1、1 2017 年度报告 上海领灿 NEEQ : 838335 上海领灿投资咨询股份有限公司 Shanghai Leading Investment Consulting Co., Ltd 2 1、 上海领灿 “IR+互联网”战略转型发布 定义 IR行业服务新标杆： 2017 年 6 月 9 日,领灿召开互联网转型战略发布会暨新十年庆典，近百家上市公司代表及公司全体人员等共 200 余人共襄盛举。经过 2 年多的自主研发，领灿智能化数据化 IR 服务系统面向客户正式运营，展现了国内投资者关系行业线上线下互通之服务新业态。将领灿十余年来精耕中国 IR 行业所沉淀的体系、标准和对行业前进方向的判断，
2、转化为领灿迅速扩大和复制IR 产业链的优势，最终升级为制定行业发展标准的能力。 2、 用科技刷新行业内涵 智能化数据化IR服务系统取得系列科技创新成果： 截止 2017 年末，已获得上海市软件行业协会软件产品和软件企业的双重认证，并获软件著作权 6 项，且另有 9 项软件著作权申请已报送审核。同时， 领灿智能化数据化投资者关系服务平台获得了上海市科学技术委员会 2017 年度科技型中小企业技术创新项目立项。 3、 继续保持常年投资者关系和再融资重组顾问业务领先优势 实现多层次的资本市场覆盖： 常年投资者关系顾问收入和再融资重组专项顾问收入较去年同期分别增长 34.45%和 81.78%，合计占
3、公司营业收入的 87.58%。在核心业务优势持续扩大的同时，进行业务深度和广度的延伸，服务混合所有制改革、大型国企整体上市、企业跨界并购及战略转型升级等市场标杆项目。在深耕主板的背景下，服务新三板挂牌企业，实现多层次的资本市场覆盖。 4、 IR国际化业务资本携品牌共荣 IR+PR双线发力： 持续深入推动IR国际化业务，协助光明乳业成功召开“莫斯利安香港发布会”，既配合大消费客户品牌国际化战略升级与推进全球化布局，也是领灿IR国际化业务布局的不断加码和深化。是领灿国际化战略践行过程中的首例PR国际化服务案例。 5、 服务市场关注的公开要约收购和混改项目 成就具备里程碑意义的经典案例： 全程参与市
4、场广泛关注的浙民投天弘要约收购ST生化项目，约 1.47 亿股流通股股东集体出席，股东出席比例高达 75.5%，净预受股份比例为195.607%，创下了中小股东进行集体行权的记录，是中小股东参与公司治理及决策人数最多、对中国资本市场公开要约收购具有里程碑意义的案例。年度最受市场关注的国企控股股东混改案例之一云南白药，因改革力度市场空前成为云南地区混合所有制改革标杆案例，被市场喻为国企混改的模板。 6、 继续携手 见证客户的资本荣耀： 12 位客户在每日经济新闻第七届中国上市公司口碑榜的 159 家获奖上市公司中脱颖而出；10位客户集体或个人在第十一届中国上市公司价值评选中荣膺 14 个奖项；6
5、 位客户董秘荣获第十四届新财富“金牌董秘奖等，领灿均是见证者和陪伴者。 7、 股东回报 完成权益分派： 完成 2016 年年度权益分派工作，以总股本 800万股为基数，向全体股东每 10 股转增 5 股，完成后总股本增至 1,200 万股。 公司年度大事记 3 目 录 第一节 声明与提示 . 5 第二节 公司概况 . 6 第三节 会计数据和财务指标摘要 . 8 第四节 管理层讨论与分析 . 10 第五节 重要事项 . 24 第六节 股本变动及股东情况 . 26 第七节 融资及利润分配情况 . 28 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 . 29 第九节 行业信息 . 32 第十节 公司治
6、理及内部控制 . 32 第十一节 财务报告 . 36 4 释义 释义项目 释义 公司、本公司、上海领灿、领灿 指 上海领灿投资咨询股份有限公司 有限公司 指 上海领灿投资咨询有限公司 董事会 指 上海领灿投资咨询股份有限公司董事会 监事会 指 上海领灿投资咨询股份有限公司监事会 股东大会 指 上海领灿投资咨询股份有限公司股东大会 全国股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 本报告 指 上海领灿投资咨询股份有限公司 2017 年年度报告 元、万元 指 人民币元、人民币万元 会计师事务所 指 立信会计师事务所（特殊普通合
7、伙） 公司章程 指 上海领灿投资咨询股份有限公司章程 IR 指 Investor Relations 英文简称，即投资者关系 IPO 指 Initial Public Offering 英文简称，即首次公开发行股票 Wind 指 上海万得信息技术股份有限公司 上海灿芯 指 上海灿芯投资管理中心（有限合伙） 5 第一节 声明与提示 【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。 公司负责人杨丽丹、主管会计工作负责人杨旻及会计机构负责人（会计主管人员）袁雪梅保证年度报告
8、中财务报告的真实、准确、完整。 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、经营管理风险 随着公司业务规模的不断扩大，公司需要对资源整合、市场开拓、质量管理、人员管理、财务管理和内部控制等众多方面进行优化，这对公司治理及各部门工作的协调性、严密
9、性和连续性将提出更高要求。 2、宏观经济环境变化风险 宏观经济环境对资本市场发展及上市公司经营具有较大的影响。若我国宏观经济形势发生重大变化，资本市场活跃度有可能受到影响，继而对各类资本市场服务行业构成总体影响。 本期重大风险是否发生重大变化： 是 重大风险变化描述： 公司 2016 年年度报告中曾披露“净资产收益率下降的风险”，彼时该风险存在的原因是由于 2015 年期初公司净资产基数较低，2015 年加权平均净资产收益率达 73.59%，而随着公司留存收益的积累和股份制改造时对外增资扩股，净资产规模出现了较大幅度的增加，2016 年公司的加权平均净资产收益率为 10.85%，较2015 年
10、同期明显降低。 2017 年度，公司加权平均净资产收益率为 12.83%，较 2016 年度加权平均净资产收益率 10.85%已有所提高，表明报告期内净资产收益率明显下降的风险已不存在，故不再披露此风险。 6 第二节 公司概况 一、 基本信息 公司中文全称 上海领灿投资咨询股份有限公司 英文名称及缩写 Shanghai Leading Investment Consulting Co.,Ltd 证券简称 上海领灿 证券代码 838335 法定代表人 杨丽丹 办公地址 上海市浦东新区世纪大道 1777 号东方希望大厦 5 楼 L 室 二、 联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 杨旻 职务 财
11、务负责人、信息披露负责人 电话 021-58771626 传真 021-58772338 电子邮箱 ir 公司网址 联系地址及邮政编码 上海市浦东新区世纪大道 1777 号东方希望大厦 5 楼 L 室 200122 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 上海市浦东新区世纪大道 1777 号东方希望大厦 5 楼 L 室 三、 企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006-01-09 挂牌时间 2016-08-09 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类） L 租赁和商务服务业- L72 商务服务业- L723 咨询与调查- L7239 其他专业咨询
12、主要产品与服务项目 为国内上市公司提供专业化、体系化、个性化的投资者关系顾问服务，包括已上市公司常年投资者关系顾问服务、已上市公司再融资和并购重组专项顾问服务和拟上市公司 IPO 专项顾问服务，其中以常年投资者关系顾问服务为主。公司是是国内上市公司常年投资者关系服务模式的开创者，也是国内投资者关系行业服务标准缔造者和行业发展的引领者。 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股） 12,000,000 优先股总股本（股） 0 做市商数量 0 控股股东 杨丽丹 7 实际控制人 杨丽丹、王雪松 四、 注册情况 项目 内容 报告期内是否变更 统一社会信用代码 91310115784286499U
13、 否 注册地址 上海市浦东新区老港镇良欣路 456 号 5 幢 437 室 否 注册资本 1200 万 是 五、 中介机构 主办券商 光大证券 主办券商办公地址 上海市静安区延安中路 789 号 7 楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 立信会计事务所（特殊普通合伙） 签字注册会计师姓名 郑晓东、董军红 会计师事务所办公地址 上海市南京东路 61 号新黄浦大厦 7 楼 六、 报告期后更新情况 适用 不适用 根据全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引，公司股票转让方式自 2018 年 1 月15 日起由协议转让方式变更为集合竞价转让方式。 8 第三节 会计数据和财务指标
14、摘要 一、 盈利能力 单位：元 本期 上年同期 增减比例 营业收入 21,023,120.98 14,136,116.29 48.72% 毛利率% 47.30% 47.42% - 归属于挂牌公司股东的净利润 1,895,112.56 1,422,509.25 33.22% 归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,767,063.66 1,274,521.46 38.65% 加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算） 12.83% 10.85% - 加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算） 12.02% 9.72% - 基本每股收
15、益 0.16 0.18 -11.11% 二、 偿债能力 单位：元 本期期末 上年期末 增减比例 资产总计 21,916,472.46 17,376,696.77 26.13% 负债总计 6,202,937.37 3,558,274.24 74.32% 归属于挂牌公司股东的净资产 15,713,535.09 13,818,422.53 13.71% 归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.31 1.73 -24.28% 资产负债率%（母公司） - - - 资产负债率%（合并） 28.30% 20.48% - 流动比率 311.31% 445% - 利息保障倍数 - - - 三、 营运情况 单位：元
16、本期 上年同期 增减比例 经营活动产生的现金流量净额 4,829,025.24 1,853,357.14 160.56% 应收账款周转率 9.27 6.23 - 存货周转率 - - - 9 四、 成长情况 本期 上年同期 增减比例 总资产增长率% 26.13% 14.73% - 营业收入增长率% 48.72% -14.34% - 净利润增长率% 33.22% -47.89% - 五、 股本情况 单位：股 本期期末 上年期末 增减比例 普通股总股本 12,000,000 8,000,000 50% 计入权益的优先股数量 - - - 计入负债的优先股数量 - - - 六、 非经常性损益 单位：元
17、项目 金额 非流动资产处置损益 -29,722.66 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 200,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 330.00 非经常性损益合计 170,607.34 所得税影响数 42,558.44 少数股东权益影响额（税后） - 非经常性损益净额 128,048.90 七、 因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 10 第四节 管理层讨论与分析 一、 业务概要 商业模式 公司的主营业务是为国内上市公司提供投资者关系顾问服务，包括已上市公司常年投资者关系顾问服务、已上市公司再融
18、资和并购重组专项顾问服务以及拟上市公司 IPO 专项顾问服务。报告期内，公司新增为全国股转系统挂牌企业提供专业投资者关系服务，至此公司主营业务涵盖全国多层次资本市场体系。 按照国民经济行业分类（GBT4754-2011），公司属于“商务服务业（L72）”分类下的“社会经济咨询（L7233）” ，所处细分行业为投资者关系管理行业；按照全国股转系统的挂牌公司管理型行业分类，公司属于“租赁和商务服务业（L72）”分类下的“其他专业咨询（L7239）”。 领灿认为，投资者关系工作是从分析客户所处行业属性及自身特性入手，结合行业和资本市场等外部环境的变化，针对公司战略和资本市场规划，制定投资者关系工作计
19、划和目标，通过日常化、持续化的资本营销工作，维护和提升公司资本品牌价值，并确保客户各个阶段重大资本战略推进获得成功，最终实现资本市场发展支撑或加速产业发展的目标，帮助客户创造更大的成功。 公司提供已上市公司常年投资者关系顾问服务的方式是以一个完整年度为单位，年度服务合同到期继续续签，其合作性质类似于上市公司的常年法律顾问和常年会计师事务顾问。已上市公司再融资和并购重组专项顾问服务以及拟上市公司 IPO 专项顾问服务，则基于项目类型不同，定制并执行具有针对性的工作方案。公司通过提供上述顾问服务，获取专业顾问费用并成为公司的收入来源。 2006 年成立以来，领灿始终坚持客户价值最大化及与客户共同成
20、长的核心理念，不断致力于中国投资者关系行业高端服务标准的探索。公司始终着力于进行具有高度专业化、体系化、个性化的上市公司常年投资者关系业务模式的创建，并持续保持该业务领先性的优势积淀，是国内投资者关系行业标准制定者和行业发展的引领者。综合各年情况，业务收入约 80%来源于已上市公司的常年投资者关系顾问服务。 公司业务体系涵盖从上市公司常年投资者关系服务到上市公司公开增发、配股、可转债、分离债、公司债、非公开发行、重大资产重组、借壳上市、整体上市、B 转 H、IPO 服务等 12 项服务类别，包括上市公司资本品牌定位、资本市场沟通、价值挖掘、监管标杆打造、危机管理、股东优化、信息披露服务、新媒体
21、运用和发布、市值维护研究咨询、专业培训、资本运营和战略发展咨询等 25 个业务模块。 针对不同的项目类型，公司均建立了清晰、完整、详尽的业务流程、工作规范标准以及丰富的案例库，结合内部各岗位职能设定和工作考核，整个服务过程强化从目标设定、全面细致执行、资源保障，到目标达成和获得优良反馈的全过程控制，以保证公司各类项目运行品质和服务口碑最优。 展业十余年，公司建立了全市场完整的服务价值链，具备所有资本运营模式和上市公司全生命周期服务能力，持续缔造了众多市场标杆案例。自 2006 年成立至今，公司完成众多常年、再融资重组、资本创新、IPO、危机管理与品牌活动策划等投资者关系服务案例，其中常年 IR
22、 服务超过 300 例，重大资产重组和非公开发行专项服务合计近 100 例，B 转 H、横跨三地交易所整体上市等资本市场重大无先例项目近 20 例，危机管理案例超 70 例，为客户撰写社会责任报告 80 余篇次，等等。 11 公司拥有诸多关键资源，包括常年投资者关系业务的市场占有率和影响力领先优势、行业龙头和知名品牌客户集聚优势、中国投资者关系行业线上线下互通之服务新业态的创新优势、长期专业化规范化经营所形成的品牌和市场优势、不断扩大的资本市场核心资源和网络优势以及多层次资本市场服务全覆盖优势等等。 利用该等关键资源要素，自成立至今公司已为逾百家上市公司提供了投资者关系方面的深度服务，其中，常
23、年投资者关系顾问客户数量在常年 IR 这一细分业务领域占据行业领先地位。持续服务年限超过 5 年的客户达到 30 多家，持续服务逾 7 年的客户超过 20 家，持续服务逾 10 年的客户超过 10 家，上汽集团、光明乳业、锦江股份、东阿阿胶、云南白药、上海医药、青岛海尔、东方明珠、华数传媒、万通地产、正泰电器、美克家居、锡业股份、云天化、上海电气、华信国际、特变电工等著名品牌和行业龙头成为领灿长期服务高端客户群体的代表，其中不乏上汽集团、云南白药等市值千亿的客户。 追求卓越的道路没有止境，作为行业的开拓者与标杆的树立者，2017 年 6 月，领灿“IR+互联网”战略转型正式发布，为公司贴上了中
24、国境内把互联网应用引入投资者关系服务体系的先行者的标签，展现了线上线下互通之投资者关系服务行业新业态，具有行业更高服务标准和服务价值定义能力，并将树立下一代投资者关系服务的新标杆。 全新的领灿智能化数据化 IR 服务系统以帮助上市公司客户增强投资者关系工作的互联网运用为目标，为客户进行服务体验升级以及投资者关系服务价值提升，通过“个性化”、“智能化”、“模块化”、“移动化”、“平台化”的五大革新向客户提供更快速把握市场信息、更全面评估事件动态、更专业策略顾问、更高效协作沟通的投资者关系顾问服务，实现了软件系统较大程度替代人力以及服务的模块化和标准化，大幅提高了公司业务的可复制性和扩张效率，从而
25、达到公司和客户资源价值的最大化对接和共享，确保在飞速发展的社会经济环境中，公司始终能步伐从容地推进自身战略、提升企业价值，并持续稳健地蓬勃发展。 报告期内围绕主业的互联网战略转型正在推进，公司的商业模式未发生变化。 报告期内变化情况： 事项 是或否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 12 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、 经营情况回顾 (一) 经营计划 2017 年，公司“IR+互联网”战略转型成果初显，领灿智能
26、化数据化 IR 服务系统作为中国投资者关系行业线上线下互通之服务新业态，正式投入运营并获得客户认可。同时，公司完成了 IT 部、信息部的搭建和总部的迁址，截止 2017 年 12 月 31 日，员工数量较 2016 年增长近 45%，实现了公司规模的提升和内部组织架构及人才体系的扩充。 2017 年，是投资者关系行业发展外部环境向好的一年。强监管政策密集出台提升了上市公司对规范化、合规性投资者关系工作的需求；股市投融资功能增强、资本市场投资理念成熟使越来越多的上市公司开始重视市值管理；多层次资本市场扩容保持平稳增速带来的目标客户基数增长；A 股发行提速，IPO 数量呈大幅提升态势等等，皆带来资
27、本市场对投资者关系服务的需求持续增长。 在此背景下，领灿长期坚持专业化发展所积累的行业领先的工作体系和标准、优质的客户资源和公司品牌影响力进入收获期。2017 年，公司实现营业收入 21,023,120.98 元，较上年同期增长 48.72%,归属于母公司净利润 1,895,112.56 元，较上年同期增长 33.22%。在互联网转型加大研发投入和规模扩张带来人力资本及管理费用大幅增长的情况下，净利润实现了稳定增长。 报告期内，营业收入主要由已上市公司常年投资者关系顾问服务、已上市公司再融资并购重组专项顾问服务和拟上市公司 IPO 专项顾问服务构成，三项收入分别较去年同期增长 34.45%、8
28、1.78%和 168.96%。 其中，已上市公司常年投资者关系顾问和再融资并购重组专项顾问收入合计 18,412,415.45 元，占营业收入的 87.58%，同比增长 39.85%，显示已上市公司常年投资者关系顾问和再融资重组专项顾问业务作为传统优势得以保持和扩大。同时，IPO 业务也加大了开发力度。未来有望将资质优良的 IPO 客户和再融资重组专项服务客户转化为常年客户，继续保持领灿常年投资者关系行业领跑的地位。 报告期末，资产总额 21,916,472.46 元，较去年同期增长 26.13%；净资产 15,713,535.09 元，较去年同期增长 13.71%；经营活动产生的现金流量净额
29、 4,829,025.24 元，较去年同期增长 160.56%，均实现增长。 具体来看，报告期内，公司经营呈现以下特点： 1、“IR+互联网”战略转型纵深推进，创建中国投资者关系行业线上线下互通之服务新业态，定义 IR 行业服务新标杆 2017 年 6 月 9 日,领灿召开互联网转型战略发布会暨新十年庆典。经过 2 年多的自主研发，领灿创建的中国投资者关系行业线上线下互通之服务新业态正式启航。领灿以智能化、数据化和平台化手段支撑完成客户IR 体验升级和服务价值提升，将十年来精耕中国 IR 行业所沉淀的体系、标准，和对行业前进方向的判断，转化为迅速扩大和复制 IR 产业链的优势，最终升级为制定行
30、业发展标准的能力，帮助公司继续以较高服务品质在中国投资者关系行业内持续领跑。 全新的智能化数据化 IR 服务系统运用更多的大数据，通过个性化、智能化、模块化、移动化、平台化的五大革新向客户提供更快速把握市场信息、更全面评估事件动态、更专业策略顾问、更高效协作沟通的 IR 服务。2017 年面向客户投入运营后，获得广泛认可。 2017 年公司继续加大研发投入力度，组建 IT 部。截止 2017 年 12 月 31 日，公司已获得上海市软件行业协会软件产品和软件企业的双重认证，并获软件著作权 6 项，另有 9 项软件著作权申请已报送审核。同时， 领灿智能化数据化投资者关系服务平台获得了上海市科学技
31、术委员会 2017 年度科技型中小企业技术创新项目立项。 13 2、常年 IR 优势凸显差异化市场定位，保持常年 IR 行业领跑者地位 全年实现已上市公司常年投资者关系顾问业务收入 15,678,790.19 元，占营业收入的 74.85%，较去年同期增长 34.45%。在上市公司常年客户数量增长同时，常年 IR 服务的广度与深度以及运行品质亦得到提升。 2017 年，公司继续沿袭服务大品牌公司和行业龙头的品牌定位和优势，新增上海医药、东方明珠等多家市值、品牌和行业影响力、市场影响力都非常大的优质客户，继续保持常年投资者关系客户数量和客户资质都占据优势的市场领先地位。 参照申银万国一级行业分类
32、，公司客户遍布除银行业外的 27 个行业，覆盖率高达 96.43%。在长期服务过程中，客户的市值实现不断突破。2017 年 12 月 31 日，领灿服务客户市值总额约 2.26 万亿元，较 2016 年末客户市值总额增长 19.02%，跑赢上证指数同期 6.56%的增长幅度。参照 2017 年最新发布的财富中国500 强排行榜，领灿 2017 年末正在服务的客户中约 30%为财富中国 500 强企业。 同时公司常年投资者关系服务带来的行业龙头和知名品牌客户集聚优势不断扩大，在医药大健康等多个行业形成突出的服务优势。截止 2017 年 12 月 31 日，按照申银万国行业分类，以医药行业为例，在
33、医药生物行业共 238 家上市公司中，总市值排名前十的企业里领灿客户云南白药和上海医药占据 2 席；2017 医药行业上市公司净利润百强榜中，前三名中有两家企业是领灿的客户，前十名中领灿客户几乎占据半壁江山。 3、再融资重组 IR 服务持续突破 创造市场经典案例 2017 年，再融资并购重组专项顾问服务收入实现 2,733,625.26 元，较去年同期增长 81.78%。公司顺应资本市场发展趋势，继续拓展 IR 服务产业链的外延及内涵，深度服务公开要约收购、混合所有制改革、大型国企整体上市、企业跨界并购以及战略转型升级等项目，令再融资重组专项顾问服务收入实现大幅增长。 2017 年，公司的再融
34、资并购重组 IR 服务再创多项资本市场经典。市场广泛关注的浙民投天弘公开要约收购 ST 生化，约 1.47 亿股流通股股东集体出席，股东出席比例高达 75.5%，净预受股份比例为 195.607%，远超浙民投天弘的收购目标，创下了中小股东进行集体行权的记录，是中小股东参与公司治理及决策人数最多、对中国资本市场公开要约收购具有里程碑意义的案例；年度最受市场关注的国企控股股东混改案例之一云南白药，因改革力度市场空前成为云南地区混合所有制改革标杆案例，被市场喻为国企混改的模板；重大资产重组新规正式颁布后，作为第一批适用新规的上市公司之一，金石东方在极高的社会关注度和审核压力下，对海南亚药成功完成蛇吞
35、象式的收购。上述每一个案例的诞生，都是领灿与伙伴们在这个市场留下的荣耀印记。 4、IR 国际化业务不断加码 IR+PR 双线发力 2017 年 12 月，协助光明乳业成功召开盛大的“莫斯利安香港发布会”，光明乳业明星产品莫斯利安正式登陆香港，既配合大消费客户品牌国际化战略升级与推进全球化布局，在更广阔的市场舞台上唱响中国品牌故事，也是领灿 IR 国际化业务布局的不断加码和深化，进一步拓展了海外市场，加强国际合作。同时这也是领灿国际化战略践行过程中的首例 PR 国际化服务案例。 2017 年，IR+PR 业务实现双线发力。沿袭大消费大健康领域著名品牌和行业龙头服务经验和优势，以 IR聚力，资本携
36、品牌共荣，实现资本品牌与产品品牌的互动式提升。全年承办品牌发布会、签约仪式等大型活动近 30 场，撰写大消费、大健康等行业上市公司社会责任报告 13 篇， 通过资本品牌形象精准画像与深度挖掘，助力客户实现资本品牌溢价。 5、布局新三板业务 服务多层次资本市场 截至 2017 年末，在全国股转系统挂牌企业约有 11630 家。根据 Wind 的数据，2017 年，上市公司并购新三板挂牌企业约 109 起，并购已完成的约有 57 起，而产业整合是上市公司并购新三板公司的主因。并购重组作为帮助企业发展壮大、延伸产业链或推动产业整合的工具，逐渐成为 A 股市场和新三板公司联系的重要纽带。 服务于上市公
37、司与新三板企业的并购等事项，在深耕主板市场的背景下，2017 年公司与新三板客户签订14 服务协议，成立专业的新三板服务团队，利用长期服务上市公司累积的成熟经验，为新三板企业提供标准化体系化且具备前瞻性的 IR 服务，服务范围实现多层次的资本市场全覆盖。 6、搭建创新型、科技型、智力型组织架构和人才体系 积聚发展新动能 配合“IR+互联网”战略转型，公司组建 IT 部、信息部和市场部，充分整合内部资源，第一时间服务客户需求，推广智能化数据化 IR 服务系统的模块化运用。2017 年末，员工较 2016 年末增加近 45%，团队规模扩大的同时，增加了创新型、科技型人才的引进，人才体系结构更具活力
38、与潜能，为公司积聚发展的新动能。 随着公司经营规模不断扩大、业务转型升级及部门设置多样化，2017 年公司总部搬迁到新的办公地址，更优良的办公环境和配套设施，为公司财富创造能力再上台阶创造了条件。 (二) 行业情况 领灿认为，投资者关系工作是从分析客户所处行业属性及自身特性入手，结合行业和资本市场等外部环境的变化，针对公司战略和资本市场规划，制定投资者关系工作计划和目标，通过日常化、持续化的资本营销工作，维护和提升公司资本品牌价值，并确保客户各个阶段重大资本战略推进获得成功，最终实现资本市场发展支撑或加速产业发展的目标，帮助客户创造更大的成功。 目前国内投资者关系行业尚未建立统一标准，行业开放
39、性强、进入壁垒相对较低，行业竞争在一定程度上呈无序状态。公司作为国内上市公司投资者关系服务领域起步较早、起点较高并展业至今的 IR 机构，以核心主业上市公司常年投资者关系顾问服务业务为起点，10 余年来积累了丰富的上市公司资本运作服务经验与不同行业上市公司的差异化投资者关系服务经验，操作了较多国内出现过的资本运营和资本创新模式的经典案例，建立起了行业内较为完整的投资者关系服务体系和服务价值链。 回顾 2017 年资本市场，对投资者关系行业发展的影响体现为以下几个方面： 1、监管风暴升级，凸显合规性运营重要性 2017 年，被称为“史上最严”监管年，从上半年的天价罚单、再融资新规、减持新规，到下
40、半年的并购重组信披新规、新一届发审委动真格使用否决权、年报半年报信披准则修订等，“一行三会” 统筹协作， 重拳打击扰乱市场的行为。近年来，多样化资本市场监管规则的出台反映了“依法监管、从严监管、全面监管”的监管理念。而随着监管政策不断趋严，监管部门对上市公司的规范治理也提出了更高要求，作为上市的公众公司将面临来自各方面的监督压力，这对于上市公司的内部治理、信息披露及业绩考核标准等都施加了压力。如何及时解读和响应监管部门的要求，最大程度地服务好上市公司在投资者关系工作方面的诉求，对专业的投资者关系顾问提出了新的挑战，同时，也创造了更多的服务机会。 2、IPO 融资大年，新股发行提速 2017 年
41、，A 股发行提速，IPO 数量呈大幅提升态势。根据 Wind 的数据，2017 年全年约 438 家企业完成首发上市，创出 A 股市场 IPO 数量历史最高纪录，共计融资约 2,301.09 亿元，较 2016 年度的 227 家企业上市、融资约 1,496.08 亿元分别增长了 92.95%和 53.81%。然而，自 2017 年 10 月新一届发审委上任后，IPO 通过率已明显降低，严把上市公司质量关成监管重点，可以预计 2017 年 IPO 发行数量将会是一个阶段性的峰值。 对于主营业务是为已上市公司提供高品质常年投资者关系或再融资重组专项顾问服务的领灿而言，IPO 三季度的降速实际上并
42、未对公司经营造成影响。另一方面，2017 年新上市的企业将会在 2018 年迎来首波的限售股解禁，随即将面临股价以及减持方面的较大压力从而产生对投资者关系维护的需求。这一趋势，也将为领灿带来更多的机遇。 3、多层次资本市场扩容，带来更大发展空间 综观目前我国的资本市场，已形成了主板、中小企业板、创业板、全国股转系统、区域性股权转让市场15 等多层次的证券市场格局。2017 年，包括沪深交易所、新三板以及区域性股权交易市场在内的多层次资本市场扩容保持平稳增速，多层次资本市场服务实体经济的能力进一步显现。截止 2017 年底，沪深交易所上市公司超 3500 家，新三板市场挂牌企业达到 11630
43、家，全国 40 家区域性股权市场挂牌企业超过 2.1 万家。至此，多层次资本市场已有超过 3.6 万家企业，资本市场覆盖面大幅扩大。中国资本市场呈现出蓬勃发展的态势，亦为资本市场相关的投资者关系顾问服务行业奠定了良好的基础。 从新三板的角度来看，2017 年末全国股转系统推出了涵盖分层管理、交易制度、信息披露制度等三个方面的综合改革方案，被市场评价为完善新三板市场定价机制、提升市场运行效率的有力“组合拳”，标志着深化新三板改革迈出关键步伐。新三板市场已经从高速增长发展到高质量增长的新阶段，亦将为投资者关系服务带来更大的需求空间。 4、A 股四闯 MSCI 终成功，全球市场联动增加 经过连续四年
44、评估之后，摩根士丹利资本国际公司（MSCI）2017 年 6 月 20 日宣布，从 2018 年 6 月份开始将中国 A 股纳入 MSCI 新兴市场指数和全球基准指数。MSCI 计划初始纳入 222 只大盘 A 股，这些 A 股约占MSCI 新兴市场指数 0.73%的权重。中金公司发布报告指出，未来 5 年至 10 年外资在 A 股市场的持股比例有望上升至 10%，平均每年从海外流入 A 股市场的资金规模有望达到 2000 亿元至 4000 亿元。 随着国内 A 股市场国际化程度正不断提高，先有沪港通与深港通，后有 A 股加入“MSCI”，在这样的趋势下，海外资金将持续不断地流入中国股市。对于
45、上市公司而言，未来走出国门，迎向全球市场将带来更广阔的机遇；对于投资者关系服务行业而言，对国际化发展已有布局的企业将具备更强的行业竞争力。 (三) 财务分析 1. 资产负债结构分析 单位：元 项目 本期期末 上年期末 本期期末与上年期末金额变动比例 金额 占总资产的比重 金额 占总资产的比重 货币资金 16,645,430.05 75.95% 13,118,826.40 75.50% 26.88% 应收账款 2,142,279.81 9.77% 2,394,490.65 13.78% -10.53% 存货 长期股权投资 固定资产 332,397.44 1.52% 188,692.62 1.09
46、% 76.16% 在建工程 无形资产 1,594,853.66 7.28% 短期借款 预收账款 2,386,747.70 10.89% 1,095,827.81 6.31% 117.80% 长期借款 资产总计 21,916,472.46 - 17,376,696.77 - 26.13% 资产负债项目重大变动原因： 1、货币资金：2017 年末货币资金 16,645,430.05 元,比上年同期增加 3,526,603.65 元,增幅 26.88%。主要系随着业务拓展和项目收入增加，应收款项回笼及时，货币资金不断增加。 2、固定资产：2017 年末固定资产 332,397.44 元,比上年同期增
47、加 143,704.82 元,增幅 76.16%，主要系匹配公司发展阶段扩大生产经营规模，增加团队人员，升级办公硬件。 16 3、无形资产：2017 年末新增无形资产 1,594,853.66 元，主要系公司自主研发的智能化数据化 IR 服务系统验收使用，转入无形资产。该体系的投入运营帮助公司继续以较高服务品质在中国投资者关系行业内持续领跑。 4、预收账款：2017 年末预收账款 2,386,747.70 元，比上年同期增加 1,290,919.89 元，增幅 117.80%，主要系公司收到的尚未到达收入确认条件的顾问费款项增加所致。 2. 营业情况分析 (1) 利润构成 单位：元 项目 本期
48、 上年同期 本期与上年同期金额变动比例 金额 占营业收入的比重 金额 占营业收入的比重 营业收入 21,023,120.98 - 14,136,116.29 - 48.72% 营业成本 11,079,536.31 52.70% 7,432,501.74 52.58% 49.07% 毛利率% 47.30% - 47.42% - - 管理费用 7,352,134.02 34.97% 4,746,615.69 33.58% 54.89% 销售费用 373,796.23 1.78% 241,504.98 1.71% 54.78% 财务费用 -112,410.30 -0.53% -86,545.67 -
49、0.61% 29.89% 营业利润 2,355,993.86 11.21% 1,719,007.20 12.16% 37.06% 营业外收入 200,330.00 0.95% 197,317.06 1.40% 1.53% 营业外支出 29,722.66 0.14% 0 0.00% - 净利润 1,895,112.56 9.01% 1,422,509.25 10.06% 33.22% 项目重大变动原因： 1、营业收入：报告期内公司各项主营业务进展顺利，全年实现主营业务收入 21,023,120.98 元，比上年同期增加 6,887,004.69 元，增幅为 48.72%，主要系已上市公司常年投资
50、者关系顾问、已上市公司再融资并购重组专项顾问和拟上市公司 IPO 专项顾问服务收入均较上年实现增长所致。 2、营业成本：报告期内营业成本 11,079,536.31 元，比上年同期增加 3,647,034.57 元，增幅为 49.07%。随着项目业务量的不断增加，公司在提供优质服务的同时，引进更多高规格的专业人才，人力资本支出和项目直接成本的增加，是造成营业成本增加的主要原因。 3、管理费用：报告期内管理费用为 7,352,134.02 元，比上年同期增加 2,605,518.33 元，增幅 54.89%。主要原因是报告期内公司“IR+互联网”战略转型，加大研发投入力度；公司经营规模的不断扩大
51、及部门设置多样化，办公场地更换及硬件升级；成功举办了互联网转型战略发布会暨新十年庆典，故管理费用较上年同期增加。 4、销售费用：报告期内公司销售费用为 373,796.23 元，比上年同期增加 132,291.25 元，增幅为 54.78%。主要系报告期内为了扩大市场开发, 增加了人力资本支出及市场拓展等费用。 5、财务费用：报告期财务费用-112,410.30 元，比上年同期-86,545.67 元增加-25,864.63 元，增长幅度 29.89%，主要系资金量增加带来存款利息增加。 6、营业利润：报告期内营业利润为 2,355,993.86 元，比上年同期增加 636,986.66 元，
52、增幅为 37.06%。虽然 2017 年公司互联网升级增加了研发投入，公司规模扩张和新设多个部门带来大量的人力资本支出和管理费用的增长，但在 IR 行业需求增长的情况下，公司长期坚持专业化发展所积累的行业领先的工作体系和标准、优质的客户资源和公司品牌影响力进入收获期，同时公司顺应资本市场发展趋势，继续拓展服务产业链的外延及内涵，深度服务混合所有制改革、公开要约收购、大型国企整体上市、企业跨界并购及战略转型升级等17 项目，令核心业务常年投资者关系顾问和再融资重组专项顾问收入均有增加，且 IPO 业务也实现增长，从而实现营业利润的增长。 7、净利润：报告期内公司净利润为 1,895,112.56
53、 元，比上年同期增加 472,603.31 元，增幅为 33.22%。虽然 2017 年公司转型升级增加了研发投入，公司规模扩张和新设多个部门带来大量的人力资本支出和管理费用的增长，但在 IR 行业需求增长的情况下，公司长期坚持专业化发展所积累的行业领先的工作体系和标准、优质的客户资源和公司品牌影响力进入收获期，同时公司顺应资本市场发展趋势，继续拓展服务产业链的外延及内涵，深度服务混合所有制改革、公开要约收购、大型国企整体上市、企业跨界并购及战略转型升级等项目，令核心业务常年投资者关系顾问和再融资重组专项顾问收入均有增加，且 IPO 业务也实现增长，从而实现净利润的增长。 (2) 收入构成 单
54、位：元 项目 本期金额 上期金额 变动比例 主营业务收入 21,023,120.98 14,136,116.29 48.72% 其他业务收入 主营业务成本 11,079,536.31 7,432,501.74 49.07% 其他业务成本 按产品分类分析： 单位：元 类别/项目 本期收入金额 占营业收入比例% 上期收入金额 占营业收入比例% 已上市公司常年投资者关系顾问服务 15,678,790.19 74.58% 11,661,612.76 82.50% 已上市公司再融资重组专项顾问服务 2,733,625.26 13.00% 1,503,845.08 10.64% 拟上市公司 IPO 专项顾
55、问服务 2,610,705.53 12.42% 970,658.45 6.86% 按区域分类分析： 适用 不适用 收入构成变动的原因： 1、主营业务收入： 报告期内，公司实现主营业务收入 21,023,120.98 元，比上年同期增加 6,887,004.69 元，增幅为 48.72%，主要系已上市公司常年投资者关系顾问、已上市公司再融资并购重组专项顾问和拟上市公司 IPO 专项顾问服务收入均较上年增长所致。 2、主营业务成本：报告期内主营业务成本 11,079,536.31 元，比上年同期增加 3,647,034.57 元，增幅为49.07%。随着项目业务量的不断增加，公司在提供优质服务的同
56、时，引进更多高规格的专业人才，人力资本支出和项目直接成本的增加，是造成主营业务成本增加的主要原因。 3、报告期内，已上市公司常年投资者关系顾问服务收入 15,678,790.19 元，比上年同期增加 4,017,177.43元，增幅为 34.45%。占营业收入的 74.58%，显示公司长期坚持专业化发展所积累的行业领先的工作体系和标准、优质的客户资源和公司品牌影响力进入收获期，常年投资者关系顾问业务作为公司的核心主业持续增长，竞争优势不断巩固和扩大。 4、报告期内，已上市公司再融资重组专项顾问服务收入 2,733,625.26 元，比上年同期增加 1,229,780.1818 元，增幅为 81
57、.78%。主要系公司继续拓展服务产业链的外延及内涵，深度服务公开要约收购、混合所有制改革、大型国企整体上市、企业跨界并购以及战略转型升级等项目，令再融资重组专项顾问服务收入亦有增加。 5、报告期内，受益于 IPO 发行完成速度加快，拟上市公司 IPO 顾问专项服务收入实现 2,610,705.53 元，较上年同期增长 1,640,047.08 元，增幅为 168.96%。 (3) 主要客户情况 单位：元 序号 客户 销售金额 年度销售占比 是否存在关联关系 1 北京信威科技集团股份有限公司 1,927,669.89 9.17% 否 2 光明乳业股份有限公司 1,305,026.41 6.21%
58、 否 3 深圳市深装总装饰股份有限公司 974,019.24 4.63% 否 4 云南云天化股份有限公司 869,858.48 4.14% 否 5 华丽家族股份有限公司 775,548.96 3.69% 否 合计 5,852,122.98 27.84% - (4) 主要供应商情况 单位：元 序号 供应商 采购金额 年度采购占比 是否存在关联关系 1 上海东方希望房地产有限公司 1,281,299.1 14.85% 否 2 成都每日经济新闻报社有限公司上海分公司 750,000 8.69% 否 3 中国经营报社 750,000 8.69% 否 4 上海莫特软件科技有限公司 598,000 6.9
59、3% 否 5 北京财讯文化传媒有限公司 450,000 5.21% 否 合计 3,829,299.1 44.37% - 3. 现金流量状况 单位：元 项目 本期金额 上期金额 变动比例 经营活动产生的现金流量净额 4,829,025.24 1,853,357.14 160.56% 投资活动产生的现金流量净额 -1,302,421.59 -706,030.28 84.47% 筹资活动产生的现金流量净额 现金流量分析： 报告期经营活动产生的现金流量净额 4,829,025.24 元，比上年同期增加 2,975,668.10 元，增幅为 160.56%，主要系报告期内营业收入和净利润实现增长，且资金
60、回笼情况较好。 报告期投资活动产生的现金流量净额-1,302,421.59 元，比上年同期增加-596,391.31 元，变动比例为84.47%。主要系报告期内智能化数据化 IR 服务系统上线并投入运营，且公司继续加大研发投入，同时还增加了对办公设备等硬件设施升级的投入。 19 (四) 投资状况分析 1、主要控股子公司、参股公司情况 无 2、委托理财及衍生品投资情况 无 (五) 非标准审计意见说明 适用 不适用 (六) 会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、 重要会计政策变更 执行企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营、企业会计准则第 16号政府补
61、助和财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知。 财政部于 2017 年度发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。 财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12 日起施行，对于 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整。 财政部于 2017 年度发布了财政部关于修订印
62、发一般企业财务报表格式的通知，对一般企业财务报表格式进行了修订，适用于 2017 年度及以后期间的财务报表。 本公司执行上述三项规定，对本报告期的主要影响如下： 会计政策变更的内容和原因 受影响的报表项目名称和金额 （1）在利润表中分别列示“持续经营净利润”和“终止经营净利润”。比较数据相应调整。 列 示 持 续 经 营 净 利 润 本 年 金 额1,895,112.56 元；列示终止经营净利润本年金额 0.00 元。 （2）与本公司日常活动相关的政府补助，计入其他收益，不再计入营业外收入。比较数据不调整。 其他收益：62,000.00 元。 2、 重要会计估计变更 本公司报告期内无重要会计估
63、计变更。 (七) 合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八) 企业社会责任 公司始终把社会责任放在发展的重要位置，积极承担社会责任，支持地区经济发展，和社会共享企业发展成果。成立以来，诚信经营、照章纳税，一直是所属辖区的重点税源，对当地财政作出了贡献。 报告期内，公司与各利益相关方共赢发展。对于客户，成立至今领灿共为客户撰写社会责任报告 80 余篇20 次，协助上市公司提升信息披露质量、切实维护投资者权益，更协助上市公司将履行社会责任的要求和标准落实到日常的生产经营。对于员工，公司每年为社会提供适量的就业岗位，协助员工制定职业规划、实现个人价值，帮助员工快乐成长。对于股东，公司做强做大主业，
64、获取收益回馈股东，2017 年完成资本公积转增股本，维护了全体股东的利益。对于资本市场的合作伙伴，公司通过组织沙龙和专业培训等形式，积极搭建平台促进多方交流与合作，并参与各类行业协会的事务，增强公众对投资者关系行业的认知，同时不断致力于中国投资者关系行业高端服务标准的探索，促进行业的繁荣发展。 三、 持续经营评价 成立十余年来领灿始终坚持客户价值最大化、与客户共同成长的核心理念，在追求专业化发展的同时始终恪守规范诚信的经营原则，不断致力于中国投资者关系行业高端服务标准的探索。 公司是国内投资者关系行业标准的缔造者和发展的引领者，常年投资者关系顾问客户数量在上市公司常年 IR 这一细分业务领域占
65、据行业领先地位。成立至今公司为逾百家上市公司提供了投资者关系方面长期深度的服务，其中，持续服务年限超过 5 年的客户达到 30 多家，持续服务逾 7 年的客户超过 20 家，持续服务逾10 年的客户超过 10 家。 通过多年来聚焦上市公司投资者关系业务领域，并在上市公司常年投资者关系这一细分领域进行服务模式创建、市场培育、客户培育，乃至服务标准制定和输出，公司已经建立起了差异化、专业化、高端化、长期化的发展能力、口碑和优势。 成立以来，公司经营业绩保持稳定增长，拥有良好的持续经营能力。报告期内，公司主营业务突出，行业及市场继续保持增长趋势，营业收入和净利润等核心财务指标较去年同期增长；经营管理
66、层和核心员工队伍稳定；公司业务、人员、资产、财务、机构等完全独立，保持了良好的独立自主经营的能力；财务管理、会计核算、风险控制等重大内部控制体系运行良好。 2016 年公司积极布局转型升级，启动了互联网对接 IR 主业的模式。2017 年，领灿智能化数据化 IR 服务系统已投入运营，正式面向客户提供服务。2018 年，中国投资者关系行业之线上线下一体化投资者关系服务和应用平台-“领灿 Online APP”即将正式上线，率先开启中国投资者关系服务的“IR2.0”时代，将以行业服务标准缔造者和发展引领者的形象，为中国投资者关系注入新的高度和内涵。 四、 未来展望 是否自愿披露 是 否 (一) 行
67、业发展趋势 1、多层次资本市场建设推进，带来更广阔 IR 服务发展空间 十九大报告提出，将增强金融服务实体经济能力，提高直接融资比重，促进多层次资本市场健康发展。随着中国多层次资本市场建设和市场化进程推进，以及以上市公司为代表的实体经济转型和升级进入高潮，未来直接融资比重提升带动的资本市场快速发展将为投资者关系行业创造更多的机遇和挑战。 有效的上市公司投资者关系管理因其所具有的资本品牌塑造和维护、推动市值管理、为资本战略顺利实施保驾护航等重要功能，无疑将会迎来更广阔发展空间。但同时，上市公司为适应外部环境改变对 IR 服务也将提出更多元化、更具差异性、更高标准的需求。而这一趋势，也将为专业性更
68、强的 IR 增值服务创造更大的市场空间。 2、监管政策持续升级，或将激发企业 IR 内生需求 2018 年开年以来，多项资本市场监管政策密集出台：证监会颁布退市新规，严厉打击上市公司欺诈发行、21 重大信披违法等行为；沪深交易所双双发布高送转信息披露指引，对上市公司高送转背后隐藏的信息合谋、内幕交易等违法违规行为进行制度性的全面“硬约束”等等。可以预见，后续从严监管的步伐可能出现持续升级之势。在此背景下，上市公司对内部治理、信息披露及资本运作合规性的要求将不断提高。 另一方面，2017 年 10 月，新一届发审委上任后，IPO 发行速度有所减缓。根据 Wind 数据，2017 年一季度共 13
69、5 家 IPO 企业完成上市，而 2018 年一季度完成发行上市的 IPO 企业仅 37 家，同比减少约 72.6%。IPO发行节奏趋缓，有望带来市场并购重组的活跃。 对于 IR 行业而言，上述趋势对投资者关系工作提出了及时适应市场环境变化的挑战，但同时，也为具备丰富的再融资并购重组服务经验和上市公司全生命周期服务能力的 IR 机构创造了更多的市场机会。 3、金融改革开放持续深化，IR 国际化箭在弦上 在内部监管不断趋严的同时，国家对外开放的政策也在不断推进。十九大报告提出，建设现代化经济体系，要推动形成全面开放新格局。证监会亦表示，2018 年将落实细化放宽证券行业外资准入的政策，推进境外上
70、市备案制度改革，稳步推进沪伦通的论证工作，完善 QFII、RQFII 的相关政策，并支持交易所和行业机构围绕“一带一路”建设开展金融创新，为跨境贸易、投资、并购提供专业服务和支持。 2018 年 3 月以来，“独角兽”企业上市拟开启绿色通道；证监会出台关于开展创新企业境内发行股票或存托凭证试点的若干意见，“CDR”试点落地等话题可谓赚足资本市场眼球。在国家对外开放政策的历史机遇面前，境内市场将能够吸引更多优质境外企业，同时境内上市公司亦有望迎来更多外资机构的布局动作。在此背景下，国际化 IR 服务的发展空间将被拓宽。境外企业的投资者关系维护意识更强烈，将寻求国内具备行业龙头和大品牌客户服务经验
71、的专业 IR 机构进行资源的对接与拓展；而境内上市公司走出国门的过程中也会对国际化 IR 服务产生需求。 4、市值管理方兴未艾，价值投资逐渐占领市场主流导向 2017 年，A 股大环境发生改变，价值投资行情贯穿全年，以贵州茅台为代表的白马股全年走出了超级慢牛，闪耀两市。 一直以来被散户喜爱的中小创股价却大部分一路向南，闪崩的个股不断出现。乐视网风波的持续发酵更为近年来靠外延并购过度扩张的企业们敲上了警钟。 随着资本市场的逐渐成熟，“价值投资、长期投资”正在代替“炒小、炒新、炒消息”的不良文化，成为投资者的选股理念。在宏观经济总体平稳增长、结构调整不断推进的背景下，中国股市有望继续深化价值投资理
72、念，投融资功能明显增强，市场行情延续结构性回暖态势，上市公司将呈现强者恒强的格局，市场资金将进一步向优质上市公司倾斜。 因此，合理的市值管理体系和个性化的市值管理方案有望成为公司发展的必需品。未来，多维度配合公司市值管理工作，为持续创造公司价值而提供的投资者关系服务的市场机遇将逐步扩大。 5、科技创新，为互联网转型带来更多机遇 国务院在 2017 年年初提出，我国经济发展进入新常态，创新驱动发展战略深入实施，大众创业万众创新蓬勃兴起，并提出政府应“加快推进互联网+，充分发挥我国互联网的规模优势和应用优势，并利用新技术推进服务业转型升级。” 互联网时代的到来亦将为投资者关系行业带来科技创新发展的
73、新路径。相较于出传统的以报刊、书信、电话和现场会议为媒介的投资者活动沟通方式，现如今，上市公司的网站、论坛和自媒体等已成为投资者关注的重心，企业在线信息的深度与质量亦对其资本市场的声誉有着直接的影响。未来市场的各个领域都将迎来颠覆性的技术革命，投资者关系服务之生态圈亦将往线上线下互通的新业态进行转移。 (二) 公司发展战略 迎着光，IR 没有边界。未来，上海领灿将始终践行“客户价值最大化、客户关系长跑”核心理念，继续22 做中国投资者关系服务行业标准的缔造者和发展的引领者。 通过“IR+互联网”的战略转型，将领灿十余年来专业化精耕中国 IR 行业所沉淀的体系、标准和对行业前进方向的判断，转化为
74、领灿迅速扩大和复制 IR 产业链的优势，升级为制定行业发展标准的能力。通过为上市公司打造一个 IR 工作生态圈，助力上市公司从容把握资本市场发展机遇，实现自身价值最大化，促进多方成长与价值共赢。 同时，利用公司多年累积形成的服务标准制定能力、服务价值输出能力和品牌优势，不断扩大核心业务优势、增强资本市场服务贡献，实现提高企业内在价值的长期发展目标，在坚守中创新，在传承上发展，创造更加优良的经营业绩，回报股东、回报社会，并不断推动中国 IR 行业价值链的铸造和提升。 (三) 经营计划或目标 1、围绕公司已经形成的国内上市公司常年投资者关系服务知名品牌和领先市场份额顾问机构地位，以及大品牌客户集聚
75、的优势客户资源，公司将继续深耕主业，并加强 IR 国际化和 IR+PR 项目拓展等业务，不断延展服务链条，通过客户价值链的延伸创造更多增值服务的空间。 2、加大研发投入，将“IR+互联网”战略转型向纵深推进 2018 年，中国投资者关系行业之线上线下一体化投资者关系服务和应用平台-“领灿 Online APP”将正式上线，率先开启中国投资者关系服务的“IR2.0”时代。 作为市场上非常了解上市公司多样化需求的专业 IR 机构，通过此 APP，领灿将为客户解决在投资者关系、品牌打造和市值管理等工作中遇到的重点、难点和困扰，继续输出更好的服务体验，全新定义中国投资者关系行业服务标准和服务价值。 通
76、过互联网转型驱动，更好实现服务的流程化、标准化和模块化，同时也大幅提高了公司高质量服务的可复制性和扩张效率，帮助领灿继续以行业较高服务品质在中国投资者关系行业内持续领跑。 3、领灿品牌再升级，开发资本市场生态圈合作新业态 2018 年将是领灿品牌再升级的一年。公司将加大外部资源整合的力度，发挥大品牌优质客户聚集优势，建立媒体合作等资源平台，加强与市场主流媒体和投资研究机构的全方位合作，开启 IR 与资本市场生态圈合作的新模式。同时，通过强势的品牌塑造和推广，创造更多的业务机会，为客户提供增值服务。 4、继续搭建和完善创新型、科技型、智力型组织架构和人才体系 搭建良好的人才梯队，让公司团队更具潜
77、力与活力，围绕提升客户体验为中心，为客户提供更优质的服务。同时，从机制着手，建立更有效的激励机制。 为此，公司将在智能化数据化 IR 服务体系持续开发、领灿品牌再升级、加大市场开拓力度、引进更高规格的专业人才和内部人力资源优化等几方面继续加大投入。 (四) 不确定性因素 无 五、 风险因素 (一) 持续到本年度的风险因素 1、经营管理风险 随着公司业务规模的不断扩大，公司需要对资源整合、市场开拓、质量管理、人员管理、财务管理和内部控制等众多方面进行优化，这对公司治理及各部门工作的协调性、严密性和连续性将提出更高要求。 应对措施：随着公司规模及业务的扩张，内部进行治理结构的不断优化和管理流程的梳
78、理，外部聘请了23 专业顾问进行业务及管理的提升，同时结合工作需求加强对员工的业务培训。 2、宏观经济环境变化风险 宏观经济环境对资本市场发展及上市公司经营具有较大的影响。若我国宏观经济形势发生重大变化，资本市场活跃度有可能受到影响，继而对各类资本市场服务行业构成总体影响。 应对措施：宏观经济和市场波动可能会对上市公司的经营情况乃至资本市场发展战略带来一定影响，但同时上市公司通过资本市场获得资源和资金以对产业经营和发展产生更大支持的需求反而可能上升，对专业投资者关系服务的需求也可能增加。公司紧跟资本市场的发展趋势和最新动态，通过为上市公司客户提供更加全面深入及时的顾问服务，获得更多的业务机会。
79、 (二) 报告期内新增的风险因素 无 24 第五节 重要事项 一、 重要事项索引 事项 是或否 索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 是 否 是否存在对外担保事项 是 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 否 是否对外提供借款 是 否 是否存在日常性关联交易事项 是 否 是否存在偶发性关联交易事项 是 否 是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产、对外投资事项或者本年度发生的企业合并事项 是 否 是否存在股权激励事项 是 否 是否存在已披露的承诺事项 是 否 五.二.(一) 是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 否 是否存在被调查处罚的事项 是 否 是否
80、存在失信情况 是 否 是否存在自愿披露的其他重要事项 是 否 二、 重要事项详情 (一) 承诺事项的履行情况 1、为避免未来因发生同业竞争而损害公司及其他股东利益，控股股东及实际控制人、持有公司 5%以上的股东及董事、监事、高级管理人员出具了避免同业竞争承诺书。 承诺： “（1）、本人及与本人关系密切的家庭成员，将不在中国境内外直接或间接从事或参与任何在商业上对公司构成竞争的业务及活动；将不直接或间接开展对公司有竞争或可能构成竞争的业务、活动或拥有与公司存在同业竞争关系的任何经济实体、机构、经济组织的权益；或以其他任何形式取得该经济实体、机构、经济组织的控制权；或在该经济实体、机构、经济组织中
81、担任总经理、副总经理、财务负责人、营销负责人及其他高级管理人员或核心技术人员。 （2）、自本承诺函签署之日起，如公司进一步拓展其产品和业务范围，本人及其本人关系密切的家庭成员将不与公司拓展后的产品或业务相竞争；可能与公司拓展后的产品或业务发生竞争的，本人及本人关系密切的家庭成员按照如下方式退出竞争：A、停止生产构成竞争或可能构成竞争的产品；B、停止经营构成竞争或可能构成竞争的业务；C、将相竞争的业务纳入到公司来经营；D、将相竞争的业务转让给无关联的第三方。 （3）、本人在持有公司股份期间，或担任公司董事、总经理或其他高级管理人员、核心技术人员期间以及辞去上述职务六个月内，本承诺为有效承诺。 （
82、4）、若违反上述承诺，本人将对由此给公司造成的损失作出全面、及时和足额的赔偿。” 报告期内，控股股东及实际控制人、持有公司 5%以上的股东及董事、监事、高级管理人员均严格履行了上述承诺，不存在违背承诺的情形。 2、公司主要股东出具了关于规范关联交易的承诺书，内容如下： （1）、本人将尽可能的避免和减少本人或本人控制的其他企业、企业或其他组织、机构（以下简称“本人控制的其他企业”）与股份公司之间的关联交易。 25 （2）、对于无法避免或者有合理原因而发生的关联交易，本人或本人控制的其他企业将根据有关法律、法规和规范性文件以及股份公司章程的规定，遵循平等、自愿、等价和有偿的一般商业原则，与股份公司
83、签订关联交易协议，并确保关联交易的价格公允，原则上不偏离市场独立第三方的价格或收费的标准，以维护股份公司及其他股东的利益。 （3）、本人保证不利用在股份公司中的地位和影响，通过关联交易损害股份公司及其他股东的合法权益。本人或本人控制的其他企业保证不利用本人在股份公司中的地位和影响，违规占用或转移公司的资金、资产及其他资源，或要求股份公司违规提供担保。 （4）、本承诺书自签字之日即行生效并不可撤销，并在股份公司存续且依照中国证监会、证券交易所或者全国股转系统相关规定本人被认定为股份公司关联人期间内有效。 报告期内，公司主要股东均严格履行了上述承诺，不存在违背承诺的情形。 26 第六节 股本变动及
84、股东情况 一、 普通股股本情况 (一) 普通股股本结构 单位：股 股份性质 期初 本期变动 期末 数量 比例% 数量 比例% 无限售条件股份 无限售股份总数 0 0.00% 4,084,999 4,084,999 34.04% 其中：控股股东、实际控制人 0 0.00% 1,968,000 1,968,000 16.40% 董事、监事、高管 0 0.00% 2,505,000 2,505,000 20.88% 核心员工 0 0.00% 0 0 0% 有限售条件股份 有限售股份总数 8,000,000 100.00% -84,999 7,915,001 65.96% 其中：控股股东、实际控制人
85、5,248,000 65.60% 656,000 5,904,000 49.20% 董事、监事、高管 6,680,000 83.50% 835,000 7,515,000 62.63% 核心员工 0 0.00% 0 0 0% 总股本 8,000,000 - 4,000,000 12,000,000 - 普通股股东人数 9 (二) 普通股前五名或持股 10%及以上股东情况 单位：股 序号 股东名称 期初持股数 持股变动 期末持股数 期末持 股比例% 期末持有限售股份数量 期末持有无限售股份数量 1 杨丽丹 3,936,000 1,968,000 5,904,000 49.20% 4,428,00
86、0 1,476,000 2 王雪松 1,312,000 656,000 1,968,000 16.40% 1,476,000 492,000 3 杨旻 1,312,000 656,000 1,968,000 16.40% 1,476,000 492,000 4 上海灿芯投资管理中心（有限合伙） 800,000 400,000 1,200,000 10.00% 400,001 799,999 5 武飞 360,000 180,000 540,000 4.50% 0 540,000 合计 7,720,000 3,860,000 11,580,000 96.50% 7,780,001 3,799,9
87、99 普通股前五名或持股 10%及以上股东间相互关系说明： 杨丽丹直接持有公司 49.2%的股份，同时杨丽丹为上海灿芯的唯一普通合伙人及执行事务合伙人，间接控制了上海灿芯持有的公司 10%的股份，因此杨丽丹为公司的控股股东。王雪松直接持有公司 16.4%的股份，王雪松和杨丽丹为夫妻关系。自有限公司设立至本报告出具日，杨丽丹和王雪松合计持有的股权比例都超过50%，对公司有实际控制力，因此公司的实际控制人为杨丽丹和王雪松。 公司股东中，王雪松与杨丽丹系夫妻关系，杨丽丹与杨旻系姐妹关系，杨丽丹为上海灿芯普通合伙人，持有 60%的合伙份额，王雪松、杨旻为上海灿芯的有限合伙人，各持有 20%的合伙份额。
88、除此之外，其余股东之间不存在关联关系。 27 二、 优先股股本基本情况 适用 不适用 三、 控股股东、实际控制人情况 (一) 控股股东情况 杨丽丹，中国国籍，无境外永久居留权，1971 年 2 月出生，毕业于北京大学，经济学专业，研究生学历。1999 年 7 月至 2002 年 7 月，就职于证券时报下属的深圳市怀新企业投资顾问有限公司，任高级经理；2002年 7 月至 2003 年 11 月，就职于上海证券报下属的上海证券综合研究有限公司，任财务顾问部总经理；2003年 11 月至 2005 年 1 月，就职于上海证券报下属的上海奇智财经传播有限公司，任投资者关系部总监；2005年 2 月至
89、 2005 年 12 月，就职于北京宜众通达广告有限公司，任上海分公司总经理；2005 年 12 月至 2006 年3 月，就职于有限公司，任监事；2006 年 4 月至 2016 年 2 月，就职于有限公司，任执行董事兼总经理；2016年 2 月至今，就职于股份公司，任董事长、总经理。 报告期内，公司控股股东未发生变更。 (二) 实际控制人情况 公司的实际控制人为杨丽丹和王雪松，二人系夫妻关系。实际控制人与公司的股权关系如下： 杨丽丹的情况介绍同上。 王雪松，中国国籍，无境外永久居留权，1974 年 9 月出生，毕业于甘肃省平凉市虹光技校，机械专业，中专学历。1994 年 3 月至 1996
90、 年 1 月，就职于深圳一山投资公司，任经纪人；1996 年 2 月至 1997 年 1 月，就职于上海恒银期货有限公司，任经纪人；1997 年 2 月至 1999 年 5 月，就职于上海东航飞机维修基地修造厂，任销售厂长；1999 年 6 月至 2002 年 5 月，就职于上海大寅贸易有限公司，任董事长、总经理；2002 年6 月至 2005 年 11 月，待业；2007 年 3 月至 2011 年 5 月，就职于上海溢翠广告有限公司，任执行董事、总经理；2005 年 12 月至 2006 年 3 月，就职于有限公司，任执行董事；2006 年 3 月至 2016 年 2 月，就职于有限公司，
91、任监事；2016 年 2 月至今，就职于股份公司，任董事。 报告期内，公司实际控制人未发生变更。 28 第七节 融资及利润分配情况 一、 最近两个会计年度内普通股股票发行情况 适用 不适用 二、 存续至本期的优先股股票相关情况 适用 不适用 三、 债券融资情况 适用 不适用 债券违约情况 适用 不适用 公开发行债券的特殊披露要求 适用 不适用 四、 间接融资情况 适用 不适用 违约情况 适用 不适用 五、 利润分配情况 (一) 报告期内的利润分配情况 适用 不适用 单位：元/股 股利分配日期 每 10 股派现数（含税） 每 10 股送股数 每 10 股转增数 2017 年 6 月 5 日 -
92、- 5.00 合计 5.00 公司 2016 年年度权益分派方案已获 2017 年 4 月 21 日召开的年度股东大会审议通过，以公司现有总股本8,000,000 股为基数，以资本公积金向全体股东每 10 股转增 5 股，转增完成后公司总股本为 12,000,000 股。本次权益分派权益登记日为：2017 年 6 月 2 日，除权除息日为：2017 年 6 月 5 日。 (二) 利润分配预案 适用 不适用 29 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 一、 董事、监事、高级管理人员情况 (一) 基本情况 姓名 职务 性别 年龄 学历 任期 是否在公司领取薪酬 杨丽丹 董事长、 总经理 女
93、46 研究生 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 王雪松 董事 男 43 中专 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 杨旻 董事、财务负责人 女 42 研究生 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 陈锐 董事 男 45 研究生 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 袁雪梅 董事 女 49 研究生 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 否 袁秀国 监事会主席 男 62 本科 2016 年 5 月 4 日-2019 年 2 月 21 日 否 胡浅浅 监
94、事 女 28 本科 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 何强 监事 男 30 本科 2016 年 2 月 22 日-2019 年 2 月 21 日 是 董事会人数： 5 监事会人数： 3 高级管理人员人数： 2 董事、监事、高级管理人员相互间关系及与控股股东、实际控制人间关系： 杨丽丹为公司的控股股东，公司的实际控制人为杨丽丹和王雪松。 公司董事中，王雪松与杨丽丹系夫妻关系，杨丽丹与杨旻系姐妹关系。同时，杨丽丹与杨旻均为高级管理人员。 除此之外，其余董事、监事、高级管理人员相互之间不存在关联关系，与控股股东、实际控制人之间不存在关联关系。 (二) 持股情况 单位
95、：股 姓名 职务 期初持普通股股数 数量变动 期末持普通股股数 期末普通股持股比例% 期末持有股票期权数量 杨丽丹 董事长、总经理 3,936,000 1,968,000 5,904,000 49.20% 0 王雪松 董事 1,312,000 656,000 1,968,000 16.40% 0 杨旻 董事、财务负责人 1,312,000 656,000 1,968,000 16.40% 0 30 袁雪梅 董事 80,000 40,000 120,000 1.00% 0 陈锐 董事 40,000 20,000 60,000 0.50% 0 袁秀国 监事会主席 0 0 0 0.00% 0 胡浅
96、监事 0 0 0 0.00% 0 何强 监事 0 0 0 0.00% 0 合计 - 6,680,000 3,340,000 10,020,000 83.50% 0 (三) 变动情况 信息统计 董事长是否发生变动 是 否 总经理是否发生变动 是 否 董事会秘书是否发生变动 是 否 财务总监是否发生变动 是 否 二、 员工情况 (一) 在职员工（公司及控股子公司）基本情况 按工作性质分类 期初人数 期末人数 行政管理人员 4 5 财务人员 3 3 技术人员 7 9 业务人员 29 43 销售人员 0 2 员工总计 43 62 按教育程度分类 期初人数 期末人数 博士 0 0 硕士 5 9 本科 3
97、1 43 专科 5 7 专科以下 2 3 员工总计 43 62 员工薪酬政策、培训计划以及需公司承担费用的离退休职工人数等情况： 截止 2017 年 12 月 31 日，公司员工 62 人，较 2016 年末增长近 45%。配合公司的互联网战略转型，公司着力搭建创新型、科技型、智力型组织架构和人才体系。 报告期内，公司按照劳动合同法等法律法规与员工签订劳动合同，并建立了规范的薪酬体系，根据员工岗位级别向员工支付薪酬，薪酬包括薪金、津贴等。依据相关法律法规，为员工缴纳养老、医疗、失业、工商、生育社会保险和住房公积金，代扣代缴个人所得税。 31 2017 年度，公司按照系统的培训计划，多层次、多领
98、域地加强员工培训工作，形式多样，内容丰富，不仅提升了员工的专业技术水平和服务能力，增加了企业的整体工作效率，更培育和形成了员工共同的企业文化与价值观，增强了团队的凝聚力。 报告期内，没有需公司承担费用的离退休职工。 (二) 核心人员（公司及控股子公司）基本情况 核心员工： 适用 不适用 其他对公司有重大影响的人员（非董事、监事、高级管理人员）： 适用 不适用 核心人员的变动情况： 无 32 第九节 行业信息 是否自愿披露 是 否 第十节 公司治理及内部控制 事项 是或否 年度内是否建立新的公司治理制度 是 否 董事会是否设置专门委员会 是 否 董事会是否设置独立董事 是 否 投资机构是否派驻董
99、事 是 否 监事会对本年监督事项是否存在异议 是 否 管理层是否引入职业经理人 是 否 会计核算体系、财务管理、风险控制及其他重大内部管理制度本年是否发现重大缺陷 是 否 是否建立年度报告重大差错责任追究制度 是 否 一、 公司治理 (一) 制度与评估 1、 公司治理基本状况 报告期内，公司根据证券法、公司法、非上市公众公司监督管理办法等相关法律法规以及全国股转系统制定的相关业务规则的要求，完善法人治理结构，制定了年度报告重大差错责任追究制度，修改了公司章程，进一步完善了公司各项内控制度。 报告期内，股东大会、董事会、监事会、高级管理人员均严格按照公司法、公司章程、全国中小企业股份转让系统业务
100、规则（试行）等相关法律法规的要求，依法规范运作，履行各自的权利和义务，未出现违法违规情形。 2、 公司治理机制是否给所有股东提供合适的保护和平等权利的评估意见 公司建立了较为完善的投资者关系管理制度和内部管理制度，公司章程中设立了投资者关系管理等条款，能够保护股东与投资者充分行使知情权、参与权、质询权和表决权等权利。公司的治理机制能够给所有股东提供合适的保护，确保所有股东，特别是中小股东充分行使其合法权利。 3、 公司重大决策是否履行规定程序的评估意见 报告期内，公司重大生产经营决策、投资决策及财务决策等均按照公司章程及有关内控制度规定的程序和规则进行。截至报告期末，公司依法合规运作，未出现违
101、法、违规现象和重大缺陷，能够切实履行应尽的职责和义务。 4、 公司章程的修改情况 报告期内，公司完成了 2016 年年度权益分派，并完成了注册资本、经营范围的工商变更登记和公司章程备案登记。公司章程修改情况如下： 33 原公司章程“第六条 公司注册资本：人民币 800 万元。” 修改为 “第六条 公司注册资本：人民币 1200万元。” 原公司章程“第十三条 经公司登记机关核准，公司的经营范围为：投资咨询、经济信息咨询、企业管理咨询、品牌推广策划、公共关系策划、文化交流策划咨询、企业形象设计、图文设计、会展服务。” 修改为 “第十三条 经公司登记机关核准，公司的经营范围为：投资咨询，经济信息咨询
102、，企业管理咨询，品牌推广策划，公共关系策划，文化交流策划咨询，企业形象策划，图文设计，会展会务服务，从事信息科技、网络科技领域内的技术开发、技术服务、技术咨询、技术转让，软件销售。” 原公司章程“第十九条 公司股份总数为 800 万股，均为普通股，每股为人民币 1 元。” 修改为 “第十九条 公司股份总数为 1200 万股，均为普通股，每股为人民币 1 元。” (二) 三会运作情况 1、 三会召开情况 会议类型 报告期内会议召开的次数 经审议的重大事项（简要描述） 董事会 2 1、2017 年 3 月 29 日召开第一届董事会第三次会议，审议通过关于 2016年度董事会工作报告的议案、关于 2
103、016 年度总经理工作报告的议案、关于 2016 年度报告及年度报告摘要的议案、关于 2016 年年度财务决算及2017 年年度财务预算报告的议案、关于 2016 年度利润分配及资本公积金转增股本预案的议案、关于续聘 2017 年度审计机构的议案、关于的议案、关于变更公司经营范围的议案、关于修改的议案、关于召开 2016 年度上海领灿投资咨询股份有限公司股东大会的议案。公告编号：【2017-001】；2、2017 年 8 月 28 日召开第一届董事会第四次会议，审议通过：关于上海领灿投资咨询股份有限公司 2017 年半年度报告的议案。公告编号：【2017-016】。 监事会 2 1、2017
104、年 3 月 29 日召开第一届监事会第四次会议，审议通过关于 2016年度监事会工作报告的议案、关于 2016 年度报告及年度报告摘要的议案、关于 2016 年年度财务决算及 2017 年年度财务预算报告的议案、关于 2016年度利润分配及资本公积金转增股本预案的议案、关于续聘 2017 年度审计机构的议案。公告编号：【2017-002】；2、2017 年 8 月 28 日召开第一届监事会第五次会议，审议通过：关于上海领灿投资咨询股份有限公司2017 年半年度报告的议案。公告编号：【2017-017】。 股东大会 1 2017 年 4 月 21 日召开 2016 年度股东大会，审议通过关于 2
105、016 年度董事会工作报告的议案、关于 2016 年度监事会工作报告的议案、关于 2016 年度报告及年度报告摘要的议案、关于 2016 年年度财务决算及 2017 年年度财务预算报告的议案、关于 2016 年度利润分配及资本公积金转增股本预案的议案、关于续聘 2017 年度审计机构的议案、关于变更公司经营范围的议案、关于修改的议案。公告编号：【2017-008】。 2、 三会的召集、召开、表决程序是否符合法律法规要求的评估意见 报告期内，公司召开股东大会 1 次；公司第一届董事会召开 2 次会议；第一届监事会召开 2 次会议。 公司历次股东大会、董事会、监事会的召集、提案审议、通知时间、召开
106、程序、授权委托、表决和决议等事项均符合公司法、公司章程、三会规则等要求，决议内容没有违反公司法、公司章程34 等规定的情形，会议程序规范。公司三会成员符合公司法等法律法规的任职要求，能够按照公司章程、三会规则等治理制度勤勉、诚信地履行职责和义务。 (三) 公司治理改进情况 报告期内，公司不断改善规范公司治理结构，股东大会、董事会、监事会和管理层均严格按照公司法等法律法规和公司章程的要求，履行各自的权利和义务。 截至报告期末，上述机构和人员依法运作，未出现违法违规现象，能够切实履行应尽的职责和义务，公司治理的实际状况符合相关法规的要求。公司治理与公司法、中国证监会、全国股转系统等相关规定的要求不
107、存在差异。 (四) 投资者关系管理情况 公司通过全国股转系统信息披露平台 （）及时按照相关法律法规的要求充分进行信息披露，保护投资者权益。同时在日常工作中，建立了通过电话、电子邮件进行投资者互动交流关系管理的有效途径，确保公司与投资者之间畅通有效的沟通联系、事务处理等。 二、 内部控制 (一) 监事会就年度内监督事项的意见 报告期内，监事会在监督过程中未发现公司重大的风险事项，对本年度监督事项无异议。 (二) 公司保持独立性、自主经营能力的说明 报告期内，公司严格按照公司法、证券法等有关法律、法规和公司章程的要求规范运作，公司与控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面完全分开，具有独立完整
108、的业务及自主经营能力。具体情况如下： 1、业务独立 公司具有独立的业务经营体系、完整完善的业务流程、独立的市场及营销渠道、独立的技术研发支持体系，公司独立开展业务经营活动，有自主的盈利能力，不存在过分依赖任何股东、实际控制人及其控制的企业影响公司独立性的重大的关联方交易。 2、资产独立 公司具备开展业务所需的技术、设备、设施、场所，同时具有与经营有关的品牌、专利。公司的固定资产和无形资产独立完整、产权明晰，均为公司所有，不存在被控股股东、实际控制人及其控制的企业占用而损害公司利益的情形。 3、人员独立 公司董事、监事和高级管理人员均系按照公司法、劳动法、劳动合同法公司章程等规定的程序形成雇佣关
109、系，与员工签订了劳动合同，并根据劳动保护和社会保障相关的法律法规，为员工办理了基本养老、医疗、失业、工伤、生育等社会保险，并按期缴纳了上述社会保险。公司总经理、财务负责人等均专职在公司工作并领取报酬，目前并无在关联企业领取报酬。行政人事部独立负责公司员工的聘任、考核和奖惩；公司在有关员工的社会保障、工资报酬等方面保持独立。 4、财务独立 公司已建立了一套独立、规范的财务会计制度和财务核算体系，并建立了相应的内部控制制度。公司设35 立了独立的财务会计部门，配备了专职财务人员；并分工明确，职责分离。公司在银行单独开立账户，拥有独立的银行账号；公司作为独立的纳税人，依法独立纳税。 5、机构独立 公
110、司的机构设置完整，独立运作,拥有机构设置自主权。按照建立规范法人治理结构的要求，本公司设立了股东大会、董事会和监事会。实行董事会领导、总经理负责、监事会监控制度。本公司根据生产经营的需要设置了完整的内部组织机构，各部门职责明确、工作流程清晰。公司组织机构独立，与控股股东、实际控制人及其控制的其他企业不存在混合经营的情形。 (三) 对重大内部管理制度的评价 公司现行的内部管理制度均是依据公司法、公司章程和国家有关法律法规的规定，结合公司自身的实际情况制定的，符合现代企业制度的要求，在完整性和合理性方面不存在重大缺陷。在公司运营过程中，内部控制制度都能够得到贯彻执行，对公司的经营风险起到有效的控制
111、作用。 1、关于会计核算体系 报告期内，公司严格按照国家法律法规关于会计核算的规定，从公司自身情况出发，制定会计核算的具体细节制度，并按照要求进行独立核算，保证公司正常开展会计核算工作。 2、关于财务管理体系 报告期内，公司严格贯彻和落实各项公司财务管理制度，在国家政策及制度的指引下，做到有序工作、严格管理，继续完善公司财务管理体系。 3、关于风险控制体系 报告期内，公司紧紧围绕企业风险控制制度，在有效分析市场风险、政策风险、经营风险、法律风险等的前提下，采取事前防范、事中控制等措施，从企业规范的角度继续完善风险控制体系。 报告期内，公司未发现上述管理制度存在重大缺陷。 (四) 年度报告差错责
112、任追究制度相关情况 公司于 2017 年 3 月 29 日经第一届董事会第三次会议审议通过年度报告重大差错责任追究制度。 报告期内，公司未发生重大会计差错更正、重大遗漏信息等情况，未出现披露的年度报告存在重大差错的情况，确保了信息披露的真实、准确、完整。公司的信息披露相关人员和管理层严格遵守了制度。 36 第十一节 财务报告 一、 审计报告 是否审计 是 审计意见 无保留意见 审计报告中的特别段落 无 审计报告编号 信会师报字2018第 ZA11369 号 审计机构名称 立信会计师事务所（特殊普通合伙） 审计机构地址 上海市南京东路 61 号新黄浦大厦 7 楼 审计报告日期 2018 年 4
113、月 10 日 注册会计师姓名 郑晓东、董军红 会计师事务所是否变更 否 审计报告正文： 审计报告 信会师报字2018第 ZA11369 号 上海领灿投资咨询股份有限公司全体股东： 一、审计意见 我们审计了上海领灿投资咨询股份有限公司（以下简称：上海领灿）财务报表，包括 2017 年 12 月 31 日的资产负债表，2017 年度的利润表、现金流量表、股东权益变动表以及相关财务报表附注。 我们认为，后附的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了上海领灿 2017 年12 月 31 日的财务状况以及 2017 年度的经营成果和现金流量。 二、形成审计意见的基础 我们按照中国注册
114、会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于上海领灿，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。 三、管理层和治理层对财务报表的责任 管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。 在编制财务报表时，管理层负责评估上海领灿的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或
115、别无其他现实的选择。 治理层负责监督上海领灿的财务报告过程。 四、注册会计师对财务报表审计的责任 37 我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。 在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作： （1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施
116、审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。 （2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。 （3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。 （4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对上海领灿持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求
117、我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致上海领灿不能持续经营。 （5）评价财务报表的总体列报、结构和内容（包括披露），并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。 我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。 立信会计师事务所 中国注册会计师：郑晓东 （特殊普通合伙） （项目合伙人） 中国注册会计师：董军红 中国上海 2018 年 4 月 10 日 二、 财务报表 (一) 资产负债表 单位：元
118、 项目 附注 期末余额 期初余额 流动资产： 货币资金 五、（一） 16,645,430.05 13,118,826.40 结算备付金 拆出资金 以公允价值计量且其变动计入 38 当期损益的金融资产 衍生金融资产 应收票据 应收账款 五、（二） 2,142,279.81 2,394,490.65 预付款项 五、（三） 130,835.30 5,558.19 应收保费 应收分保账款 应收分保合同准备金 应收利息 应收股利 其他应收款 五、（四） 391,752.10 302,479.37 买入返售金融资产 存货 持有待售资产 一年内到期的非流动资产 其他流动资产 流动资产合计 19,310,29
119、7.26 15,821,354.61 非流动资产： 发放贷款及垫款 可供出售金融资产 持有至到期投资 长期应收款 长期股权投资 投资性房地产 固定资产 五、（五） 332,397.44 188,692.62 在建工程 工程物资 固定资产清理 生产性生物资产 油气资产 无形资产 五、（六） 1,594,853.66 开发支出 五、（七） 519,902.91 1,366,649.54 商誉 长期待摊费用 五、（八） 159,021.19 递延所得税资产 其他非流动资产 非流动资产合计 2,606,175.20 1,555,342.16 资产总计 21,916,472.46 17,376,696.
120、77 流动负债： 短期借款 向中央银行借款 吸收存款及同业存放 拆入资金 39 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债 衍生金融负债 应付票据 应付账款 五、（九） 1,278,541.79 420,940.47 预收款项 五、（十） 2,386,747.70 1,095,827.81 卖出回购金融资产款 应付手续费及佣金 应付职工薪酬 五、（十一） 2,015,129.00 1,637,484.07 应交税费 五、（十二） 522,518.88 404,021.89 应付利息 应付股利 其他应付款 应付分保账款 保险合同准备金 代理买卖证券款 代理承销证券款 持有待售负债 一年内到期的
121、非流动负债 其他流动负债 流动负债合计 6,202,937.37 3,558,274.24 非流动负债： 长期借款 应付债券 其中：优先股 永续债 长期应付款 长期应付职工薪酬 专项应付款 预计负债 递延收益 递延所得税负债 其他非流动负债 非流动负债合计 负债合计 6,202,937.37 3,558,274.24 所有者权益（或股东权益）： 股本 五、（十三） 12,000,000.00 8,000,000.00 其他权益工具 其中：优先股 永续债 资本公积 五、（十四） 395,913.28 4,395,913.28 减：库存股 其他综合收益 40 专项储备 盈余公积 五、（十五） 33
122、1,762.19 142,250.93 一般风险准备 未分配利润 五、（十六） 2,985,859.62 1,280,258.32 归属于母公司所有者权益合计 15,713,535.09 13,818,422.53 少数股东权益 所有者权益合计 15,713,535.09 13,818,422.53 负债和所有者权益总计 21,916,472.46 17,376,696.77 法定代表人：杨丽丹 主管会计工作负责人：杨旻 会计机构负责人：袁雪梅 (二) 利润表 单位：元 项目 附注 本期金额 上期金额 一、营业总收入 五、（十七） 21,023,120.98 14,136,116.29 其中：
123、营业收入 21,023,120.98 14,136,116.29 利息收入 已赚保费 手续费及佣金收入 二、营业总成本 18,729,127.12 12,417,109.09 其中：营业成本 五、（十七） 11,079,536.31 7,432,501.74 利息支出 手续费及佣金支出 退保金 赔付支出净额 提取保险合同准备金净额 保单红利支出 分保费用 税金及附加 五、（十八） 58,861.18 43,288.24 销售费用 五、（十九） 373,796.23 241,504.98 管理费用 五、（二十） 7,352,134.02 4,746,615.69 财务费用 五、（二十一） -11
124、2,410.30 -86,545.67 资产减值损失 五、（二十二） -22,790.32 39,744.11 加：公允价值变动收益（损失以“”号填列） 投资收益（损失以“”号填列） 其中：对联营企业和合营企业的投资收益 汇兑收益（损失以“-”号填列） 资产处置收益（损失以“-”号填列） 其他收益 五、（二十三） 62,000.00 三、营业利润（亏损以“”号填列） 2,355,993.86 1,719,007.20 41 加：营业外收入 五、（二十四） 200,330.00 197,317.06 减：营业外支出 五、（二十五） 29,722.66 四、利润总额（亏损总额以“”号填列） 2,5
125、26,601.20 1,916,324.26 减：所得税费用 五、（二十六） 631,488.64 493,815.01 五、净利润（净亏损以“”号填列） 1,895,112.56 1,422,509.25 其中：被合并方在合并前实现的净利润 (一)按经营持续性分类： - - - 1.持续经营净利润 1,895,112.56 1,422,509.25 2.终止经营净利润 (二)按所有权归属分类： - - - 1.少数股东损益 2.归属于母公司所有者的净利润 1,895,112.56 1,422,509.25 六、其他综合收益的税后净额 归属于母公司所有者的其他综合收益的税后净额 （一）以后不能
126、重分类进损益的其他综合收益 1.重新计量设定受益计划净负债或净资产的变动 2.权益法下在被投资单位不能重分类进损益的其他综合收益中享有的份额 （二）以后将重分类进损益的其他综合收益 1.权益法下在被投资单位以后将重分类进损益的其他综合收益中享有的份额 2.可供出售金融资产公允价值变动损益 3.持有至到期投资重分类为可供出售金融资产损益 4.现金流量套期损益的有效部分 5.外币财务报表折算差额 6.其他 归属于少数股东的其他综合收益的税后净额 七、综合收益总额 1,895,112.56 1,422,509.25 归属于母公司所有者的综合收益总额 1,895,112.56 1,422,509.25
127、 归属于少数股东的综合收益总额 八、每股收益： （一）基本每股收益 0.16 0.18 （二）稀释每股收益 0.16 0.18 法定代表人：杨丽丹 主管会计工作负责人：杨旻 会计机构负责人：袁雪梅 (三) 现金流量表 单位：元 42 项目 附注 本期金额 上期金额 一、经营活动产生的现金流量： 销售商品、提供劳务收到的现金 24,015,094.94 14,770,270.74 客户存款和同业存放款项净增加额 向中央银行借款净增加额 向其他金融机构拆入资金净增加额 收到原保险合同保费取得的现金 收到再保险业务现金净额 保户储金及投资款净增加额 处置以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产净
128、增加额 收取利息、手续费及佣金的现金 拆入资金净增加额 回购业务资金净增加额 收到的税费返还 收到其他与经营活动有关的现金 五、（二十七） 379,354.09 287,149.01 经营活动现金流入小计 24,394,449.03 15,057,419.75 购买商品、接受劳务支付的现金 6,558,166.10 3,001,498.21 客户贷款及垫款净增加额 存放中央银行和同业款项净增加额 支付原保险合同赔付款项的现金 支付利息、手续费及佣金的现金 支付保单红利的现金 支付给职工以及为职工支付的现金 8,223,262.63 5,701,549.57 支付的各项税费 1,564,673.
129、95 1,177,672.42 支付其他与经营活动有关的现金 五、（二十七） 3,219,321.11 3,323,342.41 经营活动现金流出小计 19,565,423.79 13,204,062.61 经营活动产生的现金流量净额 4,829,025.24 1,853,357.14 二、投资活动产生的现金流量： 收回投资收到的现金 取得投资收益收到的现金 处置固定资产、无形资产和其他长期资产收回的现金净额 处置子公司及其他营业单位收到的现金净额 收到其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流入小计 购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金 1,302,421.59 706,030.28
130、 投资支付的现金 质押贷款净增加额 取得子公司及其他营业单位支付的现金净额 支付其他与投资活动有关的现金 投资活动现金流出小计 1,302,421.59 706,030.28 43 投资活动产生的现金流量净额 -1,302,421.59 -706,030.28 三、筹资活动产生的现金流量： 吸收投资收到的现金 其中：子公司吸收少数股东投资收到的现金 取得借款收到的现金 发行债券收到的现金 收到其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流入小计 偿还债务支付的现金 分配股利、利润或偿付利息支付的现金 其中：子公司支付给少数股东的股利、利润 支付其他与筹资活动有关的现金 筹资活动现金流出小计 筹资活动
131、产生的现金流量净额 四、汇率变动对现金及现金等价物的影响 五、现金及现金等价物净增加额 3,526,603.65 1,147,326.86 加：期初现金及现金等价物余额 13,118,826.40 11,971,499.54 六、期末现金及现金等价物余额 16,645,430.05 13,118,826.40 法定代表人：杨丽丹 主管会计工作负责人：杨旻 会计机构负责人：袁雪梅 44 (四) 权益变动表 单位：元 项目 本期 归属于母公司所有者权益 少数股东权益 所有者权益 股本 其他权益工具 资本 公积 减：库存股 其他综合收益 专项 储备 盈余 公积 一般风险准备 未分配利润 优先股 永续
132、债 其他 一、上年期末余额 8,000,000.00 4,395,913.28 142,250.93 1,280,258.32 13,818,422.53 加：会计政策变更 前期差错更正 同一控制下企业合并 其他 二、本年期初余额 8,000,000.00 4,395,913.28 142,250.93 1,280,258.32 13,818,422.53 三、本期增减变动金额（减少以“”号填列） 4,000,000.00 -4,000,000.00 189,511.26 1,705,601.30 1,895,112.56 （一）综合收益总额 1,895,112.56 1,895,112.56
133、 （二）所有者投入和减少资本 1股东投入的普通股 2其他权益工具持有者投入资本 3股份支付计入所有者权益 45 的金额 4其他 （三）利润分配 189,511.26 -189,511.26 1提取盈余公积 189,511.26 -189,511.26 2提取一般风险准备 3对所有者（或股东）的分配 4其他 （四）所有者权益内部结转 4,000,000.00 -4,000,000.00 1资本公积转增资本（或股本） 4,000,000.00 -4,000,000.00 2盈余公积转增资本（或股本） 3盈余公积弥补亏损 4其他 （五）专项储备 1本期提取 2本期使用 （六）其他 四、本年期末余额
134、12,000,000.00 395,913.28 331,762.19 2,985,859.62 15,713,535.09 项目 上期 归属于母公司所有者权益 少数所有者权益 股本 其他权益工具 资本 减：其他专项 盈余 一未分配利润 46 优先股 永续债 其他 公积 库存股 综合收益 储备 公积 般风险准备 股东权益 一、上年期末余额 1,219,512.00 7,102,439.00 407,396.22 3,666,566.06 12,395,913.28 加：会计政策变更 前期差错更正 同一控制下企业合并 其他 二、本年期初余额 1,219,512.00 7,102,439.00 4
135、07,396.22 3,666,566.06 12,395,913.28 三、本期增减变动金额（减少以“”号填列） 6,780,488.00 -2,706,525.72 -265,145.29 -2,386,307.74 1,422,509.25 （一）综合收益总额 1,422,509.25 1,422,509.25 （二）所有者投入和减少资本 1股东投入的普通股 2其他权益工具持有者投入资本 3股份支付计入所有者权益的金额 4其他 （三）利润分配 142,250.93 -142,250.93 1提取盈余公积 142,250.93 -142,250.93 2提取一般风险准备 3对所有者（或股东
136、）的分 47 配 4其他 （四）所有者权益内部结转 6,780,488.00 -2,706,525.72 -407,396.22 -3,666,566.06 1资本公积转增资本（或股本） 2盈余公积转增资本（或股本） 3盈余公积弥补亏损 4其他 6,780,488.00 -2,706,525.72 -407,396.22 -3,666,566.06 （五）专项储备 1本期提取 2本期使用 （六）其他 四、本年期末余额 8,000,000.00 4,395,913.28 142,250.93 1,280,258.32 13,818,422.53 法定代表人：杨丽丹 主管会计工作负责人：杨旻 会计
137、机构负责人：袁雪梅 48 上海领灿投资咨询股份有限公司 二一七年度财务报表附注 （除特殊注明外，金额单位均为人民币元） 一、 公司基本情况 公司概况 上海领灿投资咨询股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）系 2006 年 1 月 9 日注册成立，经上海市工商行政管理局批准并取得企业法人营业执照。2006 年 1 月 9 日注册成立，经上海市工商行政管理局批准并取得企业法人营业执照。统一社会信用代码 91310115784286499U。2016 年 3 月 3 日公司完成股份制改制，并于 2016 年 8 月 9 日在全国股转系统挂牌。 截至 2017 年 12 月 31 日止，注册资本
138、为 1200 万人民币，注册地址：上海市浦东新区老港镇良欣路 456 号 5 幢 437 室。本公司主要经营活动为：投资咨询，经济信息咨询，企业管理咨询，品牌推广策划，公共关系策划，文化交流策划咨询，企业形象策划，图文设计，会展会务服务，从事信息科技、网络科技领域内的技术开发、技术服务、技术咨询、技术转让，软件销售。 【依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动】。 本财务报表业经公司董事会于 2018 年 4 月 10 日批准报出。 二、 财务报表的编制基础 (一) 编制基础 公司以持续经营为基础，根据实际发生的交易和事项，按照财政部颁布的企业会计准则基本准则和各项具体会计准则、企
139、业会计准则应用指南、企业会计准则解释及其他相关规定（以下合称“企业会计准则”），以及中国证券监督管理委员会公开发行证券的公司信息披露编报规则第 15 号财务报告的一般规定的披露规定编制财务报表。 49 (二) 持续经营 公司自报告期末至少 12 个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。 三、 重要会计政策及会计估计 以下披露内容已涵盖了本公司根据实际生产经营特点制定的具体会计政策和会计估计。 (一) 遵循企业会计准则的声明 公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了报告期公司的财务状况、经营成果、现金流量等有关信息。 (二) 会计期间 自公历 1 月 1 日至
140、 12 月 31 日止为一个会计年度。 (三) 营业周期 本公司营业周期为 12 个月。 (四) 现金及现金等价物的确定标准 在编制现金流量表时，将本公司库存现金以及可以随时用于支付的存款确认为现金。将同时具备期限短（从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知现金、价值变动风险很小四个条件的投资，确定为现金等价物。 (五) 应收款项坏账准备 50 1、 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收款项： 单项金额重大的判断依据或金额标准：应收款项余额大于人民币 50 万元。 单项金额重大并单独计提坏账准备的计提方法：单独进行减值测试，按预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备，计入
141、当期损益。 对于期末单项金额重大的应收账款、其他应收款单独测试未发生减值的，包括在具有类似信用风险特征的应收款项组合中再进行减值测试。 2、 按信用风险特征组合计提坏账准备应收款项： 按信用风险特征组合计提坏账准备的计提方法 组合 1 除应收关联方款项外，其余款项按照账龄分组 组合 2 应收关联方的款项 按组合计提坏账准备的计提方法 组合 1 账龄分析法 组合 2 个别认定 组合中，采用账龄分析法计提坏账准备的： 账龄 应收账款计提比例(%) 其他应收款计提比例(%) 1 年以内（含 1 年） 5.00 5.00 12 年（含 2 年） 10.00 10.00 23 年（含 3 年） 30.0
142、0 30.00 3 年以上 100.00 100.00 3、 单项金额不重大但单独计提坏账准备的应收款项： 单独计提坏账准备的理由：有确凿证据表明可回收性与作为账龄组合的测试结果存在明显差异。 坏账准备的计提方法：按预计未来现金流量现值低于其账面价值的差额计提坏账准备。 51 (六) 固定资产 1、 固定资产确认条件 固定资产指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有，并且使用寿命超过一个会计年度的有形资产。固定资产在同时满足下列条件时予以确认： （1）与该固定资产有关的经济利益很可能流入企业； （2）该固定资产的成本能够可靠地计量。 2、 折旧方法 固定资产折旧采用年限平均法分类计提，根据
143、固定资产类别、预计使用寿命和预计净残值率确定折旧率。如固定资产各组成部分的使用寿命不同或者以不同方式为企业提供经济利益，则选择不同折旧率或折旧方法，分别计提折旧。 各类固定资产折旧方法、折旧年限、残值率和年折旧率如下： 类别 折旧方法 折旧年限（年） 残值率（%） 年折旧率（%） 电子设备 年限平均法 5 5 19.00 办公及其他设备 年限平均法 5 5 19.00 (七) 无形资产 1、 无形资产的计价方法 （1）公司取得无形资产时按成本进行初始计量； 外购无形资产的成本，包括购买价款、相关税费以及直接归属于使该项资产达到预定用途所发生的其他支出。购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付
144、，实质上具有融资性质的，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。 52 债务重组取得债务人用以抵债的无形资产，以该无形资产的公允价值为基础确定其入账价值，并将重组债务的账面价值与该用以抵债的无形资产公允价值之间的差额，计入当期损益。 在非货币性资产交换具备商业实质且换入资产或换出资产的公允价值能够可靠计量的前提下，非货币性资产交换换入的无形资产以换出资产的公允价值为基础确定其入账价值，除非有确凿证据表明换入资产的公允价值更加可靠；不满足上述前提的非货币性资产交换，以换出资产的账面价值和应支付的相关税费作为换入无形资产的成本，不确认损益。 （2）后续计量 在取得无形资产时分析判断其使用寿命。
145、对于使用寿命有限的无形资产，在为企业带来经济利益的期限内按直线法摊销；无法预见无形资产为企业带来经济利益期限的，视为使用寿命不确定的无形资产，不予摊销。 2、 使用寿命有限的无形资产的使用寿命估计情况： 项目 预计使用寿命 依据 智能化数据化 IR 服务体系软件 5 年 预计收益年限 每年度终了，对使用寿命有限的无形资产的使用寿命及摊销方法进行复核。 经复核，本年期末无形资产的使用寿命及摊销方法与以前估计未有不同。 3、 使用寿命不确定的无形资产的判断依据以及对其使用寿命进行复核的程序 每期末，对使用寿命不确定的无形资产的使用寿命进行复核。 经复核，本年期末无使用寿命不确定的无形资产。 53
146、4、 划分研究阶段和开发阶段的具体标准 公司内部研究开发项目的支出分为研究阶段支出和开发阶段支出。 研究阶段：为获取并理解新的科学或技术知识等而进行的独创性的有计划调查、研究活动的阶段。 开发阶段：在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等活动的阶段。 5、 开发阶段支出资本化的具体条件 内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件时确认为无形资产： （1）完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性； （2）具有完成该无形资产并使用或出售的意图； （3）无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产
147、生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，能够证明其有用性； （4）有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产； （5）归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。 开发阶段的支出，若不满足上列条件的，于发生时计入当期损益。研究阶段的支出，在发生时计入当期损益。 (八) 长期资产减值 长期股权投资、固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产等长期资产，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的
148、净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按54 单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。 商誉至少在每年年度终了进行减值测试。 本公司进行商誉减值测试，对于因企业合并形成的商誉的账面价值，自购买日起按照合理的方法分摊至相关的资产组；难以分摊至相关的资产组的，将其分摊至相关的资产组组合。在将商誉的账面价值分摊至相关的资产组或者资产组组合时，按照各资产组或者资产组组合的公允价值占相关资产组或者资产组组合公允价值总额的比例进行分摊。公允价值难以可靠计量的，按照各资
149、产组或者资产组组合的账面价值占相关资产组或者资产组组合账面价值总额的比例进行分摊。 在对包含商誉的相关资产组或者资产组组合进行减值测试时，如与商誉相关的资产组或者资产组组合存在减值迹象的，先对不包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，计算可收回金额，并与相关账面价值相比较，确认相应的减值损失。再对包含商誉的资产组或者资产组组合进行减值测试，比较这些相关资产组或者资产组组合的账面价值（包括所分摊的商誉的账面价值部分）与其可收回金额，如相关资产组或者资产组组合的可收回金额低于其账面价值的，确认商誉的减值损失。 上述资产减值损失一经确认，在以后会计期间不予转回。 (九) 长期待摊费用 长期待摊费
150、用为已经发生但应由本期和以后各期负担的分摊期限在一年以上的各项费用。本公司长期待摊费用包括装修费、服务费。 1、 摊销方法 长期待摊费用在受益期内平均摊销。 2、 摊销年限 摊销年限为 2-5 年。 55 (十) 职工薪酬 1、 短期薪酬的会计处理方法 本公司在职工为本公司提供服务的会计期间，将实际发生的短期薪酬确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。 本公司为职工缴纳的社会保险费和住房公积金，以及按规定提取的工会经费和职工教育经费，在职工为本公司提供服务的会计期间，根据规定的计提基础和计提比例计算确定相应的职工薪酬金额。 职工福利费为非货币性福利的，如能够可靠计量的，按照公允价值计量。 2
151、、 离职后福利的会计处理方法 （1）设定提存计划 本公司按当地政府的相关规定为职工缴纳基本养老保险和失业保险，在职工为本公司提供服务的会计期间，按以当地规定的缴纳基数和比例计算应缴纳金额，确认为负债，并计入当期损益或相关资产成本。 除基本养老保险外，本公司还依据国家企业年金制度的相关政策建立了企业年金缴费制度（补充养老保险）/企业年金计划。本公司按职工工资总额的一定比例向当地社会保险机构缴费/年金计划缴费，相应支出计入当期损益或相关资产成本。 （2）设定受益计划 本公司根据预期累计福利单位法确定的公式将设定受益计划产生的福利义务归属于职工提供服务的期间，并计入当期损益或相关资产成本。 设定受益
152、计划义务现值减去设定受益计划资产公允价值所形成的赤字或盈余确认为一项设定受益计划净负债或净资产。设定受益计划存在盈余的，本公司以设定受益计划的盈余和资产上限两项的孰低者计量设定受益计划净资产。 所有设定受益计划义务，包括预期在职工提供服务的年度报告期间结束后的十二56 个月内支付的义务，根据资产负债表日与设定受益计划义务期限和币种相匹配的国债或活跃市场上的高质量公司债券的市场收益率予以折现。 设定受益计划产生的服务成本和设定受益计划净负债或净资产的利息净额计入当期损益或相关资产成本；重新计量设定受益计划净负债或净资产所产生的变动计入其他综合收益，并且在后续会计期间不转回至损益，在原设定受益计划
153、终止时在权益范围内将原计入其他综合收益的部分全部结转至未分配利润。 在设定受益计划结算时，按在结算日确定的设定受益计划义务现值和结算价格两者的差额，确认结算利得或损失。 3、 辞退福利的会计处理方法 本公司在不能单方面撤回因解除劳动关系计划或裁减建议所提供的辞退福利时，或确认与涉及支付辞退福利的重组相关的成本或费用时（两者孰早），确认辞退福利产生的职工薪酬负债，并计入当期损益。 (十一) 收入 1、 销售商品收入确认的一般原则： （1）在同一会计年度内开始并完成的劳务，在完成劳务时确认收入。 （2）如劳务交易的开始和完成分属于不同的会计年度，在提供劳务交易的结果能够可靠估计的前提下，在资产负债
154、表日按完工百分比法确认相关劳务收入同时满足下列条件的情况下，表明其结果能够可靠估计： 收入的金额能够可靠地计量； 与合同相关的经济利益很可能流入企业； 交易的完工进度能够可靠地确定； 交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。 57 在提供劳务交易的结果不能可靠估计的前提下，应当分别下列情况处理： 已经发生的劳务成本预计能够得到补偿的，按照已经发生的劳务成本金额确认提供劳务收入，并按相同金额结转劳务成本。 已经发生的劳务成本预计不能够得到补偿的，应当将已经发生的劳务成本计入当期损益，不确认提供劳务收入。 2、劳务收入确认时间的具体判断标准 按照各项目实际发生的工作量占总工作量的比例确定合同完工
155、进度。 (十二) 政府补助 1、 类型 政府补助，是本公司从政府无偿取得的货币性资产与非货币性资产。分为与资产相关的政府补助和与收益相关的政府补助。 与资产相关的政府补助，是指本公司取得的、用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助。与收益相关的政府补助，是指除与资产相关的政府补助之外的政府补助。 本公司将政府补助划分为与资产相关的具体标准为：公司取得的用于购建或以其他方式形成长期资产的政府补助属于与资产相关的政府补助。 本公司将政府补助划分为与收益相关的具体标准为：除与资产相关的政府补助之外的政府补助为与收益相关的政府补助。 2、 确认时点 政府补助在实际收到款项时按照到账的实际金额确认和计
156、量。只有存在确凿证据表明该项补助是按照固定的定额标准拨付的以及有确凿证据表明能够符合财政扶持政策规定的相关条件且预计能够收到财政扶持资金时，可以按应收金额予以确认和计量。 58 3、 会计处理 与资产相关的政府补助，冲减相关资产账面价值或确认为递延收益。确认为递延收益的，在相关资产使用寿命内按照合理、系统的方法分期计入当期损益（与本公司日常活动相关的，计入其他收益；与本公司日常活动无关的，计入营业外收入）； 与收益相关的政府补助，用于补偿本公司以后期间的相关成本费用或损失的，确认为递延收益，并在确认相关成本费用或损失的期间，计入当期损益（与本公司日常活动相关的，计入其他收益；与本公司日常活动无
157、关的，计入营业外收入）或冲减相关成本费用或损失；用于补偿本公司已发生的相关成本费用或损失的，直接计入当期损益（与本公司日常活动相关的，计入其他收益；与本公司日常活动无关的，计入营业外收入）或冲减相关成本费用或损失。 本公司取得的政策性优惠贷款贴息，区分以下两种情况，分别进行会计处理： （1）财政将贴息资金拨付给贷款银行，由贷款银行以政策性优惠利率向本公司提供贷款的，本公司以实际收到的借款金额作为借款的入账价值，按照借款本金和该政策性优惠利率计算相关借款费用。 （2）财政将贴息资金直接拨付给本公司的，本公司将对应的贴息冲减相关借款费用。 (十三) 其他重要会计政策和会计估计 本期无其他重要会计政
158、策和会计估计。 (十四) 重要会计政策和会计估计的变更 1、 重要会计政策变更 59 执行企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营、企业会计准则第 16 号政府补助和财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知。 财政部于 2017 年度发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。 财政部于 2017 年度修订了企业会计准则第 16 号政府补助，修订后的准则自 2017 年 6 月 12 日起施行，对于 2017 年 1 月
159、1 日存在的政府补助，要求采用未来适用法处理；对于 2017 年 1 月 1 日至施行日新增的政府补助，也要求按照修订后的准则进行调整。 财政部于 2017 年度发布了财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知，对一般企业财务报表格式进行了修订，适用于 2017 年度及以后期间的财务报表。 本公司执行上述三项规定的主要影响如下： 会计政策变更的内容和原因 受影响的报表项目名称和金额 （1）在利润表中分别列示“持续经营净利润”和“终止经营净利润”。比较数据相应调整。 列示持续经营净利润本年金额 1,895,112.56元；列示终止经营净利润本年金额 0.00 元。 （2）与本公司日常活动相关的
160、政府补助，计入其他收益，不再计入营业外收入。比较数据不调整。 其他收益：62,000.00 元。 2、 重要会计估计变更 本期无重要的会计估计变更。 四、 税项 (一) 主要税种和税率 税种 计税依据 税率 增值税 按税法规定计算的销售货物和应税劳务收入为基础计算6% 60 销项税额，在扣除当期允许抵扣的进项税额后，差额部分为应交增值税 城市维护建设税 按实际缴纳的增值税计缴 1% 企业所得税 按应纳税所得额计缴 25% 五、 财务报表项目注释 (一) 货币资金 项目 期末余额 年初余额 库存现金 77,925.43 12,569.38 银行存款 16,567,504.62 13,106,25
161、7.02 合计 16,645,430.05 13,118,826.40 61 (二) 应收账款 1、 应收账款分类披露 类别 期末余额 年初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例（%） 金额 比例（%） 金额 计提比例（%） 单项金额重大并单独计提坏账准备的应收账款 按信用风险特征组合计提坏账准备的应收账款 2,256,347.17 100.00 114,067.36 5.06 2,142,279.81 2,537,189.47 100.00 142,698.82 5.62 2,394,490.65 单项金额不重大但单独计提坏账准备的
162、应收账款 合计 2,256,347.17 100.00 114,067.36 2,142,279.81 2,537,189.47 100.00 142,698.82 2,394,490.65 62 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的应收账款： 账龄 期末余额 应收账款 坏账准备 计提比例（%） 1 年以内 2,231,347.17 111,567.36 5.00 1 至 2 年 25,000.00 2,500.00 10.00 合计 2,256,347.17 114,067.36 2、 本期计提、转回或收回的坏账准备情况 本期收回或转回坏账准备金额 28,631.46 元。 3、 本期无实际核
163、销的应收账款情况 4、 按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况 单位名称 期末余额 应收账款 占应收账款合计数的比例(%) 坏账准备 第一名 500,000.00 22.16 25,000.00 第二名 438,307.94 19.43 21,915.40 第三名 255,471.71 11.32 12,773.59 第四名 252,347.90 11.18 12,617.40 第五名 181,132.08 8.03 9,056.60 合计 1,627,259.63 72.12 81,362.98 5、 本期公司无因金融资产转移而终止确认的应收账款 63 6、 本期公司无转移应收账款且继续
164、涉入形成的资产、负债金额 7、 本期无应收关联方款项。 (三) 预付款项 1、 预付款项按账龄列示 账龄 期末余额 年初余额 账面余额 比例(%) 账面余额 比例(%) 1 年以内（含一年） 130,835.30 100.00 5,558.19 100.00 合计 130,835.30 100.00 5,558.19 100.00 2、 本期无预付关联方款项。 64 (四) 其他应收款 1、 其他应收款分类披露： 种类 期末余额 年初余额 账面余额 坏账准备 账面价值 账面余额 坏账准备 账面价值 金额 比例（%） 金额 计提比例（%） 金额 比例（%） 金额 计提比例（%） 单项金额重大并单
165、独计提坏账准备的其他应收款 按信用风险特征组合计提坏账准备的其他应收款 398,323.21 96.33 20,242.11 5.08 378,081.10 318,399.34 100.00 15,919.97 5.00 302,479.37 单项金额不重大但单独计提坏账准备的其他应收款 15,190.00 3.67 1,519.00 10.00 13,671.00 合计 413,513.21 100.00 21,761.11 391,752.10 318,399.34 100.00 15,919.97 302,479.37 65 组合中，按账龄分析法计提坏账准备的其他应收款： 账 龄 期末
166、余额 其他应收款 坏账准备 计提比例(%) 1 年以内（含 1 年） 391,804.29 19,590.21 5.00 1-2 年（含 2 年） 6,518.92 651.90 10.00 合计 398,323.21 20,242.11 2、 本期计提、转回或收回的坏账准备情况 本期计提坏账准备金额 5,841.14 元。 3、 本期无实际核销的其他应收款情况。 4、 其他应收款按款项性质分类情况 款项性质 期末余额 年初余额 个人借款及项目代垫款 24,717.21 232,719.34 租房押金 388,796.00 85,680.00 合 计 413,513.21 318,399.34
167、 5、 本期公司无涉及政府补助的其他应收款。 6、 本期公司无因金融资产转移而终止确认的其他应收款。 7、 本期公司无转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额。 66 (五) 固定资产 1、 固定资产情况 项目 电子设备 办公及其他设备 合计 1账面原值 （1）年初余额 465,767.49 169,346.72 635,114.21 （2）本期增加金额 167,634.58 79,451.96 247,086.54 购置 167,634.58 79,451.96 247,086.54 （3）本期减少金额 168,325.00 103,698.33 272,023.33 处置或报废 16
168、8,325.00 103,698.33 272,023.33 （4）期末余额 465,077.07 145,100.35 610,177.42 2累计折旧 （1）年初余额 311,377.23 135,044.36 446,421.59 （2）本期增加金额 59,083.43 14,575.63 73,659.06 计提 59,083.43 14,575.63 73,659.06 （3）本期减少金额 158,483.64 83,817.03 242,300.67 处置或报废 158,483.64 83,817.03 242,300.67 （4）期末余额 211,977.02 65,802.96
169、 277,779.98 3减值准备 （1）年初余额 （2）本期增加金额 （3）本期减少金额 （4）期末余额 4账面价值 （1）期末账面价值 253,100.05 79,297.39 332,397.44 （2）年初账面价值 154,390.26 34,302.36 188,692.62 2、 不存在暂时闲置的固定资产。 3、 不存在未办妥产权证书的固定资产情况。 67 4、 不存在以固定资产抵押担保的情况。 (六) 无形资产 1、 无形资产情况 项目 软件 合计 1账面原值 （1）年初余额 （2）本期增加金额 1,693,649.90 1,693,649.90 内部研发 1,693,649.9
170、0 1,693,649.90 （3）本期减少金额 （4）期末余额 1,693,649.90 1,693,649.90 2累计摊销 （1）年初余额 （2）本期增加金额 98,796.24 98,796.24 计提 98,796.24 98,796.24 （3）本期减少金额 （4）期末余额 98,796.24 98,796.24 3减值准备 （1）年初余额 （2）本期增加金额 （3）本期减少金额 （4）期末余额 4账面价值 （1）期末账面价值 1,594,853.66 1,594,853.66 （2）年初账面价值 期末无形资产中通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例 100%。 68
171、(七) 开发支出 项目 年初余额 本期增加金额 本期减少金额 期末余额 确认为无形资产 计入当期损益 智能化数据化 IR 服务体系软件开发一期 1,366,649.54 327,000.36 1,693,649.90 智能化数据化 IR 服务体系软件开发二期 519,902.91 519,902.91 合计 1,366,649.54 846,903.27 1,693,649.90 519,902.91 69 (八) 长期待摊费用 项目 年初余额 本期增加金额 本期摊销金额 其他减少金额 期末余额 上海东方希望大厦装修费 128,873.28 42,957.76 85,915.52 万得服务费
172、47,698.12 47,698.12 网易邮箱费 31,860.38 6,452.83 25,407.55 合计 208,431.78 49,410.59 159,021.19 (九) 应付账款 1、 应付账款列示： 项目 期末余额 年初余额 1 年以内（含 1 年） 1,278,541.79 420,940.47 2、 本期无账龄超过一年的重要应付账款。 3、 本期无应付关联方款项。 (十) 预收款项 1、 预收款项列示 项目 期末余额 年初余额 1 年以内（含 1 年） 2,386,747.70 1,095,827.81 2、 本期无账龄超过一年的重要预收款项。 70 3、 本期无预收关
173、联方款项。 (十一) 应付职工薪酬 1、 应付职工薪酬列示 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 短期薪酬 1,637,484.07 8,123,806.55 7,801,736.02 1,959,554.60 离职后福利-设定提存计划 486,724.09 431,149.69 55,574.40 辞退福利 11,190.00 11,190.00 合计 1,637,484.07 8,621,720.64 8,244,075.71 2,015,129.00 2、 短期薪酬列示 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 （1）工资、奖金、津贴和补贴 1,637,484.07 7,44
174、2,662.12 7,163,973.99 1,916,172.20 （2）职工福利费 321,710.84 321,710.84 （3）社会保险费 253,816.59 227,838.19 25,978.40 其中：医疗保险费 220,548.33 198,122.03 22,426.30 工伤保险费 9,888.16 9,264.16 624.00 生育保险费 23,380.10 20,452.00 2,928.10 （4）住房公积金 105,617.00 88,213.00 17,404.00 合计 1,637,484.07 8,123,806.55 7,801,736.02 1,95
175、9,554.60 3、 设定提存计划列示 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 基本养老保险 470,909.30 416,309.90 54,599.40 失业保险费 15,814.79 14,839.79 975.00 71 合计 486,724.09 431,149.69 55,574.40 (十二) 应交税费 税费项目 期末余额 年初余额 增值税 171,146.45 154,215.94 企业所得税 296,156.72 215,202.10 个人所得税 44,916.35 24,103.27 城市维护建设税 1,716.56 1,500.08 教育费附加 8,582.80
176、7,500.42 其他 1,500.08 合计 522,518.88 404,021.89 (十三) 股本 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 投资金额 所占比例（%） 投资金额 所占比例（%） 杨丽丹 3,936,000.00 49.20 1,968,000.00 5,904,000.00 49.20 杨旻 1,312,000.00 16.40 656,000.00 1,968,000.00 16.40 王雪松 1,312,000.00 16.40 656,000.00 1,968,000.00 16.40 上海灿芯投资管理中心（有限合伙） 800,000.00 10.00 400
177、,000.00 1,200,000.00 10.00 武飞 360,000.00 4.50 180,000.00 540,000.00 4.50 王莹杰 80,000.00 1.00 40,000.00 120,000.00 1.00 袁雪梅 80,000.00 1.00 40,000.00 120,000.00 1.00 修燕华 80,000.00 1.00 40,000.00 120,000.00 1.00 72 陈锐 40,000.00 0.50 20,000.00 60,000.00 0.50 合计 8,000,000.00 100 4,000,000.00 12,000,000.00
178、 100.00 说明：2017 年 6 月 5 日，公司资本公积转增股本，以截止 2016 年 12 月 31 日的总股本 8,000,000 股为基数，以资本公积 4,395,913.28 元中的 4,000,000.00 元向全体股东每 10 股转增 5 股，合计转增 4,000,000 股。资本公积转增股本完成后，公司总股本增加到 12,000,000 股。转增股本完成后，资本公积为 395,913.28 元。 (十四) 资本公积 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 资本溢价（股本溢价） 4,395,913.28 4,000,000.00 395,913.28 合计 4,395
179、,913.28 4,000,000.00 395,913.28 说明：详见本附注五（十三）股本的说明。 (十五) 盈余公积 项目 年初余额 本期增加 本期减少 期末余额 法定盈余公积 142,250.93 189,511.26 331,762.19 合计 142,250.93 189,511.26 331,762.19 说明：本期增加系公司根据本期净利润的 10%计提法定盈余公积。 (十六) 未分配利润 项目 本期 上期 年初未分配利润 1,280,258.32 3,666,566.06 加：本期归属于母公司所有者的净利润 1,895,112.56 1,422,509.25 减：提取法定盈余公
180、积 189,511.26 142,250.93 73 其他 3,666,566.06 期末未分配利润 2,985,859.62 1,280,258.32 (十七) 营业收入和营业成本 项目 本期发生额 上期发生额 收入 成本 收入 成本 主营业务 21,023,120.98 11,079,536.31 14,136,116.29 7,432,501.74 合计 21,023,120.98 11,079,536.31 14,136,116.29 7,432,501.74 (十八) 税金及附加 项目 本期发生额 上期发生额 城市维护建设税 9,722.24 6,184.04 教育费附加 48,61
181、1.26 30,920.16 河道费 527.68 6,184.04 合计 58,861.18 43,288.24 (十九) 销售费用 项目 本期发生额 上期发生额 职工薪酬 114,275.00 市场费 112,274.00 105,746.87 差旅费 65,795.25 103,311.81 会议费 48,281.58 4,482.52 业务招待费 20,526.60 7,145.06 车辆使用费 10,495.80 15,037.02 办公费 2,148.00 5,781.70 74 合计 373,796.23 241,504.98 (二十) 管理费用 项目 本期发生额 上期发生额 研
182、发支出 2,573,857.26 职工薪酬 1,842,276.62 1,814,100.15 租赁费 1,351,368.61 761,753.66 办公费 711,979.32 144,923.36 中介机构费 362,214.53 1,654,592.24 差旅费 168,858.45 148,207.26 折旧费 50,742.04 51,968.45 无形资产/长期待摊费用摊销 49,410.59 业务招待费 34,832.64 40,834.10 其他 206,593.96 130,236.47 合计 7,352,134.02 4,746,615.69 (二十一) 财务费用 类别
183、本期发生额 上期发生额 利息支出 减：利息收入 117,354.09 92,138.38 其他 4,943.79 5,592.71 合计 -112,410.30 -86,545.67 (二十二) 资产减值损失 项目 本期发生额 上期发生额 坏账损失 -22,790.32 39,744.11 合计 -22,790.32 39,744.11 75 (二十三) 其他收益 补助项目 本期发生额 上期发生额 与资产相关/与收益相关 政府补助 62,000.00 与收益相关 合计 62,000.00 (二十四) 营业外收入 项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额 政府补助 200,000
184、.00 197,317.06 200,000.00 其他 330.00 合计 200,330.00 197,317.06 200,000.00 计入营业外收入的政府补助： 补助项目 本期发生金额 上期发生金额 与资产相关/与收益相关 扶持资金 200,000.00 197,317.06 与收益相关 (二十五) 营业外支出 项目 本期发生额 上期发生额 计入当期非经常性损益的金额 非流动资产毁损报废损失 29,722.66 29,722.66 (二十六) 所得税费用 76 1、 所得税费用表 项目 本期发生额 上期发生额 当期所得税费用 631,488.64 493,815.01 2、会计利润与
185、所得税费用调整过程 项目 本期发生额 利润总额 2,526,601.20 按法定或适用税率计算的所得税费用 631,650.30 子公司适用不同税率的影响 调整以前期间所得税的影响 非应税收入的影响 不可抵扣的成本、费用和损失的影响 -161.66 使用前期未确认递延所得税资产的可抵扣亏损的影响 本期未确认递延所得税资产的可抵扣暂时性差异或可抵扣亏损的影响 所得税费用 631,488.64 (二十七) 现金流量表项目 1、 收到的其他与经营活动有关的现金 项目 本期发生额 上期发生额 政府补助 262,000.00 195,010.63 利息收入 117,354.09 92,138.38 合计
186、 379,354.09 287,149.01 2、 支付的其他与经营活动有关的现金 项目 本期发生额 上期发生额 费用支出 3,219,321.11 3,125,790.78 77 暂借款 197,551.63 合计 3,219,321.11 3,323,342.41 (二十八) 现金流量表补充资料 1、 现金流量表补充资料 补充资料 本期金额 上期金额 1、将净利润调节为经营活动现金流量 净利润 1,895,112.56 1,422,509.25 加：资产减值准备 -22,790.32 39,744.11 固定资产折旧 73,659.06 51,968.45 无形资产摊销 98,796.24
187、 长期待摊费用摊销 49,410.59 处置固定资产、无形资产和其他长期资产的损失（收益以“”号填列） 固定资产报废损失（收益以“”号填列） 29,722.66 公允价值变动损失（收益以“”号填列） 财务费用（收益以“”号填列） 投资损失（收益以“”号填列） 递延所得税资产减少（增加以“”号填列） 递延所得税负债增加（减少以“”号填列） 存货的减少（增加以“”号填列） 经营性应收项目的减少（增加以“”号填列） 1,476,648.32 -376,135.22 经营性应付项目的增加（减少以“”号填列） 1,228,466.13 715,270.55 其他 经营活动产生的现金流量净额 4,829,
188、025.24 1,853,357.14 2、不涉及现金收支的重大投资和筹资活动 债务转为资本 一年内到期的可转换公司债券 融资租入固定资产 3、现金及现金等价物净变动情况 现金的期末余额 16,645,430.05 13,118,826.40 78 减：现金的期初余额 13,118,826.40 11,971,499.54 加：现金等价物的期末余额 减：现金等价物的期初余额 现金及现金等价物净增加额 3,526,603.65 1,147,326.86 2、 现金和现金等价物的构成 项目 期末余额 年初余额 一、现金 16,645,430.05 13,118,826.40 其中：库存现金 77,
189、925.43 12,569.38 可随时用于支付的银行存款 16,567,504.62 13,106,257.02 可随时用于支付的其他货币资金 二、现金等价物 其中：三个月内到期的债券投资 三、期末现金及现金等价物余额 16,645,430.05 13,118,826.40 六、 关联方及关联交易 (一) 本公司的实际控制人情况 实际控制人 与本公司关系 业务性质 注册资本 对本公司的持股比例(%) 对本公司的表决权比例(%) 杨丽丹 股东 49.20 49.20 王雪松 股东 16.40 16.40 说明：杨丽丹、王雪松为夫妻关系。 (二) 本公司无子公司。 (三) 本公司无合营和联营企业
190、情况。 79 (四) 本公司无其他关联方情况。 (五) 本期无关联交易情况。 七、 承诺及或有事项 本公司无需要披露的资产负债表日存在的承诺事项。 本公司无需要披露的资产负债表日存在的或有事项。 八、 资产负债表日后事项 本公司无需要披露的资产负债表日后事项。 九、 其他重要事项 本公司无需要披露的其他重要事项。 十、 补充资料 (一) 当期非经常性损益明细表 项目 金额 非流动资产处置损益 -29,722.66 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外） 200,000.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 330.00 合计 170,6
191、07.34 80 (二) 净资产收益率及每股收益： 报告期利润 加权平均净资产收益率（%） 每股收益（元） 基本每股收益 稀释每股收益 归属于公司普通股股东的净利润 12.83 0.16 0.16 扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润 12.02 0.15 0.15 上海领灿投资咨询股份有限公司 二 一 八 年 四 月 十 日 81 附： 备查文件目录 （一）载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人（会计主管人员）签名并盖章的财务报表。 （二）载有会计师事务所盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。 （三）年度内在指定信息披露平台上公开披露过的所有公司文件的正本及公告的原稿。 文件备置地址： 上海市浦东新区世纪大道 1777 号东方希望大厦 5 楼 L 室