1、公告编号：2018-008 1 证券代码：839519 证券简称：美城股份 主办券商：西部证券 2017 年度报告 美城股份 NEEQ:839519 西安美城房地产顾问股份有限公司 MEI CHENG Co.,Ltd.公告编号：2018-008 2 公司年度大事记公司年度大事记 召开 2017 年度“述职报告会”，公司中高级管理人员对 2017 年工作进行了深入的总结与剖析，并对 2018 年工作规划达成高度共识，对公司全年的工作安排具有指导意义。公司举办了“美誉同心，城耀同行”年度盛典，活动现场对 2017 年度工作予以总结，对2017 年内业绩表现优异的团队和个人给予表彰，并对 2018
2、年整体工作做出了规划和部署。2017 年 6 月 20 日，举办公司“周年庆典”活动，以新颖的泳池 PARTY 形式展开各种活动和竞赛，体现团队合作与决胜精神。报告期内，公司进一步完善了人才培养体系，针对公司不同层级、不同岗位人员制订精准的持续性人才培养实施计划，“领袖营”、“精鹰训”、“巅峰突击队”、“雏鹰训”、“梧桐训练营”等针对性培训相继开营，对强化人才梯队建设具有深远意义。报告期内，公司在合法经营的同时，积极投身社会公益活动、承担社会责任，报告期内，公司先后五次组织员工前往中慈护理养老院、王寺养老院，扶贫帮困、敬老爱亲，在为老人送去关怀与温暖的同时，也收获满满感动。未来公司仍将继续组织
3、和开展多种类型的社会公益活动。2017 年 12 月 21 日，公司取得全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的关于西安美城房地产顾问有限公司股票发行股份登记的函，顺利完成挂牌新三板后首次股票发行，本次发行融资金额 832 万元，募集资金主要用于补充公司流动资金，以期提升公司的盈利能力和抗风险能力，增加公司的综合竞争力。公告编号：2018-008 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重
4、要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3333 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4040 公告编号：2018-008 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、西安美城、美城股份 指 西安美城房地产顾问股份有限公司 有限公司、美城有限 指 西安美城房地产顾问
5、有限公司 全资子公司、惠房帮 指 西安惠房帮网络科技有限公司 城胜、城胜合伙企业 指 西安城胜企业管理咨询合伙企业（有限合伙）全国股转公司、股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统、股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 西部证券 指 西部证券股份有限公司 律所、律师事务所、大成 指 大成律师事务所 会所、会计师事务所、中审亚太 指 中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）三会 指 股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 西安美城房地产顾问股份有限公司股东大会 董事会 指 西安美城房地产顾问股份有限公司董事会 监事会 指 西安美城房地产顾问股份有限公司监事会 三会议事规
6、则 指 西安美城房地产顾问股份有限公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 高级管理人员 指 公司总经理、常务副总经理、财务负责人、董事会秘书 公司管理层、管理层 指 公司董事、监事、高级管理人员 挂牌 指 公司股票在全国中小企业股份转让系统挂牌行为 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）公司章程 指 西安美城房地产顾问股份有限公司章程 审计报告 指 中审亚太会计事务所出具的中审亚太审字【2018】020250 号西安美城房地产顾问股份有限公司审计报告 郅辉房地产 指 西安郅辉房地产开发有限公司 元
7、、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期、本期、本年 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 公告编号：2018-008 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人汪巍、主管会计工作负责人张伟及会计机构负责人（会计主管人员）程利保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且
8、应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 控股股东及实际控制人不当控制的风险 公司控股股东、实际控制人汪巍通过直接持有和间接控制，实际控制了公司股份总额的 94.12%，并在股份公司担任董事长、总经理职务。对股东大会决议、董事会决议的产生、董事会成员及高级管理人员任免，及对公司的经营管理和决策能够产
9、生重大影响。公司存在实际控制人对公司的人事、经营决策等进行控制，从而使得公司决策偏离中小股东最佳利益目标的风险。公司治理风险 公司已建立完善了由股东大会、董事会、监事会组成的公司治理机构，制定了较为完备的公司章程、“三会”议事规则及其他内部控制管理制度。由于公司现阶段仍旧呈现出股权集中度高的特点，仍存在因实际控制人不遵守公司治理的规定，导致公司出现治理风险的可能性，因此，公司现阶段仍客观存在一定的治理风险，仍需要公司管理层不断深化公司治理理念，提高规范运作的意识，进一步提高公司治理机制的执行效率。行业政策、市场风险 房地产行业是国家宏观调控的重点行业，行业调控力度的强弱，政策的不确定性，对于新
10、房开发增速，市场成交量、市场价格等都会产生直接影响。如遇严厉行业调控，造成房地产投资额、开工面积、竣工面积以及库存周转等出现周期性的波动，都有可能会对公司经营的稳定性及盈利能力造成不利影响。预计未来一定时期内，行业调控政策仍将持续。市场竞争加剧的风险 房地产中介服务是为房地产开发企业提供土地前期咨询顾问和新房营销代理的服务行业，准入门槛较低，机构数量较多且行业集中度不高，随着激烈的市场竞争和房地产开发企业所需服公告编号：2018-008 6 务的不断细化，对房地产中介服务企业的专业能力提出了更高的要求。一方面，全国性大型中介服务企业借助资本市场的力量快速扩张；另一方面，本土同类中介服务企业利用
11、互联网等手段提高产品或服务附加值，积极创新，均致使行业竞争进一步加剧。若公司不能持续提高核心竞争力以适应市场的变化，将面临市场占有率及市场地位下降的风险。业务集中的风险 公司的业务区域主要集中在西安市，2015、2016 年度西安地区的营业收入占营业收入总额的比例均为 100%，报告期内，公司加大了对西安周边城市的拓展力度，已获得初步成效，但是西安地区的营业收入占比仍高达 97.55%，虽然公司近年来经营理念和专业能力不断提升，公司与主要客户保持着良好的合作关系，在营销项目 PK 中也屡胜联合代理同行企业，中止合作的可能性较小，但是一旦出现西安地区竞争加剧、业务规模饱和或西安地区政策及经营环境
12、出现不利变化时，将可能对公司经营情况和盈利能力产生不利影响。应收款项占资产比重较高的风险 2017 年 12 月 31 日、2016 年 12 月 31 日公司应收账款账面净额占资产的比重分别为 22.56%、62.66%，报告期内，公司通过各种形式加强了对应收账款的管理和催收力度，应收账款周转的情况大大改观。虽然公司与客户之间具有良好的合作关系，客户资金和信用状况良好，但由于客观存在的行业特性，公司仍存在坏账风险，对公司经营存在潜在的不利影响。人力资源风险 公司属于人力资源密集型企业，人力成本占公司经营成本一半以上，如果因控制不当致使人力成本迅速增长，会对公司经营利润产生不利影响；同时，公司
13、的服务主要依靠人员的专业、经验、创造力和执行力，稳定的人才团队是决定公司业务发展的关键性因素。如因内控制度不合理、薪酬福利竞争力减弱、管理人员任用不当或管理手段不当等因素导致人才流失比率提升，将对公司业务正常发展产生较大不利影响，并进一步增加公司在人员招聘、能力提升培训等相关方面的成本。未为全员缴纳社保的风险 报告期内，公司缴纳社会保险的人数与员工人数存在差异。截至 2017 年 12 月 31 日，公司员工共 277 人。公司为 117 人缴纳了养老保险、医疗保险、失业保险、生育保险、工伤保险；社保关系在原单位正在办理转移的 21 人；缴纳新农保、农村医疗保险的 6 人；签订劳务合同的 22
14、 人，退休返聘的 1 人，个人购买商业保险 2 人；另有 48 人为公司新录用员工尚在试用期未转正；因个人原因放弃参保的 60 人。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-008 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 西安美城房地产顾问股份有限公司 英文名称及缩写 MEI CHENG Co.,Ltd.证券简称 美城股份 证券代码 839519 法定代表人 汪巍 办公地址 西安市经济技术开发区凤城一路 6 号利君 V 时代 1 幢 1 单元 9 层 10902 室 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 张伟 职务 董事、董事
15、会秘书、常务副总经理、财务负责人 电话 029-86115500 传真 029-86115500-8801 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 西安经济技术开发区凤城一路 6 号利君 V 时代 1 幢 1 单元 10902室 710016 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 西安美城房地产顾问股份有限公司证券业务部 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2009-02-18 挂牌时间 2016-10-26 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）K 房地产业-70 房地产业-703 房地产中介服务-7030 房地产中介服务业 主
16、要产品与服务项目 房地产项目咨询服务；房地产营销策划；房地产销售代理 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）13,600,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 汪巍 实际控制人 汪巍 公告编号：2018-008 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91610132683860543L 否 注册地址 西安经济技术开发区凤城一路 6 号利君 V 时代 1幢 1 单元 10902 室 否 注册资本 20,000,000 是 公司于 2017 年 10 月 13 日召开第一届董事会第七次会议审议并通过了关于西安美城
17、房地产顾问股份有限公司 2017 年第一次股票发行方案的议案，本次发行股票 6,400,000 股，发行价格为人民币 1.30 元/股，募集资金 8,320,000.00 元人民币。该方案于 2017 年 11 月 2 日经公司 2017 年第一次临时股东大会审议并通过。根据中审亚太会计师事务所(特殊普通合伙)于 2017 年 12 月 6 日出具的中审亚太验字2017021071号验资报告显示，公司足额收到了本次股票发行所募集的资金 8,320,000.00 元。公司于 2017 年 12 月 21 日收到了全国中小企业股份转让系统出具的关于西安美城房地产顾问股份有限公司股票发行股份登记的函
18、（股转系统函【2017】7292 号）。以上详见公司于 2017 年 10 月 17 日、2017 年 11 月 6 日、2017 年 12 月 28 日在全国中小企业股份转让系统公司指定信息披露平台（）所披露西安美城房地产顾问股份有限公司第一届董事会第七次会议决议公告（公告编号：2017-019）、西安美城房地产顾问股份有限公司 2017 年第一次临时股东大会决议公告（公告编号：2017-022）、西安美城房地产顾问股份有限公司股票发行情况报告书等相关公告。2017 年 12 月 28 日，公司在全国中小企业股份转让系统信息披露平台（）披露了关于股票发行新增股份挂牌并公开转让的公告（公告编号
19、：2017-027），此次股票发行总额为6,400,000 股，其中限售条件 4,800,000 股，无限售条件 1,600,000 股。无限售条件股份已于 2018 年 1月 3 日在全国中小企业股份转让系统挂牌并公开转让。根据 2017 年 12 月 7 日，公司取得西安市工商行政管理局所核发的新版营业执照，公司注册资本变更为：“贰仟万元人民币”。2018 年 1 月 3 日，公司收到中国证券登记结算有限责任公司出具的新增股份登记确认书，确认公司已于 2018 年 1 月 2 日完成新增股份登记。五、五、中介机构中介机构 主办券商 西部证券 主办券商办公地址 陕西省西安市新城区东新街 31
20、9 号 8 幢 10000 室 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中审亚太会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李伟、袁斌 会计师事务所办公地址 北京市海淀区北三环西路 43 号青云当代大厦 22-23 层 六、六、报告期后报告期后更新更新情况情况 适用 不适用 1、2018 年 1 月 3 日，公司收到中国证券登记结算有限责任公司出具的新增股份登记确认书，确认公司已于 2018 年 1 月 2 日完成新增股份登记；公司普通股总股本由 13,600,000 股，变更为 20,000,000股。公告编号：2018-008 9 2、2018 年 1 月 15 日后公司股票转
21、让方式变成集合竞价转让。公告编号：2018-008 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 48,757,252.77 29,390,642.35 65.89%毛利率%34.49%28.92%-归属于挂牌公司股东的净利润 7,862,651.46 1,841,964.59 326.86%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 6,379,113.17 1,467,020.74 334.83%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）38.98%13.26%
22、-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）32.83%10.70%-基本每股收益 0.77 0.33 133.33%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 40,118,361.72 20,485,740.57 95.84%负债总计 8,521,456.61 4,925,260.51 73.02%归属于挂牌公司股东的净资产 31,596,905.11 15,560,480.06 103.06%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.58 2.29-31.00%资产负债率%（母公司）20.63%22.91%-
23、资产负债率%（合并）21.24%24.04%-流动比率 4.47 3.88-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 15,701,884.87-517,720.99 3,132.89%应收账款周转率 4.06 2.52-存货周转率-公告编号：2018-008 11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%95.84%24.81%-营业收入增长率%65.89%42.98%-净利润增长率%326.86%-8.77%-五、股本股本情况情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年
24、期末 增减比例增减比例 普通股总股本 13,600,000 6,800,000 100.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益-1,948.95 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,980,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,978,051.05 所得税影响数 494,512.76 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,483,538.29 七、因因会计政策变更会计政
25、策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 公告编号：2018-008 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 根据中国证监会 2012 年发布的上市公司行业分类指引的规定，公司所处行业属于“K7030 房地产中介服务业”，公司自成立以来致力于为客户提供房地产咨询顾问和房地产营销代理服务，经过多年的稳健发展，深扎西安市场，不断扩大市场占有率，已形成较强的品牌影响力和市场竞争力，建立了与国内、本土知名房地产开发企业的良好合作，并在发展过程中积累了丰富的优质客户资源。公司凭借自有的市场研究体系以
26、及互联网运营能力，通过专业的市场研究和多维度的大数据分析，对行业及市场进行深入的分析和判断，为客户和公司运作提供有效支持与服务的同时，在西安市场上树立了良好的市场研究和品牌号召力。公司凭借多年的操盘和管理经验，通过对前期顾问和营销代理业务标准化的严格输出和有效管理，建立了从操盘方法论、操盘执行论、销策渠标准化和精细化管理、直至相关技巧运用的完善业务体系，及专业的操作团队，向房地产开发企业提供咨询顾问、营销策划、渠道拓展、代理销售等全程服务。形成了营销代理收入、咨询顾问收入、全资子公司渠道收入等持续而稳定的收入来源。报告期内，公司的商业模式较上年度未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情
27、况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司以经营业绩为导向，积极深化业务管理，强化市场开拓，2017 年全年实现营业收入 4,875.73 万元，和上年度营业收入 2,939.06 万元相比，同比增长 65.89%；2017 年公司实现净利润 786.27 万元，和上年度净利润 184.20 万元相比，同
28、比增长 326.86%；公司总资产 2017 年 12 月 31 日余额为 4,011.84 万元，和 2016 年 12 月 31 日总资产 2,048.57 万元相比，同比增长 95.84%。在业务层面，公司根据市场变化不断优化技战术打法并形成了完善的营销业务体系。结合丰富操盘经验及对市场的深入分析，凝练出公司特有的：“拓盘 5 个 1”、“提报 6 个 1”、“合同 10 关键”、“催款 3部曲”、“6+1+3+N 操盘方法论”等具有很高实操性的实战方法论，供项目管理者学习和实践；在此基础上，不断总结和研究从进场期到尾盘期六大阶段的重点工作执行细则，细化至不同岗位，建立了一套公司独有的操
29、盘执行体系。同时，为了让操盘执行体系和实战方法论更有效的执行，公司在加强培训的同时，强调标准化流程落地，坚定推进目标任务的设定、分解、跟催、激励奖罚等闭环动作，通过对销售线、渠道线、策划线的严格要求，按周、月检查督促，并总结出十大细节技巧，在各个项目推广运营，公告编号：2018-008 13 从而取得优异业绩。公司在保持原有营销代理项目良性运作的同时，一方面积极拓展优质客户和项目资源，年内新增多个品牌房地产开发企业营销代理项目；另一方面，积极拓展西安周边城市的营销代理市场，并通过对全国范围内的房地产开发企业提供前期咨询顾问服务，逐步开拓了西安以外的市场，逐步建立了与全国范围内的房地产开发企业的
30、良好联系，两大主营业务相互依托、相互促进，对公司业绩增长作用显著。(二二)行业情况行业情况 1、宏观环境与行业发展 2017 年全年国内生产总值(GDP)827,122 亿元，同比增长 6.9%，这是中国经济增速自 2011 年来首次扭转下行局面，实现企稳回升。2017 年以供给侧结构性改革为主线，推动结构优化、动力转换和质量提升，国民经济稳中向好、经济活力、动力和潜力不断释放，稳定性、协调性和可持续性明显增强，实现了平稳健康发展。2017 年，消费是经济增长主动力，最终消费支出对国内生产总值增长的贡献率为 58.8%，高于资本形成总额 26.7 个百分点。从需求结构看，中国经济已经从主要依靠
31、投资拉动转为投资和消费共同拉动，消费和投资共同支撑中国经济发展也是 2017 年的一个大变革。2017 年中国经济保持中高速增长，据测算，中国对世界经济增长贡献率在 30%左右。2017 年 M2 增长 8.2%，比 2016 年有所下降，主要反映出去杠杆和金融监管加强的背景下，银行间资金运用更加规范，由此派生的存款也会有所减少，影响了 M2 增速。随着去杠杆的深化和金融进一步回归为实体经济服务，比过去低一些的 M2 增速将成为新常态。2017 年全年 CPI 同比上涨 1.6%，涨幅比上年的 2.0%回落了 0.4 个百分点，全年 CPI 同比走势呈不对称“V”型；2017 年 CPI 涨幅
32、回落的主要原因是食品价格下降。2017 年全年 PPI 由上年下降 1.4%转为上涨 6.3%，全年同比走势呈“M”型，PPI 结束了自 2012 年以来连续 5 年的下降态势，创下 2009年以来新高，主要是由于供给侧改革和环保限产导致工业品价格大涨所致。2017 年 PPI-CPI 剪刀差明显收窄，这将有利于成本上涨向下游行业转嫁，也有助于中下游行业的盈利改善。2017 年在房地产市场供给侧结构性改革下，房地产开发投资额同比增速逐月放缓，全年同比增幅为7%，是一个比较理想的数字。这个指标既为 2018 年补库存创造了较好的机会，同时也反映出房地产开发企业在楼市调控的情况下依然看好房地产市场
33、。2017 年，全国商品房销售面积 169,408 万平方米，同比上年增长 7.7%，经历了 2016 年一二线热点城市的火热行情后，2017 年楼市在三四线城市的接力带动下，销售额达到 13.4 万亿元，再次创下历史新高。2、周期波动与市场竞争的现状 2017 年初，西安房地产市场出台限购政策，但与其同时房价也步入快速上涨通道，这主要是因为在因城施策的环境下，一线城市和二线强城市的资金和需求被挤压进入西安，导致西安市场开年便出现供不应求的局面，由于供应短缺的原因，2017 年西安商品房销售面积 1709.85 万，同比下滑 21.50%；但西安商品房价格同比上涨 20.60%，上涨幅度为史上
34、最高，2017 年 6 月份，商品住宅去化周期已降至 4个月，市场全面断货，单月商品住宅价格于 2017 年 11 月破万；另一方面，2017 年也是中国房地产市场最严调控期，限购、限贷、限价、限售的四限政策在全国范围内密集出台，西安楼市从 2017 年 1 月 1日正式拉开调控帷幕，9 月 13 日限购，10 月 1 日限价的出台可谓对楼市最猛一击，西安楼市销量增速出现一定下滑。但是，随着大西安元年开启，在招商引资项目纷纷落地、宽松的落户政策种种利好下，西安楼市供需关系仍严重失衡，刺激商品房销售价格同比大涨，通过一二线城市的梯次轮动效应、挤出效应和洼地效应，西安房地产市场在 2017 年经历
35、了不同寻常的一年，多家外企开发商竞相来西安投资，可见西安未来的发展空间巨大，前景可观；同时随着品牌房地产开发企业一系列精装房源的投入，对整体房价的上涨也有一定的拉升作用，西安商品住宅市场在 2017 年上了一个台阶，打开新的局面。因此，西安商品房市场后劲十足，作为房地产开发企业的服务供应环节，中介代理行业的前景乐观，公司作为西安本土代理企业，便于借助自身根基稳固、资源丰富等条件积极扩大自身代理业务。公告编号：2018-008 14 3、已知趋势及重大事件对公司的影响 西安做为“一带一路”规划的重要战略部署城市，城市发展潜力巨大：自 2017 年初，西咸新区划归西安管辖，区域范围涉及西安、咸阳两
36、市所辖 7 县（区）23 个乡镇和街道办事处，规划控制面积达882 平方公里；随着 3 月 1 日西安出台“史上最宽松户籍政策”，“落户难”时代将一去不复返，截止11 月 30 日，户籍新政落地 9 个月，西安共迁入 18.6 万人，同比增 408.90%，其中学历落户人数近 10万人，占户籍新政落户总人数的 80.64%，这一系列的数据说明，西安对人才有着强劲的吸引力；同时2017 年也是西安内部和外部交通爆发年，地铁线路建设规划全面实施，西成高铁年底通车，四环规划也在年底动工；4 月 1 日，中国（陕西）自由贸易试验区正式揭牌，实施范围共 119.95 平方公里，涵盖三个片区，这是陕西对外
37、开放道路上又一重要的里程碑，陕西自贸区的成立，意味着大西安将形成改革开放的新高地，成为西部大开发的重要门户；6 月 19 日，西安市政府与华侨城集团签约全面战略合作协议，根据合作协议，未来五年，华侨城集团将在西安市投资 2380 亿元，以“周秦汉唐文化+现代化国际化大都市”为主线，实施“1+7”系列重大项目建设，打造“文化+旅游+城镇化”大载体、大平台、大产业；7 月 6 日，绿地集团投资建设的 501 米西北第一高中国国际丝路中心，在沣东新城正式破土开建；9月 28 日，斗门水库试验段暨昆明池七夕公园正式开园，至此，拥有两千多年历史“中国人工第一大湖”正式面世，仅在“十一”期间，昆明池（一期
38、）七夕公园接待人数高达 87 万人次；目前西安已被列为国家第 9 个中心城市，随即西安公布了 2018 年至 2020 年底实现西安市主城区人口规模达到 1000万、全域人口达到 1500 万的目标。以上种种数据表明，西安正在步入高速发展通道，在政策优势和利好下，创造出了西安市房地产行业的良好发展环境，未来发展红利可以预期，西安房地产市场商品房销量及住宅销售价格会持续向好，因此，公司现有的主营业务有望实现稳步增长。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比
39、例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 26,578,122.74 66.25%2,705,243.37 13.21%882.47%应收账款 9,052,302.05 22.56%12,836,210.02 62.66%-29.48%存货-长期股权投资-固定资产 582,730.73 1.45%703,257.98 3.43%-17.14%在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 40,118,361.72-20,485,740.57-95.84%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、2017 年 12 月 31 日公司货币资
40、金较上年期末增长 882.47%，其主要原因：（1）报告期内，公司完成了一次股票发行，融资金额为 8,320,000.00 元，补充了公司的流动资金；（2）报告期内，公司营业收入较上年度同期大幅度提高，增幅达 65.89%，对应的回款增加，导致公司货币资金的同比增长；（3）报告期内，公司加大了对应收账款的催收力度，导致公司货币资金同比增长。公告编号：2018-008 15 2、2017 年 12 月 31 日公司资产总额较上年期末同期增长 95.84%，其主要原因是报告期末货币资金和上年期末相比增加较大。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期
41、 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 48,757,252.77-29,390,642.35-65.89%营业成本 31,938,755.70 65.51%20,891,478.28 71.08%52.88%毛利率%34.49%-28.92%-管理费用 4,860,538.04 9.97%5,209,865.56 17.73%-6.71%销售费用-财务费用-18,649.15-0.04%-1,431.71 0.00%-营业利润 11,023,014.97 22.
42、61%2,594,236.18 8.83%324.90%营业外收入-500,000.14 1.70%-100.00%营业外支出 1,948.95 0.00%75.00 0.00%2,498.60%净利润 7,862,651.46 16.13%1,841,964.59 6.27%326.86%项项目重大变动原因目重大变动原因：1、报告期内，公司营业收入较上年度同期增长 65.89%，其主要原因：（1）2017 年，各项利好消息刺激房地产市场，商品房成交价格相较上年度同期上涨明显；（2）2017 年公司凭借自身的专业优势，适时抓住市场时机，新增多个营销代理和咨询顾问项目，其中不乏国内一线品牌房企项
43、目；（3）个别采用大包代理模式的项目，由于其佣金结算点位较高，不俗业绩带来可观的营业收入；（4）原有营销代理项目在销售额和营业收入上也有不同程度的增长。2、报告期内，公司营业成本较上年度同期增长 52.88%，其主要原因：（1）因为销售额及营业收入的增长导致应员工业绩提成增长；（2）新增营销代理项目导致人员成本支出增加；（3）大包代理模式需要公司先行支付相应的推广费用。3、报告期内，公司营业利润较上年度同期增长 324.90%，其主要原因：（1）公司不断优化和加强成本管控，2017 年在营业收入大幅增长的情况下，除与销售额和营业收入直接挂钩的员工提成增长幅度较大外，人员工薪、推广费等营业成本的
44、增幅远小于收入增长，因此营业成本增幅小于营业收入收入增幅；（2）公司中后台人员数量保持相对稳定，各项费用控制良好，服务费效比提升，且较 2016 年相比，公司不再需要支付新三板挂牌工作中向中介机构支付的相关审计费、律师费、评估费、券商辅导费用等，管理费用同比下降。4、报告期内，公司净利润较上年度同期增长 326.86%，其主要原因：营业利润增长较大。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 48,757,252.77 29,390,642.35 65.89%其他业务收入-主营业务成本 31,938,755.70 20,
45、891,478.28 52.88%其他业务成本-公告编号：2018-008 16 按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%营销代理费收入 44,825,228.72 91.93%27,439,866.70 93.36%咨询顾问收入 1,466,981.12 3.01%1,055,849.05 3.60%子公司渠道收入 2,465,042.93 5.06%894,926.60 3.04%合计 48,757,252.77 100.00%29,390,642.35 10
46、0.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用适用不适用不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%西安 47,560,902.85 97.55%29,390,642.35 100.00%西安以外区域 1,196,349.92 2.45%0 0.00%合计 48,757,252.77 100.00%29,390,642.35 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，公司在深扎西安市场的同时，力争开拓周边市场。通过不懈努力，咨询顾问与全国范围内的房地产开发企业逐步建立了
47、良好的联系并展开服务业务，营销代理也在西安周边有了项目拓展成果，力求进一步改善公司业务集中的现象。(3)(3)主要客户主要客户情况情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 陕西华弘房地产开发有限公司 22,978,606.63 47.13%否 2 盛恒（西安）房地产开发有限公司、盛兆（西安）房地产开发有限公司 5,638,583.17 11.56%否 3 西安紫峪置业有限公司 3,572,539.63 7.33%否 4 陕西泰华置业发展有限公司 3,114,479.25 6.39%否 5 陕西金石房地产开发有限公司 2
48、,218,511.61 4.55%否 合计合计 37,522,720.29 76.96%-(4)(4)主要供应主要供应商情况商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 陕西久宫商务信息咨询有限公司 1,026,100.97 14.01%否 2 西安房多多网络科技有限公司 795,501.56 10.86%否 3 西安本质广告文化传播有限公司 519,145.60 7.09%否 4 西安鹿森广告策划有限公司 457,159.94 6.24%否 5 西安其目少企业营销策划有限公司 402,958.39 5.50%否 合
49、计合计 3,200,866.46 43.70%-公告编号：2018-008 17 3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 15,701,884.87-517,720.99 3,132.89%投资活动产生的现金流量净额-149,005.50-528,400.00-71.80%筹资活动产生的现金流量净额 8,320,000.00 2,730,000.00 204.76%现金流量分析现金流量分析：1、报告期内公司经营活动产生的现金流量净额较上年同期大幅提高，其主要原因：（1）2017 年营业收入较上年同期
50、大幅提高，公司应收账款回款较好，省市区新三板挂牌专项补贴到位，使得公司经营活动现金流入增加明显；（2）公司不断优化和加强成本管控，通过提高服务费效比有效控制经营成本和管理费用，使得公司经营活动现金流出得到有效控制。2、报告期内公司投资活动产生的现金流量净额较上年同期变化较大，其主要原因：（1）2016 年和2017 年，公司均无投资活动现金流入；（2）2017 年较上年同期相比，购建固定资产数量及金额明显下降，无购置无形资产支出，投资活动现金流出减少。3、报告期内公司筹资活动产生的现金流量净额较上年同期大幅增长，其主要原因：(1)公司完成了一次股票发行，融资金额 832 万元，筹资活动产生现金
