1、2015 年年度报告 1/137 公司代码：600889 公司简称：南京化纤 南京化纤股份有限公司南京化纤股份有限公司 2012015 5 年年度报告年年度报告 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）江苏
2、公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人丁明国丁明国、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人周文卿周文卿及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）曹玲曹玲声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经江苏公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）审计，本公司母公司 2015 年度实现净利润为237,466,713
3、.05 元，提取 10%法定盈余公积金，拟提取 5%任意公积金，拟以 2015 年末股本总数307,069,284 股为基数，向全体股东按每 10 股派发现金红利 0.35 元(含税),剩余利润转入下年度。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示
4、公司已在本报告中详细描述存在的风险，敬请投资者查阅管理层经营与分析中关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险因素及对策部分的内容。十、十、其他其他 不适用 2015 年年度报告 2/137 目录目录 第一节第一节 释义释义.3 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.3 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.7 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.8 第五节第五节 重要事项重要事项.16 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.24 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.29 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董
5、事、监事、高级管理人员和员工情况.30 第九节第九节 公司治理公司治理.36 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.39 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.137 2015 年年度报告 3/137 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 南京化纤、公司、股份公司 指 南京化纤股份有限公司 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 省证监局 指 中国证监会江苏监管局 省国资委 指 江苏省人民政府国有资产监督管理委员会 市国资委 指 南京市人民政府国有资产监督管理委员会
6、 轻纺集团 指 南京轻纺产业（集团）有限公司 新工集团 指 南京新工投资集团有限责任公司 法伯耳 指 南京法伯耳纺织有限公司 金维卡 指 江苏金维卡纤维有限公司 江苏纸业 指 江苏金羚纸业有限公司 兰精（南京）指 兰精（南京）纤维有限公司 兰精控股 指 奥地利兰精纤维控股有限公司 南京维卡 指 南京维卡纤维有限公司 南京纸业 指 南京金羚纸业有限公司 金羚地产 指 南京金羚房地产开发有限公司 中电地产 指 中国电建地产集团有限公司 金汇（香港）指 金汇(香港）投资发展有限公司 元 指 人民币元 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称
7、 南京化纤股份有限公司 公司的中文简称 南京化纤 公司的外文名称 Nanjing Chemical Fibre CO.,Ltd 公司的外文名称缩写 NCFC 公司的法定代表人 丁明国 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 陈波 许兴 联系地址 江苏省南京市六合区瓜埠镇新材料产业园 江苏省南京市六合区瓜埠镇新材料产业园 2015 年年度报告 4/137 电话 025-84208005 025-84208005 传真 025-84208005 025-84208005 电子信箱 cb_ 1332596571QQ.com 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册
8、地址 南京市六合区瓜埠镇大庙村 公司注册地址的邮政编码 211511 公司办公地址 江苏省南京市六合区瓜埠镇新材料产业园 公司办公地址的邮政编码 211511 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点 南京化纤股份有限公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 南京化纤 600889 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 江苏公证天业
9、会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 南京市玄武区洪武北路 188 号 签字会计师姓名 陆英、李霞 公司聘请的会计师事务所（境外）名称 办公地址 签字会计师姓名 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 办公地址 签字的保荐代表人姓名 持续督导的期间 报告期内履行持续督导职责的财务顾问 名称 办公地址 签字的财务顾问主办人姓名 持续督导的期间 2015 年年度报告 5/137 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 调整后 调整前 营业收入
10、 1,518,473,415.22 1,771,780,508.26 -14.30 2,052,231,934.32 2,052,231,934.32 归属于上市公司股东的净利润 457,506,436.22 5,465,008.49 8,271.56 24,539,720.28 24,539,720.28 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 17,430,591.52-2,320,219.42 851.25 27,659,275.64 27,659,275.64 经营活动产生的现金流量净额 67,277,304.82 158,802,443.25-57.63 396,327,102
11、.70 396,327,102.70 2015年末 2014年末 本期末比上年同期末增减（%）2013年末 调整后 调整前 归属于上市公司股东的净资产 1,396,785,123.60 934,789,368.94 49.42 938,536,438.94 938,536,438.94 总资产 2,171,040,204.26 2,926,163,843.41-25.81 3,549,937,864.28 3,510,048,852.68 期末总股本 307,069,284.00 307,069,284.00 0.00 307,069,284.00 307,069,284.00 (二二)主要财
12、务指标主要财务指标 主要财务指标 2015年 2014年 本期比上年同期增减(%)2013年 调整后 调整前 基本每股收益（元股）1.49 0.02 7,350.00 0.08 0.08 稀释每股收益（元股）1.49 0.02 7,350.00 0.08 0.08 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）0.06-0.01 700.00 0.09 0.09 加权平均净资产收益率（%）39.45 0.58 增加38.87个百分点 2.65 2.65 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）1.5-0.25 增加1.75个百分点 2.99 2.99 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的
13、说明 不适用 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 2015 年年度报告 6/137 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和属于上市公司股东的净资产差异情况资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：不适用
14、九、九、2015 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 325,363,108.81 348,808,510.99 472,977,257.11 371,324,538.31 归属于上市公司股东的净利润-1,770,496.09 2,887,033.36 458,081,876.02-1,691,977.07 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-1,595,864.26 3,239,217.77-40,145,345.90 128,452,055
15、.48 经营活动产生的现金流量净额 71,114,948.93-381,534,469.23 243,229,638.30 134,467,186.82 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 公司公开挂牌转让所持有的南京金羚房地产开发有限公司 70%股权事项产生的投资收益为498,317,032.81 元，该项交易属非经常性损益。公司在 2015 年第三季度报告中并入了经常性损益科目，应在非经常性损益科目中列示。经此项影响因素调整后，公司 2015 年第三季度报告中披露的年初至 9 月末归属于上市公司股东的净利润不受影响，仍为 459,198,413.29 元；年初至 9月末归属
16、于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润原为 459,286,224.18 元，应调整为-38,676,624.22 元；年初至 9 月末非经常性损益项目金额原为-441,995.30 元，应调整为497,875,037.51 元。十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2015 年金额 附注（如适用）2014 年金额 2013 年金额 非流动资产处置损益 497,156,046.54 -458,374.82-2,230,258.06 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常
17、经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 327,300.76 1,094,441.67 907,600.00 计入当期损益的对非金融企业收取的资金 2015 年年度报告 7/137 占用费 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 1,494,424.80 1,718,414.22 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分
18、的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 147,405.93 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-7,544,497.25
19、5,776,326.45-1,890,815.62 其他符合非经常性损益定义的损益项目-51,026,673.91 -345,579.61 少数股东权益影响额-330,756.24 -38,822.98 所得税影响额 -14,664.63 合计 440,075,844.70 7,785,227.91-3,119,555.36 十一、十一、其他其他 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明 报告期内，公司的主要业务是从事粘胶纤维和自来水的生产与经营。2015 年年度报告 8/1
20、37 1 1、粘胶纤维业务粘胶纤维业务 粘胶纤维是再生纤维素纤维，它是以天然纤维木材、棉短绒为原料，经碱化、老化、黄化等工序制成粘胶，再经过湿法纺丝而制成的纤维，属于生物质纤维范围，是循环经济可持续发展的重要化学纤维产品。粘胶纤维是棉纤维的代用品和升级产品；其性能具有天然纤维的自然属性，顺应了人们在服装领域反璞归真、回归自然的消费理念，因此发展空间广阔，前景良好。根据工艺和用途不同，粘胶纤维分为粘胶长丝和粘胶短丝。公司具有粘胶短纤 8 万吨/年、粘胶长丝 2.0 万吨/年的生产能力；同时还与奥地利兰精集团合资设立了兰精（南京）纤维有限公司，本公司持有兰精（南京）30%股权，是其参股股东。兰精（
21、南京）拥有的粘胶短纤产能为 16 万吨/年。2 2、自来水业务、自来水业务 公司自来水厂位于南京市栖霞区燕子矶，拥有 15 万吨/日供水能力。该厂主要业务是向南京经济技术开发区内企业及其周边工厂和居民小区提供自来水服务，平均日供自来水量为 5 万吨左右；同时为南京市政工程配套供应景观水，最大日供水量为 10 万吨。公司全资子公司南京法伯耳纺织有限公司还建有一座自备水厂，生产的自来水除自用外，还为兰精（南京）公司提供自来水服务，平均日供水量约为 2.5 万吨。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 1、公司于 2014 年 5 月启动通过国有
22、产权公开挂牌方式转让所持有的金羚地产 70%股权相关工作。经过公开挂牌，交易对方最终确定为中国电建地产集团有限公司。2015 年 4 月 15 日，公司召开 2015 年第一次临时股东大会，审议通过了 关于重大资产出售方案的议案 及其相关议案，同意将公司持有的南京金羚房地产开发有限公司 70%股权转让给中国电建地产集团有限公司。根据相关产权交易合同的约定，中国电建地产集团有限公司于 2015 年 7 月将全部股权转让价款人民币 77,223.11 万元及应支付的利息汇至南京市公共资源交易中心指定的银行账号。2015 年 8 月，南京金羚房地产开发有限公司在南京市工商行政管理局办理了本次股权转让
23、的变更登记手续。公司持有的南京金羚房地产开发有限公司全部股权已经过户，公司不再持有金羚地产股权，退出房地产开发业务。据此，南京金羚房地产开发有限公司不再纳入公司 2015 年度财务报告合并范围。2、公司第八届董事会第十九次会议审议通过了 关于注销全资子公司公司江苏金维卡纤维有限公司的决议，决定注销全资子公司江苏金维卡纤维有限公司，并授权经营层办理相关事宜。江苏金维卡纤维有限公司的工商注销手续已在报告期内全部办理完毕。据此，江苏金维卡纤维有限公司不再纳入公司 2015 年度财务报告合并范围。其中：境外资产 0（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0%。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期
24、内核心竞争力分析 公司从事粘胶纤维生产五十多年，积累了丰富的管理经验；粘胶纤维生产系统公用工程项目配套齐全，成本控制能力强；公司高度重视清洁生产工作，环保节能项目起步早，起点较高，为可持续发展奠定了坚实的基础；粘胶长丝产品品种多样、质量稳定，市场影响力较强；粘胶长丝、粘胶短纤规模配置合理，企业综合实力居于同行前列。第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、管理层管理层讨论与分析讨论与分析 2015 年国际环境错综复杂，我国实体经济的复苏依旧缓慢，但粘胶纤维行业的景气度有所好转，短纤产品价格由底部企稳并逐步盘升。公司通过产业结构调整，提升粘胶纤维产品质量，强2015 年年度报告 9
25、/137 化对标管理，寻求转型发展等举措积极化解各种不利因素，努力增强企业的综合竞争能力，有序开展各项生产经营活动。粘胶纤维业务块面，短丝生产系统实施了安装碱纤冷却器新风系统、熟成纺前间增加空调风系统、调碱系统等一系列技改措施，梳理工艺流程、优化工艺控制、强化工艺执行，显著增强了短丝生产系统的稳定性，短纤产量创下了投产以来最高日产记录，质量也有较大提升，得到了用户的认可。长丝生产系统以“销售围着市场转，生产围着销售转”为原则，密切关注客户需求变化，贯彻落实差异化竞争策略，主要向细旦丝方向发展，成功研发出适销对路、附加值高的 30D、40D、50D、60D、75D、100D、112D 等一系列细
26、旦丝产品，全面提升了粘胶长丝产品的竞争能力，同时也大幅度减少了废气排放总量，完成了清洁生产的工作目标。报告期公司研发的“112D/44F连续纺”、“75D/25F 粘胶长丝”、“50D/24F 细旦粘胶长丝”等三个新产品顺利通过了江苏省经信委组织的新产品鉴定，其技术性能达到国内先进水平。在原材料采购环节，公司根据生产所需主要原材料价格的趋势，制订了全年平均采购成本降低 10%的工作目标并严格考核兑现；对大宗原材料采购进行联合公开招标，优化供应商结构、拓展了供货渠道，形成了优胜劣汰的良性竞争机制，采购成本大大降低。在销售环节，公司灵活调整定价策略，优化营销网络，细分主要市场，同时做好售后服务，建
27、立起良好的市场信誉。国际市场方面，公司将最有增长潜力的巴基斯坦、印度市场作为销售重点，再向欧洲辐射。公司全年销售长丝 15894 吨，实现销售收入 5.084 亿元，其中外贸出口 7184 吨，创汇 4476 万美元；销售短丝 74813 吨，实现销售收入 7.8 亿元。公司积极实施节能环保技改工作，全年安全环保生产形势基本稳定，各类污染物保持了稳定达标状态。粘胶长丝方面，法伯耳公司对无组织排放废气进行治理和完善，厂区内异味问题明显改善，目前 1#、2#锅炉年均值达到重点地区排放限值标准，3#炉年均值已达到超低排放标准，污泥送锅炉焚烧项目正式投用且运行正常。粘胶短纤方面，江苏纸业公司通过加强生
28、产工艺控制及改善 CAP 系统，使有组织废气全面达标排放，厂区内异味问题也得到有效控制，其锅炉烟气排放也已达最新排放标准。以上措施的持续落实，使公司的生产环境继续得到改善，为公司的可持续发展创造了有利条件。报告期公司共获得授权专利 7 项，其中发明专利 1 项，全部是为实用新型专利。自来水业务块面，公司完成了生活区 DN500 供水管、太新路 DN1200、DN1000 供水管的更新改造，积极挖搅外供水潜力，与中国电建公司签署临时供水协议，达成了向洺悦府小区正式供水意向。全年实现外供水收入 5,486.57 万元，比去年同期增长了 3.14%。公司为落实“国有企业原则上不再参与商品房开发”要求
29、，制订了与金羚地产公司另一股东华纺地产共同转让金羚地产 100%股权的退出方案，该事项构成重大资产重组。公司严格遵循相关管理规定规范推进工作，经过公开挂牌，交易对方最终确定为中国电建地产集团有限公司。2015年 4 月 15 日公司 2015 年第一次临时股东大会批准了该项股权转让。根据相关产权交易合同的约定，中国电建地产集团有限公司于 2015 年 7 月将全部股权转让价款人民币 77,223.11 万元及应支付的利息汇至南京市公共资源交易中心指定的银行账号。2015 年 8 月金羚地产在南京市工商行政管理局办理了本次股权转让的变更登记手续，公司不再持有金羚地产股权，退出房地产开发业务。二、
30、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期公司累计实现营业收入 15.18 亿元，比去年同期减少 14.30%；归属于上市公司所有者的净利润为 4.58 亿元，比去年同期增长了 8,271.56%；每股收益 1.49 元，去年同期为 0.02 元；其中参股子公司兰精（南京）纤维有限公司对本公司当期贡献为 107.69 万元。2015 年年度报告 10/137 (一一)主营业务分析主营业务分析 利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 1,518,473,415.22 1,771,
31、780,508.26-14.30 营业成本 1,312,770,741.86 1,440,379,817.96-8.86 销售费用 16,421,708.09 14,171,705.40 15.88 管理费用 126,586,975.75 121,473,485.38 4.21 财务费用 10,397,885.90 35,441,656.28-70.66 经营活动产生的现金流量净额 67,277,304.82 158,802,443.25-57.63 投资活动产生的现金流量净额 668,601,425.40-21,489,799.15 3,211.25 筹资活动产生的现金流量净额-736,74
32、2,931.00-363,372,634.39-102.75 研发支出 4,704,569.49 6,073,674.27-22.54 1.1.收入和成本分析收入和成本分析 报告期公司实现营业收入 15.18 亿元，比去年同期减少 14.30%；主要原因是公司出售了控股子公司南京金羚房地产开发有限公司的股权，该公司不再纳入报表合并范围。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）工业 1,342,93
33、2,962.00 1,174,919,853.29 12.51 36.40 26.92 增加 6.54个百分点 旅游饮食服务业 10,546,532.66 7,860,717.80 25.47 1.08 2.70 减少 1.17个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）粘胶长丝 508,374,652.20 426,075,737.05 16.19 5.11 2.53 增加 2.11个百分点 粘胶短纤 779,692,608.35 719,211,822.68 7.76 74.15 49.04 增
34、加 15.54个百分点 自来水 54,865,701.45 29,632,293.56 45.99 3.14 7.28 减少 2.08个百分点 其他 10,546,532.66 7,860,717.80 25.47 1.08 2.70 减少 1.17个百分点 2015 年年度报告 11/137 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内 1,085,604,319.06 996,455,383.23 8.21 44.43 32.67 增加 8.13个百分点 国外 267,875,175.60 186,3
35、25,187.86 30.44 10.09 2.20 增加 5.36个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 1、报告期短纤价格自底部攀升，盈利情况好转。公司抓住时间，提高短纤产能利用率，产品质量也明显提升，短纤产品毛利率比去年同期增加了 15.54%。(2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）粘胶长丝（吨）16,468 15,894 4,337 0.81-7.3 14.67 粘胶短纤（吨）74,847 74,813 3,230 87.79 61.25 1.03 自来水（万吨）
36、47,983 47,983 30.66 30.66 产销量情况说明 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 粘胶长丝 原材料 281,860,494.43 63.15 244,311,638.52 62.45 15.37 人工及制造费用 164,460,584.40 36.85 146,90
37、4,571.00 37.55 11.95 粘胶短纤 原材料 615,229,198.27 92.55 377,354,949.38 90.14 63.04 短纤产量增加 人工及制49,505,821.13 7.45 41,260,458.73 9.86 19.98 2015 年年度报告 12/137 造费用 自来水 原材料 7,522,021.55 25.43 5,312,706.39 22.11 41.59 自来水产量增加 人工及制造费用 22,053,659.69 74.57 18,718,179.29 77.89 17.82 成本分析其他情况说明 2.2.费用费用 单位：元 项 目 20
38、15 年 2014 年 增减变动（%）销售费用 16,421,708.09 14,171,705.40 15.88 管理费用 126,586,975.75 121,473,485.38 4.21 财务费用 10,397,885.90 35,441,656.28-70.66 3.3.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 单位：元 本期费用化研发投入 4,704,569.49 本期资本化研发投入 研发投入合计 4,704,569.49 研发投入总额占营业收入比例（%）公司研发人员的数量 28 研发人员数量占公司总人数的比例（%）0.95 研发投入资本化的比重（%）情况说明情况说明 4.4
39、.现金流现金流 项 目 本期金额 上期金额 同比增减（%）变动原因 经营活动现金流入小计 1,084,522,121.01 1,162,962,277.93-6.74 销售收到的银行承兑汇票增加,现款流入减少 经营活动现金流出小计 1,017,244,816.19 1,004,159,834.68 1.30 支付的银行承兑汇票增加,现款流出减少 经营活动产生的现金流量净额 67,277,304.82 158,802,443.25-57.63 主要是其他经营性收入减少,收银行承兑增加 投资活动现金流入小计 1,340,918,736.03 675,810,429.43 98.42 处置房地产投资
40、收益的增加 2015 年年度报告 13/137 投资活动现金流出小计 672,317,310.63 697,300,228.58-3.58 银行理财现金流减少 投资活动产生的现金流量净额 668,601,425.40-21,489,799.15-3211.25 处置房地产投资收益的增加 筹资活动现金流入小计 166,146,700.00 320,000,000.00-48.08 银行借款减少 筹资活动现金流出小计 902,889,631.00 683,372,634.39 32.12 还银行借款 筹资活动产生的现金流量净额-736,742,931.00-363,372,634.39 102.7
41、5 还银行借款 (二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 报告期公司将持有的金羚地产 70%股权转让给中国电建地产集团有限公司。根据相关产权交易合同 的约定，中国电建地产集团有限公司于 2015 年 7 月将全部股权转让价款汇至南京市公共资源交易中心指定的银行账号。2015 年 8 月金羚地产在南京市工商行政管理局办理了本次股权转让的变更登记手续。公司持有的金羚地产全部股权已经过户，不再持有金羚地产股权。该项交易产生的投资收益为 49807 万元。受该项因素影响，公司营业利润、利润总额、归属于上市公司股东的净利润、基本每股收益、加权平均净资产收益、
42、归属于上市公司股东的所有者权益、归属于上市公司股东的每股净资产等指标均有较大幅度的增加。(三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 81,405,872.88 3.75 71,044,268.76 2.43 14.58 存货 222,327,001.50 10.24 1,014,920,002.69 34.68-78.09 处置房地产存货减少 应收票据 143,070,398.97 6.59 30,219
43、,139.07 1.03 373.44 销售使银行承兑汇票增加 预付款项 8,951,052.82 0.41 21,242,244.30 0.73-57.86 工程及进口木浆预付款减少 其他应收款 10,690,326.01 0.49 14,936,864.93 0.51-28.43 往来款减少 其他流动资产 126,973,330.80 5.85 46,118,458.62 1.58 175.32 银行理财产品增加 在建工程 28,467,619.05 1.31 75,997,560.53 2.60-62.54 更新改造工程转入固定资产 长期待摊费用 5,959,273.29 0.27 8,
44、616,272.85 0.29-30.84 本期摊销 其他非流动资产 12,250,272.76 0.56 20,790,872.50 0.71-41.08 预付工程款减少 应付票据 8,500,000.00 0.39 0 0 银行承兑汇票增加 应付账款 237,123,225.67 10.92 231,873,807.53 7.92 2.26 预收款项 9,371,915.48 0.43 6,173,806.88 0.21 51.80 预收货款增加 2015 年年度报告 14/137 应付股利 8,384,091.43 0.39 28,456,398.15 0.97-70.54 普通股股利减
45、少 一年内到期的非流动负债 47,500,000.00 1.62-100.00 1 年内到期的长期借款到期还款 递延收益 2,960,257.57 0.14 2,968,858.33 0.10-0.29 其他说明 (四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 不适用2015 年年度报告 15/137 (五五)投资状况分析投资状况分析 1 1、对外股权投资总体分析对外股权投资总体分析 单位：元 被投资单位名称 核算方法 期初余额 本期减少额 期末余额 在被投资单位持股比例（%）兰精（南京）纤维有限公司 权益法 157,112,066.82 1,076,883.28 158,188,950.10
46、30.00 合 计 157,112,066.82 1,076,883.28 158,188,950.10 (1)(1)重大的股权投资重大的股权投资 不适用(2)(2)重大的非股权投资重大的非股权投资 不适用(3)(3)以公允价值计量的金融资产以公允价值计量的金融资产 不适用 (六六)重大资产和股权出售重大资产和股权出售 详见管理层讨论与分析章节中的“出售金羚地产 70%股权”相关内容。(七七)主要控股参股公司分析主要控股参股公司分析 公司名称 主要经营活动 投资比例(%)合并投资比例（%）南京法伯耳纺织有限公司 公司主营业务为：粘胶长丝的生产和销售，注册资本 3,000 万美元；截止 2015
47、 年 12 月 31 日，该公司总资产为 105963 万元，净资产 29742 万元；2015 年度实现营业收入 88628 万元，营业利润为 1034 万元，实现净利润为 729 万元；74.72 100.00 江苏金羚纸业有限公司 公司主营业务为：浆粕的生产和销售,注册资本 10000 万元；截止2015 年 12 月 31 日，该公司总资产为 68870 万元，净资产 4878万元；2015 年度实现营业收入 78942 万元，营业利润 4810 万元，实现净利润 4772 万元；95.00 100.00 南京古都商务旅馆有限公司 公司注册资本 1000 万元，注册地为江苏省南京市，主
48、要从事商务旅馆连锁经营。2015 年末该公司经审计的资产总额为 1279 万元，净资产为 1062 万元。全年实现营业收入 1055 万元，营业利润 256 万元，净利润 196 万元；60.00 60.00 兰精（南京）纤维有限公司 兰精（南京）纤维有限公司主营业务为：差别化粘胶短纤维的生产和销售，注册资本 6444 万美元；截止 2015 年 12 月 31 日，该公司总资产 156996 万元，净资产 53679 万元；2015 年度实现营业收入 183338 万元，实现净利润 293 万元。30.00 30.00 (八八)公司控制的公司控制的结构化结构化主体情况主体情况 不适用 201
49、5 年年度报告 16/137 三、三、公司公司关于公司未来发展的讨论与分析关于公司未来发展的讨论与分析(一一)行业竞争格局和发展趋势行业竞争格局和发展趋势 粘胶纤维产能主要集中在国内。近年来粘胶纤维生产所需进口木浆和国产溶解浆的产能增幅较大，原材料供应环节对粘胶纤维生产的制约已经解决，有利于国内粘胶纤维生产企业的可持续发展。目前粘胶短纤市场竞争较为激烈；粘胶长丝供需基本平衡，市场比较稳定。纺织工业“十二五”发展规划中对发展新型纺织纤维材料产业的指导意见为：加快发展差别化纤维、高技术纤维和生物质纤维技术及产业化。采用先进适用技术改造提升传统工艺、装备和生产自动化控制水平，扩大产品的差别化比重、实
50、现常规化纤产品的优质化。公司将密切关注粘胶纤维行业发展动态，加大新品研发力度，灵活调整竞争策略，增产高附加值产品以提升企业竞争力。(二二)公司发展战略公司发展战略 以粘胶纤维主业为基础，进一步壮大主业，并立足主业，实现战略转型；加大资本运作力度，通过定向增发等方式，快速开拓新产业，到 2020 年实现新产业产值占比达 50%。(三三)经营计划经营计划 2016 年公司主要经营目标为：实现营业收入 16.60 亿元，营业成本 14.40 亿元，期间费用 1.65亿元。(四四)可能面对的风险可能面对的风险 1、产品质量风险 我国粘胶纤维产能居世界首位，生产厂家众多，市场竞争激烈，产品质量能否满足客
