目有关事项的通知，目前，我国高端外科手术导航显微镜几乎完全依赖进口，本项目开发的高端外科手术导航显微镜将实现国内首台同类设备的业绩突破，提高装备制造业高端化、智能化、自主化水平。4、2018年10月，公司荣获2018年度上海市高新技术企业，
3、公司从2012年起连续六年荣获此殊荣。5、2018年9月，公司的人工晶体项目在杭州余杭落地。并取得了杭州市余杭区市场监督管理局核发的营业执照，公司名称：杭州聚明医疗器械有限责任公司。6、2018年12月，公司荣获2018年度上海市专精特新企业。公告编号：2019-021 目录目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2727 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .
4、3030 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .3232 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节第九节 行业信息行业信息 .3838 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3939 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4444 公告编号：2019-021 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 轶德医疗、公司、股份公司 指 上海轶德医疗科技股份有限公司 高彩科技 杭州聚明 上海聚明 指 上海高彩科技有限公司 杭州聚明医疗器械有限责任公司 上海聚明医疗科技有限责任公司 股东大会 指 上海轶德医疗科技股
5、份有限公司股东大会 董事会 指 上海轶德医疗科技股份有限公司董事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 公司章程 指 上海轶德医疗科技股份有限公司公司章程 三会 指 上海轶德医疗科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 会计师事务所 指 众华会计师事务所(特殊普通合伙)主办券商 指 国融证券股份有限公司 元、万元 指 元、万元 注：除特别说明外所有数值保留 2 位小数，若出现总数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成，金额数据单位未特指，均为人民币元。公告编号：2019-021 第一节第
6、一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人郑轶伦、主管会计工作负责人江贤珍及会计机构负责人（会计主管人员）江贤珍保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。众华会计师事务所(特殊普通合伙)会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监
7、事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 公司为专业医疗设备的制造商和供应商。公司的主要客户及主要供应商为公司的商业秘密。业内的竞争对手往往通过公司的客户名称和供应商名称追溯到公司产品的上下游供应链，从中分析和了解公司产品的数量和价格水平。导致公司在业内的激烈竞争中处于不利地位，有损公司和股东利益。为此公司申请在 2018 年年度报告中豁免披露涉及客户及供应商名称的章节。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险事项简要描述
8、重要风险事项简要描述 医疗行业政策风险 医疗器械行业属于特殊行业,需求刚性较强,因此行业周期性不明显,但受国家政策影响较大。外科手术显微镜的终端客户主要是各级医院等公共卫生机构,国家行业政策导向与医院的采购息息相关。现阶段,政府的医疗投入不断加大,政策的倾向性非常明显。若国家对外科手术显微镜的政策发生变化,将可能导致公司的市场环境和发展空间发生变化,给公司经营带来风险,从而对公司经营业绩产生一定影响。公告编号：2019-021 医疗行业监管风险 医疗器械行业关乎国计民生,国家通过生产许可制、产品注册制等多种方式引导行业健康规范发展。国家在医疗生产企业的资质审批、生产环境、人员素质、设备配置等各
9、方面出台了更多、更严的规范要求,对外科手术显微镜行业的经营环境带来一定的影响。因此,如果公司无法取得生产许可资质、无法完成主要产品的续期审批、无法获批新开发产品、日常监督和不定期抽样检测未达到相关规定,并且由于生产许可资质、产品注册等的申报和审批的周期较长,上述风险将对公司的持续生产经营产生较大的影响。技术更新滞后风险 公司主要从事外科手术显微镜的研发、制造、销售和服务,不同类型的手术对产品性能有不同的要求。这要求企业能够高瞻远瞩,准确把握技术发展趋势,适时推出符合客户需求的产品,充分利用先发优势,抢占市场份额。如果公司技术更新滞后,产品不能充分满足客户的需求,则存在丧失技术领先优势从而丧失市
10、场份额的风险。人才流失和技术泄密风险 公司主要从事外科手术显微镜的研发、制造、销售和服务,不同类型的手术对产品性能有不同的要求。这要求企业能够高瞻远瞩,准确把握技术发展趋势,适时推出符合客户需求的产品,充分利用先发优势,抢占市场份额。如果公司技术更新滞后,产品不能充分满足客户的需求,则存在丧失技术领先优势从而丧失市场份额的风险。实际控制人不当控制风险 公司控股股东、实际控制人郑宏彪持有公司 29.90%的股份,且长期担任公司董事长,对公司经营决策、人事任免、财务管理等方面具有决定性影响。股份公司成立后,公司已建立了较为完善的法人治理结构和规章制度体系,在组织和制度上对控股股东的行为进行了规范,
11、以保护公司及公司其他股东的利益。若郑宏彪利用其对公司的实际控制权对公司经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能对公司及公司其他股东的利益产生不利影响。应收账款余额大幅增长的风险 报告期内,公司应收账款余额 38,636,521.51 元,应收账款余额较上一年度大幅增长。公司应收款余额大幅增长,主要原因为公司业绩大幅度增长所致,公司一直保持稳健的经营方式,并未给予客户较长的信用期以扩大销售。考虑到公司欠款客户一部分是经营商,一部分是医院等机构,且一年以内应收账款占应收账款总额的 75.48%预计应收账款发生坏账损失的可能性较小,尽管如此,由于公司应收账款短期内大幅增加,一旦发生坏账,可能对公司经
12、营造成不利的影响。公司营业收入大幅波动的风险 报告期内,公司的营业收入为 100,209,283.40 元,较上一年度同比增长 38.58%,公司业绩增加主要原因为公司取得医疗器械经营许可证,可以从事医疗器械的贸易,同时公司延伸产品线所致。随着公司已经获取医疗器械经营许可以及公司产品线的不断完善,预计公司的营业收入将保持稳定,不会维持较高的增长率。高新技术企业证书到期不能获得延展的风险 公司已于2018年10月取得编号为GR201831001548号的高新技术企业证书，证书将于2019年上半年陆续发放,有效期为3年,按15%公告编号：2019-021 征收企业所得税。报告期内,公司的研发费用为
13、5,475,785.91,研发费用占营业收入的比例为5.46%。公司面临因研发费用占比的指标注不符合高新技术企业认定管理办法的规定的风险,如果未来存在国家税收政策变化或公司以后未能通过高新技术企业复审,则无法享受所得税优惠政策,将对公司净利润产生一定影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2019-021 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 上海轶德医疗科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Eder Medical Technology Inc.证券简称 轶德医疗 证券代码 839056 法定代表人 郑宏彪 办公地址 上海市宝山区蕰川
14、路 6 号（智慧湾科创园）23 栋 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 钟凯 是否具备全国股转系统董事会秘书任职资格 是 电话 021-65013391 传真 021-65013391 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 上海市杨浦区黄兴路 2005 弄 2 号（B 楼）712-8 室 200433 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 4 月 4 日 挂牌时间 2016 年 8 月 15 日 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）根据挂牌公司管理型行业分类指引
15、，公司所处行业为 C35 专用设备制造业C358 医疗仪器设备及器械制造C3581 医疗诊断、监护及治疗设备制造。主要产品与服务项目 公司是一家专业从事外科手术显微镜、眼科手术显微镜、实验室显微镜和显微手术周边配套系统的研发、生产和销售的高新技术企业 普通股股票转让方式 做市转让 普通股总股本（股）37,523,300 优先股总股本（股）-做市商数量 3 控股股东 郑宏彪 实际控制人及其一致行动人 郑宏彪 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内是否变更报告期内是否变更 统一社会信用代码 913101107032824702 否 公告编号：2019-021 注册地址 上海市杨浦区
16、黄兴路 2005 弄 2号楼（B 楼）712-8 室 否 注册资本 37,523,300.00 是-五、五、中介机构中介机构 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 北京市西城区宣武门西大街甲 129 号金隅大厦 11 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 众华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 陆士敏、李明 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区中山南路 100 号金外滩国际广场 6 楼 六、六、自愿披露自愿披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2019 年 2 月 12 日召开了 2019 年第一次临时股东大会审议通过 关于增加公司
17、董事会席位的议案、关于魏亚敏女士辞去公司董事申请的议案、关于选举水娟丽女士为公司董事的议案、关于选举张明龙先生为公司董事的议案、关于选举陶燕芳女士为公司董事的议案、关于修订公司章程的议案、关于修订公司董事会议事规则的议案。公告编号：2019-021 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 100,209,283.40 72,309,619.97 38.58%毛利率%26.31%30.40%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,591,059.52 10,848,317.21-20.81%
18、归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 8,686,695.65 9,094,568.55-4.48%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.71%24.47%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）13.87%20.51%-基本每股收益 0.24 0.34-29.17%二、二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 99,784,059.46 75,458,138.71 32.24%负债总计 21,006,846.56 23,026,141.11-8.77%归属于挂牌公
19、司股东的净资产 78,777,212.90 52,431,997.60 50.25%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.10 1.52 37.84%资产负债率%（母公司）15.02%28.16%-资产负债率%（合并）21.05%30.52%-流动比率 4.40 4.02-利息保障倍数 19.06 28.89-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-18,457,746.03-9,490,219.58 94.49%应收账款周转率 2.79 3.03-存货周转率 4.36 5.40-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上
20、年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%32.24%127.77%-营业收入增长率%38.58%25.05%-净利润增长率%-20.81%54.25%-五、五、股本情况股本情况 公告编号：2019-021 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 37,523,300 34,425,000 9.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-725.47 计入当期损益的政府补助,但与公司业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补
21、助除外 48,184.50 除上述各项之外的其他营业外收支净额-160,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 -112,540.97 所得税影响数-16,904.84 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额非经常性损益净额 -95,636.13 七、七、补充财务指标补充财务指标 适用 不适用 八、八、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年期末（上年同期）上年期末（上年同期）上上年期末（上上年同期）上上年期末（上上年同期）调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述
22、后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 33,225,853.61 -应收票据及应收账款 33,225,853.61-应付账款 9,296,811.53 -应付票据及应付账款 9,296,811.53-管理费用 6,604,009.93 3,149,817.02-研发费用 3,454,192.91-注：编制合并报表的公司应当以合并财务报表数据填列或计算以上数据和指标。九、九、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用 不适用 公告编号：2019-021 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务概要业务概要 商业模式商业模式:公司以手术显
23、微镜的设计、生产和营销为业务主体。根据显微外科的临床需要，公司现有产品分四大类：外科手术显微镜、眼科手术显微镜及附件、实验室手术显微镜、手术视频产品、显示及转播设备。公司为上海市高新技术企业，通过 ISO13485：2016 国际医疗器械质量管理体系认证，目前公司拥有实用新型专利 27 项，1 项发明专利在申报中。作为高新技术企业，公司拥有一支稳定和专业的研发团队，从事新技术的研发和新产品的投入，不断提升公司在行业内的竞争力，保持行业的领先水平。公司已具备了光学设计、电子控制和精密机械的制造和装配能力，形成了产品自主品牌的建设和代理商营销网络的市场体系，已为全国多家中小医院提供了价格适中、性能
24、优异的手术显微镜。公司以市场为主导，采用“直销+经销商”的销售模式，市场化运作销售给各级医院等最终客户。发展和加强全国营销网络的建设和管理，做深渠道，进一步扩大产品的销售。以技术创新引领产品开发，发展各科领域的手术显微镜系列。根据公司的发展规划，不断投入资金，继续横向延伸产品线，充分利用技术优势和品牌效应，成为中国手术显微镜产品制造、市场营销的引领者。技术创新、产品创优、渠道做深已成为公司业绩快速发展的驱动因素。报告期内，公司的商业模式无重大变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1、人才和技术优势 手术显微镜是技术高度密集型产品，公司坚持以科技创新为立身之本。公司建有稳定的由光学、机械、计算机
25、工程师组成的技术研发部门，在自主研发的同时积极保持与高校、临床医院及业外专家的合作。公司在产品性能发展上特别得到了上海理工大学光电学院庄松林院士及其学术研究团队的大力支持和帮助。公司主要技术骨干长期在公司承担设计和制造工作，在手术显微镜的立体照明、可调双目头、显微景深调节和平衡臂的控制等方面具有多项专利，在行业中处于领先地位。经过多年的生产，公司已经积累了完善的光学装校、机械和电子控制的装配和调试工艺经验。人工晶体是精密光学产品。经过约一年的策划，2018年7月人工晶体项目已获批浙江省余杭经济开发区落地并完成了杭州市余杭区市场监督管理局核发的营业执照，公司名称为杭州聚明医疗器械有限责任公司目前
26、已进入筹建阶段。2019年将进入试产、临床等阶段。公司通过国内外核心技术专家团队加盟、引进最先进的衍射光学生产线和工艺技术，缩短产业化周期。公告编号：2019-021 2、营销优势 公司以专业执著、服务领先的宗旨在手术显微镜领域耕耘了 17 年之久。公司拥有完整的营销团队和代理商网络，铺设了完善的销售渠道，使得公司的营销工作积极有序开展，为客户提供优质的销售服务，强化了公司在营销工作方面的竞争优势。面对全国各地卫生医疗机构对手术显微镜的庞大需求，公司以区域划分形式设立销售经理，统一建立和管理销售代理商。公司在全国已有代理商数十余家。为公司产品及服务的推广奠定了坚实的基础。未来轶德将整合现有眼科
27、设备，实现“设备+耗材”双轮驱动，增强客户粘性，打造显微镜手术产品生态领域。售后服务是营销至关重要的一个环节，优质的售后服务有助于在客户中建立良好的口碑效应，维护现有客户，并发展新客户。公司专设的售后服务团队，负责全国各地的产品报修等售后工作。24 小时无休服务，客户报修，四个小时内响应。应急保修，48 个小时之内，最迟不超过 72 个小时之内上门服务。3、产品质量优势 质量是产品立足市场之根本，因此公司高度重视质量标准制定及控制工作。为此，公司设立品管部，专门负责公司产品质量的考核工作，保证公司严格遵循零部件检验、生产过程控制、产品批号标识管理、成品检验等质量控制流程，质量管理体系贯穿于研发
28、、采购、生产、售后服务等各关键环节。公司于2018年8月外科手术显微镜的研发和生产已入选“上海市经信委2018年度上海市高端智能装备首台套突破项目”，该项目致力于开发具有我国自主知识产权和国际先进水平的高端外科手术导航显微镜。目前，我国高端外科手术导航显微镜几乎完全依赖进口，本项目开发的高端外科手术导航显微镜的主要技术指标都已达到国际水平；2018年10月荣获2018年度上海市高新技术企业，自2012年起连续六年荣获此殊荣；公司还被授予2018年度上海市专精特新企业，该荣誉体现了公司专注核心业务、已建立精细高校的管理制度和管理流程、拥有技术创新、商业模式创新等优势。2018年下半年公司经审核再
29、次通过了ISO13485：2016质量管理体系。4、管理优势 手术显微镜行业为多学科交叉的综合性产业，对机械、医疗、营销等各行业综合技术要求能力较高。目前，公司拥有一支稳定的管理团队。主要管理人员拥有扎实的机械专业技术、丰富的医疗器械行业销售经验和企业管理经验，在为公司带来先进管理经验的同时，也使得公司能够更加准确把握行业技术发展趋势，更加贴近市场需求，有利于增强公司的经营能力。5、品牌建设优势 以质量创品牌，以品牌促质量。公司积极参加包括中华医学会全国眼科学术大会、中国眼底病论坛、美国眼科学会年会等国内外各公告编号：2019-021 类学术会议和医疗器械展销会，每年多达数十余次。公司通过上述
30、会议活动积极与国内外知名外科医生交流，增加了其对公司产品的了解，进一步推广了公司的品牌；另一方面，公司在参加会议过程中，可以了解临床对产品的需求，保持对行业技术发展趋势的敏感度。此外，公司推行“大客户管理”制度，将国内重点眼科医院和集团性医院如爱尔眼科医院集团、何氏眼科集团，朝聚眼科集团等机构列为大客户，由公司总经理和市场营销部设立专项管理。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或否是或否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是
31、否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 具体变化情况说明具体变化情况说明:注：上述事项如发生变化，应说明变化的具体内容及对公司产生的影响。二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）（一）经营计划经营计划 报告期内，公司业务收入稳健增长，尤其是随着显微外科手术的发展和国家分级诊疗制度的推广，市场需求增加。2018 年已完成了外科手术显微镜的产品报送注册并于 2018 年 7 月取得了外科手术显微镜医疗器械注册证。完成手术显微镜关键件开发 14 项；已申请了专利 14 项，目前已全部获批。主要财务指标完成情况：根据财务口径，公司全年实现总收入 100,209,28340 元，较 2017
32、年同比增长率为 38.58%；全年净利润 8,591,059.52 元，同比下降率为-20.81%；资产总计 99,784,059.46 元。（二）（二）行业情况行业情况 医疗器械行业是国家大健康宏观政策的重要组成部分。手术显微镜下进行手术-微创医疗近年来得到了令人瞻目的快速发展。手术显微镜已在眼科、五官科、神经外科、脊柱外科、骨科、泌尿外科、整形外科、齿科和妇科等临床科室广泛使用，并不断向基层医院普及覆盖。手术显微镜是光机电为一体的高科技产品。自动化、智能化的技术使手术显微镜不断向高端发展。高端技术基本上为国外公司控制，因其产品临床效果好，尽管价格高，仍然是医院采购追逐的目标。公告编号：20
33、19-021 我国手术显微镜生产技术落后，与国外有着二十年的差距。尽管总体市场占有率高。但附加值低。随着临床手术的发展和要求的提高。除了增量的需求外，大量现有产品需要更换。我国已形成了手术显微镜中、低端的广阔市场。国外厂家已关注我国手术显微镜中底端市场，已开始在国内设厂生产产品。在满足市场需求增量的同时，也对国内厂家造成了竞争。据中华医学会眼科分会的数据，目前中国眼病诊疗市场规模约 200 亿元，入院人次年均复合增长率约为 20.2%。随着我国眼科诊疗奢侈需求的扩大及医疗资源下沉，民营眼科专科医院、地级市综合医院眼科、县级综合医院眼科等二、三线眼科诊疗市场的快速发展，从 2014 年起至今增长
34、率约为 9%，受益于分级诊疗的逐步推进，国产眼科手术显微镜以其优越的性价比，更为契合基层眼科医疗机构的需求。手术显微镜技术精密、市场价值高、容量大，是医疗器械朝阳产业中的精品市场，是竞争和机会并成的市场。利用我国高科技发展的优势，自主和联合研发手术显微镜生产技术，打破国外垄断，在涉入高端产品的同时，重点关注中低端产品。我公司励志树立公司品牌，尽快占领市场，成为国内手术显微镜领域的第一品牌。2018年已完成外科手术显微镜EM-600的研发和注册，2019年公司将继续扩展其它品种手术显微镜。创新开发多领域显微外科手术显微镜，进一步拓宽、做深全科显微外科手术显微镜的业务，迎接市场的挑战。（三）（三）
35、财务分析财务分析 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上年期末金上年期末金额变动比例额变动比例 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 金额金额 占总资产的比占总资产的比重重 货币资金 6,291,339.53 6.30%17,727,212.16 23.49%-64.51%应收票据与应收账款 38,636,521.51 38.72%33,225,853.61 44.03%16.28%存货 21,559,833.47 21.61%12,340,253.14 16.35%74.71%投资性房地产-长期股权投资-固定资产
36、 1,449,627.86 1.45%1,657,316.51 2.20%-12.53%在建工程 160,250.00 0.16%-短期借款 8,000,000.00 8.02%3,500,000.00 4.64%128.57%长期借款-5,000,000.00 6.63%-资产总计 99,784,059.46-75,458,138.71-32.24%资产负债项目重大变动原因：资产负债项目重大变动原因：（1）货币资金期末数比期初数减少了11,435,872.63元，减少比例为64.51%，主要原因为本期销售订单增公告编号：2019-021 加，相应地预付账款增加、备货等所致；（2）预付账款期末
37、数比期初数增加了11,364,154.00元，增加比例为131.42%，增加主要原因为：本期业务增长速度加快，为备货支付的预付货款增加所致；（3）其他应收款期末数比期初数增加739,238.27元，增加比例为476.3%，增加主要原因为：本期投标保证金、房租押金等增加所致；（4）存货期末数比期初数增加了9,219,580.33元，增加比例为74.71%，增加主要原因为：本公司本期业务增长速度加快，增加备货所致；（5）其他流动资产期末数比期初数增加了4,638,310.99元，增加比例为1256.67%，增加主要原因为：本期购买银行理财产品所致；（6）长期待摊费用期末数比期初数增加了740,05
38、0.12元，增加比例为95.38%，增加主要原因为：本期新办公场所装修所致；（7）递延所得税资产期末数比期初数增加了430,977.72元，增加比例为76.95%，增加主要原因为：本期计提坏账准备增加所致；（8）其他非流动资产期末数比期初数增加了3,266,252.70元，增加比例为100.00%，增加主要原因为：本期末预付长期资产购置款增加所致；（9）短期借款期末数比期初数增加了4,500,000.00元，增加比例为128.57%，增加主要原因为：本期新增短期借款所致；（10）应交税费期末数比期初数增加了697,128.86元，增加比例为269.52%，增加主要原因为：本期末应交增值税增加所
39、致；（11）长期借款期末数比期初数减少了5,000,000.00元，减少比例为100.00%，减少主要原因为：本期末归还长期借款所致。2、营业情况分析营业情况分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例 金额金额 占营业收入的比占营业收入的比重重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 100,209,283.40-72,309,619.97-38.58%营业成本 73,842,687.11 73.69%50,325,262.40 69.60%46.73%毛利率 26.31%-30.40%-管理费
40、用 4,137,864.13 4.13%3,149,817.02 4.36%31.37%研发费用 5,475,785.91 5.46%3,454,192.91 4.78%58.53%销售费用 3,686,038.74 3.68%2,691,870.51 3.72%36.93%财务费用 445,794.51 0.44%383,999.67 0.53%16.09%资产减值损失 2,919,200.24 2.91%1,778,698.60 2.46%64.12%其他收益 48,184.50 0.05%2,066,000.00 2.86%-97.67%投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益-725.
41、47-0.001%223.72-424.28 汇兑收益-营业利润 9,571,618.15 9.55%12,327,062.67 17.05%-22.35%营业外收入-公告编号：2019-021 营业外支出 160,000.00 0.16%2,990.00 0.004%5251.17%净利润 8,591,059.52 8.57%10,848,317.21 15.00%-20.81%项目重大变动原因：项目重大变动原因：（1）营业收入本期比上期增加 27,899,663.43 元，增加比例为 38.58%，营业成本本期比上期增加23,517,424.71 元，增加比例为 46.73%，增加主要原因
42、为：公司取得医疗器械经营许可证,可以从事医疗器械的贸易,贸易的毛利率较低，同时公司延伸产品线所致,新生产的产品毛利率相对比较低；（2）销售费用本期比上期增加了 994,168.23 元，增加比例为 36.93%，增加主要原因为：公司进行市场推广，广告费和业务宣传费及维修费增长所致；（3）管理费用本期比上期增加了 988,047.11 元，增加比例为 31.37%，增加主要原因为：本期公司变更办公场所，租赁费大幅增长所致；（4）研发费用本期比上期增加了 2,021,593.00 元，增加比例为 58.53%，增加主要原因为：本期公司加大研发投入，直接投入费用增长所致；（5）资产减值损失本期比上期
43、增加了 1,140,501.64 元，增加比例为 64.12%，增加主要原因为：本期计提坏账准备所致。（6）其他收益本期比上期减少了 2,017,815.50 元，减少比例为 97.67%，减少主要原因为：本期收到的政府补助减少所致。（7）营业外支出本期比上期增加了157,010.00元，增加比例为5251.17%，增加主要原因为：本期公司发生对外公益性捐赠所致。（2 2）收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 100,209,283.40 72,309,619.97 38.58%其他业务收入-主营业务成本 73,842,687
44、.11 50,325,262.40 46.73%其他业务成本-按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%手术显微镜及其配件 53,921,448.33 53.81%39,689,176.68 54.89%教学式显微镜 9,553,867.09 9.53%733,333.36 1.01%显微镜配套产品 29,522,317.10 29.46%28,270,732.49 39.10%售后服务业务 7,211,650.88 7.20%3,616,377.44 5.00%
45、合计 100,209,283.40 100.00%72,309,619.97 100.00%按区域分类分析：按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%华东 72,477,004.70 72.33%40,635,490.15 56.20%华中 6,660,300.80 6.65%10,715,714.42 14.82%公告编号：2019-021 西南 6,392,873.29 6.38%8,149,455.42 11.27%华北 11,541,352.92 11.52
46、%4,444,820.66 6.15%华南 1,268,077.07 1.27%3,820,405.87 5.28%东北 1,742,575.77 1.74%4,250,954.06 5.88%西北 127,098.85 0.13%292,779.39 0.40%合计 100,209,283.40 100.00%72,309,619.97 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，教学式显微镜本期较上期占比增加，主要原因为本期新开拓手术显微镜培训市场，带动了教学式显微镜及手术显微镜的销售。显微镜配套产品本期较上期占比减少，主要原因为公司销售的重心为手术显微镜及其配件。产品
47、按区域进行分类的收入构成指标无重大变动。（3）主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 客户一 32,672,516.96 32.60%否 2 客户二 4,824,786.38 4.81%否 3 客户三 4,572,524.36 4.56%否 4 客户四 3,528,017.29 3.52%否 5 客户五 3,422,251.12 3.42%否 合计合计 49,020,096.11 48.91%-注：属于同一控制人控制的客户视为同一客户合并列示，受同一国有资产管理机构实际控制的除外。（4）主要供应商
48、情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 供应商已 16,476,146.95 20.28%否 2 供应商二 13,320,375.77 16.40%否 3 供应商三 10,420,945.59 12.83%否 4 供应商四 8,106,063.96 9.98%否 5 供应商五 7,984,026.44 9.83%否 合计合计 56,307,558.71 69.32%-注：属于同一控制人控制的供应商视为同一供应商合并列示，受同一国有资产管理机构实际控制的除外。3、现金流量状况现金流量状况 单位：元 项
49、目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-18,457,746.03 -9,490,219.58 投资活动产生的现金流量净额-9,795,086.13 -504,438.01 1,841.78%筹资活动产生的现金流量净额 16,733,052.44 21,083,027.27 -20.63%现金流量分析：现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额本期比上期减少 8,967,526.45 元，主要原因为本期销售增长较快，增公告编号：2019-021 加采购支出所致。本期净利润与经营净现金流的不匹配的详细原因为本期资产减值准备增加 292 万元，经营性
50、应收款项增加 1,965 万元，存货增加 963 万元，经营性应付款项减少 152 万元所致；投资活动产生的现金流量净额本期比上期减少 9,290,648.12 元，主要原因为本期增加固定资产及长期资产投资所致；筹资活动产生的现金流量净额本期比上期减少 4,349,974.83 元，减少 20.63%，主要原因为本期偿还债务支付的现金增加，以及本期吸收投资收到的现金较上期减少所致。（四）（四）投资状况分析投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况主要控股子公司、参股公司情况 报告期内，公司共拥有合并报表范围内有 3 家全资子公司。1、上海高彩科技有限公司：公司成立于 2015 年 12
