1、北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 北京华联商厦股份有限公司北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告年年度报告 2017 年年 04 月月 1 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。连带的法律责任。公司负责人阳烽、主管会公司负责
2、人阳烽、主管会计工作负责人崔燕萍及会计机构负责人计工作负责人崔燕萍及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)赵京晶声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。赵京晶声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节经营情公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中关于公司未来发展的展望中可能面临的风险及对策部分的内况讨论与分析中关于公司未来发展的展望中可能面临的风险及对策部分的内容。容。公司经本次董事会审议通过的利润
3、分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 2,737,351,947 为基数，为基数，向全体股东每向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 0.31 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公股（含税），不以公积金转增股本。积金转增股本。2 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 目录目录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.6 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.10 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.31 第五节第五节 重要事项
4、重要事项.46 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.51 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.51 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.52 第九节第九节 公司治理公司治理.59 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.64 第十一节第十一节 财务报告财务报告.65 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.160 3 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 释义释义 释义项 指 释义内容 报告期，本报告期 指 2016 年度 元、万元、亿元 指 人民币元、万元、亿元 中国证监会 指 中国证券监督管理
5、委员会 深交所 指 深圳证券交易所 本公司/公司/华联股份/上市公司 指 北京华联商厦股份有限公司 华联集团 指 北京华联集团投资控股有限公司 华联综超 指 北京华联综合超市股份有限公司 华联财务 指 华联财务有限责任公司 华联嘉合 指 北京华联嘉合投资管理有限公司 华联商贸 指 北京华联商业贸易发展有限公司 华联清洁 指 北京华联商业设施清洁服务有限公司 咖世家 指 华联咖世家（北京）餐饮管理有限公司 鹏瑞商业 指 北京华联鹏瑞商业投资管理有限公司 亿商通 指 上海中商亿商通网上销售服务有限公司 鸿炬实业 指 海南鸿炬实业有限公司 鸿炬集团 指 海南鸿炬文化传媒集团有限公司 海南文促会 指
6、海南省文化交流促进会 坤联信和 指 北京坤联信和商业管理有限公司 广盛鑫源 指 沈阳广盛鑫源商业投资管理有限公司 南京大厂 指 南京大厂北京华联购物中心有限公司 北京万贸 指 北京华联万贸购物中心经营有限公司 大连华联 指 大连华联商用设施运营有限公司 青海兴联 指 青海兴联置业有限公司 北京华联商业 指 北京华联商业管理有限公司 紫金华联 指 江苏紫金华联商用设施运营有限公司 无锡奥盛通达 指 无锡奥盛通达商业管理有限公司 合肥瑞诚 指 合肥华联瑞诚购物广场商业运营有限公司 合肥瑞安 指 合肥华联瑞安购物广场商业运营有限公司 龙天陆 指 北京龙天陆投资有限责任公司 4 北京华联商厦股份有限公
7、司 2016 年年度报告全文 兴联顺达 指 北京兴联顺达商业管理有限公司 成都海融 指 成都海融兴达商业投资管理有限公司 绵阳投资基金 指 绵阳科技城产业投资基金 揭阳物资供销售 指 广东揭阳市物资供销集团公司 北京海融 指 北京海融兴达商业管理有限公司 海南华联 指 海南华联购物中心有限公司 内江华联 指 内江华联购物中心有限公司 包头鼎鑫源 指 包头市鼎鑫源商业管理有限公司 华联鑫创益 指 北京华联鑫创益科技有限公司 内蒙古信联 指 内蒙古信联购物中心有限公司 合肥海融 指 合肥海融兴达商业管理有限公司 新加坡华联 指 Beijing Hualian Mall(Singapore)Comm
8、ercial Management Pte.Ltd.香港华联 指 Beijing Hualian Mall(HongKong)Commercial Management Co.Ltd.华富天地 指 北京华富天地购物中心有限公司 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司法 指 中华人民共和国公司法 上海镕寓 指 上海镕寓投资管理中心（有限合伙）隆邸天佟 指 上海隆邸天佟投资管理中心（有限合伙）深圳池杉 指 深圳池杉常青股权投资中心（有限合伙）青岛长山兴 指 长山兴（青岛）商业资产投资中心（有限合伙）保理公司 指 华联（北京）商业保理有限公司 西藏长山兴 指 西藏长山兴投资管理有限公司 BHG 百货
9、 指 BHG（北京）百货有限公司 BHG Reit 指 BHG Retail Reit 5 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 华联股份 股票代码 000882 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 北京华联商厦股份有限公司 公司的中文简称 华联股份 公司的外文名称（如有）BEIJING HUALIAN DEPARTMENT STORE CO.,LTD 公司的法定代表人 阳烽 注册地址 北京市通州区永乐经济技术开发区永开路 1 号 注册地址的邮政编码 101105 办公
10、地址 北京市西城区阜外大街 1 号四川大厦 5 层 办公地址的邮政编码 100037 公司网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 周剑军 田菲 联系地址 北京市西城区阜外大街 1 号四川大厦东塔楼 5 层 北京市西城区阜外大街 1 号四川大厦东塔楼 5 层 电话 010-68364987 010-68364987 传真 010-68364987 010-68364987 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 中国证券报 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网(ht
11、tp:/)公司年度报告备置地点 公司证券法律部 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 9111000071092147XM 6 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 致同会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 签字会计师姓名 梁卫丽，赵雷励 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适
12、用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2016 年 2015 年 本年比上年增减 2014 年 营业收入（元）1,017,002,960.14 1,191,748,362.12-14.66%1,499,733,525.32 归属于上市公司股东的净利润（元）115,976,901.32 220,892,346.85-47.50%74,319,023.25 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）-226,413,387.68-395,573,899.31-42.76%59,501,387.
13、16 经营活动产生的现金流量净额（元）117,566,415.46 110,426,088.39 6.47%561,291,093.60 基本每股收益（元/股）0.0521 0.0992-47.48%0.0334 稀释每股收益（元/股）0.0521 0.0992-47.48%0.0334 加权平均净资产收益率 1.88%3.66%-1.78%1.25%2016 年末 2015 年末 本年末比上年末增减 2014 年末 总资产（元）10,747,783,164.74 13,606,583,366.36-21.01%13,304,854,949.68 归属于上市公司股东的净资产（元）6,222,1
14、39,525.03 6,116,187,967.07 1.73%5,941,445,786.05 7 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 七、境内外会计准则下会七、境内外会计准则下会计数据差异计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计
15、准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 272,030,921.86 253,431,059.42 243,112,218.53 248,428,760.33 归属于上市公司股东的净利润 18,525,189.09 27,504,167.27 78,812,080.87-8,864,535.91 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-72,631,509.63-45,278,
16、761.03-37,726,908.65-70,776,208.37 经营活动产生的现金流量净额-75,338,480.94 235,911,332.33 364,996,735.02-408,003,170.95 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2016 年金额 2015 年金额 2014 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）332,073,868.26 724,498,141.92 7,684,269.16 含股权出
17、售收益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 -63,905.77 3,108.51 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 107,865,478.87 对外委托贷款取得的损益 27,625,000.00 17,875,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-9,321,671.89-29,177,880.86-5,443,005.61 8 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 减：所得税影响额 88,248,54
18、7.77 106,332,824.18 5,029,843.02 少数股东权益影响额（税后）-21,161.53 82,284.95 271,892.95 合计 342,390,289.00 616,466,246.16 14,817,636.09-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目
19、界定为经常性损益的项目的情形。9 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 报告期内，公司业务主要涉及购物中心运营管理业务和影院运营管理业务。公司成立于1998年5月，2008年主营业务由百货零售转型为购物中心运营管理，深厚的零售行业背景为公司购物中心运营管理业务的发展提供了优势条件。经过多年的发展，公司在购物中心运营管理行业内已拥有较高的品牌知名度和一定的市场影响力。近年来，作为国内唯一专注于社区购物中心运营管理的专业运营商，公司以北京地区为
20、核心布局区域，已在国内十几个城市管理40多家购物中心。随着公司在行业内不断积累经验以及公司的品牌效应逐步显现，公司的对外输出管理服务规模也逐年递增。购物中心是融合百货、超市、专业店、餐饮、影院等多种实体零售业态的综合体。虽然近年来国内购物中心数量持续增长，但国内购物中心业态占零售业的比重、人均购物中心面积等指标与美国、日本等购物中心行业发展成熟的国家相比，仍存在较大差距。此外，现阶段国内可满足大型社区居民需求、定位中档的社区型购物中心尤其缺少，随着居民收入的不断提高和消费结构的升级，消费者对购物体验的需求将继续增强，进而将为购物中心行业打开更大的成长空间。鉴于购物中心行业占用资金量大、培育时间
21、长、后期收益相对稳定的特点，公司自2014年开始积极实施轻资产战略、提高公司资产运营效率。报告期内，公司对外转让所持有的海融兴达、龙天陆和兴联顺达三个项目公司股权，实现物业增值的投资收益，同时保持对相关物业的经营管理权、为公司实现长期收益提供了有力保障。随着轻资产战略的践行，资产结构灵活性加强，公司依托购物中心的平台优势，以“平台+内容”为发展思路，战略投资娱乐、教育、餐饮等购物中心关联业态，丰富购物中心内容，开拓新的利润增长点，提高公司资金使用效率，提高公司盈利水平。报告期内，公司与耀莱影院合资成立了控股子公司华联院线，从事影院投资建设和运营管理业务。华联院线主要业务收入来自于电影票房收入、
22、卖品收入以及广告收入，目前影院所在物业全部采用租赁方式取得。截至2016年底，华联院线已拥有7家影院，42块银幕。国内电影票房市场近年来呈现爆发式的增长，据中国电影业发展专资办统计，2016年全国电影总票房457亿元，观影人次达13.8亿，首次超过北美。华联院线目前设立时间较短，规模较小，但后期依托公司购物中心资源优势、管理团队的运营能力以及公司对影院业务的持续投资，将保持较快的发展速度。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 本公司本期向上海万丽镕芮投资咨询有限公司转让所持有的北京海融 51%、龙天陆
23、51%及兴联顺达 51%股权，收取转让款 100,613.48 万元。固定资产 本期因出售 3 家子公司股权，导致固定资产账面价值相应减少 10 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 无形资产 本期因出售 3 家子公司股权，导致无形资产账面价值相应减少 在建工程 本期公司旗下部分购物中心开业，在建工程转为固定资产，较导致在建工程账面价值相应减少 投资性房地产 本期因出售 3 家子公司股权，导致在建工程账面价值相应减少 可供出售金融资产 本期公司对外投资隆邸天佟、深圳池杉、青岛长山兴等公司或合伙企业，导致可供出售金融资产大幅增加 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用
24、 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 北京华联购物中心（新加坡）商业管理有限公司 设立子公司 折合人民币总资产 7.97亿元 新加坡 投资及商业管理 按相关制度进行管理 折合人民币净利润-35.8万元 12.74%否 北京华联购物中心（香港）商业管理有限公司 设立子公司 折合人民币总资产 1.94亿元 香港 投资及商业管理 按相关制度进行管理 折合人民币净利润5912.91 万元 3.10%否 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司自转型为社区型购
25、物中心专业运营商后，始终以提升物业商业价值为核心，以满足顾客需求、增强顾客体验为导向，在公司拥有深厚的零售行业经验以及丰富的优质门店资源的基础上，公司积极实施轻资产战略，以购物中心为平台，不断丰富购物中心内容业态。在持续专注社区型购物中心运营与管理的基础上，公司积极拓展娱乐、教育、餐饮等购物中心内容业态。近年来，中国电影市场高速发展，借助国内电影市场蓬勃发展的契机，报告期内，公司与耀莱影院合资设立华联院线子公司，战略布局娱乐业态，为公司持续稳定最近“平台+内容”战略奠定了良好的基础。1.持续推进轻资产运营战略，提高资产组合灵活性 2015年公司作为发起人的BHG零售信托在新加坡证券市场成功上市
26、发行，为公司实施轻资产战略打下坚实基础。2016年，公司继续推进轻资产战略，将所持有的项目股权进行策略性转让，并负责物业的日常运营管理，保持公司购物中心运营管理业务规模。轻资产战略践行后，公司资产结构不断优化，资产灵活性不断提高，在提高公司非流动资产运营效率的同时，为公司发展购物中心关联业态提供了有力支持。2发挥购物中心平台优势，积极发展关联业态 购物中心是融合百货、超市、专业店、餐饮、影院等多种实体零售业态的综合体。消费者日趋多元化的消费需求驱动传统零售业逐步丰富门店功能、升级购物体验，并向多业态的一体式购物中心模式转变。公司依托购物中心的平台优势，以“平台+内容”为发展思路，战略投资娱乐、
27、教育、餐饮等购物中心内容业态。报告期内，公司控股子公司华联院线正式踏入电影行业，从事影院投资建设和运营管理业务，为公司创造新的收入板块。3.深厚的零售行业背景和丰富的购物中心运营经验 11 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 公司成立于1998年，至今已有多年零售行业背景与运营管理经验，2008年业务转型以来，公司已成为国内唯一专注于社区型购物中心运营管理的上市公司。购物中心业态在国内的发展历程较短，国内大多数购物中心由地产商推动，由于缺乏零售行业的专业背景与客户资源，其运营能力无法支持公司项目的持续扩张与快速发展。公司长期从事零售行业的经营管理，有着丰富的运营经验和客户资源，
28、因此可对旗下购物中心进行专业化、系统性的运营管理；同时，公司租户资源丰富，且可根据项目市场定位、业态组合等为租户提供多样化、差异化、个性化的增值服务，以满足租户的不同需求。因此，深厚的零售行业背景使公司能够在较短的时间内完成业务转型，形成完善的管理模式，为购物中心业务的持续稳定发展奠定基础。4.布局丰富的优质门店资源 公司在购物中心选址过程中，会针对不同的商圈特点、消费人群的属性习惯、竞争对手策略等进行分析，使得各个门店均有着明晰的商业定位和策略，结合多样化的租户资源，能够根据实地条件和需求选择招商租户。公司的区域发展战略为以北京及其周边地区为核心，并在此基础上进行全国布局。公司根据社区型购物
29、中心的市场定位，按照业务布局规划，通过购买、租赁等方式获得购物中心物业资源，在资产规模和项目数量上实现了快速发展。公司运营的购物中心涵盖北京、成都、合肥、南京、西宁、大连、沈阳、无锡、兰州等多个重点城市，所持有的优质门店资源将为公司业务的持续增长提供基础。同时，公司还将通过购买、租赁等方式，积极布局多个城市优质物业，持续增加优质门店，为未来业绩的持续增长提供充分保障。5.专注社区型购物中心定位，专业的购物中心规划设计 社区型购物中心在提供日常消费商品的基础上，提供餐饮、休闲、娱乐、社区服务等配套服务，符合区域内居民的体验式消费需求，消费持续性较强且易形成消费惯性，在市场定位、便利性与消费者服务
30、方面具备明显优势和较大的发展潜力。公司专注于社区型购物中心定位，对各门店采取统一集中管理方式，经过多年的经营，“华联购物中心”品牌影响力日渐深入人心，具有较高的品牌知名度。公司利用自身管理经验及对消费者的深刻理解，在购物中心项目建设初期，对商场布局进行科学设计，以增加物业可供出租面积，并使物业设计更加符合租户的实际需求。12 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 报告期内，公司业务主要涉及购物中心运营管理业务和影院运营管理业务。2008年公司实现了主营业务由百货店经营向购物中心运营管理的战略转型。转型以来，公司
31、通过购买、租赁等方式获得购物中心物业资源，在资产规模和项目数量上实现了快速发展。报告期内，公司联合耀莱影院设立控股子公司华联院线，利用公司行业资源，从事影院投资建设和运营管理业务。截至本报告书签署之日，公司负责运营管理的购物中心数量从2008年的2家增长至40余家，项目遍布北京、成都、合肥、南京、西宁、大连、沈阳、无锡、兰州等地区；随着经营规模和辐射市场的逐年扩大，公司的品牌形象与市场影响力逐步提升。近年来，公司在致力于提高对自有或租赁购物中心的运营与管理的同时，加强对外输出该运营与管理服务，培养新的利润增长点，以进一步增强上市公司的盈利能力。截至2016年底，华联院线已拥有7家影院，42块银
32、幕。华联院线基于公司购物中心资源整合优势以及专业管理团队的运营能力，将在未来保持较快的发展速度，为公司今后购物中心与影院双主业发展打下坚实的基础。以下为报告期内公司的经营策略：（1）继续实施轻资产战略 报告期内，公司转让了所持有的三家控股子公司股权，对轻资产运营模式转型的进一步实施。伴随公司业务专业化水平的不断提升，在专注物业运营管理的同时，公司也极为注重商业物业的资本运作，提升资本管理能力。对部分商业物业的权益进行策略性的转让，实现投资物业资本循环利用的资本管理举措，短期来看，将有助于改善公司的现金流，优化公司的财务结构，并使中小股东在短期内切实分享到物业增值带来的收益。中长期来看，资本循环
33、利用又能为公司外生增长提供有力的资金支持及保障，帮助公司抓住机遇，在新的区域拓展优质项目资源，增强行业综合竞争力。长远来看，这种业务模式一方面能够进一步提高公司的盈利水平，另一方面也符合国际上商业物业运营管理的先进经验及行业趋势。（2）加大对主营业务及相关产业的投资力度，提高公司的盈利能力 报告期间，公司对外投资隆邸天佟，从而间接持有龙德广场项目公司股权，并获得项目的运营管理权，拓展公司购物中心运营管理业务。公司报告期内公司正式确定了发展影院运营管理为主营业务的战略，公司联合耀莱影院设立华联院线公司，并保持控股地位，利用公司购物中心行业资源与耀莱影院的管理经验，积极布局影院业务，为公司创造新的
34、利润增长点。在发展公司主营业务的同时，公司通过对外投资，完善公司在供应链金融、互联网金融等主营业务相关产业的布局。（3）扩大经营区域覆盖范围，推进公司主营业务在全国重点城市的布局 公司发行股份购买资产并募集配套资金暨关联交易事项已在报告期内获得中国证券监督管理委员会核准批复，批准公司对山西华联、青岛海融两个购物中心项目公司股权的收购，并获得配套建设资金。虽然当前国内优质的购物中心仍集中于一线城市，但由于成本攀高，市场饱和、竞争激励以及逐渐稀缺的商圈资源等原因，二线城市的优质商圈无疑成为购物中心运营商的上佳选择。随着我国城镇化的加速推进、城市居民支付能力的提高，我国中西部地区和东部沿海重点城市的
35、潜力商圈成为公司布局的重点考量。本次交易所涉及的标的公司分别位于山西和山东的省会或重点发展城市，无论是宏观经济还是居民消费能力都处于稳定增长阶段且具有较长远的发展潜力。本次收购将有利于扩大公司的经营区域覆盖范围，使得公司在中西部和东部沿海的重点城市的布局纵深得到加强，进一步稳固公司全国购物中心运营商的行业领先地位，有利于“华联购物中心”品牌在全国的推广。（4）引入战略性合作伙伴，实现优势互补 公司经过多年的发展，在零售行业经验丰富，在购物中心的品牌、项目规划、营运管理、租户资源等方面具备一定的竞争优势。中信产业基金在商业地产的投资、建设及规划方面具有丰富的经验，建立了专业的建设规划团队负责商业
36、地产的设计与规划。通过报告期内发行股份购买资产并募集配套资金的交易，公司与中信产业基金将建立长期的战略合作关系，有利于公司获取优质的购物中心项目及相关行业的投资机会，推动公司购物中心运营业务和相关投资业务的可持续发展。（5）完善人才储备 专业化管理团队是公司运营的根本保障，报告期内，公司继续坚持引入高端管理人才和培养管理梯队相结合的方针，13 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 进一步加强人员培训，全面提升员工的专业技术能力和素质，完善绩效考评制度，充分调动了员工的积极性和创造性。报告期内，公司实现营业收入101,700.30万元，同比下降14.66%。轻资产战略实施后，公司购
37、物中心运营管理业务的部分收入将以运营管理费的形式体现；报告期内公司转让三家控股子公司股权，公司营业收入的合并范围减小，从而导致公司2016年度营业收入同比下降。报告期内公司影院运营管理业务实现收入2,082.77万元，公司影院行业布局已经初见成效。2016年度，公司实现合并报表净利润10,444.69万元，同比下降46.28%，归属于母公司股东的净利润11,597.69万元，同比下降47.50%，公司利润下降是由于2015年度公司实现了5家项目公司的投资收益，而公司报告期内非经常性损益相较降低了27,407.60万元。同时，报告期内，公司继续对亏损物业进行处置，对装修资产等非流动资产的处置增加
38、了公司约5000万元的营业外支出。华联院线在报告期内电影放映及卖品收入业务营业成本为897.76万元，毛利润达56.90%，在华联院线未来期间形成规模效应后，预计将大幅提升公司的利润水平。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,017,002,960.14 100%1,191,748,362.12 100%-14.66%分行业 主营业务收入：租赁及物业管理 867,
39、556,457.36 85.31%1,010,093,757.91 84.76%-14.11%电影放映及卖品收入 20,827,693.90 2.05%0.00 其他业务收入：128,618,808.88 12.65%181,654,604.21 15.24%-29.20%（2）占公司营业收）占公司营业收入或营业利润入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 14 北京华联商厦股份有限公司 201
40、6 年年度报告全文 租赁及物业管理 867,556,457.36 618,049,748.23 28.76%-14.11%-12.64%-1.20%分产品 分地区 公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 （4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业分类 行业分类 单位：元 行业分类 项目 2016 年 2015 年 同比增减 金额
41、 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 租赁及物业管理 土地摊销、房屋折旧、装修成本 618,049,748.23 86.38%707,468,135.10 86.44%-12.64%电影放映及卖品收入 影片播映分成、卖品采购 8,977,574.06 1.25%说明（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 1、非同一控制下的合业合并 华联院线以其17%权益份额作为对价自江苏耀莱影城管理有限公司取得成都影院及合肥影院两家公司100%股权。两家公司纳入本公司合并范围。2、处置子公司 本公司本期向上海万丽镕芮投资咨询有限公司转让所持有的北京海融51%、龙天陆51%及
42、兴联顺达51%股权。3、新设子公司 本公司本期出资50,000万元设立全资子公司横琴华联、出资16,600万元设立华联院线。本公司子公司华联院线设立顺平影院、包头影院、赤峰影院、银川影院及沈阳影院五家全资子公司，认缴出资额分别为1,000万元、1,500万元、1,000万元、1,000万元、1,000万元。15 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 国内电影票房市场近年来呈现爆发式的增长，据中国电影业发展专资办统计，2016年全国电影总票房457亿元，
43、观影人次达13.8亿，首次超过北美。2016年，为发挥公司的资源优势、创造新的利润增长点，公司与耀莱影院成立了控股子公司华联院线，从事影院投资建设和运营管理业务。华联院线主要业务收入来自于电影票房收入、卖品收入以及广告收入，目前影院所在物业全部采用租赁方式取得。截至2016年底，华联院线已拥有7家影院，42块银幕。2016年度，华联院线子公司实现营业收入2209.24万元。截止2016年12月31日，华联院线总资产为2.25亿元，所有者权益为1.95亿元。华联院线目前由于设立时间短，规模较小，但后期依托公司购物中心资源优势以及管理团队的运营能力，将保持较快的发展速度，提升公司盈利水平。（8）主
44、要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）156,745,017.13 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 15.41%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 11.47%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 北京华联综合超市股份有限公司 64,540,541.61 6.35%2 BHG(北京）百货有限公司 52,133,453.70 5.13%3 绫致时装（天津）有限公司 15,705,933.67 1.54%4 北京必胜客比萨饼有限公司 12,240,245.39 1.2
45、0%5 海鸿达（北京）餐饮管理有限公司 12,124,842.76 1.19%合计-156,745,017.13 15.41%主要客户其他情况说明 适用 不适用 上述前5大客户中，华联综超、BHG百货为公司关联方。其中：1、由于华联综超为公司控股股东华联集团的控股子公司，华联综超为公司的关联方；2、由于罗志伟先生在2015年6月至2016年2月期间为BHG百货的法定代表人。罗志伟先生同时为公司控股股东华联集团的董事以及华联集团控股子公司华联综超的董事，BHG百货为公司的关联方。公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）200,485,746.32 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额
46、比例 28.02%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%16 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 北京隆华投资管理有限公司 56,554,178.01 7.90%2 王赐仲 55,853,921.80 7.81%3 北京京平尚地投资有限公司 31,129,947.65 4.35%4 北京九源富春房地产开发有限公司 30,838,499.30 4.31%5 成都川宏实业有限公司 26,109,199.56 3.65%合计-200,485,746.32 28.02%主要供应商其他
47、情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2016 年 2015 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 310,945,869.12 312,994,574.77-0.65%管理费用 131,539,276.30 145,011,066.79-9.29%财务费用 214,706,794.63 288,943,118.18-25.69%本期出售子公司股权，合并银行借款减少，导致利息支出显著减少 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2016 年 2015 年 同比增减 经营活动现金流入小计 1,260,886,889.54 1,205,975,355.
48、59 4.55%经营活动现金流出小计 1,143,320,474.08 1,095,549,267.20 4.36%经营活动产生的现金流量净额 117,566,415.46 110,426,088.39 6.47%投资活动现金流入小计 1,586,432,140.54 2,504,880,134.51-36.67%投资活动现金流出小计 1,827,867,246.95 1,442,579,836.42 26.71%投资活动产生的现金流量净额-241,435,106.41 1,062,300,298.09-122.73%筹资活动现金流入小计 626,355,963.32 6,336,050,00
49、0.00-90.11%筹资活动现金流出小计 1,032,982,633.13 5,633,769,856.41-81.66%17 北京华联商厦股份有限公司 2016 年年度报告全文 筹资活动产生的现金流量净额-406,626,669.81 702,280,143.59-157.90%现金及现金等价物净增加额-522,822,240.79 1,873,706,844.04-127.90%相关数据同比发生重大变动的主要影响因素说明 适用 不适用 报告期内，处置子公司收到的现金较上期减少，投资活动产生的现金流入同比减少36.67%报告期内，公司对外投资金额较上期有所增加，导致投资活动产生的现金流出同
50、比增加26.71%报告期内，由于贷款金额减少，导致筹资活动现金流入同比减少90.11%报告期内，由于偿还债务支付的现金减少，筹资活动现金流出同比减少81.66%报告期内，处置子公司收到的现金较上期减少，导致现金及现金等价物净增加额同比减少127.9%报告期内公司经营活动产生的现金净流量与本年度净利润存在重大差异的原因说明 适用 不适用 三、非主营业务分析三、非主营业务分析 适用 不适用 单位：元 金额 占利润总额比例 形成原因说明 是否具有可持续性 投资收益 604,550,444.54 486.77%公司对外出售北京海融、龙天陆、兴联顺达股权产生的投资收益金额较大 否 资产减值 12,317
