1、1 2017 浙江双森金属科技股份有限公司 Zhejiang Shuangsen Metal Technology Co.,Ltd 年度报告 双森股份 NEEQ:832213 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 5 月 12 日股东大会审议通过 2016年权益分派方案：以公司现有总股本24,000,000 股为基数，以资本公积金向全体股东每 10 股转增 5 股，分红后总股本增至36,000,000 股。2017 年 5月 30日根据全国股转系统发布的公告，公司连续两年进入全国中小企业股份转让系统挂牌公司创新层。2017 年 6 月公司获得“温岭市技术中心”荣誉称号。2017 年
2、10 月 12 日，公司召开 2017 年第六次临时股东大会，审议通过了 关于浙江双森金属科技股份有限公司股票发行方案 的议案，募集资金 2,632.00 万元。公司于 2017年 11 月 3 日收到全国股份转让系统公司关于本次股票发行的股份登记函，新增股份于2017 年 11 月 24 日在全国股份转让系统挂牌并公开转让。2017 年 12 月公司产品被认定为“台州名牌产品”荣誉称号。报告期内，公司实现营业收入163,596,924.03 元，增长 66.77%。3 目录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.5 第二节第二节 公司概况公司概况.6 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数
3、据和财务指标摘要.8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.21 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.23 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况.25 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节第九节 行业信息行业信息.31 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.33 第十一节第十一节 财务报告财务报告.40 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 双森股份、公司、股份公司、本公司 指 浙江双森金属科技股份有限公司 挂牌 指 公司股票在全国中小企业
4、股份转让系统挂牌 全国股份转让系统、股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 三会 指 股东大会、董事会、监事会 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 瑞进实业 指 佛山市南海区瑞进不锈钢实业有限公司 招商证券、主办券商 指 招商证券股份有限公司 律师 指 浙江美品律师事务所 中兴财光华会计师事务所、会计师 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）会计期间 指 2017 年 1 月-12 月 会计期末 指 2017 年 12 月 31 日 不锈钢 201 指 是不锈钢材的一种型号，含锰较高，表面很亮，带有暗黑的亮，容易生锈，具有耐酸、耐碱、密
5、度高、抛光无气泡、无针孔等特点，是生产各种表壳、表带底盖的优质材料 不锈钢 304 指 不锈钢材的一种型号，含铬较多，表面呈现哑光，不生锈，最广泛应用的不锈钢、耐热钢。主要用于食品生产设备、普通化工设备、核能设备等 焊接管 指 具有中空截面但周边有焊接缝，是以不锈钢板材（平板或卷板）为原料，经机组和模具卷曲成型后，再将接缝处加以焊接而成 不锈钢饮用水管道 指 有利健康的、环保的管道材料；浸泡水试验，各项指标均符合国家有关饮用水标准要求。不锈钢管道内壁光滑，长期使用不会积垢、不易被细菌粘污，更能杜绝水的二次污染。具有良好的延展性和韧性。极大地降低了受外力影响漏水的可能性，显著降低了水的渗漏率 5
6、 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人林清松、主管会计工作负责人陈地树及会计机构负责人（会计主管人员）陈地树保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是否
7、 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是否 是否存在豁免披露事项 是否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1、公司业务过于单一的风险 近年来，公司专注于不锈钢焊接管的研发、生产和销售，2016 年度、2017 年度，主营产品不锈钢焊接管的销售收入占销售总收入的比重均为 97%以上，业务结构较为单一。目前尽管市场上对不锈钢焊接管的需求量较大，但如果未来市场需求发生变化，或者出现其他替代性产品，将对公司的持续经营产生重大不利影响。2、实际控制人及其家庭成员不当控制的风险 公司控股股东、实际控制人林清松先生持股 56.
8、36%，处于绝对控股地位，且担任公司董事长兼总经理，可对公司施加重大影响。此外，公司董事会、监事会中部分成员与林清松先生存在亲属关系。若林清松先生及其家族成员利用对公司的控制权，在生产经营决策、人事任免、财务管理等方面进行不当控制，可能对公司及其他少数权益股东带来不利影响。本期重大风险是否发生重大变化：是 本期消除了“财务基础较为薄弱的风险”，股份公司成立后，公司聘请了经验丰富的财务负责人，推行了财务 ERP 信息化管理，组建了较为全面的财务团队，严格执行了各项管理制度和企业会计准则，且经过了三年以上的检验和完善，符合法律法规、企业会计准则、企业管理的要求。6 第二节第二节 公司概况公司概况
9、一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 浙江双森金属科技股份有限公司 英文名称及缩写 Zhejiang Shuangsen Metal Technology Co.,Ltd 证券简称 双森股份 证券代码 832213 法定代表人 林清松 办公地址 浙江省温岭市泽国镇水仓工业区腾蛟路 10 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 李世磊 是否通过董秘资格考试 是 电话 0576-86461896 传真 0576-86461896 电子邮箱 公司网址 www.shuang- 联系地址及邮政编码 浙江省温岭市泽国镇水仓工业区腾蛟路 10 号 317523 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备
10、置地 公司董事会办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 1999-06-02 挂牌时间 2015-04-02 分层情况 创新层 行业（挂牌公司管理型行业分类）金属制品业/结构性金属制品制造/金属结构制造(C3311)主要产品与服务项目 精密不锈钢管、不锈钢饮用水管道的研发、生产及销售 普通股股票转让方式 集合竞价交易 普通股总股本（股）42,580,000 优先股总股本（股）-做市商数量-控股股东 林清松 实际控制人 林清松 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913310007161
11、102805 否 7 注册地址 浙江省温岭市泽国镇水仓工业区腾蛟路 10 号 否 注册资本 4,258.00 万元 是 五、五、中介机构中介机构 主办券商 招商证券 主办券商办公地址 深圳市福田区益田路江苏大厦 A 座 38-45 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 赵海宾、张咏梅 会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号 22 层 A24 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用不适用 8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年
12、同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 163,596,924.03 98,097,906.56 66.77%毛利率%14.97%16.09%-归属于挂牌公司股东的净利润 8,631,145.27 6,503,158.19 32.72%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 8,641,802.99 6,428,760.98 34.42%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）16.84%22.50%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）16.86%22.25%-基本每股收益 0.24 0.20 20.00%二、二、偿债能力
13、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 109,572,861.54 79,567,839.84 37.71%负债总计 29,683,355.57 34,415,969.64-13.75%归属于挂牌公司股东的净资产 79,512,310.13 44,760,514.55 77.64%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.87 1.87 0.00%资产负债率%（母公司）22.62%37.48%-资产负债率%（合并）27.09%43.25%-流动比率 270.66%167.00%-利息保障倍数 11.77 10.61-三、三、营运情况营运情况 单位：元 本
14、期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-16,528,990.21-6,648,721.64-148.60%应收账款周转率 1251.82%1,146%-存货周转率 456.46%463%-四、四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%37.71%44.54%-9 营业收入增长率%66.77%19.88%-净利润增长率%32.72%305.04%-五、五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 42,580,000 24,000,000 77.42%计入权益的优先股数
15、量-计入负债的优先股数量-六、六、非经常性损益非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 金桥工程补助金 30,000.00 温岭市财政补贴(市级企业技术中心）50,000.00 土地使用税退税 29,327.94 政府奖励 20,000.00 非流动性资产处置损益-291.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-106,247.23 非经常性损益合计非经常性损益合计 22,789.71 所得税影响数 33,447.43 少数股东权益影响额（税后）非经常性损益净额非经常性损益净额-10,657.72 七、七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯
16、调整或重述情况 适用不适用 八、八、业绩预告、业绩快报的差异说明业绩预告、业绩快报的差异说明 适用不适用 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式：商业模式：公司目前所处行业为金属制品业(C33)，公司主要从事精密不锈钢管、不锈钢饮用水管道的研发、生产、销售与服务；公司拥有先进的生产设备和高素质的研发团队，并建立了完善的生产和质量管理体系，产品精密度高、性能稳定、安全可靠、价格合理，主要为全球水泵、卫浴、洁具、汽配等工业制造型企业提供高精密度不锈钢管，同时为中国饮用水工程提供安全、健康、环保的不锈钢饮用水管道。公司通过直销为主的销售模式，收入来源
17、主要是产品销售收入。公司采取了产品差异化经营策略，已实现从研发设计、生产制造到销售服务等多领域关键资源的战略整合，构建了以生产制造为核心优势，以技术研发为推动力，并通过市场细分的营销模式聚焦于目标客户进行精准推广营销。报告期内，公司的商业模式较上年度没有变化。报告期后至报告披露日，公司的商业模式未发生较大的变化。核心竞争力分析：核心竞争力分析：1、公司是潜水泵不锈钢泵体领域的引领者 公司自成立以来一直专注于精密不锈钢管的研发、生产、销售和服务，凭借丰富的经验、优越的产品、优质的服务尤其在潜水泵精密不锈钢泵体应用领域取得卓越成果，服务着一半以上的潜水泵生产厂家，成为不锈钢管在该应用领域的一枝独秀
18、。2、公司是中国不锈钢饮用水管道领域的先行者 公司控股子公司瑞进实业于 2007 年开始从事不锈钢饮用水管道研发、生产、销售和服务，公司研发的“锁扩式管道连接方式”获得行业和市场的认可，获得国家发明专利，取得生产不锈钢饮用水管所需的“卫生许可”资质；同时公司及相关专业技术人员参与国家标准的制定和撰写。过去十年，公司产品在众多国家民生项目给水工程中得以应用，例如：机场、学校、医院、图书馆、体育场馆等，为中国公民健康饮水努力。众多成功的项目案例以及丰富的经验为公司后续发展奠定了良好的基础，将利用现有产品优势、经验优势，继续扩大和完善经营团队，推动和引领不锈钢饮用水管的发展。3、报告期内公司核心管理
19、团队和关键技术人员稳定，未来公司发展需要，仍不断进行内部人才培养与外部人才引进。立志将精密不锈钢管的研发与生产做到极致，为精密不锈钢管各应用领域客户提供高性价比的产品。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是否 主营业务是否发生变化 是否 主要产品或服务是否发生变化 是否 客户类型是否发生变化 是否 关键资源是否发生变化 是否 销售渠道是否发生变化 是否 收入来源是否发生变化 是否 11 商业模式是否发生变化 是否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 公司主要从事精密不锈钢管的研发、生产、销售和服务，主营业务收入为精密制品不锈钢
20、管和不锈钢饮用水管销售收入。报告期内，公司实现销售收入 1.63 亿元，同比增长 66.77%；实现归属于挂牌公司股东的净利润 863.11 万元，同比增长 32.72%；截止 2017 年 12 月 31 日，公司总资产 10,957.29 万元，较年初增长 37.71%；总负债 2,968.34 万元，较年初下降 13.75%；归属于母公司所有者权益合计 7,951.23万元，较年初增长 77.64%；资产负债率 27.09%，流动比率 2.71，速动比率 1.53；公司财务结构更加趋于合理。2017 年，公司精密制品不锈钢管销售业务大幅增长，围绕年初制定的经营目标和任务，以市场为导向、技
21、术为核心、管理和资金为保障，公司上下一心，大力推进各项工作，加大技术研发和市场推广的投入，加强内控建设，提升经营效率，同时，公司进行股权融资 2,632 万元，确保目标的完成。1、夯实基础管理、加强内控建设 2017 年，公司不断完善各项内部管理，制定了ERP 采购流程及管理制度、ERP 销售流程及管理制度、ERP 仓库管理流程及管理制度、ERP 出纳工作流程及管理制度、ERP 内部生产流程及管理制度，并加强了培训和学习，提升了信息化管理水平，保障 ERP 正常高速运行。2、稳固老客户、极力开发新客户 2017 年，公司以维护和服务好原有老客户为前提，保持稳定增长，充分利用资源极力开发新客户。
22、报告期内，老客户的销售增长达到 50%以上；开发新客户 20 多个，贡献销售收入 978.14 万元，占销售收入总额的 5.98%。3、细分市场、积极拓展新兴市场 公司精密制品不锈钢管在水泵领域已处于行业绝对领先地位，其他行业也占有一定的市场份额，在巩固现有领域和区域市场优势的基础上，逐步提升市场占有率，并不断开拓其他新市场。2016 年公司收购了一个不锈钢饮用水管道项目，产品主要用于城市饮用水管网的建设与改造，是新型健康、环保材料，包括市政不锈钢给水管网建设、民用建筑工程不锈钢给水管道建设、家庭不锈钢饮用水管道建设。随着国家经济的发展，国民生活水平的提高，国家政策的引导和支持，不锈钢饮用水管
23、道的使用将成为趋势，形成巨大的市场潜力，这块新兴市场为公司发展提供了无限的空间。4、加强技术创新，提升企业核心竞争力 报告期内，公司投入研发项目7个，现有研发人员22人，占员工总数的比例为9.87%，公司2017年度研发费用209.05万元，占营业收入的比重的1.28%。2017年公司自主研发的项目如下：（1）通过硬质合金拉拔模具控制管材的外径尺寸的研发；（2）钢管内径热扩工艺及内径扩管机的组合研发；（3）不锈钢管用全自动缠绕包装机，该项目已完成；（4）结构坚固的新型机械结构用不锈钢管件，该项目已完成；（5）厨具用强抗压长寿命不锈钢管件，该项目已完成；（6）一种不锈钢管及其加工工艺；（7）一种
24、不锈钢圆管的制造方法。上述研发项目的推进有助于公司高精密不锈钢管制造带来积极的影响，有助于市场的开拓，为未来公司发展保驾护航。12 (二二)行业情况行业情况 不锈钢焊接管行业的上游为热轧钢板制造，即上游行业为炼钢业。我国钢铁业面临严重的产能过剩，同样，不锈钢管行业也存在产能过剩、行业集中度低、产能利用率低的问题。届时，国家提出“以供给侧改革去产能”的改革政策，改革的推行势必会影响钢铁类原材料的涨价，增加不锈钢管行业的成本。但同时也会因改革带来行业并购、行业集中度提升等投资机会。另一方面，中国不锈钢的消费量位居全球前列。受国内经济长期增长的拉动，以及我国对健康环保新型材料消费需求的增长，例如不锈
25、钢管在石油、天然气、电力行业、建筑行业、城市基础设施建设及房地产项目（尤其是城市饮用水管网、热力、通风管网）、煤化工、机械制造、船舶、港口建设等行业的运用，将带动不锈钢管行业的发展。公司的产品包括精密制品不锈钢管和不锈钢饮用水管道，主要应用于水泵、卫浴、洁具、汽车配件、城市饮用水管网等领域。公司精密制品不锈钢管在水泵、卫浴领域已处于行业绝对领先地位，其他行业也占有一定的市场份额，在巩固现有领域和区域市场优势的基础上，逐步提升市场占有率，并不断开拓其他新市场。公司不锈钢饮用水管道是新投入的项目，产品主要用于城市饮用水管网的建设与改造，是新型健康、环保材料，包括市政不锈钢给水管网建设、民用建筑工程
26、不锈钢给水管道建设、家庭不锈钢饮用水管道建设。随着国家经济的发展，国民生活水平的提高，国家政策的引导和支持，不锈钢饮用水管道的使用将成为趋势，形成巨大的市场潜力，这块新兴市场为公司发展提供了无限的空间。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 11,825,649.75 10.79%16,654,338.19 20.93%-28.99%应收账款 17,288,71
27、3.08 15.78%8,817,105.85 11.08%96.08%预付账款 11,958,162.18 10.91%5,472,791.86 6.88%118.50%存货 35,052,976.44 31.99%25,894,353.55 32.54%35.37%长期股权投资 固定资产 8,890,655.04 8.11%8,398,487.17 10.56%5.86%在建工程 8,190,642.81 7.48%1,275,840.19 1.60%541.98%短期借款 16,000,000.00 14.60%20,000,000.00 25.14%-20.00%长期借款 资产总计 1
28、09,572,861.54-79,567,839.84-37.71%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、应收账款期末金额较上年同期增加 96.08%，主要系报告期内开发新客户对应增加应收账款 386.18万元，以及原有月结老客户由于销量增加所致；2、预付账款期末金额较上年同期增加 118.50%，主要系公司产销规模增长同步扩大采购量所致。因为公司主要原材料（钢带）采购为现金采购，签订合同时支付订金，提货时结清货款，由于报告期营业收入规模增长 66.77%，同时为 18 年的目标做准备安排，所以同步扩大采购量。3、存货期末金额较上年同期增加 35.37%，主要系报告期内销售收入
29、规模较去年同期增加 6,549.90万元，随着收入规模的增加适当增加存货规模所致；13 4、在建工程期末较上年同期增加 541.98%，主要系是报告期内公司新厂区（埭头蔡）建设投入 691.48万元所致，目前主体完工程已完工。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金额本期与上年同期金额变动比例变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的比重的比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 营业收入 163,596,924.03-98,097,906.56-66.77%营业成本 139,099,571.06 8
30、5.03%82,309,195.05 83.91%69.00%毛利率%14.97%-16.09%-管理费用 8,467,546.24 5.18%4,333,497.60 4.42%95.40%销售费用 3,099,489.05 1.89%1,586,312.77 1.62%95.39%财务费用 1,143,368.01 0.70%913,177.82 0.93%25.21%营业利润 11,187,500.08 6.84%8,677,576.02 8.85%28.92%营业外收入 160,159.42 0.10%152,669.87 0.16%4.91%营业外支出 137,369.71 0.08
31、%53,473.59 0.05%156.89%净利润 8,616,985.46 5.27%6,506,872.44 6.63%32.43%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入较上年同期增长 66.77%，主要系报告期内开发新客户增加营业收入 2,257.80 万元，以及原有老客户销量增加所致；2、营业成本较上年同期增长 69.00%，主要系报告期内营业收入增长 6,549.90 万元，对应营业成本增加所致；3、管理费用较上年同期增长 95.40%，主要系报告期内研发支出增加 209.05 万元所致；4、销售费用较上年同期增长 95.39%，主要系报告期内营业收入增长引起运输费增加 5
32、3.78 万元，以及广告宣传费增加 19.68 万元所致；5、营业外支出较上年同期增长 156.89%，主要系报告期内对外捐赠支出增加 5.30 万元所致；6、净利润较上年同期增长 32.43%，主要系报告期内营业收入增长 66.77%所致。(2)(2)收入收入构成构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 162,269,406.80 96,193,177.19 68.69%其他业务收入 1,327,517.23 1,904,729.37-30.30%主营业务成本 136,546,816.50 80,234,776.75 70.18%其他业务
33、成本 2,552,754.56 2,074,418.30 23.06%按产品分类分析：按产品分类分析：单位：元 14 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业收入比例占营业收入比例%上期收入金额上期收入金额 占营业收入比占营业收入比例例%精密制品不锈钢管（不锈钢管）158,832,286.18 97.09%95,880,598.77 97.74%不锈钢饮用水管道（不锈钢管件）3,437,120.62 2.10%312,578.42 0.32%其他业务收入 1,327,517.23 0.81%1,904,729.37 1.94%合计 163,596,924.03 100.00%98,
34、097,906.56 100.00%按区域分类分析按区域分类分析：适用不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：1、主营业务收入较上年同期增长 68.69%，主要系报告期内开发新客户增加营业收入 2,257.80 万元，以及原有老客户销量增加所致；2、其他业务收入较上年同期下降 30.30%，主要系报告期内废料与辅助材料的销售减少 57.72 万元所致；3、主营业务成本较上年同期增长 70.18%，主要系报告期内营业收入增长 6,549.90 万元，对应营业成本增加所致。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存
35、在关联关系是否存在关联关系 1 佛山市南海区久和不锈钢有限公司 16,563,149.42 10.12%否 2 上海银凌贸易有限公司 14,043,566.48 8.58%否 3 浙江东音泵业股份有限公司 12,275,023.96 7.50%否 4 南方中金环境股份有限公司 10,937,323.89 6.69%否 5 广东瑞荣泵业有限公司 8,144,708.23 4.98%否 合计合计 61,963,771.98 37.87%-应收账款联动分析：报告期内，公司营业收入为 16,359.69 万元，较上期增长 66.77%。截至报告期末，公司应收账款账面净额为 1,728.87 万元，较上
36、期增加 96.08%。其中报告期内公司新开发客户营业收入为 2257.80 万元，期末应收账款余额为 386.18 万元；原有老客户应收账款增加 460.98 万元，增长比例为 52.28%。公司为拓展新客户给予其一定的信用期。报告期内，公司依据企业会计准则-商品销售收入，同时满足销售商品收入的 5 个条件进行收入确认和成本结转，与客户结算则是以合同约定的条款进行开票和回款。本期应收账款的变动趋势与营业收入的变动较匹配。公司主要销售精密不锈钢管、不锈钢饮用水管道等产品给客户，报告期内主要客户应收账款与营业收入具有联动可比性，应收账款期末余额增加主要系本期销售收入增长所致。(4)(4)主要供应商
37、情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 佛山市万洲宏钢业有限公司 19,012,247.97 13.95%否 2 无锡市屹恒商贸有限公司 12,156,584.68 8.92%否 3 佛山市耀烨不锈钢有限公司 9,596,676.60 7.04%否 4 福建鼎信科技有限公司 8,294,883.70 6.09%否 5 佛山市吉兴达不锈钢有限公司 7,100,681.61 5.21%否 15 合计合计 56,161,074.56 41.21%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期
38、金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-16,528,990.21-6,648,721.64-148.60%投资活动产生的现金流量净额-9,377,724.04-5,979,355.58-56.84%筹资活动产生的现金流量净额 21,078,025.81 14,951,940.17 40.97%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额-1652.90 万元与报告期内净利润 863.11 万元之间差异为 2516.01 万元，主要系报告期内营业收入规模增长 66.77%，相应存货增加 915.86 万元，应收账款与预付账款增加1847.22
39、万元所致；2、投资活动产生的现金流量净额较上年同期减少 56.84%，主要系报告期内增加购入固定资产 246.30万元和投入在建工程 691.48 万元所致；3、筹资活动产生的现金流量净额较上年同期增加 40.98%，主要系报告期内发行股份 658.00 万股募集资金 2,632.00 万元较上年同期股权融资 1,400.00 万元增加 1,232.00 万元所致。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 截至报告期末，公司拥有 1 家全资子公司和 1 家控股子公司。各子公司具体情况如下：1、佛山市南海区双森金属制品有限公司 佛山市南海
40、区双森金属制品有限公司成立于 2012 年 08 月 22 日，法定代表人为林清松，住所为佛山市南海区狮山镇罗洞村“山头岭”（土名），经营范围为加工、销售：不锈钢管、钢板、钢带、五金配件、金属制品（不含金属表面处理，不含贵、废旧金属加工，不含铸造）；货物进出口、技术进出口。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。股权结构为双森股份出资 500.00 万元，占比 100.00%。佛山市南海区双森金属制品有限公司主要经营精密制品不锈钢管，报告期内营业收入5,565.25 万元，产生净利润 407.40 万元。2、佛山市南海区瑞进不锈钢实业有限公司 佛山市南海区瑞进不锈钢实业有限公
41、司成立于 2007 年 02 月 08 日，法定代表人为林清松，住所为佛山市南海区狮山镇罗洞村“山头岭”（车间四）首层，经营范围为产销：不锈钢管、不锈钢管道配件；销售：塑料管、铜管及其配件，不锈钢板、不锈钢带；货物进出口、技术进出口。股权结构为双森股份实际出资 937.50 万元，占比 93.75%；廖明波实际出资 37.50 万元，占比 3.75%；邓伟志实际出资 25.00万元，占比 2.50%。佛山市南海区瑞进不锈钢实业有限公司主要经营不锈钢饮用水管道，报告期内营业收入 1,025.67 万元，产生净利润-16.70 万元。2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 委托理
42、财事项：1、基本情况 报告期内，为了提高资金利用率、增加投资收益，在不影响公司主营业务的正常发展并确保公司经营需求的前提下，公司使用自有闲置资金向中国银行温岭泽国支行购进稳健型无固定期限投资理财产品（中银日积月累-日计划），具体情况如下：2017 年 1 月 3 日购进 7,000,000.00 元，2017 年 1 月 4 日赎回 7,000,000.00 元，收到理财收益 16 4,629.80 元。2、信息披露情况 （1）2017 年 4 月 21 日，公司在全国中小企业股份转让系统指定信息披露平台上发布了第一届董 事会第十六次会议决议公告、关于补充确认 2016 年及预计 2017 年
43、购买投资理财产品的公告。此议案经 2016 年年度股东大会审议通过。3、该事项对公司业务连续性、管理层稳定性及其他方面的影响 （1）公司坚持“规范操作、防范风险、谨慎投资、保值增值”的原则，在保证公司日常经营和资 金安全的前提下使用自有闲置资金购买理财产品，不会影响公司主营业务的正常开展及公司业务的连续 性。（2）通过适度低风险的理财，可以提高资金使用效率，获得一定的投资效益，为公司股东谋取更 多的投资回报，符合全体股东的共同利益。（3）该对外投资事项不会对管理层稳定性及其他方面造成影响。4、风险控制措施 （1）公司董事会授权财务部负责具体操作，财务设专人及时分析和跟踪理财产品投向、项目进展
44、情况，一旦发现或判断有不利因素，将及时采取相应的保全措施，控制投资风险。（2）公司财务部建立台账对短期理财产品进行管理，建立健全完整的会计账目，做好资金使用的账务核算工作。（3）公司董事会、监事会有权对资金使用情况进行监督与检查，必要时可以聘请专业机构进行审计。(五五)研发情况研发情况 研发支出情况：研发支出情况：项目项目 本期金额本期金额/比例比例 上期金额上期金额/比例比例 研发支出金额 2,090,498.56-研发支出占营业收入的比例 1.28%-研发支出中资本化的比例-研发人员情况研发人员情况：教育程度教育程度 期初人数期初人数 期末人数期末人数 博士-0 硕士-0 本科以下 8 2
45、2 研发人员总计 8 22 研发人员占员工总量的比例 4.28%9.87%专利情况专利情况：项目项目 本期数量本期数量 上期上期数量数量 公司拥有的专利数量 22 22 公司拥有的发明专利数量 1 1 研发项目情况：研发项目情况：报告期内公司投入研发项目7个，现有研发人员22人，占员工总数的比例为9.87%，公司2017年度研发费用209.05万元，占营业收入的比重的1.28%。2017年公司自主研发的项目如下：17 1、通过硬质合金拉拔模具控制管材的外径尺寸的研发；2、钢管内径热扩工艺及内径扩管机的组合研发；3、不锈钢管用全自动缠绕包装机，该项目已完成；4、结构坚固的新型机械结构用不锈钢管件
46、，该项目已完成；5、厨具用强抗压长寿命不锈钢管件，该项目已完成；6、一种不锈钢管及其加工工艺；7、一种不锈钢圆管的制造方法。上述研发项目的推进有助于公司高精密不锈钢管制造带来积极的影响，有助于市场的开拓，为未来公司发展保驾护航。(六六)审计情况审计情况 1.1.非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用不适用 2.2.关键审计事项说明关键审计事项说明：关键审计事项是我们根据职业判断，认为对本期财务报表审计最为重要的事项。这些事项的应对以对财务报表整体进行审计并形成审计意见为背景，我们不对这些事项单独发表意见。我们确定下列事项是需要在审计报告中沟通的关键审计事项。（一）收入确认 1.事项描述 如
47、财务报表附注五、23 所述，2017 年度合并营业收入为 163,596,924.03 元，比 2016 年度营业收入增加 66.77%，双森科技公司销售商品在满足将商品所有权上的风险和报酬转移给购货方等条件时确认收入。收入是双森科技公司重要的业绩指标之一，因此我们把收入是否得到恰当的确认以及是否存在重大错报列为关键审计事项。2.审计应对 我们针对收入确认和计量问题执行的审计程序包括但不限于：（1）我们通过审阅销售合同与管理层访谈，了解和评估双森科技公司的收入确认政策。（2）我们向管理层、治理层进行询问，评价管理层诚信和舞弊风险。（3）我们了解并测试了收入相关的内部控制，确定其可依赖。（4）对
48、收入成本执行分析程序，包括：本期各月收入、成本及毛利率波动分下，主要产品本期收入、成本、毛利率与上期比较分析等审计程序。（5）结合应收账款和营业收入函证程序，并抽查收入确认的相关单据，检查已确认收入的真实性。（6）针对可能出现的完整性风险，我们实施了具有针对性的审计程序，包括但不限于：实施收入的18 完整性测试程序，针对资产负债表截止日前后确认的销售收入执行截止性测试，核对产成品的发出到客户的验收单证相关时间节点，以评估销售收入是否在恰当的期间确认，是否存在截止问题；在产成品监盘时，执行从实物到账的核对程序，以确认产成品是否有发出未记录的情况。(七七)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计
49、差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用不适用（1）会计政策变更 因执行新企业会计准则导致的会计政策变更 a.2017 年 4 月 28 日，财政部发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营（财会201713 号），自 2017 年 5 月 28 日起施行，对于施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，要求采用未来适用法处理。b.2017 年 5 月 10 日，财政部发布了企业会计准则第 16 号政府补助（2017 年修订）（财会201715 号），自 2017 年 6 月 12 日起施行，对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采用未来适用法处理
50、，对 2017 年 1 月 1 日至本准则施行日之间新增的政府补助根据本准则进行调整。c.2017 年 12 月 25 日，财政部发布了关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号），适用于 2017 年度及以后期间的财务报表的编制。本公司执行上述三项会计政策对列报前期财务报表项目及金额无影响（2）会计估计变更 本年未发生会计估计变更。(八八)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用不适用(九九)企业社会责任企业社会责任 公司始终遵循以健康、人本、进取的核心价值观，用产品创新的技术服务客户，努力履行着作为企业的社会责任。公司始终把社会责任放在公司发展的重要位置，将社会