1、广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 1 广东万家乐股份有限公司广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告年年度报告 2017 年年 04 月月 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。公司负责人陈伟、主管会计工作负责人
2、罗周彬及会计机公司负责人陈伟、主管会计工作负责人罗周彬及会计机构负责人构负责人(会计主管会计主管人员人员)梁小明声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。梁小明声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议除下列董事外，其他董事亲自出席了审议本次年报的董事会会议 未亲自出席董事姓名 未亲自出席董事职务 未亲自出席会议原因 被委托人姓名 张译军 董事 工作原因 黄志雄 张逸诚 董事 工作原因 张敬来 李向民 董事 工作原因 沈桂贤 1、报告期，公司出售了全资子公司广东万家乐燃气具有限公司、报告期，公司出售了全资子公司广东万家乐燃气具
3、有限公司 100%股权。股权。从从 2017 年年 1 月月 1 日起，公司不再有厨卫电器业务的营业收入，将面临主营业务日起，公司不再有厨卫电器业务的营业收入，将面临主营业务收入和经营规模下降的风险，公司未来能否保持业绩稳定存在收入和经营规模下降的风险，公司未来能否保持业绩稳定存在不确定性。不确定性。2、公司拟通过现金收购和增资的方式持有浙江翰晟携创实业有限公司、公司拟通过现金收购和增资的方式持有浙江翰晟携创实业有限公司 60%股权，浙江翰晟主要开展大宗商品贸易和供应链管理服务业务，能否与公司现股权，浙江翰晟主要开展大宗商品贸易和供应链管理服务业务，能否与公司现有业务进行资源优化整合，最大化地
4、发挥互补优势，存在一定的不确定性。虽有业务进行资源优化整合，最大化地发挥互补优势，存在一定的不确定性。虽然转让方对本公司就浙江翰晟然转让方对本公司就浙江翰晟 2016-2019 年业绩作出了补偿承诺，但业绩承诺年业绩作出了补偿承诺，但业绩承诺能否完成存在不确定性。能否完成存在不确定性。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 690816000 为基数，向为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 0.50 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积股（含税），不以公积广东万家乐股份有限公司 2016
5、年年度报告全文 3 金转增股本。金转增股本。目目 录录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.1010 第五节第五节 重要事项重要事项.2323 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.3434 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.3939 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.3939 第九节第九节 公司治理公司治理.4848 第十节第十节 公
6、司债券相关情况公司债券相关情况.5555 第十一节第十一节 财务报告财务报告.5959 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.1 15 51 1 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 本公司、公司或万家乐 指 广东万家乐股份有限公司 报告期、本报告期 指 2016 年 1 月 1 日至 2016 年 12 月 31 日 万家乐燃气具 指 广东万家乐燃气具有限公司 顺特电气 指 顺特电气有限公司 顺特设备 指 顺特电气设备有限公司 西藏汇顺 指 西藏汇顺投资有限公司 蕙富博衍 指 广州蕙富博衍投资合伙企业（有限合伙）浙江翰晟 指 浙江翰晟携创
7、实业有限公司 11 万家债、本期债券 指 广东万家乐股份有限公司 2011 年公司债券 中投证券 指 中国中投证券有限责任公司 鹏元评估 指 鹏元资信评估有限公司 汇垠澳丰 指 广州汇垠澳丰股权投资基金管理有限公司 汇垠天粤 指 广州汇垠天粤股权投资基金管理有限公司 施耐德东南亚 指 施耐德电气东南亚（总部）有限公司 陈村信达 指 佛山市顺德区陈村镇信达实业发展有限公司 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 万家乐 股票代码 000533 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中
8、文名称 广东万家乐股份有限公司 公司的中文简称 万家乐 公司的外文名称（如有）Guangdong Macro Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）Macro 公司的法定代表人 陈伟 注册地址 广东省佛山市顺德区大良街道顺峰山工业区 注册地址的邮政编码 528333 办公地址 广东省佛山市顺德区大良街道顺峰山工业区 办公地址的邮政编码 528333 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 黄志雄 张楚珊 联系地址 广东省佛山市顺德区大良街道顺峰山工业区 广东省佛山市顺德区大良街道顺峰山工业区 电话 0757-2232122
9、9 0757-22321232 传真 0757-22321237 0757-22321237 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证券法律部 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 914406061903638804 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）报告期内，公司主营业务无发生变化。公司出售了全资子公司广东万家乐燃气具有限公司 100%股权，于 2016 年 12
10、月 27 日完成工商变更登记，自 2017 年 1 月 1 日起，万家乐燃气具不再合并在公司报表范围，公司主营业务也不再包含厨卫家电业务。历次控股股东的变更情况（如有）报告期内，公司控股股东发生了变更，由西藏汇顺投资有限公司变更为广州蕙富博衍投资合伙企业（有限合伙）。五、其他有关资五、其他有关资料料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 广东省珠海市香洲区康宁路 16、18 号 签字会计师姓名 李韩冰、王明丽 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 财务顾问
11、名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 长城证券股份有限公司 深圳市福田区深南大道 6008号特区报业大厦 16-17 层 刘逢敏、钱学深 2016 年 12 月 27 日至 2017 年12 月 31 日 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2016 年 2015 年 本年比上年增减 2014 年 营业收入（元）4,338,469,730.61 4,130,364,236.00 5.04%3,896,458,570.23 归属于上市公司股东的净利润（元）226,657,894.0
12、4 123,795,073.26 83.09%127,153,169.01 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）5,041,869.64 91,645,006.93-94.50%104,275,223.31 经营活动产生的现金流量净额（元）261,643,972.91 502,865,785.45-47.97%-18,377,172.15 基本每股收益（元/股）0.33 0.18 83.33%0.18 稀释每股收益（元/股）0.33 0.18 83.33%0.18 加权平均净资产收益率 15.26%9.25%6.01%10.03%2016 年末 2015 年末 本年末比上年末增减
13、 2014 年末 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 7 总资产（元）3,258,861,293.02 4,165,288,874.61-21.76%3,906,410,774.69 归属于上市公司股东的净资产（元）1,580,336,780.01 1,372,197,742.62 15.17%1,290,760,058.51 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在
14、按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 950,105,791.34 1,028,262,908.07 988,245,378.09 1,371,855,653.11 归属于上市公司股东的净利润
15、29,928,771.07 15,753,234.88-29,661,737.40 210,637,625.49 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 27,346,308.68 16,881,128.33-18,033,976.81-21,151,590.56 经营活动产生的现金流量净额-172,586,599.43 186,733,110.20 48,829,742.59 198,667,719.55 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非九、非经常性损益项目及金额经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 201
16、6 年金额 2015 年金额 2014 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）225,271,236.01 24,354,553.29-852,605.69 其中处置子公司收益227,177,757.99 元；其他非流动资产处置损益-1,906,521.98 元。计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）6,153,679.70 7,284,540.30 9,935,255.78 委托他人投资或管理资产的损益 16,613,769.41 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 8 对外委托贷款取得的损益 5
17、,609,571.99 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-136,992.45 3,333,342.36 2,448,705.19 其他符合非经常性损益定义的损益项目-13,949,232.51 252,410.52 减：所得税影响额-2,069,708.72 2,379,519.45 7,005,498.49 少数股东权益影响额（税后）-2,207,624.93 695,260.69 3,871,252.49 合计 221,616,024.40 32,150,066.33 22,877,945.70-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常
18、性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内，公司以市场需求、国家产业政策和高新技术为导向，主营输配电设备业务和厨卫电器业务。公司控股孙公司顺特电气设备有限公司负责输配电设备业务的具体运营。顺特电气设备
19、有限公司专业制造和销售各种类型的干式变压器、预装式变电站、组合式变压器、中低压开关柜、干式电抗器等高品质的电气设备。是由顺特电气有限公司（原顺德特种变压器厂）与法国施耐德电气共同设立的中外合资企业，目前已成为享誉全球的输配电设备供应商，中国干式变压器行业翘楚。近年公司致力于环保设计、能源节约，重视产品的优化设计，降低损耗，减少资源浪费。产品广泛应用于国内外多个城市的轨道交通、水利发电站、风力发电站、火力发电站、光伏能源发电站、工矿企业、商业民用建筑配电站、国家电网及南方电网等电力和配电系统。公司全资子公司广东万家乐燃气具有限公司负责厨卫电器业务的具体运营。主要从事燃气热水器、电热水器、空气能热
20、水器、壁挂炉、燃气灶具、吸油烟机、消毒柜及家用小家电等系列产品的研发、制造、销售和服务，提供包括家庭和商业热水、家庭厨房的专业解决方案，持续帮助每个家庭降低能源消耗，创造高品质的热水和厨房生活。公司输配电设备业务受惠于国家经济的长期中高速增长、持续的城市化进程、基础设施提升改善以及输配电系统环保、智能、安全建设的不断深入，输配电设备业务得以持续发展和扩张。经过三十多年的发展，本公司厨卫电器业务相对较成熟且已进入平台整理期。近年来研发及设备等投入相对不足，公司产品竞争力下降，销售收入的提升主要依赖加大市场投入来实现，盈利能力因此不断下降。此外，以京东、天猫、苏宁易购为代表的电商平台已逐渐成为目前
21、厨卫电器销售的主要渠道之一，而本公司厨卫电器业务一直较为依赖传统渠道进行线下销售，未来电商销售渠道的拓展将导致营销费用的增加，同时公司能否实现渠道的转型升级尚存在不确定性。如需进一步发展厨卫电器业务，提升厨卫电器业务的产品竞争力和盈利能力，对照同行业上市公司，公司将在新厂房建设及设备升级改造，连同配套的研发、品牌建设以及渠道转型升级方面增加投入，资本需求进一步增大，资金压力较大。广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 9 二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 报告期内没有发生变动 固定资产
22、同比增加 48.07%，主要是顺特设备新厂区工程完工转入。详见第十一节财务报告七.注释 19。无形资产 同比减少 19.83%，主要公司剥离厨卫电器业务，处置万家乐燃气具股权，期末不再将其纳入合并范围引起期末余额减少。在建工程 同比减少 99.55%，主要是顺特设备新厂区工程完工转入。详见第十一节财务报告七.注释 20。应收票据 同比减少 78.94%，主要公司剥离厨卫电器业务，处置万家乐燃气具股权，期末不再将其纳入合并范围引起期末余额减少。预付款项 同比增加 48.21%，主要是顺特设备增加预付材料款。存货 同比减少 60.68%，主要公司剥离厨卫电器业务，处置万家乐燃气具股权，期末不再将其
23、纳入合并范围引起期末余额减少。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司在输配电设备行业的核心竞争力体现为干变产品的品牌影响力、强大的研发及产品设计能力、成熟的制造工艺水平、高效的ERP企业资源计划管理系统、卓有成效的产品质量控制能力以及完善的销售网络、优质高效的售后服务、快速的客户响应机制等。报告期内，上述核心竞争力要素得到进一步巩固和提升。公司于2017年3月17日起持有浙江翰晟携创有限公司60%股权，浙江翰晟是一家从事大宗商品贸易和供应链管理服务相结合的企业，主营石化、金属等大宗商品贸易和围绕大
24、宗商品贸易项下的供应链管理服务。浙江翰晟的管理层在传统聚酯化工行业领域长期精耕细作，具备良好的客户基础；浙江翰晟拥有顺畅的现货营销网络，利用在深耕细分行业和部分商品购销规模上的优势，有着较强的谈判能力获得成本较低的商品，将商品从生产方和供给方安全、高效地转移给下游需求者，通过对商品进行时间、空间的转换创造利润。在开展贸易业务过程中上下游客户在供应链上存在需求，浙江翰晟利用自身在渠道、信息和资金上的优势，形成以现货贸易和上下游中小客户需求相结合的供应链管理业务。广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 10 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2016年
25、，公司以“夯基础、提质量、上水平、树标杆”为目标，着力在产品基础、管理基础、市场基础和发展基础等基础建设上求新突破，深化产品、机制、用人、管理、业务、营销、发展等方面的创新，在产品、业务、结构、营销、模式等方面进行转型升级，实现经营效率有效提升，经营质量进一步改善。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述（1）输配电设备业务分析）输配电设备业务分析 报告期内，面对日趋激烈的竞争，作为公司输配电设备业务的运营者顺特电气设备有限公司上下众志成城，团结协作，建设、搬迁、经营工作齐头并进，各项工作有条不紊扎实开展。公司重点领域品牌影响力得到进一步提升，结构得到进一步优化；规模保持同比持平；货款
26、回笼率上升，降本增效工作成效显著；公司积极落实政府支持项目，助推公司科技研发和技术改造工作，应用研发得到强化，2016年，获得省级守合同重信用企业荣誉称号；累计获得14项专利申请；公司有7项产品被列为省高新技术产品，6项新产品通过省级鉴定，其中智能变压器终端填补了省内空白，技术性能达到国内领先水平；核心产品干变的产量创历史新高；公司经营质量得到进一步提升。2016年，中国经济经历了供给侧改革的种种挑战，配电行业整体市场需求持续萎缩，市场竞争日趋白热化；顺特设备公司经历了厂区大搬迁的经营考验，确保了“搬迁不停产”，正式入驻大良五沙工业园区。在严峻的内外部环境下，顺特设备公司经受住了多重考验，公司
27、总体订单完成虽然距年初的目标稍有欠缺，但确保了龙头产品和重点核心领域的市场份额，且销售取得了一定的增长！虽然市场经济大环境仍然处于下行阶段，但货款回收仍取得了增长，并圆满完成了年度的目标任务。报告期内，顺特设备公司紧紧围绕“市场服务主题年”，针对性地开展了各项专题活动，使公司在搬迁后短时间内产能和现场管理迅速得到释放和规范；始终坚持“提质增效、创新转型”的经营理念，同心同德、真抓实干，确保了重点核心领域市场份额，并积极拓展新能源市场，为实现公司2020年战略规划迈出了重要的一步。研发技改方面：在保证新能源项目持续开发的前提下，2016年完成船舶岸电预装式变电站、变压器智能控制器和集成逆变器的预
28、装式变电站/组合式变电站的研制；完成了干变环境试验C2E2F1，ZFRN-40.5/125-31.5负荷开关-熔断器组合电器开发；并开发了CRM系统审批的手机智能APP。累计四大类产品23个单元通过电能产品认证、变压器10个单元通过节能认证，开关柜23个单元通过3C认证。在市场营销方面：全年签订合同约1700份，完成交付约13000台/套。针对多条地铁项目集中交货问题，积极做好合同技术、商务、货期等问题对外联系沟通确认工作，确保上海地铁、广州地铁、武汉地铁等众多轨道交通以及京东方多项目的顺利交货任务。海外市场方面，除了传统优势干变产品突破了阿布扎比水电局、越南升龙电厂、土耳其速马电厂等多个国家
29、、城市的业绩，开关柜产品也取得了印尼订单，实现了首个出口项目。随着市场份额的扩大，售后服务工作积极整理完善售后服务制度和文件，编制了售后服务标准化手手册。营销中心密切关注各区项目、人员配置，综合调配市场资源，最大限度保证订单成功率和现场服务需求。（2）厨卫电器业务分析）厨卫电器业务分析 报告期内，在全球经济普遍低迷的情况下，中国经济的一枝独秀使国际大型厨卫电器企业将战略重心转向中国市场，致使国内市场竞争更加激烈。国内房地产政策调控不断加码，短期内房地产市场去库存压力依然较大，市场低迷难有明显改善，家电行业整体增速有所放缓。此外，环保重压与新运输法纷纷被冠上“史上最严”的定语，原材料价格持续上涨
30、，人工成本也在不断提升，导致企业生产成本上涨。而消费者对节能型产品的偏好逐渐增加，市场对厨卫产品在美观度、个性化、智能化、操作便利性等方面的追求不断提升，产品更新换代加快，这对厨卫厂商提出了更高的要求。广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 11 报告期内，公司厨卫电器业务板块，加大了市场营销的投放，通过营销业务模式创新、组织变革与管理提升，力图实现企业持续发展。厨卫电器业务持续推行以ISO标准为基础的全面质量管理工作，建立方针目标管理体系，加大管理评审力度；推动营销体系创新，加强市场督导；推行国内市场重点区域帮扶计划，整合厨电橱柜产品，通过市场调研明确研发针对性产品，配套个性化营销
31、策略；总结和完善直营代理模式，推行“区域营销中心”机制；积极参加国外展会，开拓海外市场；加大服务体系建设投入，完善现有服务网络体系，建立可以覆盖广大三、四级市场的、以专业服务商为主体的辅助型服务网络体系，并组织召开全国重点服务商大会。作为老牌的厨卫电器生产企业，燃气具公司以国家认定企业技术中心及博士后工作站为平台，以用户体验为出发点指导产品开发，推行并行研发模式，缩短研发周期，建立新品市场用户体验、回访、反馈调研体系；加强与国内外知名院校及战略合作伙伴的研发机构合作，加大工业设计投入，提升工业设计能力；深化成本控制，继续推进“招标”机制，推行规模化生产；推行绿色制造与智能制造，改造不利于环保的
32、组织环节与生产工艺。受行业竞争加剧、自身品牌建设及设备更新持续投入不足、电商销售渠道拓展较迟等因素的影响，报告期内，厨卫电器业务板块利润率呈下降趋势，行业竞争力有所减弱。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 4,338,469,730.61 100%4,130,364,236.00 100%5.04%分行业（1）工业 4,332,385,829.09 99.86%4,116,620,153.46 99.67%5.24%（2）旅游饮食服务业 6,083,901.52 0
33、.14%13,744,082.54 0.33%-55.73%分产品 厨卫家电系列产品 2,812,895,606.39 64.84%2,567,556,926.80 62.16%9.56%变压器系列产品 1,519,490,222.70 35.02%1,549,063,226.66 37.50%-1.91%旅游饮食服务及其他 6,083,901.52 0.14%13,744,082.54 0.33%-55.73%分地区 国内 4,162,944,090.19 95.95%4,019,626,509.73 97.32%3.57%国外 175,525,640.42 4.05%110,737,726
34、.27 2.68%58.51%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 12 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 工业 4,332,385,829.09 2,921,139,301.13 32.57%5.24%4.00%0.80%分产品 厨卫家电系列产品 2,812,895,606.39 1,920,199,593.15 31.74%9.
35、56%6.88%1.71%变压器系列产品 1,519,490,222.70 1,000,939,707.98 34.13%-1.91%-1.11%-0.53%分地区 国内 4,162,944,090.19 2,816,512,468.22 32.34%3.57%3.30%0.17%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2016 年 2015 年 同比增减 厨卫电器行业 销售量 台 台 4,312,035 4,166
36、,267 生产量 台 台 4,330,437 4,092,318 库存量 台 台 254,497 238,294 输配电行业 销售量 台 台 9,234 9,017 生产量 台 台 8,966 9,918 库存量 台 台 1,091 1,348 相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 厨卫电器行业 原材
37、料 1,003,735,977.86 52.27%776,029,365.69 46.78%29.34%广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 13 厨卫电器行业 人工工资 50,149,494.92 2.61%44,024,869.06 2.55%13.91%厨卫电器行业 折旧及摊销 9,024,338.63 0.47%7,814,260.42 0.42%15.49%厨卫电器行业 能源 7,244,099.17 0.38%6,875,749.88 0.39%5.36%输配电设备行业 原材料 876,775,101.79 87.60%923,471,057.20 90.97%-5.0
38、6%输配电设备行业 人工工资 55,814,369.01 5.58%62,330,969.22 6.14%-10.45%输配电设备行业 折旧及摊销 3,930,589.03 0.39%6,448,188.00 0.64%-39.04%输配电设备行业 能源 4,895,550.13 0.49%4,467,773.02 0.44%9.57%（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 转让子公司变更合并范围：2016年11月9日，公司与西藏汇顺投资有限公司、张逸诚签署股权转让协议，将厨卫电器业务进行剥离，将对应的燃气具公司100%股权分别转让给西藏汇顺40%股权和张逸诚
39、60%股权。截至2016年12月27日，燃气具公司已完成工商变更登记手续，并领取了新的营业执照，万家乐股份公司持有的燃气具公司100%股权已经过户至西藏汇顺和张逸诚名下。截止2017年1月23日，本公司股权转让价款已全部收讫。本公司不再持有燃气具公司的股权。对广东万家乐燃气具有限公司（包含燃气具公司子公司：广东万家乐厨房科技有限公司、万家乐热能科技有限公司、广东万家乐技术服务有限公司、万家乐空气能科技有限公司、广东万家乐电气科技有限公司、广东万家乐网络科技有限公司、广东万新达电子科技有限公司），2016年度的利润表和现金流量表纳入合并范围，2016年12月31日资产负债表未予合并。（7）公司报
40、告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）513,860,744.59 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 11.85%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 112,852,807.98 2.60%2 第二名 106,765,583.22 2.46%3 第三名 101,488,134.56 2
41、.34%4 第四名 97,511,740.17 2.25%5 第五名 95,242,478.66 2.20%合计-513,860,744.59 11.85%广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 14 主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）484,736,007.93 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 27.21%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 第一名 126,488,757.68 7.10%2 第二名 112,677
42、,427.42 6.33%3 第三名 105,134,812.44 5.90%4 第四名 73,086,540.11 4.10%5 第五名 67,348,470.28 3.78%合计-484,736,007.93 27.21%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 946,764,471.17 753,558,471.59 25.64%不适用 管理费用 307,755,607.29 271,715,165.32 13.26%不适用 财务费用 25,437,716.00 21,096,674.77 20.58%
43、不适用 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 报告期内，公司研发项目主要为厨卫电器业务和输配电设备业务的技术研究和新产品开发，各项研发项目基本能按计划完成，有效推动了产品的升级换代，从而推动企业的发展。公司研发投入情况 2016 年 2015 年 变动比例 研发人员数量（人）611 592 3.21%研发人员数量占比 14.83%14.00%0.83%研发投入金额（元）98,734,865.27 122,837,032.00-19.62%研发投入占营业收入比例 2.28%2.97%-0.69%研发投入资本化的金额（元）0.00 0.00 广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 15
44、资本化研发投入占研发投入的比例 0.00%0.00%研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2016 年 2015 年 同比增减 经营活动现金流入小计 4,451,949,142.44 4,345,114,144.90 2.46%经营活动现金流出小计 4,190,305,169.53 3,842,248,359.45 9.06%经营活动产生的现金流量净额 261,643,972.91 502,865,785.45-47.97%投资活动现金流入小计 3,246,819,28
45、7.10 2,544,401,381.89 27.61%投资活动现金流出小计 3,266,054,936.77 3,038,316,102.86 7.50%投资活动产生的现金流量净额-19,235,649.67-493,914,720.97 筹资活动现金流入小计 150,000,000.00 89,800,000.00 67.04%筹资活动现金流出小计 308,851,015.52 192,174,648.08 60.71%筹资活动产生的现金流量净额-158,851,015.52-102,374,648.08 现金及现金等价物净增加额 83,929,828.28-93,118,723.13 相
46、关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 报告期，受经营活动现金流出增大的影响，经营活动产生的现金流量净额同比减少；投资活动产生的现金流量净额同比增加，主要系处置燃气具公司股权导致现金流入增加；筹资活动产生的现金流量净额同比减少，主要系偿还部分银行贷款导致投资活动现金流出增加。报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 四、资产及负债状况四、资产及负债状况 1、资产构成重大变动情况、资产构成重大变动情况 单位：元 2016 年末 2015 年末 比重增减 重大变动说明 广东万家乐股份有
47、限公司 2016 年年度报告全文 16 金额 占总资产比例 金额 占总资产比例 货币资金 338,289,461.74 10.38%263,425,370.61 6.32%4.06%应收账款 1,235,887,210.80 37.92%1,275,270,353.35 30.62%7.30%存货 213,578,716.32 6.55%543,162,430.17 13.04%-6.49%投资性房地产 22,774,407.99 0.70%24,272,308.59 0.58%0.12%长期股权投资 0.00%0.00%0.00%固定资产 232,240,702.77 7.13%156,84
48、2,269.69 3.77%3.36%在建工程 747,976.89 0.02%167,529,678.34 4.02%-4.00%短期借款 10,000,000.00 0.31%80,000,000.00 1.92%-1.61%2、以公允价值计量的资产和负债、以公允价值计量的资产和负债 适用 不适用 3、截至报告期末的资产权利受限情况、截至报告期末的资产权利受限情况 公司于2012年5月15日发行了4亿元“广东万家乐股份有限公司2011年公司债券”，将全资子公司广东万家乐燃气具有限公司100%股权（于2016年12月27日转让）和顺特电气有限公司92.46%股权质押给中国中投证券有限责任公司
49、，为本期债券的足额偿付提供担保。本期债券将于2017年5月15日到期，公司将于本期债券到期日偿还全部本金和应付利息，然后公司将立即办理所属子公司的解除质押手续。五、投资状况五、投资状况 1、总体情况、总体情况 适用 不适用 报告期投资额（元）上年同期投资额（元）变动幅度 319,561,730.08 126,761,259.15 152.10%2、报告期内获取的重大的股权投资情况、报告期内获取的重大的股权投资情况 适用 不适用 单位：元 被投资公司名称 主要业务 投资方式 投资金额 持股比例 资金来源 合作方 投资期限 产品类型 截至资产负债表日的进展情况 预计收益 本期投资盈亏 是否涉诉 披
50、露日期（如有）披露索引（如有）顺特电气设备输配电设备的收购 235,513,715.375.00%自有 施耐德电气东至 2059年 12电气机械产品 已经完成 2,192,198.07 0.00 否 2016 年05 月广东万家乐股份有限公广东万家乐股份有限公司 2016 年年度报告全文 17 有限公司 15%股权 生产和销售 6 南亚（总部）有限公司 月 03日 31 日 司关于全资子公司收购部分股权的公告（2016-049）合计-235,513,715.36-2,192,198.07 0.00-3、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况、报告期内正在进行的重大的非股权投资情况 适用 不适用
