1、中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1 1/101101 公司代码：601390 公司简称：中国中铁 中国中铁股份有限公司中国中铁股份有限公司 2012016 6 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。律责任。二、二、公司全体董事出席董事会会议。公司全体董事出席董事会会议。三、三、德勤华永会计
2、师事务所（特殊普通合伙）德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。报告。四、四、公司负责人公司负责人李长进李长进、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人杨良杨良及会计机构负责人（会计主管人员及会计机构负责人（会计主管人员）何文何文声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司拟以2016年12月31日总股本22,844,301,543股为基数，每10股派送现金红
3、利人民币0.88元（含税），共计分配利润人民币2,010,298,535.78元。上述利润分配预案已经公司第三届董事会第三十一次会议审议通过，尚需经公司2016年年度股东大会审议批准后实施。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本年报中涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本年度报告中详细描述了公
4、司可能面临的风险，敬请查阅本报告“经营情况讨论与分析”章节关于公司可能面临风险的描述。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 2 2/101101 目录目录 第一节 释义.3 第二节 董事长致辞.4 第三节 公司简介和主要财务指标.6 第四节 公司业务概要.10 第五节 经营情况讨论与分析.18 第六节 重要事项.50 第七节 普通股股份变动及股东情况.70 第八节 优先股相关情况.77 第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.78 第十节 公司治理.86 第十一节 公司债券相关情况.98 第十二节 财务报告.101 第十三节 备查文件目录.101 中国中铁股份有限公司 2016 年年
5、度报告 3 3/101101 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、本公司、中国中铁 指 中国中铁股份有限公司 国家发改委 指 中华人民共和国国家发展和改革委员会 建设部 指 中华人民共和国住房和城乡建设部 国资委 指 国务院国有资产监督管理委员会 中铁工 指 中国铁路工程总公司 中铁工业 指 中铁高新工业股份有限公司，前身为中铁二局股份有限公司，股票代码 600528 BT 指“建设转让（Build-Transfer）”模式 BOT 指“建设经营转让（Build-Operate-Transfer）”模式 PPP 指
6、 政府和社会资本合作（Public-Private-Partnership）模式 TBM 指 隧道掘进机（Tunnel Boring Machine）道岔 指 在单条轨道变为两条轨道的地方用以移动轨道以改变线路的组件，道岔用于铁路上 BIM 指 建筑信息模型(Building Information Modeling)是建筑学、工程学及土木工程的新工具 工法 指 以工程为对象，工艺为核心，运用系统工程原理，把先进技术和科学管理结合起来，经过一定的工程实践形成的综合配套的施工方法 五大发展理念 指 创新、协调、绿色、开放、共享 四个意识 指 政治意识、大局意识、核心意识、看齐意识 四个全面 指
7、全面建成小康社会、全面深化改革、全面依法治国、全面从严治党 一带一路 指“丝绸之路经济带”和“21 世纪海上丝绸之路”四大板块 指（中国）西部开发、东北振兴、中部崛起、东部率先 三个支撑带 指“一带一路”、京津冀协同发展、长江经济带 亚投行 指 亚洲基础设施投资银行（Asian Infrastructure Investment Bank）经合组织 指 经济合作与发展组织（Organization for Economic Co-operation and Development）三去一降一补 指 去产能、去库存、去杠杆、降成本、补短板 三大转变 指 中国制造向中国创造转变、中国速度向中国质量
8、转变、中国产品向中国品牌转变 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 4 4/101101 第二节第二节 董事长致辞董事长致辞 尊敬的各位股东：日升月落，又是一番春夏秋冬。2016 年，对于公司来说，是不平凡的一年。面对经济发展新常态、市场竞争新形势、国企改革新任务、从严治党新要求，我们以做强做优做大企业为目标，积极迎接挑战与考验，闯关夺隘、攻坚克难，圆满完成了年度各项奋斗目标，主要经济指标再创历史新高，新签合同额跨上万亿元台阶，在财富世界 500 强的排名跃升至第 57 位，“十三五”实现了开门红。这一年，我们全面深化改革，改善结构，优化供给，促进转型升级，理顺公司治理主体关系，致力于提
9、高供给端全要素效率与提高供给端产品和服务质量，完善全产业链布局，实施工业板块重组置换上市，推进混合所有制改革员工持股试点，充分激发了企业发展活力。我们顺应宏观形势，紧抓历史机遇，创新商业模式与合作方式，统筹承包经营与投资经营，在巩固和扩大传统市场的同时积极进入国家战略新兴领域，不断拓展海外市场，竞争能力持续提高，市场份额不断扩大。我们夯实管理基础，狠抓提质增效，认真落实“三去一降一补”，持续深化精细化管理和管理实验室活动，坚持在内涵式、集约式的发展道路上稳步迈进，切实提升了经济运行质量和风险防控能力。我们加强资本运营，促进产融结合，深化市值管理，提升国际信用评级，充分利用境内外融资渠道获取企业
10、发展资金，有效助力了企业价值创造。我们优化资源配置，激活生产要素，以创新驱动为引领，努力提升产品与服务质量，优质高效地建成了沪（上海）昆（明）高铁、黄（陵）延（安）高速公路、深圳地铁十一号线、亚的斯亚贝巴-吉布提铁路、乌兹别克斯坦安帕铁路等一大批海内外重点项目和重大工程，发挥了行业引领和表率作用，展现了负责任央企应有的担当。梦想照亮前方，奋进正当其时。作为国民经济的重要骨干企业与“一带一路”战略实施的开路先锋，我们将企业发展与国家发展紧密相连。新的一年，我们会继续秉持“五大发展理念”，不断增强“四个意识”，围绕“四个全面”战略布局，更加主动地服务“一带一路”、京津冀协同发展、长江经济带三大国家
11、战略，凭借“逢山开路、遇水架桥”的闯劲和“咬定青山不放松”的韧劲，以稳为基础，以进为目标，全力以赴保增长、抓改革、促转型、强管理、提效益、控风险，在成为国际一流建筑企业的新征程上撸起袖子加油干，与股东和员工共谋发展大计，共享发展成果，共圆发中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 5 5/101101 展振兴梦。在此，我谨向支持公司改革发展的广大股东，向关心公司成长壮大的社会各界，向与公司同呼吸共命运的全体员工，表示衷心的感谢！董事长：李长进 中国北京 2017 年 3 月 30 日 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 6 6/101101 第三节第三节 公司简介和主要财务指标公司简
12、介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 中国中铁股份有限公司 公司的中文简称 中国中铁 公司的外文名称 CHINA RAILWAY GROUP LIMITED 公司的外文名称缩写 CHINA RAILWAY 公司的法定代表人 李长进 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 姓名 于腾群 联系地址 中国北京市海淀区复兴路69号中国中铁广场A座 电话 86-10-51878413 传真 86-10-51878417 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 中国北京市丰台区南四环西路128号院1号楼918 公司注册地址的邮政编码 100070 公司
13、办公地址 中国北京市海淀区复兴路69号中国中铁广场A座 公司办公地址的邮政编码 100039 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室（监事会办公室）五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 中国中铁 601390-H股 香港联合交易所有限公司 中国中铁 00390-六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名
14、称 德勤华永会计师事务所（特殊普通合伙）中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 7 7/101101 办公地址 北京东长安街1号东方广场东方经贸城西二办公楼 8 层 签字会计师姓名 马燕梅、殷莉莉 公司聘请的会计师事务所（境外）名称 德勤关黄陈方会计师行 办公地址 香港金钟道 88 号太古广场一期 35 楼 签字会计师姓名 任绍文 报告期内履行持续督导职责的保荐机构（公司2015年非公开发行股票保荐机构）名称 中银国际证券有限责任公司 办公地址 北京市西城区西单北大街 110 号 7 层 签字的保荐代表人姓名 肖琳、郑伟 持续督导的期间 2015 年 7 月 14 日至 2016 年 12
15、 月 31日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：千元 币种：人民币 主要会计数据 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 营业收入 639,406,523 621,088,314 2.95 610,328,055 归属于上市公司股东的净利润 12,509,165 12,257,674 2.05 10,359,972 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 10,794,709 11,155,095-3.23 9,804,427 经营活动产生的现金流量净额 54,495,139 30,557,925
16、78.33 19,446,298 2016年末 2015年末 本期末比上年同期末增减（%）2014年末 归属于上市公司股东的净资产 140,333,815 130,586,987 7.46 98,719,844 总资产 754,509,273 713,667,705 5.72 683,047,239 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 基本每股收益（元/股）0.517 0.530-2.45 0.482 稀释每股收益（元/股）不适用 不适用 不适用 不适用 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）0.442 0.480-7
17、.92 0.456 加权平均净资产收益率（%）9.57 10.94 减少1.37个百分点 11.26 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）8.18 9.91 减少1.73个百分点 10.65 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 不适用 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 8 8/101101 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况市公司股东的净资产差异情况 单位：千元 币
18、种：人民币 净利润 归属于上市公司股东的净资产 本期数 上期数 期末数 期初数 按中国会计准则 12,509,165 12,257,674 140,333,815 130,586,987 按国际会计准则调整的项目及金额：股权分置流通权 -163,428-163,428 按国际会计准则 12,509,165 12,257,674 140,170,387 130,423,559 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上属于上市公司股东的净资产差异市公司股东的净资产差异情况情况 不适用(三三)境内外会计
19、准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：不适用 九、九、2016 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：千元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 127,336,899 144,385,218 170,033,558 197,650,848 归属于上市公司股东的净利润 2,274,163 3,188,450 3,782,790 3,263,762 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 2,199,141 3,017,649 3,628,389 1,949,530 经营活动产生的现金流量
20、净额-2,433,898-1,166,414 3,748,944 54,346,507 季度数据与已披露定期报告数据差异说明：不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 单位:千元 币种:人民币 非经常性损益项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额 非流动资产处置损益 569,124 172,861-24,067 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 421,449 440,236 521,842 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 250,085 374,601 225
21、,811 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 0 7,670 174 债务重组损益 119,209 68,204 28,458 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务109,115 190,788-13,621 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 9 9/101101 外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 128,163-38,007-22,417 其他符合非经常性损益定义的损益项
22、目-115,526 77,506 12,686 处置长期股权投资收益 421,618 87,195-193,152 本期转回个别认定法计提的减值准备 342,062 45,383 283,689 少数股东权益影响额-30,971-20,351-20,351 所得税影响额-499,872-303,507-243,507 合计 1,714,456 1,102,579 555,545 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 单位：千元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 144,232 123,4
23、65-20,767-1,376 可供出售金融资产-按公允价值计量部分 8,304,628 8,479,355 174,727 150,893 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债-185,401-156,562 28,839-178,795 合计 8,263,459 8,446,258 182,799-29,278 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1010/101101 2.062.222.532.672.7700.511.522.5320122013201420152016万亿元数据来源：交通运输部部铁路公路水路固定资产投资额第四节第四节 公司业务概要公司业务概要 一、一
24、、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 本公司是中国乃至全球最大的多功能综合型建设集团之一，能够为客户提供全套工程和工业产品及相关服务。公司在基础设施建设、勘察设计与咨询服务、专用工程设备和零部件制造等领域处于行业领先地位，并延伸产业链条，扩展增值服务，开展了房地产开发、物资贸易、高速公路运营、矿产资源开发及金融等相关多元业务。经过多年的实践和发展，公司各业务板块之间形成了紧密的上下游关系，房地产开发、基础设施投资、矿产资源开发业务带动勘察设计与咨询、基建建设业务，勘察设计与咨询带动基建建设业务，工程设备和零部件制造为基建建设
25、提供架桥机、盾构等施工设备和道岔、桥梁钢结构等工程所需零部件，物资贸易为基建建设提供钢材、水泥等物资供应，金融业务为房地产开发、基础设施投资提供融资服务,逐步形成了公司纵向“建筑业一体化”、横向“主业突出、相关多元”的产品产业布局。（一）（一）基建建设业务基建建设业务 1.行业概览 近年来，我国建筑业总体呈现增长态势，在经济发展新常态下仍保持了中高速增长。“十三五”时期，基建建设作为稳增长的重要保障、推进供给侧结构性改革的重要抓手和打赢脱贫攻坚战的战略选择将继续健康发展。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1111/101101 2016 年，国家继续加大固定资产投资力度，积极实施和推
26、进西部开发、东北振兴、中部崛起、东部率先的区域发展战略和“一带一路”、京津冀协同发展、长江经济带三大战略，国内铁路、公路、城市轨道交通等基建市场继续保持持续发展态势，全年完成铁路公路水路固定资产投资约 2.77 万亿，其中，铁路固定资产投资完成 8,015亿元，新建铁路投产 3,281 公里，全国铁路营业里程达 12.4 万公里，其中高速铁路2.2 万公里以上；公路建设完成投资约 1.78 万亿元，新增高速公路 6,000 多公里，总里程突破 13 万公里；国家继续推进城镇化建设，全面加强城市基础设施建设，尤其是加强地铁、轻轨等大容量公共交通系统建设，全年实现新增城市轨道交通线路 535公里。
27、我国与“一带一路”沿线国家经贸合作的步伐不断加快，双向投资保持较高水平，全年对“一带一路”沿线国家承包工程业务完成营业额 760 亿美元，增长 9.7%，占同期我国对外承包工程业务完成营业额的 47.7%。PPP 作为新兴重要工程建设模式，大市场格局初步形成，截至 2016 年底，财政部全国 PPP 项目库已收录入库项目达11,260 个，覆盖 19 个领域，投资额 13.5 万亿元，其中，有 1,351 个项目已签约落地，总投资 2.2 万亿元，落地率达 31.6%。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1212/101101 2.公司业务概况 公司基建建设业务涉及铁路、公路、市政、房
28、建、城市轨道交通、水利水电、港口航道、机场码头等工程领域，经营区域分布于全球 60 多个国家和地区。公司拥有铁路工程施工总承包特级、公路工程施工总承包特级、市政公用工程施工总承包特级、建筑工程施工总承包特级等多类中国基建建设领域等级最高的资质。基本经营模式是在境内外通过市场竞争，以工程总承包、施工总承包、BOT、PPP 等方式，按照合同约定完成工程项目的勘察、设计、采购、施工及运营等任务，并对承包工程的质量、安全、工期负责。基础设施投资业务是基建建设传统施工核心业务产业链的延伸，随着国家对政府和社会资本合作模式（PPP）的大力推广和相关政策的陆续出台，2016年 PPP 模式在基础设施建设领域
29、快速扎根，成为了重要的工程建设模式。为了积极适应基础设施投融资体制的变化，巩固公司在基础设施的行业地位，公司通过“PPP+EPC”、“PPP+基金”、“BOT+政府缺口补贴”等 PPP 创新模式在铁路、公路、城轨、地下管廊等多个基建领域参与了基础设施投资业务，同步拉动公司传统施工业务。公司基建建设业务模式已进入“承包商”与“投资商+承包商+运营商”并存局面。作为全球最大的建筑工程承包商之一，公司始终在中国基建建设行业处于领先地位，拥有中国唯一的高速铁路建造技术国家重点实验室，在国内铁路基建领域、城市轨道交通基建领域均为最大的建设集团。其中，在铁路基建市场的份额一直保持在 45%以上，在城市轨道
30、交通基建市场的份额为 50%以上，在高速公路基建市场的份额为 12%左右。（二）（二）勘察设计与咨询业务勘察设计与咨询业务 1.行业概览 勘察设计与咨询服务业务作为技术和智力密集型的生产性服务业，为建筑、交通、电力、水利等行业工程建设项目的决策与实施提供全过程技术和管理服务，是工程建设不可缺少的关键环节。“十三五”时期，支撑勘察设计与咨询服务行业发展的宏观经济发展战略及政策基础较为牢固，国家“一带一路”战略构想、长江中游城市群发展规划、京津冀协同发展以及不断推进的新型城镇化、新型工业化等国家经济发展战略举措将为勘察设计与咨询服务行业带来巨大的市场机会。同时在经济快速发展、社会深层变革、法律法规
31、不断健全的新形势下，加快转变经济发展方式、推进产业结构优化升级，发展低碳经济，建设“资源节约型、环境友好型”社会都将从创新能力、中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1313/101101 技术实力、质量水平、业务范围以及服务价格等方面对勘察设计行业提出更高要求，也将为勘察设计行业带来新的市场空间和新的历史重任。2.公司业务概况 公司勘察设计与咨询业务涵盖研究、规划、咨询、勘察设计、监理、工程总承包、产品产业化等基本建设全过程服务，主要涉及铁路、城市轨道交通、公路、市政、建筑等行业，并不断向现代有轨电车、磁悬浮、跨座式轨道交通、智能交通、民用机场、港口码头、电力、节能环保等新行业新领域拓
32、展。基本经营模式是在境内外通过市场竞争，按照合同约定完成工程项目的勘察设计及相关服务等任务。同时勘察设计业务不断创新经营模式，充分利用开展城市基础交通设施规划的优势，运作设计项目以及工程总承包项目。作为中国勘察设计和咨询服务行业的主要企业之一，公司在工程建设领域发挥了重要的引领和主导作用，尤其是在协助制订建设施工规范和质量验收等方面的铁路行业标准中发挥着重要作用。公司铁路勘察设计业务市场份额约为 30%，城市轨道交通勘察设计市场份额约为 35%。（三）（三）工程设备和零部件制造业务工程设备和零部件制造业务 1.行业概览 国务院印发的中国制造 2025、“十三五”国家战略性新兴产业发展规划等一系
33、列产业规划，指出了未来十年中国制造业转型升级的方向。“十三五”期间铁路固定投资仍将保持高位，公路、城市轨道交通、水利、地下空间开发等建设力度的加大，“一带一路”政策的深入推进，都将推动道岔、隧道施工装备及服务、工程施工机械市场持续增长。同时绿色发展的理念的树立以及关于大力发展装配式建筑的指导意见的落地，市政桥梁钢结构、高层建筑钢结构市场的发展，钢结构市场需求量将进一步扩大。2016 年，全国规模以上工业增加值比上年增长 6.0%（2015 年：6.9%），铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业增长 3.2%（2015 年：3.8%），通用设备制造业增长 5.9%，专用设备制造业增长 6.7%
34、。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1414/101101 2.公司业务概况 公司工程设备和零部件制造业务主要服务于境内外基础设施建设，产品涵盖道岔、隧道施工设备、桥梁建筑钢结构、工程施工机械以及铁路电气化器材。道岔产品拥有从设计研发到制造工艺的全产业链核心竞争优势，具备年产各类道岔 2 万组的能力，产品广泛应用于铁路、地铁及有轨电车等领域。钢结构制造及安装方面，公司的钢桥梁制造技术为国内多项重大工程的首创，桥梁钢结构、钢索塔产品制造水平达国际先进水平。隧道施工设备及服务方面，公司能够提供涵盖复合盾构机、土压平衡盾构机、泥水平衡盾构机、异型盾构机、硬岩掘进机等各系列隧道掘进机、隧道掘
35、进配套设备、隧道施工机械及相关配套服务的全方位产品和服务，并已构建了零部件及配套设备、设计研发、生产制造、市场开拓、配套服务的全产业链布局。工程施工机械方面，公司是国内领先的专业从事铁路、公路、城市轨道交通、水利工程、地下工程等领域特种施工机械的制造与研发的大型科技型企业，产品线包括铺轨机、架桥机运梁车及搬运机等铁路施工特种设备以及包括起重机械、工程特种车辆及桩工机械等其他大型工程机械，几乎涵盖了所有基建施工装备需求。基本经营模式是在境内外通过市场竞争，按合同要求按期、保质提供相关产品及服务。公司在铁路、公路、城市轨道交通、地下工程等交通基建相关的高端装备制造领域拥有全国乃至世界领先的地位。公
36、司目前是全球最大的道岔和桥梁钢结构制造商，是国内最大、全球第二的盾构研发制造商，还是国内最大铁路专用施工设备制造商，拥有中国唯一的盾构及掘进技术国家重点实验室。其中：高速道岔市场份额为 65%左右，盾构生产销售市场份额为 40%左右，大型桥梁钢结构市场份额为 65%以上，电气化铁路接触网市场份额 80%左右。2016 年，公司顺利开展了工业板块与中铁二局的资产置换，2017 年初“中铁工业”作为独立的上市公司平台在中国资本市场崭露头角。中铁工业将继续贯彻落实中国制造“2025”战略和中国工业的“三大转变”，在现有行业领先的业务基础上不断优化产品和业务结构，积极拓展地下工程产业链条，探索地下空间
37、开发及应用的新模式；加强工业和与信息化的“两化”融合，加快开拓特种轨道交通业务，积极参与高层、超高层、高端和高难度建筑钢结构，着力将中铁工业打造成为世界顶尖的基础设施建设领域服务型装备制造商，实现“中铁工业，世界品牌”的宏伟愿景。（四）（四）房地产开发业务房地产开发业务 中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1515/101101 1.行业概览 2016 年国内房地产市场分化明显，地方政府按照中央房地产调控部署“因城施策”，去库存稳房价，房地产市场保持平稳健康发展。2016 年上半年开始，国内房地产市场出现了明显的两极分化，一方面一线和二线热点城市地价、房价不断上涨，另一方面，部分二线城
38、市和三四线城市去库存形式依然严峻。针对复杂的市场环境，国家将“化解库存”作为房地产调控的重要举措，注重解决区域性、结构性问题，同时实行差别化的调控政策。在热点城市引导房地产企业理性拿地，防止土地市场过热，遏制房价过快上涨。截止 2016 年年底，已先后有 24 个城市出台了新一轮楼市调控政策，一线和二线核心城市重启限购限贷，进一步提高购地门槛。对于库存压力较大的三四线城市，宽松的购房政策还在延续，促进合理购房需求的释放。全年，全国房地产开发投资 102,581 亿元，比上年名义增长 6.9%（扣除价格因素实际增长 7.5%），增速比 2015 加快 5.9 个百分点，其中住宅投资增长 6.4%
39、。全国地产销售大幅增长，销售额与销售面积均创历史新高，全国商品房销售面积 157,349 万平方米，增长22.5%，其中住宅销售面积增长 22.4%，办公楼销售面积增长 31.4%，商业营业用房销售面积增长 16.8%。全国商品房销售额 117,627 亿元，增长 34.8%，其中住宅销售额增长 36.1%,办公楼销售额增长 45.8%，商业营业用房销售额增长 19.5%。2.公司业务概况 公司房地产开发业务包括土地一级开发和房地产开发。土地一级开发经营模式是地方政府通过竞争方式授权公司按照规划要求，对一定区域内的土地进行统一的征用、拆迁、城市基础设施建设和社会公共设施建设，使区域内的土地具备
40、规定的供应条件，并通过土地供应收入收回投资及收益。房地产开发经营模式是在境内外通过市场竞争的方式获得房地产开发授权，将新建成的商品房进行出售或出租。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1616/101101 公司是国资委认定以房地产开发为主业的 16 家中央企业之一。截至 2016 年底，公司在全国 23 个省、50 个城市从事房地产开发业务，总建筑面积 5,300.7 万平方米，具备了一定的规模。公司已在住宅、办公、商业、城市综合体、产业园区、轨道交通上盖物业综合开发、会展中心、文化旅游地产等多个领域取得较大优势地位。2016年房地产业务贯彻落实“加快转型升级、推动提质增效”的经营战
41、略，积极推动养老养生地产、文化旅游地产、产业地产、特色小镇等新型房地产业务模式的开展。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 截至 2016 年 12 月 31 日，公司资产总额为 7,545.09 亿元，同比增长 5.72%。报告期内，公司主要资产发生较大变化的有三项，分别为货币资金、应收账款和存货,具体分析和说明请参考“第五节经营情况讨论与分析”项下“报告期内主要经营情况”中的“(三)资产、负债情况分析”。其中：境外资产 352.04 亿元，占总资产的比例为 4.67%。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 业务范围广阔
42、。业务范围广阔。公司业务范围包括铁路、公路、市政、房建、城市轨道交通、水利水电、机场、港口、码头，业务范围涵盖了几乎所有基本建设领域，工程项目遍布中国除台湾以外的各省市自治区以及全球 60 多个国家和地区，能够提供建筑业“纵向一体化”的一揽子交钥匙服务。此外，公司实施有限相关多元化战略，在勘察设计与咨询服务、工业设备和零部件制造、房地产开发、矿产资源开发、高速公路运营、物资贸易、金融等业务方面也取得了较好的发展。专业优势突出。专业优势突出。经过 60 多年的发展，公司在高铁建设、桥梁建设、隧道建设、铁路电气化、盾构及高速道岔的研发制造、试车场建设等方面，积累了丰富的经验，形成了独特的管理和技术
43、优势。桥梁修建技术方面，公司在国内外设计和修建各类桥梁近万座，桥梁修建技术在大跨、轻型、高强、高墩的基础上，向整体、大型、长桥和装配式施工方向发展；已建成的东海大桥、杭州湾跨海大桥、武汉天兴洲大桥和在建的港珠澳跨海大桥、北京至张家口铁路中多项修建技术处于世界先进水平。隧道及城市地铁修建技术方面，公司基本实现了隧道、地下工程的信息化施工，在跨江隧道、跨海隧道、长大隧道等特殊地质情况下的隧道及城市地下工程施工方面创造了全国乃至全世界工程之最。铁路电气化技术方面，公司电气化技术实力代表着当前中国电气化最高水平，公司参建并已投入运行的京沪、京广等高铁均达到世界一流水平，使中中国中铁股份有限公司 201
44、6 年年度报告 1717/1 10101 国电气化铁路的技术水平跨入世界先进行列。截至 2016 年底，公司承建的项目获得国家优质工程奖 209 项，中国建筑工程鲁班奖 151 项，中国土木工程詹天佑大奖 101项，全国优秀工程勘察设计奖 91 项，全国优秀工程咨询成果奖 78 项。科技实力雄厚。科技实力雄厚。截至 2016 年底，公司共获国家科技进步奖 107 项，其中特等奖 5项，一等奖 14 项；省部级（含国家认可的社会力量设奖）科技进步奖 2,699 项；国家级工法 166 项，省部级工法 1,850 项；通过省部级科技鉴定的科技成果 832 项；拥有有效专利授权 5,964 件，其中
45、发明专利 1,661 件；公司拥有“高速铁路建造技术国家工程实验室”、“盾构及掘进技术国家重点实验室”和“桥梁结构健康与安全国家重点实验室”三个国家实验室及 7 个博士后科研工作站、拥有 11 个国家认定的企业技术中心和 40 个省部认定的企业技术中心，并先后组建了桥梁、隧道、电气化、先进工程材料及检测技术、轨道、施工装备、城市轨道工程和磁悬浮交通工程等 8 个专业研发中心和 1 个 BIM 技术应用研发中心。2016 年，公司成功研制出全球首台马蹄形盾构机，成为我国铁路隧道施工技术与装备发展史的里程碑事件，标志着世界异型隧道掘进机研制技术迈向新的阶段。机械装备领先。机械装备领先。雄厚的设备优
46、势是保证公司竞争优势的重要因素，目前公司拥有国内数量最多的隧道掘进机械（盾构/TBM）、亚洲起重能力最大的吊装船、整套深海水上作业施工装备、国内数量最多的用于铁路建设的架桥机及铺轨机，以及国内数量最多的用于电气化铁路建设的架空接触线路施工设备。公司能够自行开发及制造具有国际先进水平的专用重工机械，公司目前是国内最大、全球第二的盾构研发制造企业，是国内最大的铁路专用施工设备制造商，同时公司还是世界上能够独立生产 TBM 并具有知识产权的三大企业之一。截至 2016 年底，公司主要施工设备总台数达 9.5 万台，拥有盾构机/TBM315 台，其中地铁盾构 300 台。专业团队强大。专业团队强大。公
47、司拥有强大的核心技术团队，拥有中高级技术人员 79,254 名，其中教授级高工 1,525 名，中国工程院院士 2 名、国家有突出贡献中青年专家 11 名、全国工程勘察设计大师 8 名、百千万人才工程国家级人选 11 人、享受国务院政府特殊津贴专家人员 280 名。中国中铁股份有限公司 2016 年年度报告 1818/101101 第五节第五节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2016 年是“十三五”规划的开局之年，也是供给侧结构性改革的攻坚之年。面对错综复杂的国际形势和艰巨繁重的国内改革发展稳定任务，中国政府按照协调推进“四个全面”战略布局
48、的要求，贯彻落实 2016 年中央经济工作会议决策部署，加强和改善党对经济工作的领导，坚持稳中求进工作总基调，坚持新发展理念，以推进供给侧结构性改革为主线，适度扩大总需求，坚定推进改革，妥善应对风险挑战，引导形成良好社会预期，经济社会保持平稳健康发展，实现了“十三五”良好开局。2016 年，基础设施建设市场持续蓬勃发展，“一带一路”、京津冀协同发展、长江经济带等政策持续深化；国家围绕铁路、城市轨道交通、公路、城市地下综合管廊和海绵城市等基础设施建设等方面，实施和统筹推进了一批重大项目计划，铁路公路水路固定资产投资继续保持高位；随着政府与社会资本合作（PPP）投融资机制改革顶层方案的出台，PPP
49、 模式已成为重要的工程建设模式。同时为了加快完善交通基础设施网络，充分发挥交通重大工程建设对于促投资、调结构、稳增长的重要作用，交通基础设施重点工程建设三年行动计划、中长期铁路网规划等纲领性文件相继出台，对未来拟重点推进的重大交通基础设施工程建设进行了总体部署，进一步完善基础交通网络，强化基础设施功能，推动形成国内国际的通道连通。2016 年，公司管理层紧紧抓住国内外基建市场发展的良好机遇，围绕打好提质增效攻坚战这一主线，抓好“做实基础、做精项目、做新机制、做严管理、做强实力、做优企业”这六大重点，团结奋进、求真务实，通过外抓市场经营、内抓科学管理，进一步提升了企业市场竞争力，全年各项生产经营
50、指标均再创新高。公司的主营业务为基建建设、勘察设计与咨询服务、工程设备和零部件制造、房地产开发以及其他业务。2016 年，公司实现营业总收入 6,433.57 亿元，同比增长3.08%；利润总额 176.72 亿元，同比增长 8.38%；归属于母公司净利润 125.09 亿元，同比增长 2.05%。受益于国内基础设施建设市场投资加大和“一带一路”战略的推行，公司新签合同额首次突破万亿元大关，达 12,350 亿元，同比增长 29%。其中，公司海外业务首次突破千亿元，达 1025 亿元，同比增长 49.6%；PPP 等基础设施投资新签订单 2,911.6 亿元，同比增长 593%。截至 2016
