1、1 2018年度报告 中超环保 NEEQ:833813 江苏中超环保股份有限公司 Jiangsu Zhongchao Enviroment Technology Co.,Ltd.2 公司年度大事记公司年度大事记 2018 年 8 月 16 日，公司获得联合信用管理有限公司江苏分公司颁发的 AAA 级企业资信等级证书。公司获得一种加药搅拌装置、一种管道混合器、一种简易平板膜支架等 10 项实用新型专利。3 目 录 公司年度大事记公司年度大事记 .2 2 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘
2、要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2020 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2222 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2525 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2626 第九节第九节 行业信息行业信息 .3030 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3636 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 报告期 指 2018 年 1 月 1 日至 2018 年 1
3、2 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 高级管理人员 指 总经理、董事会秘书、财务总监 股东大会 指 江苏中超环保股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏中超环保股份有限公司董事会 监事会 指 江苏中超环保股份有限公司监事会 三会 指 董事会、监事会、股东大会 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司章程 指 江苏中超环保股份有限公司章程 中超集团 指 江苏中超投资集团有限公司 公司、本公司、中超环保 指 江苏中超环保股份有限公司 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料
4、不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人杨俊、主管会计工作负责人范云超及会计机构负责人（会计主管人员）范云超保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是
5、否 是否存在豁免披露事项 是 否 1、列示未出席董事会的董事姓名及未出席的理由 董事王志军因在外出差未出席董事会审议年报。【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争风险 国内大多数污水处理设备制造企业受资金和技术的制约，创新能力较差，且地方保护和行业保护现象严重，因此污水处理行业市场集中度较低，行业竞争激烈。尽管公司经过多年专注于污水处理设备制造行业的经营，积累了一批成功案例和客户资源，但公司规模仍然较小，当市场竞争过于激烈、行业进行恶性价格竞争时，公司营业收入、盈利的增长将面临一定的风险。技术替代及研发风险 污水处
6、理设备制造行业的巨大的市场容量和商机将吸引更多的厂商和研究机构参与环保产品的开发和市场竞争，这必将加快环保产品、技术更新的速度，未来公司的现有产品技术仍然存在被更先进技术替代的风险。如果公司不能根据市场变化进行技术创新，及时调整产品方向，新技术、新产品的开发速度滞后于行业发展及客户需求，将对公司未来盈利能力产生不利影响。产品结构集中度较高的风险 报告期内，公司的主营业务为城镇生活污水和各类工业废水处理设备生产、销售及安装和相关工程的承建，其中生活污水处理设备及工程承建为公司最主要产品和业务。报告期内，城镇生活污水处理业务产生的营业收入占当期主营业务收入的比重为 60.30%，如未来城镇生活污水
7、处理业务需求减少，公司将面临业绩下降的风险。应收账款金额较大、占比较高的风险 2018 年末，公司应收账款账面价值为 6,993.23 万元，其中一年6 以上账龄的应收账款余额占比为 44.16%。公司应收账款账面价值占同期营业收入的 109.93%。虽然公司制定了较为完善的坏账准备计提政策，并按照相关会计政策充分计提了坏账准备，若催收不力或客户发生财务危机，公司应收账款存在不能按期回收的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏中超环保股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Zhongchao Envirom
8、ent Technology Co.,Ltd.证券简称 中超环保 证券代码 833813 法定代表人 杨俊 办公地址 江苏省宜兴市百合场路 3 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 蒋玲琳 职务 信息披露事务负责人 电话 0510-80797866 传真 0510-80797870 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 江苏中超环保股份有限公司百合场路 3 号（邮编 214205）公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 5 月 22 日 挂
9、牌时间 2015 年 10 月 19 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）水利、环境和公共设施管理业-生态保护和环境治理业-环境治理业-水污染治理业 主要产品与服务项目 污水处理成套设备的研发、生产、销售和污水处理工程的承包、售后服务 普通股股票转让方式 集合竞价转让 普通股总股本（股）80,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 江苏中超投资集团有限公司 实际控制人及其一致行动人 杨飞 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320200675488008N 否 注册地址 宜兴市环科园百合场
10、路 否 8 注册资本（元）80,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 联讯证券 主办券商办公地址 广东省惠州市惠城区江北东路三路广播电视新闻中心三、四楼 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天职国际会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 王传邦、陈柏林 会计师事务所办公地址 中国北京海淀区车公庄西路 19 号外文文化创意园 12 号楼 六、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 1、2019 年 1 月 4 日，公司发布 董事长、监事会主席和高级管理人员换届公告（公告编号：2019-008），任命蒋玲琳女
11、士为公司董事会秘书，任职期限三年，自 2019 年 1 月 3 日起至 2021 年 12 月 30 日。蒋玲琳女士原为公司信息披露事务负责人。2、2019 年 2 月 18 日，公司发布 第一大股东、控股股东、实际控制人变更公告（公告编号：2019-029），公司控股股东由江苏中超投资集团有限公司变更为杨俊，实际控制人由杨飞变更为杨俊。9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 63,612,822.25 71,701,027.27-11.28%毛利率%30.45%39.19%-归属于
12、挂牌公司股东的净利润 671,288.41 11,096,767.35-93.95%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 627,130.72 11,007,672.01-94.30%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）0.66%11.29%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）0.62%11.20%-基本每股收益 0.01 0.14-92.86%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 169,991,684.06 139,708,453.40 21.68%负债总计
13、 71,491,751.31 35,844,813.73 99.45%归属于挂牌公司股东的净资产 98,139,809.16 103,868,520.75-5.52%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.23 1.30-5.38%资产负债率%（母公司）42.44%26.45%-资产负债率%（合并）42.06%25.66%-流动比率 1.97 3.05-利息保障倍数 1.72-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-13,390,731.89-31,478,429.54 57.46%应收账款周转率 0.74 0.92-存货周转率 4
14、.55 8.77-四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 10 总资产增长率%21.68%7.44%-营业收入增长率%-11.28%9.46%-净利润增长率%-96.24%2.91%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 80,000,000 80,000,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益 5,437.22 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）
15、46,513.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 0 非经常性损益合计非经常性损益合计 51,950.22 所得税影响数 7,792.53 少数股东权益影响额（税后）0 非经常性非经常性损益净额损益净额 44,157.69 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 单位：元 科目科目 上年上年期末（期末（上年同期上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整重述后调整重
16、述后 应收账款 86,991,626.83-应收票据 773,782.59 应收票据及应收账款-87,765,409.42 应付账款 31,011,431.73-应付票据及应付账款-31,011,431.73 管理费用 9,198,812.59 5,228,608.64 研发费用-3,970,203.95 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 目前，公司围绕水污染治理形成了“新技术研发+咨询+工程施工+产品制造+产品销售及安装+售后服务”的经营商业模式。公司根据市场需求，通过自主研发与技术升级，依托自有核心技术，为客户提供污水治理服务
17、。在与客户签订合同后，公司将按项目具体情况，进行采购、生产、交货、施工并提供售后服务。1、采购模式 采购方面，公司主要通过“以销定购”的模式，按照承接项目的合同进度按需采购，通过与下游相关产业中有影响力的企业长期合作，向他们采购所需的原材料、半成品及其他配件。公司采购主要由供应部负责。2、生产模式 公司采用“以销定产”方式生产污水处理成套设备，根据客户订单要求安排生产计划并实施。钢材、板材、部分罐体、泵、管件、鼓风机、专用仪表、电器元件、膜材料、药剂为外购材料。其中，电控柜柜体、部分罐体等非标准产品由公司提供图纸及相关技术参数委托专业厂商生产。在自产产品的生产环节中，技术部负责制定产品的设计图
18、纸和技术要求，生产部具体负责生产过程的控制和管理，质检部负责对生产的半成品及成品进行质量的监控。在工程项目合作协议签订之后，技术部根据项目要求制定工程实施方案，包括设计图纸，原材料清单和具体的技术要求等，生产部严格按照技术部的产品设计进行生产，并有质检部按照产品质量控制标准和设计方案对产品进行检验出厂发运至项目现场后，由公司安装人员在现场进行安装公司在自产产品安装工程和污水处理工程中的土建工程施工中，为节约人力成本，将部分劳务分包给其他施工方。随着公司业务规模的扩大，公司将逐步规范、减少上述劳务分包行为。3、销售模式 公司主要通过直销方式进行产品及工程业务的营销。公司销售部负责市场需求信息的搜
19、集整理，制订项目建议书或实施方案。对于小规模的产品销售，通常通过议价方式签定合同；对于大规模的产品销售及工程业务，根据客户投资管理体制的规定和项目特点，通过招投标方式获得。4、盈利模式 公司利用多年来积累的相关污水处理技术为客户承建污水处理工程，生产和销售污水处理设备，进而获得收入和利润。公司以自身拥有的土地、房产、核心技术、管理团队、生产技术人员等为关键资源要素，以污水处理成套设备的研发、生产、销售和污水处理工程的承包、售后服务为主营业务，上游供应商主要为钢材、板材、泵、管件、鼓风机、专用仪表、电器元件、膜材料原材料生产企业，主要产品包括：沉沙器、格栅除污机、刮泥机、带式压滤机等。公司的目标
20、市场定位是为城镇生活污水、工业废水的处理排放以及深度处理后的中水回用，目标客户为当地建设市政管理部门、水务投资公司及相关工业企业。报告期内，公司商业模式没有发生重大变化。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 12 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2018 年是公司加快调整优化业务结构，谋求企业生存与持续经
21、营的关键年，公司以创新的思维和改革的精神开展各项工作，2018 主要的工作目标为：控成本，降费用；抓安全，提效益；调业务，促转型，谋持续经营；在规范经营的环境下，谋求持续经营机遇，寻求新的生存经营方式。报告期内，公司总资产 16,991,684.06 元，较上年同期增长 21.68%，公司实现营业收入 63,612,822.25元，较上年同期下降 11.28%，实现净利润 416,293.08 元，较上年同期下降 96.24%，截止 2018 年 12 月31 日，应收票据及应收账款为 72,284,350.92 元，较去年末下降 17.64%。在报告期内，公司重点做好以下几个方面：1、树立牢
22、固安全理念，全力以赴打造安全环境；2、以人为本，加强人才队伍规划建设；3、推进精细化财务管理；4、审时度势，适时调整战略方针；5、全面贯彻标准化管理系统；6、加大力度做好与业主的沟通服务工作。(二二)行业情况行业情况 随着我国经济取得长足发展，当经济总量达到一定程度，我国环境面临的则是区域总体污染物的排放量超出有限的环境容量的问题。随着“九五”期间总量控制手段的兴起，环保行业进入了总量控制时代，但由于经济发展的不均衡、环保制度不健全等诸多因素，环境改善并不十分明显。随着时间的推进，雾霾、黑臭水体等问题持续显现，严重影响了人们对美好生活的需求，同时单一治理或行政监管手段亦难以取得持续性效果，人们
23、越来越意识到，环境污染是一项综合性、共生性的问题，涉及经济和社会的协调发展，也涉及城乡协同平衡，还涉及产业布局及空间优化整合，要放到更大的维度上去考虑。“十八大”以来，“生态文明建设”达到前所未有的高度，写进党章并进入“五位一体”的总体布局，习主席的“两山论”也得到社会的共识，自此，生态文明建设也进入了新的发展阶段。进入新时期，“十九大”重点强调了绿色发展这一定义，并指出坚持人与自然和谐共生，建设生态文明是中华民族永续发展的千年大计，同时将“两山论”、“最严格的环保制度”写入党章。环保问题又是人民日益增长的美好生活需要和不平衡不充分的发展矛盾的重点之一，只有尊重自然的演变过程，改变粗犷的发展方
24、式，才能最终取得生态文明的最终胜利。根据环保行业发展历程可将其大致划分为三个阶段，环保 1.0 阶段，本阶段伴随中国城市化工业化进程，以环保固定资产投资和基础设施建设为主；环保 2.0 阶段，则是 2013 年后，以“三个十条”为主的环境修复工作，强调监管治理相互配合；而环保 3.0 阶段，也就是“十九大”以后更倾向于将环保定义为一种绿色的发展方式：将绿色融入中国未来发展，同时将环保作为促进中国经济转型、推动产业升级的核心力量。根据“十三五”生态环境保护规划，“十三五”期间，将以生态环境质量总体改善为核心，同时继续要求做好污染物总量控制，实现三大生态系统全要素指标管理。强调从源头控制，按效果付
25、费，采取分区域、分行业区别化对待。整个环保体制改革是从环保监管的执法出发，重新梳理体制架构，避免执法过程中可能出现的利益13 关联，同时针对于污染企业，开展从源头防控、过程督查、巡视到末端约束的全生命周期的管控，通过经济和行政手段，切实形成一个闭环，最终实现环境质量的改善目标。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 21,367,936.95 12.57%5,6
26、21,799.04 4.02%280.09%应收票据与应收账款 72,284,350.92 42.52%87,765,409.42 62.82%-17.64%存货 10,529,206.19 6.19%8,895,898.87 6.37%18.36%投资性房地产-长期股权投资-固定资产 18,323,214.18 10.78%19,581,746.25 14.02%-6.43%在建工程-短期借款 35,000,000.00 20.59%-100.00%长期借款-资产总计 169,991,684.06 100.00%139,708,453.40 100.00%21.68%资产负债项目重大变动原因
27、资产负债项目重大变动原因：（1）报告期内，货币资金较上年末增加 280.09%，主要原因是本年度公司加大应收账款催款力度，应收账款回款较多，另本年度公司取得 3500 万银行贷款以补充流动资金；（2）报告期内，应收票据及应收账款较上年末减少 17.64%，主要原因是一方面本年度公司加大应收账款催款力度，应收账款回款较多，期末应收账款余额下降，另一方面本年度营业收入较去年下降-11.28%，应收账款相应下降。（3）报告期内，短期借款较上年末增加 3500 万元，主要原因是本年度开展新业务增加银行贷款所致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期
28、上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 63,612,822.25-71,701,027.27-11.28%营业成本 44,240,055.65 69.55%43,603,284.57 60.81%1.46%毛利率%30.45%-39.19%-管理费用 6,391,180.01 10.05%5,228,608.64 7.29%22.23%研发费用 2,635,937.18 4.14%3,970,203.95 5.54%-33.61%销售费用 7,154,398.55
29、 11.25%2,253,238.73 3.14%217.52%财务费用 848,420.65 1.33%-354,730.94-0.49%339.17%资产减值损失 834,576.11 1.31%3,098,360.75 4.32%-73.06%其他收益 46,513.00 0.07%59,121.00 0.08%-21.33%14 投资收益-公允价值变动收益-资产处置收益 5,437.22 0.01%33,739.27 0.05%-83.88%汇兑收益-营业利润 736,808.67 1.16%12,725,235.23 17.75%-94.21%营业外收入-12,066.64 0.02
30、%-100.00%营业外支出-92.53 0.00%-100.00%净利润 416,293.08 0.65%11,081,886.27 15.46%-96.24%项目重大变动原因项目重大变动原因：（1）报告期内，公司销售费用较去年同期增长 217.52%，主要系（1）公司部分项目路途较远导致运输费增加；（2）公司开展新业务导致差旅费增加；（3）本年度对于以前年度完工设备、工程项目进行必要维护导致工程维护费用增加。（2）报告期内，公司研发费用较去年减少 33.61%，主要原因系本年度研发项目较去年减少；（3）报告期内，公司财务费用较去年同期增加 339.17%，主要系报告期内增加银行贷款导致借款
31、利息增加。（4）报告期内，公司资产减值损失较去年同期减少 73.06%，主要系应收账款本期回款较好，应收账款较上期大幅下降，从而计提的坏账准备减少。（5）报告期内，公司资产处置收益较去年同期减少 83.88%，主要系去年处理三辆小汽车所致。（6）报告期内，公司营业利润较去年同期减少 94.21%，主要系（1）本年度公司客户量减少，导致营业收入较上年下降-11.28%；（2）本年度部分原材料采购成本增加以及人工成本增加，导致公司产品毛利率下降；（3）本年度运输费、差旅费、工程维护费增加导致销售费用增加，银行贷款增加导致财务费用增加。（7）报告期内，公司净利润较去年同期减少 96.24%，主要系（
32、1）本年度公司客户量减少，导致营业收入较上年下降-11.28%；（2）本年度部分原材料采购成本增加以及人工成本增加，导致公司产品毛利率下降；（3）本年度运输费、差旅费、工程维护费增加导致销售费用增加，银行贷款增加导致财务费用增加。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 63,423,996.86 71,558,170.13-11.37%其他业务收入 188,825.39 142,857.14 32.18%主营业务成本 44,180,915.72 43,502,413.41 1.56%其他业务成本 59,139.93
33、100,871.16-41.37%按产按产品分类分析品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%环保工程 29,699,398.35 46.92%22,579,539.18 31.49%环保设备 29,965,116.41 47.34%48,978,630.95 68.31%环保技术服务费 3,438,516.58 5.43%-其他 188,825.39 0.30%142,857.14 0.20%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：15
34、（1）报告期内，公司环保工程较上年同期增加 7,119,859.17 元，增幅 31.53%，主要系公司环保工程环保合同增加所致，公司根据环保行业的整体情况把握市场行情制定现行销售策略，加大对环保工程的销售力度，对于工程业务我们根据客户要求具体制定，进行量身定制。（2）报告期内，公司环保设备收入较上年同期减少 19,013,514.54 元，降幅 38.82%，主要系公司环保设备合同减少，公司在整体业务同时推进的考虑前提下，主要致力于环保工程项目的实施，因为环保工程的施工和管理要求都相对较高，公司为了以后的长远发展，在相对成熟的设备前提下需要更好的做好工程。（3）报告期内，公司服务收入较上年同
35、期增加 3,438,516.58 元，增幅 100.00%，主要系公司在现有的主营业务前提下，公司通过自主研发和技术升级，依托自有核心技术，为客户提供环保治理服务。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 武汉宝硚项目管理有限公司 15,865,108.46 24.94%否 2 中国水利电力对外有限公司 15,488,270.26 24.35%否 3 中机国际工程设计研究院有限责任公司 4,743,589.80 7.46%否 4 鄂尔多斯市乌兰煤炭（集团）有限责任公司 4,155,172
36、.42 6.53%否 5 江苏富强新材料有限公司 3,391,346.77 5.33%否 合计合计 43,643,487.71 68.61%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 泰兴中纺助剂厂 4,920,486.75 4.57%否 2 天津博恒悦科技有限公司 3,465,290.30 3.22%否 3 武汉九方工程技术有限责任公司 3,297,976.00 3.07%否 4 江苏桓尔环境工程有限公司 2,950,000.00 2.74%否 5 太原多瑙河贸易有限公司 2,
37、212,582.00 2.06%否 合计合计 16,846,335.05 15.66%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-13,390,731.89-31,478,429.54 57.46%投资活动产生的现金流量净额-13,856,427.36-76,302.30-18,059.91%筹资活动产生的现金流量净额 28,254,028.11 10,000.00 282,440.28%现金流量分析现金流量分析：1、本报告期公司经营活动产生的现金流量净额较去年同期增加 18,087,697.65 元
38、，主要原因系本年度公司加大应收款催收力度，公司销售商品、提供劳务收到的现金增加 40,870,362.55 元。2、本报告期公司投资活动产生的现金流量净额较去年同期减少 13,780,125.06 元，主要原因系公司本年增加银行定期存款 14,000,000.00 元。3、本报告期公司筹资活动产生的现金流量净额较去年同期增加 2,824,028.11 元，主要原因系公司取得银行短期借款 35,000,000.00 元。16 (四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 宜兴中超环保科技有限公司为本公司控股子公司，本公司持有其 51%的股权；
39、2018 年营业收入320,965.52 元，净利润-520,398.63 元。宜兴中超环保科技有限公司，成立于 2017 年 11 月 23 日，统一社会信用代码：91320282MA1TBQAY8J，公司类型为有限责任公司，法定代表：张丙川，地址：宜兴市新街街道环科园百合场路 3 号，经营范围：环保设备、水处理设备及配件、空气净化设备、垃圾焚烧炉、除尘设备的技术研究、开发、制造、销售；环保填料、水处理药剂（除危险化学品）、玻璃钢制品、耐火材料、保温材料、微生物菌种的销售；水箱、风管、水泵、风机、通用机械设备、塑料制品、固体废弃物处理设备、噪音与振动控制设备、金属制品的制造、销售、技术咨询；
40、从事环境保护、生态治理领域内的技术开发、技术推广；电气机械设备、塑料管、工业自动控制系统装置的销售、技术咨询；环保新材料的技术研发、环保设备的租赁服务。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）公司已于 2019 年 2 月 14 日召开 2019 年第二次临时股东大会审议通过将公司持有的宜兴市中超环保科技有限公司 51%的股权以 16 万元的价格转让给自然人张丙川。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，公司不存在委托理财及衍生品投资情况。(五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差
41、错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 1、会计政策的变更 本公司自 2018 年 1 月 1 日采用财政部 关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号）相关规定。会计政策变更导致影响如下：会计政策变更的内容和原因会计政策变更的内容和原因 受影响的报表项目名称和金额受影响的报表项目名称和金额 将应收账款与应收票据合并为“应收票据及应收账款”列示 合并应收票据及应收账款 2018 年 12 月 31 日列示72,284,350.92 元，2017 年 12 月 31 日列示 87,765,409.42元；母公司应收票据及应收账款 2018 年 12
42、月 31 日列示72,227,996.92 元，2017 年 12 月 31 日列示 87,765,409.42元。将应收利息、应收股利与其他应收款合并为“其他应收款”列示 合并其他应收款2018年12月31日列示5,753,981.90 元，2017 年 12 月 31 日列示 1,207,818.32 元；母公司其他应收款 2018 年 12 月 31 日列示 5,519,141.90元，2017 年 12 月 31 日列示 1,207,818.32 元。将固定资产、固定资产清理合并在“固定资产”列示 合并固定资产 2018 年 12 月 31 日列示 18,323,214.18 元，20
43、17 年 12 月 31 日列示 19,581,746.25 元；母公司固定资产 2018 年 12 月 31 日列示 18,310,970.6117 元，2017 年 12 月 31 日列示 19,581,746.25 元。将在建工程、工程物资合并在“在建工程”列示 合并在建工程 2018 年 12 月 31 日列示 0.00 元，2017 年 12月 31 日列示 0.00 元；母公司在建工程 2018 年 12 月 31 日列示 0.00 元，2017 年12 月 31 日列示 0.00 元。将应付票据与应付账款合并为“应付票据及应付账款”列示 合并应付票据及应付账款 2018 年 12
44、 月 31 日列示14,136,634.34 元，2017 年 12 月 31 日列示 31,011,431.73元；母公司应付票据及应付账款 2018 年 12 月 31 日列示14,121,207.34 元，2017 年 12 月 31 日列示 31,011,431.73元。将应付利息、应付股利与其他应付款合并为“其他应付款”列 合并其他应付款2018年12月31日列示2,661,257.76 元，2017 年 12 月 31 日列示 116,860.27 元；母公司其他应付款 2018 年 12 月 31 日列示 2,661,257.76元，2017 年 12 月 31 日列示 114,
45、870.27 元。将长期应付款期末余额减去相关的未确认融资费用及专项应付款后的余额列示为“长期应付款”合并长期应付款 2018 年 12 月 31 日列示 0.00 元，2017 年12 月 31 日列示 0.00 元；母公司长期应付款 2018 年 12 月 31 日列示 0.00 元，2017年 12 月 31 日列示 0.00 元；新增研发费用报表科目，研发费用不再在管理费用科目核算 合并 2018 年度增加研发费用 2,635,937.18 元，减少管理费 用 2,635,937.18 元；2017 年 度 增 加 研 发 费 用3,970,203.95 元，减少管理费用 3,970,
46、203.95 元。母公司 2018 年度增加研发费用 2,635,937.18 元，减少管理费用 2,635,937.18 元；2017 年度增加研发费用3,970,203.95 元，减少管理费用 3,970,203.95 元。财务费用科目下新增列示“其中：利息费用”、“利息收入”明细项 合并 2018 年度利息费用列示 1,017,095.55 元，利息收入列示 190,131.40 元；2017 年度利息费用列示 0.00 元，利息收入列示金额 365,383.13 元。母公司 2018 年度利息费用列示 1,017,095.55 元，利息收入列示 189,932.15 元；2017 年度
47、利息费用列示 0.00 元，利息收入列示 365,183.88 元。2、会计估计的变更 无。3、前期会计差错更正 无。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 18 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会责任意识融入到发展实践中，积极承担社会责任，支持地区经济发展和社会共享企业发展成果。公司近几年的良好发展带动了当地经济的繁荣，解决了当地居民就业问题，为他们提供发挥自身价值、实现理想目标的平台；公司诚信经营、照章纳税、环保生产，尽全力做到对社会负责、对公司全体股东和每一位员工负责。公司未来将持续履行社会责任。三、三、持续持续
48、经营经营评价评价 报告期内，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持有良好的公司独立自主经营的能力，经多年研发积累，逐步形成了强大的自主核心技术体系，公司拥有持续经营所需要的技术资源；会计核算、财务管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；财务、业绩等经营指标健康；公司管理层、核心技术人员队伍稳定；公司全体董事、监事和高级管理人员没有发生违法、违规行为。目前公司各项工作有序开展，在维护老客户的同时，不断的开拓新客户，合同数逐步稳定增长，能维持公司的正常业务经营。并且公司的内部治理结构较为完善，公司目前的内控能够满足公司经营需要。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五
49、、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、市场竞争风险 国内大多数污水处理设备制造企业受资金和技术的制约，创新能力较差，且地方保护和行业保护现象严重，因此污水处理行业市场集中度较低，行业竞争激烈。尽管公司经过多年专注于污水处理设备制造行业的经营，积累了一批成功案例和客户资源，但公司规模仍然较小，当市场竞争过于激烈、行业进行恶性价格竞争时，公司营业收入、盈利的增长将面临一定的风险。应对措施：（1）加强内部成本管理，在严把质量关的基础上，持续降低产品成本，来抵消无差异、低层次的恶性竞争对公司产品销售价格的影响；（2）加强研发投入，大力开发高附加值的新产品。2、技
50、术替代及研发风险 污水处理设备制造行业的巨大的市场容量和商机将吸引更多的厂商和研究机构参与环保产品的开发和市场竞争，这必将加快环保产品、技术更新的速度，未来公司的现有产品技术仍然存在被更先进技术替代的风险。如果公司不能根据市场变化进行技术创新，及时调整产品方向，新技术、新产品的开发速度滞后于行业发展及客户需求，将对公司未来盈利能力产生不利影响。应对措施：公司积极推进研发工作，一方面积极引进外部高层次研发人才、培养内部研究人员，同时也将注重同其他科研机构合作。公司注重核心技术人员的稳定，努力从制度和保障方面为技术人员提供良好的工作环境，同时提供各种培训机会，使他们能够不断学习新知识、提高技能。3