1、先控捷联电气股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-030 第1 页，共 116 页 证券证券代码代码：833426833426 证券简称：证券简称：先控电气先控电气 主办券商主办券商：兴业证券：兴业证券 先控捷联电气股份有限公司（Sicon Chat Union Electric Co.,Ltd.）2015先控电气 NEEQ:833426 年度报告 先控捷联电气股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-030 第2 页，共 116 页 2015 年 2 月，公司全资子公司先控捷联国际有限公司与其他4个投资者共同出资在荷兰成立参股公司 SCU Power Syst
2、ems B.V.，公司正式以投资方式布局海外市场，为公司产品的国际化及开拓欧洲市场创造有利条件。2015 年 3 月，工业和信息化部中国电子信息产业发展研究院赛迪顾问股份有限公司公布了 2014 年度 UPS 行业综合调查排名，本公司模块化 UPS 产品优势明显，以 16.6%的市场份额位居模块化 UPS 市场第二位。2015 年 9 月 9 日，公司在全国中小企业股份转让系统挂牌，正式登陆资本市场。这是公司发展历程中的一个极为重要里程碑，是一个新起点、新机遇、新挑战，开启了公司建设“技术+资本+产品+服务”的价值产业链平台的新征程。2015 年 11 月，本公司在线补偿式模块化UPS以稳定高
3、效、扩展性强等优点和良好的节能效果，引领了 UPS 行业的发展方向和技术高峰，荣获中国电源学会技术发明奖二等奖。公 司 年 度 大 事 记 先控捷联电气股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-030 第3 页，共 116 页 公司推出的EVDS系列直流充电机于2015年8 月 3 日及 2015 年 12 月 9 日分别通过了“国网电力科学研究院实验验证中心”和“中检集团南方电子产品测试（深圳）股份有限公司”两大权威检测单位的检测，充分证明了该系列产品的优异性能，为公司充电桩产品开拓电力行业市场打下坚实基础。为吸引与保留优秀人才，激发员工的工作热情和积极性，倡导以价值创造为导向
4、的绩效文化，建立股东与公司管理团队之间的利益共享和约束机制，提升公司管理团队的凝聚力，公司挂牌后面向骨干员工成功进行了第一次股权激励发行，为确保公司未来发展战略和经营目标的实现提供了坚强保证。先控捷联电气股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-030 第4 页，共 116 页 目录 第一节 声明与提示.6 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.10 第四节 管理层讨论与分析.13 第五节 重要事项.24 第六节 股本变动及股东情况.28 第七节 融资及分配情况.30 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 第九节 公司治理及内部控制.34 第十节 财务
5、报告.41 先控捷联电气股份有限公司 2015 年年度报告 公告编号：2016-030 第5 页，共 116 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、先控电气 先控捷联电气股份有限公司 有限公司 河北先控捷联电源设备有限公司 兴业证券、主办券商 兴业证券股份有限公司 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）三会 股东会、董事会、监事会 三会议事规则 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 元、万元 人民币元、人民币万元 公司法 中华人民共和国公司法 信息披露细则（试行）全国中小企业股份转让系统挂牌公司信息披露细则（试行）公司章程 先控捷联电气股份有限公司章
6、程 先控国际 公司全资子公司先控捷联国际有限公司 国网电力科学研究院实验验证中心 是国家电网公司物资部招标检测签约实验室、国网信通部及国调中心签约检测机构、南网公司保护自动化及通信等设备物资质量检测签约机构 中检集团南方电子产品测试（深圳）股份有限公司 是中国规模最大，最具影响力的综合性、跨国检验认证机构 中国电源学会科学技术奖 该奖项于 2011 年 1 月经中华人民共和国科学技术部批准设立，在国家科技奖励办公室正式备案，代表我国电源行业最高水平的科技奖励活动，在全国范围内的电源行业进行评选，奖励在我国电源领域的科学研究、技术创新、新品开发、科技成果的推广和应用等方面做出突出贡献的单位和个人
7、 在线补偿式模块化 UPS UPS（Uninterruptible Power System），即不间断电源，是一种含有储能装置，以逆变器为主要组成部分的恒压恒频的不间断电源。主要用于给单台计算机、计算机网络系统或其它电力电子设备提供不间断的电力供应。以高频双向变换技术和串并联补偿电路结构为基础构成的在线补偿式模块化 UPS，保留了双变换式在线 UPS 全部高输出电性能指标，而克服了双变换式在线 UPS 对输出能力受局限的固有缺点，被业界称之为 UPS最新电路技术的代表。OEM 即原始设备制造商，指一家厂家根据另一家厂商的要求，为其生产产品和产品配件，亦称为定牌生产或授权贴牌生产。即可代表外委
8、加工，也可代表转包合同加工。国内习惯称为协作生产、三来加工，俗称加工贸易。IDC IDC 即是 Internet Data Center，是基于 INTERNET 网络，为集中式收集、存储、处理和发送数据的设备提供运行维护的设施基地并提供相关的服务。报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第6 页，共 116 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承
9、担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争及毛利率降低风险 公司模块化 UPS 和充电桩产品在国内
10、具有较好的市场和技术优势，但随着模块化 UPS 应用的广泛推广和国家政策的支持力度加强，市场潜力进一步被挖掘，吸引包括世界 500 强在内的更多的企业进入该领域拓展，公司面临的市场竞争日趋激烈。虽然当前模块化 UPS、充电桩等产品市场需求呈持续增长趋势，但如果公司在市场开拓、技术创新、新产品开发和成本控制方面不能保持领先优势，公司面临竞争压力不断加大和产品毛利率下降的风险。政策变动风险 公司产品目前主要应用于 IDC 机房和新能源电动汽车等行业。公司目前所处行业的发展不仅取决于国民经济的实际需求，也受到国家政策的较大影响。近期中央与各级地方政府先后出台了各种扶持政策，鼓励和引导新能源电动汽车、
11、智慧能源等战略性新兴产业的发展。但由于新兴产业尚在快速发展中，发展方向与成果尚存在不确定性，国家政策也可能出现相应调整。如果主要市场的宏观经济运行情况或相关的政府扶持、补贴政策发生重大变化，将在一定程度上影响行业的发展和公司的盈利水平。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第7 页，共 116 页 应收账款增加风险 至报告期末，公司应收账款为 38,295,722.47 元，较上年同期增加 125.58%。主要原因是公司充电桩产品四季度开始批量发货，相关合同未达到付款期限，使公司应收账款增加。以后随着新能源产品占公司营业收入比重的进一步升高，公司应收账款余额
12、将进一步增加，虽然公司重点客户为行业内知名度较高、信誉良好、资金雄厚、支付能力较强的公司，但如果未来公司主要客户经营情况发生较大变化，导致应收账款不能按合同规定及时收回或发生坏账，将可能出现资金周转困难而影响公司发展，同时影响公司盈利能力。存货减值风险 截至报告期末，公司存货净额为 27,827,949.80元，占当期流动资产的 27.88%。存货跌价准备余额为 6,062,138.39 元，占存货比重为 17.89%。跌价准备绝对金额和占比都较高，虽然公司已经按谨慎性原则充分计提了跌价准备，但由于公司所处行业具有技术进步明显，产品更新换代迅速等特征，如果公司产品大量滞销或市场价格大幅下降，将
13、使公司进一步面临因存货减值造成损失的风险。技术和产品更新风险 持续的技术及产品开发是公司不断发展壮大的基础。由于公司产品具有技术更新快、产品生命周期短等特点，用户对产品的功能要求不断提高，因此公司需要不断进行新技术、新产品的研发和升级。如果公司不能准确把握技术、产品及市场的发展趋势，研发出符合市场需求的新产品；或公司对产品和市场需求的把握出现偏差、不能及时调整技术和产品方向；或者因各种原因造成研发进度的拖延，将会使公司丧失技术的市场优势，从而无法给客户提供最优的解决方案或者无法满足客户新的需求的风险。本期重大风险是否发生重大变化：是 注：公开转让说明书重大事项提示（一）“公司治理风险”、（二）
14、“股权集中及实际控制人不当控制的风险”，股份公司成立后，通过公司章程及在关联交易、对外投资、对外担保、投资者关系管理等方面的内部控制制度的建立和实践检验，以及公司股权激励计划的实施，高管持股范围和比例进一步扩大，股东规范管理意识的提高，公司已经初步建立了职责明确、有效运转、科学制衡的法人治理结构，因此这两方面风险的重要性已经降低。报告期内，公司所处 UPS 行业竞争日趋激烈，并新进入了新能源汽车充电领域，由此带来的“市场竞争及毛利率降低风险”、“政策变动风险”、“应收账款增加风险”的重要程度提高。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第8 页，共 116 页
15、 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 先控捷联电气股份有限公司 英文名称及缩写 Sicon Chat Union Electric Co.,Ltd.证券简称 先控电气 证券代码 833426 法定代表人 陈冀生 注册地址 石家庄高新区湘江道 319 号第 14、15 幢 办公地址 石家庄高新区湘江道 319 号第 14、15 幢 主办券商 兴业证券股份有限公司 主办券商办公地址 福建省福州市湖东路 268 号 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 姚庚春、李秀华 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号万通新世界 A 座 24 层 二、
16、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 郝建勋 电话 0311-85903727 传真 0311-85903718 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 地址：石家庄高新区湘江道 319 号第 14、15 幢；邮政编码：050035 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2015-09-09 行业（证监会规定的行业大类）C 制造业计算机、通信和其他电子设备制造业（C39）主要产品与服务项目 不间断电源（UPS）及微型数据中心产品、充电桩及储能产品的研发、生产、销售及相关技术服
17、务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 53,000,000 先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第9 页，共 116 页 控股股东 捷联先控香港有限公司 实际控制人 严伟立、YAO YUN 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 130101000002875 否 税务登记证号码 130111752408367 否 组织机构代码 75240836-7 否 公司于 2016 年 4 月 5 日进行“三证合一”工商变更，取得统一社会信用代码：911301007524083673 先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告
18、 公告编号：2016-030 第10 页，共 116 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 96,608,953.49 94,805,705.87 1.90%毛利率%37.26%41.33%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,371,386.28 5,232,506.34 2.65%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 3,101,849.55 5,176,585.06-40.08%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.54%7.67%_ 加权平均净资产收益率%（依据归属于
19、挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）4.35%7.59%-基本每股收益 0.1074 0.1047 2.58%注：根据企业会计准则第 34 号规定，发行在外普通股或潜在普通股的数量因派发股票股利、公积金转增资本、拆股而增加或因并股而减少，但不影响所有者权益金额的，应当按调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益。上述变化发生于资产负债表日至财务报告批准报出日之间的，应当以调整后的股数重新计算各列报期间的每股收益。有限公司于 2015 年 5 月 29 日完成工商登记变更，转制为股份有限公司，由净资产转增股本后总股本为 5000 万股。因此上年同期以 5000 万股为基数重新计算了每股收
20、益，为 0.1047 元/股。二、偿债能力 单位单位：元元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 115,578,882.01 90,532,691.53 27.67%负债总计 37,582,701.39 21,975,591.90 71.02%归属于挂牌公司股东的净资产 77,996,180.62 68,557,099.63 13.77%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.47 2.24-34.38%资产负债率%32.52%24.27%-流动比率 2.67 3.63-利息保障倍数-先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第
21、11 页，共 116 页 三、营运情况 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 10,566,541.05 6,208,974.12-应收账款周转率 3.50 5.03-存货周转率 1.96 1.58-四、成长情况 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%27.67%-11.01%-营业收入增长率%1.90%6.86%-净利润增长率%2.65%26.76%-五、股本情况 单位单位：股股 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%普通股总股本 53,000,000 30,654,051
22、.8 72.90%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 非经常性损益合计 2,695,803.66 所得税影响数 426,266.93 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性损益净额 2,269,536.73 非经营性损益明细表：项项 目目 20152015 年度年度 20142014 年度年度 非流动性资产处置损益-144,756.80-40,578.26 计入当期损益的政府补助，但与企业正常经营业务密切相关，符合国家政策规定，按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,547,600.00
23、 97,300.00 处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 235,827.39 2,416.44 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 57,133.07 6,730.91 非经常性损益总额 2,695,803.66 65,869.09 先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第12 页，共 116 页 项项 目目 20152015 年度年度 20142014 年度年度 减：非经常性损益的所得税影响数 426,266.93 9,947.81 非经常性损益净额 2,269,536.73 55,921.28 减：归属于少数股东的非经
24、常性损益净影响数-归属于公司普通股股东的非经常性损益 2,269,536.73 55,921.28 先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第13 页，共 116 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司专注于电力电子类产品的研发、生产和销售推广，以不间断电源（UPS）及微型数据中心产品、充电及储能产品作为现阶段的主流产品和研发方向，同时为客户提供技术和运营维护服务。（1）销售模式 公司采用直销与经销商分销相结合的方式，灵活有效地应用行业市场策略和产品策略，使公司产品更快、更广泛地覆盖市场。针对对于公司整体实力、技术服务能力等要
25、求较高或主要采用全国集中采购模式的特定行业用户，由公司通信销售事业部、能源销售事业部、新能源电动车销售事业部负责巩固已有市场份额并积极开拓新客户；针对区域内的重点项目由驻各地销售办事处跟踪并以参与招投标方式直销；对公司直销无法覆盖的区域和行业主要依托当地有优势的经销商进行及时有效的拓展和补充；充分发挥国际贸易部、境外子公司的力量，积极开拓全球海外市场。公司销售、技术服务人员对客户产品订单、交付和调试的全程提供技术支持和配套服务。（2）研发模式 公司研发部门根据市场及行业技术的变化趋势和需求，科学制订研发方案，依靠公司内外部技术研发力量，根据在结构、材质和工艺等方面对已有产品进行改进以提高性能、
26、降低成本或采用新技术原理、新设计构思设计新产品等不同研发目的组成不同项目组，并通过对研发项目过程、节点的科学把控，提高项目效率，及时将项目成果应用于产品和市场，确保公司在行业内的技术领先地位。（3）采购模式 公司制订了严格、完善的采购控制程序，通过对供应商的资质、原料质量、价格、供货能力等多方面综合考评，最终确定供应商。为保证公司采购的原料供应及时、价格合理、质量稳定，公司建立了严格的合格供应商评判制度，并通过采购招标、公开比价、电商平台等方式加大供应商开发力度，力争实现所有物料实行双品牌、双渠道方式采购。品管部以不定期巡检抽查方式对原材料供应商的生产加工过程进行质量监督和控制，以保证采购原材
27、料的品质。（4）生产模式 公司建立了研、产、供、销快速联动的生产计划模式，根据近期销售预测情况、已签合同及历史销售数据相结合，制定标准产品备货和非标产品的生产计划。其中非标产品严格按照不同领域客户对产品的需求，产品的系统参数和产品的规格等指标设计生产。生产中心各部门根据生产计划，组织、控制及协调各个生产过程，严格按照相关质量控制标准进行生产，产品经最终检验合格后办理入库并根据销售合同发货。（5）盈利模式 公司凭借自身的技术实力、多年制造经验和良好的信誉，通过技术创新，持续改进产品质量，向客户提供性能稳定、品质可靠的电源产品，并通过提供优质的技术支持服务，从而获得收入并实现盈利。报告期内，公司商
28、业模式无重大变化。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第14 页，共 116 页 年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司实现营业收入 96,608,953.49 元，同比增长 1.90%；净利润5,371,386.28 元，同比增长 2.65%。截至报告期末，公司实现总资产 115,
29、578,882.01 元，净资产 77,996,180.62 元。在继续保持模块化 UPS 行业和技术领先地位的同时，公司积极调整产品结构和销售模式，在 OEM 和通信行业收入大幅萎缩的基础上，报告期内 UPS 产品实现销售收入 70,923,629.37 元，占总收入 73.41%；另外受益于新能源汽车的快速发展及国家相关鼓励政策的密集出台，电动汽车充电行业迎来爆发式增长，充电桩产品四季度正式投放市场后当年实现销售收入 13,559,944.34 元，占总收入 14.04%。2015 年公司管理层在董事会的领导下，面对经济下行压力不断加大和行业竞争日益加剧的严峻形势，继续秉承“专注、专业、卓
30、越”的发展理念，积极推动公司产品升级，业务转型，技术创新，优化营销布局，加强生产质量管理，完善售后服务体系，为下一步腾飞壮大打下坚实基础，总体经营情况如下：1 1、完善数据中心产品，开拓、完善数据中心产品，开拓新能源充电领域新能源充电领域 报告期内，公司完善并优化了数据中心产品系列，主导产品 CMS 系列形成了四种模块、七种系统，覆盖从 10KVA800KVA 容量的产品线，更有利于标准化、规模化及高效率的产出；将自主研发的 ERMS 新型嵌入式模块化 UPS、DSP 系列 1-20KVA 小功率 UPS、DSM系列 30KVA-400KVA 一体化 UPS 成功推向市场；取得意大利 NEW
31、FLOOR 机房架空地板中国总代理授权；推出集 UPS 在内的供配电系统、服务器机柜于一体，能提高数据中心内 IT设备和能源使用的整体效率的绿色微模块数据中心，使公司成功转型数据中心领域完整供电解决方案供应商，公司产品整体竞争力大大增强。依托长期以来在模块化 UPS 电源行业积累的功率电流变换及自动控制核心技术，采用先进的模块化结构设计理念和前沿的电子电路技术，成功研发了户外直流充电桩、交流充电桩、交直流一体充电桩、立体车库充电桩在内的电动汽车充电产品，充电模块实现了业界功率密度最大，具有可靠性高、可用性高、可维护性高、效率高等优点，得到了行业内重点用户的高度认可。2 2、优化营销布局模式，加
32、大市场品牌开发力度、优化营销布局模式，加大市场品牌开发力度 报告期内以现有营销网络为基础，大力发展合作伙伴及核心代理商；以通信事业部、能源事业部牵头稳定巩固行业大客户，成功入围中央政府节能采购清单、国税、中石油、广电总局及公安、交通运输、航空等行业；以国际贸易部、先控国际子公司、欧洲合作伙伴为依托，积极开拓全球市场，报告期内实现出口收入 11,456,199.18 元，同比增长147.39%；公司专门设立新能源事业部，进行新能源领域的推广和布局，并与行业内重点优势企业建立了战略合作关系。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第15 页，共 116 页 公司始
33、终秉承“以提高产品质量为基础、以技术创新为支撑、以市场需求为导向”的品牌理念，积极开展国内外权威机构会议、行业论坛、展会、行业媒体等形式多样、规范有效的推广活动，增加品牌的影响力、内涵及核心价值。报告期内，先控电气参加了国内行业会议并亮相大型权威展览会，包括 2015 中国 IT 市场年会、2015 第十一届 UPS 供电系统及其基础设施技术峰会暨用户满意度调查结果揭晓大会、SES 2015 中国城市轨道交通国际峰会、第五届中国航空港物资装备信息技术交流会、EVSE 第三届上海国际充电站（桩）技术设备展览会、2015 信息技术与智慧政务研讨会、2015 中国广交会、2015 智慧城市解决方案国
34、际研讨会、中国电源学会第二十一届学术年会、第十七届中国国际工业博览会、第二届中国(深圳)新能源汽车高峰论坛暨总工技术交流会等，凭借优质的产品和高端的技术吸引了在场用户、诸多媒体和观众，为产品和品牌的推广提供了强有力的支持。参加了德国汉诺威国际信息及通讯技术博览会、莫斯科国际通信展等大型国际展会，进一步巩固了国外客户市场，并开拓了新的领域。3 3、加大技术研发投入，自身技术实力持续提升、加大技术研发投入，自身技术实力持续提升 报告期内，公司充分利用深圳研发中心地处科技发展前沿的优势，加大对掌握行业新技术动态优秀人才的引进力度，持续加大研发投入和团队建设，创新能力得到大幅提升，完成标准模块化 UP
35、S 产品研发、DSP 系列 1-20KVA 小功率 UPS 的研发、DSM 系列 30KVA-400KVA 一体化 UPS 研发、基于 50KVA 模块的模块化 UPS 研发、新型嵌入式模块化 UPS ERMS研发、微型 IDC 一体化机房产品研发，包括 EVDS 户外充电桩在内的 10 个户内、户外、车载的交直流充电产品研发，其中 EVTS 一体化立体车库项目通过石家庄科技局重大科技支撑计划立项。与燕山大学联合研发的高效储能型 UPS 获得技术突破，为该项技术的产品化奠定基础。2015 年获得中国计算机用户协会、北京电子学会、中国绿色数据中心推进联盟、UPS 应用 杂志社技术创新奖；中国计算
36、机用户协会 UPS 分会用户信赖产品（CMS系列模块化 UPS）；中国电源学会科学技术奖（在线补偿式模块化 UPS）；2015 中国光伏电站新锐企业大奖。截止 2015 年底，共累计获得专利及软件著作权共 35 项，另有 10 项专利申请正在审查中，其中包括 3 项发明专利、4 项实用新型专利和 3 项外观专利。4 4、夯实管理基础工作，打造稳定高效员工团队、夯实管理基础工作，打造稳定高效员工团队 报告期内，公司进一步完善各项管理流程和内部控制制度，有效调整组织架构；开展面向全体员工的中层干部竞聘上岗和基层管理岗位内部选拔工作，拓宽员工成长空间和晋升渠道；实施骨干员工股权激励计划，开展季度总经
37、理特别奖和年度全员考核评优机制，施行生产员工计件工资、研发项目奖、销售奖励制度，持续完善绩效考核管理；多层次多渠道引入营销、研发技术、生产运营等高端人才，完善培训体系；推广微信企业号，加强驻外员工的沟通与管理，增强凝聚力；秉承以人为本的理念，组织节日慰问、外出旅游、生日福利、球类比赛、大学生中秋座谈会、大型年会等文体活动，营造了良好的企业文化氛围，极大地调动了员工的工作积极性，增强员工对企业的认同感和归属感，打造了一支稳定高效的业务团队，为确保公司未来发展战略和经营目标的实现打下了坚实基础。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第16 页，共 116 页 1
38、.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例%占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 变动比例变动比例%占营业收占营业收入的入的比重比重%营业收入 96,608,953.49 1.90%-94,805,705.87 6.86%-营业成本 60,608,180.05 8.97%62.74%55,620,469.18 12.81%58.67%毛利率%37.26%-41.33%-管理费用 13,938,500.94 1.44%14.43%13,741,187.73 12.92%14.49%销售费用
39、 16,361,252.52-7.07%16.94%17,606,296.44 1.06%18.57%财务费用-99,801.78-126.83%-0.10%-43,997.90-112.95%-0.05%营业利润 3,946,714.37-33.70%4.09%5,952,940.65-7.47%6.28%营业外收入 2,637,740.21 2,085.09%2.73%120,715.57 134.22%0.13%营业外支出 177,763.94 210.43%0.18%57,262.92 10,245.60%0.06%净利润 5,371,386.28 2.65%5.56%5,232,50
40、6.34 26.76%5.52%项目重大变动原因:报告期内：1、财务费用比去年同期下降 126.83%，主要原因是 2015 年与中国农业银行石家庄新区支行签订协定存款协议，基本账户活期存款享受协定存款利率，利息收入比去年增加。2、营业利润比去年同期下降 33.70%，主要原因是受市场竞争加剧影响，UPS 销售价格下降幅度大于成本降低幅度，新产品电动汽车充电桩四季度批量投产，工艺、技术尚处于磨合期成本控制未达到预期目标，导致毛利率比去年同期下降 4.07%。3、营业外收入比去年同期增长 2085.09%，主要原因是报告期内收到新三板挂牌政府奖励资金 250万元。4、营业外支出比去年同期增长 2
41、10.43%，主要原因是部分固定资产测试设备由于技术升级、功能落后，提前清理产生损失 144,756.80 元。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金额上期成本金额 主营业务收入 96,608,953.49 60,608,180.05 94,805,705.87 55,620,469.18 其他业务收入 0.00 0.00 0.00 0.00 合计合计 96,608,953.49 60,608,180.05 94,805,705.87 55,620,469.18 按产品或区域分类分析：单位
42、：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%工业级模块化 UPS-模块功率 010k 8,127,240.35 8.41%7,740,250.47 8.16%先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-030 第17 页，共 116 页 工业级模块化 UPS-模块功率 10k25k 12,289,953.37 12.72%36,438,720.93 38.43%工业级模块化 UPS-模块功率 25k40k 20,825,056.17 21.55%19,953,107.74 21.
43、05%电力用型模块化 UPS 1,454,300.01 1.51%1,947,074.01 2.05%嵌入式模块化 UPS 6,926,677.52 7.17%2,237,233.85 2.36%机架式 UPS 3,379,012.70 3.50%1,465,634.25 1.55%双变换在线式 UPS 16,013,902.33 16.58%10,825,330.52 11.42%其他电源产品 1,907,486.92 1.97%1,735,420.08 1.83%充电桩产品 13,559,944.34 14.04%0.00 0.00%维修与技术服务收入 12,125,379.78 12.5
44、5%12,462,934.02 13.15%合计 96,608,953.49 100.00%94,805,705.87 100.00%收入构成变动的原因 1、报告期内工业级模块化 UPS-模块功率 10k-25k 收入比去年同期减少 66.27%，主要原因是报告期内为重点客户提供的 OEM 20K 模块业务减少，并且公司 20k 模块由于提升功能升级到 25k，影响了报告期内 10-25k 模块的产量。2、报告期内嵌入式模块化 UPS 收入比去年同期增加 209.61%，主要原因是报告期内出口伊朗 ERMS模块机合同确认收入。3、报告期内机架式 UPS 收入比去年同期增加 130.55%，主要
45、原因是报告期内 DSP 系列 1-20KVA小功率 UPS 投放市场，销售增加。4、报告期内双变换在线式 UPS 收入比去年同期增加 47.93%，主要原因是报告期 DSM 系列 30KVA-400KVA 一体化 UPS 投放市场，销售增加。5、报告期内新增充电桩产品收入 13,559,944.34 元，主要原因是公司报告期内公司开拓新能源汽车充电新领域，从四季度开始确认收入。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期本期金额金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 10,566,541.05 6,208,974.12 投资活动产生的现金流量净额-9,306,39
46、8.97-12,027,016.75 筹资活动产生的现金流量净额 5,164,364.59 3,766,232.37 现金流量分析：1、报告期内公司经营活动产生的现金流量净额比去年同期增加 435.76 万元，主要原因是（1）2015 年公司收到的新三板挂牌奖励资金 250 万元列入收到其他与经营活动有关的现金。（2）截止报告期末，未付业务费用比去年同期增加 180.01 万元，导致报告期支付的与其他经营活动有关的现金减少。2、报告期内投资活动产生的现金流量净额相比去年同期增加 272.06 万元，主要原因是（1）投资活动现金流入增加 901.34 万元，主要原因是报告期内到期理财产品比去年同
47、期增加 900 万元。（2）投资活动现金流出增加 629.28 万元，主要原因是报告期装修投资增加 340.38 万元，先控国际参股投资 SCU Power Systems B.V 增加 88.9 万，理财产品投资比去年增加 200 万元。3、报告期内筹资活动产生的现金流量净额比去年同期增加 139.81 万元，主要是因为报告期内筹资资活动现金流入减少 483.56 万元：报告期内收到员工股权激励定向增发资金 420.00 万元和关联方资助先控国际资金 100 万合计 520 万，去年同期收到的股东归还公司借款 1000 万。先控捷联电气股份有限公司 2015年年度报告 公告编号：2016-0
48、30 第18 页，共 116 页 (4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户一 12,774,286.24 13.22%否 2 客户二 4,256,410.26 4.41%否 3 客户三 3,784,412.80 3.92%否 4 客户四 3,641,160.68 3.77%否 5 客户五 3,382,855.66 3.50%否 合计 27,839,125.64 28.82%-(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采
49、购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 供应商一 8,432,490.20 16.73%否 2 供应商二 3,728,000.00 7.40%否 3 供应商三 2,573,588.00 5.11%否 4 供应商四 1,790,165.10 3.55%否 5 供应商五 1,749,543.66 3.47%否 合计 18,273,786.96 36.26%-(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 6,842,980.16 5,848,072.08 研发投入占营业收入的比例%7.08%6.17%1.1.
50、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元单位：元 项目项目 本年本年期期末末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动比变动比例例%占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比变动比例例%占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 15,396,003.34 76.75%13.32%8,710,384.61-19.06%9.62%3.70%应收账款 38,295,722.47 125.58%33.13%16,976,911.06-18.02%18.75%14.37%存货 27,827,949.80-18.39%24.08%34,099,182.14-5.59%37