1、1 2019 年度报告 万泉河 NEEQ:430434 深圳市万泉河科技股份有限公司 WWW.36.CN(SHENZHNE)TECHNOLOGY 2 公司年度大事记公司年度大事记 1、2019 年 3 月 15 日 通过深圳市研究开发资助项目 2、2019 年 4 月 23 日 通过龙岗区国家高新技术企业认定激励 3、2019 年 5 月 24 日 通过龙岗区经促局生产性服务业专项扶持 4、2019 年 12 月 9 日 通过国家高新技术企业重新认定 5、深圳直聘 APP 增加兼职简历、兼职职位，开拓业务和市场更有效率 6、医疗、印刷、汽车人才网 APP 企业端增加在线支付直接开通高级会员，企
2、业招聘更便捷 7、医疗、印刷、汽车人才网 APP 企业端增加社区功能，提供企业 HR 和求职者交流的社区平台，增加 APP 客户黏性 8、深圳直聘正式变更为 36 招聘，整合汽车、医疗、印刷等行业资源，36 招聘成为全新的大数据移动互联网招聘平台 注：本页内容原则上应当在一页之内完成。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动
3、及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2727 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3939 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、万泉河 指 深圳市万泉河科技股份有限公司 有限公司、万泉河有限 指 深圳市万泉河科技有限公司 股东大会 指 深圳市万泉河科技股份有限公司股东大会 董事会 指 深圳市万泉河科技股份有限公司董事会
4、监事会 指 深圳市万泉河科技股份有限公司监事会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 主办券商、东吴证券 指 东吴证券股份有限公司 江苏公证天业 指 公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）恒沃投资 指 厦门恒沃投资合伙企业（有限合伙）深圳市万泉河人力资源有限公司 指 系公司控股子公司 深圳市万泉河医疗科技有限公司 指 系公司控股子公司 上海三六行网络科技有限公司 指 系公司控股子公司 深圳直聘 指 系公司控股子公司 深圳市机之家信息科技有限公司 指 系公司参股子公司 深圳长叶缠食品股份有限公司
5、 指 系参股公司 重庆智成网络科技有限公司 指 系参股公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王亮、主管会计工作负责人吴迪及会计机构负责人（会计主管人员）高鋆保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风
6、险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 不能持续取得 ICP 证书风险 公司所处行业为经营性互联网信息服务业，根据 2000 年 9 月 25 日国务院颁布实施的互联网信息服务管理办法规定，公司需取得 ICP（Internet Content Provider）证书。公司目前持有的许可
7、证有效期截止日为 2020 年 9 月 19 日，如国家主管部 门对增值电信业务许可经营政策发生变化，或因公司自身原因 等导致公司不能持续取得该许可证，则将对公司未来经营产生 重大不利影响。实际控制人风险 公司控股股东、实际控制人王亮直接持有公司 59.5940%股份，对公司经营决策拥有绝对的控制能力。虽然创投机构委派代表 参与组成公司董事会，但是若公司控股股东利用其对公司的实 际控制权，对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制，可能会给公司经营和其他中小股东带来风险。税收优惠风险 公司为 2019 年重新认定为国家高新技术企业，根据相关规定，6 享受减按 15%的所得税税率缴纳企业所得税的
8、优惠政策，该优惠政策对支持公司发展起了较大的促进作用。未来，若国家相关政策变化或因公司自身原因导致公司不再享受该优惠政策，将对公司的发展和盈利能力造成一定不利影响。业务模式被复制导致竞争加剧风险 公司为国内细分行业、互联网职业信息服务业开拓者之一，以“行业细分”为切入点的经营模式使得公司在成立初期便形成 了不同于综合型互联网职业信息服务供应商的独特竞争优势，并成为公司迅速发展壮大的基石。虽然存在人才数据库建设等 壁垒，但该模式的相对可复制性和发展前景正吸引着不少试图 避开与行业巨头如智联招聘、前程无忧等直接竞争者加入。随 着社会分工进一步细化，细分行业互联网职业信息服务将成为 行业未来发展之趋
9、势，由此，不仅细分行业新进者可能继续增 加，现有的综合型互联网职业信息服务供应商亦可能对自身现 有模式进行变更,使之向行业细分方向发展，从而加剧公司具有 优势地位领域内的竞争，若公司不能采取有效措施继续巩固和 强化在该领域内的地位，则将面临较大的经营风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 深圳市万泉河科技股份有限公司 英文名称及缩写 WWW.36.CN(SHENZHEN)TECHNOLOGY CO.,LTD.证券简称 万泉河 证券代码 430434 法定代表人 王亮 办公地址 深圳市龙岗区坂田街道雪岗路 2018 号天
10、安云谷产业园一期 3 栋 D 座 10 层 1005、1006 单元 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 高鋆 职务 财务总监、董事会秘书 电话 0755-33037777 传真 0755-33377708 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市龙岗区坂田街道雪岗路 2018 号天安云谷产业园一期 3 栋 D 座 10 层 1005、1006 单元 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2002 年 5 月 16 日 挂牌时间 2014 年 1 月 24 日
11、 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）根据中国证监会发布的 上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所处行业为互联网和相关服务（I64）主要产品与服务项目 细分行业互联网职业信息服务及其增值服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）44,669,600 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 王亮 实际控制人及其一致行动人 王亮 8 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 914403007388136147 否 注册地址 深圳市龙岗区坂田街道雪岗路 2018 号天安云谷产业园一期 3 栋 D
12、座 10 层 1005、1006 单元 否 注册资本 44,669,600 否 无 五、五、中介机构中介机构 主办券商 东吴证券 主办券商办公地址 苏州工业园区星阳街 5 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 公证天业会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 邓燏、付建平 会计师事务所办公地址 无锡市太湖新城嘉业财富中心 5-1001 室 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%
13、营业收入 28,643,052.8 35,111,971.02-18.42%毛利率%96.75%97.10%-归属于挂牌公司股东的净利润 1,309,204.23 1,318,693.51-0.72%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 249,867.33 99,344.22 151.52%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）5.68%5.53%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）1.36%0.42%-基本每股收益 0.03 0.03 二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比
14、例%资产总计 34,740,841.25 38,074,025.04-8.75%负债总计 8,922,562.82 12,170,264.44-26.69%归属于挂牌公司股东的净资产 25,760,595.07 24,525,293.89 5.04%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.58 0.55 5.04%资产负债率%（母公司）22.41%29.84%-资产负债率%（合并）25.68%31.96%-流动比率 2.43 1.93-利息保障倍数-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额-438,284.15 1,271,077.5
15、4-134.48%应收账款周转率 0 0-存货周转率 0 0-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%-8.75%1.22%-营业收入增长率%-18.42%-9.10%-净利润增长率%-115.70%-71.88%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 44,669,600 44,669,600 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-245,036.76 计入当期损益的政府
16、补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,321,959.56 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 10,184.63 投资收益 187,342.46 非经常性损益合计非经常性损益合计 1,274,449.89 所得税影响数 179,157.11 少数股东权益影响额（税后）35,955.88 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,059,336.90 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、
17、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司始终坚持创新、服务至上为源动力，自公司 2014 年挂牌以后，加大对技术人才的引进、投入。以旗下 36 人才互联网平台，为客户提供高度专业化的细分行业-人力资源招聘服务及增值服务，致力 于人才供求双方更精准、更高效的对接通道的打造。目前公司具有高度业界口碑的行业有医疗、汽车、印刷和建筑等行业人才招聘网站，并率先推出领先业界的移动端 APP、微信小程序、人工智能数据的应 用，大大提升客户对公司产品的体验。创新方面：深圳直聘正式变更为 36 直聘，整合汽车、医疗、印刷等行业资源，36 招聘成为全新的大数据移动互联网招聘平台。1、服务模式 公司主要依据客户的行
18、业属性，通过对行业职位的精准细分，有针对性设置符合行业用人特点的人 才检索系统，为客户招聘人才提供精准、便捷的专业服务及其增值服务。（1）细分行业互联网职业信息服务：公司通过 36 人才网细分行业职业信息服务平台为有招聘需求的客户提供职位发布、在线招聘管理、简历职能查询及管理、招聘专页定制、广告发布等服务。（2）大客户服务：目前，该业务主要分两部分：第一是对企业提供猎头服务，即公司依托于自身海 量专业人才数据库，为客户提供高级人才寻访和推荐服务。第二是针对企业提供专业化、一站式的人力 资源招聘服务（RPO）。（3）个人增值服务：借助于公司在移动招聘网开发力度的加大、产品的日益完善，以及移动支付
19、的 普及，公司改变以往单一的对企业用户收费的业务模式，已成功打入个人用户付费市场，公司针对个人 用户提供更富价值的职位匹配服务和产品在线支付功能，致力于培养个人用户在我公司平台购买产品服 务并付费的习惯。（4）每年在全国人气最旺的人才市场、高校举行近百场行业专场招聘会，进一步巩固行业细分招聘 网站的地位。2、销售模式 公司在具备优势地位的医疗、汽车、印刷、建筑等领域分别设置有规模相对较大的专业销售团队，各销售团队针对性负责所属行业客户开拓，且团队成员皆熟练掌握所负责行业的基本知识；同时，从接触客户开始至服务结束，销售人员全程跟踪，提供优质并全面的客户服务。公司以客户需求为出发点，经过多年业务经
20、验积累力争深刻理解客户需求并及时反应，从而为客户提供更全面、更高质量的服务。12 公司开拓客户的途径包括：（1）主动开发：利用资源采集渠道，包括电视、公交、行业杂志、各行业网站及相关同行平台等收 集客户信息，而后通过电话、互联网、上门拜访等方式进行客户开发。其中，电话直销为主要方式；（2）主动注册/来电及转介绍：凭借优质服务，经过多年发展和积累，公司已在医疗、汽车、印刷、建筑等行业形成较强的市场认知度，相关行业网站已成为有关专业人士首选求职网站之一。公司凭借在 业内较高的知名度和影响力，使得不少客户主动要求与公司合作；同时，不少公司的长期合作客户转介 绍同行业公司，公司因此获得客户。3、公司盈
21、利模式（1）细分行业互联网职业信息服务：公司该业务主要收入来源为客户缴纳的会员费。依据所要求的 服务（如一定时间内可发布的职位数量、可查询的简历数量及分页广告发布等）不同，客户可申请普通 会员服务、中级会员服务、高级会员服务及 VIP 会员服务，并相应缴纳不同费用。收款方式上，该业务采取“先交费，后服务”的模式，即客户需先依据所申请的会员级别缴纳费用 后，公司再替客户开通相应服务。（2）增值服务：即对企业方提供猎头服务和针对个人提供找工作增值服务：猎头服务一般按所推荐 人才年薪的 20%-30%收费。款项结算方式为：人才到岗后收取应收款项的 50%，余款在人才通过试用期后全部收取。对个人收费主
22、要是为个人用户提供找工作等增值服务，利用移动支付普及，培养移动用户支付习惯，培养碎片化招聘市场的需求。报告期内公司的商业模式由以前的单一对企业收取平台会员费的模式，逐步实现客户招聘业务价值 链的纵向（服务模式）和横向（行业及地域）的拓展及深挖，更进一步挖掘和提升我们的服务价值，为 客户提供从中低端岗位网络招聘、中高端职位猎聘的全流程招聘服务，实现行业招聘网的移动化、垂直 化、互动化、专业化，报告期内商业模式较之前无明显变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生
23、变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 13 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2019 年度公司不断完善流程体系，加强各部门协作，强化销售团队，技术团队，使公司在执行力、协作性、规范性等方面均得到提升。公司坚持专注人力资源服务领域的业务，公司从打造高效团队出发，持续提升团队销售技能，提升平台产品品质，提高整体运营效率。在公司发展的 18 个年头里，我们有信心借助新三板的平台，在未来移动招聘、小程序率先推出的 趋势中，突显我们产品、市场、运营的竞争力，2015 年研发的区域直聘
24、 APP，经过 4 年的产品迭代，推出众多区域直聘 APP（如：广州直聘、北京直聘、上海直聘、杭州直聘、武汉直聘等三十几个区域直聘 APP）,2019 年年底，深圳直聘更名为 36 招聘，整合合汽车、医疗、印刷等行业资源，36 招聘成为全新的大数据移动互联网招聘平台。公司业务仍保持以 36 人才网细分行业互联网职业信息服务平台为依托，为客户提供专业化的细分 行业互联网职业信息服务及其增值服务。该平台由印刷人才网、医疗人才网、建筑人才网、汽车人才网 等近 30 多个行业专业人才及地区人才网站构成，主要依据客户的行业属性，通过对行业职位的精准细 分，有针对性设置符合行业用人特点的人才检索系统，为客
25、户提供精准、便捷的专业服务及其增值服务，包括职位发布、在线招聘管理、简历职能查询及管理、招聘专页定制、广告发布、猎头服务等。并顺应 小程序发展热潮，发布上线汽车人才网、医疗人才网、印刷人才网，建筑人才网小程序，App 增加企业 招聘入口，体验也得到了进一步的提升和完善，力争带来新的业绩增长。2020 年公司将不断努力提升用户体验，充分利用人工智能、大数据的先进技术，坚持隐私至上，以聊天的方式找工作，最快 8 小时上岗的目标，让企业和求职者的对接机制更加高效和流畅。同时，公司将致力于细分业务的纵向和横向拓展，全方位满足企业的人力资源招聘需求，为企业提供更多形式的 PC 端，移动端以及线下更专业的
26、服务，实现多年蓄积的客户价值的深度开发。对个人用户方面，2019 年公司在移动招聘网开发力度加大、产品更趋完善，公司对针对个人用户提供具有附加值的找工作匹配服务和产品做了进一步优化，提供了更符合人才招聘网站个人用户价值的产品，用方便快捷的在线支付功能，致力培养个人用户在我公司平台购买产品服务并付费的使用习惯。拓宽了公司业务模式。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本期期本期期末与本期期初金额变动比例初金额变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比金额金额 占总资产的占总资产的比比14 重重%重重
27、%货币资金 20,532,862.42 59.10%22,047,658.15 57.91%-6.87%应收票据 应收账款 存货 投资性房地产 长期股权投资 20,641.44 0.06%1.58%-96.56%固定资产 10,450,125.13 30.08%10,493,248.95 27.56%-0.41%在建工程 短期借款 长期借款 资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、业绩下降，所以货币资金较去年有所下降。2、固定资产下降 0.41%，主要是 2019 年度公司购入汽车一部，同时报废一些老旧的资产所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位
28、：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重%营业收入 28,643,052.8-35,111,971.02-18.42%营业成本 929,748.83 3.25%1,018,884.56 2.90%-8.75%毛利率 96.75%-97.10%-销售费用 20,031,325.56 69.93%25,242,045.21 71.89%-20.64%管理费用 3,486,950.21 12.17%4,139,770.28 11.79%-15.77%研发费用
29、 4,376,400.72 15.28%4,915,818.00 14.00%-10.97%财务费用-36,016.66-0.13%-145,957.91-0.42%-75.32%信用减值损失-12,615.89-0.04%-100.00%资产减值损失-1,000,000-3.49%-291,788.90-0.83%-242.71%其他收益 1,321,959.56 4.62%1,459,183.33 4.16%-9.40%投资收益 109,983.90 0.38%116,838.35 0.33%-5.87%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处置收益-143,042.12-0.50%-
30、100.00%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润-84,609.84-0.30%635,879.16 1.81%-113.31%营业外收入 18,897.49 0.07%142,885.36 0.41%-86.77%营业外支出 110,707.50 0.39%173,679.58 0.49%-36.26%净利润-75,482.17-0.26%480,921.55 1.37%-115.70%项目重大变动原因项目重大变动原因：15 1、营业收入下降的原因：受经济下滑的影响，市场需求有所下降，一些客户为节省成本，组建招聘部门进行相关人员的招聘。2、其他收益是收取的政府补贴，2019 年收到财政局
31、科创企业研发补贴 96.25 万元，高新企业资助 20 万元。3、成本、销售费用、管理费用、研发费用下降是由于业绩下滑，员工减少，员工薪资下降；同时，公司对于各项支出严格把关，减少不必要的支出。4、净利润下降是由于业绩下滑所致。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 28,173,107.63 34,541,168.33-18.44%其他业务收入 469,945.17 570,802.69-17.67%主营业务成本 929,748.83 1,018,884.56-8.75%其他业务成本 0 0 0%按产品分类分析按产
32、品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同本期与上年同期金额变动比期金额变动比例例%收入金额收入金额 占营业占营业收入的收入的比比重重%收入金额收入金额 占营业收入占营业收入 的比重的比重%建筑业信息服务 365,274 1.28%1,062,118 3.02%-65.61%汽车业信息服务 3,707,389.9 12.94%7,268,961 20.70%-49.00%医疗业信息服务 7,141,917 24.93%9,695,688 27.61%-26.34%印刷业信息服务 4,314,266.5 15.06%4,235,472 12.
33、06%1.86%其他信息服务 13,114,205.40 45.78%12,849,732.02 36.60%2.06%合计 28,643,052.80 100.00%35,111,971.02 100.00%-18.42%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、主营业务收入下降是由于外部环境持续不明朗，客户的需求下降。2、其他业务收入为武汉写字楼出租收取的租金。3、主营业务成本下降是由于各部门人员的缩减，同时严格控制成本的支出。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序序客户客户 销售金额销售金额 年度销售占年度销售占是否存在关联关系是
34、否存在关联关系 16 号号 比比%1 上海汇众汽车制造有限公司 807,840 2.82%否 2 上海汽车集团股份有限公司乘用车公司 795,500 2.78%否 3 湖南中车时代电动汽车股份有限公司 666,000 2.33%否 4 深圳市远界管理咨询有限公司 526,117.39 1.84%否 5 国药医疗（潍坊）医院有限公司 457,354.79 1.60%否 合计合计 3,252,812.18 11.37%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占年度采购占比比%是否存在关联关系是否存在关联关系 1 合计合计 -公司为互联
35、网职业信息服务业，无相关生产要素的投入，无相关供应商。3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例%经营活动产生的现金流量净额-438,284.15 1,271,077.54-134.48%投资活动产生的现金流量净额-1,168,497.54-163,450.93-614.89%筹资活动产生的现金流量净额-10,000 80,000-100.00%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现流量净额下降 134.48%是由于业绩下滑所致。2、投资活动产生的现金流量净额下降是由于公司购入汽车一部共计 142.41 万元，其中旧车抵价
36、 15.5 万元，现金支出 126.91 万元 3、上年筹资活动产生的现金流量净额是由于收到的微笑科技公司的投资款，本年没有对外投资。(三三)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 1.深圳市万泉河人力资源有限公司 主营业务：人才供求信息咨询、人才资源开发与管理咨询、委托推荐和招聘、择业指导、职业规划、人才评测、高级人才寻聘、人事诊断、人才网络服务；成立日期：2010 年 12 月 20 日；注册资本：111.11 万元人民币；持股比例：90%；2019 年相关财务数据,总资产：315,830.76 元；总负债：5,050,054.53 元；
37、净资产-4,734,223.77 17 元；营业收入：139,747.57 元；净利润：-503,720.32 元；2.上海三六行网络科技有限公司 主营业务：从事网络科技领域内的技术服务、技术转让、技术咨询、技术开发，投资咨询、企业管 理咨询、市场信息咨询与调查（咨询类项目除经纪），国内劳务派遣，会务服务，设计、制作各类广告，计算机软件及配件的销售；成立日期：2007 年 5 月 17 日；注册资本：100 万元人民币；持股比例：51%；2019 年相关财务数据,总资产：5,870,790.85 元；总负债：660,703.04 元；净资产：5,210,087.81 元；营业收入：3,760,
38、535.99 元；净利润-1,770,348.93 元；3.深圳市万泉河医疗科技有限公司 主营业务：医疗信息化系统开发；计算机软硬件及网络系统的技术开发与销售；医疗项目投资（具 体项目另行审批）；家政服务；计算机系统集成；网络系统技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务；成立日期：2013 年 7 月 18 日；注册资本：109.89 万元人民币；持股比例：91%；2019 年相关财务数据,总资产 359,864.60 元；总负债：1,764,327.19 元；净资产：-1,404,462.59 元；营业收入：34.74 元；净利润：11414.13 元；4.深圳市直聘网络技术有限公司 主营业务
39、：一般经营项目：网络技术推广服务；计算机系统服务；软件开发；电脑图文设计；承办 展览展示活动；企业活动策划；会议服务；企业管理咨询；经济信息咨询；电子产品、机械设备、通讯 设备、计算机、软件及辅助设备的研发与销售，国内贸易，货物及技术进出口。（同意登记机关调整规 范经营范围表述，以登记机关登记为准）。许可经营项目：人才供求信息服务；人才推荐；人才资源开发与管理咨询。（同意登记机关调整规 范经营范围表述，以登记机关登记为准）成立日期：2016 年 11 月 30 日；注册资本：100.00 万元人民币；持股比例：51.00%；2019 年相关财务数据,总资产：160,072.24 元；总负债：4
40、,490,462.19 元；净资产：-4,330,389.95 18 元；营业收入：159,469.73 元；净利润：-947,825.09 元；5.深圳市机之家信息科技有限公司 主营业务：网络机床技术咨询；互联网技术开发、技术转让、技术咨询、技术服务；精密机床、智 能自动化控制系统、机床及配件的技术开发与销售；经营电子商务；国内贸易、货物及技术进出口。（法 律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）；成立日期：2016 年 11 月 24 日；注册资本：100.00 万元人民币；持股比例：15.00%；2019 年深圳市机之家信息科技有限公司未正式开展经营，注册
41、资本公司也未正式缴纳。6.深圳长叶缠食品有限公司 主营业务：农副产品的销售。农副产品的收购；糕点（蒸煮类糕点）、速冻食品（速冻面米食品（熟 制品）的制作；预包装食品销售。成立日期：2018 年 05 月 18 日；注册资本：2,000.00 万元人民币；持股比例：3.00%；2019 年相关财务数据,总资产：16,415,386.80 元；总负债：125,591.20 元；净资产：16,289,795.60 元；营业收入：375,223.78 元；净利润：-2,272,020.74 元；7、深圳市微笑服务科技有限公司 主营业务：一般经营项目：计算机软硬件及网络系统的技术开发及销售，企业管理咨询
42、；企业形象 策划；市场营销策划；酒店服务管理在线培训，为酒店、民宿、餐饮、娱乐、高尔夫、旅行社、景区及 旅沲服务相关行业提供综合网络平台服务。成立日期：2018 年 11 月 30 日；注册资本：200.00 万元人民币；持股比例：95.00%；2019 年相关财务数据,总资产：1,521,247.59 元；总负债：8,000.00 元；净资产：1,513,247.59 元；营业收入：1,165.05 元；净利润：-68,817.91 元；8、重庆智成网络科技有限公司 主营业务：企业管理咨询；企业形象策划；市场营销策划；计算机软硬件开发、销售及服务；从事 网络领域内的技术开发及服务；人才中介服
43、务等。19 成立日期：2018 年 12 月 24 日；注册资本：20.00 万元人民币；持股比例：49.00%；2019 年相关财务数据,总资产：51,076.73 元；总负债：8,951.35 元；净资产：42,125.38 元；营业收入：2,056.31 元；净利润：-59,121.39 元。2 2、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人、合并财务报表的合并范围内是否包含私募基金管理人 是 否 (四四)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (五五)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 (1)重要会计政策变更
44、财务报表列报 2019 年 4 月财政部发布财会20196 号关于修订印发 2019 年度一般企业财务报表格式的通知，对企业财务报表格式进行了修订，本公司根据通知要求进行了调整。执行新金融工具准则导致的会计政策变更 财政部于 2017 年 3 月 31 日分别发布了企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（2017 年修订）（财会20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（2017 年修订）（财会20178 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（2017 年修订）（财会20179 号），于 2017 年 5 月 2 日发布了 企业会计准则第 37 号金融工具列报（2017 年修
45、订）（财会 201714 号）（上述准则以下统称“新金融工具准则”），要求在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报告的企业，自 2018 年 1 月 1 日起施行；其他境内上市企业自 2019 年 1 月 1 日起施行。本公司按照财政部的要求时间开始执行前述新金融工具准则。行修订后债务重组、非货币资产交换准则导致的会计政策变更 根据财会20198 号关于印发修订企业会计准则第 7 号非货币性资产交换的通知和财会20199 号关于印发修订企业会计准则第 12 号债务重组的通知，财政部修订了非货币性资产交换及债务重组和核算要求，相关修订适用于 2019 年
46、 1 月 1 日之后的交易，本公司管理层认为，前述准则的采用未对本公司财务报告产生重大影响。财务报表列报 20 财会201916 号关于修订印发合并财务报表格式（2019 版）的通知，对企业财务报表格式进行了修订，本公司根据通知要求进行了调整。（2）根据新金融工具准则的相关规定，本公司对于首次执行该准则的累积影响数调整 2019 年年初留存收益以及财务报表其他相关项目金额，未对 2018 年度的比较财务报表进行调整。A、首次执行日前后金融资产分类和计量对比表 a、对合并财务报表的影响 2018 年 12 月 31 日（变更前）2019 年 1 月 1 日（变更后）项目 计量类别 账面价值 项目
47、 计量类别 账面价值 可供出售金融资产 按成本法核算 600,000.00 其他非流动金融资产 第三层次公允价值计量 600,000.00 b、对公司财务报表的影响 2018 年 12 月 31 日（变更前）2019 年 1 月 1 日（变更后）项目 计量类别 账面价值 项目 计量类别 账面价值 可供出售金融资产 按成本法核算 600,000.00 其他权益工具 按成本法核算 600,000.00 B、首次执行日，对金融资产账面价值调整为按照新金融工具准则的规定进行分类和计量的新金融资产账面价值的影响 无。C、首次执行日，金融资产减值准备调节表 a、对合并报表的影响 无。b、对公司财务报表的影
48、响 无。D、对 2019 年 1 月 1 日留存收益和其他综合收益的影响 无。由于上述要求，本期和比较期间财务报表的部分项目列报内容不同，但对本期和比较期间的本公司股东权益无影响。（2）、重要会计估计变更 本报告期内公司主要会计估计未发生变更。21 三、三、持续持续经营经营评价评价 1、股权结构合理，治理结构较为完善 公司投资人由创业股东和核心员工组成，股权结构较为合理；公司依照公司法和公司章程 已建立较为完善的股东大会、董事会、监事会治理构；公司建立的管理体系适合公司业务的运营需求。2、主营业务突出 公司的主营业务包括人才供求信息咨询、人才资源开发与管理咨询、委托推荐和招聘、择业指导、职业规
49、划、人才评测、高级人才寻聘、人事诊断、人才网络服务等。报告期内，公司营业收入为主营 业务收入，公司主营业务为细分行业互联网职业信息服务及其增值服务，公司主营业务突出，且保持持 续稳定态势。3、稳定和优秀的管理、技术团队 公司的管理团队和技术团队长期从事细分行业互联网职业信息服务业务，在网络招聘服务行业具有 专长优势。公司成员对于整个行业的发展、企业的定位都有着较深刻的认识，形成了科学合理的公司发 展战略和经营理念，公司管理经营团队成员和技术团队不少具有创业者和股东的双重身份，忠诚度较高，多在公司服务多年，具有很高的稳定性，能够最大限度地发挥自身优势，保证公司的长远发展。报告期内，公司未发生对持
50、续经营能力有重大不利影响的事项。四、四、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素（一）、不能持续取得 ICP 证书风险 公司所处行业为经营性互联网信息服务业，根据 2000 年 9 月 25 日国务院颁布实施的互联网信息服务管理办法规定，公司需取得 ICP（Internet Content Provider）证书。公司目前持有的许可证有 效期截止日为 2020 年 9 月 19 日，如国家主管部门对增值电信业务许可经营政策发生变化，或因公司自 身原因等导致公司不能持续取得该许可证，则将对公司未来经营产生重大不利影响。（二）、实际控制人风险 公司控股股东、实际控制人