1、 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 1 深圳市金新农饲料股份有限公司深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告年年度报告 2016 年年 04 月月 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责
2、人陈俊海、主管会计工作负责人刘阳及会计机构负责人公司负责人陈俊海、主管会计工作负责人刘阳及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)李燕萍声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李燕萍声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 3 重大风险提示重大风险提示 一、主要原材料价格大幅波动、动物疫病、食品安全等传导给公司的经营风险一、主要原材料价格大幅波动、动物疫病、食品安全等传导给公司的经营风险 我国主要大宗饲料原材料的市场价格受到国内外多种因素的
3、综合影响（包括现货价、期货市场、人民币汇率、国家收储政策等等），下游受到动物疫病及养殖环境的影响，食品安全正在威胁着人类健康，从而也影响到饲料与养殖行业的稳定发展。公司通过多种采购途径、多种采购手段增强采购能力，通过进一步加强产品的技术研发投入，提高产品定价能力。以稳定公司的经营业绩，化解经营风险。我国主要大宗饲料原材料的市场价格受到国内外多种因素的综合影响（包括现货价、期货市场、人民币汇率、国家收储政策等等），下游受到动物疫病及养殖环境的影响，食品安全正在威胁着人类健康，从而也影响到饲料与养殖行业的稳定发展。公司通过多种采购途径、多种采购手段增强采购能力，通过进一步加强产品的技术研发投入，提
4、高产品定价能力。以稳定公司的经营业绩，化解经营风险。二、因对外投资活动而产生的业绩下降、商誉减值带来的风险二、因对外投资活动而产生的业绩下降、商誉减值带来的风险 近两年来公司加大了对外投资活动，在经营过程中可能会遇到因投资效果未达预期，造成业绩下降的风险，因重大资产重组目标公司业绩未达到预期而造成的商誉减值的风险。针对这些风险，公司采取完善法人治理结构，严格按照公司章程规定审议所有对外投资活动；规范内部决策机制，建立投资项目的后续管理流程和制度，以进一步规避经营过程中产生的财务风险。近两年来公司加大了对外投资活动，在经营过程中可能会遇到因投资效果未达预期，造成业绩下降的风险，因重大资产重组目标
5、公司业绩未达到预期而造成的商誉减值的风险。针对这些风险，公司采取完善法人治理结构，严格按照公司章程规定审议所有对外投资活动；规范内部决策机制，建立投资项目的后续管理流程和制度，以进一步规避经营过程中产生的财务风险。三、因业务规模进一步扩大产生的管理风险三、因业务规模进一步扩大产生的管理风险 随着公司业务板块的不断增多，公司可能会遇到因企业文化的融合、员工人数增多、分子公司数量进一步扩大、业务规模增长过快产生的管理风险，这些风险可能导致公司的管理效率降低、管理成本和各项费用增大。为此，公司应加强核心管理层、中高级管理人员的培训，以提升员工特别是干部队伍的综合素质，按照公司既定的战略要求建立完善的
6、组织结构和制度流程体系，提高随着公司业务板块的不断增多，公司可能会遇到因企业文化的融合、员工人数增多、分子公司数量进一步扩大、业务规模增长过快产生的管理风险，这些风险可能导致公司的管理效率降低、管理成本和各项费用增大。为此，公司应加强核心管理层、中高级管理人员的培训，以提升员工特别是干部队伍的综合素质，按照公司既定的战略要求建立完善的组织结构和制度流程体系，提高 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 4 战斗力和执行力。战斗力和执行力。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 383,173,719 股为基数，向全体股东每股为基
7、数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 1.5 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 5 目目 录录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义.2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.8 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.14 第五节第五节 重要事项重要事项.34 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况.62 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情
8、况.70 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.71 第九节第九节 公司治理公司治理.77 第十节第十节 财务报告财务报告.83 第十一节第十一节 备查文件目录备查文件目录.177 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 6 释义释义 释义项 指 释义内容 证监会 指 中国证券监督管理委员会 深圳证监局 指 中国证券监督管理委员会深圳监管局 深交所 指 深圳证券交易所 公司、本公司、发行人、金新农 指 深圳市金新农饲料股份有限公司 成农投资 指 深圳市成农投资有限公司、新疆成农远大股权投资有限合伙企业、本公司控股股东 哈尔滨远大牧业
9、 指 哈尔滨远大牧业有限公司 哈尔滨金新农 指 哈尔滨金新农饲料有限公司 长春金新农 指 长春金新农饲料有限公司 沈阳成农 指 沈阳成农饲料有限公司 郑州成农 指 郑州成农生物饲料有限公司 上海成农 指 上海成农饲料有限公司 安徽金新农 指 安徽金新农生物饲料有限公司 南昌金新农 指 南昌金新农饲料有限公司 长沙成农 指 长沙成农饲料有限公司 湖北金新农 指 湖北金新农饲料有限公司 浙江成农 指 浙江成农饲料有限公司 四川金新农 指 四川金新农饲料有限公司 福建金新农 指 福建金新农饲料有限公司 广东金新农 指 广东金新农饲料有限公司 肇东金新农 指 肇东市金新农商贸有限公司 哈尔滨远大养殖
10、指 哈尔滨成农远大养殖有限公司 上海加农 指 加农（上海）畜牧科技有限公司 博罗金新农 指 博罗县金新农农业开发有限公司 惠州成农 指 惠州市成农生物技术有限公司 始兴优百特 指 始兴县优百特生态科技有限公司 惠州桑梓湖 指 惠州桑梓湖畜牧良种有限公司 前海成农 指 深圳市前海成农投资发展有限公司 清远佳和 指 清远佳和农牧有限公司 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 7 津市佳和 指 津市佳和生态农业有限公司 佳和股份 指 佳和农牧股份有限公司 新大牧业 指 河南省新大牧业有限公司 九派金新农 指 芜湖九派金新农产业股权投资基金（有限合伙）华扬药业 指 武汉华扬动物药业有
11、限责任公司 扬州加农 指 扬州加农畜牧科技有限公司 有极信息 指 深圳有极信息科技有限公司 洛阳金新农 指 洛阳金新农新大饲料有限公司 前海易诚 指 深圳市前海易诚有限公司 金扬旭 指 武汉金扬旭动物保健管理有限公司 华扬天乐 指 武汉华扬天乐动物保健品有限公司 奥力生物 指 武汉奥力生物科技有限公司 盈华讯方 指 深圳市盈华讯方通信技术有限公司 公司章程 指 深圳市金新农饲料股份有限公司章程 审计机构 指 众环海华会计师事务所（特殊普通合伙）、中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 8 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务
12、指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 金新农 股票代码 002548 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 深圳市金新农饲料股份有限公司 公司的中文简称 金新农 公司的外文名称（如有）Shenzhen Jinxinnong Feed Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）JXN 公司的法定代表人 陈俊海 注册地址 深圳市宝安区公明镇将石塘下围 注册地址的邮政编码 518106 办公地址 深圳市宝安区公明镇将石塘下围 办公地址的邮政编码 518106 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 翟卫兵 冯青霞
13、联系地址 深圳市宝安区公明镇将石塘下围 深圳市宝安区公明镇将石塘下围 电话 0755-29420820 0755-27166108 传真 0755-27166396 0755-27166396 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、上海证券报、中国证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（）公司年度报告备置地点 公司证券部办公室 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 9 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 71524516-7 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）2012 年 8 月 2
14、2 日变更前：生产、销售预混饲料、浓缩饲料、饲料、饲料添加剂；经营进出口业务（按深贸管准证字第 2003-463 号办理）。变更后：生产、销售预混饲料、浓缩饲料、饲料、饲料添加剂；经营进出口业务（按深贸管准证字第2003-463 号办理）；饲料原料贸易（不含专营、专控、专卖商品）。报告期内，无变更。历次控股股东的变更情况（如有）2013 年 5 月，公司控股股东“深圳市成农投资有限公司”名称变更为“新疆成农远大股权投资有限公司”。2013 年 7 月，公司控股股东“新疆成农远大股权投资有限公司”名称变更为“新疆成农远大股权投资有限合伙企业”。报告期内，无变更。五、其他有关资料五、其他有关资料
15、公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号众环海华大厦 2-9 层 签字会计师姓名 李维、郭幼英 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 财务顾问名称 财务顾问办公地址 财务顾问主办人姓名 持续督导期间 光大证券股份有限公司 深圳市福田区深南大道 6011号 NEO 绿景纪元大厦 A 座 17层 税昊峰、晏学飞 2015 年 11 月 12 日至 2016 年12 月 31 日 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指
16、标 公司是否因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2015 年 2014 年 本年比上年增减 2013 年 营业收入（元）2,504,853,176.52 1,987,826,458.90 26.01%1,989,917,480.77 归属于上市公司股东的净利润（元）103,547,604.86 61,018,109.95 69.70%42,123,647.63 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）95,599,448.89 54,154,769.59 76.53%36,107,766.81 经营活动产生的现金流量净额（元）285,625,774.
17、18-9,630,454.01-3,065.86%-17,202,702.80 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 10 基本每股收益（元/股）0.33 0.20 65.00%0.14 稀释每股收益（元/股）0.33 0.20 65.00%0.14 加权平均净资产收益率 12.31%7.51%4.80%5.23%2015 年末 2014 年末 本年末比上年末增减 2013 年末 总资产（元）2,443,375,945.95 997,718,747.98 144.90%1,010,234,476.85 归属于上市公司股东的净资产（元）1,548,528,267.72 810,
18、023,639.85 91.17%805,405,529.90 每股收益计算说明：2015 年度，公司发行股份购买资产并募集配套资金之新增股份于 2015 年 12 月 23 日在深圳证券交易所上市。根据企业会计准则第 34 号每股收益及公开发行证券的公司信息披露编报规则第 9 号净资产收益率和每股收益的计算及披露（2010 年修订）规定，本次新增股份 72,973,719 股不参与基本每股收益和稀释每股收益的计算。七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会
19、计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 478,865,450.79 788,647,278.11 671,729,22
20、5.38 565,611,222.24 归属于上市公司股东的净利润 15,190,593.44 19,458,047.44 54,349,624.67 14,549,339.31 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 14,002,371.57 15,113,774.58 55,376,661.89 11,106,640.85 经营活动产生的现金流量净额-59,120,281.98-84,467,661.20 246,688,023.39 182,525,693.97 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额
21、九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 11 项目 2015 年金额 2014 年金额 2013 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）5,143,027.62-1,418,275.93-19,657.63 主要系处置上海加农、惠州成农所致。计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）5,080,164.97 2,186,953.76 7,292,798.15 高新技术项目政府补贴。计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 497,808.67 委托
22、他人投资或管理资产的损益 77,320.52 1,950,000.00 经营租赁损益。债务重组损益 646,960.45 广东金新农债务重组所致。企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等-2,600,000.00 主要系重大资产重组聘请中介机构费用。与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 3,560,000.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 453,951.80 857,596.63 期货投资产生的投资损失和理财产品的投资收益。对外委托贷款取
23、得的损益 1,237,500.00 新大牧业委托贷款利息收入所致。除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,870,475.47 477,912.92 55,273.24 主要系深圳金新农公益性捐赠支出。减：所得税影响额 45,133.62 1,238,888.31 1,218,300.57 少数股东权益影响额（税后）175,160.30 9,767.38 94,232.37 合计 7,948,155.97 6,863,340.36 6,015,880.82-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解
24、释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告收入第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 12 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司主要从事于猪饲料的研发、生产和销售，为客户提供饲料营养、饲料原料、动保、技术服务等综合解决方案。公司主要饲料产品包括：猪用配合料、猪用浓缩料、猪用预混料，产品覆盖了猪的各个不同生长阶段
25、，其中：教槽料、乳猪料和种猪料为公司的核心产品。报告期内，公司主要饲料生产基地共14个，分布在华东、华南、东北和华中11个省市，其双班设计总产能147万吨。2015年度，公司累计销售饲料54.58万吨，其中猪饲料占比94.6%，猪饲料中教保料和种猪料合计占比36%。全年实现饲料销售收入193,659.54万元。报告期内，公司原料贸易业务实现突破，全年完成贸易量26.43万吨，实现销售收入52,871.51万元。2015年8月，公司通过收购控股武汉华扬药业，新涉入了动保业务。报告期内，动保业务纳入合并报表收入为1536.46万元。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大
26、变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 报告期内，公司股权资产较期初增加 208.02%，其中：可供出售金融资产增加27.01%，长期股权投资增加 100%，主要是本年增加对河南新大牧业有限公司投资9000 万元。固定资产 报告期内，公司固定资产较期初增加 27%，主要是公司本年度收购部分公司股权增加固定资产，在建项目竣工投产转入固定资产、购建生产设备增加固定资产价值。无形资产 报告期内，公司无形资产较期初增加 41.11%，主要是公司本年度收购的洛阳金新农、华扬药业、盈华讯方无形资产评估增值所致。在建工程 报告期内，公司在建工程较期初增加 100.95%，主要是公司
27、扩大投资，期末在建工程增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司的核心竞争力主要体现在品牌、团队建设、技术创新、客户结构和产品结构等方面。1、公司拥有良好的品牌形象、公司拥有良好的品牌形象 公司始终坚持“顾客第一，产品至上”质量理念，公司产品质量稳定，性价比高，口碑好，特别是在规模化猪场用户心里，已树立了良好的品牌形象，市场竞争力优势明显。深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 13 2、拥有一只集体学习能力强劲的经营管理团队、拥有一只集体学习能力强劲的经营管理团队 在公司企业文化和董事长人格魅力的感召和影响下，公
28、司拥有一支赋有共同愿景、勤奋低调、敬业务实、学习能力强劲的经营管理团队。公司核心管理层和经营层成员大都毕业于农业类高等院校，具有较强的专业背景和素养，凭着多年对饲料行业的理解，积累了丰富的实践经验，在超强学习能力的管理层带领下，塑造“共赢、创新、担当、低调”的集体学习型组织，也造就了一支集体学习能力强劲的团队。3、持续研发创新能力、持续研发创新能力 公司依托众多博士、硕士为核心的研发团队的不懈努力，通过自主研发、科技成果转化等途径，形成了赋有竞争力的企业研发创新体系。公司在高档教乳料、种猪料领域开发出了一系列极具竞争力的新产品，这些新产品的陆续投放，成为公司盈利能力高于同行企业的重要因素之一。
29、4、优质的客户结构、优质的客户结构 公司致力于成为中国养猪企业首选的合作伙伴，市场、产品、客户定位非常清晰，以打造“自然为本、健康为先、安全环保”的全程营养系统，为成长型的专业化、集团化的养猪企业提供综合的解决方案，凭借稳定的产品质量、高性价比的产品和优质的增值服务能力，在规模化猪场的开拓方面具有竞争优势，公司饲料销售通过“经销+直销”模式，目前公司客户数中，有30%的是直销客户，但贡献了70%的销量，直销占比行业领先。5、优秀的产品结构、优秀的产品结构 公司饲料业务核心产品主要包括教乳料、种猪料等，其占比超过30%，高毛利产品占比优于同行。为公司保持相对较高的毛利率奠定了基础，增强了公司产品
30、的抗风险能力。深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 14 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、概述一、概述（一）（一）2015年度经济形势年度经济形势 2015年，我国生猪养殖行业逐步走出了2012年以来的低迷行情，生猪价格结束了长达3年的熊市，迎来了行情的反转。虽然猪价第一季度仍在低位运行，但4月份开始出现逆袭上涨，8月份之前猪肉价格连续四个月上涨，9月份猪价开始呈震荡调整走势，直至11月底猪价又重启了上行通道。原材料方面，玉米、豆粕等主要饲料原材料价格持续走低，一度创下历史低点，猪粮比不断攀升逼近，养殖企业的效益大幅改善。饲料方面，虽然2015年主要饲料原
31、材料价格走低，饲料生产成本有一定的降低，但受前几年猪价的影响，生猪养殖户大量消减存栏，甚至退出生猪养殖业，生猪存栏量处于低位。农业部数据显示，2015年12月份国内生猪存栏量同比减少9%；能繁母猪存栏量同比减少11.4%。存栏量的减少直接抑制了猪饲料的需求。（二）（二）2015年度公司经营业绩年度公司经营业绩 2015年，面对行业低迷、竞争加剧的市场环境，公司在五年战略规划的指引下，务实进取，紧紧把握行业发展趋势并结合自身经营实际，在进一步巩固核心业务的基础上，不断完善产业布局，扩展新的业务领域，利用外延式扩张，持续促进公司产业资源的高效整合，打造生猪养殖的产业链平台，通过资本市场融资平台，积
32、极尝试。通过系列举措，较好地完成了全年的经营计划，实现了逆势飞扬。报告期内，公司累计销售饲料54.58万吨，较去年同期增长8.40%；实现主营业务收入250,485.31万元，较去年同期增长26.01%；实现营业利润13,190.91万元，较去年同期增长64.78%；实现归属于母公司的净利润10,354.76万元，较去年同期增长69.70%。报告期内公司整体经营业绩较上年有较大幅度的增长，归属于母公司的净利润实现亿元突破。（三）（三）2015年度公司主要工作年度公司主要工作 报告期内，公司管理层围绕年初董事会提出的经营目标，重点开展以下工作：1、实施五年战略规划、实施五年战略规划 2015年是
33、公司五年战略规划实施的第一年，我们完成了2015年度第一期员工持股计划、精益化生产管理模式、中层干部领导力培训、聚焦销售漏斗管理，完善健全了以销售预测、销售计划达成、和风险管理为主要内容的市场营销管理体系。2、产业链整合取得明显成效、产业链整合取得明显成效 通过资本并购，完成盈华讯方重大资产项目重组，参股新大牧业，控股华扬动保，成立有极信息公司、前海大易、养猪事业部，初步建立了以饲料为核心的产业链布局，整体竞争力不断提升。3、产能布局进一步完善、产能布局进一步完善 浙江成农、湖北金新农相继投产，洛阳金新农顺利接收，沈阳成农新厂项目年底前完成了试运行，安徽金新农项目建设有序推进。成立农业部饲料质
34、量安全管理规范推行小组，广东金新农、长沙成农、浙江成农通过了农业部饲料质量安全管理规范示范企业验收，精益化生产管理水平大幅提升。4、财务管控能力不断提升、财务管控能力不断提升 建立了基于风险预警、分层预算为技术手段的全面预算系统，覆盖至不同层级并加以过程监控，公司预算目标控制在合理范围之内。针对客户经营与财务状况，建立了信用风险模型，财务风险得到有效管控。5、信息化建设进一步加强、信息化建设进一步加强 成立了有极信息公司，先后在业务定位、资源需求等方面开展了系统规划，为接下来的集团信息化，以及未来云服务、大数据、物联网等信息化建设奠定了基础，全面引进SAP系统。6、人力资源管理持续优化、人力资
35、源管理持续优化 完成了组织架构优化，干部民主生活会和民意测评实现制度化、常态化；着力打造“蓝色之路”和“深蓝之路”人才培养体 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 15 系；完成了中层干部领导力系统培训；工会通过成立各类兴趣协会，开展运动健康年活动，丰富了员工的业余文化生活，家文化得以深入人心。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述（1）饲料业务方面）饲料业务方面 2015年，公司饲料销售54.58万吨，同比增长8.4%，实现饲料销售收入193,659.54万元，较去年同期减少1.15%。主要是因为成本的下降，饲料平均售价下调，导致收入有所下降；饲料毛利率为15.7
36、9%，同比上升1.72%，毛利率水平处于行业前列，保持了较好的盈利水平。自2013年下半年以来，我国养猪行业经历了连续近22个月的深度亏损，很多中小散养专业户加速淘汰。据国家统计局数据，2015年年末生猪存栏45,113万头，同比下降3.2%；全年生猪出栏70,825万头，同比下降3.7%；2015年我国饲料的总产量虽说突破2亿吨大关，但猪料只有8344万吨，同比下降3.2%。报告期内，公司继续推进和完善成本控制策略，推行精益化生产管理模式，聚焦销售漏斗管理，完善健全了以销售预测、销售计划达成、应收账款和风险管理为主要内容的市场营销管理体系，对业务人员和产品实行优化和精简，在保证销量的前提下大
37、大降低了成本费用，客户质量得以提高，公司运营效率和管理效率进一步提升，公司业绩实现逆势增长。（2）畜牧养殖业务方面）畜牧养殖业务方面 报告期内，公司实现畜牧养殖收入2,417.81万元，同期增长120.78%，实现毛利率为-13.63%。养殖收入大幅增长主要受益于公司生猪养殖业务的发展以及生猪价格的上涨。（3）原料贸易业务方面）原料贸易业务方面 报告期内，公司在原料贸易方面取得良好的业绩，实现原料贸易收入52,871.51万元，同期增长2866.48%，实现毛利率7.97%。原料贸易主要为玉米、大豆等饲料原料的采购、销售。其实现大幅增长主要系公司充分利用国家政策，合理预测原料价格的走势，提前布
38、局，实现在报告期内豆粕、玉米等大宗原材料价格持续下跌的情况下的大幅增长。（4）动物保健业务方面）动物保健业务方面 2015年8月，公司收购了华扬药业51%的股权，正式进军动保行业。疫苗、兽药等动保行业处于养殖业产业链的上游，有利于公司为客户提供更全方位的服务，进一步完善公司产业布局，促进产业资源的高效整合，实现公司战略发展规划。报告期内，公司控股子公司华扬药业纳入合并范围，纳入公司2015年合并报表收入为1536.46万元，纳入合并利润为358.87万元，实现毛利率为43.97%，保持良好的盈利水平。（5）对外投资方面）对外投资方面 报告期内，公司一方面继续推进在建项目的建设进度，另一方面公司
39、加强对产业链上下游的优秀企业的投资并购，投资活动明显高于往年，投资收益显著增加。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 2,504,853,176.52 100%1,987,826,458.90 100%26.01%分行业 饲料加工 1,936,595,371.21 77.31%1,959,052,399.39 98.93%-1.15%畜牧养殖 24,178,125.91 0.97%10,951,095.90 0.55%120.78%深圳市金新农饲料股份有限公司 201
40、5 年年度报告全文 16 原料贸易 528,715,052.16 21.11%17,822,963.61 0.90%2,866.48%动物保健 15,364,627.24 0.61%0.00%分产品 猪用配合料 1,495,361,714.28 59.70%1,351,861,738.14 68.26%10.61%猪用预混料 85,520,006.62 3.41%102,543,866.85 5.18%-16.60%猪用浓缩料 273,421,501.44 10.92%363,374,910.54 18.35%-24.75%其他饲料 82,292,148.87 3.29%141,271,883
41、.86 7.13%-41.75%养殖产品 24,178,125.91 0.97%10,951,095.90 0.55%120.78%饲料原材料 528,715,052.16 21.11%17,822,963.61 0.90%2,866.48%动保产品 15,364,627.24 0.61%0.00%分地区 华东地区 425,133,285.52 16.97%421,744,272.92 21.30%0.80%华北地区 21,760,603.68 0.87%25,900,501.26 1.31%-15.98%华南地区 1,114,762,115.31 44.50%732,246,422.42 3
42、6.84%52.24%华中地区 265,425,846.60 10.60%185,957,388.37 9.39%42.73%东北地区 525,784,077.15 20.99%505,625,984.83 25.53%3.99%西北地区 4,997,206.93 0.20%11,493,709.05 0.58%-56.52%西南地区 146,990,041.33 5.87%104,858,180.05 5.30%40.18%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率
43、营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 饲料加工 1,936,595,371.21 1,630,741,636.41 15.79%-1.15%-3.13%1.72%原料贸易 528,715,052.16 486,565,438.91 7.97%2,866.48%4,318.11%4.27%分产品 猪用配合料 1,495,361,714.28 1,305,443,632.62 12.70%10.61%8.23%1.92%猪用浓缩料 273,421,501.44 206,819,727.87 24.36%-24.75%-27.30%2.64%饲料原材料 528
44、,715,052.16 486,565,438.91 7.97%2,866.48%4,318.11%4.27%分地区 华东地区 425,133,285.52 372,286,573.61 12.43%0.80%1.29%-0.42%华南地区 1,114,762,115.31 945,552,858.27 15.18%52.24%49.35%2.39%深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 17 华中地区 265,425,846.60 237,830,604.74 10.40%42.73%44.68%-1.20%东北地区 525,784,077.15 450,131,563.11
45、 14.39%3.99%8.02%-3.19%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2015 年 2014 年 同比增减 饲料加工 销售量 万吨 54.58 50.35 8.40%生产量 万吨 54.28 53.11 2.20%库存量 万吨 6.11 6.41-4.68%畜牧养殖 销售量 头 19,646 8,290 136.98%生产量 头 15,768 8,942 76.34%库存量 头 0 3,878-100
46、.00%原料贸易 销售量 万吨 26.43 0.36 7,241.67%生产量 万吨 库存量 万吨 动物保健 销售量 吨 690 419 64.68%生产量 吨 784 571 37.30%库存量 吨 365 341 7.04%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 报告期内，畜牧养殖行业的销售量较去年同期增加136.98%，主要是因为本公司下属子公司加农（上海）畜牧科技有限公司设立下属子公司扬州加农畜牧科技有限公司，销量规模较大所致。报告期内，畜牧养殖行业的库存量较去年同期减少100%，主要是因为报告期末已处理扬州加农畜牧科技有限公司，各养殖公司无库存量。报告期内，原料贸易
47、销售量同比增加7241.67%，主要是因为本公司控股子公司深圳市前海易诚贸易有限公司规模扩大所致。动物保健：本报告披露的2015年动保收入、利润及销售量、生产量、库存量数据为第四季度的数据，2014年亦为同期相比2014年第四季度的数据。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业和产品分类 深圳市金新农饲料股份有限公司 2015 年年度报告全文 18 单位：元 行业分类 项目 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 饲料加工 销售成本 1,6
48、30,741,636.41 75.72%1,683,367,002.61 98.66%-3.13%畜牧养殖 销售成本 27,472,550.58 1.28%11,769,609.12 0.69%133.42%原料贸易 销售成本 486,565,438.91 22.60%11,012,983.60 0.65%4,318.11%动物保健 销售成本 8,608,790.48 0.40%单位：元 产品分类 项目 2015 年 2014 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 猪用配合料 销售成本 1,305,443,632.62 60.62%1,206,143,000.56 70.6
49、9%8.23%猪用预混料 销售成本 51,176,083.94 2.38%64,155,547.87 3.76%-20.23%猪用浓缩料 销售成本 206,819,727.87 9.60%284,466,416.89 16.67%-27.30%其他饲料 销售成本 67,302,191.98 3.12%128,602,037.29 7.54%-47.67%养殖产品 销售成本 27,472,550.58 1.28%11,769,609.12 0.69%133.42%饲料原材料 销售成本 486,565,438.91 22.60%11,012,983.60 0.65%4,318.11%动保产品 销售
50、成本 8,608,790.48 0.40%合计 2,153,388,416.38 1,706,149,595.33 说明（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 公司本年纳入合并财务报表范围的子公司共有28家，详见第十节“财务报告”中的附注九“其他主体中的权益”。公司本年度合并范围比上年度增加12家，减少4家，详见第十节“财务报告”中的附注八“合并范围的变更”。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 2015年8月，公司通过收购华中地区知名的专家型兽药企业武汉华扬药业，新