1、公告公告编编号号：20182018-008008 1 证券证券代码代码：878723972397 证券简称：证券简称：世德装备世德装备 主办券商主办券商：光大证券：光大证券 2017 年度报告 世德装备 872397 烟台世德装备股份有限公司 YANTAI SHIDE EQUIPMENT CO.,LTD.公告公告编编号号：20182018-008008 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、2017 年 5 月 27 日，公司获得山东第二批技术创新项目。2、2017 年 9 月，公司获得“世德”商标注册证。3、2017 年 11 月 10 日，公司收到全国中小企业股份转让系统的挂牌函。4、20
2、17 年 12 月 26 日，公司在全国股转公司举行挂牌仪式。5、2017 年 12 月，公司获得“2017 年度烟台市牟平区纳税先进企业”的荣誉称号。6、2017 年 12 月，公司获得“烟台市企业技术中心”的荣誉称号。公告公告编编号号：20182018-008008 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公公司概况司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2222 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .
3、2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2828 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2929 第九节第九节 行业信息行业信息 .3232 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3838 公告公告编编号号：20182018-008008 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、世德装备 指 烟台世德装备股份有限公司 新潮铸造 指 烟台新潮铸造有限公司（本公司前身）股东大会 指 烟台世德装备股份有限公司股东大会 董事会 指 烟台世德装
4、备股份有限公司董事会 监事会 指 烟台世德装备股份有限公司监事会 报告期 指 2017 年 01 月 01 日至 2017 年 12 月 31 日 报告期末 指 2017 年 12 月 31 日 股转公司、全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 三会 指 股东大会、董事会和监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程 指 烟台世德装备股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 主办券商、光大证券 指 光大证券股份有限公司 会计师 指 众华会计师事务所（特殊普通合伙）明泰投资 指 烟台明泰投资有
5、限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 日本牧野 指 MAKINO MILLING MACHINE CO.,LTD 牧野资源 指 牧 野 资 源 发 展 私 人 有 限 公 司、MAKINO RESOURCE DEVELOPMENT PTE LED 奥利科 指 奥利科资源私人有限公司、ORICLE MATERIAL RESOURCE PTE LED 豪顿华 指 豪顿华工程有限公司 迈克威力 指 迈克威力（烟台）机械有限公司 苏尔寿 指 大连苏尔寿泵及压缩机有限公司 斗山中国 指 斗山机床（中国）有限公司 新祥房地产 指 烟台新祥房地产开发有限公司 公告公告编编号号：20182018-008
6、008 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人常明德、主管会计工作负责人王鑫及会计机构负责人（会计主管人员）王鑫保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。众华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所对公司出具了标准无保留意见（审计意见类型）审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项
7、是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、客户集中度较高的风险 报告期内公司前五大客户销售金额占当期销售总额的比例为94.58%，客户集中度较高。如果公司主要客户发生流失或客户需求发生变动，将对公司业务及盈利造成不利影响。2、原材料价格波动风险 公司生产经营所需的原材料主要为生铁、废钢、树脂。生铁、废钢、树脂的采购价格取决于国内市场价格走势
8、，主要受市场供需关系因素影响。如果国内生铁、废钢、树脂市场供应价格出现大幅波动，公司生产所需的主要原材料价格将发生波动，给公司的成本控制造成不利影响，引起公司产品毛利率的波动，进而影响公司经营业绩。3、行业准入的政策风险 为引导铸造产业健康、有序和可持续发展，提升我国铸造业整体实力，根据有关法律法规和产业政策，工信部制定了铸造行业准入条件 对产能消耗、合金熔炼设备排放的废气中烟（粉）尘含量的限值、职业健康安全方面要求必须具备工艺、技术条件铸造企业的最低生产规模等设定了行业门槛。另外，新环境保护法于 2015 年 1 月正式实施，公司将面临着一个全新的、更加严格环保执法环境。不能排除有关政策的变
9、化给公司经营带来的风险。4、安全生产的风险 公司在产品生产制造过程中，存在发生机械伤害、火灾、触电、高温烫伤、职业病等可能性。如果公司发生重大安全生产事故，公告公告编编号号：20182018-008008 6 可能引起诉讼、赔偿，甚至处罚或者停产整顿等情况，将会对公司生产经营产生不利影响。5、汇率波动风险 公司报告期内外销收入占比较高，外销收入占同期主营业务收入的比例为 38.75%。虽然牧野资源和公司约定，当汇率变动超过 1.5%，根据汇率情况调整销售定价，但是销售价格调整不及时也会给公司经营带来一定风险。6、公司治理和内部控制风险 公司于 2017 年 2 月由有限公司整体变更为股份有限公
10、司。股份公司成立后，公司建立了较为健全的治理机构、三会议事规则及具体业务制度，公司内部控制环境得到优化，内部控制制度得到完善。但是，由于股份公司成立至今运营时间较短，公司治理层和管理层的规范意识还需进一步提高，对股份公司治理机制尚需逐步理解、熟悉，内部控制制度尚未在实际经营活动中经过充分的检验，治理结构和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善。因此股份公司设立初期，公司仍存在一定公司治理和内部控制风险。7、关联交易的风险 报告期内公司向关联方烟台市誉和石墨制品有限公司采购金额为 9,505,229.58 元，占公司当年采购金额比例为 20.27%，公司原材料采购对关联方存在一定的依赖性。烟
11、台市誉和石墨制品有限公司主要为公司提供呋喃树脂、醇基涂料、固化剂等主要原材料。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告公告编编号号：20182018-008008 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 烟台世德装备股份有限公司 英文名称及缩写 YANTAI SHIDE EQUIPMENT CO.,LTD 证券简称 世德装备 证券代码 872397 法定代表人 常明德 办公地址 烟台市牟平区工商大街 857 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王印权 职务 董事会秘书 电话 0535-4710755 传真 0535-4710666 电
12、子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 烟台市牟平区工商大街 857 号 264118 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 9 月 28 日 挂牌时间 2017 年 12 月 8 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）C 制造业-C31 黑色金属冶炼和压延加工业-C3130 黑色金属铸造业 主要产品与服务项目 铸铁件加工、销售，货物、技术进出口 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）53,500,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股
13、股东 烟台世德投资有限公司 实际控制人 常明德、姜学荣 公告公告编编号号：20182018-008008 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91370612793949282M 否 注册地址 烟台市牟平区工商大街 857 号 否 注册资本 5,350 万元 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 光大证券 主办券商办公地址 上海市静安区新闸路 1508 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 众华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 周敏、吴秀玲 会计师事务所办公地址 上海市黄浦区中山南路 100 号金外
14、滩国际广场 6 楼 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 2018 年 1 月 15 日，股转系统交易制度改革，公司股票转让方式由协议转让切换为集合竞价。公告公告编编号号：20182018-008008 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 89,007,824.34 70,126,551.98 26.92%毛利率%32.86%35.06%-归属于挂牌公司股东的净利润 9,861,545.35 8,676,078.30 13.66%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性
15、损益后的净利润 9,700,734.61 6,430,614.54 50.85%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）13.24%8.73%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）13.03%6.47%-基本每股收益 0.18 0.10 80.00%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 129,164,468.38 122,507,516.81 5.43%负债总计 49,762,863.65 52,967,457.43-6.05%归属于挂牌公司股东的净资产 79,401,604
16、.73 69,540,059.38 14.18%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.48 1.30 14.18%资产负债率%（母公司）38.53%43.24%-资产负债率%（合并）38.53%43.24%-流动比率 0.80 0.91-利息保障倍数 5.63 4.94-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 9,626,235.31 9,480,055.35 1.54%应收账款周转率 6.45 6.55-存货周转率 4.72 4.81-公告公告编编号号：20182018-008008 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同
17、期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%5.43%-32.25%-营业收入增长率%26.92%6.58%-净利润增长率%13.66%-21.08%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 53,500,000 53,500,000-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）121,000.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 63,357.71 除上述各项之外的其他营业
18、外收入和支出 4,831.40 非经常性损益合计非经常性损益合计 189,189.11 所得税影响数 28,378.37 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 160,810.74 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 根据财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号），本公司对财务报表格式进行了相应调整。公司相应追溯重述了比较报表，具体如下：适用 不适用 单位：元 公告公告编编号号：20182018-008008 11 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末
19、（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 资产处置收益-12,548.72-营业外支出-非流动资产处置损失-12,548.72-公告公告编编号号：20182018-008008 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司是一家专业从事铸件研发、制造、精密加工以及销售的高新技术企业，主要产品为精密数控机床类、木工机床类、印刷机械类以及其他通用机械类铸件，产品广泛应用于机械、能源、化工等领域。公司立足铸件行业，对机床铸铁铸件具有丰富的生产经验和一定的技术能力。同时
20、，公司还拥有一批精诚团结、有开拓精神、有责任感的技术团队，公司高度重视产品质量、服务能力和交货速度，在众多下游客户中赢得了良好的口碑，因此，公司已成为山东地区一家特点鲜明的铸铁件加工制造服务企业。公司先后被评委为“2014 年度地方财政贡献奖”、“2015 年度地方财政贡献奖”、“2016 年度地方财政贡献奖”、“中国铸造行业千家重点骨干企业”、“守合同重信用公示企业”以及“全国移动电商应用示范单位”。公司目前主要盈利模式主要是根据客户对产品功能和技术的需求，制定生产计划，并通过采购、生产、技术、质量等环节的共同协作完成公司产品的生产任务，最后通过销售相关产品获得盈利。目前，公司的收入主要来源
21、于铸件的销售，尤其以精密数控机床类铸件为主。公司主要通过大型展会、客户拜访和网上推广等方式获取客户资源，并进一步向客户传达公司产品质量、生产规模、经营业绩等信息来获取客户意向订单，目前公司已与日本牧野、迈克威力、豪顿华、苏尔寿、斗山中国等世界知名公司保持了长期稳定的合作关系，并且通过经销商进入了日本三菱公司和美国惠普公司的采购体系。报告期内，公司商业模式未发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否
22、发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 公告公告编编号号：20182018-008008 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内，公司围绕既定经营目标，积极拓展业务，具体情况如下：（一）经营情况分析 报告期内，公司实现营业收入 8,900.78 万元，较上年同期 7,012.66 万元,增加 1,880.12 万元，同比增加 26.92%；实现净利润 986.15 万元，较上年同期 867.61 万元，增加 118.54 万元，同比增加 13.66%，截止报告期末，公司资产总额为 12,916.45 万元、负债总额为 4,
23、976.29 万元、股东权益为 7,940.16 万元，股东权益较上年末 6,954.01 万元增加 986.15 万元，增幅 14.18%。业绩增长的主要原因：报告期内，公司主营业务毛利率为 33.27%，较上年同期的 35.36%，下降 2.09 个百分点，毛利率下降的主要原因是主要原材料生铁、废钢、树脂价格上涨的影响；报告期内，实现主营业务收入 8,677.00万元，较上年同期同比增长 25.56%，其中，数控机床类、印刷机械类、木工机床类、其他通用机械类实现主营业收入分别为6,583.64万元、1,486.25万元、363.38万元、243.74万元，较上年同期分别增长24.91%、2
24、1.95%、35.91%、58.59%，公司生产工艺水平的提升，产品质量得到客户认可，销售订单持续增多是公司业绩增长的主要原因。（二）现金流量分析 报告期内公司经营活动产生的现金流量净额为净流入 962.62 万元，比去年同期净流入 948.01 万元 增加净流入 14.61 万元。经营活动产生的现金流量增加的原因：1、本期经营活动产生的现金流入比去年同期增加 2,734.22 万元，主要是营业收入同比增加 1,880.12 万元，公司的主要客户日本牧野、迈克威力、斗山中国等均为世界知名公司，在货款结算方面非常及时所致；2、本期经营活动产生的现金流出比去年同期增加 2,719.60 万元，主要
25、是因为本期营业收入增加导致公司本期库存增加所致。（三）本报告期内发生的对企业经营有重大影响的事件：报告期内，公司各项生产经营活动有序开展，不存在重大事项对公司造成影响。(二二)行业情况行业情况 铸造行业是制造业的基础，制造业是国民经济的主体，各行业的发展都离不开铸件。在工业化进程公告公告编编号号：20182018-008008 14 中不断受益于现代高新技术，加强了其较为经济的金属成型方法和良好的综合性能的特点，相对于锻轧焊冲等工艺具有一定的优势，有些复杂结构件目前尚无其他制造工艺可替代，因此铸造工艺仍是最经济且便捷的金属成形工艺。从汽车、机床、农业机械、冶金矿山设备，到航空、航天、国防工业，
26、乃至建筑五金、家用生活器具等行业，每年都需要大量的铸件，因而铸造机械业的发展标志着一个国家的生产实力。我国目前已经成为世界铸造机械大国之一，在铸造机械制造行业取得了很大的成绩。近年来由于国内经济稳定运行，在巨大的市场需求和良好的国家大环境下，我国铸造机械行业仍将保持高速增长态势。(三三)财务分析财务分析 1.1.资资产负债结构分析产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 10,033,216.64 7.77%19,
27、448,456.35 15.88%-48.41%应收账款 13,288,651.75 10.29%12,505,684.30 10.21%6.26%存货 14,287,622.40 11.06%9,748,733.65 7.96%46.56%长期股权投资-固定资产 57,730,627.25 44.70%52,351,368.30 42.73%10.28%在建工程 10,268,978.14 7.95%1,500,134.27 1.22%584.54%短期借款 36,000,000.00 27.87%40,000,000.00 32.65%-10.00%长期借款-资产总计 129,164,46
28、8.38-122,507,516.81-5.43%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金较上年期末减少了48.41%，主要原因是公司2016年12月增资1,500万元，上期末增资1,500万，导致上期末货币资金余额较高，本期流动资金较上年充裕影响；2、存货较上年期末增加了46.56%，主要是公司订单增加，导致存货增加；3、固定资产较上年期末增加了10.28%，主要是公司新增机加工车间423.31万元，模型库216.22万元，制芯车间88.27万元影响；4、在建工程较上年期末增加了 584.54%，主要是公司购置龙门镗铣加工中心 295.73 万元，镗铣床 307.43
29、万元、斗山机床 230.11 万元，设备尚在调试中未能转固定资产影响；公告公告编编号号：20182018-008008 15 2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 89,007,824.34-70,126,551.98-26.92%营业成本 59,763,728.49 67.14%45,541,598.55 64.94%31.23%毛利率%32.86%-35.06%-管理费
30、用 11,371,257.47 12.78%10,485,090.99 14.95%8.45%销售费用 2,858,487.84 3.21%1,977,010.20 2.82%44.59%财务费用 2,636,076.42 2.96%-357,771.93-0.51%836.80%营业利润 10,674,140.12 11.99%9,981,395.68 14.23%6.94%营业外收入 9,831.40 0.01%86,979.07 0.12%-88.70%营业外支出 5,000.00 0.01%5,965.61 0.01%-16.19%净利润 9,861,545.35 11.08%8,67
31、6,078.30 12.37%13.66%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年期末增加了26.92%，主要原因：（1）报告期内，牧野机床（中国）有限公司实现主营业务收入4,150.71万元，较上年同期3,338.90万元，增加811.81万元，增加24.31%；（2）报告期内，MAKINO RESOURCE DEVELOPMENT PTE LTD实现主营业务收入1,876.66万元，较上年同期1,548.11万元，增加328.55万元，增加21.22%；（3）报告期内，ORICLE MATERIAL RESOURCE PTE LTD实现主营业务收入1,486.25万元，较上年同
32、期1,218.70万元，增加267.55万元，增加21.95%；（4）报告期内，迈克.威力（烟台）有限公司实现主营业务收入363.38万元，较上年同期261.21万元，增加102.17万元，增加39.11%；（5）报告期内，豪顿华工程有限公司实现主营业务收入95.85万元，较上年同期51.21万元，增加44.64万元，增加87.18%；公司在开括市场方面，新增客户斗山机械（中国）有限公司，报告期内实现主营业务收入226.23万元，占2017年主营业务收入8,677.00万元的2.61%，随着产品研发的投入，该公司的订单将会逐步增加；2、营业成本较上年期末增加了31.23%，主要是营业收入增加，
33、成本相应增加，营业成本与营业收入变动幅度基本一致；公告公告编编号号：20182018-008008 16 3、销售费用较上年期末增加了44.59%，主要是报告期内销收入5,314.10万元，同比4,143.75万元，增加28.24%，内销增加影响运费增加所致；4、财务费用较上年期末增加了 836.80%，主要是 2016 年清理资金占用，收取资金占用费列入到利息收入所致。5、营业外收入较上年末减少了 88.70%，主要是 2016 年收到政府补助 79,694.69 元影响所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动变动比例比例 主营业务收入
34、 86,770,012.64 69,105,585.97 25.56%其他业务收入 2,237,811.70 1,020,966.01 119.19%主营业务成本 57,900,107.75 44,670,195.80 29.62%其他业务成本 1,863,620.74 871,402.75 113.86%按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%数控机床类 65,836,409.26 75.87%52,708,152.14 76.27%印刷机械类 14,862,4
35、82.53 17.13%12,186,986.21 17.64%木工机床类 3,633,769.50 4.19%2,673,595.02 3.87%其他通用机械类 2,437,351.35 2.81%1,536,852.60 2.22%合计 86,770,012.64 100.00%69,105,585.97 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%境外 33,621,017.13 38.75%27,668,049.47 40.04%境
36、内 53,148,995.51 61.25%41,437,536.50 59.96%合计 86,770,012.64 100.0%69,105,585.97 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：报告期内，收入构成无较大变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 公告公告编编号号：20182018-008008 17 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 牧野机床（中国）有限公司 41,507,077.59 47.84%否 2 MAKINO RESOURCE DEVELOPMENT PTE LTD 18,
37、766,577.36 21.63%否 3 ORICLE MATERIAL RESOURCE PTE LTD 14,862,482.53 17.13%否 4 迈克 威力（烟台）机械有限公司 3,633,769.50 4.19%否 5 威海山商国际贸易有限公司 3,300,484.61 3.80%否 合计合计 82,070,391.59 94.59%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 烟台市誉和石墨制品有限公司 9,505,229.58 20.27%是 2 烟台东川物资回收有
38、限公司 8,162,483.16 17.40%否 3 威海鑫山集团有限公司 4,692,869.46 10.01%否 4 烟台志达工贸有限公司 3,897,046.56 8.31%否 5 烟台宇光机械产业有限公司 3,888,416.01 8.29%否 合计合计 30,146,044.77 64.28%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额 9,626,235.31 9,480,055.35 1.54%投资活动产生的现金流量净额-12,251,960.14 77,621,029.56-115.78
39、%筹资活动产生的现金流量净额-7,546,354.93-74,603,458.30 89.88%现金流量分析现金流量分析：（一）报告期内，公司经营活动产生的现金流量净额为净流入 962.62 万元，比去年同期净流入 948.01万元 增加净流入 14.61 万元，增幅 1.54%。经营活动产生的现金流量增加的原因：（1）本期经营活动产生的现金流入比去年同期增加2,734.22万元，主要是营业收入同比增加1,880.12 万元，公司的主要客户日本牧野、迈克威力、斗山中国等均为世界知名公司，在货款结算方面非常及时所致；（2）本期经营活动产生的现金流出比去年同期增加 2,719.60 万元，主要是因
40、为本期营业收入增加导致公司本期库存增加所致。公告公告编编号号：20182018-008008 18 （二）报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额为净流入-1,225.20 万元，比去年同期净流入7,762.10 万元 增加净流入-8,987.30 万元，增幅-115.78%。（1）本期投资活动产生的现金流入比去年同期增加-9,332.51 万元，主要是公司本期收回资金占用及资金占用费 566.72 万元，比去年同期 9,899.22 万元减少影响；（2）本期投资活动产生的现金流出比去年同期增加-345.21 万元，主要是公司本期购建固定资产支付的现金 1,791.91 万元，比去年同期 54
41、4.12 万元，增加 1,247.79 万元；去年同期支付资金拆借款项 1,593万元，今年没有该项支付所致；（三）报告期内，公司筹资活动产生的现金流量净额为净流入-754.64 万元，比去年同期净流入-7,460.35 万元 增加净流入 6,705.71 万元，增幅 89.88%。（1）本期筹资活动产生的现金流入 11,000 万元比去年同期增加 2,700 万元，主要是因本期拆借烟台康明商贸有限公司 2,700 万元影响；（2）本期筹资活动产生的现金流出比去年同期增加-4005.71 万元，主要是公司本期偿还债务及利息支付的现金 6,630.77 万元，比去年同期 9,515.45 万元，
42、减少 2,884.68 万元；本期支付其他筹资活动有关的现金 5,123.87 万元，比去年同期 6,244.90 万元，减少 1,121.03 万元影响。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控控股子公司、参股公司情况股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、根据财政部发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组 和终止经营（财会201713 号），自
43、2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。2.2017 年 5 月 10 日，财政部发布了企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）（财 会201715 号），自 2017 年 6 月 12 日起施行，对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采用未来公告公告编编号号：20182018-008008 19 适用法 处理，对 2017 年 1 月 1 日至本准则施行日之间新增的政府补助根据本准则进行调整。根据该准则规定，2017 年度公司调增“其他收益”121,000.00 元，调减“营业外收入”121,0
44、00.00元。3.2017 年 12 月 25 日，财政部发布了 关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会 2017 30 号），适用于 2017 年度及以后期间的财务报表的编制。根据该准则规定，2017 年度没有调整项目，2016 年度调增“资产处置收益”-12,548.72 元，调减“营业外支出”-12,548.72 元。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司坚持以人为本，在追求经济效益的同时，保障员工的合法利益，通过多种渠道和途径改善员工工作环境和生活环境，实现员工与公司的共同成长。三、三、持续持续经营经营评价评价
45、报告期内，公司经营情况良好，经营模式、产品的品种结构未发生重大变化，客户资源稳定增长。公司拥有良好的持续经营能力。报告期内未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、未来未来展望展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、客户集中度较高的风险 客户集中度较高。公司客户主要为国外知名精密机床、机械打印机制造企业，公司与该等客户均保持长期的业务合作关系。但是如果公司主要客户发生流失或客户需求发生变动，将对公司业务及盈利造成不利影响。公告公告编编号号：20182018-008008 20 2、原材料价格波动风险 公司生产经营所
46、需的原材料主要为生铁、废钢、树脂。生铁、废钢、树脂的采购价格取决于国内市场价格走势，主要受市场供需关系因素影响。如果国内生铁、废钢、树脂市场供应价格出现大幅波动，公司生产所需的主要原材料价格将发生波动，给公司的成本控制造成不利影响，引起公司产品毛利率的波动，进而影响公司经营业绩。3、行业准入的政策风险 为引导铸造产业健康、有序和可持续发展，提升我国铸造业整体实力，根据有关法律法规和产业政策，工信部制定了铸造行业准入条件对产能消耗、合金熔炼设备排放的废气中烟（粉）尘含量的限值、职业健康安全方面要求必须具备工艺、技术条件铸造企业的最低生产规模等设定了行业门槛。另外，新环境保护法于2015 年 1
47、月正式实施，公司将面临着一个全新的、更加严格环保执法环境。不能排除有关政策的变化给公司经营带来的风险。4、安全生产的风险 公司在生产制造过程中，存在发生机械伤害、火灾、触电、高温烫伤、职业病等可能性。如果公司发生重大安全生产事故，可能引起诉讼、赔偿，甚至处罚或者停产整顿等情况，将会对公司生产经营产生不利影响。5、汇率波动风险 公司外销收入占比较高。虽然牧野资源和公司约定，当汇率变动超过1.5%，根据汇率情况调整销售定价，但是销售价格调整不及时也会给公司经营带来一定风险。6、公司治理和内部控制风险 公司于 2017 年 2 月由有限公司整体变更为股份有限公司。股份公司成立后，公司建立了较为健全的
48、治理机构、三会议事规则及具体业务制度，公司内部控制环境得到优化，内部控制制度得到完善。但是，由于股份公司成立至今运营时间较短，公司治理层和管理层的规范意识还需进一步提高，对股份公司治理机制尚需逐步理解、熟悉，内部控制制度尚未在实际经营活动中经过充分的检验，治理结构和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐渐完善。因此股份公司设立初期，公司仍存在一定公司治理和内部控制风险。7、关联交易的风险 报告期内公司向关联方烟台市誉和石墨制品有限公司采购金额为 9,505,229.58 元，占公司当年采公告公告编编号号：20182018-008008 21 购金额比例为20.27%，公司原材料采购对关联方存在一
49、定的依赖性。烟台市誉和石墨制品有限公司主要为公司提供呋喃树脂、醇基涂料、固化剂等主要原材料。(二二)报告期内新增的风险因素报告期内新增的风险因素 报告期内无新增风险 公告公告编编号号：20182018-008008 22 第五节第五节 重要事项重要事项 一、一、重重要要事事项项索引索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 五.二.(一)是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 五.二.(二)是否存在偶发性关联交易事项 是 否 五.二.(三)是否存在经
50、股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(四)是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、二、重要事项重要事项详情（如事项存在选择以下表格填列）详情（如事项存在选择以下表格填列）(一一)股东股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他及其他资源资源的的情况情况 单位：元 占用者占用者 是否是否为为控股控股股股东、实际控制人东、实
