1、公告编号：2018-019 1 2017 年度报告 左岸传媒 NEEQ:836611 北京左岸时代传媒股份有限公司（Beijing Leftbank Times Media INC.LTD）公告编号：2018-019 2 公司年度大事记公司年度大事记 2017 年 5 月左岸摘获第十四届中国户外传播大会“中国市区大牌媒体公司 20 强”称号 2017 年 1 月左岸传媒获得北京企业评价协会授予的“北京市信用 AAA 级企业”2017 年 7 月获得北京广告协会授予的“北京广告产业发展 30 周年特别贡献单位奖”2017 年 10 月 16 日，左岸传媒参与投资的电视剧儿孙的幸福计划在厦门开机。
2、公告编号：2018-019 3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1111 第五节第五节 重要事项重要事项 .2323 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2525 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2727 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控
3、制公司治理及内部控制 .3131 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3636 公告编号：2018-019 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、发行人、左岸传媒 指 北京左岸时代传媒股份有限公司 博时传媒 指 北京博时国际广告传媒有限公司 股东大会 指 北京左岸时代传媒股份有限公司股东大会 董事会 指 北京左岸时代传媒股份有限公司董事会 监事会 指 北京左岸时代传媒股份有限公司监事会 三会 指 股东(大)会、董事会和监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 管理层 指 股份公司董事、监事及高级管理人员 全国股份转让系统、股转系统 指 全国中小企业股份转
4、让系统有限责任公司 主办券商、长城证券 指 长城证券股份有限公司 会计师、挂牌公司会计师 指 致同会计师事务所(特殊普通合伙)本年度报告、2017 年年度报告 指 北京左岸时代传媒股份有限公司 2017 年年度报告 报告期 指 2017 年度 元、万元 指 若无特别说明,均以人民币为度量单位 公司法 指 中华人民共和国公司法 公司登记管理条例 指 中华人民共和国公司登记管理条例 监督管理办法 指 非上市公众公司监督管理办法 管理办法 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司管理暂行办法 业务规则 指 全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)“三会”议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则
5、、监事会议事规则 刊例价 指 刊例价是指每家媒体官方对外报出的价格，根据媒体的知名度、发行量、发行区域等因素，每家媒体都会核定适合自己定位的刊例价格 KPI 指 关键绩效指标（英语：Key Performance Indicators，简称 KPI），又称主要绩效指标、重要绩效指标、绩效评核指标等，是指衡量一个管理工作成效最重要的指标，是一项数据化管理的工具，必须是客观、可衡量的绩效指标 CPC 指 Cost per Click，每点击成本，即按照每次点击收费 CPT 指 Cost per Time，按照广告展示时长收费 CPR 指 Click-Through-Rate,指网络广告的点击到达率
6、 CPA 指 按用户注册数量来计费 CPM 指 Cost per Mille，每千次曝光成本，即按照每千次被展现收费 公告编号：2018-019 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人甄建强、主管会计工作负责人王建兴及会计机构负责人（会计主管人员）王建兴保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且
7、应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 一、政策性风险 国内大多数城市已出台一系列政策法规,对户外广告媒体的设置一般有严格的规定,户外媒体属于行业稀缺性资源,时效性强,市场竞争比较激烈。相应的,户外媒体资源租赁费就比较高,占户外广告传媒企业经营成本的绝大部分。随着该行业的不断发展,行业主管部门会适
8、时调整其监管重点和发展方向,如果行业政策发生重大变化将影响户外广告传媒服务企业的经营收益。因此,政策性调整将给公司的经营带来相关风险。二、宏观经济波动风险 广告行业与商品生产、消费领域密切相关,并通过生产和消费领域的广告投放实现效益,广告行业规模取决于广告投放需求的大小,因此广告行业与国民经济的增长有一定的正相关关系。近年来,随着宏观经济和商品消费需求的高速增长,广告需求也出现了大幅增长。但在经济低迷时期,由于大多数广告客户投放需求的减少。同时广告行业的客户来自于国民经济的各个行业,客户所在行业整体发展状况、产业政策和监管措施的变化,往往会影响该行业的整体广告投放,进而传导给广告行业。因此,如
9、果宏观经济整体下滑,经济增长减速,将会影响整个广告行业的发展,进而影响公司的业务和经营。三、市场风险 公司自成立以来,一直致力于发展北京市场,目前公司的客户也基本为北京本地客户,未形成以北京为依托,辐射全国的营销格局。北京地区的经济形势直接影响公司的经营业绩。虽然公司具有经营模式、品牌等竞争优势,但不排除公司会受到北京地区经济波动等各种因素改变的冲击,而使本公司经营受到影响。同公告编号：2018-019 6 时,随着行业的发展,市场竞争将越来越激烈,行业内企业将面临市场竞争加剧的风险。四、共同实际控制人不当控制的风险 公司股东、共同实际控制人甄建强和杨文涛各持有公司 600 万股,占公司股份总
10、数的 100.00%。因此,若控股股东、共同实际控制人控制不当,可能会给公司经营和债权人的利益带来风险。五、主营业务结构变化风险 公司主营户外广告服务,2017年公司布局互联网综合信息服务及影视娱乐业务。2018年，公司将进一步优化战略布局和主营业务，聚焦文化产业经营和文化产业投资等业务，进一步优化发展，全面提升公司核心发展战略。由于公司在2018年将继续进行战略升级优化，公司未来的经营 产值可能出现不确定性。六、人才短缺风险 随着公司业务结构的调整，对高层次管理人才、专业技术人员的需求也将不断增加。同时行业内对人才的争夺也日趋激烈，所以公司面临一定的人才短缺风险。将对业务开展存在滞后于市场需
11、求的风险。七、获得广告发布媒体的稳定性风险 公司所处行业为户外传媒业,从事的主营业务是基于自有或代理的户外广告发布媒体,为客户提供推广策划、广告发布、广告策划与制作服务。公司现在的户外发布媒体以北京环线及高速公路沿线为主。公司业务的扩张与公司获得新的户外发布媒体资源和稳定性密切相关,能否获得广告发布媒体一方面依靠于资金投入,另一方面取决于新增媒体的数量和质量。随着公司业务的增长和客户要求的不断提高,可能产生公司在特定地域范围内的特定时期,无法获取合适的户外媒体发布媒体资源的情况,进而对公司经营造成一定影响。八、电影市场竞争的风险 我国文化行业蓬勃发展,演出、电影、综艺等多种文化娱乐形式日趋丰富
12、。一方面演艺行业和影视行业内竞争激烈,另一方面其他娱乐形式的不断丰富将对演出市场、电影市场形成一定的替代威胁。九、电影市场受国际市场的冲击风险 由于我国文化产业商业化发展的起步远晚于国际发达国家,因此在资金实力、经营理念、管理水平、市场规模等多方面均与国际知名公司存在一定差距,尤其是资金实力差距甚远。国外文化公司凭借雄厚的资本和人才优势,遵循“大投入、大产出”的商业模式,可能出现无法与国外作品相抗衡的情况。十、电影市场新创作、创意产品偏离市场认可的风险 在社会热点的转移、经济水平的发展和外来文化的冲击等因素影响下,消费者对文化产品的主题、内容、风格等方面的需求变化较快,这种需求的不确定性使得新
13、推出的产品存在偏离市场认可的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-019 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 北京左岸时代传媒股份有限公司 英文名称及缩写 Beijing Leftbank Times Media INC.LTD 证券简称 左岸传媒 证券代码 836611 法定代表人 甄建强 办公地址 北京市顺义区李桥镇馨港庄园二区 28 号楼 4 层 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 王建兴 职务 董事会秘书 电话 010-81478911 传真 010-8178866-8010 电子邮箱 公司网址 联系地
14、址及邮政编码 北京市顺义区李桥镇馨港庄园二区 28 号楼 4 层 101304 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 北京市顺义区李桥镇馨港庄园二区 28 号楼 4 层公司办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2004 年 4 月 9 日 挂牌时间 2016 年 4 月 7 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）L 租赁和商务服务业-L72 商务服务业-L724 广告业-L7240 广告业 主要产品与服务项目 广告服务 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）12,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量
15、 0 控股股东 杨文涛 甄建强 实际控制人 杨文涛 甄建强 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 公告编号：2018-019 8 统一社会信用代码 911101137609107607 否 注册地址 北京市顺义区李桥镇馨港庄园二区 28 号楼 4 层 否 注册资本 12,000,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 长城证券 主办券商办公地址 深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 16-17 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 致同会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 江永辉 钱华丽 会计师事务所办公地址
16、北京市朝阳区建国门外大街 22 号赛特广场五层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 根据全国中小企业股份转让系统发布的关于实施全国中小企业股份转让系统股票转让方式确定及变更指引 及其过渡期有关事项的问答，公司普通股股票转让方式于2018 年1 月15 日由协议转让自动 变更为集合竞价交易。公告编号：2018-019 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 39,982,866.08 37,645,222.17 6.21%毛利率%22.80%22.52%-归属于挂牌
17、公司股东的净利润-137,872.54 579,736.19-123.78%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-741,877.50 129,736.19-671.84%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-1.04%4.44%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-5.58%0.99%-基本每股收益-0.01 0.05-120%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 35,377,772.62 35,192,760.72 0.53%负债总计 21,659,999
18、.14 21,833,451.39-0.79%归属于挂牌公司股东的净资产 13,717,773.48 13,359,309.33 2.68%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.14 1.11 2.68%资产负债率%（母公司）58.86%57.43%-资产负债率%（合并）61.22%62.04%-流动比率 1.46 0.93-利息保障倍数-2.15 4.08-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-4,753,717.24 24,688,678.48-119.25%应收账款周转率 3.83 6.11-存货周转率-公告编号：2018
19、-019 10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%0.53%51.04%-营业收入增长率%6.21%-14.11%-净利润增长率%-123.78%-77.44%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 12,000,000.00 12,000,000.00-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助（与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外）805,339
20、.95 非经常性损益合计非经常性损益合计 805,339.95 所得税影响数 201,334.99 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 604,004.96 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 公告编号：2018-019 11 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式（一）业务概况 公司的主营业务由原来的户外广告传播运营，拓展为移动互联网为基础的各项新型业务与传统户外媒体相结合的新型业务模式。基于自有或独家代理的广告优质媒介渠道。旨在为客户
21、提供广告发布、广告策略、广告创意、广告植入等全维度解决方案。公司业务多元化，2017年主营业务依据市场情况进行调整，凭借着深厚的业内资源和文化积淀，除原有的户外广告业务，新增移动互联网广告业务，旨在为客户提供更加全面系统的服务，依托移动端大数据为客户提供更加科学高效的服务。构建优势的大数据媒体资源平台，致力于将自身打造成为专业性强、业务范围广、信誉好的新型文化传媒机构。公司本着“整合实力媒介数据资源，引领时尚文化传播主流，打造城市户外媒体平台运营商”的经营理念，以不断进取，不断开拓的心态，整合媒体及数据，构建强有力的信息发布脉络网，致力于做智慧传媒领导者，力争为客户提供良好的广告发布平台，从而
22、挖掘与培育客户的品牌价值。（二）公司主要产品及服务 1、公司主要产品物联网&互联网大数据整合处理平台：基于市场发展现状与技术变革，立足于多领域整合，囊括了移动互联网、户外、影视、手游、文娱五大板块。致力于打造一家连通互联网&物联网的全维广告服务供应商，以数据为基础，力求打造集合广告、技术、影视、游戏与一体的全新商业模式，凭借着深厚的业内资源和文化积淀，根植于地产、汽车、快销、3C、手游等多个领域，从策略、媒介、创意三大角度为客户提供全面、科学的多维服务。2、公司业务：1）户外广告大牌业务：户外大牌广告服务，单立柱广告牌是一种户外广告形式，又称擎天柱、广告塔、高炮，一般耸立在道路两边，以高速公路
23、居多。拥有的单立柱广告牌分布于城市核心区域及各高速路段：京承高速、京津高速、京平高速、京开高速、京藏高速、京石高速、京沪高速、北京四环路、五环路沿线和高速路收费站出入口、机场周边等优势地段，具有广告受众范围广、投放广告行业种类多元等显著特征。公司的户外广告发布媒体以北京市为核心。根据公司的地缘优势及发展路径，公司现有的户外广告发布媒体较为集中地分布于北京市及其周边地区等地理位置绝佳、车流量大、人流量大、广告受众率高的北京市内主干高速公路两侧、城市主干道路两侧以及机场周边、新国展、中央别墅区周边等，广泛占据广告主进行产品宣传和品牌推广的黄金点位和必争之地。2）移动互联网广告服务：整合移动互联网多
24、家优质媒体与social资源，为客户提供全方位广告解决方案。依托移动互联网线上大数据，对接世面主要流量平台（媒体），整合social资源，对多源数据进行深度挖掘与分析，输出用户基本画像，如性别属性、用户喜好、人生阶段、职业工作、近期搜索情况、近期浏览情况等，通过深度建模和人群细分，建立自动化人群策略，提供全面深入的数据洞察和智能管理服务，以科学高效的数据手段，指导投放策略与媒介策略的制定结合热点创意为客户提供全方位广告解决方案。除移动互联网广告模式外，我司拓展了手游领域业务、网络电视剧大电影业务、技术平台开发与搭建业务移动互联网业务手机游戏开发，手机游戏制作开发、宣传、广告植入。A.基于艾瑞咨
25、询发布的2017年手机游戏市场规模报告，2017年手机游戏领域市场规模以超1000亿人民币，并预测在2018年仍会上涨，针对于现在手游市场火爆现状我司成立了独立自主的集手游开发、发行、运营、维护为一体的手游事业部。基于整体的移动互联网广告服务业务体系，成为了除手游自身业务外另一重要的广告植入阵地。公告编号：2018-019 12 B.网剧制作与宣发及广告植入。依托我司移动互联网广告服务业务体系，结合大数据实现明星动态监测、网络热点监测、IP热度动态，依托大数据实现优质资源的挖掘与整合，打造自有网剧/网大生态模式。（三）公司业务流程：公司自成立之日起，即致力于广告发布资源的拓展，公司与客户共同进
26、行需求分析，依据企业发展目标和顾客市场反馈的意见建议，选定目标媒体资源，结合自己的广告策划与制作、品牌策划等专业能力，并实现户外媒体资源开发、维护。公司的主要业务流程主要包括四个阶段。1.户外广告业务：1)户外媒体业务确立：公司媒体业务主要为户外媒体资源运营代理。由于政府对户外媒体资源的设立有严格的规定，户外媒体为行业稀缺性资源且一般为国家所有。政府控制的户外媒体资源一般通过公开招标的形式将运营权出让，传统户外媒体广告企业通过参与公开竞价招标，实现对目标户外媒体资源的广告代理权限。公司或者直接通过广告位所有者获得广告发布代理权，成为一级代理，或者从第三方广告公司处获得广告发布代理权，成为二级甚
27、至三级代理。2)户外媒体作品设计与制作 公司的品牌运营部负责户外广告媒体资源开发设计工作，根据客户的需求为客户设计并制作广告画面。在此过程中，公司依据媒体资源目标定位并结合客户需求，协助客户进行广告图文制作，以使客户推广品牌主题与媒体资源设计目标相一致。并按照客户要求进行相应修改与完善，同时媒体开发部对客户广告图文进行初步甄选，判断是否符合相应的法律法规规定。公司审核通过后，向客户提交广告制作小样，经客户确认后，可向相关政府主管部门提交户外广告登记申请以及相关审批材料。经政府主管部门批准，并取得户外广告登记证，广告画面方可正式发布，媒体制作设计阶段基本完成。3)户外媒体作品安装 完成媒体资源的
28、图文框架，并经公司内部审核通过后将设计图纸交由合作外包生产商完成户外媒体资源的建设，对工程质量进行全程监控，安装完成后即标志着户外媒体广告正式发布，请客户到现场验收并签字确认。4)户外媒体维护情况总结 户外媒体广告发布期间，公司媒体开发部进行每周定期的整体检查维护工作，遇特殊天气及临时情况不定时的进行现场勘查和维护，并填写、完善媒体情况总结报告，保持媒体的安全规整，保证项目成果的质量。2.移动广告业务：公司为客户提供的移动互联网广告服务具有较为完整且规范的运行流程操作阶段主要分为广告发布前、广告投放执行中及投后服务。1)在广告发布前的阶段，公司销售人员与客户进行初步接洽，依照公司实时的投放政策
29、、投放策略，基于客户需求为其提供初步投放方案。与客户确定合作意向后，会由运营部根据客户预算，推广需求、KPI 等指标结合公司媒体资源进行投放可行性分析，同时由公司法务对客户所提供的广告内容进行合规审核。根据可行性分析与合规性审核结果，公司销售部门确定是否与客户正式签约，接受客户的投放需求。2)正式签约后，销售部门根据合同约定向运营部门下发广告执行单，运营人员依据执行单内容，通过公司相应的服务平台投放广告。在广告投放的执行过程中，运营部门进行广告数据监控，并不断进行实时统计，根据阶段性的广告投放效果反馈数据，及时调整投放策略，优化投放效果，实现精准营销。3)完成与客户约定的广告投放任务后，运营部
30、门向销售部门提交数据报告及结案报告。销售部门根据结案报告内容及时向客户反馈投放成果。客户根据自身统计的广告投放成果数据或第三方监测平台公告编号：2018-019 13 提供的成果数据与公司相应的服务平台数据进行核对，核对无误后，销售部门出具报告反馈最终结算成果数据，进入财务部收款结算流程。如双方数据核对存在差异，根据合同约定协商解决。（四）、公司商业模式：1.商业模式：公司立足于广告业，整合户外广告与移动互联网广告业务，以大数据为依托，整合优质资源在行业内具有一定的知名度，主要为全国各地有广告需求的商家提供多元化的整合式服务，囊括广告创意、发布、策划和制作等多项服务，形成了以市场化为导向的商业
31、运营模式。公司目前的客户涉及各行各业，广告投入排名前列的为房地产企业，例如：中粮地产、首开地产、龙湖地产、泰禾集团等；与全国知名品牌合作，例如：一汽丰田、长安汽车、朗姿服装等。2.采购模式：1)户外：户外广告采购业务成本包括户外媒体资源租赁费、广告发布费和广告制作费等。公司采购业务主要为户外媒体资源运营代理权。由于政府对户外媒体资源的设立有严格的规定，户外媒体为行业稀缺性资源且一般为国家所有。政府控制的户外媒体资源一般通过公开招标的形式将运营权出让，传统户外媒体广告企业通过参与公开竞价招标，实现对目标户外媒体资源的广告代理权限。公司进行采购业务主要有三种方式：a.政府对其所有的户外媒体资源进行
32、公开招标，公司通过集合竞价的方式参与招标并获得该媒体的广告代理权；b.公司与拥有户外媒体发布资源的企业进行战略联盟合作，获得该资源的广告运营权；c.公司客户有户外广告发布需求，公司帮助客户进行需求分析，并对其需求进行归纳总结。公司根据需求结论综合经济效益，帮助客户寻找匹配的户外媒体资源。通过与该媒体资源运营商协商获得该广告位的代理权。对于第一、二种采购方式形成的户外媒体广告发布代理权直接通过该广告位所有者取得即为一级代理，其供应商即为政府或企业；由于第三种采购方式以公司客户的需求寻找匹配的户外媒体资源，最终匹配的户外媒体资源其广告发布权限可能已经被第三方广告公司所取得，因此，第三种方式形成的户
33、外媒体广告发布代理权有可能为一级代理，亦有可能为二级甚至三级代理权，故公司的供应商可能为其他广告公司。2)移动互联网：公司整合了大量的媒体流量资源，客户对于广告的投放目标人群特性、广度，以及投放成本均有不同的要求，公司在采购方式上主要包括独立媒体采购、独家买断媒体采购及第三方监测采购。针对不同的采购方式其计费方式、采购模式都有不同，具体情况如下:a.独立媒体采购：独立媒体资源一般根据客户项目需要进行单独采购，其采购价格较为透明，公司在参考外部公布的刊例价的基础上与独立媒体进行协商确定采购价格，一般针对投放金额较大客户。公司通过大数据分析、投放经验为客户采购匹配项目要求的独立媒体资源，约定投放意
34、向，明确投放方式、资源配送等因素进行付费。结算方式一般为 CPC、CPT 及 CPR。b.独家买断媒体采购：独家买断媒体采购，此类资源一般为公司战略性采购内容，通过公司大数据平台、第三方数据平台对独家资源的用户数量、目标人群精准度及广告形式等因素进行采购可行性分析，确定独家买断该媒体资源。媒体方在合同约定期限内配合公司在广告形式、广告流量上进行研发售卖，公司根据合同约定付费方式进行支付，结算方式一般为 CPT。c.第三方监测服务采购：第三方监测服务采购一般因客户或项目对广告投放数据的监测需要与第三方监测公司签署框架协公告编号：2018-019 14 议，第三方监测公司按照项目实际执行总金额的百
35、分比收取监测服务费用。3.销售模式：1)户外：公司服务的主要技术含量来源于公司经营管理团队在广告行业从业多年累积的丰富经验和资源，创意团队所拥有的优秀创新和先进理念。利用在行业及地区内积累的影响力、行业经验，以直销的方式为客户提供广告发布相关的一体化服务。公司以满足客户的需求为己任，尊重客户个性需求、深入了解客户立场，凭借在户外广告领域的专业经验，吸引了大量优质客户。公司重视客户的动态，实时把握客户产品和品牌的市场变动，并在其所处行业发生变动时，实时调整广告策略，提供针对性服务。根据客户的广告投放资金安排、投放时间与时长，对自有媒体或合作媒体的档期进行确认，最终确认整体方案。在广告发布后，公司
36、定期、不定期的为客户提供广告发布的照片，对客户广告发布后的效果进行监测。提升了客户对公司提供服务的满意度以及依赖性，使公司积累了较为稳定的客户群。2)移动：公司通过直接的销售方式获取订单。移动广告营销行业内，客户的类型主要有品牌类客户、行业类客户及渠道类客户，不同的客户群体有不同的广告投放需求偏好。以不同的服务方式满足客户的广告投放需求。a.品牌类客户：品牌类客户来源主要为 4A 公司代理为最终广告主。KPI 指标通常为曝光量、点击量等前端指标。该类客户主要关注数据分析与用户画像等技术，偏好具有品牌溢价的媒体资源及广告形式。公司与该类客户主要以 CPM、CPC 等方式进行结算。b.行业类客户：
37、行业类客户主要来源于手游、电商、手机应用提供商等互联网行业公司。该类客户关注广告投放所能达成的实际效果，KPI 指标通常为分阶段的下载、激活、新客转化情况等;关注广告投放平台能否掌握大量流量曝光、人群与流量匹配识别技术、类人群技术、智能出价算法、重定向等专业技术，对数据平台的技术能力有较高要求。公司与该类客户主要以 CPC、CPM、CPA 和 CPS 等方式结算。c.渠道类客户：渠道类客户主要为全国各地的中小型本地代理广告公司。KPI 指标通常为该等本地客户所属区域的曝光、点击量等前端指标，对于新客转化和上门转化有一定的要求。该类客户主要关注所投放广告对本地的资源覆盖度及影响力。公司与该类客户
38、主要以 CPC 等方式结算。4.盈利模式：公司盈利模式清晰，以客户需求为导向，为客户提供量身订制的广告策划与制作、品牌推广、广告投放地点选择等一体化服务，实现营业收入增加，推动公司业绩和净利润增长。公司形成的商业模式一方面使客户能够准确地判断资源的市场价值，同时也能充分保证公司自身目标利润的达成。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是
39、否 公告编号：2018-019 15 具体变化情况说明具体变化情况说明:公司的主营业务由原来的户外广告传播运营，拓展为移动互联网为基础的各项新型业务与传统户外媒体相结合的新型业务模式。基于自有或独家代理的广告优质媒介渠道。旨在为客户提供广告发布、广告策略、广告创意、广告植入等全维度解决方案。公司业务多元化，2017年主营业务依据市场情况进行调整，凭借着深厚的业内资源和文化积淀，除原有的户外广告业务，新增移动互联网广告业务，旨在为客户提供更加全面系统的服务，依托移动端大数据为客户提供更加科学高效的服务。构建优势的大数据媒体资源平台，致力于将自身打造成为专业性强、业务范围广、信誉好的新型文化传媒机
40、构。公司本着“整合实力媒介数据资源，引领时尚文化传播主流，打造城市户外媒体平台运营商”的经营理念，以不断进取，不断开拓的心态，整合媒体及数据，构建强有力的信息发布脉络网，致力于做智慧传媒领导者，力争为客户提供良好的广告发布平台，从而挖掘与培育客户的品牌价值。二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 报告期内,公司营业收入3,998.29万元，较上年同期增加6.21%；营业成本3,086.71万元，较上年同 期增加5.82%；实现净利润-13.79万元，较上年同期减少123.78%。截止2017年12月31日，公司总资产 3,537.78万元，净资产1,371.78万元。报告期内
41、，公司行业发展相对平稳。为全面提升公司核心发展战略，更好地契合当前媒体深度融合 大趋势，顺应互联网时代产业发展规律，本公司调整了原有单一的广告支柱性业务，互联网广告及营销服务上有一定的发展和突破,影视及游戏板地块平稳推进。报告期内，公司户外广告收入为3,181.17万元，较上年同期下降15.50%，同时公司加大线上业务开发力度，2017年度线上业务收入为676.87万元,影视收入140.25万元。报告期内，公司毛利率为22.80%，较上年同期増长1.25%。报告期内，公司随着业务结构的调整，坚持服务实体经济，进一步集中资源聚焦优势产业，激发企业内部活力。公司主动采取积极的市场对策取得了良好的效
42、果，公司2017年度业务结构优化明显，企业运行状况良好，抗风险能力进一步提高，经营性指标受到季节性或周期性影响不大。综上所述，报告期是公司的探索实践期，公司管理层以公司发展战略和经营计划为目标，持续主营业务的稳健发展，完善经营管理体系，公司总体发展保持良好势头，为战略转型升级奠定基础。报告期内，公司进一步聚焦主营业务，在户外媒体资源上稳步投入，在区域户外媒体类品牌广告市场保持领先份额。报告期内，公司在互联网广告及营销服务上有一定的发展和突破，特别是在汽车领域的内容营销服务、及品牌广告服务，业务有一定的增长并且前景看好。报告期内，公司在影视业务上继续探索前进，分别投资了 聊斋志义 辛十四娘、花间
43、云上显芳华及电视剧儿孙的幸福计划，预计2018年度实现收益。报告期内，区域品牌广告市场竞争进一步加剧，受房地产宏观调控等外部影响，广告媒介业务有周期性波动，公司积极拓展消费、零售类客户，进一步加大转型力度，从资源驱动向服务驱动型公司转型。报告期内，行业可持续发展，公司资源稳定、业务稳定、核心团队稳定，可持续发展。(二二)行业情况行业情况 近年来，政府先后出台了一系列促进文化产业发展的政策，推动文化产业成为国民经济的支柱性产 业。2011 年10 月中共中央关于深化文化体制改革推动社会主义文化大发展大繁荣若干重大问题的决 定正式发布，提出“研究部署深化文化体制改革、推动社会主义文化大发展大繁荣，
44、进一步兴起社会 主义文化建设新高潮，推动文化产业成为国民经济支柱性产业”；2014 年8 月，中央审议通过关于 推动传统媒体和新兴媒体融合发展的指导意见，标志着媒体融合发展从自觉探索上升到国家战略。2017 公告编号：2018-019 16 年5 月国家“十三五”时期文化发展改革规划纲要正式发布，全面贯彻党的十八大和十八届三中、四中、五中、六中全会精神，深入贯彻落实习近平总书记系列重要讲话精神和治国理政新理念新思想新 战略，明确了“十三五”时期文化发展改革的指导思想。确立了“十三五”时期文化发展改革的主要目 标。随着全球经济继续延续疲弱复苏态势，国内经济增速放缓，文化产业作为撬动国家产业结构调
45、整升 级的一个重要支点，仍将发挥国民经济增长的重要引擎作用，并将对各行业产生越来越显著的辐射和渗 透作用 (三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 6,608,570.56 18.68%9,176,294.05 26.07%-27.66%应收账款 10,441,383.40 29.51%5,490,947.77 15.6%90.16%存货-长期股权投资-固定资产
46、579,243.50 1.64%624,398.17 1.77%-7.11%在建工程-短期借款 6,500,000.00 18.37%-长期借款-预付账款 13,630,111.41 38.53%3,862,980.00 15.60%252.84%应付账款 7,586,598.82 21.44%10,046,766.83 28.55%-24.49%资产总计 35,377,772.62-35,192,760.72-0.53%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、货币资金：公司报告期期末，货币资金余额 660.86 万元，较上年期末减少了 252.65 万元，主要由于公司新拓展移动
47、端业务账期较长，资金回收较公司之前业务有所滞后，移动业务将于 2018 年一季度及二季度回款。2、应收账款：公司报告期期末，应收账款余额 1044.14 万元，较上年期末增加了 495.04 万元，主要由于公司新拓展移动端业务账期较长，资金回收较公司之前业务有所滞后，移动业务将于 2018 年一季度及二季度回款。3、短期借款：本期取得银行贷款 650 万元。4、预付账款：公司报告期期末，预付账款余额 1363.01 万元，较上年期末增加了 976.71 万元，主要由于公司电影业务发展，预付电影制作款 750 万元，其他为公司根据业务需要预付供应商款项。5、应付账款：公司报告期期末，应付账款余额
48、 758.66 万元，较上年期末减少了 246.02 万元，主要为公司根据业务需要，支付了应付未付的款项。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金公告编号：2018-019 17 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 额变动比例额变动比例 营业收入 39,982,866.08-37,645,222.17-6.21%营业成本 30,867,074.59 77.20%29,168,551.03 77.48%5.82%毛利率%22.80%-22.52
49、%-管理费用 9,045,770.02 22.62%5,824,454.76 15.47%55.31%销售费用 144,636.07 0.59%307,463.10 0.82%-28.37%财务费用 234,897.03 0.62%327,935.28 0.87%-34.07%营业利润-297,167.26-0.74%436,385.90 1.16%-168.10%营业外收入-600,000.00 1.59%-100%营业外支出-净利润-137,872.54-0.34%579,736.19 1.54%-123.78%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：公司报告期实现营业收入 399
50、8.29 万元，较上年同期增加 233.76 万元，增长了 6.21%，主要由于 2017 年度公司开拓移动端业务，移动端业务实现 676.87 万元，影视实现收入 140.25 万元，同时，户外业务继续受地产政策的影响，较上年同期减少 583.35 万元。2、营业成本：公司报告期营业成本 3086.71 万元，较上年同期增加 169.85 万元，增长了 5.82%，主要由于公司营业收入的相对增加而增加。3、管理费用：公司报告期管理费用 904.58 万元，较上年同期增加 322.13 万元，增长了 55.31%，主要由于公司新增移动及影娱部门，人员增加了 13 人，同时，公司增加了研发费用支