1、1 2020 年度报告 江苏华商 NEEQ:871056 江苏华商城市配送网络股份有限公司 2 公司年度大事记公司年度大事记 1.2020 年 11 月 16 日，公司在南京成立控股子公司南京鸿荣供应链有限公司，注册资本 500 万元。2.2020 年 12 月 17 日,公司在无锡成立控股子公司无锡伍德供应链有限公司。3 目 录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 .8 8 第四节第四节 重大事件重大事件 .2222 第五节第五节 股份变动、融资
2、和利润分配股份变动、融资和利润分配 .2525 第六节第六节 董事、监事、高级管理人员及核心员工情况董事、监事、高级管理人员及核心员工情况 .2929 第七节第七节 公司治理、内部控制和投资者保护公司治理、内部控制和投资者保护 .3232 第八节第八节 财务会计报告财务会计报告 .3636 第九节第九节 备查文件目录备查文件目录 .112112 4 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义【声明】公司控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人戎君、主管
3、会计工作负责人尤燕华及会计机构负责人（会计主管人员）尤燕华保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在未按要求披露的事项 是 否 是否被出具非标准审计意见 是 否 1、未出席董事会审议
4、年度报告的董事姓名及未出席的理由 董事王盛吉、范慧、邵子佩因公务未出席董事会审议年度报告 【重大风险提示表】【重大风险提示表】重大风险事项名称重大风险事项名称 重大风险事项描述及分析重大风险事项描述及分析 公司治理的风险 2020 年经过主办券商的辅导梳理，公司的三会治理有所成效，针对前期在文件管理、会议组织等方面存在的问题进行了有效管控，已经能够较好的控制公司良性运转。但是 2020 年公司业务已复制拓展到无锡本地以外的城市,从组织架构、人才储备、现场把控及子公司的管控等方面还需要长期磨合,存在一定的风险。实际控制人不当控制的风险 公司控股股东及实际控制人为自然人戎君,戎君直接持有公司股份
5、1929.90 万股,占公司总股本的 34.77%;同时,戎君作为公司持股平台(宏融投资与智鼎投资)的执行事务合伙人,控制公司股份1,100 万股,占公司总股本的 19.82%;因此戎君合计可控制公司54.59%的股份,并担任公司董事长兼总经理职务。若戎君利用其对公司的实际控制权对公司的经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能给公司经营和未来发展带来风险。业务结构调整转型的风险 公司通过 2015 年的尝试,快消品代理业务已向城市配送服务转5 型,2016 年至 2020 年继续不断拓展客户，公司从过去快消品代理为主逐步过渡到以快消品提供 B2B 的城市配送为主。公司目前的人力资源配置不足以完
6、全支撑公司业务转型的需要，现公司通过建立内部考核制度，实行管理人才梯队培养加强员工培训再教育等多种方式培养专业负责的能够支撑公司未来拓展需要的人才，通过进一步完善公司内部组织架构，调整薪资结构等方式留下有能力的人才，淘汰不合适的人员。公司土地、主要固定资产抵押比例较高的风险 截至 2020 年 12 月 31 日,公司通过抵押自有土地、房产等方式共取得抵押贷款 2,500 万元,公司的土地、房产均已全部抵押,主要固定资产抵押比例较高，公司已充分认识到这个风险的存在，未来公司将通过加强现金流管理，优化财务资源配置降低固定资产抵押的比例，以降低此类风险。本期重大风险是否发生重大变化：本期重大风险未
7、发生重大变化 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司 指 江苏华商城市配送网络股份有限公司 公司、本公司、江苏华商 指 股份公司与有限公司的统称 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2020 年 1 月 1 日-2020 年 12 月 31 日 申万宏源承销保荐 指 申万宏源证券承销保荐有限责任公司 宏融投资 指 无锡市宏融投资企业(有限合伙)智鼎投资 指 无锡市智鼎投资企业(有限合伙)金投永赢 指 无锡金投永赢产业投资基金企业（有限合伙）金茂 指 江苏疌泉金茂新材料创业投资合伙企业（有限合伙）金程梁食 指 无锡金程梁食创业投资有限公司 关联关系 指 公司控股股东、实际控制
8、人、董事、监事、高级管理人员及其直接或间接控制的企业,以及可能导致公司利益转移的其他关系 城市配送 指 城市配送是指服务于城区以及市近郊的货物配送活动,在经济合理区域内,根据客户的要求对物品进行加工、包装、分割、组配等作业,并按时送达指定地点的物流活动。三会 指 股东大会、董事会、监事会“三会”议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏华商城市配送网络股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Huashang City Distribution Logistics Network Inco
9、rporated Company 证券简称 江苏华商 证券代码 871056 法定代表人 戎君 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书 滕新学 联系地址 无锡市金山北科技产业园金山四支路 24 号 电话 13395178222 传真 0510-83100464 电子邮箱 公司网址 http:/ 办公地址 无锡市金山北科技产业园金山四支路 24 号 邮政编码 214037 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 无锡市金山四支路 24 号总经理办公室 三、三、企业信息企业信息 股票交易场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2009 年 4 月 14 日 挂牌时间 2017 年 3 月
10、14 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）F-批发业和零售业-51批发业-512食品、饮料及烟草制品批发-5127酒、饮料及茶叶批发 主要业务 仓储物流运输 主要产品与服务项目 公司专业从事食品与饮料等快消品产业链的综合管理服务,包括快消品的代理分销、仓储物流及电子商务等。普通股股票交易方式 连续竞价交易集合竞价交易做市交易 普通股总股本（股）55,500,000.00 优先股总股本（股）0 控股股东 戎君 实际控制人及其一致行动人 实际控制人为（戎君），无一致行动人 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是是否变更否变更 统一社会信用代码 9132
11、0200687830640C 否 注册地址 无锡市金山北科技产业园金山四支路 24 号 否 注册资本 55,500,000.00 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商（报告期内）申万宏源承销保荐 主办券商办公地址 上海市常熟路 239 号 报告期内主办券商是否发生变化 否 主办券商（报告披露日）申万宏源承销保荐 会计师事务所 立信中联会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名及连续签字年限 江小三 张超营 2 年 2 年 年 年 会计师事务所办公地址 天津市南开区宾水西道 333 号万豪大厦 10 层 六、六、自愿自愿披露披露 适用不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用
12、不适用 8 第三节第三节 会计数据、经营情况和管理层分析会计数据、经营情况和管理层分析 一、一、主要主要会计会计数据和财务指标数据和财务指标 (一一)盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%营业收入 113,609,619.88 127,032,909.96-10.57%毛利率%22.48%40.76%-归属于挂牌公司股东的净利润 6,421,759.33 12,050,113.00-46.71%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 4,710,631.04 10,990,153.88-57.21%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利
13、润计算）3.99%7.95%-加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）2.93%7.25%-基本每股收益 0.12 0.22-46.71%(二二)偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例%资产总计 243,826,264.19 229,599,008.28 6.20%负债总计 78,921,225.38 70,121,039.99 12.55%归属于挂牌公司股东的净资产 164,022,422.22 157,600,662.89 4.07%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.96 2.84 4.07%资产负债率%（
14、母公司）32.34%29.95%-资产负债率%（合并）32.37%30.54%-流动比率 0.65 1.23-利息保障倍数 2.89 5.91-(三三)营运营运情况情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%经营活动产生的现金流量净额 45,710,107.89 52,385,944.25-12.74%应收账款周转率 4.22 3.68-存货周转率 15.67 12.30-9 (四四)成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例%总资产增长率%6.20%7.35%-营业收入增长率%-10.57%72.81%-净利润增长率%-49.59%-40.97%-(五五
15、)股本股本情况情况 单位：股 本期期末本期期末 本期期初本期期初 增减比例增减比例%普通股总股本 55,500,000 55,500,000 0%计入权益的优先股数量 0 0 0%计入负债的优先股数量 0 0 0%(六六)境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异 适用 不适用 (七七)非经常性非经常性损益损益项目及金额项目及金额 单位：元 项目项目 金额金额 非流动性资产处置损益，包括已计提资产减值准备的冲销部分 19,550.88 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 1,479,145.63 处
16、置子公司以及所处置的子公司分红取得的投资收益 581,953.12 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-4,020.99 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,076,628.64 所得税影响数 311,494.30 少数股东权益影响额（税后）54,006.05 非经常性非经常性损益净额损益净额 1,711,128.29 (八八)补充财务补充财务指标指标 适用不适用 10 (九九)会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况会计政策变更、会计估计变更或重大差错更正等情况 1 1、会计数据追溯调整或重述情况会计数据追溯调整或重述情况 会计政策变更会计差错更正 其他原因 不适用 2 2、会计政
17、策、会计估会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正的原因及影响计变更或重大会计差错更正的原因及影响 适用不适用 1、重要的会计政策变更 执行企业会计准则第 14 号收入 财政部于 2017 年 7 月 5 日修订发布企业会计准则第 14 号收入，根据财政部要求，在境内外同时上市的企业以及在境外上市并采用国际财务报告准则或企业会计准则编制财务报表的企业，自2018 年上市企业，1 月 1 日起施行；其他境内上市企业，自 2020 年 1 月 1 日起施行；执行企业会计准则的非上市企业，自 2021 年 1 月 1 日起施行。根据新旧准则衔接规定，公司自 2020 年 1 月 1 日起按新准则要求
18、进行会计报表披露。新收入准则要求首次执行该准则的累积影响数调整首次执行当年年初(即 2020 年 1 月 1 日)留存收益及财务报表其他相关项目金额，对可比期间信息不予调整。在执行新收入准则时，本公司仅对首次执行日尚未完成的合同的累计影响数进行调整。因执行新收入准则，本公司合并财务报表调整情况见“3、首次执行新收入准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况”。2、重要会计估计变更 报告期本公司主要会计估计未发生变更。3、首次执行新收入准则调整首次执行当年年初财务报表相关项目情况（1）合并资产负债表 项目项目 上年年末余额上年年末余额 年初余额年初余额 调整数调整数 预收款项 17,998.5
19、9 -17,998.59 合同负债 15,927.96 15,927.96 其他流动负债 2,070.63 2,070.63（2）母公司资产负债表 项目项目 上年年末余额上年年末余额 年初余额年初余额 调整数调整数 预收款项 17,998.59 -17,998.59 合同负债 15,927.96 15,927.96 其他流动负债 2,070.63 2,070.63 11 (十十)合并报表合并报表范围范围的变化情况的变化情况 适用不适用 1.新增子公司：江阴市森扬城市配送有限公司 南京鸿荣供应链有限公司 无锡伍德供应链有限公司 2.减少子公司：南通御欣供应链管理有限公司 宿迁市道成荣昌城市配送网
20、络有限公司 云南华顶众商供应链管理有限公司 12 二、主要主要经营情况回顾经营情况回顾(一一)业务业务概要概要 商业模式商业模式 江苏华商在快消品 B2B 领域，为品牌商、网络平台和分销商客户，以专业的仓配运营能力为支撑，以自主研发的智能信息系统为载体，为客户实现多城市、全渠道、个性化的仓配一体服务（第三方物流服务）、仓配运营咨询服务、信息技术服务、供应链金融信息服务等，为客户提供一站式的快消品 B2B 供应链解决方案。公司的商业模式如下：（一）采购模式（1）外协车辆服务采购：公司有着一套完整的、针对快消品 B2B 供应链全链条的服务资源采购和管理体系，根据客户需求，通过“有运力资源+外部运力
21、资源”相结合的方式来寻求最佳运力配置、最优服务品质。在自身运力不够的情况下，公司按不同客户的需求进行细分，将不同的线路分包给具有能力且成本上具有优势的外协单位。（2）采购服务执行：公司与客户签订服务框架协议，并通过在框架协议下签订仓储作业服务执行合作协议、仓储租赁服务合作协议等协议，确保仓储容量、仓储作业能力与业务需求高度匹配。（3）快消品采购模式：公司与知名快消品品牌企业签订采购协议、形成了战略合作关系，结合年度任务和营销策略，共同与厂家协调具体品项的采购计划等细节。针对非主流品牌企业的商品，公司依然延续随行就市的方针，由企业采购部门根据市场需求灵活采购，以满足客户之需要。（二）销售服务模式
22、 公司通过嵌入客户采购、生产、分销及售后等内部业务流程，为客户提供“一体化、一站式、个性化”的快消品 B2B 供应链解决方案，包括综合物流服务（第三方以及第四方物流服务）、供应链信息技术服务、供应链规划及咨询等。公司过去以快消品的代理经销为核心业务，经营情况很大程度上受到代销品牌厂家政策、区域性和市场容量的限制，垫资要求颇高，盈利空间不大，同时经销业务也受到 B2B 电商平台的强烈冲击，公司面临了巨大挑战和压力。为突破成长瓶颈，公司从 2015 年开始，公司开始转型。近年来，公司逐步缩减了经销业务，快速持续拓展综合物流服务。公司不断总结过去转型的经验，2019 年公司更进一步地向快消品城市配送
23、深度探索并加大对快消品 B2B 供应链的信息化系统的研发，扭转了快消品品牌代理商在供应链中的尴尬地位，顺利转型为以快消品为主的综合物流服务商，物流业务飞速拓展，外拓客户，内抓流程，以技术和平台的思路提高供应链全链条的运行效率。2019 年，公司物流收入得到显著提升，市场份额提升明显。公司服务模式分为线上线下两种方式，线上方式是客户通过线上平台进行注册、选购、下单、收货等步骤达成交易，线下方式则是传统的销售模式，与货主客户和收货客户签署合作协议，同时根据客户需求，提供以快消品为主的供应链平台服务。公司将多年行业经验沉淀到软件，以软件为载体，匠心打造了标准化快消品 B2B 供应链全链条信息化系统，
24、为全链条客户提供高效、贴心、个性化定制服务，实现全链条高效协同、降本增效。在此基础上，公司新增了由第三方物流业务延伸出来的第四方物流服务业务，为客户提供物流规划、仓配运营咨询、物流信息系统、供应链管理等服务。相对快消品经销业务而言，综合物流业务毛利率相对较高，并且后者不需要预付大额采购款项或垫付费用，因此公司转型后，公司的盈利能力和现金流状况得到较大改善。与此同时，公司匠心打造 10 年以上的标准化仓配运营体系已经趋于成熟，并通过自身实践反复优化调试，形成了自身的技术优势。该体系涵盖了快消品供应链全链条多套子系统，从订单发起到订单交付的13 整个生命周期进行有效管控，全流程各个环节无缝对接，高
25、效协同，为服务品质提供强有力的保障。因此，公司的技术优势，为公司创造了新的盈利点-软件产品销售以及软件服务业务。公司在未来发展战略上继续将把综合物流服务作为主营业务重点发展方向，同时不断拓展软件产品销售以及软件服务业务，逐步缩减快消品代理销售业务。公司目前标准化，高效率，集约化的物流综合运营能力是公司最大的核心竞争力之一。（三）盈利模式 1、第三方统仓共配一体物流的盈利模式 公司利用自有现代化综合物流配送中心，为知名厂家、品牌厂商、分销商、渠道商等客户提供快消品集约仓储、再加工、分拣、配送、理货、代收款等第三方物流服务，为标超、现代渠道零售商等客户提供越库配送服务、为散小街边零售店、社区小店等
26、终端零售门店提供统一采配、统一结算的服务、为无锡小微客户提供量身定制的同城调拨业务。目前公司第三方物流服务收入是公司物流收入的主要来源，通过与中粮米业、鲁花集团、慕斯、菜鸟等国内知名企业的合作，形成了稳定的盈利模式，公司通过提供传统的仓配服务，收取相应的仓储费、运输费、力支费等。2、为 B2B 电商平台提供配套物流服务的盈利模式 公司 2019 年继续与阿里巴巴零售通和菜鸟网络深度合作，承接了零售通的线下 B2B 配送，增加业务的同时不断优化了华商的城市配送 B2B 系统，增加了盈利点。公司通过为 B2B 电商平台提供配送服务，向客户收取相应的服务费。3 为快消品经销商提供第四方物流服务盈利的
27、模式 为快消品经销商提供物流规划、仓配运营咨询、物流信息系统、供应链管理等活动，公司向客户输出专业运营团队，为客户搭建组织架构、绩效考核机制、建立信息化体系、最终帮助客户建立自己的仓配运营体系，为客户降本增效。公司以输出仓配运营管理模式的形式，收取相应的服务费。4 为快消品经销商提供软件产品及其软件服务 为快消品经销商提供标准化软件产品及其软件服务，帮助经销商实现渠道数字化，赋能经销商。公司通过提供软件产品或服务，向客户收取软件产品费用、信息技术服务费等。5、快消品代理分销的盈利模式 首先快消品批发业作为我国传统的行业，消费者的衣食住行都离不开它，市场基础良好，盈利模式一直以来较为固定，公司通
28、过与上下游企业的合作协议确认采购金额与销售金额，获取差价部分利润。公司通过多年快消品的行业经验沉淀，聚焦资源，为客户提供代采代配服务，随着公司新的平台的建立，未来公司将构建起品牌商层、平台层、终端商层的至上而下的一体化全新商业盈利模式，搭建起快消品供应链通路，为公司的盈利提供新的契机。?行业信息行业信息 是否自愿披露 是否 报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否
29、 14 商业模式是否发生变化 是 否 (二二)财务分析财务分析 1 1、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 变动比例变动比例%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%金额金额 占总资产的占总资产的比比重重%货币资金 10,147,589.29 4.16%13,753,922.87 5.99%-26.22%应收票据 0 0%0 0%0%应收账款 19,431,222.73 7.97%31,755,687.57 13.83%-38.81%存货 5,654,394.44 2.32%5,586,201.18 2.43%1.22%投资性房地产 0 0
30、%0 0%0%长期股权投资 0 0%0 0%0%固定资产 94,574,343.02 38.79%77,444,569.10 33.73%22.12%在建工程 5,429,311.90 2.23%0 0%100%无形资产 48,592,245.79 19.93%44,166,708.75 19.24%10.02%商誉 0 0%0 0%0%短期借款 61,990,000.00 25.42%48,000,000.00 20.91%29.15%长期借款 0 0%0 0%0%其他非流动资产 45,582,213.47 18.69%25,000,000.00 10.89%82.33%资产负债项目重大变动
31、原因资产负债项目重大变动原因：1.货币资金为 10,147,589.29 元,较上年下降 26.22%，主要由于资金投入到固定资产新能源车。2.应收账款为 19,431,222.73 元,较上年下降 38.81%,主要由于以前年度的帐款及时催收回款了，但资金用于采购固定资产了。3.固定资产为94,574,343.02元,比上年度末增加17,129,773.92 元,变动比例为22.12%,其主要原因为2020年采购中通新能源厢式运输车 100 辆价值 2700 万元、10 辆中通新能源车 1,394,300 元，转入固定资产。4.在建工程为 5,429,311.90 元,主要是配套采购中通新能
32、源厢式运输车的正常使用而建造的充电工厂。5.无形资产为 48,592,245.79 元,比上年度增加4,425,537.04 元，变动比例为 10.02%，其主要原因为 2020年的软件开发费验收完毕转入新增无形资产。6.短期借款为 61,990,000.00 元,比上年度增加 13,990,000.00 元,主要是新增了浦发银行 1000 万元,南京银行 500 万元,微众银行 299 万元,邮政储蓄银行还贷 400 万元。7.其他非流动资产 45,582,213.47 比上年度增加 20,582,213.47，变动比例为 82.33%，其主要原因为新增采购的中通新能源厢式运输车辆 200
33、辆的预付款，转入到其他非流动资产。2 2、营业情况营业情况分析分析 15 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 变动比变动比例例%金额金额 占营业收入占营业收入的的比比重重%金额金额 占营业收占营业收入的入的比比重重%营业收入 113,609,619.88-127,032,909.96-10.57%营业成本 88,068,004.23 77.52%75,250,564.10 59.24%17.03%毛利率 22.48%-40.76%-销售费用 2,047,392.42 1.80%1,720,928.55 1.35%18.97%管理费用 5,764,516
34、.27 5.07%22,643,733.50 17.83%-74.54%研发费用 10,783,166.68 9.49%11,386,657.15 8.96%-5.30%财务费用 3,825,242.94 3.37%3,309,348.85 2.61%15.59%信用减 值损失 527,146.22 0.46%-1,252,020.40-0.99%142.10%资产减 值损失-247,808.06-0.22%169,109.61 0.13%-246.54%其他收益 1,488,880.14 1.31%1,257,142.42 0.99%18.43%投资收益 581,953.12 0.51%15
35、,793.43 0.01%3,584.78%公允价值变动收益 0 0%0 0%0%资产处 置收益 19,550.88 0.02%2,125.21 0%819.95%汇兑收益 0 0%0 0%0%营业利润 5,443,751.52 4.79%12,536,755.04 9.87%-56.58%营业外 收入 30,531.46 0.03%58,754.84 0.05%-48.04%营业外 支出 34,552.44 0.03%65,830.70 0.05%-47.51%净利润 5,957,591.61 5.24%11,818,918.11 9.30%-49.59%项目重大变动原因项目重大变动原因：公
36、司自转型以来，聚焦物流增值服务，大大提升了公司的物流市场拓展能力，通过提供专业的物流的综合服务能力，比传统的快消品代理商单纯的价差模式提升了竞争力，公司在报告期内按照公司既定的战略方针，整合快消品供应链的资源，在保证一定的利润获取的前提下，拓展市场，提高在行业的影响力，推动城市配送发展，通过信息技术手段、平台化的运营，继续提升物流业务的盈利能力的同时寻找收入的突破！1、业务模式的变化、业务模式的变化 16 产品名称 2020 年 2019 年 营业收入 占比 营业收入 占比 商品销售 1,059,070.58 1%17,047,153.04 13%物流仓储 92,278,650.99 81%1
37、08,362,816.94 85%软件服务及销售 20,264,818.66 18%1,609,400.16 1%合计 113,602,540.23 100%127,019,370.14 100%2019 年公司的主营业务为物流的配送及商品的批发，同时有少量物流软件的销售收入。近几年以来就致力于从传统的物流配送向现代物流平台运营转型，其规划目标就是做物流行业的“滴滴”平台，公司开发物流平台，所有客户均可在平台下单，平台再将配送业务下发给平台注册客户；同时公司对平台注册客户可以出租车辆、销售车辆等业务。2020 年公司的收入结构已经开始体现了公司的转型，商品销售收入因为毛利率不高，占用公司很大的
38、精力，2020 年大幅下降，公司计划逐步减少上述业务，直至为零。物流仓储业务公司原来的模式以自营模式为主，但自营业务模式的瓶颈为体量很难做大，2020 年开始公司向派单模式转型，将获取的订单委托给第三方负责配送，为公司的“滴滴”模式做先行尝试。但该模式短期也会导致公司毛利率大幅下降。公司为了“滴滴”平台的开发、推广，短期利益的放弃是其必须付出的成本。2、毛利率分析、毛利率分析 项目 本期发生额 上期发生额 毛利率 收入 成本 收入 成本 2020年 2019年 主营业务 113,602,540.23 88,058,048.48 127,019,370.14 75,250,564.10 22%4
39、1%其他业务 7,079.65 9,955.75 13,539.82 -41%100%合计 113,609,619.88 88,068,004.23 127,032,909.96 75,250,564.10 22%41%产品名称 本期发生额 上期发生额 毛利率 营业收入 营业成本 营业收入 营业成本 2020年 2019年 商品销售 1,059,070.58 908,180.70 17,047,153.04 15,462,371.15 14%9%物流仓储 92,278,650.99 86,895,740.53 108,362,816.94 59,725,564.82 6%45%软件服务及销售
40、20,264,818.66 254,127.25 1,609,400.16 62,628.13 99%96%合计 113,602,540.23 88,058,048.48 127,019,370.14 75,250,564.10 22%41%公司综合毛利率由2019年的41%下降到2020年的22%，主要原因为公司的物流仓储毛利率大幅下降，由 45%下降为 6%，毛利率的下降主要因为公司业务模式的变更，2020 年开始公司向派单模式转型，将获取的订单委托给第三方负责配送，为公司的“滴滴”模式做先行尝试。但该模式短期也会导致公司毛利率大幅下降。项目组对比了 2020 年与 2019 年母公司的物
41、流外包成本的变化如下：17 项目 2020 年 2019 年 差异 原因 主营业务成本主营业务成本 物流物流成本成本 物流成本物流成本 物流成本-运杂费 29,046,311.25 17,231,144.40 11,815,166.85 外包增加所致 办公费 6,867.92 39,628.21 -32,760.29 汽油费 228,966.93 379,945.90 -150,978.97 维修费 42,480.45 140,739.29 -98,258.84 租赁费 56,961.19 55,465.91 1,495.28 累计折旧 1,246,943.73 -1,246,943.73 新
42、增车辆折旧增加 外包费 262,438.43 -262,438.43 主营业务成本主营业务成本 物流物流成本成本 仓储成本仓储成本 仓储成本-仓储折旧 623,884.97 620,464.38 3,420.59 租赁费 5,449,502.15 4,623,165.14 826,337.01 主营业务成本主营业务成本 物流物流成本成本 物流辅助成本物流辅助成本 物流辅助成本-工资 536,098.97 1,016,682.58 -480,583.61 社保 56,354.10 144,845.67 -88,491.57 公积金 6,156.00 6,826.00 -670.00 福利费 19
43、,186.79 173,767.40 -154,580.61 差旅费 67,276.23 100,300.60 -33,024.37 业务招待费 3,290.00 20,704.34 -17,414.34 维修费 116,718.81 77,554.99 39,163.82 邮电通信费 89,076.15 187,814.58 -98,738.43 水电费 216,127.65 254,888.86 -38,761.21 折旧费 5,734,155.07 4,569,446.72 1,164,708.35 新增车辆折旧增加 办公费 11,481.30 36,056.75 -24,575.45
44、保险费 81,457.64 166,484.16 -85,026.52 运杂费 21,693,861.26 15,729,028.56 5,964,832.70 外包增加所致 装卸费 729,994.28 175,576.31 554,417.97 外包费 2,595,690.43 2,988,678.58 -392,988.15 汽车费用 40,157.99 151,879.00 -111,721.01 其他 811,151.02 1,553,456.64 -742,305.62 路桥费 -661.50 -661.50 租赁费 343,124.03 635,015.99 -291,891.9
45、6 工资 248,052.89 72,220.56 175,832.33 社保 -21,287.95 -21,287.95 公积金 -1,722.00 -1,722.00 差旅费 5,720.72 8,056.52 -2,335.80 福利费 -230.00 -230.00 18 其他 353.64 9,008.49 -8,654.85 合计合计 70,369,841.99 51,192,747.98 19,177,094.01 但公司综合毛利率并没有如物流收入下降幅度这么大，主要原因公司的收入结构发生了变化，高毛利率的软件销售在营业收入的占比由 2019 年的 1%，上升为 2020 年的
46、18%。管理费用与公司上年度比较下降 74.54%,是因为上年度确认无形资产已暂停使用，在未来不能产生经济效益,所以一次性摊销 16,870,680.92 元。投资收益与公司上年度比较上升.3,584.78%，详见附注（三十五）投资收益投资收益 项目 本期发生额 上期发生额 理财产品收益 12,098.91 处置子公司转让投资收益 3,694.52 处置长期股权投资产生的投资收益 581,953.12 合计 581,953.12 15,793.43 信用减值损失与公司上年度比较上升.142.10%，详见附注（三十六）信用减值损失（损失以“信用减值损失（损失以“-”填列）”填列）项目 本期发生额
47、 上期发生额 坏账准备 527,146.22 -1,252,020.40 合计 527,146.22 -1,252,020.40 资产减值损失与公司上年度比较下降.142.10%，详见附注（三十七）资产减值损失资产减值损失（损失以“（损失以“-”填列）”填列）项目 本期发生额 上期发生额 坏账准备 存货跌价准备-247,808.06 169,109.61 合计-247,808.06 169,109.61 所得税费用和净利润与公司上年度比较都有所下降，是因为物流成本的上升导至毛利下降，净利润也相应下降，所得税费用有高新加计扣除政策，所以也下降。(2)(2)收入构成收入构成 单位：元 项目项目 本
48、期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例%主营业务收入 113,602,540.23 127,019,370.14-10.56%19 其他业务收入 7,079.65 13,539.82-47.71%主营业务成本 88,058,048.48 75,250,564.10 17.02%其他业务成本 9,955.75 0 0%按产品分类分析按产品分类分析：适用 不适用 单位：元 类别类别/项目项目 营业收入营业收入 营业成本营业成本 毛利率毛利率%营业收入比营业收入比上年同期上年同期 增减增减%营业成本比营业成本比上年同期上年同期 增减增减%毛利率比上年毛利率比上年同期增减同期增减%商品销售
49、 1,059,070.58 908,180.70 14.25%-93.79%-94.13%4.95%物流仓储 92,278,650.99 86,895,740.53 5.83%-14.84%45.49%-39.05%软件服务及销售 20,264,818.66 254,127.25 98.75%1,159.15%305.77%2.64%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：经过 2016 年到 2020 年公司转型的发展，公司优化了产品结构，逐渐调整了业务方向，逐步缩减了产品经销业务的比重，加大了物流业务的拓展力度，加强了企业管理，2018 年公司转
50、型初期以做强为主，以盈利能力为导向，2020 年在 2019 年的基础上分析，提高公司物流收入，提高行业内的影响力，增加市场份额为主，因此虽然整体利润有所下降但是公司业务保持良好的增长势头。公司在报告期内,主营业务收入占营业收入的比重为 99%。按产品明细分，公司商品销售占总收入比重 1%，在报告期内的收入比上年度下降 15,988,082.46 元，下降了 93.79%，是因为业务的转型，公司物流仓储占总收入比 81%，在报告期内的收入比上年度下降16,084,165.95 元，下降了 14.84%。但公司综合毛利率并没有如物流收入下降幅度这么大，主要原因公司的收入结构发生了变化，高毛利率的
