1、中國北京市西城區復興門內大街55號郵編：,www.icbc-55 Fuxingmennei Avenue,Xicheng District,Beijing,China Post Code:1001402021年 度 報 告2021年 度 報 告股份代號：1398公司簡介中 國 工 商 銀 行 成 立 於1984年1月1日。2005年10月28日，本行整體改制為股份有限公司。2006年10月27日，本行成功在上交所和香港聯交所同日掛牌上市。經過持續努力和穩健發展，本行已經邁入世界領先大銀行之列，擁有優質的客戶基礎、多元的業務結構、強勁的創新能力和市場競爭力。本行將服務作為立行之本，堅持以服務創造
2、價值，向全球969.1萬公司客戶和7.04億個人客戶提供全面的金融產品和服務。本行自覺將社會責任融入發展戰略和經營管理活動，在支持防疫抗疫、發展普惠金融、支持鄉村振興、發展綠色金融、支持公益事業等方面受到廣泛讚譽。本行始終聚焦主業，堅持服務實體經濟的本源，與實體經濟共榮共存、共擔風雨、共同成長；始終堅持風險為本，牢牢守住底線，不斷提高控制和化解風險的能力；始終堅持對商業銀行經營規律的把握與遵循，致力於打造百年老店；始終堅持穩中求進、創新求進，持續深化重點發展戰略，積極發展金融科技，加快數字化轉型；始終堅持專業專注，開拓專業化經營模式，鍛造 大行工匠。本行連續九年位列英國 銀行家 全球銀行100
3、0強和美國 福布斯 全球企業2000強榜單榜首、位列美國 財富 500強榜單全球商業銀行首位，連續六年位列英國Brand Finance全球銀行品牌價值500強榜單榜首。戰略目標：以習近平新時代中國特色社會主義思想為指導，堅持穩中求進總基調，貫徹新發展理念，推進治理體系和治理能力現代化建設，把中國工商銀行建設成為具有全球競爭力的世界一流現代金融企業。戰略內涵：堅持黨建引領、從嚴治理：堅持客戶至上、服務實體：堅持科技驅動、價值創造：堅持國際視野、全球經營：堅持轉型務實、改革圖強：堅持風控強基、人才興業：堅持和加強黨對金融工作的領導，深化治理體系和治理能力建設，提高決策科學性和治理有效性。堅守實體
4、經濟本源，致力於滿足人民群眾對金融服務的新期待新要求，全力打造第一個人金融銀行。積極運用兩個市場、兩種資源，完善國際化發展佈局和內涵，融入國家高水平對外開放新格局。與時俱進推進重點領域和關鍵環節改革，向轉型要空間，向改革要活力。強化底線思維，防治結合，守住資產質量生命線。加強人文關懷和企業文化建設，增強員工凝聚力。以金融科技賦能經營管理，為實體經濟、股東、客戶、員工和社會創造卓越價值。使命提供卓越金融服務服務客戶 回報股東成就員工 奉獻社會價值觀工於至誠 行以致遠誠信 人本 穩健 創新 卓越願景全面建設具有全球競爭力的世界一流現代金融企業，成為基業長青的銀行目錄釋義 42021年主要排名與獎項
5、 5重要提示 6公司基本情況簡介 7財務概要 8董事長致辭 12行長致辭 15討論與分析 19經濟金融及監管環境 19財務報表分析 21業務綜述 34公司金融業務 34個人金融業務 39資產管理業務 41金融市場業務 42金融科技 44互聯網金融 48網點建設 51服務提升 51人力資源管理與員工機構情況 52國際化經營 54綜合化經營及子公司管理 58主要控股子公司和參股公司情況 61風險管理 63資本管理 79展望 84資本市場關注的熱點問題 85股本變動及主要股東持股情況 91董事、監事及高級管理人員情況 102公司治理報告 112董事會報告 129監事會報告 133環境和社會責任 13
6、5重要事項 139組織機構圖 141審計報告及財務報告 142境內外機構名錄 307釋義4在本報告中，除文義另有所指外，下列詞語具有以下涵義：本行本集團中國工商銀行股份有限公司；或中國工商銀行股份有限公司及其子公司標準銀行標準銀行集團有限公司(Standard Bank Group Limited)財政部中華人民共和國財政部公司法中華人民共和國公司法公司章程中國工商銀行股份有限公司章程工銀阿根廷中國工商銀行（阿根廷）股份有限公司工銀阿拉木圖中國工商銀行（阿拉木圖）股份公司工銀安盛工銀安盛人壽保險有限公司工銀奧地利中國工商銀行奧地利有限公司工銀澳門中國工商銀行（澳門）股份有限公司工銀巴西中國工商
7、銀行（巴西）有限公司工銀秘魯中國工商銀行（秘魯）有限公司工銀標準工銀標準銀行公眾有限公司工銀國際工銀國際控股有限公司工銀加拿大中國工商銀行（加拿大）有限公司工銀金融工銀金融服務有限責任公司工銀科技工銀科技有限公司工銀理財工銀理財有限責任公司工銀倫敦中國工商銀行（倫敦）有限公司工銀美國中國工商銀行（美國）工銀馬來西亞中國工商銀行馬來西亞有限公司工銀莫斯科中國工商銀行（莫斯科）股份公司工銀墨西哥中國工商銀行（墨西哥）有限公司工銀歐洲中國工商銀行（歐洲）有限公司工銀瑞信工銀瑞信基金管理有限公司工銀泰國中國工商銀行（泰國）股份有限公司工銀投資工銀金融資產投資有限公司工銀土耳其中國工商銀行（土耳其）股份
8、有限公司工銀新西蘭中國工商銀行新西蘭有限公司工銀亞洲中國工商銀行（亞洲）有限公司工銀印尼中國工商銀行（印度尼西亞）有限公司工銀租賃工銀金融租賃有限公司國際財務報告準則國際會計準則理事會頒佈的 國際財務報告準則；國際財務報告準則 包括國際會計準則國務院中華人民共和國國務院匯金公司中央匯金投資有限責任公司ICBC Investments Argentina工銀投資（阿根廷）共同投資基金管理股份有限公司Inversora DiagonalInversora Diagonal股份有限公司人民銀行中國人民銀行社保基金理事會全國社會保障基金理事會上交所上海證券交易所香港交易所香港交易及結算所有限公司香港聯
9、交所香港聯合交易所有限公司香港 上市規則香港聯合交易所有限公司證券上市規則香港 證券及期貨條例中國香港特別行政區法例第571章 證券及期貨條例中國會計準則財政部頒佈的企業會計準則中國銀保監會中國銀行保險監督管理委員會中國證監會中國證券監督管理委員會資本辦法2012年6月頒佈的 商業銀行資本管理辦法（試行）資管新規人民銀行、中國銀保監會、中國證監會、國家外匯管理局於2018年聯合發佈的 關於規範金融機構資產管理業務的指導意見 及相關規定2021年主要排名與獎項5二零二一年度報告（H股）香港 財資 雜誌新加坡 亞洲銀行家 雜誌中國最佳銀行中國最佳債券承銷商中國最佳保險託管銀行亞太區最佳現金管理銀行
10、亞太區最佳人民幣清算銀行中國最佳大型託管銀行中國最佳銀行香港 金融亞洲 雜誌美國 環球金融 雜誌全國數據管理能力成熟度（DCMM）最高等級5級認證全球新興市場最佳銀行亞太區最佳銀行中國最佳銀行中國最佳公司銀行中國電子信息行業聯合會Brand Finance中國品牌建設促進會連續六年位列全球銀行業品牌價值500強第六次位列中國企業品牌價值榜中國銀行業協會2021年陀螺評價體系全國性商業銀行第 名第 名第 名財富 雜誌連續九年位列世界500強 全球商業銀行銀行家 雜誌連續九年位列全球銀行1000強福布斯 雜誌連續九年位列全球企業2000強第 名第 名第 名中國人民銀行金融科技發展獎特等獎智慧銀行生
11、態建設工程（ECOS）重要提示6中國工商銀行股份有限公司董事會、監事會及董事、監事、高級管理人員保證年度報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並承擔個別和連帶的法律責任。2022年3月30日，本行董事會審議通過了 2021年度報告 正文及摘要。會議應出席董事14名，親自出席13名，委託出席1名，努特韋林克董事委託梁定邦董事出席會議並代為行使表決權。本行按中國會計準則和國際財務報告準則編製的2021年度財務報告已經德勤華永會計師事務所（特殊普通合夥）和德勤關黃陳方會計師行分別根據中國和國際審計準則審計，並出具標準無保留意見的審計報告。本行董事會建議派發2021年度普通
12、股現金股息，每10股人民幣2.933元（含稅）。該分配方案將提請2021年度股東年會批准。本行不實施資本公積金轉增股本。中國工商銀行股份有限公司董事會二二二年三月三十日本行法定代表人陳四清、主管財會工作負責人廖林及財會機構負責人劉亞干保證年度報告中財務報告的真實、準確、完整。本報告包含若干對本行財務狀況、經營業績及業務發展的前瞻性陳述。這些陳述乃基於現行計劃、估計及預測而作出，與日後外部事件或本集團日後財務、業務或其他表現有關，可能涉及的未來計劃並不構成本行對投資者的實質承諾，故投資者及相關人士均應當對此保持足夠的風險認識，並且應當理解計劃、預測與承諾之間的差異。本行面臨的主要風險是信用風險、
13、市場風險、銀行賬簿利率風險、流動性風險、操作風險、聲譽風險和國別風險。本行積極採取措施，有效管理各類風險，具體情況請參見 討論與分析 風險管理 部分。（本報告分別以中、英文兩種文字編製，在對兩種文本的理解上發生歧義時，以中文文本為準。）公司基本情況簡介7二零二一年度報告（H股）法定中文名稱中國工商銀行股份有限公司（簡稱 中國工商銀行）法定英文名稱INDUSTRIAL AND COMMERCIAL BANK OF CHINA LIMITED（縮寫 ICBC）法定代表人陳四清註冊和辦公地址中國北京市西城區復興門內大街55號郵政編碼：100140聯繫電話：86-10-66106114業務諮詢及投訴電
14、話：86-95588網址：,www.icbc-香港主要運營地點中國香港中環花園道3號中國工商銀行大廈33樓授權代表廖林、官學清董事會秘書、公司秘書官學清聯繫地址：中國北京市西城區復興門內大街55號聯繫電話：86-10-66108608傳真：86-10-66107571電子信箱：信息披露報紙中國證券報上海證券報證券時報證券日報披露A股年度報告的上海證券交易所網站網址披露H股年度報告的香港交易所 披露易 網址www.hkexnews.hk法律顧問中國內地北京市金杜律師事務所中國北京市朝陽區東三環中路1號1幢環球金融中心辦公樓東樓1718層北京市海問律師事務所中國北京市朝陽區東三環中路5號財富金融中
15、心20層中國香港安理國際律師事務所中國香港中環交易廣場第三座9樓富而德律師事務所中國香港鰂魚涌華蘭路18號港島東中心55樓股份登記處A股中國證券登記結算有限責任公司上海分公司中國上海市浦東新區楊高南路188號電話：86-4008058058H股香港中央證券登記有限公司中國香港灣仔皇后大道東183號合和中心17M樓電話：852-28628555傳真：852-28650990本年度報告備置地點本行董事會辦公室股票上市地點、簡稱和代碼A股上海證券交易所股票簡稱：工商銀行股票代碼：601398H股香港聯合交易所有限公司股票簡稱：工商銀行股份代號：1398境內優先股上海證券交易所證券簡稱：工行優1證券代
16、碼：360011證券簡稱：工行優2證券代碼：360036境外優先股香港聯合交易所有限公司股票簡稱：ICBC 20USDPREF股份代號：4620審計師名稱、辦公地址國內審計師德勤華永會計師事務所（特殊普通合夥）中國上海市黃浦區延安東路222號30樓簽字會計師：吳衛軍、曾浩國際審計師德勤關黃陳方會計師行中國香港金鐘道88號太古廣場一座35樓財務概要8公司客戶969.1萬增加 104.8萬戶個人客戶7.04億增加 2,341萬戶營業網點 15,767個自助銀行24,145個一級資本淨額單位：億元人民幣資本充足率不良貸款率1.42%成本收入比淨利潤單位：億元人民幣客戶貸款及墊款總額單位：億元人民幣3
17、,5023,502 億元人民幣3,1773,134202120202019206,672206,672 億元人民幣186,243167,613202120202019下降 0.16個百分點18.02%26.36%32,413.64 資產總額單位：億元人民幣客戶存款單位：億元人民幣351,714351,714 億元人民幣333,451301,094202120202019264,418264,418 億元人民幣251,347229,777202120202019財 務 概 要9二零二一年度報告（H股）（本年度報告所載財務數據及指標按照國際財務報告準則編製，除特別說明外，為本行及本行所屬子公司合併
18、數據，以人民幣列示。）財務數據20212020201920182017全年經營成果（人民幣百萬元）利息淨收入690,680646,765632,217593,677522,078手續費及佣金淨收入133,024131,215130,573124,394139,625營業收入860,880800,075776,002725,121675,654營業費用236,227206,585207,776194,203186,194資產減值損失202,623202,668178,957161,594127,769營業利潤422,030390,822389,269369,324361,691稅前利潤424,8
19、99392,126391,789372,413364,641淨利潤350,216317,685313,361298,723287,451歸屬於母公司股東的淨利潤348,338315,906312,224297,676286,049經營活動產生的現金流量淨額360,8821,557,616481,240529,911770,864金融科技人員259.87金融科技投入單位：億元人民幣2,454 億美元市值單位：人民幣元每10股派息金額（含稅）2019202020212.933 元人民幣2.6282.9332.6603.5 萬增加 21.68財 務 概 要1020212020201920182017
20、於報告期末（人民幣百萬元）資產總額35,171,38333,345,05830,109,43627,699,54026,087,043客戶貸款及墊款總額20,667,24518,624,30816,761,31915,419,90514,233,448公司類貸款12,194,70611,102,7339,955,8219,418,8948,936,864個人貸款7,944,7817,115,2796,383,6245,636,5744,945,458票據貼現527,758406,296421,874364,437351,126貸款減值準備(1)603,983531,161478,730413,
21、177340,482投資9,257,7608,591,1397,647,1176,754,6925,756,704負債總額31,896,12530,435,54327,417,43325,354,65723,945,987客戶存款26,441,77425,134,72622,977,65521,408,93419,562,936公司存款13,331,46312,944,86012,028,26211,481,14110,705,465個人存款12,497,96811,660,53610,477,7449,436,4188,568,917其他存款250,349261,389234,852268,
22、914288,554應計利息361,994267,941236,797222,461同業及其他金融機構存放和拆入款項2,921,0292,784,2592,266,5731,814,4951,706,549歸屬於母公司股東的權益3,257,7552,893,5022,676,1862,330,0012,127,491股本356,407356,407356,407356,407356,407核心一級資本淨額(2)2,886,3782,653,0022,457,2742,232,0332,030,108一級資本淨額(2)3,241,3642,872,7922,657,5232,312,1432,1
23、10,060總資本淨額(2)3,909,6693,396,1863,121,4792,644,8852,406,920風險加權資產(2)21,690,34920,124,13918,616,88617,190,99215,902,801每股計（人民幣元）每股淨資產(3)8.157.486.936.305.73基本每股收益0.950.860.860.820.79稀釋每股收益0.950.860.860.820.79信用評級標普(S&P)(4)AAAAA穆迪(Moodys)(4)A1A1A1A1A1註：(1)為以攤餘成本計量的客戶貸款及墊款和以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的客戶貸款及墊款的減
24、值準備之和。(2)根據 資本辦法 計算。(3)為期末扣除其他權益工具後的歸屬於母公司股東的權益除以期末普通股股本總數。(4)評級結果為長期外幣存款評級。財務數據（續）財 務 概 要11二零二一年度報告（H股）財務指標20212020201920182017盈利能力指標（%）平均總資產回報率(1)1.021.001.081.111.14加權平均權益回報率(2)12.1511.9513.0513.7914.35淨利息差(3)1.921.972.122.202.10淨利息收益率(4)2.112.152.302.362.22風險加權資產收益率(5)1.681.641.751.811.89手續費及佣金淨
25、收入比營業收入15.4516.4016.8317.1520.67成本收入比(6)26.3624.7625.7925.7126.45資產質量指標（%）不良貸款率(7)1.421.581.431.521.55撥備覆蓋率(8)205.84180.68199.32175.76154.07貸款撥備率(9)2.922.852.862.682.39資本充足率指標（%）核心一級資本充足率(10)13.3113.1813.2012.9812.77一級資本充足率(10)14.9414.2814.2713.4513.27資本充足率(10)18.0216.8816.7715.3915.14總權益對總資產比率9.318
26、.738.948.478.21風險加權資產佔總資產比率61.6760.3561.8362.0660.96註：(1)淨利潤除以期初及期末總資產餘額的平均數。(2)根據中國證監會 公開發行證券的公司信息披露編報規則第9號 淨資產收益率和每股收益的計算及披露（2010年修訂）的規定計算。(3)平均生息資產收益率減平均計息負債付息率。(4)利息淨收入除以平均生息資產。(5)淨利潤除以期初及期末風險加權資產的平均數。(6)營業費用（扣除稅金及附加）除以營業收入。(7)不良貸款餘額除以客戶貸款及墊款總額。(8)貸款減值準備餘額除以不良貸款餘額。(9)貸款減值準備餘額除以客戶貸款及墊款總額。(10)根據 資
27、本辦法 計算。分季度財務數據20212020（人民幣百萬元）一季度二季度三季度四季度一季度二季度三季度四季度營業收入214,120212,286217,489216,985206,187196,159197,901199,828歸屬於母公司股東的淨利潤85,73077,74388,34896,51784,49464,29679,88587,231經營活動產生的現金流量淨額612,669(235,123)588,904(605,568)1,907,890(34,157)146,709(462,826)董事長致辭12董事長陳四清董 事 長 致 辭13二零二一年度報告（H股）2021年是中國共產黨成
28、立100週年，在黨和國家歷史上具有里程碑意義。本行堅持以習近平新時代中國特色社會主義思想為指導，認真貫徹落實黨中央、國務院決策部署，堅持穩中求進工作總基調，堅持 48字 工作思路，立足新發展階段，貫徹新發展理念，主動服務和融入新發展格局，統籌疫情防控、金融保障與經營發展，在助力經濟高質量發展的基礎上，奮力推動自身高質量發展，在建黨百年之際交出一份成色十足的工行答卷。堅持心懷 國之大者，全力服務高質量發展。認真對標新發展格局和 十四五 開局要求，落實宏觀政策導向，推動投融資質量、規模、節奏、價格實現高水平協調。持續深化重點領域和薄弱環節金融服務，製造業、科創、綠色等領域信貸規模保持市場領先，普惠
29、貸款增幅靠前。助力共同富裕邁出新步伐，設立服務鄉村振興專門機構，推出 興農通 品牌，對中小微企業和困難行業的紓困幫扶效果顯著。加強全球服務協同，積極助推高水平對外開放和共建 一帶一路 高質量發展。堅決做好疫情防控、能源保供、防汛抗洪等金融保障，有力展現大行擔當。堅持樹牢底線思維，全力推動高質量風控。堅持未雨綢繆、見微知著、亡羊補牢、舉一反三，健全全面風險管理體系，助力維護經濟金融穩定大局。注重 一盤棋 謀劃、一本賬 管理，完善全鏈條的風險識別、預警和處置機制，統籌抓好傳統和新興、表內和表外、境內和境外、線上和線下等各類風險防控。強化全口徑信用風險管理，加大資產質量攻堅力度，持續提升風險資產經營
30、能力，不良貸款率、逾期貸款率同步改善。密切關注金融市場波動，堅持穩健交易策略，嚴格控制風險敞口，實現市場風險水平總體平穩。堅持增強改革擔當，全力實施高質量攻堅。聚焦完善治理體系、提升治理能力，深入推進黨的領導與公司治理有機融合。推動 揚長、補短、固本、強基 佈局紮實落地，第一個人金融銀行、外匯業務首選銀行、重點區域競爭力提升、城鄉聯動發展等戰略實施不斷取得新突破。加快全行數字化轉型，智慧銀行生態建設工程(ECOS)獲評人民銀行金融科技發展特等獎，數據管理能力獲得工信部最高評級。全力服務進博會、廣交會、服貿會和消博會，發起成立中歐企業聯盟，推動 一帶一路 銀行間常態化合作機制(BRBR)向縱深發
31、展。主動參與綠色金融國際治理，成功發出 氣候友好銀行北京倡議。本行全力推動新發展規劃開局起勢，各重點戰略、重點任務實施蹄疾步穩、成效初彰，全年主要經營指標表現出色，強、優、大 的工行特徵更加明顯。強 的基礎進一步築牢。資本實力進一步增強，資本充足率超過18%，位居全球大型銀行前列。撥備餘額突破6,000億元，撥備覆蓋率七年來首次回升至200%以上。連續九年位居福布斯 全球企業2000強和英國 銀行家 全球銀行1000強榜首。董 事 長 致 辭14優 的質態進一步提升。經營效率持續改善，資產回報率(ROA)、資本回報率(ROE)分別達到1.02%和12.15%。經過精細管理、內部挖潛，淨利息收益
32、率(NIM)變動同業較優。成本收入比為26.36%，保持全球大型銀行較低水平。大 的優勢進一步鞏固。資產規模超過35萬億元，營業收入突破8,600億元，淨利潤超過3,500億元，同業領先優勢繼續夯實，資產、資本、存款、貸款保持全球第一，市值和分紅總額為國內同業第一。我謹代表董事會，衷心感謝社會各界對中國工商銀行的關心幫助，衷心感謝監事會的有效監督、管理層和全體幹部員工的付出與貢獻。基於良好的業績，本行董事會建議派發2021年普通股股息每10股2.933元人民幣，將提交股東大會審議。經過一年的實踐，本行深化了對做好金融工作的認識。要始終堅持黨建引領，牢牢把握金融工作正確方向，堅持以人民為中心，落
33、實好金融服務實體經濟的天職；始終樹牢正確的業績觀，堅定不移走質量第一、效率優先、創新引領的內涵式發展道路，着力做強做優做大；始終堅持底線思維，主動防範化解風險，推動實現高質量發展和高水平安全的動態平衡；始終做到擔當作為，注重通過改革破解發展難題，堅定不移走中國特色金融發展之路。當前，世紀疫情和百年變局相互交織，全球政治經濟格局加速演化，地緣政治衝突導致連鎖反應，對全球金融、能源、交通、供應鏈穩定等造成衝擊，外部環境更趨複雜嚴峻，全球銀行經營面臨新挑戰。中國經濟長期向好的基本面不會改變，具有強大的韌性和活力。隨着新發展格局加快構建、各項宏觀政策全面落地，中國經濟穩健增長和高質量發展的動能正在全面
34、激活，國內銀行業發展面臨良好環境。2022年，本行將堅持以習近平新時代中國特色社會主義思想為指導，堅持穩中求進工作總基調，落實好穩字當頭要求，助力實現宏觀經濟 穩 的目標；進一步提升對實體經濟的服務質效，助力高質量發展取得更多 進 的成效；以中央巡視反饋問題整改為帶動，推動各項改革措施落地見效，切實做好 改 的答卷，以建設中國特色世界一流現代金融企業的實際行動和優異成績，迎接黨的二十大勝利召開！董事長：陳四清二二二年三月三十日行長致辭15二零二一年度報告（H股）行長廖林行 長 致 辭162021年，面對複雜嚴峻的外部環境，本行認真貫徹黨中央、國務院決策部署，堅持48字 工作思路，立足新發展階段
35、，完整、準確、全面貫徹新發展理念，積極服務和融入新發展格局，統籌疫情防控和金融工作，全力落實 三項任務，取得了穩中有進、進中提質的優異業績，新規劃實施起勢見效，高質量發展邁出堅實步伐。全年集團實現營業收入8,609億元，比上年增長7.6%；撥備前利潤6,275億元，比上年增長5.5%；淨利潤3,502億元，比上年增長10.2%。平均總資產回報率、加權平均權益回報率均高於上年；資本充足率18.02%。不良貸款率1.42%，較上年末下降0.16個百分點。撥備覆蓋率逐季提高至205.84%。這些指標，充分體現了價值創造、市場地位、風險管控、資本約束的統籌平衡，彰顯了本行的高質量發展質態和強勁發展韌性
36、。這種韌性，源自於我們堅守金融初心使命，持續提升服務實體經濟質效。本行圍繞跨週期和逆週期調節部署，落實 六穩六保 要求，統籌安排投融資的總量、節奏和結構，不斷提升金融服務的適應性、競爭力、普惠性，更好滿足實體經濟和人民群眾多樣化的金融需求。境內人民幣貸款新增2.12萬億元，同比多增2,433億元，增量創同期新高；債券投資淨增7,632億元，餘額繼續保持同業第一。投向實體經濟重點領域和薄弱環節資金精準直達。投向製造業貸款增加3,197億元，其中中長期貸款增加2,427億元。優化科創金融服務模式，國家重點支持的高新技術領域貸款餘額突破萬億元。積極推動綠色低碳轉型，綠色貸款增長34.4%，總量突破2
37、.4萬億元。大力發展數字普惠和供應鏈金融，推動小微貸款增量擴面；推出工銀 興農通 品牌，拓展金融支持鄉村振興的廣度和深度，普惠貸款全年增長超過50%。這種韌性，源自於我們堅決築牢風控底線，持續增強防範化解風險能力。本行堅持統籌發展和安全，遵循 管住人、看住錢、扎牢制度防火牆 要求，從 主動防、智能控、全面管 集成發力，打造全面風險管理體系 升級版。強化制度執行，授信審批新規在境內機構全面落地。深入開展資產質量攻堅，系統排查和治理重點領域、重點客戶風險，加大不良貸款清收處置力度。逾期率、逾期額、剪刀差持續下降。超額完成理財存量壓降任務。嚴密防範市場風險，抓實氣候風險、模型風險等新興風險管控。全面
38、提升內控案防有效性。強化客戶投訴治理，取得階段性明顯成效。行 長 致 辭17二零二一年度報告（H股）這種韌性，源自於我們堅定深化轉型創新，持續激發經營活力增長動力。本行對標十四五 規劃，啓動實施新規劃，紮實推進揚長、補短、固本、強基 四大佈局，深化實施個人金融、外匯業務、重點區域、城鄉聯動戰略，積極培育和塑造高質量發展新優勢。有序推進資產管理、私人銀行、銀行卡等業務經營轉型，全面提升服務能級。數字化轉型提速提效，科技與業務融合程度不斷加深。聚焦民生保障領域，大力打造智慧政務、智慧社保、智慧教育等服務場景。政務、產業、消費(GBC)協同動能進一步增強，資金承接、客戶織網補網等基礎性工作成效逐步顯
39、現。個人客戶總量突破7億戶，對公客戶達969萬戶，大中小微客戶協調的客戶生態體系不斷完善，高質量發展基礎得到夯實。2022年將召開黨的二十大，是黨和國家事業發展進程中十分重要的一年。本行將深入貫徹黨中央、國務院決策部署，堅持穩中求進工作總基調，按照 48字 工作思路，在廣大股東和社會各界的信任支持下，突出主責主業，加強守正創新，聚焦 行動、落實、推進，持續實施 揚長、補短、固本、強基 四大佈局，推動新規劃中期突破，加快具有中國特色的世界一流現代金融企業建設，走好中國特色金融發展之路，以服務新發展格局、推進高質量發展的實際行動，迎接黨的二十大勝利召開。行長：廖林二二二年三月三十日18監事長黃良波
40、討論與分析19二零二一年度報告（H股）經濟金融及監管環境專項債管理，完善常態化財政資金直達機制。持續加大科技、民生投入，穩定產業鏈和供應鏈。推進城鄉區域協調發展，支持鞏固脫貧攻堅成果同鄉村振興有效銜接。穩健的貨幣政策靈活精準、合理適度。人民銀行綜合運用降準和結構性政策等多種工具保持流動性合理充裕。創設碳減排支持工具，推出煤炭清潔高效利用專項再貸款，用好支農支小再貸款和兩項直達工具等，加強對科技創新、製造業、小微企業、綠色發展等重點領域支持。發揮貸款市場報價利率(LPR)作用，推動企業綜合融資成本穩中有降，優化存款利率自律上限的確定方式，提高商業銀行存款利率自主定價的自由度和精準度，促進行業有序
41、競爭。深化匯率市場化改革，保持人民幣匯率彈性。2021年，全球經濟總體復蘇，但下半年受疫情衝擊、能源短缺、供應鏈瓶頸等因素影響，經濟復蘇動能邊際放緩，通脹水平走高。主要發達經濟體貨幣政策轉向加快，國際金融市場波動加大。中國經濟持續穩定恢復。2021年，國內生產總值(GDP)同比增長8.1%，社會消費品零售總額同比增長12.5%，固定資產投資（不含農戶）同比增長4.9%，規模以上工業增加值同比增長9.6%，貨物貿易進出口總值（人民幣計價）同比增長21.4%，居民消費價格指數(CPI)同比溫和上漲0.9%。積極的財政政策提質增效。深入推進財稅體制改革，落實減稅降費政策，優化地方政府討 論 與 分
42、析20監管政策支持高質量發展。房地產貸款集中度管理、綠色金融 評價 方案、教育 雙減意見、規範互聯網平台經濟發展辦法等頒佈實施，在促發展中防風險、防壟斷。宏觀審慎政策指引（試行）商業銀行監管評級辦法系統重要性銀行附加監管規定（試行）等陸續出台，提升銀行風險管理能力和穩健經營水平。銀行保險機構公司治理準則 等規定出台，加強股東股權監管，規範董事監事履職行為。養老理財產品開展試點，完善轉股型資本債券相關制度，支持中小銀行補充資本。金融體系運行平穩。2021年末，廣義貨幣 供 應 量(M2)餘 額238.3萬 億 元，同 比 增 長9.0%。社會融資規模存量314.1萬億元，同比增長10.3%。人民
43、幣貸款餘額192.7萬億元，同比增長11.6%。人民幣存款餘額232.3萬億元，同比增長9.3%。債券市場發行各類債券61.4萬億元，同比增長7.8%。股票市場指數震蕩上行，上證綜指和深證成指比上年末分別上漲4.8%和2.7%。人民幣對美元匯率中間價為6.3757元，比上年末升值2.3%。商業銀行資產規模平穩增長，資產質量繼續優化，風險抵補能力增強，利潤保持穩健，全球競爭力穩步提升。2021年末，商業銀行本外幣總資產288.6萬億元，同比增長8.6%；不良貸款餘額2.8萬億元，不良貸款率1.73%，撥備覆蓋率196.9%；資本充足率15.13%。其中大型商業銀行本外幣總資產138.4萬億元，佔
44、比48.0%；不良貸款餘額1.1萬億元，不良貸款率1.37%，撥備覆蓋率239.2%；資本充足率17.29%。2021年英國 銀行家 全球銀行1000強榜單中，六家國有大型商業銀行均位列前15強。2021年，工 商 銀 行 紮 實 推 進 揚 長、補短、固本、強基 戰略佈局，強化 三比三看三提高 工作方法，取得了穩中有進、進中提質的經營成果。規模優勢不斷鞏固，資產規模、綠色貸款、戰略性新興產業貸款、製造業貸款餘額和存款餘額均居同業首位。盈利能力不斷增強，收入規模、利潤總量均保持同業領先。資產質量持續夯實，風險抵補能力不斷增強。國際影響力保持優勢，連續九年位列英國 銀行家 全球銀行1000強和美
45、國 福布斯 全球企業2000強榜單榜首、位列美國 財富 500強榜單全球商業銀行首位。討 論 與 分 析21二零二一年度報告（H股）財務報表分析利潤表項目分析2021年，面對複雜嚴峻的經營環境，本行保持良好經營質態，不斷提升金融服務質效，平衡協調可持續發展能力進一步提升。年度實現淨利潤3,502.16億元，比上年增加325.31億元，增長10.2%，平均總資產回報率1.02%，加權平均權益回報率12.15%。營業收入8,608.80億元，增長7.6%，其中，利息淨收入6,906.80億元，增長6.8%，非利息收入1,702.00億元，增長11.0%。營業費用2,362.27億元，增長14.3%
46、，成本收入比26.36%。計提資產減值損失2,026.23億元。所得稅費用746.83億元，增長0.3%。利潤表主要項目變動人民幣百萬元，百分比除外項目2021年2020年增減額增長率（%）利息淨收入690,680646,76543,9156.8非利息收入170,200153,31016,89011.0營業收入860,880800,07560,8057.6減：營業費用236,227206,58529,64214.3減：資產減值損失202,623202,668(45)(0.0)營業利潤422,030390,82231,2088.0分佔聯營及合營企業收益2,8691,3041,565120.0稅前
47、利潤424,899392,12632,7738.4減：所得稅費用74,68374,4412420.3淨利潤350,216317,68532,53110.2歸屬於：母公司股東348,338315,90632,43210.3非控制性權益1,8781,779995.621 利潤表項目分析 利息淨收入 利息收入 利息支出 非利息收入 營業費用 資產減值損失 分佔聯營及合營企業收益 所得稅費用 地理區域信息概要27 資產負債表項目分析 資產運用 負債 股東權益 表外項目33 現金流量表項目分析33 按境內外會計準則編製的 財務報表差異說明討 論 與 分 析22利息淨收入2021年，利息淨收入6,906.
48、80億元，比上年增加439.15億元，增長6.8%，佔營業收入的80.2%。利息收入11,622.18億元，增加696.97億元，增長6.4%；利息支出4,715.38億元，增加257.82億元，增長5.8%。淨利息差和淨利息收益率分別為1.92%和2.11%，分別比上年下降5個基點和4個基點，主要原因是本行持續讓利實體經濟，進一步降低企業融資成本。生息資產平均收益率和計息負債平均付息率人民幣百萬元，百分比除外2021年2020年項目平均餘額利息收入支出平均收益率付息率（%）平均餘額利息收入支出平均收益率付息率（%）資產客戶貸款及墊款19,996,414832,1364.1617,979,40
49、9766,4074.26投資7,999,530262,8273.297,223,638243,5453.37存放中央銀行款項(2)2,888,38142,0271.462,848,54342,0221.48存放和拆放同業及其他金融機構款項(3)1,772,52225,2281.422,003,88240,5472.02總生息資產32,656,8471,162,2183.5630,055,4721,092,5213.64非生息資產2,659,8952,865,115資產減值準備(574,932)(506,316)總資產34,741,81032,414,271負債存款24,477,111397,6
50、251.6222,670,373364,1731.61同業及其他金融機構存放和拆入款項(3)3,287,91744,3871.352,938,12951,4771.75已發行債務證券1,072,66729,5262.751,028,92930,1062.93總計息負債28,837,695471,5381.6426,637,431445,7561.67非計息負債1,991,9282,114,998總負債30,829,62328,752,429利息淨收入690,680646,765淨利息差1.921.97淨利息收益率2.112.15註：(1)生息資產和計息負債的平均餘額為每日餘額的平均數，非生息資