1、1 联 诚 科 技 NEEQ:835964 年度报告 2015 2 公公 司司 年年 度度 大大 事事 记记 子公司设立子公司设立 公司于 2015 年5月7 日召开总经理办公会，同意投资 255 万与其他合伙人在四川省成立成都川通智联科技有限公司，公司股权比例为 51%，公司提名董事 3 人，其中公司副总经理邵宗翰任川通智联董事长；监事 1人。成都川通智联科技有限公司于 2015 年 6月 4 日完成工商登记。自此，公司布局的以云南为核心，覆盖贵州、广西、四川的区域化格局构建完成。股权结构优化股权结构优化 2015 年 6 月 20 日，控股股东邵宗凯将其持有的联诚科技 120 万股以每股
2、8 元的价格转让给北京知新资本资产管理有限公司，公司股价从 1.02 元提升为 8 元，公司市值达到 2 亿元以上，公司的价值得到私募基金管理人的认可。从而也优化了公司的股权结构，为公司进行资本市场迈出了第一步。新三板获得受理新三板获得受理 2015 年 10 月 30 日公司收到全国中小企业股份转让系统有限责任公司出具的公司申请股票在全国中小企业股份转让系统挂牌受理通知书（股转系统函【2014】889 号），受理审核通过后，公司股票将会在全国中小企业股份转让系统挂牌，公司将纳入非上市公众公司监管。获得获得 3 项项注册商标注册商标 2015 年 3 月 28 日，获取三项注册商标。重大合同重
3、大合同 2015 年 12 月 20 日公司与广西交通规划勘察设计研究院签订 12409136.93 元的三门江隧道机电工程合同，标志着公司向广西市场的迈进。2015 年 12 月 23 日，公司收到文山州交通局交通警察支队 高速公路科技管控项目的中标通知书，中标金额为 21873580.00 元，这是公司第一个 2000 万以上的重大合同，成为城市智慧交通业务里程碑。荣誉证书荣誉证书 2015 年 9 月，荣获“中国城市智能交通十佳创新品牌”奖，为规模化进入城市智能交通业务夯实了基础。同月，公司牵头的北斗卫星在交通行业的应用重大科研专项获得批准。标志着车联网板块获得重大进展。2015 年 1
4、2 月，成为中国智能交通协会会员。公告编号：2016-015 3 目目 录录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.7 第三节 会计数据和财务指标摘要.9 第四节 管理层讨论与分析.11 第五节 重要事项.18 第六节 股本变动及股东情况.19 第七节 融资及分配情况.21 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.23 第九节 公司治理及内部控制.26 第十节 财务报告.30 公告编号：2016-015 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 联诚科技、公司、本公司、股份公司 指 昆明联诚科技股份有限公司 公司章程 指 昆明联诚科技股份有限公司章程 中国证监会 指 中国证券监督管理委
5、员会 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 全国股份转让系统 指 全国股份转让系统 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 报告期 指 2015 年 上年同期 指 2014 年 三会 指 股东大会、董事会、监事会“三会”议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 股东大会 指 昆明联诚科技股份有限公司股东大会 董事会 指 昆明联诚科技股份有限公司董事会 监事会 指 昆明联诚科技股份有限公司监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 关联关系 指 公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员
6、与其直接或间接控制的企业之间的关系，以及可能导致公司利益转移的其他关系 广西联荣 指 广西联荣科技有限公司 川通智联 指 成都川通智联科技有限公司 知新资本 指 北京知新资本投资管理有限公司 元、万元 指 人民币元、人民币万元 公告编号：2016-015 5 第一节 声明与提示 声明声明 事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 重要重要风险提示风险提示表表 重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 销售市场、客户较为集中的风险 公司作为云南地区高速公路信息化建设领域
7、的龙头企业，本着“立足云南生存发展，进军全国做大做强”的发展战略，云南地区收入占比较大真实地反映了公司在云南地区的市场竞争力，但在客观上也造成了公司智慧交通系统集成产品与解决方案业务对云南地区市场的依赖性。公司对前五名客户销售额超过 90%，尤其是第一大客户云南云岭高速公路交通科技有限公司销售额占公司营业收入的 70%以上，公司主营业务对云南云岭高速公路交通科技有限公司存在较大依赖 毛利率波动的风险 公司根据客户的实际需求大力开展智慧交通系统集成产品与解决方案业务，个性化较强。根据承做业务性质和规模各有不同，导致公司毛利率呈现波动趋势。应收账款不能收回的风险 公司业务特点、营销模式和客户特点所
8、决定公司客户相对集中，且主要客户为大型国有企业，价款结算审批程序严格，结算周期较长，导致部分应收款项余额较大。虽客户实力雄厚，具有较强的支付能力和良好的商业信用，业务往来中均未发生坏账，但仍不能排除应收款项存在产生坏账的可能及存在应收款项不能收回的风险。来自行业的风险 公司当前及未来一段时期的经营业绩仍然与各地高速公路建设进度密切相关。公司从事的智慧交通系统机电工程业务受公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人
9、员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中审众环会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。公告编号：2016-015 6 资质许可、项目工程进度、施工地自然环境、资金筹措、设备供货周期等外部因素影响，从而导致公司个别财务数据出现波动。高速公路信息化技术更新带来的风险 公司目前从事的为智慧交通系统集成产品与解决方案业务，公司必须准确地把握客户需求以及高速公路信息化技术发展的趋势，及时进行技术产品开发和创新，并将先进、成熟、实用的技术尽可能地应用到相关业务中。如果公司不能准确地把握高速公路信息化发展趋势、客户需求新
10、特征及高速公路信息化技术的开发方向，不能及时调整技术产品研发方向，或是使用落后、不实用的技术进行产品开发，将可能丧失技术和市场的领先地位，面临技术与产品开发的风险。租赁土地及房产被收回的风险 公司租赁的房产中，有农村集体用地、及农村宅基地。该房屋具有较强的可替代性，不会带来较高的搬迁成本，不影响公司的财务状况，也不会对公司的持续经营产生重大不利影响。且公司正与出租方协商解除协议事宜，但仍有被收回的风险。项目大部分通过非招投标方式取得的风险 公司与主要客户签订的合同绝大部分通过竞争性谈判等非招投标方式。虽主要客户已确认发包给公司的项目由于需要利用公司的持续开发和优化的技术、持续的本土化服务，经有
11、关部门批准通过竞争性谈判或协商方式直接签订合同，但仍作出风险提示。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2016-015 7 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 昆明联诚科技股份有限公司 英文名称及缩写 Kunming Unionscience Technology Co.,Ltd 证券简称 联诚科技 证券代码 835964 法定代表人 邵宗凯 注册地址 云南省昆明市霖岚国际广场 A 栋 8 层 办公地址 云南省昆明市霖岚国际广场 A 栋 8 层 主办券商 申万宏源证券有限公司 主办券商办公地址 北京市西城区太平桥大街 19 号 会计师事务所 中审众环会计师事务所（特殊普通合伙
12、）签字注册会计师姓名 徐毅、代洁 会计师事务所办公地址 武汉市武昌区东湖路 169 号中审众环大厦 2-9 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 龚萍 电话 0871-63302133 传真 0871-63302233-8030 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 云南省昆明市盘龙区新兴路霖岚国际广场 A 座 8 楼，650051 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董秘办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 3 月 10 日 行业（证监会规定的行业大类）I65 软件和信息技术服务业 主要产品
13、与服务项目 智慧交通、车联网及路联网 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本 26,547,940 控股股东 邵宗凯 实际控制人 邵宗凯、邵宗翰、金明丹 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号 9153010071941700XE 是 公告编号：2016-015 8 税务登记证号码 9153010071941700XE 是 组织机构代码 9153010071941700XE 是 公告编号：2016-015 9 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 84,907,037.76 33,293,
14、552.17 155.03%毛利率 29.47%25.29%16.53%-归属于挂牌公司股东的净利润 13,748,728.16 1,616,135.92 750.72%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 11,530,930.91 1,524,562.05 656.34%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）35.84%6.63%-加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）30.06%6.25%-基本每股收益 0.52 0.07 642.86%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产
15、总计 85,953,236.39 46,521,422.55 84.76%负债总计 36,456,555.93 17,318,711.61 110.50%归属于挂牌公司股东的净资产 48,545,140.83 28,536,831.76 70.11%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.44 0.92 56.52%资产负债率 42.41%37.23%-流动比率 2.01 2.06-利息保障倍数 16.67 8.51-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 1,644,926.81-1,172,542.23-应收账款周转率 2.91 1.7
16、2-存货周转率 6.88 6.64-64.04 四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率 84.76%62.15%-营业收入增长率 155.03%145.02%-净利润增长率 761.84%253.75%-公告编号：2016-015 10 五、股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 26,547,940 26,547,940 0 计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非经常损益 2,609,173.23 非经常性损益合计非经常性损益
17、合计 2,609,173.23 所得税影响数-391,375.98 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 2,217,797.25 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 长期股权投资-3,895,367.08 3,352,415.25 盈余公积-217,746.05 163,450.87 未分配利润-1,941,341.70 1,452,685.05 投资收益-1,383,367.0
18、8 840,415.25 其中：对联营企业和合营企业的投资收益-1,383,367.08 840,415.25 净利润-2,124,966.93 1,582,015.10 归属于母公司所有者的净利润-2,159,087.75 1,616,135.92 注：本公司 2014 年投资联营企业贵州道坦坦科技股份有限公司 251.20 万元，占比为 35%，本公司对其有重大影响，按权益法进行核算，本公司 2014 年末以贵州道坦坦科技股份有限公司经审计后的净利润按持股比例确认投资收益 1,383,367.08 元；2015 年贵州道坦坦科技股份有限公司重新聘请立信会计师事务所（特殊普通合伙）对其 20
19、13 年度、2014 年度、2015年 1-10 月财务报表进行审计并申报中小企业股转系统，经立信会计师事务所（特殊普通合伙）重新审计后，贵州道坦坦科技股份有限公司 2014 年净利润由原来的 3,952,477.37 元减少为 2,401,186.44 元，本公司按持股比例计算确认投资收益应为 840,415.25 元，较原确认的投资收益减少 542,951.83 元，本公司对此事项进行追溯调整。公告编号：2016-015 11 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析 （一（一）商业模式商业模式 公司的采购模式可以归结为：“按需采购为主加适度库存”、“集中采购为主加零星采购”和“内部采购与外
20、部采购结合”。生产或服务模式，特别是在向用户提供整体解决方案时，基本是采用“前期导入和后期定制化”服务模式。目前，公司采取基于“总部为主、分支机构为辅”的营销及管理模式，即以事业部和办事处等分支机构为载体，开展国内区域的市场拓展、项目实施和技术服务，现已成立了智慧交通事业部、智慧城市事业部，在贵州、广西、四川成立了办事机构。在具体的营销管理中，事业部负责市场开发和招投标的组织工作。重大项目特别是整体解决方案，由公司高层领导进行策划并对事业部进行督导管理，相关部门配合协助工作。公司目前盈利模式可以概括为：以通过招投标方式获得的智慧交通 EPC 项目为载体，将项目所需的自主研发或外购的软硬件产品进
21、行集成，为客户提供智慧交通整体解决方案。在公司构建的车联网板块和信息增值服务业务逐步成熟后，部分信息服务产品，可以实现纯市场化营销。公司从事的智能交通行业迎来了较大的历史机遇，随着一带一路发展战略的提出，云南省及全国各地对智能交通的投入必将增加，为公司带来了更大的发展机会。公司的产品一是原有产品升级换代，性能优化，二是类别更加丰富，自主能力进一步提升。随着队伍壮大，服务能力进一步提升。销售渠道有所拓展：从面向政府投资主体的小众营销，扩展到面向出行公众的大众营销，同时增加了展会和演示厅展演营销渠道。客户类型从原来的主要为高速公路业主服务，拓展了城市道路交通管理部门，同时交通大数据服务将客户拓展到
22、广大车主。以上因素的变化，使公司收入结构、客户结构优化，经营效果更好，抗风险能力进一步提升。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 是 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 报告期内，公司经营计划超额完成，实现营业收入 84,907,037.76 元、净利润 13,634,388.61 元、每股收益同比都大幅度增长。年度内，对公司经营有重大影响的事项主要是：中央政府对云南省
23、公路建设投资比重大幅度提升；云南省高速公路收费费率大幅度提升；云南省高速公路建设开工规模大幅度提升；金融机构对云南省高速公路建设贷款授信大幅度提升。公司新三板挂牌申请获得受理；公司获得“全国城市智能交通十佳创新品牌”等。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的金额金额 变动比例变动比例 占营业收入的占营业收入的 公告编号：2016-015 12 比重比重 比重比重 营业收入 84,907,037.76 155.03%-33,293,552.17 145.07%-营业成本 59,
24、882,550.29 140.75%70.53%24,873,672.14 163.78%74.71%毛利率 29.47%-25.29%-管理费用 8,698,178.68 40.11%10.24%6,208,174.07 92.98%18.65%销售费用 552,765.14 143.60%0.65%226,911.14 100%0.68%财务费用 973,353.67 455.20%1.15%175,316.03 100%0.53%营业利润 13,175,638.38 785.31%15.52%1,488,258.56 241.91%4.47%营业外收入 2,730,211.78 128.
25、13%3.22%1,196,800.00 1,894.67%3.59%营业外支出 121,038.55-88.89%0.14%1,089,066.03 77690.43%3.27%净利润 13,634,388.61 761.84%16.06%1,582,015.10 253.75%4.75%项目重大变动原因:交通领域的快速发展带来营业收入、营业成本的显著提高，收入的快速增长带来管理费用、销售费用，对资金需求增加导致财务费用的增长，随着研发实力的提升，得到的政府补助增加进而导致营业外收入的大幅增长，技术含量增长直接提升毛利率，综合影响营业利润和净利润的大幅增长。（2 2）收入构成）收入构成 单位
26、单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 84,907,037.76 59,882,550.29 33,293,552.17 24,873,672.14 其他业务收入-合计合计 84,907,037.76 59,882,550.29 33,293,552.17 24,873,672.14 按产品或区域分类分析：单位单位：元元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 智慧交通系统机电工程 76,848,757
27、.66 90.51%32,450,320.69 97.47%智慧交通技术服务 4,813,207.55 5.67%843,231.48 2.53%设备、材料销售 3,245,672.55 3.82%-合计 84,907,037.76-33,293,552.17-收入构成变动的原因 从产品收入类型来看，公司收入构成未发生变动。2015 年，国家交通方面的投入增加，公司收入总量有所增加。但因公司业务方向向软硬件研发及产品销售方面过渡，智慧交通系统机电工程收入占比呈下降趋势；而智慧交通技术服务、设备、材料销售均小幅增加。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额
28、 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 1,644,926.81-1,172,542.23 投资活动产生的现金流量净额-2,639,334.26-11,707,526.75 筹资活动产生的现金流量净额 8,596,594.08 11,618,833.52 现金流量分析：经营活动产生的现金流量净额大幅提升，是因 2015 年应收帐款周转率提高带来经营活动现金流量的提高；投资活动产生的现金流量净额的减少，是因为 2014 年是购置办公楼导致，2015 年的投资活动相对 公告编号：2016-015 13 较少；筹资活动产生的现金流量净额的减少，是因 2014 年有购置办公楼贷款导致增加，20
29、15 年因业务发展资金需要，只进行了补充流动资金的借款，导致 2015 年筹资活动产生的现金流量净额有所减少。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位单位：元元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售年度销售占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 云南云岭高速公路交通科技有限公司交通技术研究应用分公司 58,680,346.70 69.11%否 2 云南云岭高速公路交通科技有限公司东部分公司 13,881,583.00 16.35%否 3 贵州现代物流工程技术研究有限责任公司 3,462,918.00 4.08%是 4 云南云岭高速公路交通科技有限公司 2,075,400
30、.00 2.44%否 5 北京都澜戈尔科技发展有限公司 1,415,094.34 1.67%否 合计合计 79,515,342.04 93.65%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购年度采购占比占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 梁涛 8,754,952.79 12.63%否 2 杨文华 6,526,182.82 9.41%否 3 云南友通电气有限公司 3,880,930.00 5.60%否 4 昆明多宝电缆有限公司 3,568,745.43 5.15%否 5 黄顺 2,900,000.00 4.18%否 合
31、计合计 25,630,811.00 36.97%-说明：云南友通电气有限公司全年采购金额 3880930.00，比 2015 年 6 月 30 日披露金额4380930.00 元少了 500000.00 元，原因为产生退货情形导致。昆明多宝电缆有限公司全年采购金额 3568745.43，比 2015 年 6 月 30 日披露金额 387.99 万元元少了 31.12 万元，原因同为产生退货情形导致。（6）研发支出）研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 2,577,327.93 2,013,880.68 研发投入占营业收入的比例 3.04%6.05
32、%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 本本年年期末期末 上年期末上年期末 项目项目 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资占总资产的产的比比重重 占占总资产总资产比重比重的增的增减减 货币资金 9,225,049.32 470.29%10.73%1,622,862.69-43.73%3.49%207.45%应收账款 36,354,485.14 72.01%42.30%21,134,979.67 23.52%45.43%-6.89%存货 13,429,439.00 238.56%15.62%3,966,684.39
33、 12.56%8.53%83.12%长期股权投资 6,627,726.16 97.70%7.71%3,352,415.25 100.00%7.21%6.93%固定资产 11,816,862.15-0.88%13.75%11,921,510.75 4,303.93%25.63%-46.35%公告编号：2016-015 14 在建工程-短期借款 1,833,333.33-2.13%1,833,333.33 100.00%3.94%-45.94%长期借款 916,666.66-66.67%1.07%2,749,999.99 100.00%5.91%-81.90 资产总计 85,953,236.39
34、84.76%-46,521,422.55 62.15%-资产负债项目重大变动原因：货币资金大幅增长是年末结算收入的实现，已结算项目款项回收较好，回款率达 68%；应收帐款增加是收入增长导致，从回款率来说，回款效果较好；存货大幅增长是年末正在实施项目为千万以上的大型项目，项目跨期而未能结算导致存货增加，固定资产减少是因公司固定资产集中体现为房产，计提折旧后导致固定资产减少；长短期借款减少是随着时间的延续已偿付金额增加，未偿付部分减少导致。3 3、投资状况分析投资状况分析 （1 1）主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 控股子公司为广西联荣科技有限公司，主要从事交通系统集成业务
35、，报告期内业务规模尚比较小；成都川通智联科技有限公司，业务与广西联荣类似，报告期内成立时间仅 3 个月，没有形成收入。参股公司为贵州道坦坦科技股份有限公司，主要从事智慧物流、智慧交通业务，报告期内申报了新三板挂牌，我公司持有其 22%的股份。该公司是目前我公司全资、控股、参股公司中，已经具备较好业务能力、形成一定业务规模的企业。报告期内，无单个子公司或参股公司的投资收益对公司净利润影响达到 10%的情况。（2）委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 报告期内，不存在委托理财及衍生品投资情况。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 宏观环境：全国上下对交通信息化建设更加重视，以科技手段
36、促进交通管控已经成为大势所趋。行业发展：根据国家权威部门数据，未来 5 年，全国要增加 3 万公里高速公路。云南省要增加 2000公里高速公路，加上其他交通系统投资，全省将投资 3800 亿元，同时，信息化系统占交通投资的比重也将从 1%左右提高到 5%左右，因此智能交通行业发展前景十分可观。周期波动：在当前经济上行困难较大的情况下，许多行业随之下行。但智能交通行业则刚好逆周期大幅增长，体现出巨强的抗周期、波动小的状态。5 年建设高峰期过后，按照交通信息化系统生命周期规律，又进入存量设施运营维护高峰期，因此依然可以弱周期波动。市场竞争状况：随着本行业热度增加，市场竞争主体也有所增加。竞争比较激
37、烈。行业资质高、技术力量雄厚、资金实力强大、产品有成本优势、服务能力强的企业成为公司最大的竞争对手。已知趋势：市场“蛋糕”巨大，机会增加，竞争也很激烈。因此机遇与挑战并存，机遇大于挑战。重大事件对公司的影响：国家对云南省高速公路建设补助力度大幅度提高，云南省高速公路收费费率大幅度提高，金融机构对云南高速公路投资授信大幅度提高，导致云南省高速公路投资资金来源十分广阔和有保障，对公司业务扩展和业务完成后资金回收提供了更好的保障。此外，交通大数据开发和运用成为云南省交通安全主管部门、政府应急管理系统必要措施，本土化服务成为各级交通安全主管部门越来越关心的问题，为公司提供了新的更大的业务机会。（四（四
38、）竞争优势竞争优势分析分析 合作基础较好：公司通过 15 年的发展，与本地乃至周边地区行业投资主体、投资主体所属智能交通企业等形成了合作共赢、相互依存、优势互补的战略合作机制，成为公司持续发展的关键资源；渠道上，通过合作，整合市场资源能力和公司的技术、产品创新能力，同时引进人才增加高速公路以外的营 公告编号：2016-015 15 销渠道，扩展了业务渠道。技术产品较强：人才方面，在已经具备本土行业优势人才团队的基础上，重点、有规模引进了 3 类人才研发人才、项目管理人才和市场营销人才，使人才队伍快速壮大和优化。技术方面，随着人才配置增长，加快形成了智能交通所需的核心技术，软件产品、智能设备逐步
39、丰富和完善。成本控制有效：成本控制方面，加大自主研发产品比重，大大降低了核心产品成本，优化融资渠道，降低资金成本，采取外委代工，减少自己开办工厂的成本投入。品牌塑造成功：品牌形象方面，不断推陈出新，使产品性价比更合理，加大业务交流，增进合作伙伴信任，提高服务质量，提高客户满意度，加大宣传力度，扩大品牌形象，获得了 2015 年度“中国城市智能交通十佳创新品牌奖”。积极推进新三板挂牌，提高品牌美誉度。有关各方认可：通过以上措施，使公司在报告期内，数字化隧道等部分产品的市场占有率达到较高水平，产品国标检测通过率达到 100%，主营业务增长率达到 160%，获得了云南省智能交通企业技术中心、昆明市智
40、慧交通工程技术中心，并获得了云南省发改委战略新兴产业重大专项、云南省科技厅北斗卫星运用重大专项。成为中国智能交通协会会员。公司的市场地位得到较大提高。构成了产品、技术、人才和本土化服务的比较优势。竞争劣势：缺乏一级以上资质；融资能力还有待提高；市场开发能力也需要提高。（五（五）持续经营持续经营评价评价 经营能力：由于公司智能交通核心产品齐全，技术领先，形成了一定的品牌形象，加上所处行业属于朝阳产业，行业本身就有可持续性，因此公司经营能力具有较强的可持续性。可能对公司持续性造成重大影响的事项：如果高速公路投资主体自己将业务全部交由其下属科技公司经营，其下属科技公司能够在短时间内培养起很强的研发和
41、项目管理队伍，进行封闭运营，可能会对公司高速公路智能交通业务造成重大影响。但智能交通建设的另外一个重要主体：城市交通管理部门和交警部门，自己不能办公司，因此，公司已经逐步布局此类业务，提高可持续经营能力。（六（六）自愿披露（如有自愿披露（如有）-二、未来展望 （一（一）行业发展趋势行业发展趋势 行业趋势：根据权威机构预测，未来 5 年，智能交通产业将以 20%以上的速度递增。国家对交通信息化投入成为保障民生的重点工程，势必使智慧交通行业迎来更大的机会。行业地位：公司借助 15 年的厚积薄发，以及新三板挂牌以后带来的积极影响力，将使公司行业地位得到提升。公司在 2014 年以来积极布局周边区域，
42、设立了控参股公司，构建了区域化重点发展思路，扩大了区域市场影响力，业务来源结构得到优化。同时在报告期内，已经开始实施部分产品全国化营销的发展新思路。业绩影响：由于行业景气度较高和公司行业地位、区域地位提高，将对公司未来的经营业绩和盈利能力产生积极的影响。（二（二）公司发展战略公司发展战略 公告编号：2016-015 16 公司的发展战略：中短期内，成为全国智能交通行业优秀的产品研发商、系统集成商、信息服务商。长期目标是成为全国优秀的交通大数据运营商。拟开展的新业务：依然围绕智慧交通，将业务从高速公路智慧交通为主，拓展到城市道路智慧交通即构建路联网全业务，同时借助北斗卫星重大专项，构建车联网业务
43、。整合交通大数据运营平台，打造以出行服务为核心的交通大数据服务业务，将用户量扩展到 200 万以上，使公司逐步转型为大数据运营商。拟开发的新产品：围绕以上发展规划，公司拟研发一系列软硬件产品，积极推进原产品的升级换代，使公司产品更加丰富，性能更加稳定，质量更加可靠。拟投资的新项目：公司在适当时候，基于业务扩展，会并购部分已经具有团队、熟悉当地市场但缺乏核心产品资金力量不足的行业企业。但也会考虑扩张需要和风险控制的平衡。（三三）经营计划经营计划或目标或目标 公司 2016 年度的经营计划：实现合同产值 2.6 亿元，营业收入 1.6 亿元，净利润 2400万元，每股收益不低于 0.5 元。资金来
44、源：主要是新三板定增、银行借贷或公司债、业务回款 3 个方面共计 1 亿元左右。资金使用方向：主要是补充业务扩展所需资金、加大创新研发和适度投资新项目等。资金成本：控制在 10%以内。投资提示：以上经营目标不构成对投资者的业绩承诺，潜在投资者必须保持风险意识，谨慎投资。行业市场前景十分广阔，但并不代表公司业绩一定会完全依照计划实现，如果出现差异，投资人应该保持理智，理解差异。（四（四）不确定性因素不确定性因素 政策因素。假如智慧交通业务业主自行进行相关业务，公司业务来源将会受到较大影响。客户集中带来的不确定性。目前公司业务主要来源于本地最大的高速公路投资主体，客户比较集中，如果合作关系出现问题
45、，将会对公司业绩构成较大影响。资金因素。如果融资环境太差，银行惜贷，资本市场投资者不愿参与定增或发债，公司制定的经营计划将会受到较大影响。三、风险因素 （一）（一）持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 销售市场、客户较为集中的风险：公司作为云南地区高速公路信息化建设领域的龙头企业，本着“立足云南生存发展，进军全国做大做强”的发展战略，云南地区收入占比较大真实地反映了公司在云南地区的市场竞争力，但在客观上也造成了公司智慧交通系统集成产品与解决方案业务对云南地区市场的依赖性。公司对前五名客户销售额超过 90%，尤其是第一大客户云南云岭高速公路交通科技有限公司销售额占公司营业收入的 70%以
46、上，公司主营业务对云南云岭高速公路交通科技有限公司存在较大依赖。毛利率波动的风险：公司根据客户的实际需求大力开展智慧交通系统集成产品与解决方案业务，个性化较强。根据承做业务性质和规模各有不同，导致公司毛利率呈现波动趋势。应收账款不能收回的风险：公司业务特点、营销模式和客户特点所决定公司客户相对集中，且主要客户为大型国有企业，价款结算审批程序严格，结算周期较长，导致部分应收款项余额较大。虽客户实力雄厚，具有较强的支付能力和良好的商业信用，业务往来中均未发生坏账，但仍不能排 公告编号：2016-015 17 除应收款项存在产生坏账的可能及存在应收款项不能收回的风险。来自行业的风险：公司当前及未来一
47、段时期的经营业绩仍然与各地高速公路建设进度密切相关。公司从事的智慧交通系统机电工程业务受资质许可、项目工程进度、施工地自然环境、资金筹措、设备供货周期等外部因素影响，从而导致公司个别财务数据出现波动。高速公路信息化技术更新带来的风险：公司目前从事的为智慧交通系统集成产品与解决方案业务，公司必须准确地把握客户需求以及高速公路信息化技术发展的趋势，及时进行技术产品开发和创新，并将先进、成熟、实用的技术尽可能地应用到相关业务中。如果公司不能准确地把握高速公路信息化发展趋势、客户需求新特征及高速公路信息化技术的开发方向，不能及时调整技术产品研发方向，或是使用落后、不实用的技术进行产品开发，将可能丧失技
48、术和市场的领先地位，面临技术与产品开发的风险。租赁土地及房产被收回的风险：公司租赁的房产中，有农村集体用地、及农村宅基地。该房屋具有较强的可替代性，不会带来较高的搬迁成本，不影响公司的财务状况，也不会对公司的持续经营产生重大不利影响。且公司正与出租方协商解除协议事宜，但仍有被收回的风险。项目大部分通过非招投标方式取得的风险：公司与主要客户签订的合同绝大部分通过竞争性谈判等非招投标方式。虽主要客户已确认发包给公司的项目由于需要利用公司的持续开发和优化的技术、持续的本土化服务，经有关部门批准通过竞争性谈判或协商方式直接签订合同，但仍作出风险提示。（二）（二）报告期内报告期内新增新增的风险的风险因素
49、因素 报告期内无新增的风险因素。四、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：不适用 公告编号：2016-015 18 第五节 重要事项 一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否-是否存在对外担保事项 否-是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 否-是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是 第五节二（一）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否-是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否-是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否-是
50、否存在股权激励事项 否-是否存在已披露的承诺事项 是 第五节二（二）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 是 第五节二（三）是否存在被调查处罚的事项 否-是否存在重大资产重组的事项 否-是否存在媒体普遍质疑的事项 否-是否存在自愿披露的重要事项 否-二、重要事项详情 （一一）报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况 单位单位：元：元 日常性关联交易事项日常性关联交易事项 具体事项类型 预计金额 发生金额 1 购买原材料、燃料、动力-2 销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售-3,462,918.00
