1、网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 1 2017 年度报告 网娱互动 NEEQ:872139 网娱互动科技（北京）股份有限公司 WY Digital Marketing 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 9 月 18 日，公司正式挂牌全国中小企业股份转让系统；公司董事长兼总经理张莹先生向公司全体员工致谢，感谢大家共同努力取得佳绩。2017 年 12 月，Follow me 荣获最受CMO 喜爱的精准营销平台奖 2017 最值得关注的娱乐营销公司奖。2
2、017 年“智能回复机器人”工具，获第四届中国创新传播大奖“年度最佳工具”奖。网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 3 目 录 公司年度大事记公司年度大事记 .2 2 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .8 8 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2525 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2828 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .30
3、30 第八节第八节 董事、监事董事、监事、高级管理人员及员工情况、高级管理人员及员工情况 .3131 第九节第九节 行业信息行业信息 .3535 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3535 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .4040 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、网娱互动 指 网娱互动科技（北京）股份有限公司 审计报告 指 大华会计师事务所(特殊普通合伙)出具的编号为大华审字2018006033 号审计报告 审计机构 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）报告期、
4、本年度 指 2017 年度,即 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 公司章程 指 网娱互动科技（北京）股份有限公司公司章程“三会”议事规则 指 网娱互动科技（北京）股份有限公司股东大会议事规则、董 事会议事规则、监事会议事规则 三会 指 网娱互动科技（北京）股份有限公司股东大会、董事会和监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务负责人、董事会秘书 元、万元 指 人民币元、人民币万元 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司
5、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人张莹、主管会计工作负责人张春利及会计机构负责人（会计主管人员）花木兰保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风
6、险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 宏观经济波动产生的风险 公司主要从事的是互联网信息服务行业，宏观经济运行情况较大的影响着互联网行业的发展，国际及国内宏观经济的周期性波动对互联网企业的经营业绩和客户的投放需求均会带来影响。一旦宏观经济下滑，客户因经营业绩下滑可能加强成本控制，减少相应的推广，进而对公司的业务构成影响。因此，公司的业务存在因宏观经济波动产生的风险。行业竞争加剧的风险 相比传统的营销方式，自动化营销行业具有集中度低、竞争较为激烈的特点。随着互联网数据量的增长速度越来越快及大数据技术的日益成熟，自动化营销行业逐渐分
7、化为能够向客户提供全面整合营销解决方案的服务导向型企业与以大数据、程序化购买为核心的技术导向型企业。如果公司未能顺应市场竞争格局的变化、保持现有优势和良好的发展态势，公司将面临市场竞争力下降的风险。产业政策风险 我国的互联网行业受到国家工业和信息化部的监管，公司从事数字化自动营销服务。网络推广服务受到国家工商行政管理总局的监管。随着互联网和营销产业的快速发展和相互融合，监管部门逐步加强了对行业的监管力度，并不断出台了相关的管理制度，未来产业政策的调整可能影响公司业务的开展，对公司的持续发展产生不利影响。公司治理风险 在有限公司阶段，公司治理机制较为简单，尚未建立完善网娱互动科技（北京）股份有限
8、公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 6 的内部控制制度。公司整体变更为股份公司后，制定了完备的公司章程及三会议事规则、关联交易管理制度、对外担保管理制度以及对外投资管理制度等决策制度，并逐步制定了适应公司现阶段发展的内部控制体系。但由于股份公司成立的时间较短，公司及管理层对规范运作的意识有待提高，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中不断完善。因此，公司存在在未来经营过程中因公司治理不适应公司发展的需要，而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。随着未来公司的不断发展，公司将坚持强化和完善公司治理和内部控制体系，认真执行公司的各项决策制度，以保证公司的持续、稳定、健康发展
9、。核心技术人员流失、技术失密风险 公司为自动化营销服务商，属于技术密集型服务企业，并一直坚定不移地走“技术营销”的经营路线，通过技术与人的完美结合使得公司的竞争力不断增强。核心技术人员对公司业务的发展起着关键作用，核心技术人员的稳定对公司的发展具有重要影响。同时，公司从事为客户提供全面的数字化自动营销解决方案，对各类专业人才有较高的需求。公司平台和产品的开发及完善依托于各类技术人才、创意人才、移动互联营销人才等新媒体人才的融合。公司已经建成较高素质的技术人员和专业人员队伍，为公司的长远发展奠定了良好基础。虽然截至目前，公司未发生过核心技术人员和专业人才流失的情况，但是，随着行业竞争的日趋激烈，
10、行业内竞争对手对核心技术人才和新媒体人才的争夺也将加剧。虽然公司十分重视核心技术人员和专业人才的成长和激励，但如果未来公司核心的技术、管理、新媒体人才流失，将会对公司产生不利影响。技术和产品跟新的风险 公司定位于自动化营销服务商，为客户提供全面的数字化自动营销解决方案，同时，依托大数据深入研究在传播过程中出现的各类问题，优化传播结构、改善传播作业模式，形成了独具特点的营销方法，为客户更好的实现与消费者深入的互动做出贡献。为了满足客户的需要、提升市场竞争力，公司必须及时跟踪行业技术发展的最新情况，敏锐发现并把握住消费者的触媒习惯和行为模式的变化，进一步加大研发投入的力度，及时进行技术、产品、业务
11、等创新，以确保技术水平的先进性。如果未来公司不能顺利推进研发项目或者不能及时实现技术升级，则可能无法把握行业发展机遇、无法满足客户的网络营销服务需求，将面临较大技术风险。税收政策的风险 公司为北京市高新技术企业，证书编号：GR201511000318，发证日期：2015 年 7 月 21 日，有效期：三年。根据中华人民共和国企业所得税法第二十八条国家需要重点扶持的高新技术企业，减按 15%的税率征收企业所得税。公司报告期内享受了所得税税收优惠政策。如相关税收优惠政策调整或该优惠到期后，公司恢复适用 25%税率缴纳企业所得税，将会增加公司税负并对公司盈利带来一定影响。网娱互动科技（北京）股份有限
12、公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 7 应收账款余额较大的风险 随着公司近年来收入规模的不断扩大，公司的应收账款余额也逐渐增长。报告期内，2016 年末和 2017 年末，公司的应收账款净额分别为 2,760.50 万元和 5,027.42 万元，占同期流动资产总额的比例较高，分别为 29.98%和 43.37%。虽然报告期内，公司未发生主要客户应收账款无法回收的情况，但若未来经营中公司大额应收账款无法按时收回，将会对公司现金流、利润等方面产生不利影响 购买理财产品风险 报告期内，公司存在购买理财产品的情形。截至 2017 年 12月 31 日起，公司认购的理财产品部分尚未
13、赎回，尚未赎回部分金额为 5850 万元。该理财产品为非保本浮动收益类产品，因此若发生损失，则对公司生产经营可能产生不利影响。经营管理的风险 报告期内，公司通过制度、流程等手段对其经营活动进行有效的管理。将来随着公司的经营规模持续不断扩大、业务范围不断扩展、员工人数不断增加，将对公司的管理方式、方法提出更高的要求，若公司管理层、公司组织结构体系未能及时地适应业务发展需求，可能会对公司持续、稳定、健康的发展造成一定的影响。实际控制人控制不当的风险 公司实际控制人为张莹先生，张莹持有网娱互动投 66.91%的股权；张莹通过网娱文达（天津）企业管理合伙企业（有限合伙）间接持有网娱互动 2.05%的股
14、权，合计持股共 68.96%，为公司的最大股东，任公司董事长。报告期截止到 2017 年 12月 31 日，张莹持股比例一直在 50%以上，实际掌控公司的生产经营，为公司实际控制人。其能够对公司股东大会、董事会决策及公司日常经营、人事、财务管理等施予重大影响。若公司内部控制有效性不足，实际控制人凭借其控股地位，通过行使表决权等方式对公司的日常经营、财务管理、人事任免等重大事项进行不当控制，有可能损害公司及其他股东的利益。依赖大客户的风险 报告期内，2016年、2017年，公司针对圣元、蓝色光标的收入占比较高。后续公司如果不能与圣元、蓝色光标保持较好的合作关系，或是圣元、蓝色光标自身出现不可控的
15、因素，将导致公司的收入出现较大的波动。下游渠道成本上升的风险 公司主要的经营成本是购买下游媒体渠道的成本，但受未来经济发展、城市生活成本上升、互联网广告位需求不断增加等因素的影响，公司的渠道成本存在持续增长的风险。如果未来互联网媒体渠道成本上升速度过快，将会对公司未来盈利能力产生不良的影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 8 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 网娱互动科技（北京）股份有限公司 英文名称及缩写 W.Y Digital Marketing 证券简称 网娱互动
16、证券代码 872139 法定代表人 张莹 办公地址 北京市海淀区黑泉路 8 号 1 幢康健宝盛广场 D 座一层 1001-1003、1015 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 闫成 职务 董事会秘书 电话 18610056020 传真 010-65505050-674 电子邮箱 公司网址 http:/ 北京市海淀区黑泉路 8 号 1 幢康健宝盛广场 D 座一层 1001-1003、1015 邮编：100025 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 7 月
17、 7 日 挂牌时间 2017 年 9 月 18 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）信息传输、软件和信息技术服务业-互联网和相关服务-互联网信息服务-互联网信息服务（I6420）主要产品与服务项目 主要为客户提供全面的数字化自动营销解决方案，并依托大数据深入研究在传播过程中出现的各类问题，优化传播结构、改善传播作业模式。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）20,113,924 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 张莹 实际控制人 张莹 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 9 四、四、注册情况注册情况 项目项
18、目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91110108791644506R 否 注册地址 北京市海淀区黑泉路8号1幢康健宝盛广场 D 座一层 1001-1003、1015 是 注册资本 20,113,924 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 中信建投 主办券商办公地址 北京市东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B 座 9 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 陈伟、于建永 会计师事务所办公地址 北京市海淀区北三环西路 99 号院西海国际中心 1 号楼 8 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况
19、 适用 不适用?2018 年 1 月 15 日起，新三板交易方式变更后，公司股票转让方式统一由协议转让转变为集合竞价转让。网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 10 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 105,595,161.84 75,257,471.73 40.31%毛利率%52.79%62.76%-归属于挂牌公司股东的净利润 17,961,627.63 9,049,220.76 98.49%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净
20、利润 15,841,596.42 8,842,899.04 79.14%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）19.78%19.97%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）17.44%19.49%-基本每股收益 0.89 0.45 97.78%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 116,644,884.92 92,971,069.44 25.46%负债总计 16,945,755.73 11,133,567.88 52.20%归属于挂牌公司股东的净资产 99,699,129.
21、19 81,837,501.56 21.83%归属于挂牌公司股东的每股净资产 4.96 4.07 21.87%资产负债率%（母公司）14.10%11.45%-资产负债率%（合并）14.53%11.98%-流动比率 684.01%827.12%-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-2,906,387.99-2,348,444.21-23.76%应收账款周转率 2.65 4.21-存货周转率-网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 11 四、成长情况成长情况 本期本期 上
22、年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%25.46%545.12%-营业收入增长率%40.31%198.95%-净利润增长率%98.49%248.25%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 20,113,924 20,113,924-计入权益的优先股数量 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分-139,523.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变
23、动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 2,575,646.86 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 58,028.95 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,494,152.81 所得税影响数 374,121.60 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 2,120,031.21 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会会计差错更正等追溯调整或重述情况计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分
24、析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司作为数字化自动营销方案的提供商，针对不同品牌、受众和不同传播理念进行完整独立的方案设计，向客户提供数据洞察分析、数据优化管理、数据营销应用等网络营销解决方案，为客户进行产品营销推广、媒体宣传、品牌价值提升，最终实现数字营销的ROI转化。公司基于开源程序自主研发了INT800平台、众包平台、一手推平台，为客户提供数据洞察分析、数据优化管理、数据营销应用等全流程网络营销服务，即营销方案前期的媒体资讯、数据收集方案和投放策略设计与支持部署；营销方案实施期间的数据监测、效果评估和渠道优化策略；营销方案实施后的效果人群洞察评估及下一期优化建议报告等内容
25、。1、数据洞察分析服务 公司借助先进的分布式云平台，利用自主研发的自动标签、自动聚类、模糊匹配等大数据分析技术，通过收集、挖掘、存储、整合、清洗、洞察媒体资源库、虚拟用户数据、优质新闻稿件、产品信息及价格、用户消费评价等互联网数据，多维度分析用户人群属性、触媒习惯、话题关注点、竞品市场动态等营销数据，向客户提供用户洞察报告、竞品研究报告、用户触媒习惯报告等各类研究报告，为网络推广维护提供数据决策依据和指导。另外，公司亦可根据企业客户的不同需求，为特定行业或企业定制研发智能营销管理工具，帮助企业客户时时掌握自身与竞争对手的网络数据及优劣势分析结果，准确发现投放媒体以及潜在受众目标，进而为企业制定
26、大营销体系以及产品推广战略提供重要依据。2、数据优化管理服务 基于数据洞察分析服务，公司提供数据优化管理服务，在节省客户网络营销费用的同时，实现树立品牌形象、准确表达广告信息、引导消费等目的。通过反向推理搜索引擎关键词排名的算法、规律，公司帮助客户整理、优化信息及网站内容，改变客户被主流搜索引擎收录的顺序。通过设计营销投放组合，公司帮助客户向潜在受众目标精准推送品牌及促销信息以高效转化潜在客户。网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 13 3、数据营销应用 基于数据洞察服务及数据优化管理服务，对有精准营销需求的客户，公司为其提供广告投放管理策略建议及
27、匹配的营销应用服务，从而形成数字营销公关的全流程配套服务。新闻、论坛、网民问答互动、KOL红人合作（微博、微信、其他媒体形态的特效位置合作）等网络媒介是目前数字营销推广的主流手段。公司研发的智能互动答案体系通过问答、论坛、微博、关键词等方式设置提问来源，第一时间捕获商机、解决客户投诉，帮助企业实现低成本、快速、生动的全网互动，在回复中有效体现客户的产品优势，助力品牌营销的落地。另外，公司以网络热点为素材依据，结合品牌或产品特点，快速生成营销创意，提高传统创意内容输出的效率。报告期内，公司的商业模式、主要客户及关键资源均无重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处
28、行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年，公司营业收入为 1.05 亿，相比去年同比增长 40.31%；同时服务客户数量超过 200 余个，直客占比百分之六十五左右，其余为渠道客户；公司的销售以客户部为主，客户部又分为直客客户和渠道客户，针对直客客户而言，公司直接面向客户获取服务订单，依托大中型的公关公司或广告公司作为渠道伙伴
29、，提供数字营销等相关服务；针对战略合作伙伴而言，公司通过与大型上市公司、行业龙头企业进行战略合作，例如以蓝色光标为代表的拥有整合营销资源的大品牌企业合作，运用公司的大数据中心和 INT800 平台，为客户执行舆情监测、网络推广服务，增强战略合作伙伴的服务竞争力。网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 14 (二二)行业情况行业情况 自动化营销是指主要在网络端和移动端通过大数据、云营销平台和服务团队为企业提供营销决策和推广执行。通过将大数据和客户的需求相结合，把大数据的应用于营销决策、精准受众发现、精准媒体选择、高效用户互动和传播推广等多个维度，实现对
30、户营销 ROI 的有效提升。1、互联网营销市场规模持续增长 我国互联网行业的迅速发展和网民数量的不断增加，使得广告主在互联网上进行广告投放的需求不断提高。根据艾瑞咨询发布的2014年度中国网络广告核心数据，国内网络广告市场规模达到1,540亿元，同比增长40%，互联网广告市场在我国整体广告市场的占比已经达到20%以上。自2011年开始，我国互联网广告市场增速远高于电视、报纸、广播、杂志等传统媒体平台，互联网已经超越电视成为中国第一大广告媒体。2007 年-2016 年，我国互联网广告市场规模整体保持平稳高速增长。目前中国互联网广告市场已进入成熟期，未来几年增速将会有所放缓，但仍将高于我国广告市
31、场的整体增长。2、大数据市场规模增速明显 大数据是指无法在一定时间范围内用常规软件工具进行捕捉、管理和处理的数据集合，是需要新处理模式才能具有更强的决策力、洞察发现力和流程优化能力的海量、高增长率和多样化的信息资产。2014年，我国大数据仍处于起步发展阶段，各地发展大数据积极性较高，行业应用得到快速推广，市场规模增速明显。易观国际数据显示，2016年，我国大数据市场规模达到129.3亿元，同比增长30.7%。在市场结构方面，随着大数据技术不断演进和应用持续深化，以数据为核心的大数据产业生态正在加速构建。大数据产业生态中主要包括大数据处理服务提供商、大数据解决方案提供商和数据资源提供商三个角色，
32、分别向大数据的应用提供大数据处理服务、解决方案和数据资源。国内大数据处理服务提供商中的代表性服务包括阿里云的开放数据处理服务、百度的大数据营销决策平台“司南”、腾讯的数据云，以及拓尔思等提供的网络舆情分析服务等；大数据解决方案提供商中的代表性企业包括华为、联想等为代表的传统 IT 厂商；数据资源提供商中的代表性企业包括数据堂等。在区域分布方面，我国大数据产业集聚发展效应已经显现，出现京津冀区域、长三角地区、珠三角地区和中西部四个集聚发展区，各具发展特色。北京依托中关村在信息产业的领先优势，快速集聚和培养了一批大数据企业，继而迅速将集聚势能扩散到津冀地区，形成京津冀大数据走廊格局。长三角地区城市
33、将大数据与当地智慧城市、云计算发展紧密结合，使大数据既有支撑又有的放矢，吸引了大批大数据企业。珠三角地区在产业管理和应用发展等方面率先垂范，对企业扶持力度大，集聚效应明显。大数网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 15 据产业链上下游企业合作意愿强烈，各集聚区间的合作步伐加快，产学研协同创新发展初见成效。3、行业发展前景及趋势 伴随着我国政府对“互联网+”战略的积极推广，传统广告公司将迎来积极“触网”，迎来转型升级，这一类媒体转型后的商业模式与传统广告并没有显著变化，只是传播介质由纸或电视变成了互联网。伴随者转型升级，以品牌或产品的展示为主的互联网
34、广告将得到迅猛的发展。大数据技术能从各种类型的数据中快速获得有价值信息，大数据领域涌现出了大量新的分析方法，大数据采集、大数据预处理、大数据存储及管理、大数据分析及挖掘、大数据展现和应用等方法和技术取得了突飞猛进的发展，通过技术手段，实现互联网广告的精准投放，并可以根据海量的监控、反馈数据不断修改营销策略，在动态中提高营销的实际效果，人类社会进入大数据时代，这对互联网营销的发展将产生根本性的影响。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总
35、资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 3,217,963.78 2.76%3,288,671.31 3.54%-2.15%应收账款 50,274,189.51 43.10%27,605,048.37 29.69%82.12%存货-长期股权投资-固定资产 490,705.35 0.42%731,696.92 0.79%-32.94%在建工程-短期借款-长期借款-预付账款 3,285,643.86 2.82%1,448,992.75 1.56%126.75%其他应收款 623,016.71 0.53%697,435.13 0.75%-10.67%应付账款 11
36、,631,395.61 9.97%7,510,485.09 8.08%54.87%应交税费 3,388,557.42 2.91%2,728,721.30 2.94%24.18%资产总计 116,644,884.92-92,971,069.44-25.46%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收账款本期期末较上期期末增加了 22,669,141.14 元，增长幅度 82.12%，应收账款增加较多主要是因为公司加大了市场投入，业务量增加，营业收入增长，应收账款对应增加；2、预付账款本期期末较上期期末增加了 1,836,651.11 元，增长幅度 126.75%，预付账款增加较多
37、网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 16 主要是因为公司控制了费用类支出，统一通过平台下单的方式来结算项目费用，平台下单需要先支付预付款项，所以预付账款增长较多；3、固定资产本期期末较上期期末减少了 240,991.57，减少幅度 32.94%，固定资产减少较多主要是因为技术及产品更新换代，导致大量机器设备不适用新技术、新产品，产生了大量报废，新的技术、产品大量通过购买虚拟机等云服务来实现，固定资产投入减少。4、应付账款本期期末较上期期末增加了 4,120,910.52 元，增长幅度 54.87%，应付账款增加较多主要是因为成本增长较快，另外对供
38、应商管理程度加强，信用账期增长。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 105,595,161.84-75,257,471.73-40.31%营业成本 49,850,175.23 47.21%28,028,354.26 37.24%77.86%毛利率%52.79%-62.76%-管理费用 17,558,755.66 16.63%17,250,442.34 22.92%1.79
39、%销售费用 17,869,555.07 16.92%19,225,170.47 25.55%-7.05%财务费用 3,638.15 0.00%7,077.41 0.01%-48.59%营业利润 21,648,630.38 20.50%9,750,714.26 12.96%122.02%营业外收入 62,194.53 0.06%38,355.61 0.05%62.15%营业外支出 143,688.58 0.14%32,942.19 0.04%336.18%净利润 17,961,627.63 17.01%9,049,220.76 12.02%98.49%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收
40、入本期较上期增加了 30,337,690.11 元，增长幅度 40.31%，营业收入增长较快主要是因为研发提高了技术，并向大数据方面集中进行开发，公司对客户的深度挖掘及二次开发，使得合作的内容范围更广；大客户业务量增加，大客户数量增加等等都使得营业收入增加；2、营业成本本期较上期增加了 21,821,820.97 元，增长幅度 77.86%，营业成本增长较快主要是因为公司业务收入增加，成本相应增加，另外公司对成本类供应商做了管理，通过平台来选取更适合的供应商来完成客户的需求，相当于为专属客户定制服务，所以在前期投入较大成本增长较快；3、财务费用本期较上期减少了 3,439.26 元，减少幅度
41、48.59%，财务费用减少较快主要原因是因为公司货币资金较多，银行利息收入增加，另外银行给予了大客户一些优惠，财务费用降低；4、营业利润本期较上期增加了 11,897,916.12 元，增长幅度 122.02%，营业利润增长较快主是因为营业收入增长 30,337,690.11 元大于营业成本增长 21,821,820.97 元，管理费用增长 308,313.32 元，销售费用减少 1,355,615.40 元,投资收益增长 2,508,005.52 元，综合计算下来营业利润增长较多；5、营业外收入本期较上期增加了 23,838.92 元，增长幅度 62.15%，营业外收入增长较快主要是因为（1
42、）个税手续费返还，（2）供应商由于项目服务未达标，应付款转为营业外收入，（3）社保退款；6、营业外支出本期较上期增加了 110,746.39 元，增长幅度 336.18%，营业外支出增长较快主要是因为固定资产换代，对部分固定资产进行了报废处理；7、净利润本期较上期增加了 8,912,406.87 元，增长幅度 98.49%，净利润增长较快主要是因为公司营销改革逐步体现效益，在保证主营收入稳健增长的同时，三项费用减少 1,050,741.34 元,另外投资收网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 17 益增长 2,508,005.52 元。(2)(2)
43、收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 105,595,161.84 75,257,471.73 40.31%其他业务收入-主营业务成本 49,850,175.23 28,028,354.26 77.86%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%互联网营销服务 105,595,161.84 100.00%75,257,471.73 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适
44、用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：营业收入本期较上期增加了 30,337,690.11 元，增长幅度 40.31%，营业收入增长较快主要是因为研发提高了技术，并向大数据方面集中进行开发，在其他单位未进入或未重视同类行业的时候抓住了先机，使得公司在大数据方面更有优势、更具竞争力，同时公司拥有一支专业性非常强、更具敬业精神的营销团队，这样的团队使得客户更认可、更信赖，从而从客户处取得大量订单；公司对客户的深度挖掘二次开发，使得合作的内容范围更广；大客户业务量增加，大客户数量增加等等都使得营业收入增加；(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年
45、度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 圣元营养食品有限公司营销分公司 24,619,235.85 23.31%否 2 东方物语文化传媒（天津）有限公司）3,223,016.03 3.05%否 3 上海李奥贝纳广告有限公司北京分公司 3,017,169.81 2.86%否 4 黑龙江飞鹤乳业有限公司 2,839,150.94 2.69%否 5 北京蓝色光标公关顾问有限公司 2,766,785.38 2.62%否 合计合计 36,465,358.01 34.53%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度
46、采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 北京蓝坤互动网络科技有限公司 6,881,000.00 16.18%否 2 宁都县耳目灵通网络科技有限公司 3,694,076.44 8.69%否 3 北京志远前行科技有限公司 2,627,771.36 6.18%否 4 金坛区儒林元康网络科技工作室 2,457,086.25 5.78%否 网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 18 5 重庆盈御特科技发展中心 2,160,000.00 5.08%否 合计合计 17,819,934.05 41.91%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项
47、目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-2,906,387.99-2,348,444.21-23.76%投资活动产生的现金流量净额 2,835,680.46-56,621,082.46 105.01%筹资活动产生的现金流量净额-60,200,000.00-100.00%现金流量分析现金流量分析：公司本期现金及现金等价物净增加额为流出为 70707.53 元 其中：投资活动产生的现金流量净额为 2,835,680.46 元，较上期增加了 59,456,762.92 元，增长幅度105.01%，增长较快主要是因为公司业务收入增加，可用于购买理财产品的货
48、币资金增加，通过理财产品获得的收益增加；2016 年取得投资款，公司用于投资理财，投资款尚未收回，导致 2016 年投资活动为现金净流出-56,621,082.46 元,2017 年收到上期理财产品到期的投资款，并用于理财产品投资，而且控制了购买理财产品的周期，导致期末投资活动为现金净增加 2,835,680.46 元；另外，固定资产投入减少，所以投资活动产生的现金流量净额增长较快；筹资活动产生的现金流量净额为 0，较上期减少了 60,200,000.00,减少幅度 100%，减少的原因是2016 年公司取得股权融资 63,000,000.00 元并分配公司股利 2,800,000.00 元，
49、2017 年，公司未进行股权融资。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司主要控股子公司、参股子公司情况 报告期内，公司拥有1 家全资子公司，基本情况如下：智信云大数据科技（北京）有限公司，成立于2010年01月25日，注册资本：100万元，投资比例100%，住所：北京市海淀区中关村大街18号11层1122-80,法定代表人为张莹；主要业务为技术开发、技术咨询、技术服务；计算机系统服务；数据处理（数据处理中的银行卡中心、PUE值在1.5以上的云计算数据中心除外）；市场调查；会议服务；承办展览展示活动；组织文化艺术交流活动（不含营业
50、性演出），总资产为371632.78元，净资产-458571.22元，2017年营业收入金额为0元，净利润为-252131.018元。网娱互动科技（北京）股份有限公司 2017 年年度报告 公告编号：2018-004 19 报告期内，无取得和处置子公司的情况。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 为了丰富公司投资渠道，使公司资金效益最大化，2016 年 10 月，股份公司召开 2016 年三次临时股东大会，审议同意关于授权总经理使用闲置资金购买理财产品的议案，授权公司总经理批准公司单次不超过人民币 500 万元（包括本数）累计不超过人民币 6000 万元的闲置资金购买风险等
