1、2016 年年度报告 1/133 公司代码：601010 公司简称：文峰股份 文峰大世界连锁发展股份有限公司文峰大世界连锁发展股份有限公司 2012016 6 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、信永中和会计师事务所（特
2、殊普通合伙）信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人陈松林陈松林、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人顾建华顾建华及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）张凯张凯声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司第四届董事会第二十次会议通过利润分配方案：拟以2016年12月31日总股本为基数，向全体股东实
3、施每10股派发现金红利0.42元（含税），剩余利润作为未分配利润留存。上述利润分配方案尚须提交股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的经营计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 适用 不适用 公司存在宏观经济不景气带来的经营风险、市场竞争等风险，敬请广大投资者注
4、意投资风险。详见本报告中 第四节 经营情况讨论与分析中“公司关于公司未来发展的讨论与分析”。2016 年年度报告 2/133 目录目录 第一节第一节 释义释义.3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.7 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.25 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.37 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.41 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情董事、监事、高级管理人员和员工情况况.42 第九节第九节 公司治理
5、公司治理.47 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.50 第十一节第十一节 财务报告财务报告.51 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.133 2016 年年度报告 3/133 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、本公司、文峰股份 指 文峰大世界连锁发展股份有限公司 文峰集团 指 江苏文峰集团有限公司，公司控股股东 南通文峰大世界、南通门店 指 文峰大世界连锁发展股份有限公司南通文峰大世界分公司 如皋文峰大世界、如皋文峰 指 如皋文峰大世界有限公司，公司全资子公司 如东文峰大世界、如东文峰 指
6、如东文峰大世界有限公司，公司全资子公司 通州文峰大世界、通州文峰 指 通州文峰大世界有限公司，公司全资子公司 海安文峰大世界、海安文峰 指 海安县文峰大世界有限公司，公司全资子公司 海门文峰大世界、海门文峰 指 海门文峰大世界有限公司，公司全资子公司 启东文峰大世界、启东文峰 指 启东文峰大世界有限公司，公司全资子公司 如皋长江文峰、如皋长江 指 如皋长江文峰大世界有限公司，公司全资子公司 靖江文峰 指 文峰大世界连锁发展靖江有限公司，公司全资子公司 泰州文峰 指 泰州文峰大世界有限公司，公司全资子公司 宝应文峰大世界、宝应文峰 指 宝应文峰大世界亚细亚购物中心有限公司，公司控股子公司 如皋白
7、蒲文峰、如皋白蒲 指 如皋白蒲文峰大世界商贸有限公司，公司全资子公司 如皋如城 指 如皋如城文峰大世界商贸有限公司，公司全资子公司 上海文峰千家惠 指 上海文峰千家惠购物中心有限公司、公司全资子公司 文峰通讯 指 江苏文峰通讯有限公司，公司控股子公司 文峰电器 指 江苏文峰电器有限公司，公司全资子公司 加盟管理公司 指 南通文峰超市加盟管理有限公司，公司全资子公司 文峰电器销售 指 南通文峰电器销售有限公司，公司全资子公司 泰州千家惠 指 泰州文峰千家惠超市有限公司，公司全资子公司 麦客隆 指 南通文峰麦客隆购物中心有限公司，公司全资子公司 南通千家惠 指 南通文峰千家惠超市有限公司，公司全资
8、子公司 文景置业 指 南通文景置业有限公司，公司全资子公司 南通大饭店 指 南通大饭店有限公司，公司控股股东控制的企业 上海锦秀文峰 指 上海锦秀文峰贸易发展有限公司，公司全资子公司 连云港锦绣文峰、连云港墟沟 指 连云港锦绣文峰商贸发展有限公司，公司全资子公司 文峰城市广场 指 南通文峰城市广场购物中心有限公司，公司全资子公司 如皋城市广场 指 如皋如城文峰大世界商贸有限公司有限公司，公司全资子公司 如皋长江新文峰 指 如皋长江文峰大世界有限公司，公司全资子公司 上海君欣 指 上海君欣房地产发展有限公司，原公司参股企业 报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 12 月 31 日 2016
9、 年年度报告 4/133 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 文峰大世界连锁发展股份有限公司 公司的中文简称 文峰大世界 公司的外文名称 Wenfeng Great World Chain Development Corporation 公司的外文名称缩写 WFDSJ 公司的法定代表人 陈松林 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张凯 程敏 联系地址 江苏省南通市青年中路59号 江苏省南通市青年中路59号 电话 0513-85505666-8968 0513-85505666-8968 传真
10、 0513-85121565 0513-85121565 电子信箱 三、三、基本情况简介基本情况简介 公司注册地址 江苏省南通市南大街3-21号 公司注册地址的邮政编码 226001 公司办公地址 江苏省南通市青年中路59号 公司办公地址的邮政编码 226007 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 中国证券报、上海证券报、证券日报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票
11、简称 A股 上海证券交易所 文峰股份 601010/六、六、其他相关资料其他相关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市东城区朝阳门北大街8号富华大厦A座9层 签字会计师姓名 路清、王庆涛 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 安信证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区西直门南小街147号国投金融大厦12层 签字的保荐代表人姓名 严俊涛、杨苏 持续督导的期间 2011 年 6 月至 2013 年 12 月 31 日 2016 年年度报告 5/133 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主
12、要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 营业收入 6,771,983,033.32 7,219,232,558.34-6.20 7,795,172,186.40 归属于上市公司股东的净利润 252,529,166.21 257,215,067.02-1.82 443,695,029.57 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 224,116,092.98 257,946,597.42-13.12 368,635,911.55 经营活动产生的现金流量净额 776,203,034.72-462,289.88 168,00
13、3.96 251,226,116.37 2016年末 2015年末 本期末比上年同期末增减（%）2014年末 归属于上市公司股东的净资产 4,133,474,375.05 3,961,818,982.13 4.33 3,947,720,200.04 总资产 6,659,487,524.02 6,915,873,620.97-3.71 6,813,184,091.18 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2016年 2015年 本期比上年同期增减(%)2014年 基本每股收益（元股）0.14 0.14 0.00 0.24 稀释每股收益（元股）0.14 0.14 0.00 0.24 扣
14、除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.12 0.14-14.29 0.20 加权平均净资产收益率（%）6.24 6.60 减少0.36个百分点 11.58 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）5.54 6.62 减少1.08个百分点 9.62 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二
15、二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 2016 年年度报告 6/133 九、九、2016 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 1,984,203,472.52 1,447,195,004.39 1,391,375,8
16、40.99 1,949,208,715.42 归属于上市公司股东的净利润 53,141,663.34 95,529,149.19 36,119,873.20 67,738,480.48 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 58,406,311.44 60,652,983.91 29,457,809.35 75,598,988.28 经营活动产生的现金流量净额 188,586,635.36 50,226,743.70 283,928,544.12 253,461,111.54 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 2016 年二季度扣除非经常性损益后的净利润的调整：因
17、5 月转让上海君欣确认投资收益46,766,360 元，审计确认将其收益计入非经常性损益所致。十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2016 年金额 附注（如适用）2015 年金额 2014 年金额 非流动资产处置损益-6,396,506.89 下注（1）-26,161,939.55 54,333,396.30 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 9,595,477.69 21,937,875.68 23,011,157.02 除同公司正常经
18、营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 3,712,995.88 2,951,315.36 3,751,362.18 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-10,536,070.21 下注（2）9,888,840.36 1,061,910.08 其他符合非经常性损益定义的损益项目 46,766,360.00 下注（3）少数股东权益影响额 6,377.09 -3,940.15-1,384.51 所得税影响额-14,735,560.33 -9,343,682.10-7,097,
19、323.05 合计 28,413,073.23 -731,530.40 75,059,118.02 注：（1）非流动资产处置损益主要为泰州千家惠超市有限公司姜堰分公司因停业转让相关资产产生固定资产处置损失 1,601,513.28 元、长期待摊费用处置损失 2,129,982.33 元；如皋文峰大世界有限公司因重新装修产生固定资产处置损失 1,410,445.10 元；上海超市发展因开发精品超市处置货架等固定资产产生处置损失 582,979.82 元。2016 年年度报告 7/133 （2）除上述各项之外的其他营业外收入和支出主要为南通千家惠支付的的淮安金宇恒房地产开发有限公司项目终止合作违约
20、金 6,000,000.00 元；泰州千家惠姜堰店因停业支付泰州市万博汇商务管理有限公司房屋租赁违约金 2,800,000.00 元；文景置业因招商需求收回已售商业地产项目支付违约金 1,393,003.20 元；泰州电器东进西路店 因停业支付江苏宏图三胞高科技术投资有限公司扬州分公司租赁违约金 1,004,500.00 元。（3）其他符合非经常性损益定义的损益项目为 46,766,360.00 元，为公司本年转让上海君欣房地产发展有限公司 20%股权所取得的处置股权投资收益。第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事
21、的主要业务、经营模式及行业情况说明（一）主要业务：公司是南通市最大的零售企业，也是江苏省领先的零售企业之一，主要从事百货、超市、电器销售专业店的连锁经营业务。公司主要经营地为江苏省南通市和上海市，公司自成立以来主营业务未发生变更。（二）经营模式：1、公司百货、超市、电器三种业态的经营模式为经销和联销，其中联销方式实现的销售收入占销售收入的 73.57%（按 2016 年度计算）。公司门店还有少量的门面或柜台租赁。2016 年年度报告 8/133 联销是一种零售商与供应商合作经营的方式，即供应商提供约定品牌商品在零售商门店指定区域设立专柜，由零售商与供应商共同负责销售，在实现销售后零售商从销售收
22、入中按约定的比率进行扣点分成的一种经营模式。经销是指零售商直接向供应商采购商品，由零售商进行销售后取得商品销售收入的一种经营模式。在经销模式下，零售商的收入来源主要是商品进销差价和各种返利收入。公司百货业态，以联销模式经营为主，报告期间联销方式实现的销售收入占百货业态销售收入的 94.61%。联销的商品主要为服饰、化妆品、黄金珠宝等；超市业态，主要采取经销模式经营，部分商品以联销模式经营，主要是生鲜、熟食、部分日用商品等；电器业态，主要以经销模式经营，部分商品以联销模式经营，主要是部分厨卫产品和小家电等。租赁：零售门店提供门面或柜台租赁，并收取一定的租赁费用，租金收入为利润来源。租赁模式主要应
23、用于购物中心和百货商场的部分区域，主要用于餐饮、影院、KTV、电玩城、银行取款机等满足消费者其他需求的补充服务，以满足消费者的多样化需求。2、公司各业态不同经营模式的收入、成本、毛利情况 经联销收入与毛利（汇总数）单位：万元 币种：人民币 项目 2016 经销 2016 联销 2016 小计 不含税收入 不含税毛利 不含税收入 不含税毛利 不含税收入 不含税毛利 百货 41454.37 2060.15 727852.55 71975.11 769306.92 74035.26 超市 87496.47 5320.95 23063.59 943.96 110560.06 6264.91 家电 15
24、0963.70 12580.28 28165.23 4142.74 179128.93 16723.02 合计 279914.54 19961.38 779081.37 77061.81 1058995.91 97023.19 项目 2015 经销 2015 联销 2015 小计 不含税收入 不含税毛利 不含税收入 不含税毛利 不含税收入 不含税毛利 百货 51553.31 3305.87 765005.96 74686.35 816559.27 77992.22 超市 104029.29 5999.48 21026.31 923.10 125055.60 6922.59 家电 187539.
25、92 13537.78 29620.09 3139.75 217160.01 16677.54 合计 343122.52 22843.14 815652.36 78749.21 1158774.88 101592.35 项目 经销同比 联销同比 同比增减 收入 毛利 收入 毛利 收入 毛利 百货-10098.94 -1245.71 -37153.41 -2711.25 -47252.36 -3956.96 超市-16532.81 -678.54 2037.28 20.86 -14495.53 -657.68 家电-36576.22 -957.50 -1454.86 1002.99 -38031
26、.08 45.49 合计-63207.98 -2881.75 -36570.99 -1687.40 -99778.97 -4569.15 存货及跌价准备 存货分类 单位：元 币种：人民币 项目项目 年末余额年末余额 年初余额年初余额 账面余额账面余额 跌价准备跌价准备 账面价值账面价值 账面余额账面余额 跌价准备跌价准备 账面价值账面价值 库存商品 282,811,654.56 6,063,307.31 276,748,347.25 316,296,718.30 6,729,808.89 309,566,909.41 2016 年年度报告 9/133 项目项目 年末余额年末余额 年初余额年初余
27、额 账面余额账面余额 跌价准备跌价准备 账面价值账面价值 账面余额账面余额 跌价准备跌价准备 账面价值账面价值 其中:百货 55,668,235.24 4,012,334.20 51,655,901.04 69,162,877.92 4,084,014.03 65,078,863.89 超市 99,436,981.25 1,085,033.83 98,351,947.42 105,114,868.32 1,398,438.49 103,716,429.83 电器 127,706,438.07 965,939.28 126,740,498.79 142,018,972.06 1,247,356.
28、37 140,771,615.69 材料物资 3,096,705.99 3,096,705.99 4,643,248.26 4,643,248.26 原材料 43,451.39 43,451.39 472,069.29 472,069.29 开发成本 228,620,970.53 228,620,970.53 开发产品 884,525,034.99 884,525,034.99 1,137,931,473.13 1,137,931,473.13 合计合计 1,170,476,846.93 6,063,307.31 1,164,413,539.62 1,687,964,479.51 6,729,
29、808.89 1,681,234,670.62 存货跌价准备 单位：元 币种：人民币 项目项目 年初余额年初余额 本年增加本年增加 本年减少本年减少 年末余额年末余额 计提计提 其他其他 转回或转销转回或转销 其他转出其他转出 库存商品 6,729,808.89 773,795.88 1,440,297.46 6,063,307.31 其中:百货 4,084,014.03 894,067.98 965,747.81 4,012,334.20 超市 1,398,438.49 161,144.99 474,549.65 1,085,033.83 电器 1,247,356.37-281,417.09
30、 0 965,939.28 合计合计 6,729,808.89 773,795.88 1,440,297.46 6,063,307.31 （三）零售行业情况：零售行业情况在经营情况讨论与分析里进行了论述，详见本报告第四节。（四）公司所处行业地位：公司是南通地区乃至江苏省销售额名列前茅的商业服务企业，公司旗下商业品牌“文峰大世界”、“文峰千家惠”、“文峰电器”、“文峰超市”在消费者中有较高的知名度，“文峰大世界”被江苏省工商行政管理局认定为省著名服务商标，“文峰千家惠”被江苏省南通工商行政管理局认定为市知名服务商标。公司在中国连锁经营协会（）2016 年 5 月 3 日发布的“2015 年中国连
31、锁百强”中排名第二十六（2014 年排名第二十七），“2015 年中国快速消费品连锁百强”中排名第十二，“2015 年主要连锁百货企业经营情况”中排名第二十四。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 报告期内，公司核心竞争力与前期相比未发生重要变化，亦无对公司产生严重影响的情况发生。1、优越的地理位置与品牌影响力 2016 年年度报告 10/133 各门店均在城市的传统或新兴商圈的核心位置，有着得天独厚的地理优势，便利的公共交通为公司带来源源不断的客流，加之公
32、司作为南通地区最大的零售企业和江苏省领先的零售企业之一，自有物业门店取得土地或物业的成本及建筑成本均较低，公司人员成本相对较低，同时有着丰富的百货实体店的经营经验以及“文峰大世界”品牌的优势，始终坚持服务质量和品牌建设，满意工程的形象已深入人心，在企业文化的塑造上，公司围绕人文购物人性服务的经营理念，实施满意工程长效机制，在省内外均有一定的知名度，经过公司多年的精耕细作，得到了市场和消费者的普遍认可。2、强大的供应链支持 品牌的竞争，其实质是供应链竞争。2016 年，从品牌引进来看，采批公司共新增品牌 480 个，淘汰品牌 530 个（上年为 423 个），移位品牌 548 个，在引进地新品中
33、，有国际轻奢女鞋“UGG”、国际运动装备类标杆品牌“安德玛”、设计师女装品牌“班小雪”、国际潮牌“BOY LONDON”、杂货品牌“tutu.Anna”等，除部分新品有市场培育期外，相当多的品牌销售业绩突出。独有品牌率41.43%，较上年提高了 5.81 个百分点。从品牌直营情况来看，直营比率为 49.05%，较上年提高了 1.61 个百分点；从采批公司各业务部来看，比率也略有增加，其中，女装为 70.5%，高居各业务部榜首，其次是男装，为 60%，运动休闲部则增长明显，从上年的 38.7%提高至 2016 年的 44.2%。3、庞大的会员群体的支撑 为了把顾客对企业的满意度切实转化为亲密度、
34、忠诚度，公司已建立会员管理制度，通过会员折扣、邮报、积分返利及其他形式为会员提供更多附加值，有效地建立了亲密顾客关系。2016年，文峰百货会员总数达 74.86 万，同比增加了 13%，增长较快，特别是其中微会员有 38.03 万（含实体卡绑定 13.78 万），同比增长高达 51.5%；有效会员为 36.89 万，占全部会员的比例为49%；纯微会员（非实体卡绑定）有效占比为 32%；年初，休眠会员总数为 20.97 万，全年激活2.67 万，占 13%，产生销售 1.11 亿元。4、积极向上的企业文化和管理团队 积极向上的企业文化、志存高远的企业理想，吸引和团结了一大批热爱零售业的精英人才，
35、形成了一支规模大、包容和谐、战斗力强的人才团队，这支队伍精于管理、善于创新、专业、敬业，对行业发展具有准确的判断和前瞻性，是公司创业发展的根本保证。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2016 年，由于宏观经济持续低迷，加上电商的进一步分流，不少零售企业的经营业绩下滑。公司百货、超市、电器等各业态，面对严峻形势，主动作为，调整创新，细化管理，攻坚克难，克服各种不利因素，为全年经营工作的稳定和经营目标的实现付出了很大努力，取得了较好的成绩。百货业方面，2016 年加大力度优化商品结构，改善购物环境，改进会员维护，百货业销售收入 43.
36、76 亿元，比上一年下降 6.03%。2016 年年度报告 11/133 超市业方面，2016 年通过优化规范流程标准，强化门店营运管理，加强供应链渠道建设，实行蔬果自采，力推进口类趋势商品，超市业销售收入 6.57 亿元，同比下降 12.81%。电器业方面，2016 年面对线上线下日益激烈的电器市场竞争，夯实基础，转型升级，提高效益，电器业销售收入 10.72 亿元，同比下降 15.40%。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入67.72亿元，同比下降6.20%；归属于上市公司股东的净利润2.52亿元，同比下降1.82%；归属于上市公司股东的扣除非经常性
37、损益的净利润2.24亿元，同比下降13.12%。(一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 6,771,983,033.32 7,219,232,558.34-6.20 营业成本 5,486,220,590.38 5,854,013,857.59-6.28 销售费用 471,485,323.89 456,430,070.22 3.30 管理费用 253,425,259.24 296,668,964.38-14.58 财务费用 46,988,331.09 46
38、,547,876.58 0.95 经营活动产生的现金流量净额 776,203,034.72-462,289.88 168,003.96 投资活动产生的现金流量净额-89,848,170.95-360,978,465.93 75.11 筹资活动产生的现金流量净额-456,111,191.00 221,801,266.11-305.64 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 营业收入同比下降 6.2%，主要是受经济形势、市场竞争及网店的影响，百货、家电与超市的销售收入同比减少57250万元，以及如皋如城与文景置业等房地产的销售收入同比增加 12463万元等；营业成本同比下降 6.28
39、%，主要是受商品销售收入、房地产销售收入的影响，其销售成本也相应地发生增减，百货、家电与超市的销售成本同比减少 52033 万元，如皋如城与文景置业等房地产的销售成本同比增加 14970 万元等。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）百货业态 4,375,967,676.42 3,635,353,544.35 16.92-6.03-6.17 增加0.12 个百分点 超市业态 657,104,05
40、9.36 594,627,447.53 9.51-12.81-13.09 增加0.29 个百分点 2016 年年度报告 12/133 电器业态 1,072,215,084.91 911,061,132.03 15.03-15.40-17.40 增加2.05 个百分点 其 他 438,391,921.18 317,522,516.35 27.57 40.67 87.93 减少 18.21个百分点 合计 6,543,678,741.87 5,458,564,640.26 16.58-6.38-6.38 增加0.00 个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上
41、年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）南通地区 5,711,020,931.22 4,844,746,806.67 15.17-4.86-4.65 减少0.18 个百分点 其他地区 1,930,552,791.46 1,711,457,317.33 11.35-7.89-7.98 增加0.09 个百分点 抵 销 1,097,894,980.81 1,097,639,483.74 -1.00-1.17 合计 6,543,678,741.87 5,458,564,640.26 16.58-6.38-6.38 增加0.00 个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用
42、 不适用 百货业态：因受经济形势、市场竞争及网店的影响，百货的商品销售从 2015 年下半年开始有所下降，为确保供应商长期互利合作，公司 2015 年对其进行了让利，造成 2016 年其成本同比减少高于收入，毛利率相应地略有上升。超市业态：因受销售市场的影响，各超市门店商品销售收入同比减少，其商品销售成本也同比减少，加上促销让利同比减少造成其毛利率略有上升。电器业态：因受经济形势、市场竞争及网店的影响，电器收入与成本分别同比减少，扣除收入减少因素，成本的下降主要是 2016 年合约的返点有所提高，返利也随之增加，故毛利率同比有所上升等。其他：由于本期出售房确认的收入同比增加，使其成本也相应地增
43、加，但因本年增加的如城主要是商品房的销售，加上文景本年出售的主要也是商品房，其毛利率低于其上年出售的商铺，造成其毛利率同比下降等。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 百货业态 百货业态 3,635,353,544.35 66.60 3,874,301,370.39 66.45-6.17 同上述2016 年年度报告 13/133 超市业态 超市业态 594,627,447.
44、53 10.89 684,151,120.75 11.73-13.09 收入分析 电器业态 电器业态 911,061,132.03 16.69 1,102,918,741.91 18.92-17.40 其 他 其 他 317,522,516.35 5.82 168,957,482.21 2.90 87.93 成本分析其他情况说明 适用 不适用 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名供应商采购额 43,527.72 万元，占年度采购总额 9.67%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。2.2.费用费用 适用
45、 不适用 销售费用同比上升 3.30%，主要是固定资产折旧、长期待摊费用、保洁费等同比增加 2729 万元，而租赁费、广告促销费、修理费等同比减少 1216 万元的影响；管理费用同比下降 14.58%，主要是税金按规定转入税金及附加造成同比减少 2550 万元，以及工资薪酬、广告促销费等同比减少 2381 万元，而无形资产摊销、修理费等同比增加 612 万元的影响；财务费用同比上升 0.95%，主要是利息收入与利息支出同比减少 234 万元与 220 万元，银行手续费同比增加 30 万元。3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 4.4.现金流现金流 适用 不适用
46、经营活动产生的现金流量净额同比上升 168003.96%，主要是销售商品与购买商品提供劳务收支的现金较上年分别减少 71867 万元与 122200 万元，各项税费支付的现金较上年减少 18218 万元，以及 15 年退还上海松江合作意向金 9945 万元并收违约补偿 660 万元等所致；投资活动产生的现金流量净额同比上升 75.11%，主要是收回上海君欣投资款 29814 万元，支付南通华尔康投资款 2450 万元等；筹资活动产生的现金流量净额同比下降 305.64%，主要是向江苏文峰集团有限公司及南通新有斐大酒店有限公司的借款 2015 年为 60000 万元，2016 年归还 35000
47、 万元；向银行的借款与还款分别较 2015 年减少 9078 万元与 17443 万元；分配股利较 2015 年减少 18295 万元，以及偿付利息支付现金较 2015 年减少 549 万元所致。2016 年年度报告 14/133 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 624,689,057
48、.85 9.38 420,998,885.08 6.09 48.38 主要是收回上海君欣投资款29814 万元与年初收到上年政府补贴款 1081 万元，以及投资南通华尔康与分红分别支付 2450 万元与 8316 万元 存货 1,164,413,539.62 17.49 1,681,234,670.62 24.31-30.74 主要是文景与如城出售商品房与店铺造成较年初减少48229 万元，以及商品销售同比下降其库存商品较年初减少 3282 万元等 其他流动资产 257,171,252.81 3.86 122,338,903.72 1.77 110.21 按规定转入增值税留抵等8700 万元，
49、以及银行理财产品增加 7890 万元，预售房产预交的各项税费减少 3193万元等 长期股权投资 24,507,000.00 0.37 298,144,600.00 4.31-91.78 增加南通华尔康投资 2450万元，收回上海君欣投资29814 万元 在建工程 206,649,617.77 3.10 498,946,746.81 7.21-58.58 松江、如城、上海增加工程投入 6298 万元，以及海门、启东、海安等工程完工并交付使用转固定资产 35528 万元等 无形资产 692,199,248.63 10.39 467,358,186.63 6.76 48.11 主要是松江增加土地使用
50、权27121 万元，如城按勘测报告调减土地使用权 2929 万元，以及本期摊销 1829 万元等 其他非流动资产 4,280,865.89 0.06 263,309,000.00 3.81-98.37 16 年 3 月上海市松江区规划和土地管理局移交松江所购土地将年初余额转无形资产26331 万元，以及松江增加待抵进项税 428 万元 应交税费 153,442,873.29 2.30 59,480,859.72 0.86 157.97 按规定转出增值税留抵使增值税较年初增加 1532 万元，减少未抵进项 5621 万元，以及较年初增加企业所得税1202 万元、房产税 821 万元、土地增值税
