1、2014 年年度报告 1/142 公司代码：600283 公司简称：钱江水利 钱江水利开发股份有限公司钱江水利开发股份有限公司 2012014 4 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董
2、事 叶建桥 因公出差 刘正洪 董事 葛捍东 因公出差 何中辉 三、三、天健会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人何中辉何中辉、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人王阿平王阿平及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）朱建朱建声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 公司 2014 年度的利润分配预案为:公司拟
3、以公司非公开发行 67,665,758 股后的总股本352,995,758 股为基数，向全体股东每 10 股派发 0.4 元(含税)现金红利，派发现金总额为14,119,830.32 元，剩余未分配利润结转以后年度分配；本次不派发股票股利，资本公积金 不转增股本。以上利润分配方案须交 2014 年度股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策
4、程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 2014 年年度报告 2/142 目录目录 第一节 释义及重大风险提示.3 第二节 公司简介.3 第三节 会计数据和财务指标摘要.5 第四节 董事会报告.7 第五节 重要事项.19 第六节 股份变动及股东情况.26 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.31 第八节 公司治理.35 第九节 内部控制.39 第十节 财务报告.40 第十一节 备查文件目录.142 2014 年年度报告 3/142 第一节第一节 释义释义及重大风险提示及重大风险提示 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
5、常用词语释义 本公司、公司、上市公司、钱江水利 指 钱江水利开发股份有限公司 钱江供水公司、供水公司 指 浙江钱江水利供水有限公司 舟山自来水公司、舟山公司 指 舟山市自来水有限公司 水利置业公司、水利置业 指 浙江钱江水利置业投资有限公司 嵊州投资公司、嵊州公司 指 嵊州市投资发展有限公司 永康水务公司、永康公司 指 永康市钱江水务有限公司 安吉供水公司、安吉公司 指 安吉钱江水利供水有限公司 金西自来水公司、金西公司 指 金华市金西自来水有限公司 兰溪水务公司、兰溪公司 指 兰溪市钱江水务有限公司 丽水供排水公司、丽水公司 指 丽水市供排水有限责任公司 天堂硅谷 指 浙江天堂硅谷资产管理集
6、团有限公司 二、二、重大风险提示重大风险提示 公司已在董事会报告关于公司未来发展的讨论与分析中,分析了可能面对的风险因素的内容。第二节第二节 公司简介公司简介 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 钱江水利开发股份有限公司 公司的中文简称 钱江水利 公司的外文名称 QIAN JIANG WATER RESOURCES DEVELOPMENT C0;LTD 公司的外文名称缩写 QJSL 公司的法定代表人 何中辉 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 熊莉威 杨文红 联系地址 杭州市三台山路3号 杭州市三台山路3号 电话 0571-87974378 0571
7、-87974387 传真 0571-87974400 0571-87974400 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 浙江省杭州市三台山路3号 公司注册地址的邮政编码 310013 公司办公地址 浙江省杭州市三台山路3号 公司办公地址的邮政编码 310013 2014 年年度报告 4/142 公司网址 http:/ 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 上海证券报、中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况
8、股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A 上海证券交易所 钱江水利 600283-六、六、公司报告期内注册变更情况公司报告期内注册变更情况（一）（一）基本情况基本情况 注册登记日期 2005 年 8 月 3 日 注册登记地点 浙江省杭州市三台山路 3 号 企业法人营业执照注册号 330001005361（1/2）税务登记号码 国 税 浙 字00291833000071255815X/浙 地 税 字330000525002818 组织机构代码 71255815-X （二）（二）公司首次注册情况的相关查询索引公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见 2011 年
9、年度报告公司基本情况。（三）（三）公司上市以来，主营业务的变化情况公司上市以来，主营业务的变化情况 公司上市以来，主营业务未发生变化情况。（四）（四）公司上市以来公司上市以来,历次控股股东的变更情况历次控股股东的变更情况 2006 年公司由于股权分置改革原因,第一大股东由水利部综合管理中心变更为中国水务投资有限公司。七、七、其他有关资料其他有关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 天健会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 浙江省杭州市西溪路 128 号 签字会计师姓名 朱大为、崔文正 2014 年年度报告 5/142 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 一、一、报告
10、期末公司近三年主要会计数据和财务指标报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 营业收入 802,979,857.15 733,742,082.95 9.44 678,289,512.61 归属于上市公司股东的净利润 17,704,440.52 18,820,378.71-5.93 18,230,328.90 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 3,654,648.92 16,247,648.43-77.51 5,224,640.90 经营活动产生的现金流量
11、净额 30,947,045.29 42,737,555.49-27.59 83,890,815.83 2014年末 2013年末 本期末比上年同期末增减（%）2012年末 归属于上市公司股东的净资产 971,634,744.75 956,431,733.12 1.59 928,199,589.01 总资产 4,276,994,681.78 3,631,889,423.78 17.76 3,334,436,190.56 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2014年 2013年 本期比上年同期增减(%)2012年 基本每股收益（元股）0.06 0.07-14.29 0.06 稀释每股
12、收益（元股）0.06 0.07-14.29 0.06 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.01 0.06-83.33 0.02 加权平均净资产收益率（%）1.84 2.04 减少0.20个百分点 1.91 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）0.38 1.76 减少1.38个百分点 0.55 二、二、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2014 年金额 附注（如适用）2013 年金额 2012 年金额 非流动资产处置损益-2,555,522.86 -5,280,237.09 8,838,041.89 越权审批，
13、或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符11,725,394.00 10,033,114.16 9568214.43 2014 年年度报告 6/142 合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 2,918,083.96 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支
14、出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 114,214.55 322,295.15 210,963.20 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当
15、期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 9,058,563.90 311,840.41-656,590.34 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额-1,958,346.23 -2,014,435.97-2,179,672.30 所得税影响额-2,334,511.76 -799,846.38-5,693,352.84 合计 14,049,791.60 2,572,730.28 13,005,688.00 2014 年年度报告 7/142 第四节第四节 董事会报告董事会报告 一、一、董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析董事会关于公司报告
16、期内经营情况的讨论与分析 2014 年是公司发展进程中压力与挑战并存的一年，也是公司发展比较困难的一年。公司董事会按照股东大会决议要求，认真制定和落实公司年度生产经营目标任务，积极推进非公开发行股票再融资工作，加强风险管控，扎实推进各项重点工作。2014 年公司实现营业收入 80,297.99 万元、合并归属于母公司净利润 1,770.44 万元和扣除非经常性损益后净利润 365.46 万元，分别同比增长 9.44%、下降 5.93%和减少 77.51%。其中：公司水供给及处理业务主业稳步增长，目前公司日水处理规模已达 178 万吨，供水业务全年累计实现售水总量 28,190 万吨，完成计划的
17、 103%，同比增长 11.72%；累计污水处理量 6,060 万吨，完成计划的 111.58%，同比增长 9.30%。本期公司房地产业务持续亏损，主要系因公司控股子公司水利置业项目销售较难和财务费用增长等因素所致，公司一方面加强对房地产业务的各方面风险管控，另一方面积极努力推进对外转让工作，但由于种种因素转让工作未果。此外，2014 年公司通过浙江产权交易所挂牌与北京元润投资发展有限公司（以下简称“北京元润”）就转让水利置业股权事项签订了股权转让协议，后因北京元润违约，经诉讼执行收到违约赔偿净收入 905.34 万元本期计入了营业外收入。本期公司参股子公司天堂硅谷贡献投资收益 279.15
18、万元，同比略有下降。(一一)主营业务分析主营业务分析 1 1 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 802,979,857.15 733,742,082.95 9.44 营业成本 490,005,552.34 446,333,228.26 9.78 销售费用 77,147,291.25 70,412,088.23 9.57 管理费用 123,021,409.26 117,522,738.55 4.68 财务费用 102,121,781.39 57,126,455.61 78.76 经营
19、活动产生的现金流量净额 30,947,045.29 42,737,555.49-27.59 投资活动产生的现金流量净额-402,448,842.99-224,668,892.38-79.13 筹资活动产生的现金流量净额 279,868,150.65 93,223,675.73 200.21 研发支出 2 2 收入收入(1)(1)驱动业务收入变化的因素分析驱动业务收入变化的因素分析 公司 2014 年合并净利润 1,770.44 万元，较上年同期净利润 1,882.04 万元减少 111.60 万元，减少了 5.93%。2014 年公司实现销售收入 80,297.99 万元，较上年同期 73,3
20、74.21 万元增加6,923.78 万元，增加了 9.44%，其中：水供给及处理行业收入 71,237.30 万元，较上年同期的66,927.62 万元增加 4,309.68 万元，增长了 6.44%；房地产行业收入 2,290.23 万元，较上年同期的 189.21 万元增加 2101.02 万元，主要系本期麒麟山庄部分房产达到可销售状态，公司将完成交付的已售房产结转收入所致。(2)(2)主要主要销售客户的情况销售客户的情况 报告期内，公司前五名客户营业收入金额 80,039,521.14 元，占营业收入的 9.97%。2014 年年度报告 8/142 3 3 成本成本 (1)(1)成本分
21、析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 水供给及处理行业 营业成本 421,885,042.77 86.10 396,481,154.16 88.83 6.41 房地产行业 营业成本 17,046,075.20 3.48 1,610,286.49 0.36 958.57 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 水供给及处理业务 营业成本 319,645
22、,169.97 65.23 288,672,689.31 64.68 10.73 房屋销售业务 营业成本 16,594,957.36 3.39 199,661.46 0.04 8,211.57 管道安装业务 营 业 成本 101,946,210.03 20.81 107,365,732.81 24.06-5.05 材料和配件销售 营 业 成本 292,278.75 0.06 442,732.04 0.10-33.98 4 4 费用费用 科目 本期数（元）上年同期数（元）变动比例（%）财务费用 102,121,781.39 57,126,455.61 78.76 主要系公司本期总体负债水平高于上
23、年同期所致。5 5 现金流现金流 科目 本期数(元)上年同期数(元)变动比例（%）原因 投资活动产生的现金流量净额-402,448,842.99-224,668,892.38-79.13 主要系本期子公司工程建设投入增加所致 筹资活动产生的现金流量净额 279,868,150.65 93,223,675.73 200.21 主要系本期相比上年同期借款增加所致 2014 年年度报告 9/142 6 6 其他其他(1)(1)公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明 报告期内，公司通过浙江产权交易所挂牌与北京元润就转让水利置业股权事项签订了股权转让协议
24、，后因北京元润违约，经诉讼执行收到违约赔偿净收入 905.34 万元计入了营业外收入。(2)(2)公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 公司 2013 年第一次临时股东大会审议通过 关于公司符合向特定对象非公开发行股票条件的议案及关于公司本次向特定对象非公开发行股票方案的议案。2014 年 9 月公司获得中国证券监督管理委员会出具的关于核准钱江水利开发股份有限公司非公开发行股票的批复（证监许可2014903 号）。(3)(3)发展战略和经营计划进展说明发展战略和经营计划进展说明 1.推进非公开发行股票再融资工作。从 2013 年
25、5 月正式启动再融资工作以来，经过上下齐心的共同努力，公司 2014 年 9 月 10 日收到证监会关于核准钱江水利开发股份有限公司非公开发行股票的批复，2015 年 2 月，公司完成有关发行工作并成功募集资金 7.45 亿元。2.拓展水务主业。2014 年 1 月 17 日，公司与嵊州市政府签订了第二输水管线合作协议，成功收购嵊州第二输水管线项目。同时，公司充分利用各类资源，扎实做好重点水务主业项目跟踪、洽谈和储备工作，与松阳等县签定意向合作协议，并积极探索 BT、BOT、BOO 等新合作模式。3.稳步推进重大项目建设。2014 年公司下属控股子公司相继建成临城水厂二期、岛北水厂、永康污水厂
26、二期等项目并投入生产，进一步扩大公司水处理规模和提升水质。同时，平阳浦水厂、岱山小高亭水厂、钱塘垅输水管线等工程建设也按计划稳步推进。4.积极落实水价调整和税收政策。公司一方面积极推进水价调整，提高经济效益。另一方面积极落实“自来水增值税新政”，降低公司税负。5.推进公司管理转型。公司一方面依托“钱江水利技术咨询委”技术优势，通过制定、完善水务企业管理制度和技术操作规程，规范水务企业运营管理；另一方面组织开展技术咨询、交流研讨等方式，增强公司技术保障体系和安全供水能力，实现管理优化和技术提升的并行推进。同时，公司积极构建 OA 系统办公自动化系统，大力开展信息化建设，提高管理效率和强化管控能力
27、，进一步提升公司精细化、规范化、专业化管理水平。6.控制房地产项目风险并积极推进房产项目转让。公司一方面加强资金调度与工程建设管理，严控经营风险。另一方面积极寻找买家，先后与多家单位进行了沟通与洽谈，但因多方面因素目前尚未取得实质成果。2014 年年度报告 10/142 (二二)行行业、产品或地区经营情况分析业、产品或地区经营情况分析 1 1、主营主营业务业务分分行业行业、分、分产品产品情况情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）水供给及处理行业 712,373,007.04
28、 421,883,658.75 40.78 6.44 6.41 增加 0.02个百分点 房地产行业 22,902,256.91 16,594,957.36 27.54 1,110.00 958.57 增加12.65 个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）水供给及处理业务 577,918,889.25 319,645,169.97 44.70 10.00 10.73 增加 0.37个百分点 房屋销售业务 22,902,256.91 16,594,957.36 27.54 14,395.00 8,
29、212.00 增加53.91个百分点 管道安装业务 133,947,297.58 101,946,210.03 23.90-6.47-5.00 增加 1.13个百分点 材料和配件销售 506,820.21 292,278.75 42.33-10.00-34.00 增加20.88 个百分点 2 2、主营业务分地区情况主营业务分地区情况 单位：元 币种：人民币 地区 营业收入 营业收入比上年增减（%）内销 802,979,857.15 9.44 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 1 1 资产负债情况分析表资产负债情况分析表 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）
30、上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 应收账款 29,951,123.84 0.70 20,897,030.37 0.58 43.33 主要系本期子公司2014 年年度报告 11/142 应收输水费及水费增加所致 其他应收款 20,336,667.06 0.48 11,854,808.55 0.33 71.55 主要系本期诉讼应收违约金赔偿款增加所致 其他流动资产 10,026,585.74 0.23 15,963,303.42 0.44-37.19 主要系本期子公司理财产品到期赎回所致 无形资产 373,911,968.46 8.74 210
31、,955,478.73 5.87 77.25 主要系本期子公司新增供水管道使用权所致 长期待摊费用 13,644,116.53 0.32 5,353,804.68 0.15 154.85 主要系本期子公司因生产工艺需要增加的耗材所致 短期借款 1,177,700,000.00 27.54 594,000,000.00 16.53 98.27 主要系本期公司借2014 年年度报告 12/142 款结构变化导致短期借款增加所致 应付账款 254,156,456.23 5.94 52,145,367.51 1.45 387.40 主要系本期子公司应付工程及材料款增加所致 应付股利 7,730,000
32、.00 0.18 0.00 主要系本期子公司应付少数股东股利所致 其他应付款 216,404,182.81 5.06 359,514,232.10 10.00-39.81 主要系本期子公司归还拆借款所致 一年内到期的非流动负债 42,891,793.40 1.00 335,328,885.07 9.33-87.21 主要系本期子公司归还一年内到期的长期借款所致 其他流动负债 200,721,111.11 5.58-100.00 主要系本期短期融2014 年年度报告 13/142 资券到期归还所致 长期借款 383,000,000.00 8.95 76,437,248.01 2.13 401.0
33、6 主要系本期子公司工程建设项目贷款增加所致；应付债券 403,516,757.23 9.43 201,775,277.78 5.61 99.98 主要系本期发行中期票据融资所致 递延收益 329,777,482.93 7.71 250,120,301.50 6.96 31.85 主要系本期子公司确认与资产相关的政府补助所致 其他综合收益 46,458,777.49 1.09 34,693,706.38 0.97 33.91 主要系本公司联营企业其他综合收益变动，本公司按享有的权益比例相应增加。2014 年年度报告 14/142 (四四)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对
34、外股权投资总体分析 不适合 2 2、募集资金使用情况募集资金使用情况(1)(1)募集资金总体使用情况募集资金总体使用情况 适用不适用 (2)(2)募集资金承诺项目情况募集资金承诺项目情况 适用 不适用 (3)(3)募集资金变更项目情况募集资金变更项目情况 适用 不适用 3 3、主要子公司、参股公司分析主要子公司、参股公司分析（1）主要子公司 单位:万元 币种:人民币 公司名称 控股比例（%）业务性质 注册资本 资产总额 净资产 主营业务收入 净利润 舟山自来水有限公司 86.12 自来水生产、供应、管道安装、维修及防腐等 24,500.00 128,437.14 30,401.79 32,99
35、2.47 2,465.10 浙江钱江水利置业投资有限公司 51.00 实业投资、房地产投资、水资源开发等 16,000.00 109,294.83-24,077.69 2,295.23-9,477.64 丽水市供排水有限责任公司 70.00 水利供水项目开发、实业投资等 12,000.00 34,534.47 20,688.49 14,467.14 1,339.58 嵊州市投资发展有限公司 70.00 城市供水、水资源开发利用、绿化工程、实业投资等 7,000.00 20,274.17 8,610.75 2,405.41 671.14 永康市钱江水务有限公司 51.00 生活饮用水制水供应、中
36、水回用、管道安装及维修等 6,000.00 35,255.96 7,992.93 13,934.71 1,300.13 兰溪市钱江水务有限公司 85.00 城市污水处理；中水回收；管道安装及维修；卫生设备销10,000.00 20,367.34 12,944.22 8,379.30 1,300.76 2014 年年度报告 15/142 售。(2)参股公司 公司名称 控股比例（%）业务性质 注册资本 资产总额 净资产 主营业务收入 净利润 浙江天堂硅谷资产管理集团有限公司 27.90 股权投资等 20,000.00 126,395.99 76,651.30 6,331.26 777.76 和田县
37、水力发电有限责任公司 49.00 电力生产与销售等 3,000.00 7,296.77 2,761.07 479.67-350.42 4 4、非募集资金项目情况非募集资金项目情况 适用 不适用 单位:万元 币种:人民币 项目名称 项目金额 项目进度 本年度投入金额 累计实际投入金额 项目收益情况 兰溪钱塘垅输水管线工程 9,479.00 未完工 1,389.26 1,399.26/舟山市临城水厂扩建项目 18,730.00 刚完工 2,138.31 9,329.31/舟山市平阳浦水厂深度处理工程 12,979.00 试通水 2,647.81 3,181.81/嵊州市第二输水管线项目 15,00
38、0.00 完成 15,000.00 15,000.00 834.00 万元 舟山市岛北水厂 34,368.00 试通水 5,666.74 17,112.89/合计 90,556.00/26,842.12 46,023.27/非募集资金项目情况说明 二、二、董事会关于公司未来发展的讨论与分析董事会关于公司未来发展的讨论与分析(一一)行业竞争格局和发展趋势行业竞争格局和发展趋势 1、公司所处水务行业的竞争格局和发展趋势 公司地处经济相对发达区域，市场化程度较高。随着城市化步伐不断加快，水务市场需求持续增长，为行业发展前景长期看好。从竞争格局看，水务市场竞争的重点主要聚集在供水项目的争夺，而外资、系
39、统内改制的水务投资公司构成直接竞争。从行业发展趋势看，当下浙江省城市供水行业较为分散，没有一家跨行政域供水，也没有一家超过全省城市总体供水规模的 10%，行业存在较强的整合趋势和需求。面对日益纷繁复杂的竞争环境，公司采取了对外拓展和现有水务公司就地扩张两轮齐动的策略，主动适应市场变化，积极寻找水务投资项目；利用现有水务项目，做好就地收购扩张文章；合理规划，内部新扩建水务设施建设任务全面推进。另外，公司还积极介入污水市场，扩大公司水务行业产业链，积极寻找新的项目。2014 年年度报告 16/142 (二二)公司发展战略公司发展战略 根据本届董事会提出的发展战略，2015 年公司将继续按照“转变观
40、念加快发展，做强做大水务主业”的总体要求，不断完善内部管理体系，深化水务专业化管理，推进公司由投资型向投资管理型转变。(三三)经营计划经营计划 2015年度经营计划 1.水处理业务：计划售水总量约29600万吨，污水处理量约6000万吨，实现水供给及处理行业收入约8.20亿元。2.加快对房地产项目的转让。(四四)因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求因维持当前业务并完成在建投资项目公司所需的资金需求 2015 年公司将继续重点做大做强水务主业，持续积极寻找、跟踪水务投资项目，拓展工作思路，不断加强水务项目模式的创新，公司发展的资金需求，目前主要通过银行贷款和发行短期融资券、中期票据
41、等方式解决。此外，公司 2013 年度非公开发行股票申请已于 2014 年 9 月 1 日获批并于 2015 年 2 月发行成功，公司获得募集资金 7.45 亿元，到位后公司将按照公司募集资金管理办法加强募投资金和募投项目建设管理，合理、合规地充分利用好募集资金，确保募投项目尽快投产见效，促进公司水务主业发展壮大。(五五)可能面对的风险可能面对的风险 1、风险因素：1）经营风险：包括自然灾害风险，公司经营收入主要来源于水务业务，可能发生的自然灾害如地震、暴雪等，可能会对企业供排水管道造成损坏，导致企业维修、更换管道产生额外的支出；水源水质变化风险，随着经济的发展，城市水污染问题日益突出，部分污
42、水未经处理直接排入水体，造成城市地表水域受到不同程度的污染。突发水体污染事件，以及水体逐渐持续性污染会对公司的自来水生产造成一定的威胁。如环保工作跟不上，水源污染和水质变化会在一定程度上影响本公司的净水成本及供水能力；水务行业成本上涨的风险，电力、人员工资和水资源费用等不断上涨，将对公司经营产生一定的压力；市场竞争风险，目前，我国水务市场已经形成外资水务集团、投资性公司、改制后的国有企业以及民营资本四种力量相互竞争的局面。近年来公司面临的市场竞争日益激烈，不仅要参与地区内的市场竞争，还可能要参与跨地区的市场竞争；经济周期波动的风险，从长期看，随着城市发展以及城乡一体化的推进，发行人供水总量将呈
43、现稳步上升的趋势，但并不能排除因为短期经济剧烈波动带来发行人供水量下滑的风险；行业定价风险，水务行业属于典型的公用事业，政府对水价的管制和干预力度较高，公司调整水价的自主性较弱；超前建设导致的产能利用率不足风险。2）财务风险：包括未来投资支出较大、期间费用较大的风险。2、公司应对的优势和措施：目前公司在供水、污水处理等方面具有独特的竞争优势，其行业及竞争地位高，竞争优势主要体现在以下几个方面：(1)、政策优势：随着城市化进程的加快，水资源变得越来越稀有，造水、治水、治污、节水等水务建设都受到政策扶持，政府加大对该行业财政、金融支持力度，使其未来发展空间更加广阔。2011 年“中央一号文件”精神
44、，凸显了未来五年甚至更长时间里，中国水利建设市场的巨大2014 年年度报告 17/142 的市场机会和资金需求，同时政策也明确指出社会资本参与投资，这为公司大力拓展水务项目提供了较好的政策环境。(2)、资源优势：公司是浙江省唯一以水务为核心产业的上市企业，第一控股股东中国水务投资有限公司是由水利部综合事业局联合战略投资者发起成立的国家级专业水务投资和运营管理公司，主要从事供水、污水处理，弱咸水淡化等投资业务，具有较强的市场运作能力与资源优势。(3)、资本优势：水务行业具有较高的资本沉淀性，对投资者的资本实力有较高的要求。作为上市公司，公司不仅拥有较好的融资平台，而且可综合运用银行信贷、短期融资
45、券及定向增发等多种融资工具，具有较强的资本运作能力。(4)、管理优势：通过对水务行业多年的管理，公司积累了丰富的行业管理经验。水务行业作为技术上相对成熟的行业，公司在管理上更多的注重管理机制的输入，包括决策、预算、考核、经营理念等各方面。在技术上，重大建设及技改主要依靠公司建立的广泛的专家咨询网络，该网络包括国内及省内行业内知名的专家及具有丰富行业管理经验的技术人才；在日常管理上主要依靠地方已经培养的专业技术人才。通过多个水务项目的投资运作，公司培养了一批在投资、技术及法律等领域的业务技术骨干，为公司下阶段进一步拓展水务主业提供人才保障。(5)、环保优势：水务产业以其清洁无污染、资源可再生和保
46、护生态环境等方面，对社会经济可持续发展具有促进作用。（6）、规模优势：公司自 2000 年涉足水务行业，先后收购杭州市赤山埠水厂、投资嵊州市城市引水管道、控股舟山市自来水有限公司、丽水市供排水有限责任公司、永康市钱江水务有限公司和兰溪市钱江水务有限公司等。由于规模效应，公司生产成本、管理成本得以大大降低，企业具有很强竞争力。(7)、品牌优势：由于对水务行业本质的深刻理解和踏实稳健的工作作风，公司在浙江省乃至全国水务行业树立了良好的口碑，其中 2002 年舟山改制模式被建设部评为全国水务体制改革六大模式之一，在全国范围内加以推广。公司在已合作项目中始终与地方政府保持了良好的合作关系，并得到地方企
47、业及居民的认可，可以说公司在行动上真正实现了“政府、企业、用户”共赢的局面。(8)、科技优势：依靠公司建立的专家咨询网络，包括国内及省内行业内知名的专家及具有丰富行业管理经验的技术人才，引进现代化管理手段，实现计算机网络管理，将微机管理应用到各个领域，做到办公自动化、财务电算化、产销现代化、决策科学化，不仅在公司内部实现计算机联网，而且与分、子公司也实现远程联网。(9)、市场优势：随着城市化进程的加快、人民生活质量的提高和地区经济的持续发展，水的供需矛盾日益突出，另一方面政府指出的多项政策导向也将有利于改善水务市场环境，促进水务产业的发展进程。三、三、董事会对会计师事务所董事会对会计师事务所“
48、非标准审计报告非标准审计报告”的说明的说明(一一)董事会、监事会对会计师事务所董事会、监事会对会计师事务所“非标准审计报告非标准审计报告”的说明的说明 适用 不适用 (二二)董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明董事会对会计政策、会计估计或核算方法变更的原因和影响的分析说明 适用 不适用 1.会计政策变更的内容和原因 本公司自 2014 年 7 月 1 日起执行财政部于 2014 年制定的 企业会计准则第 39 号公允价值计量、企业会计准则第 40 号合营安排、企业会计准则第 41 号在其他主体中权益的披露，和经修订的企业会计准则第 2 号长期股权投资、企业会计准则第
49、9 号职工薪酬、企业会计准则第 30 号财务报表列报、企业会计准则第 33 号合并财务报表，同时在本财务报表中采用财政部于 2014 年修订的企业会计准则第 37 号金融工具列报。本次会计政策变更业经公司第五届董事会第十五次会议审议通过。2014 年年度报告 18/142 2.受重要影响的报表项目和金额 受重要影响的报表项目 影响金额 备 注 2013 年 12 月 31 日资产负债表项目 合并财务报表项目 可供出售金融资产 140,747,651.26 长期股权投资重新列报至可供出售金融资产增加 140,747,651.26 元。长期股权投资-102,837,228.73 长期股权投资重新列
50、报至可供出售金融资产减少 140,747,651.26 元，权益法单位追溯调整其他权益变动本公司根据持股比例相应增加 37,910,422.53 元。递延收益 250,120,301.50 其他非流动负债中与资产相关的政府补助重新列报至递延收益增加 250,120,301.50 元。其他非流动负债-250,120,301.50 其他非流动负债中与资产相关的政府补助重新列报至递延收益减少 250,120,301.50 元。资本公积 3,216,716.15 原计入资本公积中的权益法单位其他权益变动确认的其他资本公积-3,216,716.15 元重新列报至其他综合收益。其他综合收益 34,693,
