1、2015 年年度报告 1 长园长通 NEEQ:836349 长园长通新材料股份有限公司 CYG Changtong New Material Co.,Ltd.长园长通新材料股份有限公司长园长通新材料股份有限公司生产基地生产基地 年度报告 2015 2015 年年度报告 2 公公 司年司年 度度 大大 事事 记记 2015 年 6 月，长园长通获得两项专利证书：一种自动收卷装置的实用新型专利证书；一种玻璃钢用改性无溶剂环氧耐磨涂料及其制备方法的发明专利证书。2015 年 10 月，公司完成股份制改制，收到深圳市市场监督管理局核发的编码为91440300715297071N 的企业法人营业执照。2
2、015 年 11 月，长园长通通过国家级高新技术企业复审，获得国家级高新技术企业证书。2015 年 11 月，公司首次参加沙特石油展，该展会由沙特石油矿产资源部牵头，沙特国家石油公司支持，为沙特最高层次的石油、天然气展览会。2015 年年度报告 3 目录目录 第一节声明与提示第一节声明与提示 .5 5 第二节公司概况第二节公司概况 .8 8 第三节会计数据和财务指标摘要第三节会计数据和财务指标摘要 .1010 第四节管理层讨论与分析第四节管理层讨论与分析 .1212 第五节重要事项第五节重要事项 .3030 第六节股本变动及股东情况第六节股本变动及股东情况 .3232 第七节融资及分配情况第七
3、节融资及分配情况 .3434 第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况第八节董事、监事、高级管理人员及员工情况 .3535 第九节公司治理及内部控制第九节公司治理及内部控制 .4040 第十节财务报告第十节财务报告 .4646 2015 年年度报告 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 报告期 指 2015 年度 元（万元）指 人民币元（万元）证券法 指 中华人民共和国证券法 公司法 指 中华人民共和国公司法 长园电子 指 长园电子（集团）有限公司 公司章程 指 长园长通新材料股份有限公司章程 公司管理层 指 对公司决策、经营、管理负有领导职责的人员，包括董事、监事、高级管理人员 高级管理
4、人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 会计师事务所 指 大华会计师事务所（特殊普通合伙）主办券商、山西证券 指 山西证券股份有限公司 公司、本公司、股份公司、长园长通 指 长园长通新材料股份有限公司 长园集团 指 长园集团股份有限公司 有限公司 指 股份公司前身，长园长通新材料有限公司 珠海长园长通 指 长园长通新材料（珠海）有限公司 科厚投资 指 深圳前海科厚投资合伙企业（有限合伙）PET 指 聚对苯二甲酸乙二醇酯，一种高聚合物 PVC 指 聚氯乙烯，一种具有加工性能良好，制造成本低，耐腐蚀，绝缘等良好特点的化学物。中石油 指 中国石油天然气集团公司 中石化 指 中国石油化
5、工集团公司 港华燃气 指 港华燃气有限公司（香港中华煤气有限公司内地控股公司，总部在深圳）西气东输 指 西气东输工程是“十五”期间国家安排建设的特大型基础设施，是我国距离最长、口径最大的输气道管，西起塔里木盆地的轮南，东至上海。川气东送 指 中石化旗下管线，该工程西起四川达州普光气田，跨越四川、重庆、湖北、江西、安徽、江苏、浙江、上海 6 省 2 市，管道总长 2170 公里。漠大线 指 中国石油旗下管线，漠大线，即中俄原油管道漠河至大庆段，是我国四大油气战略通道之一。中缅油气管道工程 指 中缅油气管道是继中亚油气管道、中俄原油管道、海上通道之后的第四大能源进口通道。它包括原油管道和天然气管道
6、，可以使原油运输不经过马六甲海峡，从西南地区输送到中国。2015 年年度报告 5 第一节 声明与提示 声明声明 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 公司治理风险 有限公司阶段，公司治理机制较为简单，治理机制不够规范，未建立完善的治理机制及内部控制制度。公司在重大事项审批、关联交易审批、对外投资管理等方面均存在诸多不足。有限公司整体变更为股份公司后，建立了较为健全的治理结构，制定了“三会”议事
7、规则、投资者关系管理制度、对外担保管理办法、对外投资管理办法、关联交易管理制度等内部控制制度。新的治理机构和制度对公司治理的要求比有限公司阶段高，但由于股份公司成立时间较短，公司管理层的管理意识需要进一步提高，对执行更加规范的治理机制尚需逐步理解、熟悉，短期内公司仍可能存在治理不够完善的风险。如果公司不能使其治理机制逐步实现科学化、高效化和制度化，或未能做到信息披露的客观、及时，将会在一定程度上影响公司的生公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工
8、作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了大华审字2016005557 审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。2015 年年度报告 6 产运营和投资者的利益。营运资金周转导致的偿债风险和营运风险 公司 2015 年 12 月 31 日应收账款净额为 102,939,703.86 元，占总资产的比例为 69.66%；2015 年应收账款周转率为 1.16，应收账款周转天数长。公司应收款项主要集中在下游实力雄厚的大型企业，虽然其具备较高资信和偿债能力，应收账款发生坏账的风险相对较小，但是
9、油气管线建设周期长的行业特征和油气工程建设类公司的性质使应收账款占用公司大量流动资金，加大公司资金周转压力，公司需要采用借款等其他方式获得流动资金以满足日常经营，可能会导致公司短期偿债能力、经营效率受到影响。大股东不当控制风险 公司控股股东长园集团持有公司 90.00%股份，集中度高。虽然在股份公司成立时，公司在法人治理结构、重大投资与经营决策机制、关联交易决策机制、内控制度等方面都做了适应股份公司的规范安排，对减少大股东控制、保护中小股东利益起到制度保障作用。但若本公司控股股东或相关人员通过行使表决权或其他方式对本公司经营决策、人事、财务等方面进行控制，可能会对本公司经营活动和小股东的利益造
10、成一定的影响。新市场开拓不足风险 随着国家对油气管线安全的进一步重视，油气管线安全运行技术服务的需求呈逐年上升的趋势，市场需求迅速扩大，必定吸引更多国内外企业进入该市场，从而加剧市场竞争。目前公司在国内油气管道技术服务市场处于拓展初期，尚未在国内市场形成强有力的品牌形象，因此公司可能面临新市场开拓难度大、新市场开拓不足的风险，对公司大力发展油气管线技术服务业务的战略产生影响。产品和技术不符合市场要求的风险 油气管道防腐防护材料行业和技术服务行业对企业的研发水平、技术储备要求较高。公司拥有多名经验丰富的行业技术人才，专门从事油气管道技术服务类产品及技术的开发，但如果公司的产品或服务不能保持不断更
11、新，及时适应客户最新需求，并进一步挖掘客户的潜在需求并通过技术更新予以满足，将导致公司新开发产品与市场需求不一致的风险。公司搬迁的风险 公司的生产经营场所系向深圳市浩轩实业发展有限公司（简称“浩 2015 年年度报告 7 轩实业”）租赁使用，深圳市浩轩实业发展有限公司现拥有的该场所系其向深圳市公明楼村股份有限公司购买兴建，由于该土地为公明楼村村集体所有的土地，浩轩实业尚未取得土地所有权。根据中华人民共和国土地管理法，农民集体所有的土地的使用权不得出让、转让或者出租用于非农业建设。根据中华人民共和国城乡规划法规定，公司租赁的生产经营场所并未取得建设用地规划许可证和建设工程规划许可证等许可即进行建
12、设，存在被拆除的风险，该等房产不属于可以用于经营租赁的标的物。基于前述原因，公司租赁的生产场地面临着因政府城市规划部门变更土地用途，进而使公司面临着生产经营场所随时搬迁的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 2015 年年度报告 8 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 长园长通新材料股份有限公司 英文名称及缩写 CYG CHANGTONG NEW MATERIAL Co.,Ltd.证券简称 长园长通 证券代码 836349 法定代表人 许兰杭 注册地址 深圳市光明新区公明办事处楼村社区第一工业区浩轩工业园 G 栋五楼 办公地址 深圳市光明新区公明办事处楼村社区第一工业区浩轩工业园 G
13、 栋五楼 主办券商 山西证券股份有限公司 主办券商办公地址 北京市海淀区大柳树路 17 号富海中心 808 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 杨劼、张洪富 会计师事务所办公地址 北京海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 12 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 曹斌 电话 0755-26718828 传真 0755-26953402 电子邮箱 公司网址 http:/www.cy- 联系地址及邮政编码 深圳市光明新区公明办事处楼村社区第一工业区浩轩工业园 G栋五楼 518107 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 长园长通新材料股份有限公司董事会
14、办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3 月 18 日 行业（证监会规定的行业大类）C26 化学原料及化学制品制造业 主要产品与服务项目 管道防腐防护材料、环保型 PET 热缩套、油气管道技术服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 55,555,500 控股股东 长园集团股份有限公司 实际控制人 长园集团股份有限公司 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 2015 年年度报告 9 企业法人营业执照注册号 91440300715297071N 是 税务登记证号码 91440300715297071N 是 组织机构代码
15、91440300715297071N 是 2015 年年度报告 10 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 122,880,169.23 130,549,810.16-5.87%毛利率 30.95%35.39%-归属于挂牌公司股东的净利润 5,499,685.11 12,573,930.36-56.26%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 5,351,966.57 10,898,046.38-50.89%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）5.95%17.60%-加权平均净资产收益率（依据
16、归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）5.79%15.25%-基本每股收益 0.11 0.33-66.67%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 147,780,564.59 146,718,310.05 0.72%负债总计 46,763,593.95 61,312,034.52-23.73%归属于挂牌公司股东的净资产 101,016,970.64 85,406,275.53 18.28%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.82 1.71 6.00%资产负债率 31.46%41.79%-流动比率 3.02 2.29-利息保障倍数
17、9.83 14.20-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 1,846,579.96-7,829,512.72-应收账款周转率 1.16 1.42-存货周转率 4.39 2.94-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 0.72%7.29%-营业收入增长率-5.87%-0.03%-净利润增长率-56.26%16.30%-2015 年年度报告 11 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 55,555,500 50,000,000 11.11%计入权益
18、的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-22,575.73 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 24,094.97 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)172,387.57 非经常性损益合计非经常性损益合计 173,906.81 所得税影响数 26,188.27 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 147,718.54 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期
19、末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 -2015 年年度报告 12 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司是以管道防腐防护材料、环保型 PET 热缩套、油气管道技术服务为核心，集研发、生产、销售和服务为一体的国家级高新技术企业。公司技术上具有自主创新能力，拥有多项具有自主知识产权的专利，同时拥有诸如中石油、中石化、各省市燃气公司等稳定的客户资源和战略合作伙伴。公司根据市场趋势和客户需求，通过自主研发、设计、外协加工、自主生产等方式，并通过招投标获取订单向中石油、中石化、各省燃气公司等油
20、气公司提供管道防腐防护材料和油气管道技术服务，同时通过直销向电池电容生产商提供环保型 PET 热缩套作为公司主要利润来源。公司商业模式所涵盖的各项流程如下：1、采购模式 公司设有专门的采购机构和专职采购人员，统一负责各部门的采购需求。公司的采购主要分为一般采购和生产材料采购，对于一般采购，如设备和非生产材料（辅料、零星物资、办公用品等）物资的采购，依据“谁使用谁申请”的原则，由需求部门填写请购单并经本部门主管、部门经理、总经理签字同意再交采购部购买。对于生产原材料，则由技术部根据后勤部订单统计测算所需原材料数量，由技术部专员填写请购单，并分别交技术部经理、分管副总、总经理审批，审批后交采购部，
21、采购部门根据已审核的采购申请单进行询价，生成采购订单并经总经理审核后进行采购，2、研发模式 为适应国家标准的改变和客户新的需求，公司需要进行较多的技术研发工作。公司的技术研发以“油气管道”为扩展点，发展与管道相关的防腐防护类新材料技术和管道安全运行的技术服务。以环保PET热缩套管为基准点，研发新型PET热缩套管，拓展环保PET热缩套管新的应用领域。不断根据产品运行经验和客户需求改进和研发新品，通过标准化的研发流程保证研发工作的顺利进行。近年公司根据客户需求，不断的在以往技术的基础上，提升产品性能和开发新产品（如粘弹体防腐材料），以满足客户的不同的需求。公司研发会经过立项、拟定项目人员、项目计划
22、编制、项目预算、项目计划实施、项目成果验收等阶段，最终开发形成市场需要的产品和技术。3、生产模式 公司严格根据客户订单的需求量和交货期进行生产安排，除保持安全库存外，尽力降低产品库存。产品生产的内部组织活动如下：技术部接到后勤部订单需求量，应包括明确的生产作业信息，如品名规格、2015 年年度报告 13 技术参数、交货期等；技术部门根据订单需求量测算原材料需要量，并将原材料品种、规格、数量等信息以请购单的形式传递给采购部门；采购部门依据采购申请单进行材料采购，仓储部门负责物料的储存、发放；质量部根据产品规格要求，对采购材料、生产过程和最终产品进行监视和测量，保存测量的相关记录；生产车间根据计划
23、安排生产。公司由主管生产的副总负责协调、管理整个生产进度，以保证按时完成生产计划。4、销售模式 管道防腐防护材料是公司目前最主要的利润来源，该类产品和油气管道技术服务的销售模式主要为客户招投标模式，由于该类产品和服务的主要客户为石油化工类和燃气类企业，其产品和服务需求都是以项目招标的形式公布。公司会根据具体项目要求组织相关投标方案的设计与撰写工作，参与客户组织的招标会，客户根据各企业提供的投标书，评定出最佳方案，选定中标企业。环保型 PET 热缩套的销售模式主要是直销、网络销售、电话销售等，公司通过报价单的形式回复客户的询价，部分重要客户公司会邀请其实地考察公司，让客户了解公司的规模和实力，最
24、终以产品的技术优势和相对的价格优势获得订单。5、盈利模式 公司的主营业务收入由管道防腐防护材料、环保型 PET 热缩套、油气管道技术服务和其他收入四部分构成。目前公司销售收入以管道防腐防护材料为主，公司未来主要会在维护现有管道防腐防护材料市场地位的同时扩大与之相关的油气等管道的配套服务和检测服务的发展，致力于成为国内防腐蚀与防护一体化解决方案及技术的优秀提供商。公司的管道防腐防护材料、环保型 PET 热缩套产品已经成熟，目前公司油气管道技术服务中的管道外防腐层检测、管道本体补强修复等已给公司带来收入，且该部分收入呈上升之势，后续公司将会加大人才引进力度和研发投入，开发管道阴极保护智能监控系统、
25、管道内腐蚀智能监控技术、综合智能预警系统等更具有市场前景和发展潜力的技术服务，实现收入和利润的新增长。6、外协加工形式 报告期内公司外协加工主要是关联方长园电子和非关联方珠海瑞欧科技有限公司对公司管道半产品的辐照费用。为了降低产品成本，提高市场竞争力，公司将产品生产的辐照环节在相关行业进行招标或询比价，以求最优性价比，并要求其按照公司产品质量的要求进行加工，以保证产品的质量。报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 2015 年年度报告 14 客户类型是否发生变化 否 关键
26、资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司致力于行业领域的发展，通过不断改进技术、开拓市场，加强内部管理，努力增强公司整体的业务盈利能力，力争经营业绩的稳步增长。但受近年中国经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧，公司产品和服务在报告期内销量和销售价格有所下降，加之原材料成本上升和政府补助减少的影响，公司盈利状况较 2014 年降幅较大。1、财务回顾 2015 年，公司实现营业收入 122,880,169.23 元，较上年下降了 5.87%；实现净利润
27、5,499,685.11，较上年下降了 56.26%，报告期末公司总资产和净资产分别为 147,780,564.59 元和 101,016,970.64 元。2、完善法人治理结构，规范经营 2015 年公司完成股份制改制，并逐步完善了治理机制，公司制定公司章程并设立股东大会、董事会、监事会，同时制定了股东大会议事规则、董事会议事规则和监事会议事规则，对三会召开程序进一步细化。公司还制定了对外投资管理办法、关联交易管理制度、对外担保管理办法、信息披露管理制度与投资者关系管理制度等办法，完善了公司的各项决策制度，健全了公司治理机制。3、市场拓展 面对国内经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的严峻形式
28、，公司在市场拓展方面取得了如下成果：（1）在整体管道建设放缓的情况下，经过市场份额的争取，公司依然获得管道防腐防护材料订单9084.73 万元，实现营业收入 78,145,291.18 元。（2）通过持续努力，公司成功入围中石化天然气分公司未来两年框架招标供应商名单，并已供货。（3）公司开始拓展中海油海上防腐市场，公司粘弹体、冷缠带、光固化带、水固化带、聚脲涂料产品均已进行相关试验及试点销售。（4）报告期内公司油气管道技术服务实现营业收入 4,388,768.26 元，在管道工程技术服务、阴保技术服务领域均有新的开拓。（5）公司在中石油唯一一条长输管道建设工程“鞍山大连”段建设项目中独家中标，
29、供货订单金额合计 444 万元。2015 年年度报告 15（6）环保型 PET 热缩套销售发出 3900 万元，实现营业收入 33,552,018.24 元，成为 LG 韩国及 LG电子南京公司供应商，报告期内交易金额合计 180 万元。（7）公司积极拓展海外市场，于 2015 年 11 月首次参加沙特石油展，该展会由沙特石油矿产资源部牵头，沙特国家石油公司支持，由意大利著名展览公司 IES 公司主办，为沙特最高层次的石油、天然气展览会，展会由来自 16 个国家的 166 家企业参展。公司作为管道防腐材料和油气管道技术服务的提供商，成功参展，不仅向中东地区客户展示了公司的产品与服务，并在该展会
30、找到潜在合作者从事管道内检测服务的技术型公司，建立了初步合作关系，为后续公司海外市场的拓展做了铺垫，提升了公司管道技术服务实力。4、技术创新 公司 2015 年度基于市场和客户需求的变化，加大新技术和产品的研发力度。2015 年度公司完成申报两项发明专利和一项实用新型专利并取得该两项专利授权；完成一项深圳市科技成果鉴定；同时完成聚丙烯热缩带的研发及试生产和第三方检测、非涂胶新型固定片研发、LED 灯管上光扩散 PET 热缩套管开发等。新产品和新技术的开发保证了公司的产品和服务能够满足市场和客户的需要，使公司在行业发展不利的情况下能维持公司的市场地位。5、报告期内，公司发生的对企业经营有重大影响
31、的事项主要有：（1）2015 年 11 月 2 日公司通过高新技术企业资质复审，取得了编号为 GR201544201313 的高新技术企业资格证书。（2）2015 年 1 月 13 日，中国石油天然气股份有限公司西气东输管道分公司与公司签署“如东海门崇明岛输气管道工程热收缩带采购合同”，合同金额 159.439 万元。（3）2015 年 3 月 16 日，中石化胜利油建工程有限公司与公司签署热收缩套（带）买卖合同，合同金额 309.17 万元。（4）2015 年 3 月 19 日，中石化重庆天然气管道有限责任公司 与公司签署热收缩套买卖合同，合同金额 168.516 万万元。（5）2015 年
32、 7 月 24 日，中油管道物资装备总公司与公司签署“铁大线安全改造工程（鞍山大连段）”热熔胶型热收缩带买卖合同，合同金额合计 284.58 万。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 2015 年年度报告 16 营业收入 122,880,169.23-5.87%-130,549,810.16-0.03%-营业成本 84,843,215.91 0.59%69.05%84,341,868.89-2.15%64
33、.61%毛利率 30.95%-35.39%-管理费用 12,491,042.06 7.98%10.17%11,567,700.55 20.31%8.86%销售费用 16,120,041.96-14.69%13.12%18,895,711.92 2.32%14.47%财务费用 690,003.72-39.28%0.56%1,136,288.22-25.34%0.87%营业利润 6,344,411.75-49.66%5.16%12,603,703.47-0.25%9.65%营业外收入 216,110.46-89.08%0.18%1,979,148.40 616.61%1.52%营业外支出 42,2
34、03.65 468.63%0.03%7,422.03-54.60%0.01%净利润 5,499,685.11-56.26%4.48%12,573,930.36 16.30%9.63%项目重大变动原因：1、报告期内公司营业收入较上年下降 5.87%，主要是受近年中国经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧，公司产品和服务在报告期内销量和销售价格下降所致。2、报告期内公司财务费用的变动比例为-39.28%，主要是因为本年新增短期借款金额较上年度增加的借款金额有所下降，导致贷款利息支出减少的影响。3、报告期内公司营业利润的变动比例为-49.66%，主要是受近年中国经济总体增速放缓，油
35、气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧，公司产品和服务在报告期内的销量和销售价格有所下降，同时由于内部产品构成的变化，粘弹体类高毛利产品比重下降，加之受人工成本上升的影响，产品的毛利在报告期内呈小幅下降趋势，且公司在国内油气管道技术服务市场又处于拓展初期，油气管道技术服务收入受行业低迷的影响下降，公司营业利润降幅较大。4、报告期内公司营业外收入的变动比例为-89.08%，主要是计入当期损益的政府项目补助17.2万较上年度政府项目补助195万大幅减少所致。5、报告期内公司营业外支出的变动比例为468.63%，主要是因为处置部分固定资产形成的损失较上年度增加所致，本年度营业外支出金额对净利润影响较小
36、。6、报告期内公司净利润变动比例为-56.26%，主要是受近年中国经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧，公司产品和服务在报告期内销量和销售价格有所下降，同时由于内部产品构成的变化，粘弹体类高毛利产品比重下降，加之受人工成本上升的影响，产品的毛利在报告期内呈小幅下降；同时公司为扩大经营范围提高竞争优势，报告期内办理防水防腐保温工程专业承包、石油石化工程施工总承包资质证书费用以及新三板挂牌推荐挂牌等费用导致管理费用中的咨询费增加 130 万元左右，加之报告期收到的政府公司较上年大幅下降，导致净利润较 2014 年降幅较大。（2 2）收入构成）收入构成 单位单位：元元 项目项目
37、本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 122,880,169.23 84,843,215.91 130,549,810.16 84,341,868.89 2015 年年度报告 17 其他业务收入-合计合计 122,880,169.23 84,843,215.91 130,549,810.16 84,341,868.89 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 管道防腐防护材料 78,14
38、5,291.18 63.60%81,929,949.63 62.76%环保型 PET 热缩套 33,552,018.24 27.30%30,066,372.11 23.03%油气管道技术服务 4,388,768.26 3.57%9,583,758.05 7.34%其他 6,794,091.55 5.53%8,969,730.37 6.87%收入构成变动的原因 报告期内，公司各产品收入占营业收入总额的比重未有大变动，除环保型 PET 热缩套有小幅增长外，其他产品收入都呈下降趋势。作为公司收入主要来源之一管道防腐防护材料受近年中国经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧，公司产品和
39、服务在报告期内销量和销售价格有所下降所致，而油气管道技术服务主要服务于管道，其收入的增减与管道建设情况密切相关，其也受近年中国经济总体增速放缓，油气管道建设缓慢的影响，行业内竞争加剧的影响，收入降幅较大。随着环保需求的增长，PET 取代 PVC 的比例正逐步扩大，环保型 PET 热缩套的市场需求依然保持稳步增长，该块收入相对上年增长 11.59%。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 1,846,579.96-7,829,512.72 投资活动产生的现金流量净额-3,923,848.90-2,872,31
40、7.69 筹资活动产生的现金流量净额 9,372,883.34 2,206,648.69 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额增加，主要是公司采用订单式生产模式，报告期内国内油气管道建设缓慢，管道防腐防护材料订单减少，公司相应的减少原材料安全库存以减少资金占用，因此在报告期内“购买商品、接受劳务支付的现金”减少，导致“经营活动产生的现金流量净额”增加。公司净利润相对上年减少56.26%，但是公司经营活动现金流量净额较上年增长较大，也主要是因公司采用订单式生产模式，报告期内国内油气管道建设缓慢，管道防腐防护材料订单减少，公司相应的减少原材料安全库存以减少资金占用，使得“购买商品、接受劳务
41、支付的现金”较上年减少9,793,278.02元，导致净利润与经营活动产生的现金流量净额不匹配。2、投资活动产生的现金流量净额减少，主要是本年支付购买固定资产的支出以及租赁房屋的装修费用的增加，使本期“购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金”比上年支付的现金增加，导致投资活动产生的现金流量净额减少。2015 年年度报告 18 3、筹资活动产生的现金流量净额增加，公司的筹资形式主要是银行贷款和股权融资，2014年和2015年公司分别收到股权投资投资款2000 万元和1011.10万元；2014年偿还短期借款3200万、报告期内公司偿还短期借款1200万；加之公司2014年支付股东股利7,
42、847,342.31元，导致报告期筹资活动产生的现金流量净额增加。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 中油管道物资装备总公司 8,685,688.01 7.07%否 2 中石化胜利油建工程有限公司 3,848,679.56 3.13%否 3 北京蓬京管道有限公司 2,826,696.00 2.30%否 4 重庆渝文科技有限公司 2,673,657.26 2.18%否 5 立隆电子（惠州）有限公司 2,284,465.44 1.86%否 合计合计 20,319,186.27
43、 16.54%-1、2015 年末应收中油管道物资装备总公司货款为 12,461,296.34 元，报告期内公司与其签订的合同主要有以下三种付款方式：（1）货到验收合格且出具验收合格报告后 1 个月内付 90%，剩余 10%作为质保金在 24 个月质保期过后结清；（2）货到验收合格且出具验收合格报告后 1 个月内付 70%，在 3 个月内支付 20%，剩余 10%作为质保金在 24 个月质保期过后结清；（3）货到验收合格且出具验收合格报告后 1 个月内付 60%，在 3 个月内支付 30%，剩余 10%作为质保金在 24 个月质保期过后结清。报告期末应收的货款主要是第二阶段货款和质保金。中油管
44、道物资装备总公司为大型国有企业，与公司多年合作，其信用状况良好，应收账款无法收回的风险小。2、2015 年末应收中石化胜利油建工程有限公司货款为 3,054,270.00 元，报告期内公司与其签订的合同在其验收合格后 1 个月内付货款 50%，其工程完工后验收合格付货款 40%，质保期 2 年，到期后 60 个工作日内支付。报告期末应收的货款主要是第二阶段货款和质保金。中石化胜利油建工程有限公司为大型国有企业，与公司多年合作，其信用状况良好，应收账款无法收回的风险小。3、2015 年末应收北京蓬京管道有限公司货款 1,252,975.92 元，截止期末，已收到部分货款，剩余款项尚未到达付款时间
45、。4、2015 年末应收重庆渝文科技有限公司货款 60,770.00 元，为报告期内合同尾款，应收账款风险小。5、2015 年末应收立隆电子（惠州）有限公司货款 928,799.13 元，信用期 90 天，截止期末尚有部分货款未回款。2015 年年度报告 19 针对上述五大客户的应收账款问题，公司已根据坏账计提政策计提坏账准备，并将加大催款力度，减少应收账款发生坏账的风险。（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 广州市合诚化学有限公司 8,298,114.00 12.
46、55%否 2 盐城顺达防腐材料有限公司 2,960,154.81 4.48%否 3 成都西部辐照技术有限公司 2,412,580.17 3.65%否 4 东莞市安希尔塑胶有限公司 2,200,813.99 3.33%否 5 东莞市成泰化工有限公司 2,177,722.17 3.29%否 合计合计 18,049,385.14 27.30%-报告期内，公司向主要供应商采购的是生产管道防腐防护材料和环保型 PET 热缩套所需的原材料和辐照加工服务。期末应付主要供应商的款项由尚未收到发票的暂估货款和已收到发票但处于信用期内尚未支付的款项构成。1、报告期末，公司应付广州市合诚化学有限公司原材料采购款 1
47、,853,293.21，其中尚未收到发票的暂估货款 75,320.52 元。2、报告期末，公司应付盐城顺达防腐材料有限公司原材料采购款 1,676,842.34，其中尚未收到发票的暂估货款 408,240.57 元。3、报告期末，公司应付成都西部辐照技术有限公司款项 1,373,452.98 元，主要为辐照加工服务费，其中尚未收到发票的暂估金额 269,658.12 元。4、报告期末，公司应付东莞市安希尔塑胶有限公司原材料采购款 472,658.12，其中尚未收到发票的暂估货款 269,658.12 元。5、报告期末，公司应付东莞市成泰化工有限公司原材料采购款 189,500.00 元。（6）
48、研发支出）研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 5,491,339.62 5,488,789.65 研发投入占营业收入的比例 4.47%4.20%注：公司报告期内研发支出主要是辐射交联聚丙烯热缩带、油气管道在役防腐层缺陷和阴保系统检测、定向穿越光固化保护套等发生的研发支出。公司不存在研发费用资本化的情况，研发投入金额计算准确，研发投入占营业收入比例计算准确。报告期内研发投入金额已全部计入当期损益，实际公司研发投入金额比管理费用中研究开发费用核算金额多，主要是公司对研发过程中领用的材料尾料和试生产出来的产品用于再生产公司主营产品，故账面金额较 20
49、15 年年度报告 20 实际投入少。2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资总资产比重产比重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 货币资金 15,011,029.23 85.83%10.16%8,077,639.93-51.08%5.51%4.65%应收账款 102,939,703.86 5.35%69.66%97,713,605.53 27.17%66.60%3.06%存货 13,120,166.19-48.68%8.88%
50、25,567,354.75-19.83%17.43%-8.55%长期股权投资-固定资产 8,919,536.09-6.79%6.04%9,569,723.28 76.01%6.52%-0.49%在建工程-短期借款 12,000,000.00 0.00%8.12%12,000,000.00-45.45%8.18%-0.06%长期借款-资产总计 147,780,564.59 0.72%-146,718,310.05 7.29%-资产负债项目重大变动原因：1、报告期末，公司货币资金较上年末增长 85.83%，主要是公司在 2015 年 7 月收到新老股东的投资款 1,011.10 万元所致。2、报告