1、1 2017年度报告 颖网科技 NEEQ:870477 深圳市颖网科技股份有限公司 Shenzhen Winonetech Corp.,Ltd 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 4 月，颖网科技以现场展示的形式参加在海口市举办的中国报协五届三次理事会暨中国报业发展大会。2017 年 3 月，颖网科技出席深圳市商用液晶显示行业协会年会暨颁奖盛典，并荣获2016 年优秀系统集成（整机）单位大奖。2017 年 7 月，颖网科技参加中国国际金融展，正式发布“智慧银行互动体验营销整体解决方案”，全新的互动营销终端产品，吸引了各大银行领导的参观与关注，并获“优秀解决方案奖”。2017 年 7
2、 月，颖网科技获得由中国电子信息行业联合会颁发的“信息系统集成及服务资质叁级”证书。2017 年 12 月，颖网科技出席 2017 视听行业高峰论坛暨第八届数字标牌行业金孔雀奖颁奖典礼，荣获“优秀智慧银行互动体验营销解决方案大奖”与“优秀商显设备整体解决方案供应商大奖”双项大奖。报告期内，公司新申请软件著作权 5 项，分别为：WOT 报业直播管理系统、WOT 党政管理系统、WOT 景点导览管理系统、WOT 商场营销管理系统、WOT 银行金融产品互动营销系统。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务
3、指标摘要.10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.24 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.27 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.29 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.30 第九节第九节 行业信息行业信息.33 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.33 第十一节第十一节 财务报告财务报告.38 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、颖网科技 指 深圳市颖网科技股份有限公司 金诺基金 指 深圳市金诺股权投资基金企业（有限合
4、伙），公司的股东 金诺保理 指 金诺（深圳）商业保理有限公司 安信证券、主办券商 指 安信证券股份有限公司 大华、会计师事务所 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 研发中心 指 深圳市颖网科技股份有限公司研发部门 公司法 指 中华人民共和国公司法（2013 年 12 月 28 日修订）证券法 指 中华人民共和国证券法（2014 年 8 月 31 日修订）公司章程 指 深圳市颖网科技股份有限公司章程 三会 指 深圳市颖网科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 股东大会 指 深圳市颖网科技股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市颖网科技股份有限公司董事会
5、监事会 指 深圳市颖网科技股份有限公司监事会 董监高 指 深圳市颖网科技股份有限公司董事、监事、高级管理人员 高级管理人员 指 深圳市颖网科技股份有限公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 报告期内、本报告期、本年度 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 元、万元或人民币元、万元 指 中国法定货币人民币，主币单位：元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人肖陆文、主管会计
6、工作负责人陈京及会计机构负责人（会计主管人员）陈京保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 （1）客户集中度较高风险 公司 2016 年、201
7、7 年前五名客户的销售额占营业收入比重分别为 51.44%、40.54%，客户集中度相对较高，若重要客户降低对公司的采购，公司的营业收入增长将受到较大影响。公司客户集中度较高的原因为公司主要为客户提供数字传播系统整体解决方案，且目标客户明确，为银行、报业、政府公共服务机构等行业客户，此类客户采购模式大多为整体采购项目，项目金额较大，占当期营业收入比重通常较高。（2）财务管理风险 2016 年和 2017 年，公司实现的净利润分别为-2,755,666.79 元、-8,222,934.45 元，公司盈利能力不强。主要因为销售的智能数字标牌产品毛利率较低，用工成本上涨及研发投入增加，期间费用大幅提
8、升。若未来期间公司业务结构未得到调整、营业收入未出现较大幅度增长、成本及费用未得到有效控制，公司可能面临亏损的风险。2016 年和 2017 年，公司实现的经营活动现金净流量分别是-12,956,407.70 元、-3,075,386.21 元，未能通过经营活动给公司带来稳定的、正常的现金净流入，主要原因是公司数字标牌业务商业规模相对较小，账期较长。若未来期间公司数字标牌仍未实现商业规模化销售，则公司的营运资金将趋于紧张，面临的资金风险可能会增加。（3）核心人员流失的风险 公司属于高新技术企业，业务及目标客户明确，因此业务开展及软件研发、硬件设计、客户维保对了解客户需求的产品人员及核心技术人才
9、的依赖性较高，拥有高素质、稳定的核心技术6 人才对公司的可持续发展至关重要。若公司业务流程中核心技术人员出现流失，将对公司经营稳定性带来一定的风险。（4）实际控制人控制不当风险 董事长肖陆文持有公司 59.3957%股份，为公司实际控制人。实际控制人可利用其控股地位，对公司的发展战略、生产经营、人事任免、利润分配决策等实施重大影响，公司实际控制人有可能利用其持股优势，通过行使表决权的方式决定公司的重大决策事项。若公司的内部控制有效性不足、公司治理结构不够健全、运作不够规范，可能会面临实际控制人损害公司和中小股东利益的风险。（5）公司治理的风险 公司整体变更成立股份公司时间较短，各项管理控制制度
10、的执行需要经过一定经营周期的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐步完善。随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，业务范围不断扩展，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。（6）公司经营场所未取得房屋产权证明的风险 公司现租有深圳市南山区科苑路 15号科兴科学园B3 栋 10 楼的办公场所，出租人深圳科兴生物工程有限公司科技园分公司提供了土地使用权证书，暂未提供房产权属证明。公司租赁房产未办理备案登记手续。公司没有因其承租物业发生过任何纠纷或受到任何行政处罚，亦未因使用该租赁房屋而发生业务
11、经营终止、中断或财产发生重大损失或引发重大争议、纠纷的事件。上述房屋未办理租赁登记备案的情形没有影响公司实际使用该物业，但仍存在公司因此搬迁办公场所的风险。（7）应收账款回收风险 2016 年末及 2017 年末公司应收账款余额分别为 18,248,594.93元、19,917,211.19 元；2016 年、2017 年应收账款周转率分别为2.10、2.00。公司应收账款的账龄主要在 1 年以内，虽然账龄符合行业特点而且客户信用较好，但随着公司业务规模的扩大，应收账款余额有可能继续增加。如果公司对应收账款催收不力，或者公司客户资信状况、经营状况出现恶化，导致应收账款不能按合同规定及时收回，将
12、可能给公司带来坏账风险，影响公司资金周转及利润情况。（8）税收优惠政策风险 公司于 2015 年 11 月 2 日取得国家高新技术企业证书，证书编号：GF201544200039，有效期 2015 年 11 月至 2018 年 11 月。根据高新技术企业认定管理办法（国科发火2008172 号、高新技术企业认定管理工作指引（国科发火2008362 号）规定，公司 2015 年至 2018 年享受高新技术企业所得税优惠政策，减按 15%税率缴纳企业所得税。此外公司软件开发享受了软件销售额增值税超过 3%的部分即征即退的退税政策。若公司未来不能继续获得企业所得税税收优惠政策，可能恢复执行 25%的
13、企业所得税税率，将给公司的经营业绩带来一定程度影响。（9）实际控制人股权质押可能导致实际控制人发生变更的风险 2017 年 5 月 24 日，公司与金诺（深圳）商业保理有限公司（以下简称“金诺保理”）签订了合同号为 BL2017YWKJ001国内7 商业保理合同，约定由金诺保理接受公司合格的应收账款债权为公司提供保理业务服务，保理预付款最高额度为 2,500 万元，额度有效期 1 年，自 2017 年 5 月 25 日至 2018 年 5 月 24日。同日，公司控股股东、实际控制人肖陆文与金诺（天津）商业保理有限公司签订合同号为 GZY2017YWKJ001 的 股权质押合同，基于公司与金诺保
14、理签订的保理业务合同形成的 2,500 万元债务的履行，肖陆文将其拥有的公司 55%的股权及其派生的权益进行质押。截止 2017 年 12 月 31 日，公司已使用总额度中的 1,879 万元。尽管公司无法偿还上述借款的可能性较小，但如果公司不能履行还款义务，将可能导致公司实际控制人的变更，在一定程度上影响公司管理层的稳定，并最终影响经营理念、方式和政策的一致性、连续性。本期重大风险是否发生重大变化：否 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市颖网科技股份有限公司 英文名称及缩写 Shenzhen Winonetech Corp.,Ltd 证券简称 颖
15、网科技 证券代码 870477 法定代表人 肖陆文 办公地址 深圳市南山区科苑路 15 号科兴科学园 B3 栋 10 楼 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 陈京 职务 董事会秘书、财务总监 电话 0755-66835488 传真 0755-66835499 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市南山区科苑路 15 号科兴科学园 B3 栋 10 楼，518040 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司综合部 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1996 年 4 月 4 日 挂牌时间 2017 年 2 月 3
16、 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C39 计算机、通信和其他电子设备制造业-C391 计算机制造-C3919 其他计算机制造 主要产品与服务项目 为客户提供数字标牌显示系统整体解决方案，并提供配套的软硬件产品的设计、开发、生产与销售及对应的运营维护服务。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）24,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 肖陆文 实际控制人 肖陆文 9 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914403001924226291 否 注册地址 深圳市南山区科
17、苑路 15 号科兴科学园 B3 栋 10 楼 否 注册资本 24,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 安信证券 主办券商办公地址 深圳市福田区金田路 4018 号安联大厦 35 层、28 层 A02 单元 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王广旭、杨春祥 会计师事务所办公地址 深圳市福田区滨河大道 5022 号联合广场 B 座 16 楼 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日，新三板交易制度改革后，公司股票转让方式为集合竞价转让。10 第三节第三节 会计数据和会
18、计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 38,222,469.52 29,813,025.75 28.21%毛利率%26.67%31.87%-归属于挂牌公司股东的净利润-8,222,934.45-2,755,666.79-198.40%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-9,420,205.37-3,245,920.37-190.22%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-43.59%-11.32%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-
19、49.94%-13.33%-基本每股收益-0.34-0.11-209.09%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 43,079,466.10 40,440,968.28 6.52%负债总计 28,328,217.06 17,466,784.79 62.18%归属于挂牌公司股东的净资产 14,751,249.04 22,974,183.49-35.79%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.61 0.96-36.46%资产负债率%（母公司）65.18%43.19%-资产负债率%（合并）-流动比率 1.36 1.88-利息保障倍数-3.28-
20、3.15-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-3,075,386.21-12,956,407.70 76.26%应收账款周转率 2.00 2.10-存货周转率 7.18 4.21-11 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%6.52%16.46%-营业收入增长率%28.21%-18.09%-净利润增长率%-198.40%-240.37%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 24,000,000 24,000,000 计
21、入权益的优先股数量 计入负债的优先股数量 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,273,797.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-76,526.08 非经常性非经常性损益合计损益合计 1,197,270.92 所得税影响数 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 1,197,270.92 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与
22、分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司属于计算机、通信和其他电子设备制造业中细分的数字标牌行业，是国家级高新技术企业，AAA级信用等级企业、重合同守信用企业。公司产品分为硬件和软件产品两大类，主要硬件产品包括数字海报机、互动营销终端、户外电子宣传屏、液晶拼接屏、LED 电子宣传屏、多媒体播放盒等，主要软件产品包括多媒体信息发布系统、互动触控查询系统、智慧屏媒体运营平台系统、流媒体直播系统等。公司已形成完善的商业模式。（1）采购模式 公司根据客户项目具体情况，进行软件自主研发和硬件产品的对外采购。公司设有专业研发中心，聘有三十多位经验丰富、资历深厚的软硬件研发人才，部门以技术创新
23、为根本，以满足客户需求为目标，建立了较为完善的研发管理制度和流程规范，已开发出多套系统软件，荣获实用新型专利 12 项、外观设计专利 9 项、软件著作权 26 项，能根据客户的实际应用需求提供软件的设计开发，并实现与第三方业务系统的集成与对接。公司主要对外采购的硬件产品为整机或显示屏、主机、摄像头等。常规类产品通常采取根据订单向生产商或代理商议价采购的模式。定制类产品则由公司硬件开发部根据客户需求自主设计硬件设备，委托外部厂商进行加工生产。公司已和多家上游供应商建立了长期稳定的合作关系，在产品品质、价格、供货速度等方面享有一定优势。（2）销售模式 公司主要为银行、报业、政府公共等行业客户提供数
24、字标牌整体解决方案，基于客户业务需求进行硬件设计、软件开发，形成统一、协调的数字传播软、硬件系统，并提供运行维护服务，以直销的销售模式为主。公司大部分订单通过招投标途径获取，竞标模式主要通过参加投标并在竞标中胜出，以及和系统集成商、中间商等第三方合作方进行项目合作的方式获得销售合同。公司在不断发展新客户的同时，十分重视老客户关系的维系，公司营销中心会安排销售人员定期拜访客户并从客户处获取其最新应用需求，并将获得的相关信息反馈给公司管理层。公司管理层和高级技术人员就销售人员反馈的市场信息进行研究分析，从而推出符合最新市场应用和客户需求的方案与产品，以此获得更多的市场订单。公司总部位于深圳，在北京
25、、济南、南京、成都、长沙等地设有区域营销平台，市场营销网络覆盖全国。经过多年的稳定发展，公司在目标市场具有良好的品牌知名度和口碑，在数字标牌行业处于领先地位。（3）盈利模式 公司的主要收入构成为硬件产品销售收入、软件产品销售收入及售后维保收入。硬件产品销售收入主要为数字海报机、互动营销终端、户外电子宣传屏、液晶拼接屏、LED 电子宣传屏、多媒体播放盒等硬件产品的销售收入。软件产品销售收入主要为公司现有软件产品的销售收入及部分项目软件功能定制开发的服务收入。售后维保收入主要为公司针对超过维修保养期限的硬件产品或软件产品，与客户重新签订维护合同，从而获得的收入。报告期内，公司商业模式较上年度未发生
26、变化。?报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 13 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 在公司主营业务上，公司不断优化产品结构，在原有的业务基础上，全新推出智慧银行互动体验营销解决方案，并推出对应的智慧银行互动体验营销系统软件和智慧终端产品，智慧银行互动体验营销系统已获得软件著作权，智慧终端包括互动营销终端、
27、O2O 体验终端、透明屏展示柜、贵金属全息展示柜、营业厅指引屏、橱窗双面显示屏等，新的技术与产品，使公司在市场开拓上获得更多商机。在主营业务领域，公司在银行领域实现突破发展，公司已助力山东省、湖南省、贵州省、辽宁省、北京市、河南省、江西省、湖北省、广东省等省市的工商银行近百家营业网点实现智能化改造升级。在报业市场领域，公司在报告期内新推出报业屏媒体解决方案 2.0 版本，并成功中标泸州日报社、温州日报社、延边日报社一、二期项目等，实现在报业行业的持续稳定的发展。在研发方面，公司持续加大对研发的投入，公司研发投入金额 2,147,518.06 元，上年同期 1,813,229.54元，比上期增加
28、 334,288.52 元，同比增长 18.44%。报告期内，公司新增 5 项软件著作权。公司研发部门以客户需求为导向，不断研发和改进产品，增加产品附加值，为公司创造更多的利润成长空间。在内部管理方面，公司严格按照挂牌公司的标准，完善了公司内部组织架构，从规范化、程序化、效率化的角度，细化了公司各项内部控制程序，健全各部门规章管理制度。公司通过持续加大市场营销人员及研发技术人员的引入，强化人力资源管理，并建立了合理的薪酬管理体系。(二二)行业情况行业情况 1、市场、市场发展趋势分析发展趋势分析 公司属于其他计算机制造行业中的分支，属于数字标牌行业。电子信息制造业“十二五”发展规划提出的重点发展
29、的电子信息制造行业中包括数字视听与信息技术应用，并且明确提出深化信息技术应用。报告期内，工商银行发布了工行物理渠道装修设计标准手册以及关于做好 2017 年创新网点建设试点工作的通知，其中关于银行物理渠道网点的建设提出了明确指导意见，为公司在工商银行市场的拓展提供了有利契机。随着移动互联网技术的不断发展，其他几大银行的网点转型需求同样迫切，各银行纷纷通过网点营业环境的提升、全新的互动体验营销服务模式、线上线下渠道融合发展等措施以提升网点的综合竞争实力，为公司实现在银行的深入发展创造了有利条件。针对报业领域，近年，特别是 2014 年习近平总书记在中央全面深化改革领导小组第四次会议上就媒体融合发
30、展发表重要讲话以来，全国各报业集团、报社严格按照中央的要求，紧密联系各地实际，始终坚持正确的舆论导向，坚持传统报业的创新发展、融合发展、转型发展，着力提升媒体的传播力、引导力、影响力、公信力。同时全力实施战略转型，加快媒体三端融合、加快运用新媒体的增值服务、加快报业平台经济的战略构造、加快新的经济增长点的培育和开发。公司多媒体阅报栏作为一种新兴的传播载体备受报业市场的欢迎，2、行业竞争情况行业竞争情况 14 数字化技术的不断发展，公司主营行业市场的需求旺盛，同时竞争也非常的激烈，在银行业务领域，公司主要的竞争对手为奥拓电子、星网锐捷、凯欣达、瑞银科技等，在报业市场领域，主要的竞争对手为舜理电子
31、、九洲视讯、河南通达、奥体文盛以及一些从事相关行业的地方性企业。与之相比，公司是以整体的数字标牌解决方案为主，拥有强大的研发实力，能够结合客户的客户进行硬件产品的设计和软件功能的定制开发，全面满足客户的应用需求，区别于以单一硬件或软件为优势的大多数竞争对手，使公司在市场开拓上占据相对优势，便于公司业务的开拓和市场地位的持续巩固。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年本期期末与上年期末金额变动比期末金额变动比例例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币
32、资金 8,446,858.02 19.61%5,745,010.21 14.21%47.03%应收账款 18,072,342.35 41.95%16,872,735.25 41.72%7.11%预付款项 6,930,958.16 16.09%1,199,745.39 2.97%477.70%存货 1,817,800.42 4.22%5,196,731.19 12.85%-65.02%固定资产 289,018.86 0.67%401,238.02 0.99%-27.97%短期借款 18,790,000.00 43.62%9,650,000.00 23.86%94.72%应交税费 5,300,87
33、8.10 12.30%760,366.65 1.88%597.15%资产总计 43,079,466.10-40,440,968.28-6.52%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金：本期同比增加 47.03%，主要原因是报告期回款集中在四季度，经营活动产生的现金流量净额比上年同期增加 9,881,021.49 元。2.应收账款：本期同比增加 7.11%，主要原因是公司在营业收入增加的同时加大了应收账款的催收，销售商品、提供劳务收到的现金同比增加 24.60%，因此应收账款同比增幅较小。3.预付款项：本期同比增加 477.70%，主要原因是预计 2018 年上半年订单较
34、多，增加了对供应商的采购预付款。4.存货：本期同比减少 65.02%，主要原因是公司加快存货周转以应对客户的及时需求，加强了对关键供应商的管理，从采购订货到发往客户的周期更短。5.短期借款：本期同比增加 94.72%，主要原因是公司营业收入增加 28.21%，对资金的需求也在增加，加大了对金诺保理的应收账款质押借款。6.应交税费：本期同比增加 597.15%，主要原因是公司营业收入增加 840.94 万元且大部分集中确认在12 月份，另外将 2016 年的其他流动负债-未申报增值税科目调整到应交税费-增值税科目，导致应交税费大幅增加。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成
35、 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 15 营业收入 38,222,469.52-29,813,025.75-28.21%营业成本 28,029,833.37 73.33%20,312,988.94 68.13%37.99%毛利率%26.67%-31.87%-管理费用 9,308,637.53 24.35%7,410,325.73 24.86%25.62%销售费用 5,210,002.07 13.63%3,768,086.56 12.64%3
36、8.27%财务费用 2,004,479.98 5.24%763,853.26 2.56%162.42%营业利润-8,646,408.37-22.62%-3,425,829.15-11.49%-52.39%营业外收入 500,001.19 1.31%594,820.75 2.00%-15.94%营业外支出 76,527.27 0.20%18,051.83 0.06%323.93%净利润-8,222,934.45-21.51%-2,755,666.79 9.24%-398.40%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：比上年同期增加 8,409,443.77 元，同比增加 28.21%。主
37、要原因为公司不断优化产品结构，在原有的业务基础上，全新推出智慧银行互动体验营销解决方案，并推出对应的智慧银行互动体验营销系统软件和智慧终端产品，智慧终端包括互动营销终端、O2O 体验终端、透明屏展示柜、贵金属全息展示柜、营业厅指引屏、橱窗双面显示屏等，新的技术与产品使公司在市场开拓上获得更多优势。其中，智能数字标牌营业收入同比增加 9,307,749.83 元，比同期上升 41.72%；媒体互动设备营业收入同比增加 1,232,721.93 元，比同期上升 66.25%。2、营业成本：比上年同期增加 7,716,844.43 元，同比增加 37.99%。主要原因为营业收入同比上升，同时由于原材
38、料价格上涨导致产品毛利率略有下降，导致营业成本相应增加所致。3、管理费用：比上年同期增加 1,898,311.80 元，同比增加 25.62%。主要原因为一方面公司重视新产品研发，持续加大对研发的投入；另一方面，在内部管理方面，公司严格按照挂牌公司的标准完善内部组织架构，从规范化、程序化、效率化的角度，细化了公司的各项内部控制程序，引进了更多优秀的管理人员导致薪酬支出增加。4、销售费用：比上年同期增加 1,441,915.51 元，同比增加 38.27%。主要原因为营业收入增加导致工资薪酬支出上升，同时运输费、差旅费和业务费用支出上升。5、财务费用：比上年同期增加 1,240,626.72 元
39、，同比增加 162.42%。主要原因为借款增加导致利息支出增加所致。2017 年利息支出 1,923,019.98 元，2016 年利息支出 686,536.64 元，同比增加 1,236,483.34元。6、营业利润：比上年同期减少 5,220,579.22 元，同比下降 52.39%。主要原因为公司为占领市场，在一些项目上采取了战略性的低价进入，另一方面原材料采购成本上升导致毛利率由 31.87%下降到 26.67%等因素所致。7、净利润：比上年同期下降 398.40%，主要原因是公司产品毛利率下降，同时研发费用、管理费用、销售费用和财务费用增加，导致净利润减少。(2)(2)收入收入构构成
40、成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 38,117,189.94 28,658,332.55 33.01%其他业务收入 105,279.58 1,154,693.20-90.88%主营业务成本 27,602,735.51 19,728,993.27 39.91%其他业务成本 427,097.86 583,995.67-26.87%按产品分类分析按产品分类分析：16 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%智能数字标牌 31,615,474.
41、27 82.71%22,307,724.44 74.83%媒体互动设备 3,093,480.89 8.09%1,860,758.96 6.24%播放终端 141,649.58 0.37%367,991.45 1.23%互动播控系统（软件）397,931.60 1.04%1,894,615.38 6.35%运营维护服务 2,716,687.79 7.11%2,227,242.32 7.47%软件 34,188.03 0.09%数字播放器 117,777.78 0.31%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、报告期内，公司智能数字标牌（户内）的收入
42、占比大幅提升，媒体互动设备（户外）收入占比增幅不大，收入构成发生较大变动的主要原因是公司不断优化产品结构，满足客户对户内、户外设备采购需求的变化；同时，部分媒体互动设备项目无法在当期完成验收并确认收入，导致收入占比增幅不大。2、如果从智能数字标牌和媒体互动设备合并口径计算，2017年两大类产品的营业收入为34,708,955.16元，比 2016 年增加 10,540,471.76 元，同比上升 43.61%；营业收入占比从 81.07%增加到 90.80%，智能数字标牌和媒体互动设备依然是公司业务收入的主要来源。2016 年新增客户如庆阳陇东报业传媒集团有限公司、温州日报报业集团、广东南方全
43、线通网络科技有限公司的营业收入分别为5,324,786.33 元、4,384,572.65 元、3,894,837.61 元，收入占比分别为 17.86%、14.71%、13.06%，均为智能数字标牌设备的销售，客户相对比较集中。到 2017 年，客户对智能数字标牌的需求进一步加大。3、公司已助力山东省、湖南省、贵州省、辽宁省、北京市、河南省、江西省、湖北省、广东省等省市的工商银行近百家营业网点实现智能化改造升级。在报业市场领域，公司在报告期内新推出报业屏媒体解决方案 2.0 版本，并成功中标泸州日报社、温州日报社、延边日报社一、二期项目等，实现在报业行业的持续稳定的发展。(3)(3)主要客户
44、情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 内蒙古佳惠科技有限公司 6,203,821.37 16.23%否 2 宜宾日报社 3,743,589.74 9.79%否 3 中国工商银行股份有限公司山东省分行营业部 2,029,572.65 5.31%否 4 延边日报社 1,933,447.01 5.06%否 5 中国移动通信集团河北有限公司石家庄分公司 1,586,538.25 4.15%否 合计合计 15,496,969.02 40.54%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商
45、供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 17 1 深圳市硕信邦科技有限公司 11,567,939.24 32.79%否 2 深圳大为世纪科技有限公司 6,375,022.37 18.07%否 3 深圳市亿特朗科技有限公司 5,115,241.10 14.50%否 4 深圳市高振电子科技有限公司 3,107,757.00 8.81%否 5 深圳市康硕展电子有限公司 959,062.14 2.72%否 合计合计 27,125,021.85 76.89%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变
46、动比例 经营活动产生的现金流量净额-3,075,386.21-12,956,407.70 76.26%投资活动产生的现金流量净额-36,794.00-68,527.67 46.31%筹资活动产生的现金流量净额 7,144,020.02 7,906,463.36-9.64%现金流量分析现金流量分析：1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额比上年同期增加 988.11 万元，主要原因是销售商品、提供劳务收到的现金增加 860.58 万元，购买商品、接受劳务支付的现金增加 382.33 万元，支付给职工以及为职工支付的现金增加 41.77 万元，支付的其它与经营活动有关的现金减少 521.81 万元
47、所致。2、报告期内，公司投资活动产生的现金流量比上年同期增加 3.17 万元，主要原因是购买固定资产减少所致。3、报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额跟上期相比变化不大，主要原因是取得和归还借款的现金流差额始终保持在 900 万元左右。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司无委托理财及衍生品投资情况。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用
48、不适用 1会计政策变更会计政策变更 因执行新企业会计准则导致的会计政策变更。2017 年 4 月 28 日，财政部以财会【2017】13 号发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起实施。2017 年 5 月 10 日，财政部以财会【2017】15 号发布了企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订），自 2017 年 6 月 12 日起实施。本公18 司按照财政部的要求时间开始执行前述两项会计准则。企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营准则规范了持有待售的非流动资产或处置组的分类、计量和列报，以及
49、终止经营的列报。本财务报表已按该准则对实施日（2017年 5 月 28 日）存在的终止经营对可比年度财务报表列报和附注的披露进行了相应调整。执行企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）之前，本公司将取得的政府补助计入营业外收入；与资产相关的政府补助确认为递延收益，在资产使用寿命内平均摊销计入当期损益。执行 企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）之后，对于该规定影响的财务报表列报项目金额进行了调整，将 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日期间发生的与公司日常相关的政府补助从“营业外收入”调整至“其他收益”994,684.61 元，对于 201
50、6 年 1 月 1 日至 12 月 31 日期间发生的交易，不予追溯调整；对于 2016 年财务报表中可比期间的财务报表不予追溯调整。2 2会计估计变更会计估计变更 本报告期主要会计估计未发生变更。3.3.重大会计差错更正重大会计差错更正 本报告期无重大会计差错更正。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司在从事生产经营活动中，遵守法律法规、社会公德、商业道德，诚实守信，接受政府和社会公众的监督，承担社会责任。公司自成立以来，诚信经营、自觉履行员工保障与纳税义务，认真做好每一项对社会有益的工作，尽全力做到对社会负责、对公司全体股
