1、 公告编号：2020-027 2019 年度报告 汇洋环保 NEEQ:871660 长沙汇洋环保技术股份有限公司 Changsha HuiYang Environmental Tech Co.,Ltd 公司年度大事记公司年度大事记 2019 年 2 月，生态环境专家一行对湘潭云萃危险废物资源化项目进行了考察调研，现场考察了生产车间运行状态，听取了公司生产负责人等对危废管理、资源化产品工艺技术、操作规程、成品与半成品处理、紧急处置、环境监管等方面的详细汇报，调研了公司危废处置、资源循环利用、规范经营管理等情况。2019 年 2 月，公司与湖南朗尼科智慧城市建设有限公司拟联合研究开发“互联网+医废
2、治理”全过程信息化管理平台，该平台以可视化、物联网、大数据的方式全面应用在公司医废收运、处置及监管等全过程。2019 年 11 月，该平台获长沙市移动互联网产业发展专项资金支持。2019 年 12 月公司完成信息管理平台的一期开发，在 2020 年初投入使用。2019 年 5 月，生态环境部固废司领导到公司考察、调研，对公司医疗废物处置技术、医疗废物收集-运输-处置的全过程科学化管理、以及公司拟开发“互联网+医疗废物”全过程信息化管理平台给予积极评价。2019 年 12 月，公司全资子公司湘潭云萃联合湘潭大学挂牌产学研合作创新发展基地。2019 年 9 月，公司控股子公司常德安邦获湖南省科学技
3、术厅、湖南省财政厅、国家税务总局湖南省税务局联合颁发高新技术企业证书，证书编号为 GR201943000532，发证时间 2019 年 9 月 5 日，有效期三年。2019 年 12 月，公司的长沙医废处置中心年内陆续完成第四条高温蒸煮线、破碎线及两条自动清洗线的安装和调试，投入运行。2019 年 12 月，公司获得长沙市 2019 年节能专项资金项目支持。2019 年 12 月，公司先后获得一种医疗废物处理装置中的可翻转卸料高温蒸汽处理锅等 10 项实用新型专利授权，1 项发明专利授权。2019 年 12 月，公司全资子公司湘潭云萃转让湘潭云平 51%股权。目 录 第一节第一节 声明与提示声
4、明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.12 第五节第五节 重要事项重要事项.24 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.28 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.30 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.31 第九节第九节 行业信息行业信息.33 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.33 第十一节第十一节 财务报告财务报告.38 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 本公司、公司
5、、长沙汇洋、母公司 指 长沙汇洋环保技术股份有限公司 长沙瀚洋、瀚洋环保 指 长沙瀚洋环保技术股份有限公司，公司曾用名 湘潭云萃 指 湘潭云萃环保技术有限公司，公司全资子公司 常德安邦 指 常德市安邦医疗废物处置有限公司，公司控股子公司 湘潭云平 指 湘潭云平环保科技有限公司，湘潭云萃控股子公司 先一橡塑 指 湖南先一橡塑科技有限公司 医疗废物、医废 指 医疗卫生机构在医疗、预防、保健以及其他相关活动中产生的具有直接或者间接感染性、毒性以及其他危害性的废物，也是危险废物之一。危险废物、危废 指 具有下列情形之一的固体废物和液态废物：（1）具有腐蚀性、毒性、易燃性、反应性或者感染性等一种或者几种
6、危险特性的；（2）不排除具有危险特性，可能对环境或者人体健康造成有害影响，需要按照危险废物进行管理的 PCB 指 印制电路板，又称印刷线路板，或简称线路板，为英文词组 Printed Circuit Board 的首字母缩写 期初 指 2019 年 1 月 1 日 本期末、期末、年末 指 2019 年 12 月 31 日 上期末 指 2018 年 12 月 31 日 上期、上年 指 2018 年 本期、本年 指 2019 年 主办券商 指 申万宏源证券有限公司 会计师事务所 指 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、
7、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人宋文玲、主管会计工作负责人余礼扬 及会计机构负责人（会计主管人员）余礼扬保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在
8、未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、豁免披露事项及理由 因涉及商业机密，公司豁免披露前五大客户及供应商名称。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 主要业务相关政策变动的风险 公司全资子公司湘潭云萃主要从事危险废物的资源化利用业务，持有从事该业务的危险废物经营许可证。危险废物的认定由国家危险废物名录确定，列入该名录的危险废物须由持有相应经营范围的危险废物经营许可证的机构进行处置。但若未来危险废物治理相关政策发生变动，包括各县市的医疗废物治理机构设置政策发生变动，导致某一行政区划内有更多
9、的医疗废物治理服务提供机构进入，或者国家危险废物名录发生变动，且变动内容涵盖公司经营范围内的危险废物等，有可能会导致区域内的竞争状况发生重大变化，导致公司经营业绩受到影响。未来无法取得相关经营资质的风险 根据危险废物经营许可证管理办法等相关法规的要求，公司要经营医疗废物治理业务和其他危险废物处置利用业务，须取得相关的危险废物经营许可证。目前汇洋环保及其下属子公司均持有 危险废物经营许可证，上述许可证均在有效期内。其中，公司自有医疗废物处置工厂 2017 年 5 月正式投产，长沙市环保局向公司发放“收集、处置医疗废物”的危险废物经营许可证，有效期为 2023 年 10 月 30 日；常德安邦持有
10、的危险废物经营许可证有效期为五年，须在 2022 年 7 月 3 日前更新，每年向主管部门申报上一年的经营情况并接受核查；湘潭云萃持有的危险废物经营许可证有效期为五年，须在 2020 年 6 月 6 日前更新，每年向主管部门申报上一年的经营情况并接受核查。应收账款回款的风险 2019 年末、2018 年末，公司应收账款净额分别为 2681.41 万元、2260.63 万元，占期末总资产的比重分别为 9.50%、9.02%，相对于公司目前净利润规模的绝对金额较大。虽然公司主要客户为大中型医疗机构、财政部门和工业企业等，此类客户的现金流状况良好、经营实力较强，报告期内应收账款的账龄 99%以上为
11、1 年以内，应收账款发生坏账的可能性较小，但仍面临应收账款不能及时收回的风险。公司实际控制人不当控制的风险 公司实际控制人宋文玲持有公司 27,200,680 股，占公司总股本 40.001%。实际控制人能对公司的发展战略、人事安排、生产经营、财务等决策实施有效控制。若公司的内部控制有效性不足、公司治理结构不够健全、运作不够规范，可能会导致实际控制人损害公司和中小股东的利益。报告期内公司的实际控制人未发生变更。公司董事与高级管理人员重合度较高的风险 除员工股东外，公司股东均为财务投资者，充分信任控股股东及其管理团队，无意参与公司的经营管理。因此，目前董事会 5 名成员中高级管理人员占 4名。由
12、于董事会成员与高级管理成员的重合度较高，可能会导致董事会决策与高级管理层决策趋同，影响董事会与高级管理层之间的独立性。公司专业人才缺乏的风险 随着公司的业务种类不断增多，规模不断扩大，相关技术、营销、管理等人才队伍的充实是确保适应公司快速扩张和健康发展的必要条件。若公司不能注重相关人才的招募和后续人才梯队的培养，将对公司新业务的市场拓展、运营管理等产生较大影响，从而限制公司持续、快速发展。税收优惠政策变化的风险 2017 年 9 月，相关税收优惠政策发生变化，导致本公司不再享受免征增值税，相关业务须缴纳增值税；根据财政部国家税务总局关于印发（资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录）的通知（财税2
13、01578 号）等相关政策规定，对子公司湘潭云萃销售以废线路板为原料生产的铜等产品实行增值税即征即退 30%的政策。2018 年 12 月 3 日，本公司取得由湖南省科学技术厅、湖南省财政厅、湖南省国家税务局、湖南省地方税务局联合颁发的高新技术企业证书，证书编号：GR201843001742，有效期三年。根据国家税务总局关于实施高新技术企业所得税优惠有关问题的通知（国税函2009203 号），本公司 2018 年度-2020年度按 15%的优惠税率缴纳企业所得税。2017 年 12 月 1 日，子公司湘潭云萃取得由湖南省科学技术厅、湖南省财政厅、湖南省国家税务局、湖南省地方税务局联合颁发的高新
14、技术企业证书，证书编号：GR201743001263，有效期三年。根据国家税务总局关于实施高新技术企业所得税优惠有关问题的通知（国税函2009203 号），子公司湘潭云萃 2017 年度-2019 年度按 15%的优惠税率缴纳企业所得税。2019 年 9 月 5 日，子公司常德安邦取得由湖南省科学技术厅、湖南省财政厅、湖南省国家税务局、湖南省地方税务局联合颁发的高新技术企业证书，证书编号为 GR201943000532，有效期三年。根据国家税务总局关于实施高新技术企业所得税优惠有关问题的通知（国税函2009203 号），子公司常德安邦 2019 年度-2021 年度按 15%的优惠税率缴纳企业
15、所得税。产品价格变动风险 在经济全球化形势下，国际经济环境和国内铜供求关系直接影响到铜价格。铜价波动对公司的生产经营产生影响，如果铜价格下降，公司铜粉毛利率保持相对稳定，但产品毛利下降，可能会对公司的盈利能力带来不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：否 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 长沙汇洋环保技术股份有限公司 英文名称及缩写 Changsha HuiYang Environmental Tech Co.,Ltd 证券简称 汇洋环保 证券代码 871660 法定代表人 宋文玲 办公地址 长沙市芙蓉区芙蓉中路二段 111 号华菱大厦 1604 室 二、
16、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 朱亮苏 职务 董事会秘书 电话 0731-82221108 传真 0731-84421618 电子邮箱 公司网址 http:/ 长沙市芙蓉区芙蓉中路二段 111 号华菱大厦 1604 室（410001）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 长沙市芙蓉区芙蓉中路二段 111 号华菱大厦 1604 室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2006 年 7 月 4 日 挂牌时间 2017 年 7 月 5 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）生态保护和环境治理业（分类代码：N77
17、）大类下的危险废物治理（分类代码：N7724）中的医疗废物治理行业和危险废物利用行业 主要产品与服务项目 医疗废物的治理服务，危险废物的资源化利用，污水处理及其再生利用等 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）68,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 宋文玲 实际控制人及其一致行动人 宋文玲 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91430100790328990F 否 注册地址 长沙市长沙县北山镇北山村万谷岭 否 注册资本 68,000,000 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 申万宏
18、源 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 傅成钢、王井国 会计师事务所办公地址 北京海淀区车公庄西路 19 号外文文化创意园 12 号楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 新型冠状病毒感染的肺炎疫情于 2020 年 1 月在全国爆发以来，对肺炎疫情的防控工作在全国范围内持续进行。本公司积极响应并严格执行党和国家各级政府对肺炎疫情防控的各项规定和要求。作为湖南省长沙市和常德市唯一指定医废处置企业，本公司预计此次肺炎疫情及防控措施将对本公司的生产和经营造成一定的暂时性影响，主要体现在医
19、疗废弃物处理量增加、政府疫情防控资金专项补贴等，影响程度将取决于疫情防控的进展情况、持续时间以及长沙市、常德市防控政策的实施情况。公司将继续密切关注肺炎疫情发展情况，评估和积极应对其对本公司财务状况、经营成果等方面的影响。截至本报告报出日，该评估工作尚在进行当中。七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 公司于 2020 年 4 月 9 日完成定向发行 420 万股股票，总股本由 6800 万股变为 7220 万股。第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比增减比例例%营业收入 159,825,3
20、18.69 161,945,923.32-1.31%毛利率%40.43%41.85%-归属于挂牌公司股东的净利润 30,721,002.01 29,701,572.06 3.43%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 24,137,999.04 29,195,493.03-17.32%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）18.53%21.26%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）14.56%20.89%-基本每股收益 0.4518 0.4368 3.43%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 本期期初本期期
21、初 增减比例增减比例%资产总计 282,292,474.67 250,674,481.80 12.61%负债总计 94,810,037.54 90,895,447.23 4.31%归属于挂牌公司股东的净资产 181,133,971.68 150,412,969.67 20.42%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.66 3.76-29.16%资产负债率%（母公司）13.12%15.92%-资产负债率%（合并）33.59%36.26%-流动比率 1.39 1.42-利息保障倍数 19.69-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额
22、14,045,842.88 50,130,468.33-71.98%应收账款周转率 6.14 6.92-存货周转率 7.12 9.08-四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%12.61%39.11%-营业收入增长率%-1.31%24.77%-净利润增长率%-3.66%16.22%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 68,000,000 40,000,000 70%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金
23、额 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）1,240,608.83 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）2,915,055.57 委托他人投资或管理资产的损益 258,669.85 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资 3,695,295.73 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-13,348.20 非经常性损益合计非经常性损益合计 8,096,281.78 所得税影响数 1,505,513.74 少数股东权
24、益影响额（税后）7,765.07 非经常性非经常性损益净额损益净额 6,583,002.97 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 其他原因 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重述后 应收票据及应收账款 22,606,250.31 0 应收票据 0 0 应收账款 0 22,606,250.31 应付票据及应付账款 28,244,150.39 0 应
25、付票据 0 0 应付账款 0 28,244,150.39 交易性金融资产 0 12,000,000.00 其他流动资产 12,000,000.00 0 自 2019 年 1 月 1 日采用企业会计准则第 22 号金融工具确认和计量（财会20177 号）、企业会计准则第 23 号金融资产转移（财会20178 号）、企业会计准则第 24 号套期会计（财会20179 号）以及企业会计准则第 37 号金融工具列报（财会201714 号）相关规定，根据累积影响数，调整年初留存收益及财务报表其他相关项目金额，对可比期间信息不予调整。上述调整项目系根据新金融工具准则对其分类与计量进行调整：按照管理金融资产的
26、业务模式和金融资产的现金流量特征对金融工具分类进行调整，原以摊余成本计量的其他流动资产（理财产品）因不符合合同现金流量特征，将其重分类至交易性金融资产。第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 本公司是一家现代化、规模化、专业化的危险废物（含医疗废物）无害化处置及资源化利用的投资运营商。（一）产品与服务 1、医疗废物的无害化处置 公司立足环保产业多年，持有危险废物经营许可证，作为长沙行政区划（包含长沙市区的六个行政区、长沙县、宁乡市和浏阳市）唯一指定医疗废物治理服务机构，实现长沙地区的医疗废物减量化、无害化处置，为长沙的医疗卫生体系正常运转提供
27、有力保障。公司向长沙行政区划内的医疗机构提供医疗废物的收运处置服务，以每年核算的方式收取服务费用，以“全年无休、随时响应”的敬业态度做好收运端的工作，确保医疗机构每日产生的大量医疗废物能被及时转运，保证医疗机构顺畅运行，并按照经审批固定路线，将医疗废物运送至公司自有医疗废物处置中心进行集中无害化处置，杜绝二次污染，将环境影响降至最低。公司于 2016 年 9 月收购常德地区指定医疗废物治理机构常德安邦 65%的股权，正式进入常德地区的医疗废物治理业务。常德安邦持有危险废物经营许可证。2、危险废物的资源化利用 公司于 2015 年 9 月全资收购湘潭云萃，其主营业务为危险废物的资源化利用以及少量
28、污水处理运营服务业务。湘潭云萃持有危险废物经营许可证，与多家企业签订危险废物处置协议，通过集中收集、处置含铜等其他可资源化利用的危险废物，变废为宝，制成粗铜粉、硫酸铜等高价值的资源化产品，销售给有色金属制品、饲料生产等企业。自完成收购以来，湘潭云萃业务规模不断扩大，成为公司核心业务之一。湘潭云萃在 2015 年增加了污水处理运营服务业务，客户在按照标准自行建设污水处理生产线后，由湘潭云萃派出专业人员，驻客户工厂的污水处理生产线，负责污水处理生产线的日常运营维护，湘潭云萃针对该项运营服务收取运营服务费。（二）经营模式 公司及子公司常德安邦作为所在地市指定医废处置机构，分别在长沙、常德自主投资建设
29、了医疗废物处置中心，在特许经营期内，对其行政区划内的医疗机构提供医疗废物的收运、处置服务。未来，公司凭借自身多年运营的湖南省内最大医疗废物治理业务体系经验，将继续通过收购、合作等多种方式，扩大医疗废物治理业务版图，并通过研发“互联网+医废治理”平台，期望逐步实现湖南省乃至更广区域内医废治理业务的规范、专业、统一管理和运营。同时，公司启动国内医疗废物资源化的可行性联合研究，探索医废污染防治及资源循环利用的标准规范，为国民经济的可持续发展贡献力量。子公司湘潭云萃作为危废处理企业，向产生含铜量较高危废的上游企业（如PCB厂等）付费回收具有资源化再利用价值的废物（主要为含铜危废），并将废物中具有再利用
30、价值的物质转化为资源化产品进行销售。未来，公司将继续聚焦危废处置及资源化主业，一方面，结合国家宏观政策、环保产业发展态势，加大含铜危废资源化技术研发投入和人才培养，扩大含铜危废资源化产能规模，提高产能利用率，积极提升内涵式增长，巩固省内行业领先地位；另一方面，依托医废处置中心项目平台和众多的医疗机构客户，利用“互联网+医废治理”全过程信息化管理平台，按照“闭环管理、定点定向、全程追溯”的原则，实现对医疗机构废弃物资源化利用，以及做医疗机构的综合环境服务商，为医疗机构提供卫生消毒服务。报告期内，公司剥离废铅酸电池资源化利用业务，未来进一步聚焦医疗废物处置和医疗废弃物资源化业务，同时，发展固体废物
31、的收集、处置服务业务，充分利用信息化技术和研发投入，致力于打造国内一流、技术先进的“医院综合环境服务+危险废物综合处置利用”环保企业。（三）客户类型及收入模式 医疗废物治理为属地特许经营行业，公司的服务对象为长沙市和常德市行政区划内的医院、诊所、医疗科研单位等医疗机构。公司所从事的医疗废物处置服务的收费价格由市级物价局核定，定价原则是“补偿处置成本，合理盈利”，核定价格时参考公司提供医疗废物治理服务的综合成本费用，保证合理盈利。公司的服务收费采取两种模式：一种是针对医院等大型医疗机构的“床位计数”收费模式，公司通过核定医院的每张床位平均医疗废物产生量，与医院确定有效床位数，按照统一的每张有效床
32、位收费单价，签订服务协议，定期收取服务费用；一种是针对私人诊所等小型医疗机构的打包收费模式，公司通过评估该诊所的每日医废产生量，与诊所确定打包费用，签订服务协议，定期收取服务费用。上述两种收费模式下，公司每年会重新评估每个医疗机构的医疗废物产生量，以确定有效床位数或打包收费额，并重新签订合同。湘潭云萃危险废物资源化利用业务的客户群体主要为从事有色金属制品、饲料等产品生产、加工、贸易的企业。湘潭云萃的产品销售主要结算方式采用“点价制”：客户在提货日（或交割日）以铜在上海期货交易所当月合约的日间均价为初步计价依据，支付75-80%左右的货款；公司在提货日之后3-6个月内，根据铜在上海期货交易所每日
33、的合约价格，以自行选定日（即“点价日”）当月合约的日间均价为产品价格的最终计价依据，客户补足差价。若“点价”期限内铜交易价格不断下跌，则根据协议细则多退少补。（四）关键资源 1、业务或产品所使用的主要技术 医废处置方面，公司在长沙、常德建设的医废处置中心均采用高温蒸汽处置技术，具有清洁干净、灭菌效果达标、全过程自动控制、人员少、便捷可靠、运行成本低等特点。从全球医疗废物处置技术的演变及发展历程来看，基本上都经历了从焚烧到高温蒸汽等非焚烧处理技术逐步变迁的过程。高温蒸汽处理技术等非焚烧技术已在中国得到广泛应用。据行业统计，公司投资建设的长沙医废处置中心设计日处理量为40吨，是目前亚洲规模较大的医
34、疗废物高温蒸汽处理项目。危废资源化利用方面，公司具有电路板及蚀刻废液处理自主知识产权，工艺技术在国内具有领先性，在对废液进行无害化处置的同时，能有效回收其中的铜和氨氮资源，铜回收率达到99.99%，氨氮回收率达到99.5%。2、业务资质和许可 危险废物会对环境造成严重影响，无论是医疗废物还是其他危险废物，相关治理业务均需要严格的资质审批。根据国家和地方的环保法律法规规定，在我国境内从事危废治理经营活动的单位，须具备相关许可资质。公司及子公司均取得危险废物经营许可证。同时，医疗废物治理业务为政府特许经营，各级医疗机构均需强制处置医疗废物，长沙市是湖南省的省会城市，区位经济发展水平较高，常德市是湖
35、南省西北部中心城市，经济总量常年保持湖南前三甲，同样为湖南省内医疗废物治理的重点城市之一，受益于特许经营与区位优势的双重优势，公司医废处置营业收入保持稳定增长。报告期内，商业模式较上年未发生变化。报告期内至报告披露日，公司商业模式未发生变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划
36、计划 2019 年，全球贸易形势紧张加剧，经济增速持续放缓，中国经济总体平稳、稳中有进；在习近平总书记“探索以生态优先、绿色发展为导向的高质量发展新路子”的战略指引下，国内环境污染防治攻坚战深入推进，危废处置需求不断释放，危废处置及资源化利用行业发展迅速。同时，因新修订的国家危险废物名录发布执行、危废处置和排放控制标准等监管趋严，短期内将给危废处置企业带来较大挑战，具备资质、经验、技术及资金优势的企业将面临良好的发展机遇。报告期内，公司聚焦主业，专注打造医废、危废综合利用及终端处置产业链，积极完善医废治理和医废资源化战略布局，不断优化危废资源化业务结构，坚持技术研发创新，加速推进标准化、信息化
37、、智能化转型，公司经营管理、风险控制、资源协同能力显著提升，实现持续稳健发展。（一）经营成果分析 报告期内，公司实际完成营业收入 159,825,318.69 元，较去年同期下降 1.31%，归属于母公司净利润 30,721,002,01 元，较去年同期增长了 3.43%。具体情况如下：1、营业收入 报告期内，公司实现营业收入 15,982.53 万元，较去年同期下降 1.31%，报告期内无明显变化。2、营业成本及毛利率 报告期内，公司实现营业成本 9,521.10 万元，较去年同期上升 1.11%，报告期内无明显变化。报告期内，公司毛利率 40.43%，较去年同期下降 1.43%，报告期内无
38、明显变化。3、期间费用（1）销售费用 报告期内，公司销售费用 30.21 万元，较去年同期上升 33.43%，主要原因增加主要系销售人员增加职工薪酬增加所致。（2）管理费用 报告期内，公司管理费用 2,211.66 万元，较去年同期增加 31.47%，主要系母公司增加管理人员，职工薪酬较上期增加；孙公司湘潭云平正式营业新增管理费用增加所致。（3）财务费用 报告期内，公司财务费用 175.55 万元，较去年同期增加 3,212.08%，主要原因为 2018 年下半年，公司为新建设项目借入固定资产贷款 3,500 万元，至 2019 年 4 月 30 日在建工程转固定资产时点，该借款利息符合资本条
39、件利息支出计入在建工程成本。长期借款利息自 2019 年 5 月开始费用化处理、以及报告期内增加短期借款产生的利息费用。4、本报告期经营活动产生的现金净流入 1,404.58 万元,较去年同期下降 71.98%，主要系 2019 年铜价波动较大，购入原材料等增加及本期减少销售铜粉及硫酸铜所致。5、本报告期投资活动产生的现金流量净额-3,035.04 万元，较去年同期下降 58.09%，主要系上期公司在建工程项目支付工程款和固定资产购置款项较本期多及本期收回期初银行理财增加所致。6、本报告期筹资活动产生的现金流量净额 1,549.24 万元，较去年同期下降 31.69%，主要系母公司上期分配了现
40、金股利，本期收到子公司吸收少数股东投资的现金及偿还了银行借款所致。（二）经营计划执行 1、加大研发投入，提升公司核心业务能力。报告期内公司加大研发投入力度，研发费用同比增长 42.48%，占营业收入的比例为 5.89%，获得 一种医疗废物处理装置中的可翻转卸料高温蒸汽处理锅等 10 项实用新型专利授权，1 项发明专利授权，自主研发成果丰富了公司的处置工艺和产品服务，引领公司高质量发展。2、加大市场开拓，提升区域市场份额。（1）医废处置业务，报告期内，公司持续提高长沙、常德行政区划内服务覆盖范围，加强中大型医疗机构医废管理，进一步增加个体门诊、村卫生室等微小型医疗机构客户，拓展宠物医疗机构和动物
41、养殖机构医废处置业务，全年合同签约总额稳步增长。（2）危废资源化业务，报告期内，子公司湘潭云萃在原有市场基础上，依托区域优势，加大拓展力度，新增湖南、湖北大小企业供应商数家，其中包括世界五百强企业，在稳步提升业务量的同时，扩大区域市场份额，稳固行业地位，取得较好口碑。3、加快数字化转型，推动智慧环保产业升级。（1）公司联合研发的“互联网+医废治理”全过程信息化管理平台，已完成信息系统调试与上线工作。该平台以可视化、物联网、大数据的方式，全面应用在公司医废收运、处置及政府监管等全过程，获得长沙市移动互联网产业发展专项资金支持。该平台支撑业务高效、透明、可控运行，赋能上下游产业链，有利于公司智慧环
42、保转型升级，打造医废规范处置标杆企业，并期望未来成为模块化、可复制的平台型软硬件，推广国内区域。（2）根据公司战略规划，公司新购的汇景发展环球中心办公楼层，将作为“互联网+医废治理”信息化平台研发基地投入使用。4、优化资源配置，加强公司未来发展潜能。（1）公司启动国内医疗废物资源化的可行性联合研究，引入相关技术体系及示范线设备，集合公司“互联网+医废治理”信息化平台，探索国内医疗废物污染防治及资源循环利用标准规范，致力于提供国内医疗废物治理与资源化利用整体解决方案，为国内实践循环经济、可持续发展模式贡献力量。（2）报告期内，公司优化资产和资源配置，终止经营废铅酸蓄电池项目，聚焦主营业务，提升运
43、营效率和盈利水平，同时未来扩展医废和危废行业的环保和环境服务业务，致力于打造医院综合环境服务商与危险废物综合处置利用环保企业。5、推进精细化管理，提升公司经营质量。（1）强化平台体系管理，优化内部组织结构，对公司各项业务执行全流程管理和体系监控，建立循环检查与每日点检机制，公司风险管控能力与经营质量显著提升。（2）围绕客户满意为核心，优化服务管理平台和体系，提升服务水平和供应能力，同时建立和完善区域市场调研、客户全面回访、服务人员评级考核机制，并积极配合客户接受各级卫生环保检查，受到积极评价，客户满意度显著提升。(二二)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目
44、项目 本期期末本期期末 本期期初本期期初 本期期末与本本期期末与本期期初金额变期期初金额变动比例动比例%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%金额金额 占总资产占总资产的的比重比重%货币资金 28,949,497.09 10.26%33,261,632.16 13.27%-12.96%交易性金融资产 4,777,506.59 1.69%12,000,000.00 4.79%-60.19%应收票据 481,492.00 0.17%-100.00%应收账款 26,814,107.06 9.50%22,606,250.31 9.02%18.61%其他应收款 6,317,244.38 2.24%1,
45、756,991.70 0.70%259.55%存货 18,210,841.05 6.45%8,519,445.64 3.40%113.76%其他流动资产 4,976,351.82 1.76%2,728,996.83 1.09%82.35%投资性房地产 70,621,968.80 25.02%100.00%长期股权投资 -固定资产 38,062,297.15 13.48%15,144,420.43 6.04%151.33%在建工程 334,310.31 0.12%74,084,242.55 29.55%-99.55%无形资产 38,062,743.84 13.48%53,960,662.36 2
46、1.53%-29.46%其他非流动资产 22,869,663.76 8.10%4,360,712.00 1.74%424.45%短期借款 14,298,087.44 5.06%-100.00%长期借款 26,000,000.00 9.21%30,039,727.11 11.98%-13.45%应付账款 28,244,150.39 10.01%36,223,119.87 14.45%-22.03%预收账款 8,200,093.58 2.90%7,014,965.44 2.80%16.89%应交税费 2,060,220.27 0.73%4,655,291.98 1.86%-55.74%一年内到期的
47、非流动负债 6,500,000.00 2.30%2,380,000.00 0.95%173.11%实收资本 68,000,000.00 24.09%40,000,000.00 15.96%70.00%资本公积 28,461,229.33 10.08%48,461,229.33 19.33%-41.27%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金同比减少 12.96%，主要系母公司支付综合办公楼购置款及子公司湘潭云萃偿还了长期借款。2.交易性金融资产同比减少 60.91%，主要系母公司期初的理财产品在本期已赎回。3.应收票据同比增加 100.00%，主要系子公司湘潭云萃的客户
48、以票据形式支付的货款，均为银行承兑汇票。4.应收账款同比增加 18.61%，主要系子公司常德安邦应收政府部门的医废处置款及子公司湘潭云萃公司的铜粉业务与客户是点价销售，出库时收取 75%左右的货款，实时点价时收取剩余的货款，而本期期末有已销售尚未点价结算的铜粉款项。5.其他应收款同比增加 259.55%，主要系本期期末子公司湘潭云萃以 1,020 万元的价格将其子公司湘潭云平 51%的股权转让给陈建平及庄茜（湘潭云平原 49%股权持有者），所持湘潭云平 37%的股权，以 740万元转让给陈建平，所持湘潭云平 14%的股权以 280 万元转让给庄茜。本期收到陈建平股权转让款 377.4万元、庄茜
49、股权转让款 142.8 万元；期末应收二人股权转让款合计 499.8 万元增加所致。6.存货同比增加 113.76%，主要系从事固废业务子公司湘潭云萃生产的铜粉、硫酸铜等存货受市场价格波动影响，公司减少销售所致。7.其他流动资产同比增加 82.35%，主要系本期子公司湘潭云萃期末增值税留抵进项税款增加所致。8.投资性房地产同比增加 100.00%，主要系 2019 年 4 月，湘潭云萃与原子公司湘潭云平（2019 年末公司持有的湘潭云平股权已转让，本期只合并其利润表和现金流量表）签订了资产租赁合同，将湘潭云萃投资建设的铅酸蓄电池处置基地房产、土地及设备等租赁给湘潭云平，租期 2019 年 5
50、月 1 日至 2029 年4 月 30 日，到期日前承租人可以续租，公司将租赁的房产、土地在投资性房地产中核算，采用成本法计量增加所致。9.固定资产同比增加 151.33%，主要系本期子公司湘潭云萃的在建工程转固定资产所致。10.在建工程同比减少 99.55%，主要系子公司湘潭云萃资源循环产业示范中心-铅酸电池项目、污泥处置生产线项目 2019 年 4 月、2019 年 3 月达到预定使用状态转固、投资性房地产。11.无形资产同比减少 29.46%，主要子公司湘潭云萃原子公司湘潭云平（2019 年末湘潭云平已处置，本期只合并其利润表和现金流量表）签订了资产租赁合同，将公司投资建设的房产、土地及