1、1 2017 年度报告 中航太克 NEEQ:839957 中航太克（厦门）电力技术股份有限公司 AVIC-TECH(Xiamen)Electric Power Technology Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 1 月，获得“中石油一级物资供应商”资格；2017 年 5 月，在 2017 第十三届 UPS 供电系统及其基础设施用户满意度调查活动中，荣获“用户满意品牌奖”和“用户满意方案奖”；2017 年 6 月，被认定为“2017-2019年度厦门市知识产权示范企业”；2017 年 7 月，国家核安全局正式向公司颁发了民用核安全设备设计许可证和民用核安全设备制
2、造许可证；2017 年 9 月，公司先后设立上海销售中心和广州销售中心，进一步完善了营销体系布局；2017 年 9 月，在北京地铁 7 条线的视频系统改造招标采购中，公司一举拿下以1号线为代表的其中3条线的UPS整合项目；2017 年 10 月，全新一代绿色高效工业级大功率 ADP 系列（10-800KVA）UPS 研发完成并成功投向市场；2017 年 12 月，公司获得 两化融合管理体系评定证书。3 目目 录录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论
3、与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .1818 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2020 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2222 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2323 第九节第九节 行业信息行业信息 .2626 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2626 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3030 4 释义释义 释义项目释义项目 释义释义 公司、股份公司、中航太克 指 中航太克（厦门）电力技术股份有限公司 主办券商、申万宏源 指 申万宏
4、源证券有限公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会 管理层 指 董事、监事、高级管理人员的统称 高级管理人员 指 总经理、副总经理、信息披露负责人、财务负责人 公司章程 指 中航太克（厦门）电力技术股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 关联关系 指 公司与控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员及与其直接或间接控制的企业，以及可能导致公司利益转移的其他关系 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本报告期、本年度 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示 【声明声明】公
5、司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人陈文全、主管会计工作负责人陈文全及会计机构负责人（会计主管人员）余颖卿保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报
6、告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、公司有厂房建设前未取得临时建筑许可证 新建的 2 号厂房（房屋坐落于海沧区新乐路 26 号）建设前未履行报建手续，未办理临时建设工程规划批准文件。后公司补办相关手续，并于 2016 年 4 月 26 日取得建设工程规划许可证（建字第 350205201605015 号）。2、实际控制人不当控制的风险 公司控股股东陈文全持有公司股份 1,022.58 万
7、股，占公司总股本的 39.33%；此外，陈文全通过厦门中航太克投资管理中心（有限合伙）间接控制公司 650 万股股份，占公司总股本的 25.00%；因此陈文全合计可控制公司 1,672.58 万股股份，占公司总股本的 64.33%。若陈文全利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营和未来发展带来风险。3、核心技术人员流失和技术失密的风险 在产品更新和技术进步不断加快的背景下，公司的发展在很大程度上取决于人才和技术优势。公司在发展过程中积累了一批关键专利技术，并建立了一支具有良好专业知识和丰富行业经验的技术队伍。公司核心技术人员的流失可能导致核心技术流失或
8、泄密，并且将影响公司进行技术研发和更新，导致公司的竞争力下降，从而对公司的生产经营造成重大影响。6 4、原材料价格波动的风险 近年来，国际市场的铜、铅、钢材等基础原材料价格波动较大。尽管可以与下游客户协商调整价格，进行成本转移，但总体而言，原材料价格的波动将为 UPS 厂商带来一定的成本控制压力。5、市场竞争加剧的风险 公司从事工业级不间断电源的研发、生产和销售，公司主要定位于工业级定制化产品领域，超过 50%以上产品系根据客户要求定制。目前行业内已有三家公司在深圳证券交易所上市，上述上市公司以研发生产商业级标准化 UPS 为主，未来可能与公司形成竞争，使公司面临市场竞争加剧的风险，并可能因此
9、影响产品毛利率。6、技术更新不及时或客户定制化需求难以满足的风险 公司的核心竞争力在于提供定制化的产品与系统解决方案，因此公司毛利率高于行业平均水平。然而，随着公司客户群的扩大以及技术要求的更新，客户对产品的要求将日益提升，对公司的技术能力与项目执行效率提出了更高的要求，相关技术的更新也较快。如果公司不能顺应行业趋势，研发并使用新技术，满足客户的定制化需求，则公司无法保持或提高核心竞争力。7、报告期内业绩大幅波动的风险 2016 年、2017 年的营业收入分别为 39,356,863.35 元和63,905,585.80 元，净 利 润 分 别 为2,650,623.27 元 和8,001,7
10、13.38 元，业绩波动幅度较大。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 中航太克（厦门）电力技术股份有限公司 英文名称及缩写 AVIC-TECH(Xiamen)Electric Power Technology Co.,Ltd.证券简称 中航太克 证券代码 839957 法定代表人 陈文全 办公地址 福建省厦门市海沧区新乐路 26 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 余颖卿 职务 信息披露事务负责人 电话 0592-2999671 传真 0592-2999669 电子邮箱 yyqavic- 公司网
11、址 www.avic- 联系地址及邮政编码 厦门市海沧区新乐路 26 号、361022 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 信息披露事务负责人办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006-05-29 挂牌时间 2016-11-29 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C3821 制造业-电气机械和器材制造业-输配电及控制设备制造-变压器、整流器和电感器制造 主要产品与服务项目 公司专注于高端电源的研发、生产、销售和服务，主导产品有工业型 UPS、三相不平衡智能矫正装置、有源逆变电源、逆变器、直流屏等，产品广泛应用于核电
12、、电力、石油化工、轨道交通、工业制造、数据中心、海工、军工航空、医院卫生等领域。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）26,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 陈文全 实际控制人 陈文全 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91350205784185989K 否 注册地址 厦门市海沧区新乐路 26 号 否 注册资本 2600 万元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏源 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 瑞华会计师事务所（
13、特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 张力、韩仰 会计师事务所办公地址 北京市东城区永定门西滨河路 8 号院 7 号楼中海地产广场西塔5-11 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司股票转让方式于 2018 年 1 月 15 日由协议转让变更为集合竞价交易。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 63,905,585.80 39,356,863.35 62.37%毛利率%38.85%44.29%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,001,713.38 2,650,
14、623.27 201.88%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6,433,240.14 124,699.38 5,059.00%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）22.45%8.74%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）18.05%0.41%-基本每股收益 0.31 0.10 210.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 59,440,666.77 45,563,292.63 30.46%负债总计 19,801,849.47 13,926,188.7
15、1 42.19%归属于挂牌公司股东的净资产 39,638,817.30 31,637,103.92 25.29%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.52 1.22 24.59%资产负债率%（母公司）33.31%30.56%-资产负债率%（合并）33.31%30.56%-流动比率 217%209%-利息保障倍数 45.27 33.45-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-785,680.32-258,783.75 应收账款周转率 384%413%-存货周转率 298%244%-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年
16、同期 增减比例增减比例 总资产增长率%30.46%18.79%-营业收入增长率%62.37%-4.02%-净利润增长率%201.88%-58.53%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 26,000,000 26,000,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-7,382.83 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,778,18
17、7.22 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 74,458.25 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,845,262.64 所得税影响数 276,789.40 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,568,473.24 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家集研发、生产、销售及服务于一体的国家高新技术企业，公司所处行业为电气机械和器材制造业，主要从事工业级 UPS 等电力装置的研发
18、、生产、销售和服务。公司主要为各类工业企业，包括电力、石油化工、核电、军工、海工、轨道交通、精密制造和航空等用户提供高性价比的工业级不间断电源。公司通过渠道销售及直销来开拓业务，收入包括产品销售收入及服务收费。公司在报告期内、以及报告期后至报告披露日，商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经
19、营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司实现营业收入 63,905,585.80 元，较 2016 年的 39,356,863.35 元，增加 62.37%；全年实现净利润 8,001,713.38 元，较 2016 年的 2,650,623.27 元，增长 201.88%；公司总资产 59,440,666.77 元，较 2016 年的 45,563,292.63 元，增长 30.46%。2017 年，公司管理层紧紧围绕年初制定的经营目标，强化研发创新、提高产品的核心竞争力，加大市场推广力度，并不断提升自己的品牌形象。在提高市场占有率的同时，有效地进行风险把控，合理进行资源配置，有规
20、划地进行业务拓展，公司最终在 2017 年取得了较好的经营业绩。公司从一家靠分销单轮驱动的企业，成功转型为分销、直销双轮驱动的企业，成长空间迅速得到拓展；公司成功获得国家核安全局颁发的民用核安全设备设计、制造许可证，成为行业内全球三家获此资格的企业之一；在具有全国示范效应的首都北京地铁 7 条线视频系统改造招标采购中，公司一举拿下以1 号线为代表的其中 3 条线 UPS 整合项目，打开了一扇进入轨道交通领域的大门；新产品开发不断取得可喜成绩，全新一代绿色高效工业级大功率 ADP 系列（10-800KVA）UPS 研发完成并成功投向市场；产品部门正不断拓展新的合作伙伴，为市场提供更多的机会；公司
21、的供应链管理水平得到一定提升，费用较过去有所下降。除此之外，公司吸引了越来越多的优秀人才加盟，引进了新的企业管理软件，对公司的组织架构和制度进行了优化，以适应新的发展需要。12 (二二)行业情况行业情况 UPS（Uninterruptible Power Supply，不间断电源）是一种由整流器、逆变器和旁路开关等部件共同构成的能量转换装置，可以为负载提供安全、稳定和不间断的电能。UPS 产业是随着电力电子、电子信息、电器制造等技术的发展，以及国民经济各行业对电能稳定性和安全性要求的提高，而兴起的交叉性产业。根据 UPS 应用场合及其可靠性的区别，UPS 整体分为商业级 UPS 和工业级 UP
22、S。商业级 UPS主要在 IT 应用程序（如计算机，服务器，网络等）中使用，这些场合负载稳定，设备运行环境良好，对 UPS 的可靠性要求不高。工业级 UPS 主要应用于核能、电力、化工，海工、轨道交通、精密制造以及军事等场合。这些场合负载特性多变且波动性较强，设备运行环境恶劣，但是一旦 UPS 输出中断却会造成重大安全责任事故和经济损失，甚至引发社会问题，因此对 UPS 的可靠性提出了极高的要求。工业级 UPS 产品开发方面，很长一段时间以来国外厂商，如德国北宁、德国 AEG、瑞士固特等，占据优势地位。近年来，随着国内厂家的研发投入不断增加，技术积累日渐成熟，国产工业级 UPS 产品在性能和可
23、靠性方面已经不亚于国外产品，甚至某些专用产品（如中航太克核电专用核级 UPS、轨道交通专用 UPS 等）或者某些具体性能已经达到国际领先水平。工业级 UPS 市场规模方面，进入“十三五”以来，随着我国工业化和信息化建设步伐的加快，各行业对工业级 UPS 的需求稳步提升，工业级 UPS 市场增长率连续多年维持在 7.5%左右。市场占比方面，由于工业行业对新厂家尤其是国产厂家的接受周期较长，因此行业大多数市场仍然被国外品牌占据。不过随着各行业“国产化”进程不断提速，国产工业级 UPS 产品市场份额也正在缓慢增加，国产厂家未来仍然有很大的发展空间。作为国产工业级 UPS 厂家代表，公司的主营业务也将
24、受到行业发展积极影响。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 1,702,036.04 2.86%1,632,328.00 3.58%4.27%应收账款 22,336,738.47 37.58%10,937,575.68 24.01%104.22%存货 14,976,947.57 25.20%11,223,165.98 24.63%33.45%长期股权投资 固定
25、资产 16,642,170.39 28.00%17,957,585.00 39.41%-7.33%在建工程 8,550.09 0.01%短期借款 4,000,000.00 6.73%2,000,000.00 4.39%100.00%长期借款 资产总计 59,440,666.77-45,563,292.63-30.46%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收账款：较去年增加 1,139.92 万元，同比增长 104.22%，主要原因是 2017 年直销客户增加，直销客户需根据产品的验收使用程度付款，所以付款期较长；另外受客户订单交货期影响，2017 年 1213 月集中实现收
26、入较多，未到收款期。2、存货：较去年增加 375.38 万元，同比增长 33.45%，主要原因是年末订单增加，完工的产品还未发货而导致库存商品较期初增加 140.67 万元；另原材料较期初增加 126.89 万元，主要原因是随着订单的增加，原材料的正常备库也随之增加。3、3、短期借款：较去年同期增加 200.00 万元，同比增长 100.00%，主要原因是随着业务量的增加，向银行申请的流动资金贷款随之增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营
27、业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 63,905,585.80-39,356,863.35-62.37%营业成本 39,075,388.64 61.15%21,925,894.53 55.71%78.22%毛利率%38.85%-44.29%-管理费用 9,381,224.76 14.68%11,453,001.95 29.10%-18.09%销售费用 7,097,939.47 11.11%5,523,849.57 14.04%28.50%财务费用 202,032.85 0.32%92,958.10 0.24%117.34%营业利润 7,099,039.86
28、11.11%-171,744.54-0.44%4,233.49%营业外收入 1,857,470.87 2.91%2,999,234.24 7.62%-38.07%营业外支出 12,208.23 0.02%27,559.10 0.07%-55.70%净利润 8,001,713.38 12.52%2,650,623.27 6.73%201.88%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入金额较去年增加 2454.87 万元，同比增长 62.37%。收入的增加主要是公司通过业务拓展，品牌提升，加大市场推广力度，促使公司在电力行业以及新开拓的轨道交通行业、石油石化行业、高端制造业的营业收入大幅增长
29、。2、营业成本同比上升 78.22%，原因是营业收入增加，造成营业成本同比上升。3、销售费用较去年增加 157.41 万元，同比增长 28.50%，主要原因是为开拓市场而增设了办事处，增加了销售人员，人员工资和费用相应增加。4、财务费用较去年同期增加 10.91 万元，同比增长 117.34%，主要原因是银行流动资金贷款产生的利息所致。5、营业利润较去年同期增加 727.08 万元，同比增长%。主要原因是营业收入金额较去年同期增加2454.87 万元，同比增长 62.37%。而管理费用、销售费用、财务费用合计发生额与去年同期相当，没有大幅增长，所以营业利润大幅增长。6、营业外收入较去年同期减少
30、了 114.18 万元，同比减少了 38.07%，主要原因是上年收到新三板挂牌补助款 130 万元。7、营业外支出较去年同期减少了 1.54 万元，同比减少了 55.70%，主要原因是上年有发生债权损失2.40 万元。14 8、净利润本期比上年同期增加 535.11 万元，同比增长 201.88%。主要原因是营业总收入本期较上年同期增长了 62.37%，而管理费用、销售费用、财务费用合计发生额与上年同期相当，没有大幅增长，所以净利润大幅增长。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 55,814,160.58 35,8
31、25,473.77 55.79%其他业务收入 8,091,425.22 3,531,389.58 129.13%主营业务成本 33,338,309.06 21,060,960.09 58.29%其他业务成本 5,737,079.58 864,934.44 563.30%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%不间断电源 46,617,607.56 72.95%31,289,268.65 79.50%旁路柜等 9,196,553.02 14.39%4,536,205
32、.12 11.53%配套产品等 7,622,934.27 11.93%2,669,182.79 6.78%服务收入 468,490.95 0.73%862,206.79 2.19%合合 计计 63,905,585.80 100.00%39,356,863.35 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司主营业务未发生变动，收入来源仍为不间断电源、旁路柜、配套产品、服务收入等四类。1、公司主营业务收入主要来源于不间断电源、旁路柜等产品，较去年增长了 55.79%，其中不间断电源是公司研发、生产的主要产品，收入增长的原因主要是公
33、司通过业务拓展，品牌提升，加大市场推广力度，促使公司在电力行业以及新开拓的轨道交通行业、石油石化行业、高端制造业的主营业务收入大幅增长。2、其他业务收入主要为配套产品和服务收入，较去年增长了 129.13%，增长的主要原因是由于主营业务收入增长，为客户提供的配套产品也随着增加的缘故。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户一 12,953,145.93 20.27%否 2 客户二 4,377,269.21 6.85%否 3 客户三 3,696,837.60 5.78%否 4 客户四
34、 3,578,290.60 5.60%否 15 5 客户五 3,450,880.48 5.40%否 合计合计 28,056,423.82 43.90%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 供应商一 4,572,066.78 12.03%否 2 供应商二 3,071,124.78 8.08%否 3 供应商三 2,160,697.92 5.69%否 4 供应商四 1,630,457.29 4.29%否 5 供应商五 1,224,741.54 3.22%否 合计合计 12,659
35、,088.31 33.31%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-785,680.32-258,783.75-投资活动产生的现金流量净额-957,237.54-673,229.24-筹资活动产生的现金流量净额 1,868,265.90 1,913,706.99-2.37%现金流量分析现金流量分析：1、本期经营活动产生的现金流量净额比上年减少 52.69 万元，主要原因是客户采用银行承兑汇票结算方式的比例增加而导致现金收入减少；另外为了促进销售，公司对部分信用好的大客户适当地放宽了收款期，以致应收
36、账款余额较上年末增加 1,139.92 万元，从而导致现金收入减少。2、投资活动产生的现金净流量-957,237.54 元，较上年减少了 28.40 万元，主要由于上年虽然在建工程投入更多，但有收到其他与投资活动有关的现金 140 万元，所以上年投资活动产生的现金净流量多了 28.40 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司参股 30%的安徽中航太克电力技术有限公司，2017 年没有开展经营活动。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 16
37、(六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司根据各项法律法规，不断完善股东大会、董事会、监事会和各项内部控制制度，形成了以股东大会、董事会、监事会及管理层为主体的决策与经营体系，切实保障全体股东及债权人的权益。公司始终践行“一切为了可靠”的核心价值观，秉承“专、精、快、活”的经营风格，持续为客户提供安全可靠的产品和服务。同时，加强与供应商的沟通与合作，实现互利共赢。公司在报告期内规范经营管理行为，诚信经营，在生产过程中注重安全生产
38、和环保节能。把企业做大、做强、做久，作为社会家庭的一员，公司存在的价值和意义，就是为社会创造价值，积极承担社会责任。三、三、持续持续经营经营评价评价 公司在报告期内整体经营情况稳定，品牌和市场地位不断提升，市场范围逐步扩大。公司现有的主营业务对应的行业发展环境和产业政策不存在现实或可预见的重大不利变化。报告期内，公司诚信合法经营，业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，具有良好的独立自主经营的能力。本年度，公司实现营业收入 63,905,585.80 元、净利润 8,001,713.38 元，经营业绩取得较大增长。公司具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利风险因素。四、四、未来展望
39、未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、公司有厂房建设前未取得临时建筑许可证 新建的 2 号厂房（房屋坐落于海沧区新乐路 26 号）建设前未履行报建手续，未办理临时建设工程规划批准文件。后公司补办相关手续，并于 2016 年 4 月 26 日取得建设工程规划许可证（建字第350205201605015 号）。针对上述风险，公司采取了以下措施：申请并经过厦门市规划委员会海沧规划分局和厦门市海沧区城市管理行政执法局审查，认定：企业在报建过程中未发现重大违规行为，无作出行政处罚及发出拆除通知的相关资料。以上两个部门均出具了证
40、明；聘请并经过具备资质的检测单位鉴定：“该建筑主体结构安全性的综合鉴定评级为 B 级，不明显影响整体安全”；实际控制人陈文全作出如下承诺：“如发生任何纠纷或政府部门要求搬迁，导致公司17 需要另行建设、购买或租赁房产用于生产经营，本人将承担公司的搬迁费用、因生产经营停顿所产生的损失以及其他相关损失，且在承担相关支出后不向公司追偿，保证公司不会因此遭受任何损失”。2、实际控制人不当控制的风险 公司控股股东陈文全持有公司股份 1,022.58 万股，占公司总股本的 39.33%；此外，陈文全通过厦门中航太克投资管理中心（有限合伙）间接控制公司 650 万股股份，占公司总股本的 25.00%；因此陈
41、文全合计可控制公司 1,672.58 万股股份，占公司总股本的 64.33%。若陈文全利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能给公司经营和未来发展带来风险。针对上述风险，公司采取了以下措施：为降低实际控制人不当控制的风险，公司在公司章程里制定了保护股东权益的条款和“三会”的议事规则。报告期内，不断增强实际控制人和管理层的诚信和规范经营意识，督促大股东遵照法规规范经营公司，忠实履行职责。重大事项通过“三会”审议，避免因实际控制人决策失误给企业造成的不利影响。3、核心技术人员流失和技术失密的风险 在产品更新和技术进步不断加快的背景下，公司的发展在很大程度上取决于人才
42、和技术优势。公司在发展过程中积累了一批关键专利技术，并建立了一支具有良好专业知识和丰富行业经验的技术队伍。公司核心技术人员的流失可能导致核心技术流失或泄密，并且将影响公司进行技术研发和更新，导致公司的竞争力下降，从而对公司的生产经营造成重大影响。针对上述风险，报告期内，公司采取了以下措施：加强企业保密制度的建设，与员工签订了保密协议和竞业限制合同；将给予核心技术人员股权激励，尽量满足核心技术人员的晋升需求和个人发展规划要求。4、原材料价格波动的风险 近年来，国际市场的铜、铅、钢材等基础原材料价格波动较大。尽管可以与下游客户协商调整价格，进行成本转移，但总体而言，原材料价格的波动将为 UPS 厂
43、商带来一定的成本控制压力。针对上述风险，公司采取了以下措施：报告期内，公司着重通过及时了解行情信息，并全面对比价格，保障采购材料的价格基本稳定，减少行情波动给公司带来的风险；继续提高现有材料的利用效率，严格控制生产成本，进一步完善供应商管理制度，对供应商进行评判，开发更多优质的供应商。5、市场竞争加剧的风险 公司从事工业级不间断电源的研发、生产和销售，公司主要定位于工业级定制化产品领域，超过 50%以上产品系根据客户要求定制。目前行业内已有三家公司在深圳证券交易所上市，上述上市公司以研发生产商业级标准化 UPS 为主，未来可能与公司形成竞争，使公司面临市场竞争加剧的风险，并可能因此影响产品毛利
44、率。针对上述风险，报告期内公司采取了以下措施：积极开拓工业市场，继续保持在用户中已经建立的良好口碑，不断提高产品质量和服务质量，打造行业知名品牌；优化行业销售结构，持续聚焦石油化工、轨道交通、精密制造等行业；在取得国家核安全局颁发的民用核安全设备设计许可证和民用核安全设备制造许可证的基础上，加快核电市场的开拓进程。6、技术更新不及时或客户定制化需求难以满足的风险 18 公司的核心竞争力在于提供定制化的产品与系统解决方案，因此公司毛利率高于行业平均水平。然而，随着公司客户群的扩大以及技术要求的更新，客户对产品的要求将日益提升，对公司的技术能力与项目执行效率提出了更高的要求，相关技术的更新也较快。
45、如果公司不能顺应行业趋势，研发并使用新技术，满足客户的定制化需求，则公司无法保持或提高核心竞争力。针对上述风险，公司于报告期内继续加大研发投入，开发新产品，提高和保持产品的核心竞争力，满足客户的个性化需求。7、报告期内业绩大幅波动的风险 2016 年、2017 年的营业收入分别为 39,356,863.35 元和 63,905,585.80 元，净利润分别为2,650,623.27 元和 8,001,713.38 元，业绩波动幅度较大。针对上述风险，公司采取了以下措施：2017 年，公司从一家靠分销单轮驱动的企业，成功转型为分销、直销双轮驱动的企业，成长空间迅速得到拓展。公司从单一产品提供商向
46、系统方案提供商转型，综合解决客户电源方面需求，进一步提高产品技术门槛和竞争力，丰富公司的产品链，有利于增加业绩。公司的工业级 UPS 在具有全国示范效应的首都北京地铁 7 条线视频系统改造招标采购中，公司一举拿下以 1 号线为代表的其中 3 条线 UPS 整合项目，打开了一扇进入轨道交通领域的大门。2017 年 7 月公司获得国家核安全局颁发的民用核安全设备设计许可证和民用核安全设备制造许可证，成为行业内全球三家获此资格的企业之一，为公司开拓核电市场提供了重要的资质保障，进一步促进公司在核电领域的市场开拓。新产品开发不断取得可喜成绩，全新一代绿色高效工业级大功率 ADP 系列（10-800KV
47、A）UPS 研发完成并成功投向市场。2017年 12 月公司获得 两化融合管理体系评定证书，标志着公司两化融合管理体系贯标工作通过最终验收，表明公司具有一定的生产精细化管控能力和水平。未来，公司将进一步推动信息化建设与应用，不断提升企业的核心竞争力。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内，本公司无新增风险。第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性
48、关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 19 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(一)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 五.二.(二)是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)承诺事项的履行情况承诺事项的履行情况 1、控股股东、实际控制人陈文全和主要股东承诺避免同业
49、竞争，在报告期内履行上述承诺，未有违背承诺事项。2、董事、监事、高级管理人员均已做出关于规范关联交易的承诺，报告期内未有违背承诺事项。3、公司已完工的 2 号厂房（房屋坐落于海沧区新乐路 26 号）建设前未履行报建手续，未办理临时建设工程规划批准文件。后公司补办相关手续，并于 2016 年 4 月 26 日取得建设工程规划许可证（建字第 350205201605015 号）。控股股东陈文全对此已经出具承诺“如发生任何纠纷或政府部门要求搬迁，导致公司需要另行建设、购买或租赁房产用于生产经营，本人将承担公司的搬迁费用、因生产经营停顿所产生的损失以及其他相关损失，且在承担相关支出后不向公司追偿，保证
50、公司不会因此遭受任何损失”。报告期内，未发生任何纠纷或政府部门要求搬迁，未有违背承诺事项。(二二)被被查封、查封、扣押扣押、冻结或者被抵押、质押的资产情况、冻结或者被抵押、质押的资产情况 单位：元 资产资产 权利受限权利受限类型类型 账面价值账面价值 占总资产的比例占总资产的比例 发生原因发生原因 货币资金 抵押 40,000.00 0.07%保函保证金 固定资产 抵押 6,447,950.80 10.85%短期借款抵押 固定资产 抵押 631,192.69 1.06%车贷抵押 总计总计 -7,119,143.49 11.98%-20 第六节第六节 股本变动股本变动及股东情况及股东情况 一、一
