1、 1 2018 年度报告 宏马物流 NEEQ:871201 江苏宏马物流股份有限公司 Jiangsu Homman Logistics Co.,LTD HML 2 公司年度大事记公司年度大事记 宏马物流于 2018 年 5 月 16 日成功召开 2017 年年度股东大会。会议由董事长汤建平先生主持，公司董事、监事、高管列席了会议。各项议案经出席会议的股东认真审议并通过。安徽中天恒（北京）律师事务所律师见证本次股东大会并出具法律意见书。为补充公司流动资金，支持公司主营业务发展，宏马物流通过股票发行方案募集资金，本次发行有利于公司未来发展战略和经营目标的实现。2017 年 12 月由江苏省统计局颁
2、发的联网直报统计规范化建设示范单位。2018 年度宏马物流获由中共镇江市委统一战线工作部和镇江市工商业联合会共同颁发的镇江市民营企业文化建设示范单位。2018 年 11 月 5 日，江苏宏马物流股份有限公司隆重召开两化融合管理体系贯标启动大会。宏马物流总经理会同智融高科咨询专家组成员出席了会议。2018 年 11 月 14 日宏马物流参与2018 年度全国公路交通军地联合应急演练，本次演练由交通运输部、江苏省人民政府、武警第二机动总队联合主办。3 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .5 5 第二节第二节 公司概况公司概况 .7 7 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指
3、标摘要 .9 9 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1212 第五节第五节 重要事项重要事项 .2121 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2424 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2626 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2828 第九节第九节 行业信息行业信息 .3131 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .3232 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3636 4 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、宏马物流 指 江苏宏马物流股份有限公司
4、宏马控股 指 江苏宏马控股有限公司 股东大会 指 江苏宏马物流股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏宏马物流股份有限公司董事会 监事会 指 江苏宏马物流股份有限公司监事会 董监高 指 董事、监事、高级管理人员 三会 指 股东大会、监事会、董事会 三会议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 江苏宏马物流股份有限公司章程 全国股份转让系统公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 证监会 指 中国证券监督管理委员会 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2018 年 1 月 1
5、日至 2018 年 12 月 31 日 报告期末 指 2018 年 12 月 31 日 GDP 指 国内生产总值 5 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人汤建平、主管会计工作负责人冷瑞毅及会计机构负责人（会计主管人员）冷瑞毅保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告。本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。本年度报告涉
6、及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 新业务形态变化导致的风险 近年来，随着信息技术的快速发展，互联网经济模式对社会生活方式影响愈发明显。在公路货运行业内，一些信息平台型的企业，已陆续涌现并快速
7、发展。该类企业通过对供需双方信息的快速匹配和有效管理，能够快速聚集并利用社会运力，为客户提供相应的服务，从而对公路快运行业的传统经营模式产生影响。国家环保及节能减排相关监管政策带来的风险 我国对环境保护，节能减排方面工作的重视力度不断加大。根据 2016 年 12 月国务院发布的十三五节能减排综合工作方案，我国在“十三五“期间将继续重点推进交通运输领域的节能，强化控制机动车污染物排放。经营成本上升导致经营利润率下降的风险 人工费用及运输费用是本公司最主要的成本项目。上述两项成本合计占公司营业成本的 93.86%。同时，近年来，随着人口红利逐渐消失，社会人工薪酬福利水平的不断升高，全社会劳动力成
8、本上涨已不可逆转。公司用工人数及用工成本增加导致公司人力成本不断上涨，将对公司未来的盈利能力带来一定的压力。安全事故风险 道路运输行业对货物运输的安全性、及时性要求很高,道路运输安全事故会让公司面临车辆损失、人员伤亡、交通主管部门处罚的风险。公司对车辆采购、行驶、保养、事故处理等方 6 面均制定了实施细则和能够切实履行的业务操作流程。但是仍然不能完全避免道路交通事故、人员操作失误等情况造成承运货物损失、人员伤亡的风险,从而给公司经营带来不利影响。市场竞争风险 公司主要从事普通货物运输服务,虽然所处行业存在规模经济、客户认可等壁垒,且现代物流行业是国家重点支持的领域,市场潜在需求大,目前正处于成
9、长阶段,但经营模式的相对可复制性和稳定增长的市场空间正不断吸引着新进者的加入。同时,从竞争格局上看,国有、外资等大型物流企业在市场整体中占据绝对优势,中小民营物流企业在细分行业和区域内具有相对优势,但随着市场规模逐渐趋于稳定、大型企业向细分领域延伸,公司仍存在市场竞争风险。实际控制人控制不当风险 汤建平担任股份公司法定代表人、董事长及总经理,股东汤建平为公司实际控制人。汤建平在公司决策、日常经营管理上均可施予较大的影响。若其对公司经营决策、人事、财务等进行不当控制,可能给公司经营和其他股东带来风险。新业务形态变化导致的风险 近年来，随着信息技术的快速发展，互联网经济模式对社会生活方式影响愈发明
10、显。在公路货运行业内，一些信息平台型的企业，已陆续涌现并快速发展。该类企业通过对供需双方信息的快速匹配和有效管理，能够快速聚集并利用社会运力，为客户提供相应的服务，从而对公路快运行业的传统经营模式产生影响。国家环保及节能减排相关监管政策带来的风险 我国对环境保护，节能减排方面工作的重视力度不断加大。根据 2016 年 12 月国务院发布的 十三五节能减排综合工作方案，我国在“十三五“期间将继续重点推进交通运输领域的节能，强化控制机动车污染物排放。经营成本上升导致经营利润率下降的风险 人工费用及运输费用是本公司最主要的成本项目。上述两项成本合计占公司营业成本的 92.07%。同时，近年来，随着人
11、口红利逐渐消失，社会人工薪酬福利水平的不断升高，全社会劳动力成本上涨已不可逆转。公司用工人数及用工成本增加导致公司人力成本不断上涨，将对公司未来的盈利能力带来一定的压力。本期重大风险是否发生重大变化：否 7 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏宏马物流股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Homman Logistics Co.,LTD HML 证券简称 宏马物流 证券代码 871201 法定代表人 汤建平 办公地址 江苏省丹阳市开发区葛丹路 666 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 宋苏云 职务 董事会秘书 电话 0
12、511-86229638 传真 0511-86969655 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 江苏省丹阳市开发区葛丹路 666 号 212310 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 董事会秘书办公室 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2001 年 11 月 30 日 挂牌时间 2017 年 3 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）G5430 道路货物运输 主要产品与服务项目 普通货物运输，国际、国内货运代理，货物联托运及配载、配送 服务，货物专用运输（集装箱、冷藏保鲜、罐式），大型物件运 输，经营性道路危
13、险货物运输（按道路运输经营许可证核定范围 经营），国内水路货运代理，国际、国内船舶代理，代办报关、报验、保税手续，房屋及土地租赁，普通货物仓储，普通货物搬 运装卸服务，物流信息咨询服务，打包服务，停车场管理服务，汽车摩托车零配件的销售。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）普通股股票转让方式 集合竞价 普通股总股本（股）104,780,344 优先股总股本（股）-8 做市商数量-控股股东 江苏宏马控股有限公司 实际控制人及其一致行动人 汤建平、汤伟 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 913211817325190
14、431 否 注册地址 江苏省丹阳市开发区葛丹路 666 号 否 注册资本（元）104,780,344 是 公司于 2018 年 2 月 23 日新增南京宁浦膜材料产业投资基金合伙企业（有限合伙）4，444,444 股，由原先 100,335，900 股增至 104,780,344 股。五、五、中介机构中介机构 主办券商 国融证券 主办券商办公地址 北京市西城区宣武门西大街甲 129 号金隅大厦 11 层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李旺林 王伟明 会计师事务所办公地址 北京市西城区裕民路 18 号北环中心 25 层 六
15、、六、自愿自愿披露披露 适用 不适用 七、七、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 9 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 226,134,656.10 225,243,304.66 0.4%毛利率%29.03 28.03-归属于挂牌公司股东的净利润 41,455,726.91 42,211,079.73-1.79%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 37,330,668.13 36,302,780.08 2.83%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东
16、的净利润计算）20.98 28.81-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）19.07 24.79-基本每股收益 0.41 0.42-2.38%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 329,887,658.18 246,551,497.02 33.80%负债总计 97,867,904.49 77,260,658.01 26.67%归属于挂牌公司股东的净资产 232,019,753.69 169,290,839.01 37.05%归属于挂牌公司股东的每股净资产 2.21 1.69 30.77%资产负债
17、率%（母公司）29.67 31.96-资产负债率%（合并）29.67 31.96-流动比率 337.54 310.69-利息保障倍数 26.15 15.37-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-19,074,583.14 10,322,983.99 应收账款周转率 2.25 2.78-存货周转率 50.58 54.20-10 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%33.80 23.58-营业收入增长率%0.4 31.51-净利润增长率%-1.79 36.30-五、股本情况股本情况
18、单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 104,780,344 100,335,900 4.42%计入权益的优先股数量 0 0 0 计入负债的优先股数量 0 0 0 六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助(与企业业务密切相关,按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外)4,964,870.99 固定资产处置损失 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-54,573.26 非经常性损益合计非经常性损益合计 4,910,297.73 所得税影响数-736,544.66 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净
19、额损益净额 5,646,842.39 七、补充财务补充财务指标指标 适用 不适用 11 八、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 会计政策变更 会计差错更正 不适用 12 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司的商业模式是在“道路货物运输行业”内，依托区域市场先进入者优势和资源优势等，采取自有车辆、协议外包车辆和铁路货运班列相结合的模式，通过干线运输规模降低自己的运营成本从而获取更高的效率和利润，并同时向以供应链整合协作为基础，尽可能地延伸服务链条，创新服务内容，以达到为客户创
20、造价值、系统整体获益的目的。向不同类别的生产制造型企业提供第三方运输服务，以及供应链整合协作为基础，依托物流载体，是物流增值服务的重要商业模式。公司的商业模式是“资源+管理型”的商业模式。利用现有的铁路、公路、物流基地等资源，将实体物流服务向供应链两端延伸；并以此为基础，借助信息平台，输出物流管理方案和管理经验，通过对外协运力资源池的整合和客户市场资源的开拓，平移和复制现有成功模式，实现更广泛的业务拓展。公司主营业务为运输服务、仓储服务、租赁服务。本公司具体的商业模式如下：（一）采购模式（一）采购模式 1、外协车辆：公司主要运输能力为外购，类似“无车承运人”模式，此模式可以最优化匹配社会市场车
21、货资源，最大化利用社会闲散运力，最大化降低物流委托人委托成本。2、燃料采购：公司自有车辆的燃油由车辆司机根据行车路线及装载重量自行决定，在国家正规加油站采购。3、固定资产、办公用品采购：公司综合管理本部汇总各部门的采购需求，在获得授权后，按照公司采购成本最优原则统一采购。（二）服务模（二）服务模式式 公司属于流通行业，业务流程主要分为订单收集确认及分类、分配装车发货、运输、到车卸货、配送上门五个主要部分，具体环节细分情况如下：1、仓储订单：首先，托运人通过电话、微信、百度或官网下发货取件订单，订单经过审核地区、货物类型后，在宏马物流 HMTMS 系统中订单模块以任务形式保存为待执行订单；非取件
22、订单不作为待执行订单保存待命。2、物流收单：待执行订单通过任务形式下发至托运人所在服务区域的网点或业务员，业务员上门取件；若非取件订单，则等待托运人将货物送至所在区域网点，由网点收单。3、打印运单：网点收单时，需在 HMTMS 系统上向托运人开具宏马物流托运单；业务员上门取件时，需向托运人手工开具宏马物流托运单，并在回到所在网点时及时将托运单信息输入 HMTMS 系统；业务员上门取件并具备 PDA 设备时，在开具手工托运单后，需在货物收揽完成后十分钟内通过 PDA 设备将托运单信息录入 HMTMS 系统。4、发货库存：当网点或业务员成功收件并将托运单信息录入 HMTMS 系统后，货物以托运单号
23、为单位转变为收件网点或收件业务员所在网点的待发货 13 库存，货物则实际存在于网点仓库，或在网点业务员的收件车上。5、装车配载：收件网点的库存货物，在每日固定的时间节点进行装车，发往下游中转场或网点中转，或直接发往目的网点。6、三方外包：网点所收非宏马物流主营线路的货物，则在每日固定的时间节点，外包给主营该线路的第三方物流公司，委托运输及交付收货人。7、到车卸货：运输车辆载货到达下游中转场、网点或目的网点后，下游单位根据事先从 HMTMS 系统中导出的到货清单，对车上货物进行核对票货，并卸载货物，货物及托运单号在HMTMS 系统中转为当前网点或中转场库存。8、跟踪到货：非宏马物流主营线路的货物
24、外包给第三方物流公司委托承运后，收件网点需跟踪该承运物流公司是否安全准时的将货物交付收货人，签收回单及托运人厂家回单，并将回单返还收件网点或宏马物流总部；宏马物流主营线路上的自营目的网点在到货后，确保货物及时安全的送达收货人，并签收回单返还总部。9、中转：中间倒转网点或中转场将所到货物按货物流向分拣并在此装车分流向下游环节或目的网点。10、上门派送：货物到达目的网点后，目的网点的业务员在自己所服务的区域内，将需送货上门的货物进行派送，收货人收货后签收托运单回单联，若有托运人厂家回单，则共同签收，并返还所在网点，网点定期返还回单至总部。11、到货自提：货物到达目的网点后，非派送货物则由目的网点以
25、电话、HMTMS 系统短信或微信自动提醒的方式通知收货人前来目的网点自提货物，收货人自提时签收托运单回单联，若有托运人厂家回单，则共同签收，网点定期返还回单至总部。（三）销售模式（三）销售模式 公司针对客户专业化、差异化的需求，制定多种方案，适应市场变化，类似生产型企业的“以销定产”模式。例如，公司以智慧物流平台为基础，实现客户资源和运力资源的有效对接；做大做强协同运输业务、共同配送业务和供应链集成物流这三大核心业务；依托丹阳公铁联运物流综合物流基地、廊坊华北公铁联运基地全国性辐射的物流网络，实现高效物流；拓展冷链医药物流、新零售等业务，寻找公司未来发展新的增长极。报告期内变化情况：报告期内变
26、化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 14 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 宏马物流以自主研发的 HMTMS 全业务系统为支撑，高新装备研发为助力，循环取货，甩挂运输及公铁联运三大运营模式相结合，报告期内，公司管理层根据年初制定的战略规划和经营计划，不断加大新产品的研发力度，积极开拓市场，提高市场占有率，同时不断吸纳优秀人才团队加入
27、，持续完善内部控制体系，强化公司规范运作意识，提升公司的经营管理水平。公司报告期末资产总额为 32,988.77 万元，比上年同期增长 33.80%；报告期末负债总额为 9,786.79 万元，比上年同期增长 26.67%；实现营业收入 22,613.47 万元，比上年同期增长 0.4%；实现营业利润 4,888.33 万元，比上年同期增长-1.63%；净利润为 4,145.57 万元，比上年同期增长-1.79%；经营活动产生的现金流量净额为-19,074,583.14。公司在大环境不理想的情况下,为了实现营收的稳中有升,适当增加客户授信账期。(二二)行业情况行业情况 根据2018 年全国物流
28、运行情况通报，2018 年社会物流总费用 13.3 万亿元，同比增长 9.8%，增速比上年同期提高 0.7 个百分点。社会物流总费用与 GDP 的比率为 14.8%，比上年同期上升 0.2 个百分点。物流行业作为国民经济的重要组成部分，近年来不断得到国家有关政策的鼓励和支持。2018 年 9 月17 日，国务院办公厅印发推进运输结构调整三年行动计划（2018-2020 年）提出：提升主要物流通道干线铁路运输能力。加快实施“十三五”现代综合交通运输体系发展规划、铁路“十三五”发展规划和中长期铁路网规划，加快重点干线铁路项目建设进度，加快蒙华、京原、黄大等连接西部与华中、华北地区干线铁路建设和改造
29、。2018 年 12 月 24 日，国家发改委和交通运输部印发了国家物流枢纽布局和建设规划，提出：到 2020 年，通过优化整合、功能提升，布局建设 30 个左右辐射带动能力较强、现代化运作水平较高、互联衔接紧密的国家物流枢纽，促进区域内和跨区域物流活动组织化、规模化运行，培育形成一批资源整合能力强、运营模式先进的枢纽运营企业，初步建立符合我国国情的枢纽建设运行模式，形成国家物流枢纽网络基本框架。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总
30、资产的占总资产的比比重重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 7,003,731.15 2.12%9,543,895.41 3.87%-26.62%应收票据与应收账款 180,395,509.31 54.68%94,117,464.77 38.17%91.67%存货 2,982,127.51 0.90%3,363,850.36 1.36%-11.35%投资性房地产 长期股权投资 0 0-固定资产 3,554,350.03 1.08%5,184,504.46 2.10%-31.44%在建工程 186,026.38 0.06%497,289.54 0.20%-62.59%短期借款 1
31、9,890,000.00 6.03%20,210,000.00 8.20%-1.58%长期借款 10,950,000.00 3.32%11,000,000.00 4.46%-0.45%应收票据 54,950,000.00 16.66%18,938,652.00 7.68%190.15%15 其他应收款 9,563,221.60 2.90%10,124,422.23 4.11%-5.54%预付账款 93,435,066.51 28.32%93,505,745.33 37.93%-0.08%其他非流动资产 29,993,508.31 9.09%29,993,508.31 12.17%预收款项 15
32、2,531.98 0.05%117,581.56 0.48%-87.02%应交税费 43,034,961.64 13.05%29,296,206.75 11.88%46.90%其他应付款 15,902,528.78 4.82%11,730,497.25 4.76%35.57%应付账款 3,587,967.32 1.09%2,328,574.42 0.94%54.08%一年内到期的非流动负债 1,157,725.78 0.47%长期应付款 0.00 资产总计 329,887,658.18 248,795,139.25-资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1、报告期末应收票据与应收账
33、款 180,395,509.31 元，较去年同期 94,117,464.77 元增加86,278,044.54 元，增幅 91.67%，主要原因是 2018 年 12 月 31 日 所收票据部分已背书转让或贴现，应收票据 54,950,000.00 元为截止 2018 年 12 月 31 日账面金额，尚未背书转让或贴现。2、报告期末固定资产 3,554,350.03 元，较去年同期 5,184,504.46 元下降 1,630,154.43 元，降幅31.44%，主要原因是车辆所占比重较大,车辆年折旧率为 23.75%所致。3、报告期末在建工程 186,026.38 元，较去年同期 497,2
34、89.54 元下降 311,263.16 元，降幅 62.59%，主要原因是报告期内仓储冷链项目完工,结转固定资产所致,2018 年基数较小，导致变动比例较大。4、报告期末预收款项 152,531.98 元，较去年同期 1,175,081.56 元下降 1,022,549.58 元，降幅87.02%，主要系公司预收款项按合同约定确认收入所致，2018 年基数较小，导致变动比例较大。5、报告期末应交税费较去年同期增加 13,738,754.89 元，增幅 46.90%，主要原因是报告年度内公司业绩增长，运输收入以及对应的企业所得税、附加税增加所致。6、报告期末其他应付款为 15,902,528.
35、78 元,较去年同期 11,730,497.25 元增加 4,172,031.53 元，增幅 35.57%，主要原因是汤伟往来款余额增加 2,038,537.39 元所致。7、报告期末应付账款 3,587,967.32 元，较去年同期 2,328,574.42 元下降 1,259,392.90 元，降幅54.08%，主要原因是随着业务量增加而产生的供应商授信额度增加所致，2017 年基数较小，导致变动比例较大。8、报告期末一年内到期的非流动负债 0.00 元，较去年同期 1,157,725.78 元减少 1,157,725.78 元，主要原因是公司按期偿还了北京福怀运输有限责任公司融资租赁款所
36、致。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期金本期与上年同期金额变动比例额变动比例 金额金额 占营业收入的占营业收入的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 226,134,656.10-225,243,304.66-0.39%营业成本 160,478,695.60 70.97%162,106,036.43 71.97%-1.00%毛利率%29.03-28.03-管理费用 4,514,989.21 2.00%3,898,907.17 1.73%15.80%16 研发费用 6,993,73
37、3.72 3.09%7,703,663.16 3.42%-9.22%销售费用 3,742,109.75 1.65%3,816,222.55 1.69%-1.94%财务费用 1,897,826.08 0.84%2,827,783.94 1.26%-32.89%资产减值损失 2,146,881.17 0.95%-188,538.00-0.08%-其他收益 4,964,870.99 2.2%6,875,631.72 3.05%-27.79%投资收益 0.00 0.00 公允价值变动收益 0.00 0.00 资产处置收益 0.00 9,659.47 汇兑收益 0.00 0.00 营业利润 48,883
38、,304.08 21.62%49,692,731.89 22.06%-1.63%营业外收入 202,204.61 0.09%54,500.13 0.02%271.02%营业外支出 256,777.87 0.11%11,479.32 0.01%2,136.87%净利润 41,455,726.91 18.33%42,211,079.73 18.74%-1.79%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期财务费用1,897,826.08 元，较去年同期2,827,783.94 元下降929,957.86 元，降幅 32.89%，主要是报告期内归还银行贷款,报告期利息支出较去年同期下降 903,84
39、8.94 元所致。2、报告期资产减值损失 2,146,881.17 元，较去年同期-188,538.00 元增加 2,335,419.17 元，主要是报告期内新增应收账款计提的坏账准备所致。3、报告期其他收益 4,964,870.99 元，较去年同期 6,875,631.72 元下降 1,910,760.73 元，降幅27.79%，主要是报告期营改增退税额较去年同期减少 1,910,760.73 元所致。4、报告期营业收入 202,204.61 元，较去年同期 54,500.13 元增加 147,704.48 元，增幅 271.02%，主要是报告期内违约罚没收入增加 166,304.61 元所
40、致。5、报告期营业外支出 256,777.87 元，较去年同期 11,479.32 元增加 245,298.55 元，增幅 2136.87%，主要是报告期内税款滞纳金增加 245,368.22 元所致,2017 年基数较小，导致变动比例较大。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 226,134,656.10 225,243,304.66 0.40%其他业务收入 0.00 0.00 主营业务成本 160,478,695.60 162,106,036.43-1.00%其他业务成本 0.00 0.00 按产品分类分析按产
41、品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%运输收入 223,177,584.46 98.69 222,945,250.47 98.98 仓储收入 2,957,071.64 1.31 2,298,054.19 1.02 租赁收入 -17 按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：公司 2018 年增加了仓储收入，主要出于和企业大客户福田汽车的合作需求，通过该项服务的增加，提高了客户黏性和物流效率。2018 年公司仓储业务收入为 2,957,07
42、1.64 元，由于公司业务的开拓及未来的重点规划，仓储是公司的主营业务之一。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 上海容朗石油化工有限公司 39,140,020.96 17.31%否 2 北京天诚华威物流有限公司 18,802,545.46 8.31%否 3 中国船舶工业物资华东有限公司 12,056,823.22 5.33%否 4 北京恒远知业货物运输有限公司 12,031,266.392 5.32%否 5 中国邮政速递物流股份有限公司镇江分公司丹阳营业部 10,726,987.6
43、2 4.74%否 合计合计 92,757,643.65 41.01%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 江苏家家顺物流有限公司 102,149,272.37 63.65%否 2 安徽安星物流有限公司 30,415,936.02 18.95%否 3 中国石化销售有限公司江苏镇江丹阳石油分公司 12,411,787.34 7.73%否 4 上海铁路局南京货运中心 7,496,720.20 4.67%否 5 丹阳新晨建材有限公司 1,988,006.12 1.24%否 合计合计
44、 154,461,722.05 96.24%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-19,074,583.14 10,322,983.99 投资活动产生的现金流量净额-822,790.49-652,184.00 筹资活动产生的现金流量净额 17,357,209.37-9,916,389.52 现金流量分析现金流量分析：1、报告期内公司经营活动产生的现金流量净额为-19,074,583.14，主要原因是：公司在大环境不理想的情况下,为了实现营收的稳中有升,适当增加客户授信账期所致。2、报告期内公司投
45、资活动产生的现金流量净额为负 822,790.49 元，主要原因是：报告期内支购建 18 固定资产、无形资产和其它长期资产支付的现金为 822,790.49 元。3、报告期内公司筹资活动产生的现金流量净额为 17,357,209.37 元，主要原因是：报告内吸收股本投资 2000 万元。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 无 2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更
46、正 适用 不适用 会计政策变更（1）应收票据及应收账款 根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），在资产负债表中删除原“应收票据”及“应收账款”项目，将其整合为新增的“应收票据及应收账款”项目，反映资产负债表日以摊余成本计量的、企业因销售商品、提供服务等经营活动应收取的款项，以及收到的商业汇票，包括银行承兑汇票和商业承兑汇票。本公司报告期末“应收票据及应收账款”项目列报 94,117,464.77元。（2）研发费用 根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），在利润表中新增“研发费用”项目，反映进行研
47、究与开发过程中发生的费用化支出。本公司报告期末“研发费用”项目列报 7,703,663.16 元。（3）财务费用 根据财政部关于修订印发 2018 年度一般企业财务报表格式的通知（财会201815 号），在利润表“财务费用”下新增“利息费用”与“利息收入”项目，分别反映为筹集生产经营所需资金等而发生的应予费用化的利息支出和确认的利息收入。本公司报告期末“利息费用”项目列报 2,773,338.19 元。本公司报告期末“利息收入”项目列报 1,847.12 元。(七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况 适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任 公司自成立以来，严格按照国家法律、
48、法规规定的情形缴纳税款，报告期内，公司纳税 1,158.82万元。公司坚持以人为本，不断完善劳动用工与福利保障的相关管理制度，通过多种渠道和途径改善员工工作环境和生活环境，重视人才培养，实现员工与公司的共同成长。19 三、三、持续持续经营经营评价评价 报告期内，公司经营情况持续稳定增长，资产负债结构进一步优化，公司业务、资产、人员、财务、机构等完全独立，保持良好的独立自主经营能力；会计核算、财务管理、销售管理、运营管理、风险控制等各项重大内部控制体系运行良好；主要财务、业务等经营指标稳定增长；经营管理层、技术研发团队、核心业务人员稳定。公司未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。因此公司具备
49、良好的持续经营能力。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、新业务形态变化导致的风险 近年来，随着信息技术的快速发展，互联网经济模式对社会生活方式影响愈发明显。在公路货运行业内，一些信息平台型的企业，已陆续涌现并快速发展。该类企业通过对供需双方信息的快速匹配和有效管理，能够快速聚集并利用社会运力，为客户提供相应的服务，从而对公路快运行业的传统经营模式产生影响。面对上述情况，本公司已开始进行积极研究，并结合公司实际情况充分分析了面临的市场环境和发展趋势。如果本公司无法持续保持在时效及服务品质等方面的行业优
50、势，公路快运及快递行业中新业务形态的不断发展可能对本公司业务开展产生不利影响。2、国家环保及节能减排相关监管政策带来的风险 我国对环境保护，节能减排方面工作的重视力度不断加大。根据 2016 年 12 月国务院发布的十三五节能减排综合工作方案，我国在“十三五“期间将继续重点推进交通运输领域的节能，强化控制机动车污染物排放。本公司主要的运输工具为各种类型及型号的机动车辆，随着我国环保及节能减排相关政策力度的日益加大，可能导致本公司在环保及节能减排等相关方面费用支出增加。3、经营成本上升导致经营利润率下降的风险 人工费用及运输费用是本公司最主要的成本项目。上述两项成本合计占公司营业成本的 93.8
