1、1 2019 年度报告 中元成 NEEQ:838944 北京中元成能源技术股份有限公司 Beijing Chinayc Energy&Technology 2 公司年度大事记公司年度大事记 中元成于 2019 年 3 月被中国石油润滑油公司授予：“2018 年度优秀供应商”2019 年 6 月，中元成协助雪佛龙奥伦耐，在贵阳成功举办“2019 年润滑油市场及技术发展研讨会”2019 年 10 月，圣则锐被金氏工业指定为中国地区的润滑油添加剂独家经销商 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据
2、和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六第六节节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3030 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3535 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、中元成 指 北京中元成能源技术股
3、份有限公司 大连分公司 指 北京中元成能源技术股份有限公司大连分公司 圣则锐 指 圣则锐能源(浙江自贸区)有限公司 中元成环境科技 指 北京中元成环境科技有限责任公司 中燕恒成 指 北京中燕恒成能源有限公司，公司持有其 50%的股权 中元方弘 指 北京中元方弘投资股份有限公司，为公司之控股股东 天瑞时代 指 北京天瑞时代投资管理中心(有限合伙)天喜化工 指 东营天喜化工有限公司 主办券商 指 申万宏源证券有限公司 会计师、大信 指 大信会计师事务所(特殊普通合伙)高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、技术总监、财务总监、董事会秘书 章程、公司章程 指 北京中元成能源技术股份有限公司章程 三会
4、 指 公司股东大会、董事会、监事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 石脑油 指 以原油或其他原料加工生产的用于化工原料的轻质油 润滑油添加剂 指 加入润滑剂中以使润滑剂得到某种新的特性或改善润滑剂中已有的 一些特性的一种或几种化合物 柴油抗磨剂 指 又称柴油润滑性能改进剂，可以改善柴油润滑性,降低喷油泵磨损程度，在不影响喷嘴清洁的情况下保护燃油罐和管道不受腐蚀 汽车初装油 指 在合资企业新车下线之前给发动机添加的燃料油 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提
5、示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人刘东、主管会计工作负责人孔令梅及会计机构负责人（会计主管人员）刘东保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。大信会计师事务所(特殊普通合伙)对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事
6、项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、行业风险 随着国际原油价格的波动,国内成品油、化学品价格亦随之波动，行业的生产和盈利能力在 2019 年亦随着国际原油价格出现波动。在目前世界经济形势不明朗的情况下，行业内部可能会出现大面积的产品价格下降、开工率不足、经济效益下滑等现象，这十分有可能给公司带来行业性的经营风险，导致企业经营困难，生产的关键环节停滞、装置更新趋缓。公司目前正处于转型期，石油化工产品贸
7、易业务收入占比较高，受油价波动影响较大，在未完成转型之前仍存在一定的风险。2、宏观经济波动风险 公司主营业务所属大类行业为制造业，与宏观经济运行状况、国家产业政策密切相关，行业发展和国民经济的景气程度与其有很强的关联性，受固定资产投资规模等宏观经济因素的综合影响深远且重大。如果受到经济周期影响，如国民经济增长速度放缓或宏观经济出现周期性波动，而公司未能对其有合理的预期并相应调整公司的经营行为，则将对公司的经营状况产生不利的影响。3、主要原材料质量波动风险 公司主要产品和贸易标的为有机化工产品，生产过程有严格的原料数量配比关系，工序流程相对复杂，公司主要产品的价格理论与石油、植物油价格存在较高的
8、关联度。因此，原料的价格波动和质量波动会对本公司的产品造成极大影响，威胁产品6 的毛利率水平及行业、公司盈利的稳定性。4、主要原材料供应及时性风险 公司生产的抗磨剂主要原料来自四个供应商，价格基本相当，质量水平持平。公司与国外两个供应商签有长期供货合同,与国内一家供货商建立长期联系，与另一家供货商维持基本稳定的合作关系。由于公司的产品与供货商的原料供给紧密相连一旦与供应商的合作关系破灭，或供应商的原料供给严重拖延、不能及时满足企业自身生产的需要，公司将无法保证产品的产出数量与质量，导致生产停滞，影响公司经营。5、公司实际控制人不当控制及发生变 更的风险 公司董事长王现持有中元方 64.11%的
9、股份，持有天瑞时代 58.60%的股份，合计持有公司 52.69%的股份，能够通过中元方弘及天瑞时代对公司进行有效控制，为中元成股份的实际控制人。由于王的个人利益可能与其他股东的不一致，因而王可能会促使公司做出有悖于公司其他股东最佳利益的决定，从而有可能引发实际控制人不当控制的风险。6、高级管理人员、核心技术人员流失 及技术泄密的风险 公司在发展过程中积累了丰富的经验和技术。其中部分经验和技术由相关部门的高级管理人员及核心技术人员掌握，虽然公司已与上述人员签订了保密协议等约束性文件，但一旦上述人员发生离职的情况，仍有可能导致技术泄密，对公司经营造成不利影响。7、行业竞争加剧风险 公司生产的柴油
10、抗磨剂，润滑油添加剂、石脑油贸易随着国内市场竞争加剧，可能会影响到公司未来的规划布局，对公司未来的收入产生一定的冲击。8、主要客户集中风险 2019 年、2018 年公司对前五大客户的销售额分别为 208,619.25万元、168,748.19 万元，占营业收入的比重分别为 92.37%、94.92%。公司客户集中度较高，存在客户相对集中的风险。若公司目前的客户因经营状况或其他原因减少对公司产品的采购，可能会给公司经营带来一定的风险。9、公司内部控制的风险 公司通过多年的生产经营积累了丰富的管理经验，公司治理结构及各项机制不断完善，形成了有效的管理组织架构及内部控制机制。但随着公司业务规模不断
11、扩大，公司需要对资源整合、市场开拓、采购管理、生产销售、质量管理、财务管理和内部控制等众多方面进行调整，各部门间的工作协调性、严密性、连续性至关重要。如果公司管理层管理水平的提升不能适应公司规模扩张的速度，组织管理模式和内部控制机制未能随着公司规模的扩大而进行及时调整和完善，公司将面临经营管理失控导致的内部控制风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京中元成能源技术股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Chinayc Energy&Technology Co.,Ltd(CYCPC)证券简称 中元成 证券代码
12、838944 法定代表人 刘东 办公地址 北京市房山区燕山燕房路 48 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 高博厚 职务 董事会秘书 电话 18600058770 传真 010-63767029 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 北京市房山区燕山燕房路 48 号，邮编 102500 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 6 月 14 日 挂牌时间 2016 年 10 月 13 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-化
13、学原料和化学制品制造业-专用化学产品制造-化学试剂和助剂制造 C2661 主要产品与服务项目 各种新型燃油添加剂、炼油助剂及精细化工产品的研发、生产和销售，以及各种石油化工产品贸易及贸易代理业务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）47,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 北京中元方弘投资股份有限公司 实际控制人及其一致行动人 王、王著 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91110111789970871E 否 注册地址 北京市房山区良乡地区乐毅路北侧 5 号 207 室 否 注册资
14、本 47,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏源 主办券商办公地址 上海市徐汇区常熟路 239 号，投资热线：021-33388437 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大信会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 吴育岐、王勇勇 会计师事务所办公地址 北京市海淀区知春路 1 号学院国际大厦 15 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 2
15、,258,574,117.86 1,777,750,552.01 27.05%毛利率%6.19%6.24%-归属于挂牌公司股东的净利润 14,120,085.29 17,372,477.81-18.72%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 12,493,663.52 16,071,398.81-22.26%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）7.16%10.12%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）6.36%9.39%-基本每股收益 0.30 0.37-18.92%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上
16、年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 532,838,609.27 369,244,515.78 44.31%负债总计 317,933,767.00 172,083,305.28 84.76%归属于挂牌公司股东的净资产 204,346,992.91 190,226,907.62 7.42%归属于挂牌公司股东的每股净资产 4.35 4.05 7.41%资产负债率%（母公司）58.24%45.57%-资产负债率%（合并）59.67%46.60%-流动比率 1.50 1.87-利息保障倍数 6.65 4.45-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活
17、动产生的现金流量净额-17,431,539.02-84,757,205.75-79.43%应收账款周转率 17.79 18.25-存货周转率 29.53 22.73-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%44.31%27.47%-营业收入增长率%27.05%88.31%-净利润增长率%-15.48%-34.10%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 47,000,000 47,000,000 0 计入权益的优先股数量 0 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 0 六、非经常性非经常
18、性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 1 非流动资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 45,352.44 2计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）10,000.00 3 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 4除上述各项之外的其他营业外收入和支出 2,172,749.44 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,228,101.88 所得税影响数 557,025.47 少数股东权益影响额（税后）44,654.64 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,626,42
19、1.77 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述会计数据追溯调整或重述情况情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 11 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收账款 99,128,974.43 99,681,499.43 应收票据 552,525.00 0.00 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 根据中国证券监督委员会颁布的上市公司行业分类索
20、引（2012 年修订），公司所处行业属于化学原料和化学制品制造（C26）；根据国家统计局国民经济行业分类（GB/T4754-2011），公司属于化学试剂和助剂制造（C2661）；根据股转系统挂牌公司管理型行业分类指引，公司所属行业为“化学试剂和助剂制造”，行业代码为 C2661。主营业务为：油品添加剂、初装油及特种燃料油等研发生产、石化产品贸易、技术咨询。客户主要为：中石化、中石油下属企业及大众等车企。根据客户的要求通过与供应商签订业务合同将产品销售给客户，并实现销售收入。公司在与客户签订合同之后，根据订单的具体情况，制定生产计划，部分产品需要与委托生产商签订合同，在对产品检验并交货后，实现业
21、务收入。报告期内，公司的商业模式较上年度无变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式无变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2019 年，公司按照年度经营计划，秉承“客户至上、员工为本、诚信尚德、合作共赢”的经营理念，以市场需求为导向，围绕既定的发展战略规划，抓住发展
22、机遇，保持了持续稳健的经营发展态势。在报告年度，公司继续专注于主营业务发展并积极探索新的业务机会，积极拓展全国其他市场，致力于为客户提供专业的解决方案，提升技术服务的深度和广度，进一步增强企业核心竞争力，取得了良好的经营成果。1.企业经营情况：公司在报告期内营业收入为 225,857.41 万元，比上年同期增长 27.05%；净利润为 1486.36 万元，比上年同期减少 15.48%，营业收入增加主要原因是公司石脑油、润滑油添加剂业务量增12 加较多，净利润减少主要原因是石脑油毛利率降低。截至 2019 年年末，公司资产总额为 53283.86 万元，比上年同期增长 44.31%；净资产达到
23、21490.48 万元，比上年同期增长 9.00%。2.对公司经营发生重大影响的事项：无 (二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与本期期末与上期期上期期末末金额变动比例金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 9,333,908.82 1.75%3,814,230.13 1.03%2,695.73%应收票据 11,062,661.21 2.08%552,525 0.15%1,902.20%应收账款 154,718,842.25 29.04%
24、99,128,974.43 26.85%56.08%存货 45,404,152.09 8.52%98,109,199.94 26.57%-53.72%投资性房地产 0.00 0.00%4,452,139.15 1.21%-100.00%长期股权投资 24,222,149.93 4.55%15,653,353.73 4.24%53.92%固定资产 30,033,631.15 5.64%26,025,751.24 7.05%15.40%在建工程 0.00 0.00%105,110.38 0.03%-100.00%短期借款 62,500,000.00 11.73%80,500,000 21.80%-
25、22.36%长期借款 0.00 0.00%0.00 0.00%0.00%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金:报告期比上年同期增加 551.97 万元，较上年同期增加 1.75%，是因为主要客户将石脑油货款于 12 月 31 日下午 16 点支付到中石化易派客平台的中信银行专户上，按照易派客专户资金操作规则专户资金需要下一个工作日才能转出，所以公司无法操作转账，造成资金沉淀且跨期至 2020 年 1月所致。2.应收票据:报告期比上年同期增加 1,051.01 万元，较上年同期增加 1,902.20%，主要是因为石脑油和抗磨剂新客户用承兑汇票结算货款所致。3.应收账款：
26、报告期比上年同期增加 5,558.99 万元，较上年同期增加 56.08%，是因为公司石脑油 12月份供货量比去年 12 月份增加了 66.76%，主要客户欠公司 12 月石脑油税款 7914.54 万元所致。4 存货：报告期比上年同期减少 5,270.50 万元，较上年同期减少 53.72%，主要是因为公司 2020 年 1月要重新参加石脑油招标导致订单数量未定，减少备货所致。5.长期股权投资：报告期比上年同期增加 856.88 万元，较上年同期增加 54.74%，主要是因为公司 2019年 11 月增加投资了天喜化工 510 万元和中燕恒成权益增加所致。6 短期借款：报告期比上年同期减少
27、1,800 万元，较上年同期减少 22.36%，主要是因为公司 2019 年11 月偿还了 1400 万元工商银行抵押贷款和 2019 年 9 月偿还了北京银行担保贷款 400 万元所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期13 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重%金额变动比例金额变动比例%营业收入 2,258,574,117.86-1,777,750,552.01-27.05%营业成本 2,118,714,049.36 93.81%1,66
28、6,833,782.47 93.76%27.11%毛利率 6.19%-6.24%-销售费用 91,350,095.36 4.04%65,544,249.34 3.69%39.37%管理费用 11,365,785.78 0.50%7,740,055.20 0.44%46.84%研发费用 14,435,357.91 0.64%10,882,727.75 0.61%32.64%财务费用 7,557,231.46 0.33%7,526,561.97 0.42%0.41%信用减值损失-320,660.77 0.01%0.00 0.00%资产减值损失 0.00 0.00%-14,233.9 0.00%其他
29、收益 10,000.00 0.00%0.00 0.00%投资收益 5,245,366.73 0.23%3,554,435.21 0.20%43.97%公允价值变动收益 0.00 0.00%0.00 0.00%资产处置收益 45,352.44 0.00%0.00 0.00%汇兑收益 0.00 0.00%0.00 0.00%营业利润 16,383,775.98 0.73%21,257,677.10 1.20%-23.53%营业外收入 2,172,749.46 0.10%1,557,740.00 0.09%39.48%营业外支出 0.02 0.00%0.00 0.00%净利润 14,863,631.
30、77 0.66%17,586,780.69 0.99%23.49%项目重大变动原因项目重大变动原因：1.销售费用：今年占营业收入比重为 4.04%，去年占营业收入比重为 3.69%，占比较去年增加 0.35%，报告期发生额比上年同期增加 2,580.58 万元，较上年同期增长 39.37%，其中：主要是因为因为石脑油销售量增加了 40.62%导致石脑油原料采购、仓储、运输费用同比例增加所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 2,257,806,585.60 1,776,310,713.91 27.11%其他业务
31、收入 767,532.26 1,439,838.1-46.69%主营业务成本 2,118,606,746.23 1,666,619,176.21 27.12%其他业务成本 107,303.13 214,606.26-50.00%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%14 润滑油添加剂 247,105,581.79 10.94%208,976,749.66 11.76%18.
32、25%石脑油 2,000,825,020.49 88.62%1,550,535,756.98 87.29%29.04%其他 9,875,983.32 0.44%16,798,207.27 0.95%-41.21%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：石脑油收入占比增加了 1.33%，因为订单增加销售量比去年增加了 40.62%，平均售价下降 8.23%；润滑油添加剂占比降低了 0.82%，销售量比去年增加了 1.93%，平均售价升高了 16.01%，其他占比降低了0.51%，主要是汽车初装油销售逐步切换到中燕恒成，销售收入比去年减少660万元，销售
33、量降低了83.29%所致。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 中国石油化工股份有限公司北京燕山分公司 1,952,264,612.26 86.44%否 2 中国石油天然气股份有限公司华东润滑油厂 58,362,039.41 2.58%否 3 北京中石油润滑油有限公司 35,160,664.79 1.56%否 4 中国石油天然气股份有限公司大连润滑油分公司 20,965,352.60 0.93%否 5 中国石油天然气股份有限公司兰州润滑油厂 19,439,858.80 0.86%否
34、合计合计 2,086,192,527.86 92.37%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 东营市垦利区鑫润化工有限责任公司 433,228,494.51 20.97%否 2 东营市润泽新材料有限公司 276,583,105.41 13.39%否 3 北京燕山东润石化技术开发有限公司 172,182,305.61 8.33%否 4 山东寿光鲁清石化有限公司 136,605,324.41 6.61%否 5 河北鑫海化工集团有限公司 135,816,937.66 6.57%否
35、 合计合计 1,154,416,167.60 55.87%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-17,431,539.02-84,757,205.75-79.43%投资活动产生的现金流量净额-5,567,171.23-4,779,651.98 16.48%筹资活动产生的现金流量净额 28,518,388.94 60,366,393.28-52.76%15 现金流量分析现金流量分析：1.公司报告期内经营活动产生的现金流量净额为-1743.15 万元，比上年同期增加 6732.57 万元，主要是报告
36、期销售石脑油、润滑油添加剂大幅增加所致。2.公司报告期内投资活动产生的现金流量净额为-556.72 万元，较上年同期减少 78.75 万元，主要是报告期支付与投资有关的现金增加 154.55 万元所致。3.公司报告期内筹资活动产生的现金流量净额为 2,851.84 万元，较上年同期减少 3,184.80 万元，主要是因为取得银行借款减少了 1,800 万元，偿还银行借款增加了 1,020 万元所致。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1、北京中燕恒成能源有限公司：公司的参股子公司，于 2015 年 9 月 15 日由中国石油化工股
37、份有限公司和中元成有限共同设立，现持有北京工商局燕山分局核发的营业执照（社会信用代码：91110304358353695L）。注册地：北京市房山区燕山岗南路 2 号 法定代表人为刘国文，注册资本为 2,000 万元 营业期限至 2065 年 9 月 14 日 经营范围包括：成品油生产、零售、批发、技术开发、技术转让、技术咨询；销售燃料油、润滑油（依法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动）中燕恒成 2019 年实现营业收入 101,864,889.35 元，实现净利润 10,234,930.77 元。2、圣则锐能源（浙江自贸区）有限公司：注册地：浙江省舟山市定海区舟山港综合保
38、税区企业服务中心 301-11638 室（自贸试验区内）经营范围：石油制品、润滑油添加剂、燃料油、化工原料及产品（以上不含危险品及易制毒品）、机械设备、金属材料、电子设备的销售；经济信息咨询；货物及技术进出口（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）3、北京中元成环境科技有限责任公司：注册地：北京市房山区燕山迎风六里三区北庄公寓 D 座 3-2907 经营范围：环保技术开发、技术服务、技术转让、技术咨询；专业承包；清洁服务（不含清洗服务和消毒服务）4、东营天喜化工有限公司：注册地：东营市垦利区董集镇和盛路 12 号 经营范围：柴油降凝剂、柴油抗磨剂、石油化工助剂、催化剂生产销售（
39、不含危化品）；石油化工新技术的研究、推广与技术服务、自营或代理一般经营项目商品和技术的进出口业务。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1.会计政策变更及依据 16 （1）财政部于 2017 年发布了修订后的企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量、企业会计准则第 23 号金融资产转移、企业会计准则第 24 号套期会计、企业会计准则第 37 号金融工具列报（
40、上述四项准则以下统称“新金融工具准则”）。新金融工具准则将金融资产划分为三个类别：（1）以摊余成本计量的金融资产；（2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；（3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。在新金融工具准则下，金融资产的分类是基于本公司管理金融资产的业务模式及该资产的合同现金流量特征而确定。新金融工具准则取消了原金融工具准则中规定的持有至到期投资、贷款和应收款项、可供出售金融资产三个类别。新金融工具准则以“预期信用损失”模型替代了原金融工具准则中的“已发生损失”模型。在新金融工具准则下，本公司具体会计政策见附注三、（十）（十一）。（2）财政部于 2019 年 4
41、 月发布了关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知（财会20196 号）（以下简称“财务报表格式”），执行企业会计准则的企业应按照企业会计准则和该通知的要求编制财务报表。本公司于 2019 年 1 月 1 日起执行上述修订后的准则和财务报表格式，对会计政策相关内容进行调整。2.会计政策变更的影响（1）执行新金融工具准则的影响 本公司执行新金融工具准则，对报告期内报表项目无影响。（2）执行修订后财务报表格式的影响 根据财务报表格式的要求，除执行上述新金融工具准则产生的列报变化以外，本公司将“应收票据及应收账款”拆分列示为“应收票据”和“应收账款”两个项目，将“应付票据及应付账款”拆
42、分列示为“应付票据”和“应付账款”两个项目。本公司相应追溯调整了比较期间报表，该会计政策变更对合并及公司净利润和股东权益无影响。三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司经营状况良好，经营业绩稳定，资产负债结构合理，公司产品市场占有率不断扩大，公司具备持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大不利因素和风险。在公司治理方面，公司始终秉承“客户至上、员工为本、诚信尚德、合作共赢”的经营理念，不断完善各项管理制度，加强公司治理和内部控制，特别是按照全国中小企业股份转让系统的相关挂牌规则进一步修订完善了相关制度，发挥“三会一层”的作用，提升管理效率和管理水平，为公司进一步发展提供制度保障。在研
43、发创新方面，与相关企业科研机构形成了长期合作关系，推进油品和其他化学品的不断升级、创新，提高技术人员的研发能力，提高核心产品研发速度和竞争力，积极寻找可用资源、把握行业技术，努力创新满足客户的需求。从以上看出，公司管理层认为公司具有较强的市场开拓能力和持续增长性，公司未来持续经营能力较好，17 报告期内未发生可能对公司持续经营能力产生重大影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、行业风险：随着国际原油价格的波动,国内成品油、化学品价格亦随之波动,行业的生产和盈利能力在 2019 年亦随着国际原油价格出现波动。在目前世界经济形势不明朗的情况下
44、,行业内部可能会出现大面积的产品价格下降、开工率不足、经济效益下滑等现象,这十分有可能给公司带来行业性的经营风险,导致企业经营困难,生产的关键环节停滞、装置更新趋缓。公司目前正处于转型期,石油化工产品贸易业务收入占比较高,受油价波动影响较大,在未完成转型之前仍存在一定的风险。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司加快转型步伐，积极办理各项生产资质，筹划收购、兼并生产企业，完善企业产业链短板，提高抗风险能力。2、宏观经济波动风险：公司主营业务所属大类行业为制造业,与宏观经济运行状况、国家产业政策密切相关,行业发展和国民经济的景气程度与其有很强的关联性,受固定资产投资规模等宏观经济因素的综合影
45、响深远且重大。如果受到经济周期影响,如国民经济增长速度放缓或宏观经济出现周期性波动,而公司未能对其有合理的预期并相应调整公司的经营行为,则将对公司的经营状况产生不利的影响。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司在保持原有传统业务增长的同时，大力推进企业转型升级，开发适合国内石化市场需求的新型产品和服务，延长产业链，提高产品的附加值和盈利空间，探索新的业务模式，应对宏观经济波动风险。3、主要原材料质量波动风险：公司主要产品为有机化工产品，生产过程有严格的原料数量配比关系，工序流程相对复杂，公司主要产品的价格理论与石油、植物油价格存在较高的关联度。因此，原料的价格波动和质量波动会对本公司的产品
46、造成极大影响，威胁产品的毛利率水平行业、公司盈利的稳定性。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司正组建新的质检分析化验室，采购质检分析化验仪器，配备专业的质检分析化验人员且持证上岗，提高质检分析化验数据的质量。加强与供应商质检分析化验部门的联系和协作，严把质量关。4、主要原材料供应及时性风险：公司生产的抗磨剂主要原料来自四个供应商，价格基本相当，质量水平持平。公司与国外两个供应商签有长期供货合同，与国内一家供货商建立长期联系，与另一家供货商维持基本稳定的合作关系。由于公司的产品与供货商的原料供给紧密相连，一旦与供应商的合作关系破灭，或供应商的原料供给严重拖延、不能及时满足企业自身生产的需要
47、，公司将无法保证产品的产出数量与质量，导致生产停滞，影响公司经营。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司正加强与行业内原料供应商的联系，扩大原料供应 商的范围。编制原料产量、质量、价格、性能数据库，择优建立与原料供应商的长期、稳定合作关系，拓宽原料来源。5、公司实际控制人不当控制及发生变更的风险：公司董事长王现持有中元方弘 64.11%的股份，持有天瑞时代 58.60%的股份，合计持有公司 52.69%的股份，能够通过中元方弘及天瑞时代对公司进行有效控制，为中元成股份的实际控制人。由于王的个人利益可能与其他股东的不一致，因而王可能会促使公司做出有悖于公司其他股东最佳利益的决定，从而有可能引
48、发实际控制人不当控制的风险。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司制定了健全的公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则、总经理工作细则，强化了对董事会和总经理的约束和监督。在此基础上，公司还制定了信息披露管理制度、关联交易决策制度、对外投资管理制度、对外担保决策制度、承诺管理制度、利润分配管理制度等公司管理制度，均能够保证公司18 依法规范运营，从而确保了公司治理的有效性，减少对公司经营的持续性、稳定性产生影响的可能。6、高级管理人员、核心技术人员流失及技术泄密的风险：公司在发展过程中积累了丰富的经验和技术。其中部分经验和技术由相关部门的高级管理人员及核心技术人员掌握，虽
49、然公司已与上述人员签订了保密协议等约束性文件，但一旦上述人员发生离职的情况，仍有可能导致技术泄密，对公司经营造成不利影响。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：公司将严格贯彻劳动合同法的要求，不断完善人力资源管理工作，加强人才队伍建设，切实保障员工的合法权益；健全薪酬管理体系，在提升业绩的同时确保员工工资的持续增长，通过不断加强企业文化建设，培养员工的责任感、成就感和归属感；公司结合经营发展目标、业务发展情况需要，有计划、有步骤的开展人才引进工作。另外，公司已与相关人员签订了保密协议，将加强发明专利、使用新型专利等知识产权管理，通过申请并获取专利，定期续费确保有效期，积极参与行业、地区标准制定
50、。7、行业竞争加剧风险：公司生产的柴油抗磨剂，润滑油添加剂、石脑油贸易随着国内市场竞争加剧,可能会影响到公司未来的规划布局,对公司未来的收入产生一定的冲击。针对上述风险，公司采取的应对措施如下：在未来业务经营中，公司要紧抓时代脉搏，深入了解、挖掘市场真实需求，推出更贴合市场需求的产品和服务；特别是依托现有资源，加强与相关科研院所的技术合作，发挥技术优势，做到人无我有、人有我优，生产一代、开发一代，完善已有产品的覆盖，为客户提供更全面的优质服务；提供以技术为抓手的高层次增值服务。8 主要客户集中风险：2019 年、2018 年公司对前五大客户的销售额分别为 208,619.25 万元、168,7