1、随着中国经济转型的加快以及创新创业浪潮的兴起，小微企业，特别是与互联网技术融合紧密的电商化小微企业不断开展壮大。电商化小微企业与互联网联系紧密，是小微企业新兴的开展方向，也是必然的开展趋势。这一类小微企业的开展促进了经济开展，特别是大力解决了就业难的问题。但电商化小微企业由于有着先天的缺乏，包括规模小、经营不标准等问题，导致了其融资难的问题。中国政府、金融当局近来不断加大力度，对小微企业的融资进行支持，但这仍然无法完全满足众多小微企业的融资需求。近年来，互联网技术的开展衍生出了互联网金融这一新兴的融资形态。对于电商化小微企业来说，也多了新的融资渠道和选择。本文试图从电商化小微企业的角度出发，对
2、各融资渠道的可行性进行分析，提供融资方案。全文共分七个章节。第一章为引言局部，阐述选题的背景及意义。第二章为小微企业的现状及融资困境，对于小微企业有了清晰的界定，并对其融资困境进行分析。第三章为电商化小微企业及融资特点，这一章专门讲电商化小微企业，对于本文所讨论的电商化小微企业进行定义，并对其与传统小微企业融资的区别进行分析，以便寻找新型融资渠道。第四章为电商化小微企业融资渠道详解，对电商化小微企业传统和新兴的融资渠道进行逐个分析，对其利弊进行阐释。第五章为电商化小微企业的电商平台融资，对电商平台融资进行单列一章，详细阐释网商银行、京东金融等电商平台对电商化小微企业的融资支持。第六章为电商化小
3、微企业的融资策略，对上述的各融资渠道进行综合比拟，并提出可行的融资方案。第七章为根本结论以及展望，对文章进行总结，提出政策建议，最后对未来研究方向提出展望。 关键词：小微企业；电商；互联网金融；融资Comparison of Financing Methods of Small and Micro E-business EnterprisesWang YushenDirected by Prof Song GuoxingABSTRACTWith the acceleration of Chinas economic transformation and the surge of innovat
4、ion and entrepreneurship, small and micro enterprises, especially those small and micro enterprises closely mixed with Internet technology have developed and grown.Small and micro e-business enterprises are born in the world of Internet. It is the new direction and necessary trend of small and micro
5、 enterprises. This kind of small and micro enterprises contributed greatly to the economic development and to the solvency of unemployment issue.However, small and micro e-business enterprises have congenital deficiencies, including small in scale and lack of standard procedures in operation. These
6、led to the problem of financing difficulty. Chinese government and financial authority have recently made great effort in supporting financing of small and micro enterprises, but still, it is not able to satisfy the huge financing demand of many small and micro enterprises.In recent years, the devel
7、opment of Internet technology has bred a new way of financing, that is, Internet financing. Thus small and micro e-business enterprises have a new channel of choice of financing themselves.This thesis tries to analyze the feasibility of financing ways and provide financing plan from the perspective
8、of small and micro e-business enterprises. It is divided into seven chapters.Chapter One is prelude, explaining the background and significance of this research. Chapter Two states the current situation and financing difficulty of small and micro enterprises, defining small and micro enterprises and
9、 analyzing their financing difficulty. Chapter Three focuses on the small and micro e-business enterprises and it financing features. This chapter defines small and micro e-business enterprises and differentiates from traditional ways of financing small and micro enterprises to look for new ways of
10、financing. Chapter Four is the detailed explanation of financing ways of small and micro e-business enterprises, explaining traditional and new ways of financing one by one and comparing pros and cons. Chapter Five focuses on the financing provided by e-commerce platform, introducing in detail how Z
11、hejiang E-Commerce Bank and JD finance support the finance of small and micro e-business enterprises. Chapter Six compares various ways of financing to put forward a feasible financing plan. Chapter Seven is the basic conclusion and future prospect. It concludes the research; provide policy suggesti
12、ons and future research recommendations.KEY WORDS: Small and micro enterprises; e-business; Internet finance; financing一、引言1.1 选题背景及意义小微企业对我国经济开展的重要性不言而喻。它们是我国国民经济的重要力量，也是我国就业岗位的重要创造者。国家工商总局的统计中央政府门户网站：工商总局：全国小型微型企业开展情况报告()，显示，小微企业不仅在我国的企业数量上占绝大多数，创造的国内生产总值也占比绝对多数。近年来，准确地说，2022年5月，阿里巴巴集团创立淘宝网以来，小微企业
13、进入了电商化的新风口。电商平台为小微企业的开展插上了翅膀。但是，中国小微企业的融资困难、经营不善、寿命短等问题仍然大面积存在，特别是融资难题，困扰着中国小微企业的设立、开展和壮大。目前，已经有不少研究者对商业银行、民间借贷、电商平台对小微企业融资的问题进行了研究，但大多只停留在理论层面。本论文将对电商平台对电商化小微企业的融资进行细致的、实践性的分析，通过对传统融资渠道和电商平台贷款融资的比照、不同电商平台推出的不同的贷款融资产品的比照，对中国小微企业的融资难题提出一个角度独特、有可操作性的建议。本论文将先对电商化小微企业进行定义、并通过详实的数据对其融资困境进行阐述，指出问题所在。之后，将对
14、多种融资渠道，包括不同电商平台提供的融资渠道进行比拟，分析其可行性和适用企业类型，最后得出结论。论文的创新之处在于，对包括阿里网商贷（原蚂蚁微贷、阿里小额贷款平台）、京东金融（京保贝、京小贷）、腾讯（微业贷）等巨头的融资产品进行分析，并进行比照。1.2 文献综述就小微企业的融资以及电商化小微企业新的融资渠道，目前的文献已有了大量研究。这些研究主要集中在小微企业的融资难、融资渠道构建、新型渠道探索、政策环境改善、以及小微企业自身建设等方面进行。在小微企业融资难方面，刘春苗(2023)刘春苗：探讨我国小微企业银行贷款融资的困境，时代金融，2023 年第 5 期中旬刊，第180-181页探讨了小微企
15、业获取银行贷款的困境，从小微企业自身、银行方面原因、以及外部环境原因进行分析，并从以上几方面提出了政策建议。武锐、胡金焱(2023)武锐、胡金焱：小额贷款公司促进小微企业开展了吗基于山东省数据的研究，山东社会科学，2023年第3期，第117-122页对小微企业从小额贷款公司进行融资进行了分析，运用数学模型，对小额贷款公司对小型企业、微型企业在不同环境条件下不同的作用进行了比拟。而随着互联网金融的开展，以及电商平台的崛起，小微企业与新型技术结合也日益增多，对于这一新型融资方式，很多研究者也开始关注。清华大学微金融课题组(2023)清华大学微金融课题组：“互联网+时代：小微企业经营与融资报告，中小
16、企业金融，2023年07期，第50-53页；2023年08期，第50-53页通过大规模的调查数据，认为小微企业的融资困境仍然存在，即便在“互联网+时代，对小微企业的金融供应十分有限。李超、骆建文(2023)李超、骆建文：基于互联网金融的小微企业融资策略，现代管理科学，2023年第1期，第100-102页，以及吴昊、杨济时(2023)吴昊、杨济时：小微企业融资支持方向基于第三方电商平台的商业银行融资策略，财经问题研究，第4期 (总第377期)，2023年4月，第47-53页分析小微企业与互联网金融、电商平台联合进行融资的方式，指出电商化小微企业的新融资方向。沈建男、骆建文(2023)沈建男、骆建文：基于P2P网贷平台下小微企业融资的风险管理策略，现代管理科学，2023年第5期，第45-47页分析了P2P网贷平台对小微企业的融资支持，分析了小微企业在通过这一渠道融资时的风险，从多
