1、2022 年年度报告 1/242 公司代码：603557 公司简称：ST 起步 起步股份有限公司起步股份有限公司 20222022 年年度报告年年度报告 2022 年年度报告 2/242 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三、三、亚太（集
2、团）会计师事务所（特殊普通合伙）亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了保留意见保留意见的审计报告，本公司的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。说明，请投资者注意阅读。亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了保留意见的审计报告（亚会审字（2023）第01160004号），具体内容详见公司同日发布的关于起步股份有限公司 2022 年度财务报告非标准审计意见的专项说明（亚会专审字（2023）第01160006号）。本公司董事会、监事会、独立董事已对相关事项进行了专项说明，并发表了相关意见，
3、具体内容详见公司于 2023 年4 月 29 日在上海证券交易所网站披露的相关文件。四、四、公司负责人公司负责人孙兵孙兵、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人孙兵孙兵及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）饶聪美饶聪美声明：声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司2022年度合并报表归属于母公司股东的净利润为-602,774,983.92元，公司2
4、022年12月31日合并报表未分配利润-657,707,240.88元。母公司2022年年初未分配利润-293,558,459.08元，本年实现净利润-169,681,459.08元，提取法定盈余公积后，母公司本年度实际可供股东分配利润为-463,239,918.16元。根据公司章程等相关规定，鉴于公司2022年度合并报表归属于母公司股东的净利润为负，且2022年12月31日母公司累计未分配利润为负，不满足公司章程第一百五十六条第（三）款中“公司在当年盈利且累计未分配利润为正。”的前提条件。结合公司资金现状及实际经营需要，并基于公司目前经营环境和长期发展资金需求，为增强公司抵御风险的能力，经董
5、事会审慎研究讨论，公司2022年度拟不进行利润分配，以保障公司的长远发展，为投资者提供更加稳定、长效的回报。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。2022 年年度报告 3/242 七、七、是否存在被控股股东及其是否存在被控股股东及其他他关联方非经营性占用资金情况关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准
6、确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述存在的行业风险、经营风险等，敬请广大投资者查阅本报告“第三节经营情况讨论与分析”中“六、公司关于公司未来发展的讨论与分析”中“（四）可能面对的风险”相关内容。十一、十一、其他其他 适用 不适用 2022 年年度报告 4/242 目录目录 第一节 释义.5 第二节 公司简介和主要财务指标.5 第三节 管理层讨论与分析.10 第四节 公司治理.34 第五节 环境与社会责任.53 第六节 重要事项.56 第七节 股份变动及股东情况.80 第八节 优先股相关情况.86 第九
7、节 债券相关情况.87 第十节 财务报告.90 备查文件目录 载有董事长签名的2022年年度报告文本原件。载有公司法定代表人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。报告期内在中国证监会指定报纸上公开披露过的所有本公司文件的正本及公告的原稿。2022 年年度报告 5/242 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 起步股份、本公司、公司、母公司 指 起步股份有限公司 福建起步 指 福建起步儿童用品有限公司 温州起步 指 温州起步信息科技有限公司，曾用名“温州起步儿童用品有限公司”起步投资 指 浙江起步投资有限
8、公司 起步供应链 指 诸暨起步供应链管理有限公司 厦门起步 指 厦门起步教育科技有限公司 起步贸易 指 青田起步贸易有限公司 依革思儿 指 依革思儿有限公司 浙江起步 指 浙江起步儿童用品有限公司，曾用名“青田起步儿童用品有限公司”浙江进步 指 浙江进步信息科技有限公司 青田小黄鸭 指 青田小黄鸭婴童用品有限公司 香港起步 指 香港起步国际集团有限公司 湖州鸿煜 指 湖州鸿煜企业管理合伙企业（有限合伙）公司章程 指 起步股份有限公司章程 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 三会 指 股东大会、董事会、监事会的统称 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所
9、指 上海证券交易所 19 起步 01 指 起步股份有限公司 2019 年面向合格投资者公开发行公司债券（第一期）东兴证券 指 东兴证券股份有限公司 天健 指 天健会计师事务所（特殊普通合伙）亚太所 指 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）外协生产 指 本单位的某项生产任务交由外部其他相关企业代为生产加工 OEM 模式 指 受托厂商按委托厂商的设计与授权，自行采购原材料并生产产品 委托加工 指 由委托方提供原料和主要材料，受托方只代垫部分辅助材料，按照委托方的要求加工货物并收取加工费的经营活动 A 股 指 境内上市人民币普通股 万元、元 指 人民币万元、人民币元 第二节第二节 公司简介公司简
10、介和主要财务指标和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 起步股份有限公司 公司的中文简称 起步股份 公司的外文名称 Qibu Corporation Limited 公司的外文名称缩写 Qibu Co.Ltd.公司的法定代表人 孙兵 2022 年年度报告 6/242 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 张盛旺 吕盛雪 联系地址 浙江省湖州市吴兴区仁皇山街道555号湖盛大厦11楼 浙江省湖州市吴兴区仁皇山街道555号湖盛大厦11楼 电话 0572-2693037 0572-2693037 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册
11、地址 浙江青田县油竹新区侨乡工业园区赤岩3号 公司注册地址的历史变更情况 无 公司办公地址 浙江省湖州市吴兴区仁皇山街道555号湖盛大厦11楼 公司办公地址的邮政编码 313099 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 证券日报、证券时报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 ST起步 603557-六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称
12、 亚太（集团）会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市丰台区丽泽路 16 号院 3 号楼 20 层2001 签字会计师姓名 孙克山、李成龙 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 东兴证券股份有限公司 办公地址 北京市西城区金融大街 5 号新盛大厦 B 座12、15 层 签字的保荐代表人姓名 吴时迪、邓艳 持续督导的期间 法定持续督导期间为 2019 年 9 月 25 日-2021 年 12 月 31 日，报告期内对未使用完毕的募集资金相关事项继续履行持续督导责任。2022 年年度报告 7/242 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会
13、计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2022年 2021年 本期比上年同期增减(%)2020年 营业收入 351,484,640.35 1,050,068,514.10-66.53 773,372,454.71 扣除与主营业务无关的业务收入和不具备商业实质的收入后的营业收入 340,521,942.78 1,032,884,485.42-67.03 743,086,714.82 归属于上市公司股东的净利润-602,774,983.92-228,526,221.05 不适用-280,373,664.89 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-599,125,361.46-221
14、,524,726.54 不适用-334,098,591.39 经营活动产生的现金流量净额-10,539,672.35-603,976,133.63 不适用-88,100,176.71 2022年末 2021年末 本期末比上年同期末增减（%）2020年末 归属于上市公司股东的净资产 699,303,242.53 1,311,870,578.12-46.69 1,615,529,632.25 总资产 1,635,734,259.66 2,403,951,547.33-31.96 2,970,465,721.79 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2022年 2021年 本期比上年同期
15、增减(%)2020年 基本每股收益（元股）-1.2160-0.4607 不适用-0.5874 稀释每股收益（元股）-1.2160-0.4607 不适用-0.5874 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-1.2086-0.4466 不适用-0.7000 加权平均净资产收益率（%）-59.6711-15.2222 减少44.45个百分点-17.5523 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-59.3098-14.7559 减少44.55个百分点-20.9157 2022 年年度报告 8/242 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 八、八、境内外会计准则下会
16、计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2022 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位
17、：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 68,173,991.58 106,085,305.59 158,902,919.93 18,322,423.25 归属于上市公司股东的净利润-63,781,967.41-30,806,694.37-76,630,648.26-431,555,673.88 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-77,101,710.29-32,144,754.93-85,698,561.87-404,180,334.37 经营活动产生的现金流量净额 119,786,304
18、.21-59,973,852.43-49,477,779.43-20,874,344.70 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2022 年金额 附注（如适用）2021 年金额 2020 年金额 非流动资产处置损益-935,480.22 1,123,689.77 467,843.61 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 2,494,59
19、6.97 43,256,194.54 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 3,087,008.06 14,405,750.40 2022 年年度报告 9/242 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 269,445.35 1,337,503.81 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初至合并日的当期净损益 与
20、公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 -668,931.78 3,581,664.39 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-5
21、,477,063.17 -14,214,145.57-216,739.75 其他符合非经常性损益定义的损益项目 1,466,582.67 减：所得税影响额-1,121.39 2,333,718.93-9,232,561.21 少数股东权益影响额（税后）-337.73-3,808.15 合计-3,649,622.46 -7,001,494.51 53,724,926.50 2022 年年度报告 10/242 对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为
22、经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 报告期内，公司实现营业收入 35,148.46 万元，同比下降 66.53%；归属于上市公司股东的净利润-60,277.50 万元。公司在报告期内主要着力于完成以下几个方面的工作：1、加强品牌推广，打造优质加强品牌推广，打造优质品牌形象品牌形象 报告期内，公司始终坚持以用户为核心，以“专业爱孩子”的品牌理念为指导，持续推进ABCKIDS 品牌的专业化形
23、象打造。以品牌影响力提升为目标，借助媒体平台曝光量大的优势，精准定位目标消费人群，为品牌打开传播新局面，不断夯实并积极提升业内品牌地位和品牌形象。对自有 IP 爱宝的品牌化升级，向消费者传递童趣、健康、快乐的品牌个性。为满足不同消费者需求，公司开展多品类、多品牌、全渠道策略，进行全年龄段布局，逐步形成中国本土知名儿童鞋服品“ABC KIDS”、时尚运动生活品牌“EXR”、专注校园生态产业布局的“起步校服”等多品牌矩阵。2 2、拥抱科技，提升产品开发能力，强化产品定位、拥抱科技，提升产品开发能力，强化产品定位 ABC KIDS 是中国“童鞋品牌领导型品牌”，公司坚持以产品为载体，全力研发时尚、科
24、技、创新、舒适的专业儿童产品。公司始终坚持科技创新，以领先科技作为提升产品的核心动力。在童鞋领域，公司开发了“美好拥抱”、“甜甜圈”、“X 超级弯折”等六大核心科技。截止 2022 年 12 月 31 日，公司及其子公司共拥有 342 项有效专利，其中，发明专利 46 项，实用新型专利 195 项，外观设计专利 101 项。3 3、优化公司经营模式优化公司经营模式,以线上线下融合的新零售模式加快儿童产业的布局，提升全渠道销以线上线下融合的新零售模式加快儿童产业的布局，提升全渠道销售能力。售能力。公司新设立子公司浙江起步新零售有限公司，统筹负责公司的线上业务。同时加快整合线上线下营销能力，采用“
25、线上+线下”、“联营+代理”等多元运营模式进行渠道布局，加快儿童产业的布局。紧扣国内消费趋势，深入挖掘国内优质婴童销售渠道，快速扩大销售团队规模，提高线上线下导流能力，将新科技融合到公司业务中，利用线上端的数据获取和分析整合，从消费者偏好、价格合理度、引流方式等多方面分析市场数据，推进与主流电商平台的深入合作，打造互利共赢的良性循环，为消费者提供便捷有效的零售新模式，为公司利润增长助力。4 4、加强加强供应链管理供应链管理 2022 年年度报告 11/242 加强与供应商、物流商和经销商以及其他合作伙伴的供应链协同能力，稳固在产品供应、服务、结算条件、产品库存、物流仓储、新品研发等各方面持续共
26、赢的合作机制，共同提升供应链效率。5 5、挑战和挑战和困难困难仍存仍存 因 2020 年度内部控制被出具否定意见审计报告，公司股票于 2021 年 4 月被实施其他风险警示，截止目前，公司被实施的其他风险警示尚未解除，因此银行对公司的信贷仍然未能恢复。由于公司被银行抽贷，陷入流动性危机，公司在产品研发、品牌塑造和宣传、销售渠道建设、供应链管理等方面也受到了较大负面影响。2022 年，在国内外市场需求疲弱、原材料成本高企等因素的影响下，公司所处的服装行业运营压力显著加大，总体呈现了明显下滑的态势。公司线下门店的销售也出现了大幅下滑，经销商经营困难回款难，也造成了公司应收账款回款不及时。在拓展新的
27、经销商的过程中，公司未能严格按照经销商准入制度执行，导致新增的经销商存在商票未及时兑付、货款回款不及时等问题，对公司的经营造成了不利的影响。二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况（一）（一）行业所处的宏观环境和市场环境行业所处的宏观环境和市场环境 根据国家统计局发布的2022 年国民经济和社会发展统计公报（以下简称“公报”）数据显示，经初步核算，2022 年全年国内生产总值为 1,210,207 亿元，比上年增长 3.0%，国内经济总量实现新突破。2022 年全国社会消费品零售总额为 439,733 亿元,比上年下降 0.2%；全年限额以上单位商品销售额中，服装、鞋帽、针纺织
28、品类下降 6.5%。在人均可支配收入增长的情况下，出现了消费回落的现象。2022 年全年全国居民人均可支配收入 36,883 元，比上年增长5.0%，扣除价格因素，实际增长 2.9%；2022 年全年全国居民人均消费支出 24,538 元，比上年增长 1.8%，扣除价格因素，实际下降 0.2%。总体上，2022 年，居民消费需求略微保守，对于消费的态度表现得更为谨慎。公报还显示，2022 年全年出生人口 956 万人，低于 2021 年的 1,062 万人，同比下降9.98%；2022 年人口出生率为 6.77，相比 2021 年的 7.52下降了 0.75。2022 年，中国人口近 61 年
29、来首次出现人口负增长。近年来，新生人口出生率不断下降，人口老龄化进程加速，全国多地出台生育鼓励政策，以生育津贴、育儿补贴等现金支持为主，来支持刺激生育意愿。根据 Euromonitor Passport 的统计和预测，目前我国儿童服饰市场仍处于快速成长期，预期到 2025 年我国童鞋、童装市场分别达到 886 亿元、4,756 亿元。根据天猫发布的2023 天猫童装童鞋趋势洞察白皮书指出，在消费升级的推动下，中国家庭母婴支出也随之增长，年轻家庭母婴消费在家庭消费中的占比逐步攀升。白皮书显示，婴童服装是母婴行业最大消费品类，2022 年童装童鞋零售市场规模超过 3600 亿元，童装童鞋行业复苏趋
30、势良好。2022 年年度报告 12/242 综上所述，在宏观经济向好、居民收入水平不断提高的背景下，受市场环境反复的影响，居民消费显得略微保守，但随着整体市场的稳定放开，消费信心将逐渐恢复；面对人口出生率下降的现况，全国多地出台生育鼓励政策，减轻养育负担压力。随着育儿观念的变化，童装童鞋消费升级的趋势带动儿童服饰市场持续消费升级。国内儿童服饰行业仍处于快速增长的阶段，长期精耕、专注于儿童服饰的品牌，具有持续竞争的优势，有望在这个行业率先得到发展，进而使得行业集中度稳步提升。（二）公司所处行业的行业情况（二）公司所处行业的行业情况 1 1、多地政府出台生育鼓励政策，促进行业发展多地政府出台生育鼓
31、励政策，促进行业发展 生育鼓励政策是政府为应对人口老龄化和人口结构失衡所采取的措施之一。中共中央政治局于 2021 年 5 月 31 日审议通过了关于优化生育政策促进人口长期均衡发展的决定，其中提及实施“三胎”政策。后续相关政策大力推动生育政策与经济社会发展政策配套衔接，减轻家庭养育负担，降低生育成本，激发生育意愿。2022 年 8 月 16 日，国家卫健委发布关于进一步完善和落实积极生育支持措施的指导意见，提出要在优生优育服务、普惠托育、生育休假及待遇保障、住房税收、就业环境等方面综合施策、精准发力，实现适度生育水平、促进人口长期均衡发展。各地方政府积极落实了延长生育假期、发放育儿补贴等措施
32、。近期，深圳、杭州等多个城市都提出要为当地家庭发放育儿补贴，其中杭州面向三孩家庭一次性补助 2 万元。随着生育鼓励政策的陆续出台，多胎生育需求将得到释放，有望改善出生人口下行的趋势，随着新生儿年龄增长，儿童及青少年人口相应增多，儿童消费品行业如童装、童鞋将直接受益，同时家庭儿童消费的升级带动市场规模的增长，行业仍处于良好的发展态势。2 2、市场集中度较低，国外和本土品牌竞争加剧市场集中度较低，国外和本土品牌竞争加剧 当下我国儿童服饰行业市场集中度程度较低，仍表现为高度分散，单个品牌的市场占用率仍然有限。长期精耕、专注于儿童服饰的品牌，具有持续竞争的优势，已建立起品牌知名度和美誉度的品牌，有望在
33、这个行业率先得到发展。在运动风潮的影响下，无论是童装市场还是童鞋市场，吸引了诸多国际品牌的入驻，例如 NIKE、ADIDAS 等，国内一些运动品牌也纷纷加码布局童装童鞋业务，例如李宁、特步等。一、二线城市市场正在迎来新的品牌竞争阶段，在国潮的加持下，本土实力雄厚的品牌将与国际品牌抢占市场份额。3 3、市场同质化竞争激烈，强化品牌差异化、市场同质化竞争激烈，强化品牌差异化 当前，童装童鞋市场同质化竞争激烈，企业若想在行业竞争中脱颖而出，需实施差异化策略，打造核心竞争力。市场上存在各种类型的童装童鞋，这些童装或者童鞋在款式、颜色、材质等方面有很多相似之处，消费者难以区分不同品牌或厂家的产品。相较盲
34、目跟风的款式，独特的差异化风格更具有吸粉能力，新兴消费力量很难再为同质化买单，品牌需要不断创新和优化，从面料、设计、功能等方面加入创新元素，比如追求更加优质的面料和舒适的体验，结合当下潮流要素打造新的 IP 服饰等，以适应市场变化和满足消费者需求。4 4、注重下沉市场发展，低线城市消费者成为、注重下沉市场发展，低线城市消费者成为重点竞争对象重点竞争对象 2022 年年度报告 13/242 得益于国家城镇化发展策略，低线城市的经济发展在近年持续保持较高增长，虽然它们的整体经济体量仍无法达到一、二线发达城市的水平，但在近年却持续保持着较高的增长速度。在城镇化大潮中，大量农村人口迁往就近的低线城市，
35、生活环境、生活方式的改变带来了低线城市的消费升级需求。有别于一、二线城市，低线城市消费者在对品牌的认知和认同，对于信息和趋势的解读、对线上线下服务的选择和区分上，考虑的边界会更“模糊”，会受到更多“非常规”周边因素的影响。随着各大品牌在一、二线城市的饱和，纷纷选择下沉渠道，抢先布局空白市场，低线城市消费者的购买觉醒对儿童服饰市场规模的突破具有重要意义。5 5、线下渠道是品牌核心，线上电商成为趋势线下渠道是品牌核心，线上电商成为趋势 线下销售渠道仍是童装童鞋行业主要的销售方式，但是线上销售渠道渗透率持续增长。线下渠道仍然是童装童鞋行业的主阵地，因为线下渠道可以提供更好的购物体验，包括触摸、试穿、
36、感受面料等，更容易建立消费者的信任和忠诚度。在线下渠道中，实体店铺是品牌的核心，通过实体店铺来展示产品、推广品牌、提供售后服务等，比如购物中心是儿童服饰品牌重点布局渠道之一，可以有效满足儿童多种体验式购物需求。同时，线上渠道的发展也非常重要。目前诸多品牌通过社交媒体比如微信、微博、抖音等与消费者进行直接沟通，提高知名度和美誉度。另外，在淘宝、京东、天猫等知名电商平台上，可以提供多样化的促销活动、优惠政策等，吸引更多消费者的购买。同时，电商平台还可以提供更多的数据分析和营销支持，帮助品牌更好地了解消费者需求，优化销售策略。总的来说，线下渠道和线上渠道是相辅相成的，需要在两个渠道上同时下功夫，建立
37、起完善的销售网络，提高品牌的知名度和竞争力。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况（一）（一）公司业务公司业务 公司自 2009 年成立以来，一直专注于童鞋、童装和儿童服饰配饰等的设计、研发、组织生产和销售，主营业务未发生重大变化。公司产品主要定位于中端市场，面向 3-13 岁儿童。童鞋、童装及儿童服饰配饰方面，公司采用外协生产方式，主要产品为儿童皮鞋、运动鞋及各类儿童服装及服饰配饰。公司的产品品类、类型及款数情况如下：产品品类产品品类 产品类型产品类型 款数款数 童鞋 皮鞋、运动鞋等 每季 200-300 款 童装 T 恤、毛衫、衬衫、裤类、裙类、外套、套装、呢大衣、羽
38、绒服等 每季 200-300 款 配饰 包、帽类、袜类、内衣、泳装等配饰 每季 50-150 款（二）经营模式（二）经营模式 报告期内公司经营模式无重大变化。公司采取纵向一体化的业务模式，覆盖从商品企划、设计开发、组织生产到销售等各个环节，实现了对产业链各个环节直接、及时和有效的控制。2022 年年度报告 14/242 在业务链的前端，公司重视商品企划和产品研发，长期与国际知名流行趋势提供商开展合作，通过实地调研进行信息收集，分析下一年的流行趋势、开展产品主题策划，对产品进行系列主题定位。在业务链的中端和后端，公司通过高效产品供应体系和扁平化管理的销售体系打造出一条快速反应的供应链。将研发设计
39、迅速转化成产品，并通过遍布全国的终端零售网络进行销售，同时借助信息系统对终端零售信息进行采集，结合定期市场走访和调研等方式，即时了解销售情况和消费者偏好，与终端消费者形成有效互动，持续满足市场需求。1、设计及研发模式、设计及研发模式 公司采取自主研发方式，设立专门部门负责公司产品的企划、研究开发及设计工作；商品企划部门定期进行趋势研究，通过对品牌定位的解读和目标竞品的分析，制定并实施商品计划，跟踪产品的销售和库存，分析产品售罄率，提高公司货品营运效率；商品研发部门长期与国际国内知名流行趋势提供商 WGSN、POP 以及蝶讯网等合作，坚持以产品研发和创新为核心，为满足童鞋透气、减震、安全等多方面
40、需求，不断提升产品的舒适度和款式设计水平，将研发高品质、高性能的童鞋产品作为首要目标，为市场研发出舒适、安全、时尚的儿童服饰产品。2、生产模式、生产模式 公司采取订单生产模式，童鞋、童装及儿童服饰配饰采用外协生产方式。公司外协生产主要是 OEM 模式，OEM 模式下，公司与外协厂商签订成品采购合同，外协生产商按公司的设计样板，自行采购原材料、生产并提供产成品。公司推行全面质量管理，实施全过程质量控制。公司对产品质量控制措施贯穿产品从加工到入库的整个过程，在每一阶段均设立严格的质量控制措施，公司对产品内在品质控制的一般流程如下：环节环节 外协生产质量控制外协生产质量控制 供应商甄选阶段 对外协厂
41、商进行资质审核，制定外协工厂质量管理体系手册并建立供应商评估表，综合评估外协厂商开发技术能力、交期、质量及成本等管控措施 加工生产阶段 与外协厂商在采购合同中明确约定生产所执行的检测标准、工艺技术要求等规范性条款；外协厂商在批量生产前先进行小量生产试做，送交公司指定的检测机构按标准进行产品物性、化性等方面检测合格，方可投入批量生产；外协厂商由公司派驻品质控制人员进行质量管控 交货验收阶段 产品订单完成批量生产后，公司派驻外协厂商的品质控制人员对送货前的产品，按照一定比例进行现场开箱检验，检验合格后由驻厂品质控制人员开具合格的验货报告，方可送货 成品入库阶段 产品入库需携带装箱清单、验货报告、检
42、测报告等必备资料，质量管理中心的质检人员按一定比例进行最终入库检验；检验判定合格时，物流仓库办理成品入库手续，对确定为不符合质量标准或公司生产要求的产品，公司不予接收入库并要求其返工或退货 3、订货模式、订货模式 2022 年年度报告 15/242 为了充分满足各经销商的差异化需求，对产品合理备货，公司采取经销商集中向公司订货的模式，并通过订货流程的设计和协议条款执行。公司每年组织四季订货会，订货会一般在新一季产品推出 6 个月之前召开。4、采购模式、采购模式 公司设有供应链管理中心，负责制定公司各业务的供应链管理策略，负责协调和管理各事业部的供应商开发、管理、招标、采购和物资管理等相关工作。
43、通过询价比价原则、一致性原则和审计监督原则的采购原则，谨慎选择供应商，以实现在控制成本的前提下保证品质。5、销售模式、销售模式 公司目前采用经销和直营、线上和线下相结合的销售模式。对终端店铺采取统一标准化管理，在门店选址、空间形象设计、商品陈列和推广、销售分析、库存管理和导购培训等方面提供制度指导，保障公司在品牌推广、店铺形象建设、产品营销等方面的标准化实施。线上销售方面，公司与天猫、京东商城等电子商务平台均开展了合作，采取与线下店铺差异化的产品营销策略，从而使电商销售与线下实体网点销售相辅相成，相互促进，并结合新零售加速发展的趋势，通过网络直播、小程序等新零售工具，开辟新的业绩增长点。四、四
44、、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 1 1、较高的品牌影响力和认知度、较高的品牌影响力和认知度 经过多年的累积，公司的品牌影响力、市场竞争力逐渐增强，市场占有率处于行业前列，公司品牌风格得到市场广泛的认可。为满足不同细分市场下消费者的需求，公司实施多品牌策略，打造品牌矩阵，进行多年龄段的全面布局，品牌风格各具特色。“ABC KIDS”作为公司主力品牌，以丰富的产品种类和较高的性价比活跃在二、三线城市；“EXR”潮牌将时尚个性运动休闲合为一体，深受新生代年轻消费群体的喜爱。2 2、丰富的产品品类和卓越的品质、丰富的产品品类和卓越的品质 公司产品主要定位于 3-13 岁儿
45、童，产品线包含全季节各类儿童服饰产品，满足儿童服装和鞋子的多样化搭配需求。公司的童装产品包括 T 恤、裤类、毛衫、裙类、外套、羽绒服等；童鞋产品包括运动鞋、皮鞋等，同时公司还自主研发了如减震、稳定后跟杯等多功能的健康童鞋。公司童装和童鞋产品协同发展，丰富的产品线满足了消费者对儿童服饰产品的一站式购物需求。随着消费者对产品品质追求的提高和儿童鞋服国家标准的日趋严格，公司在青田和泉州等地设立童鞋研发生产基地，包括对原材料供应商和外协厂商进行资质审核并严谨评估、按照公司质量控制标准进行生产并设有生产部门品质部把控质量、验货及入库检验等，最大限度地保证了出厂产品的品质。3 3、深厚的行业积累和完善的管
46、理体系、深厚的行业积累和完善的管理体系 2022 年年度报告 16/242 通过多年在行业内稳步发展，公司培养了一支极具竞争力的核心团队。公司的核心管理层在服饰行业具备多年的从业经验，丰富的服饰研发、生产和销售经验，能准确抓住行业动态、把握行业发展方向，为公司的发展奠定基础。公司设计研发团队经过持续、长期的探索创新，对儿童服饰行业有深刻的认识和理解，具有丰富的品牌营销经验和准确把握流行趋势的能力，为公司的长期稳定发展提供了有力保障。公司积极引进和吸收国内外先进的企业管理经验，建立了科学、规范、成熟的企业管理模式。公司通过自行培养与外部引进，形成了一支经验丰富、积极进取的管理团队，在具有对儿童服
47、饰行业的认识理解与实践经验的同时，不断加强对现代化管理方法和经营实践的学习，完善公司管理体系，提升核心竞争力。4 4、多元的销售渠道和完善的销售网络布局、多元的销售渠道和完善的销售网络布局 公司经过多年的市场营销实践，已从一家区域性企业，发展成为全国性知名儿童服饰企业，逐步建立了以经销直营相结合、层次结构合理、分布范围广泛、线上线下互补为特征的终端零售网络。公司以经销网络为依托，截至 2022 年 12 月 31 日，一级经销商 15 家。公司产品主要通过经销商设立终端门店实现销售，基本覆盖全国 31 个省市自治区。成熟的经销网络体系和体量庞大的终端门店为公司业务的持续稳定发展奠定了良好基础。
48、为巩固原有市场占有率并进一步开拓市场，公司与天猫、京东等知名电商平台展开了良好合作，保障品牌销售渠道的稳定顺畅与快速响应。随着直营门店和电商等终端自营渠道的建立，公司多元化销售网络开始逐步成型，有助于增强公司综合抗风险能力。五、五、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 2022 年，公司主营业务未发生重大变化。公司实现营业收入 35,148.46 万元，较上年度下降 66.53%；归属于公司股东的净利润-60,277.50 万元；经营活动产生的现金流量净额-1,053.97 万元，较上年度增加 59,343.65 万元；2022 年末归属于母公司股东的所有者权益69,930.32 万元，较
49、上年末下降 46.69%。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种：人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 351,484,640.35 1,050,068,514.10-66.53 营业成本 233,181,560.76 726,213,419.23-67.89 销售费用 88,787,673.78 222,606,494.80-60.11 管理费用 87,800,131.60 78,446,858.33 11.92 财务费用 42,228,197.59 36,687,737.76 1
50、5.10 研发费用 18,889,374.10 21,496,456.61-12.13 经营活动产生的现金流量净额-10,539,672.35-603,976,133.63 不适用 投资活动产生的现金流量净额 57,789,658.31 295,223,789.00-80.43 筹资活动产生的现金流量净额-139,371,865.71-41,203,048.17 不适用 2022 年年度报告 17/242 营业收入变动原因说明：主要系宏观经济下行导致国内服装纺织行业的消费需求下降；线下实体门店人流量大幅下滑，门店销售收入同比大幅下降，公司下游的经销商经营困难；营业成本变动原因说明：主要系销售收