1、第 1 页,共 113 页 安信华 NEEQ:836174 北京安信华科技股份有限公司（BEIJING ANCHIVA TECHNOLOGY BEIJING ANCHIVA TECHNOLOGY CO.,LTD.CO.,LTD.）年度报告 2015 2 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 3 页,共 113 页 目录目录 释义释义 .4 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9
2、9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2626 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .3232 第七节第七节 融资及分配情况融资及分配情况 .3434 第八节第八节 董事、监事、高级董事、监事、高级管理人员及员工情况管理人员及员工情况 .3636 第九节第九节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .4242 第十节第十节 财务报告财务报告 .4949 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 4 页,共 113 页 释义释
3、义 释义项目 释义 公司、本公司、安信华 北京安信华科技股份有限公司 安信华有限 北京安信华科技有限公司，其原公司名称为“北京雷克时代广告有限公司”、“北京光影传媒投资有限公司”股东大会 北京安信华科技股份有限公司股东大会 董事会 北京安信华科技股份有限公司董事会 监事会 北京安信华科技股份有限公司监事会 三会 北京安信华科技股份有限公司股东大会、董事会、监事会 创想新安 北京创想新安软件技术有限公司 安启华科技 北京安启华科技有限公司 脉展软件 北京脉展软件技术有限公司 捷成科技 北京捷成世纪数码科技有限公司,系北京捷成世纪科技股份有限公司全资子公司 捷成股份、捷成世纪科技 北京捷成世纪科技
4、股份有限公司 安捷投资 北京安捷创新投资管理合伙企业（有限合伙）全国股份转让系统公司 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 中国证监会 中国证券监督管理委员会 公司法 中华人民共和国证券法（2014 年修订）公司章程 公司不时修订并适用的公司章程（具体视上下文而定）监管办法 非上市公众公司监督管理办法（证监会令第 85 号）证券法 中华人民共和国证券法（2014 年修订）业务规则 全国中小企业股份转让系统业务规则（试行）元、万元 人民币元、人民币万元 北京市工商局 北京市工商行政管理局 报告期 2015 年 1 月 1 日至 2015 年 12 月 31 日 OEM 指一家厂家根据另一家厂商的
5、要求，为其生产产品和产品配件，亦称为定牌生产或授权贴牌生产 WAF 全称是 Web Application Firewall，即 Web 应用防火墙 NGFW 全称是 Next generation firewall，即下一代防火墙 SWG 全称是 secure web gateway，即安全网关 Safehttp 平台 网站应用云防护平台 Webshell 以 asp、php、jsp 或者 cgi 等网页文件形式存在的一种命令执行环境，也可以将其称做为一种网页后门。WEB 全称是 World Wide Web，即万维网 IPS 全称是 Intrusion prevertion System，
6、即入侵防御检测系统 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 5 页,共 113 页 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 季节性亏损风险 公司的客户主要是以军队、广电传媒、政府、电信运营商、金融、能源和互联网等领域为主的客户群体。上述客户通常实行预算管
7、理制度和集中采购制度，在上半年审批当年的年度预算和固定资产投资计划，在年中或下半年安排设备采购招标、。因此，公司存在明显的季节性销售特征，即公司在每年上半年新增订单、销售收入实现较少，2015 年全年的销售业绩集中体现在下半年尤其是第四季度。因此公司上半年存在季节性亏损。人才流失的风险 公司自主产品科技含量较高，为了保持技术上的领先性，对研发人员，尤其是核心研发人员的依赖程度较高。虽然公司现有的核心研发人员的专业水平保持行业领先地位,但 2015 年互联网巨头布局进入企业安全市场，造成安全市场竞争更加激烈，可能出现核心研发人员流失的现象，会在一定程度上影响公司的市场竞争力和技术创新能力。未决诉
8、讼赔偿风险 2015 年 4 月，紫光数码（苏州）集团有限公司就其与北京卓优世纪科技有限公司之间的买卖合同纠纷将北京卓优世纪科技有限公司、安信华等 7 方作为被告向北京市海淀区人民法院提起诉讼，请求法院判令北京卓优世纪科技有限公司向其支付货款 6,094,883.87 元、违约金 1,218,976.77 元及全部诉讼费用及其他合理费用，并要求安信华有限等 6 方作为买卖合同项下北公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（
9、会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。大华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 6 页,共 113 页 京卓优世纪科技有限公司义务履行的连带保证责任担保人承担连带清偿责任。目前前述案件正在审理中。对于上述未决诉讼，申请人控股股东、实际控制人李松已作出承诺：“若前述案件的判决结果及其执行给安信华造成任何经济损失的，本人将自安信华承担相关经济损失之日起30日内对
10、安信华所受经济损失进行补偿，且不会向安信华追偿”。本期重大风险是否发生重大变化：否 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 7 页,共 113 页 第二节第二节 公司公司概况概况 一一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京安信华科技股份有限公司 英文名称及缩写 ANCHIVA 证券简称 安信华 证券代码 836174 法定代表人 李松 注册地址 北京市海淀区西小口路 66 号中关村东升科技园 A区 1 号楼202A 室 办公地址 北京市海淀区西小口路 66 号中关村东升科技园 A区 1 号楼202
11、A 室 主办券商 东兴证券股份有限公司 主办券商办公地址 北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦 12 层 会计师事务所 大华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 敖都吉雅、解风梅 会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 张文菊 电话 010-82156663-8100 传真 010-82156663-8006 电子邮箱 公司网址 http:/ 北京市海淀区西小口路 66 号中关村东升科技园 A区 1 号楼 202A 室 100192 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 北京安信华
12、科技股份有限公司 三、企业信息三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3 月 23 日 行业（证监会规定的行业大类）信息传输、软件和信息技术服务业 主要产品与服务项目 全线应用安全产品包括下一代防火墙、Web 应用防火墙、入侵防御、防病毒网关、堡垒机、数据库审计、日志审计系统、文档安全管理系统、Web 漏洞扫描以及网络和应用监测类产品。安全集成服务以等保和分保为核心，北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 8 页,共 113 页 为客户提供总体设计与实施方
13、案，协助用户加固网络与应用，并提供持续的服务保证。普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 20,000,000 股 控股股东 李松 实际控制人 李松 四、四、注册情况注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 110105009747423 否 税务登记证号码 11010879067149X 否 组织机构代码 79067149-X 否 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 9 页,共 113 页 第第三三节节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一一、盈利能力盈
14、利能力 单位单位：元元 本期 上年同期 增减比例 营业收入 19,034,434.92 21,195,130.03-10.19%毛利率 81.53%81.70%-0.21%归属于挂牌公司股东的净利润 2,076,247.73 6,108,082.17 66.01%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 718,110.22 4,497,295.31-84.03%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）18.80%37.49%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.50%27.60%-基本每股收益 0.15 0.46-67.3
15、9%二、偿债能力二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末 上年期末 增减比例 资产总计 48,356,759.84 25,007,511.16 93.37%负债总计 8,621,922.27 16,748,921.32-48.52%归属于挂牌公司股东的净资产 39,734,837.57 8,258,589.84 381.13%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.99 0.83 139.76%资产负债率 17.83%66.98%-流动比率 11.42 1.78-利息保障倍数 5.80 9.87-三三、营运情况营运情况 单位：元单位：元 本期 上年同期 增减比例 经营活动产生的现金流量净额 -1,8
16、62,331.12 274,890.98-777.48%应收账款周转率 1.22 2.26-存货周转率 1.93 2.57-北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 10 页,共 113 页 四四、成长情况成长情况 本期 上年同期 增减比例 总资产增长率 93.37%-38.05%-营业收入增长率-10.19%16.78%-净利润增长率-66.01%1,013.18%-五、五、股本股本情况情况 单位：股单位：股 本期期末 上年期末 增减比例 普通股总股本 20,000,000.00 10,000,0
17、00.00 100%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六六、非经常性非经常性损益损益 单位：元单位：元 项目 金额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,602,996.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-5,187.17 非经常性损益合计 1,597,808.83 所得税影响数 239,671.32 少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额 1,358,137.51 七七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况（如有（如有）本年
18、度无因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况。北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 11 页,共 113 页 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营分析经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司在信息安全领域拥有自主创新产品，汇集了大批网络安全领域的优秀人才，致力打造全线安全产品，为用户的“互联网+”提供安全保障。公司采取研发、销售、采购于一体的经营模式，拥有独立的研发、销售、采购体系。具体商业模式如下：（一）研发模式 产品研发由设计、开发编码、研发测试3个子步骤构
19、成：1、设计阶段：（1）产品部根据用户业务需求产生需求说明书，与研发进行讨论，对需求进行完善和修改，确定最终的需求设计方案。（2）研发小组根据最终的需求说明书进行概要设计、详细设计；（3）研发小组的概要设计和详细设计完成后由评估小组审查；2、开发编码阶段：（1）审查通过后，研发小组即根据设计进行编码实施；（2）编码调试完成后由各个研发模块负责人提交代码。该阶段研发经理要安排对代码的review，review人员：架构师，研发经理，1到2位资深的研发工程师。3、研发测试：（1）各个研发模块负责人需要完成单元测试（包括内存泄露测试、代码健壮性测试、各个模块的基本功能测试）。（2）在提交版本给测试小
20、组前，进行版本的集成测试，包括界面和功能的完整测试流程。（二）销售模式 公司的产品销售是一个相对专业的领域，最终用户多是面向企业和政府市场，同网络设备供应商一样，大多数通过渠道方式进行销售。目前公司的销售模式属于B to B，销售对象有三类：OEM销售、渠道销售(面向政府、企业）、行业销售(面向军队、政府）。（1）OEM销售 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 12 页,共 113 页 品牌拥有方该销售模式下均为买断式销售，公司不承担或享有因品牌拥有方销售给最终用户方产品所产生的任何风险和报酬
21、。（2）渠道销售 A、合作模式 公司渠道代理商代理销售模式下均为买断式销售，公司不承担或享有因渠道代理商销售给最终用户方产品所产生的任何风险和报酬。公司通过网站以及各地方销售渠道，与信息安全领域供应商以及集成商，建立渠道代理合作关系。公司通过6年时间的努力，已经建立了完整的渠道体系与制度。在中国渠道体系包括区域总代理、金牌代理、授权代理。B、定价原则：公司自我产品NGFW、WAF、SWG、以及测试软件都根据市场情况制定销售价格。C、交易结算方式：签订合同，根据项目大小提供账期，一般的代理账期都是30天从对方收到货物开始计算，结算一般电汇支付。根据合同条款，货物在代理商验收合格后，产品的风险和报
22、酬转移给代理商；如果验收不合格，并且是由于公司的重大技术问题，代理商可以要求退货。D、该销售属于买断方式的销售，代理商执行验收合格后不予退货。E、公司报告期内没有发生任何退货情况。F、渠道代理商家介绍 (3）行业销售 A、安信华重点行业分为广电传媒、军队、军工央企三个领域，在每个领域都有单独的销售总监负责，销售总监以及所属销售队伍跟踪行业内重点项目。B、与这三个行业内的重点代理商合作，给代理商提供产品、技术服务、以及安全集成北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 13 页,共 113 页 技术支持
23、。（三）采购模式 目前主要采购产品分为日常办公产品采购和WAF产品、SWG产品和NGFW产品所对应的工控机及其配件的采购。日常办公用品由行政部负责采购，采购标准根据使用者的需求、配置参数、型号及公司领导批复的限价，结合常用的几家供应商，选择性价比最有优势的采购。WAF产品、SWG产品和NG产品的业务对应工控机的及配件的采购由商务部采购专员负责，根据签约的几家供货商定制产品时定制的标准及价格，定制的标准包括产品BOM及对应的产品性能、价格等，采购专员依据清单直接下单采购。供应商的选择根据供应商的规模，服务，产品，售后，价格等综合因素考虑，选择几家供应商。每年对供应商多要进行综合考核评估是否继续使
24、用。(四）服务模式 公司拥有完整的安全服务体系，包含安全咨询服务、安全集成服务、安全运维服务和安全培训服务。安全咨询服务（Security Consulting Services）建立在对客户的行业特点分析和信息安全标准之上；把握信息安全建设重点，建立起有效的信息安全管理体系(ISMS)。安全工程服务（Security Engineering Services）是围绕安全技术、安全产品与安全解决方案的服务体系。安全运维服务（Security Operations Services）采用专业的安全服务方法（扫描、评估、加固、检查、响应等），协助客户建立高效的安全管理平台（SOC），提高安全管理能
25、力，实现可管理的安全服务体系（MSS）。安全培训服务（Security Training Services）是独立的、完整的安全教育体系，为客户增强安全意识、提高安全技能。公司安全服务体系架构图如下：北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 14 页,共 113 页 安信华安全服务流程图如下：年度内变化统计：事项 是或否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告
26、编号：20162016-009009 第 15 页,共 113 页 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否（二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内商业模式没有发生重大变化，主要集中在安全产品的研发和销售，保持了 OEM销售和渠道销售，同时拓展了针对几个重点行业的行业销售。在本年度 OEM 销售收入下降的情形下，公司增加了行业拓展的投入，增加了销售费用支出，加大了对重点行业研发和销售的人力投入，使得行业用户销售额增长显著，在一定程度上弥补了 OEM 营业额的下降。公司在销售模式拓展期间，
27、加大了研发和销售投入，使得本年度净利润有所下降，但是新的销售模式经过一段时间的培育之后，随着行业用户市场的开拓和行业用户销售额的增长，预计公司未来销售额的增长会更持续，净利润也会随之增长。1、年度经营情况 项目 本期营业收入 上期营业收入 变动比例 OEM 营业收入 4,650,023.32 6,406,370.49 -27.42%渠道营业收入 5,208,343.23 8,185,678.66-36.37%行业用户营业收入 9,176,068.37 6,603,080.88 38.97%合计 19,034,434.92 21,195,130.03 -10.19%本年度公司经营状况良好，营业收
28、入本期发生额为 19,034,434.92 元，同比下降2,160,695.11 元，下降 10.19%，由以下原因所致：（1）公司 OEM 营业收入本期发生额为 4,650,023.32 元，同比下降 1,756,347.17 元，下降 27.42%，原因系公司 OEM 客户的销售额下滑所致。（2）渠道营业收入本期发生额为 5,208,343.23 元，同比下降2,977,335.43元，下降36.37%，原因系代理商销售量下滑所致。（3）行业营业收入本期发生额为 9,176,068.37 元，同比增长2,572,987.49 元，增长率为 38.97%，原因系公司 2015 年加大对行业客
29、户的投入，来自行业客户收入的增长弥补了OEM 和渠道收入下降带来的损失。公司本年度净利润为 2,076,247.73 元，同比下降 4,031,834.44 元，下降 66.01%，原因系北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 16 页,共 113 页 公司营业收入下降和加大市场拓展力度和增加研发投入而导致的销售费用、管理费用增长。2、年度安全产品研制与销售 2015 年公司的既有产品:下一代防火墙、WAF、防病毒网关各推出 2 个新版本，完善功能与性能，增强了产品竞争力。同时开发了几款新产品，如
30、检测类工具 Webshell 检查和 Web漏洞扫描，为军队开发的一体化网关完成了定型工作。2015 年对行业客户的销售取得了巨大进展，累计签约 8 个合同，并且完成了上百个网点的建设。2015 健全了安全服务体系，继续摸索，推出新产品 Safehttp 平台，在某市公安系统部署，采用云的方案保护政府网站不受攻击，正式开通了几个客户，处于积累经验，磨合产品的阶段。1、主营业务分析（1）利润构成 单位单位：元元 项目 本期 上年同期 金额 变动比例 占营业收入的比重 金额 变动比例 占营业收入的比重 营业收入 19,034,434.92-10.19%-21,195,130.03 16.78%-营
31、业成本 3,515,258.05-9.38%18.47%3,879,143.93 99.09%18.30%毛利率 81.53%-81.70%-管理费用 11,486,594.04 18.59%60.35%9,686,104.62-26.38%-45.70%销售费用 4,081,239.34 23.42%21.44%3,306,833.17 64.36%15.60%财务费用 473,102.87-43.13%2.49%831,829.97 23.11%3.92%营业利润-1,236,419.94-133.08%-6.50%3,737,380.98-709.72%17.63%营业外收入 3,686
32、,927.79 1.23%19.37%3,642,207.85 146.50%17.18%营业外支出 5,187.18-71.37%0.03%18,119.43-70.06%0.09%净利润 2,076,247.73-66.01%10.91%6,108,082.17 1,013.18%28.82%项目重大变动原因：1、财务费用本年发生额为 473,102.87 元，同比下降 358,727.10 元，同比下降 43.13%，主要是由于公司在 2015 年 10 月归还了银行贷款，利息支出减少 320,956.18 元。北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度
33、报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 17 页,共 113 页 2、营业利润本年发生额为-1,236,419.94元，同比下降4,973,800.92元，同比下降133.08%，由以下原因所致:（1）营业收入本年发生额为 19,034,434.92 元，同比下降 2,160,695.11 元，下降 10.19%，原因系公司 OEM 客户 2015 年安全产品的销售额减少，导致公司 OEM 产品销售额也随之下降 1,756,347.17 元，比去年同期减少 27.41%。（2）管理费用本年发生额为 11,486,594.04 元，同比增长 1,800,489.42 元，增
34、长率为18.59%，由以下原因所致：A.审计费、律师费及顾问费等中介服务费本年发生额为 1,424,113.65 元，占管理费用总额的 12.40%，同比增长 1,206,650.26 元，增长率为 554.88%；B.研发费用本年发生额为 8,441,012.43 元，占管理费用的 73.49%，同比增长221,514.50 万元，增长率为 2.70%，系公司业务发展需要新增研发人员人数增长导致人工成本增加；C.物业租赁费用本年发生额为 444,001.71 元，同比增长 198,113.24 元，增长率为80.57%。其中装修费本年发生额为 193,090.79 元，同比增长 68,537
35、.37 元，增长率为 55.03%，均系公司改善办公环境所致（3）销售费用本年发生额为 4,081,239.34 元，同比增长 774,406.17 元，增长率为 23.42%。其中人工费用本年发生额为 1,821,590.99 元，同比增长 299,687.00 元，增长率为 19.69%，系销售人员增加所致；销售代理服务费用本年发生额为 1,823,856.91 元，同比增长 473,745.50元,增长率为 35.09%，系公司加强市场推广所致。3、营业外支出本年发生额为 5,187.18 元，同比下降 12,932.25 元，下降 71.37%，系由于 2014 年发生无法收回的预付帐
36、款损失 1.81 万元，本年度未发生此类支出。4、净利润本年发生额为 2,076,247.73 元，同比下降 4,031,834.44 元，下降 66.01%。主要是由于营业收入减少 2,160,695.11 元，管理费用增长 1,800,489.42 元，销售费用增长774,406.17 元所致。但随着政府、电信、金融、能源等行业客户的进一步开拓，将会带来持续的收入增长，进一步实现未来年度净利润的增长。（2）收入构成 单位单位：元元 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 18 页,共 113
37、页 项目 本期收入金额 本期成本金额 上期收入金额 上期成本金额 主营业务收入 19,034,434.92 3,515,258.05 21,195,130.03 3,879,143.93 其他业务收入-合计 19,034,434.92 3,515,258.05 21,195,130.03 3,879,143.93 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别/项目 本期收入金额 占营业收入比例 上期收入金额 占营业收入比例 信息安全产品 18,624,236.86 97.84%19,820,249.89 93.51%安全服务 410,198.06 2.16%1,374,880.14 6.49%收
38、入构成变动的原因 安全服务收入较去年减少 964,682.08 元，主要是由于去年同期为几个大的客户提供了信息安全方面的技术服务，今年服务期满，客户需求减少而导致安全服务收入下降。（3）现金流量状况 单位单位：元元 项目 本期金额 上期金额 经营活动产生的现金流量净额-1,862,331.12 274,890.98 投资活动产生的现金流量净额-11,441.59-182,085.45 筹资活动产生的现金流量净额 20,891,063.34-829,892.84 现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额同比下降 777.48%,主要原因是 2015 年新增了部队客户。部队客户项目实行预算制管
39、理，内部审批流程复杂，付款周期较长，通常为 6-12 个月，从而导致本年度应收账款期末余额同比增长 44.46%，与此同时销售商品、提供劳务收到的现金流量同比下降，导致经营活动产生的现金流量净额下降。但与此同时，部队客户付款有保障，产生坏账的风险较其他类型的客户更低。2、投资活动产生的现金流量净额同比增加 93.72%，主要是今年固定资产电子设备的投资需求减少，从而导致投资活动产生的现金流出金额减少，致使投资活动产生的现金流量净额同比增加。北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 19 页,共 11
40、3 页 3、筹资活动产生的现金流量净额同比增加 2617.32%，主要是由于公司 2015 年 7 月进行增资，收到认购资金-股权投资款 2940 万元所致。（4）主要客户情况 单位单位：元元 序号 客户名称 销售金额 年度销售占比 是否存在关联关系 1 第一名 6,549,145.29 34.41%否 2 第二名 2,360,256.42 12.40%否 3 第三名 1,968,341.36 10.34%否 4 北京捷成世纪科技股份有限公司 1,473,948.78 7.74%是 5 第五名 908,807.71 4.77%否 合计 13,260,499.56 69.67%-分析：2015
41、年度销售额 19,034,434.92 元，含税销售额 22,228,000.33 元，2015 年应收账款余额 18,397,964.00 元，应收帐款余额占含税销售额比例 82.77%，2015 年新增应收账款15,527,494.00 元，收回以前年度应收帐款 9,854,396.00 元，2016 年 1 月至 3 月收回 2015 年应收帐款 4,906,894.00 元。注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称。（5）主要供应商情况 单位单位：元元 序号 供应商名称 采购金额 年度采购占比 是否存在关联关系 1 北京康拓科技有限公司 923,333.35 16.02%否 2 广
42、州超亚信息科技有限公司 655,957.15 11.38%否 3 北京乐研科技有限公司 617,094.02 10.71%否 4 北京集智达智能科技有限责任公司 402,555.51 6.98%否 5 北京极地信息技术有限公司 345,431.38 5.99%是 合计 2,944,371.41 51.09%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称。（6）研发支出 单位单位：元元 项目 本期金额 上期金额 研发投入金额 8,441,012.43 8,219,497.93 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016
43、-009009 第 20 页,共 113 页 研发投入占营业收入的比例 44.35%38.78%2、资产负债结构分析 单位单位：元：元 本年期末 上年期末 项目 金额 变动 比例 占总资产的比重 金额 变动比例 占总资产的比重 占总资产比重的增减 货币资金 22,728,051.33 454.24%47.00%4,100,760.70-7.80%16.40%30.60%应收账款 17,420,768.30 44.46%36.03%12,059,582.70 129.93%48.22%-12.19%存货 2,125,638.55 39.53%4.40%1,523,477.62 2.26%6.09
44、%-1.69%长期股权投资-固定资产 4,357,870.10-26.72%9.01%5,947,063.13-20.52%23.78%-14.77%在建工程-短期借款-8,000,000.00-31.99%-100.00%长期借款-资产总计 48,356,759.84 93.37%-25,007,511.16-38.05%-资产负债项目重大变动原因：1、货币资金同比增长 454.24%，主要是由于公司本年度进行增资，收到认购资金-股权投资款 2940 万元。2、应收账款同比增长 44.46%，主要是由于不同客户收款期不同，普通客户开票后当月至开票后 1-2 个月内收款，部份大客户开票后 3-
45、6 个月收款，第四季度营业收入 1411.37万元，大部份未到收款期。3、存货同比增长 39.53%，主要是本年新增大客户，销售设备增加，为保证正常供货而备货增加。4、短期借款同比减少 100%，是由于本年度归还了短期借款 800 万元。3、投资状况分析（1）主要控股子公司、参股公司情况 无。（2）委托理财及衍生品投资情况 北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 21 页,共 113 页 报告期内无委托理财、委托贷款、衍生品投资情况。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 1、市场环境分析 我国信
46、息安全行业的市场需求具有以下特点：（1）国家政策要求是市场需求增长的重要推动力。2013 年，新一届政府开始开展工作，年末国家安全委员会成立。接着，中央网络安全和信息化领导小组于 2014 年初成立，标志着我国对于整个国家网络安全的投入和建设进入了一个新的历史阶段并达到新的历史高度。（2）安全威胁也是市场需求快速增长的重要驱动力。国家级有组织攻击频发，我国面临大量境外地址攻击威胁，部分重要网络信息系统遭受渗透入侵，2013 年 CNCERT 监测发现境内 1.5 万台主机被 APT 木马控制。2013 年，境内 6.1 万个网站被境外通过植入后门实施控制。2、行业发展趋势（1）中央网络安全和信
47、息化领导小组的成立实现良好开局。网络安全政策环境将进一步得到优化，在中央网络安全和信息化领导小组的统一领导、统筹协调下，网络安全发展战略、宏观规划和重大政策的制定和实施将逐步得到落实，网络安全保障能力将不断增强。网络安全基础工作将逐步深化，关键基础设施风险评估和安全保障、信息安全等级保护、新兴信息技术安全预警等方面的工作将进一步加强；网络安全产业将保持快速发展，随着政策强力驱动和市场需求日益快速上涨，政府和企业在网络安全保障方面的投入都将不断增加，产业发展的驱动力仍然强劲。棱镜门事件给社会各界敲响了安全警钟，网络安全已经关乎每个人的切身利益，对网络安全重要性的认识大幅提升。（2）拥有技术和品牌
48、的厂商将具有先发优势。用户安全产品采购逐步倾向于技术和品牌领先的厂商，特别是在防火墙、UTM、入侵检测等成熟产品上较为明显。但经过多年发展，国内厂商之间在主要安全产品的技术差距不断缩小，后续厂商间要比拼品牌与服务能力建设，具有完整解决方案的厂商更可能胜出。整体解决方案将成为信息安全行业的发展趋势。面对越来越复杂的网络环境，用户安全需求也随之多元化和复杂化，这就要求信息安全保障需要覆盖系统的各个方面，且安全产品和服务需要支持各类应用系统环境。因此，具有完整北京安信华科技股份有限公司北京安信华科技股份有限公司 2015 年度报告年度报告 公告编号：公告编号：20162016-009009 第 22
49、 页,共 113 页 软硬件解决方案和，系统集成能力甚至较强定制开发能力和运维服务能力的综合性安全厂商将在未来的市场竞争中更可能胜出。（3）数据安全将成为信息安全建设重点。一方面，随着数据集中化的趋势，数据成为用户的核心资产，数据安全成为信息安全的高地；另一方面，随着 APT 等新型攻击的出现，传统的系统安全、边界安全难以防卫以数据窃取为主要目的的攻击行为，必须建立数据安全体系，整合身份、终端管理、文件加密、应用加密和行为审计等数据安全需求。预计军工和央企将迈入数据安全建设的高峰期，政府领域也将紧随其后，快速启动。（4）云计算安全标准将陆续出台，相应的安全解决方案将逐步推出。当前我国云计算产业
50、参与者尚未形成一套共同遵循的技术标准和运营标准，在数据接口、数据迁移、数据交换、测试评价等技术方面以及 SLA、云计算治理和审核、运维规范、计费标准等运营方面都缺少一套公认的执行规范，不利于用户的统一认知和云服务的规模化推广。随着云计算标准的发展，云计算应用安全标准也将陆续试点推广，而安全厂商也将基于传统优势快速研发和推出云计算安全解决方案。综上，本年度外部环境各因素的综合影响总结如下：（1）不利因素：2015 年 GDP 增幅减缓，导致企业安全市场销售减少，对渠道和 OEM销售造成影响，上述两个因素导致 2015 年度的渠道以及 OEM 销售没有达到预期。（2）有利因素：2015 年政府和军