1、1 2017 年度报告 速升装备 NEEQ:430514 江苏速升自动化装备股份有限公司 2 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示 .4 4 第二节第二节 公司概况公司概况 .6 6 第三节第三节 会计会计数据和财务指标摘要数据和财务指标摘要 .8 8 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 .1010 第五节第五节 重要事项重要事项 .1818 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况 .2121 第七节第七节 融资及利润分配情况融资及利润分配情况 .2323 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况 .2525 第九节第九节
2、 行业信息行业信息 .2828 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制 .2828 第十一节第十一节 财务报告财务报告 .3434 3 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、速升装备 指 江苏速升自动化装备股份有限公司 普瑞森 指 安徽普瑞森机械有限公司 诺维科技 指 无锡诺维科技有限公司 江西分公司 指 江苏速升自动化装备股份有限公司江西分公司 高达汇丰 指 苏州高达汇丰创业投资有限公司 高鼎远志 指 苏州高鼎远志创业投资中心(有限合伙)兴科高鸿 指 常州兴科高鸿创业投资中心(有限合伙)中企港 指 中企港南京创业投资基金中心(有限合伙)中企汇鑫 指 中企汇
3、鑫南京股权投资基金中心(有限合伙)全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统 律师 指 国浩律师(南京)事务所 主办券商 指 万联证券股份有限公司 会计师事务所、大华事务所 指 大华会计师事务所有限公司、大华会计师事务所(特殊普通合伙)股东大会 指 江苏速升自动化装备股份有限公司股东大会 董事会 指 江苏速升自动化装备股份有限公司董事会 三会 指 股东大会、董事会、监事会 高级管理人员 指 公司总经理、副总经理、财务总监、董事会秘书 管理层 指 公司董事、监事及高级管理人员 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 江苏速升自动化装备股份有限公司公司
4、章程 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 本期、本年 指 2017 年度 上期、上年 指 2016 年度 本期末、期末 指 2017 年 12 月 31 日 上期末 指 2016 年 12 月 31 日 期初 指 2017 年 1 月 1 日 4 第一节第一节 声明与提示声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人王树生、主管会计工作负责人林青及
5、会计机构负责人（会计主管人员）梁春保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 是 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 是 否 是否存在豁免披露事项 是 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 应收账款较大及周转率较低的风险 公司应收账款占流动资产比例较高,主要
6、是受下游客户竣工结算、货款支付方式等因素影响造成的。公司应收账款周转率较低,主要系公司应收账款的增长,而营业收入下降所致。公司应收账款客户资信状况良好,回款有充分保障。虽然公司已经逐步完善内部控制制度,加强了应收账款的管理,加速资金回笼,但仍然存在货款不能及时回收的风险。如果客户不能及时偿债,公司财务状况将受到较大影响。业绩季节性波动的风险 行业内下游企业一般在上半年制定投资计划、编制预算、进行方案设计,于下半年进行设备采购、施工安装和相关的竣工验收及结算。下游企业立项、招标通常集中在上半年,其招标、采购和实施具有明显的季节性特征,造成公司销售收入确认和现金流入多发生在下半年。由于上半年实现的
7、营业收入较少,而成本费用开支全年相对较为均衡,进而出现上半年实现利润总额较少的情形,致使公司业绩呈现季节性波动的特征,甚至出现半年度亏损。因此,公司业绩存在季节性波动的风险。原材料价格波动风险 本公司生产经营所需的各种原材料,价格波动较大直接影响公司的采购成本。原材料价格的上涨给公司带来两方面的影响:一方面,增加公司控制成本的难度,影响经营利润的稳定增长;另一方面,原材料采购将占用更多的流动资金,加大公司的资金压力。合同延期履行风险 智能自动化系统集成装备的市场需求与下游客户的固定资产投资紧密联系,通常下游客户在投资整体规划阶段,会邀请装备供应商根据客户具体的生产环境、生产节拍、生产工艺及参数
8、等5 要素对装备的整体方案包括整体布局、整体功能、系统构成以及整体安装方案等进行设计,该过程是一个与客户反复讨论、不断优化的过程,所需时间较长。一旦最终确定装备设计方案后,客户为加快投资建设进度,通常会要求装备供应商以尽可能短的时间完成装备的生产制造及现场安装。人力资源风险 智能自动化系统集成装备行业属于技术密集型行业,对公司的自主创新能力和技术研发水平都有较高要求,因此需要一大批不同专业的技术人才进行分工合作,包括研发设计人才、机械制造人才、软件编程人才、富有项目管理经验的项目经理以及专业的销售人员等。但随着智能自动化系统集成装备行业的发展,对上述人才的竞争也将会日趋激烈,虽然公司已采取提高
9、薪酬水平、改善职工福利、提升发展空间等多种措施加强人力资源建设,但由于公司总体规模仍较小,在吸引和留住高端人才方面仍显不足。连续三年亏损的风险 公司 2015 年度、2016 年度、2017 年度经审计的合并报表营业收入分别为 4218.27 万元、2595.82 万元、1748.10 万元，归属于挂牌公司股东的净利润分别为-3852.55万元、-4294.56万元、-3931.30 万元，已经连续三年亏损。公司毛利率为负的风险 公司 2015 年度、2016 年度、2017 年度毛利率分别为-33.17%、-73.06%、-93.31%,已经连续三年毛利率为负。本期重大风险是否发生重大变化：
10、是 注：新增连续三年亏损的风险，公司毛利率为负的风险。6 第二节第二节 公司概况公司概况 一、一、基本信息基本信息 公司中文全称 江苏速升自动化装备股份有限公司 英文名称及缩写 Jiangsu Susheng Automation Equipment Co.,Ltd.证券简称 速升装备 证券代码 430514 法定代表人 王树生 办公地址 无锡市梅村镇新华路 121 号 二、二、联系方式联系方式 董事会秘书或信息披露事务负责人 陈铎 职务 董事会秘书 电话 86-510-68898991 传真 86-510-88157777 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 无锡市梅村镇新华路 121
11、号,214112 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 江苏速升自动化装备股份有限公司 三、三、企业信息企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2003 年 7 月 4 日 挂牌时间 2014 年 1 月 24 日 分层情况 基础层 行业（挂牌公司管理型行业分类）制造业-专用设备制造业-环保、社会公共服务及其他专用设备制造-其他专用设备制造 主要产品与服务项目 速升装备地面(含地下)输送系统、速升装备检测系统、速升装备空中输送系统、速升装备涂装系统(涂装自动化系统集成装备专用)、速升装备智能专机、速升装备自动控制管理系统 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总
12、股本（股）64,250,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 王树生 实际控制人 王树生、王燏斌 7 四、四、注册情况注册情况 项目项目 内容内容 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 91320200750546950K 否 注册地址 无锡市梅村镇新华路 121 号 否 注册资本 64,250,000 否 五、五、中介机构中介机构 主办券商 万联证券 主办券商办公地址 广州市天河区珠江东路 11 号 18、19 全层 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 大华会计师事务所(特殊普通合伙)签字注册会计师姓名 潘建红、杨胤 会计师事务所办公地址 北京市海
13、淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 12 层 六、六、报告期后更新情况报告期后更新情况 适用 不适用 二、联系方式中董事会秘书或信息披露事务负责人已改为江犁，于 2018 年 4 月 10 日的第三届董事会第一次会议审议并通过。8 第三节第三节 会计数据和会计数据和财务指标摘要财务指标摘要 一、盈利能力盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 17,480,952.68 25,958,154.58-32.66%毛利率%-93.31%-73.06%-归属于挂牌公司股东的净利润-39,313,029.52-42,945,570.11-8.46%归属于挂牌公司股东
14、的扣除非经常性损益后的净利润-36,460,290.56-43,432,820.05-16.05%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-75.26%-46.00%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-69.80%-46.52%-基本每股收益-0.61-0.68-8.96%二、偿债能力偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 95,126,578.63 137,864,972.25-31.00%负债总计 62,547,468.29 65,972,832.39-5.19%归属于挂牌公司股东的
15、净资产 32,579,110.34 71,892,139.86-54.68%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.51 1.12-54.46%资产负债率%（母公司）83.82%59.08%-资产负债率%（合并）65.75%47.85%-流动比率 1.58 1.47-利息保障倍数-15.15-15.74-三、营运情况营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-424,964.18 6,062,767.67-107.01%应收账款周转率 0.27 0.39-存货周转率 1.78 1.63-9 四、成长情况成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例
16、增减比例 总资产增长率%-31.00%-28.91%-营业收入增长率%-32.66%-38.46%-净利润增长率%-8.46%-11.47%-五、股本情况股本情况 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 64,250,000 64,250,000 0.00%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性非经常性损益损益 单位：元 项目项目 金额金额 计入当期损益的政府补助 361,432.56 非流动资产处置损益-3,184,400.69 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-29,770.83 非经常性损益合计非经常性损益合计-2,852,73
17、8.96 所得税影响数 0.00 少数股东权益影响额（税后）0.00 非经常性非经常性损益净额损益净额 -2,852,738.96 七、因因会计政策变更会计政策变更及及会计差错更正等追溯调整或重述情况会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 不适用 10 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、业务业务概要概要 商业模式商业模式 公司从事的是智能自动化系统集成装备业务。根据 2011 年国家统计局发布的国民经济行业分类（GB/T 4754-2011)和中国证监会 2012 年发布的上市公司行业分类指引，公司主营业务属于制造业下面的“C35 专用设备制造业”。公司提供的智能自动化系
18、统集成装备主要用于轨道交通车辆转向架检修、工程机械、汽车及其零部件、特种装备的装配及涂装流程，并可推广运用于医疗、化工、现代仓储物流等多个生产领域，公司的盈利主要来源于智能自动化系统集成装备的业务收入。公司结合自身的研发能力和技术水平，接触下游行业的客户，选择规模和技术要求合适的项目作为服务目标。经过招投标确立项目之后，公司依照合同进行项目管理。技术人员全面深入了解客户对自动化装配、涂装的需求后，设计出能够满足客户需求的智能自动化系统集成装备方案；采购根据设计方案采购所需的原材料，添置必要的设备；工厂选择适合的工艺生产出装备，并根据需要实施场内或现场的装配与调试。在项目实施的过程中，公司参照行
19、业惯例，按预付款、工程进度款、质保金依次实现销售的现金流入。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 是 否 主营业务是否发生变化 是 否 主要产品或服务是否发生变化 是 否 客户类型是否发生变化 是 否 关键资源是否发生变化 是 否 销售渠道是否发生变化 是 否 收入来源是否发生变化 是 否 商业模式是否发生变化 是 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾(一一)经营经营计划计划 2017 年市场竞争日趋激烈，对质量和技术的要求不断提高，公司根据自身的技术特点对企业自身资源进行优化，处置了公司广德工厂，减少了管理半径，提高管理效率。并且加大收款力度，大幅
20、度降低了公司的应收账款。但由于公司主要客户大多是行业龙头企业，对供应商付款审批周期长，合作项目也以首台套为主的非标项目，具有技术难度大，前期规划慎重，技术沟通漫长，验收周期长的特点，造成部分在当年洽谈的项目无法在当年落地，同时应收账款相对较高。(二二)行业情况行业情况 智能自动化系统集成装备行业自身无明显的周期性、区域性特征。报告期内，公司产品主要应用于轨道交通、工程机械、汽车等领域，工程机械及其汽车领域经过前几年的发展现在处于产能过剩阶段，各工程机械公司对新项目的投入非常谨慎，项目无论从数量上还是价格上都有显著的减少，轨道交通该类行业受宏观政策影响较大，近几年的合并分立整合较频繁，市场竞争环
21、境发生变化，下游客户自身调整产能结构尚未稳定，市场正处于恢复增长阶段。尽管如此，公司依然立足于开拓市场，加大新产品研11 发，加快产品结构调整，克服资金困难。(三三)财务分析财务分析 1.1.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本期期末本期期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 6,569,828.13 6.91%5,756,730.29 4.18%14.12%应收账款 27,555,260.76 28.97%48,353,543.19 35
22、.07%-43.01%存货 14,975,734.33 15.74%23,002,237.16 16.68%-34.89%长期股权投资-固定资产 21,245,210.79 22.33%44,861,689.95 32.54%-52.64%在建工程 0.00 0%0.00 0.00%0%短期借款 19,000,000.00 19.97%40,000,000.00 29.01%-52.50%长期借款-资产总计 95,126,578.63-137,864,972.25-31.00%资产负债项目重大变动原因资产负债项目重大变动原因：1，应收账款：公司正在转型中，主营业务下降 32.66%，导致 20
23、17 年相应应收账款降低，并且由于公司加大收款力度，导致存量应收账款降低，所以总体应收账款降低。2，存货：由于项目验收使用，导致存货减少。3，固定资产：由于政府拆迁，公司办公楼处置共计 1308 万元，以及公司广德工厂办公楼处置共计 2000万元，导致固定资产降低。4，短期借款：公司用一部分资产归还了银行贷款，共计缩减银行贷款 2800 万元，导致降低。5，资产总计：由于上述项目的整体降低，导致公司资产总计降低。6，专项应付款：专项应付款 1250 万元是由于公司办公楼拆迁，合计补偿款 1307.9528 万元，约定签约后于 2017 年 9 月 26 日前支付补偿款 1250 万元，余款 5
24、7.9528 万元待房屋交付动拆后一次性付清。2017年 9 月 25 日公司收到补偿款 1250 万元，但因办公楼已抵押给银行，贷款尚未还款，导致相关房产证及土地证注销手续尚未完成，公司尚未在约定期限完成搬迁、腾空房屋。公司将上述收到的补偿款暂挂专项应付款 1250 万元，详见附注十二。7，其他应付款：主要由向大股东和相关单位借款合计 470 万元。8，无形资产：无形资产的大幅减少主要由处置公司广德工厂土地使用权 164 万元构成。9，其他应收款：其他应收的变化主要由公司处置广德工厂尾款构成。公司处置安徽广德工厂厂房和土地使用权转让价格为 2000 万元。根据协议约定公司于 2017 年 1
25、2 月 13 日收到转让款 1450 万元，截至报告披露日，剩余转让价款 550 万元已全额收取，相关产权过户手续也已完成。2.2.营业情况营业情况分析分析(1)(1)利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 本期与上年同期本期与上年同期金额变动比例金额变动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 12 营业收入 17,480,952.68-25,958,154.58-32.66%营业成本 33,793,294.17 193.31%44,923,733.89 173.06%-24.78%毛利率%-93.31%-73.0
26、6%-管理费用 11,812,762.59 67.58%13,571,220.14 52.28%-12.96%销售费用 859,499.62 4.92%1,507,752.22 5.81%-42.99%财务费用 2,926,205.76 16.74%2,565,594.13 9.88%14.06%营业利润-40,352,033.36-44,471,313.34-9.26%营业外收入 17,265.49 0.10%497,591.56 1.92%-96.53%营业外支出 51,093.71 0.29%12,344.06 0.05%313.91%净利润-39,313,029.52-42,945,5
27、70.11-8.46%项目重大变动原因项目重大变动原因：1，营业收入：营业收入的减少主要由于前几年制造业投入过大，工程机械和汽车行业产能过剩，近几年对新增产能需求减少，项目无论从数量上还是价格上都有显著的减少，轨道交通该类行业受宏观政策影响较大，近几年的合并分立整合较频繁，市场竞争环境发生变化，下游客户自身调整产能结构尚未稳定，市场正处于恢复增长阶段,导致报告期内业务量减少。并且由于公司合作项目的特殊性，项目普遍规划周期长，前期沟通时间长，导致部分 2017 年洽谈的项目将于 2018 年正式签署。2，销售费用：由于 2017 年业务量较少，导致投标费、差旅费、业务费降低。3，营业外收入：由于
28、会计核算口径的变化，今年政府补助不再计入营业外收入，今年纳入其他收益，导致营业外收入降低。4，毛利率：因为营业收入低，涉及到生产成本中车间经费可分摊的项目大幅降低，基于谨慎性原则会计师认定当期制造费用如果按照项目分摊会造成存货价值高估，基于此点将当期制造成本进当期损益，全部由营业成本承担。5，资产处置：由于公司业务量一直不饱满，广德的子公司安徽普瑞森机械有限公司的产能近几年一直处于闲置状态，加之路途较远，管理难度大，维持费用高，公司在报请董事会通过后，决定处置该子公司的房产土地及一部分有效资产，交易价格 2000 万元，扣除房屋及附属设施账面值约 2100 万元、土地使用权账面价值约 160
29、万元，另扣除各项交易税费后形成净亏损 318.4 万元。6，管理费用：公司 2017 年业务量低，但公司技术人员变化不大，管理成本缓幅降低，但始终高于销售费用。(2)(2)收入收入构构成成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期上期金额金额 变动比例变动比例 主营业务收入 17,480,952.68 25,958,154.58-32.66%其他业务收入-主营业务成本 33,793,294.17 44,923,733.89-24.78%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占
30、营业占营业收入收入比例比例%1.智能自动化系统集成装备 15,716,957.38 89.91%21,417,264.97 82.51%13 -装配自动化系统集成装备 15,716,957.38 89.91%15,103,162.41 58.18%-涂装自动化系统集成装备 0.00 0%6,314,102.56 24.32%2.配件、技术改造及其他 1,763,995.30 10.09%4,540,889.61 17.49%按区域分类分析按区域分类分析：适用 不适用 收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：本期收入总体下降，具体类别构成无较大变动。(3)(3)主要客户情况主要客户情况 单位：元
31、 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 卡特彼勒（吴江）有限公司 5,034,307.72 28.80%否 2 沈阳铁路局通辽车辆段 5,030,256.40 28.78%否 3 上汽通用五菱汽车股份有限公司 2,350,427.35 13.45%否 4 亚实履带（天津）有限公司 2,080,000.00 11.90%否 5 江西昌河汽车有限责任公司 565,811.97 3.24%否 合计合计 15,060,803.44 86.17%-(4)(4)主要供应商情况主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额
32、年度采购占比年度采购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 无锡市储锋物资有限公司 1,723,064.15 4.20%否 2 中略装备无锡有限公司 1,255,700 3.10%否 3 无锡阳云科技有限公司 1,133,416 2.80%否 4 哈尔滨轴承集团无锡销售有限公司 863,628.63 2.10%否 5 法勒移动供电贸易（上海）有限公司 519,795.7 1.30%否 合计合计 5,495,604.48 13.50%-3.3.现金流量状况现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-424,964.18
33、6,062,767.67-107.01%投资活动产生的现金流量净额 24,978,571.42-523,210.97-4,874.92%筹资活动产生的现金流量净额-23,500,509.40-7,557,842.10 210.94%现金流量分析现金流量分析：1，经营活动产生的现金流量净额：减少主要由于前几年制造业投入过大，工程机械和汽车行业产能过剩，近几年对新增产能需求减少，项目无论从数量上还是价格上都有显著的减少，轨道交通该类行业受宏观政策影响较大，近几年的合并分立整合较频繁，市场竞争环境发生变化，下游客户自身调整产能结14 构尚未稳定，市场正处于恢复增长阶段,导致报告期内业务量减少。并且由
34、于公司合作项目的特殊性，项目普遍规划周期长，前期沟通时间长，导致部分 2017 年洽谈的项目将于 2018 年正式签署。2，投资活动产生的现金流量净额：由于公司处置资产，公司办公楼拆迁获得 1250 万，公司广德工厂处置获得 1450 万，导致增长。3，筹资活动产生的现金流量净额：由于公司归还银行贷款导致降低。(四四)投资状况投资状况分分析析 1 1、主要主要控股子公司、参股公司情况控股子公司、参股公司情况 公司拥有普瑞森、诺维科技 2 家全资子公司，无其他控股、参股子公司，公司拥有一家江西分公司。公司名称 成立日期 注册地址 注册资本（万元）持股比例（%）普瑞森 2006 年 12 月 27
35、 日 广德经济开发区 1,000.00 100.00 诺维科技 2009 年 5 月 19 日 无锡新区梅村锡达路 226 号 100.00 100.00 江西分公司成立于 2011 年 5 月 20 日,经营范围为，非标设备工程、工业自动控制系统的设计（凭资质证经营）；计算机软件开 发；自营各类商品和技术的进出口业务（国家限定公司经营或禁止进出口的 商品除外）.2 2、委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 无 (五五)非标准审计意见说明非标准审计意见说明 适用 不适用 (六六)会计政策、会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正会计估计变更或重大会计差错更正 适用 不适用 2017
36、 年 5 月 10 日，财政部公布了修订后的企业会计准则第 16 号政府补助，该准则修订自2017 年 6 月 12 日起施行，同时要求企业对 2017 年 1 月 1 日存在的政府补助采用未来适用法处理，对2017 年 1 月 1 日至该准则施行日之间新增的政府补助根据修订后的准则进行调整。本公司自 2017 年 6月 12 日开始采用该修订后的准则，上述会计政策变化的主要内容为：根据修订后的 16 号准则的要求，本期利润表中“其他收益”项目增加 229,172.72 元、“营业外收入”减少 229,172.72 元，比较数据不予调整。2017 年 4 月 28 日，财政部发布了企业会计准则
37、第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，该准则自 2017 年 5 月 28 日起施行，施行日存在的持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，采用未来适用法处理。本公司根据该准则及财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会201730 号的规定，在利润表中新增了“资产处置收益”项目，并对净利润按经营持续性进行分类列报。本公司按照企业会计准则第 30 号财务报表列报等的相关规定，对可比期间的比较数据进行调整，本期利润表中“资产处置收益”增加-3,184,400.69 元、“营业外支出”减少 3,184,400.69元。15 (七七)合并报表范围的变化情况合并报表范围的变化情况
38、适用 不适用 (八八)企业社会责任企业社会责任-三、三、持续持续经营经营评价评价 公司拥有自主品牌，在行业内拥有较高知名度；公司重视技术创新，拥有核心技术，新产品已进入军工、铁路、工程机械等领域。公司 2015 年至 2017 年连续 3 年出现亏损，主要是由于前几年制造业投入过大，工程机械和汽车行业产能过剩，近几年对新增产能需求减少，项目无论从数量上还是价格上都有显著的减少，轨道交通该类行业受宏观政策影响较大，近几年的合并分立整合较频繁，市场竞争环境发生变化，下游客户自身调整产能结构尚未稳定，市场正处于恢复增长阶段,导致期内业务量减少。但根据公司 2017 年的市场反应，2017 年已经开始
39、减少亏损，公司目前各项业务逐步开始回稳，部分在 2017年规划和洽谈的项目也将在 2018 年陆续落地，随着智能制造需求的不断增加，以及经过多年发展，我国轨道车辆设备的保有量不断增加，随着时间推移，大部分铁路车辆将陆续进入检修保养周期，轨道交通安全运营、维修 保养、检验检测需求快速增加的客观情况，以及 2017 年随着一带一路政策的持续作用，市场逐渐走出低谷，公司是国内最早涉及铁路自动化装备的公司之一，对我国铁路装备智能升级和铁路后市场有持续支持和挖掘，以国产设备代替进口设备，公司未来发展将逐渐好转；公司聚集了众多在行业中有数十年工作经验的从业人员，经营管理层、核心队伍稳定；公司会计核算、财务
40、管理、风险控制等各大重大内部控制体系运行良好。因此，公司持续经营能力不会产生问题。四、四、未来展望未来展望 是否自愿披露 是 否 (一一)行业发展趋势行业发展趋势 因受到国家经济增速放缓、全行业产能过剩、固定资产投资下滑等影响。2017 年，世界经济仍处于危机后的大调整阶段，挑战与机遇并存。但伴随着智能制造和中国制造 2025 的大战略，在当前市场需求相对疲软的情况下，企业要实现健康发展、长久发展，就一定要坚定不移地走创新发展之路。为此，企业要发挥经济主体作用，从技术创新、品牌创新、商业模式创新、管理创新等方面着手，切实增强科技创新能力，加强科技成果的转化能力，找到发展的制高点，增强核心竞争力
41、，使企业拥有拳头产品，才能立于不败之地。(二二)公司发展战略公司发展战略 1、产品重点布局轨道车辆制造领域。近年来，公司方案取得用户高度评价，2018 年，公司将重点突破产品在轨道车辆制造领域的应用，并利用项目的示范效应，加大宣传和推广工作，争取迅速占领市场，2、巩固公司在轨道车辆检修装备领域的优势，着力于项目延伸和拓展，形成产品系列化。近年来，公司持续在检修装备领域发展，新研发了轨道车辆智能轮对轮轴库，形成转向架检修生产线、制动梁检修生产线、轮对自动化立体库和轮轴检修生产线等一系列产品。3、继续加强军工市场的营销力度，扩大军工产品销售范围，深化军工产品的竞争优势。在该领域，公16 司将扩充销
42、售人员，将产品应用范围从坦克车辆生产领域扩展到装甲运兵车和水路两栖车等领域，从小弹到中弹再到大弹的全系列产品深化。4、努力维护已合作客户，同时不断加大市场开拓力度，增强项目承揽能力，扩大项目数量和单个项目规模，并不断提升项目管理水平和综合服务能力，逐渐推进和加大总包商模式在项目上的应用。(三三)经营计划经营计划或目标或目标 2018 年公司将努力拓展铁路后市场的经营成果，结合我国一带一路和中国制造 2025 的大战略，在铁路后市场复制成功案例。在其他领域，继续深化挖掘客户需求，帮助客户提高自动化比重，积极推进智能制造愿景。1、重点加强轨道车辆制造领域应用的突破。2017 年，公司在方案上取得用
43、户极高评价，一直保持密切联系沟通，公司今年将重点突破产品在轨道车辆制造领域的应用，并利用此项目的示范效应，加大宣传和推广工作，争取迅速占领市场，2、在轨道车辆检修装备领域要延续优势项目的同时，抓好项目延伸和拓展，形成产品系列化。公司承接了昆明北车辆段的轮对自动化立体库，今后将向轮轴自动化检修生产线进行拓展，形成转向架检修生产线、制动梁检修生产线、轮对自动化立体库和轮轴检修生产线等一系列产品。3、继续加大军工市场的销售力度，扩大军工产品的销售范围，深化军工产品的竞争领域。4、维护和管理好其他行业既有的客户关系，同时不断加大市场开拓力度，增强项目承揽能力，扩大项目数量和单个项目规模，并不断提升项目
44、管理水平和综合服务能力，逐渐推进和加大总包商模式在项目上的应用。(四四)不确定性因素不确定性因素 1、资金实力相对不足 公司自成立以来，主要是靠银行借款和自身盈利不断投入滚动发展，融资渠道单一，面对下游行业不断增长的市场需求，受制于资金不足的因素，在技术完可行的情况下，公司无法有效扩大产能，一定程度上制约了公司的发展。2、技术人才相对缺乏 智能自动化系统集成装备行业是一个涉及多学科领域、需要不断创新的行业，智能自动化系统集成装备的生产过程需要大量的技术人才，包括研发、设计、制造、现场安装、维修等环节，而各个环节又分不同专业，如设计可分为装备整体设计、机械设计、电气设计、软件设计等。随着下游行业
45、市场需求的不断增长和公司业务规模的快速扩大，技术人才呈现相对缺乏趋势。五、五、风险风险因素因素 (一一)持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、应收账款较大及周转率较低的风险 公司应收账款占流动资产比例较高，主要是受下游客户竣工结算、货款支付方式等因素影响造成的。公司应收账款周转率较低，主要系公司应收账款的增长，而营业收入下降所致。公司应收账款客户资信状况良好，回款有充分保障。虽然公司已经逐步完善内部控制制度，加强了应收账款的管理，加速资金回笼，但仍然存在货款不能及时回收的风险。如果客户不能及时偿债，公司财务状况将受到较大影响。应对措施：公司多数客户具有良好的信誉，公司已遵循谨慎性原
46、则计提了较为充分的坏账准备，并组织专人跟客户进行沟通，积极争取尽快回款。17 2、业绩季节性波动的风险 行业内下游企业一般在上半年制定投资计划、编制预算、进行方案设计，于下半年进行设备采购、施工安装和相关的竣工验收及结算。下游企业立项、招标通常集中在上半年，其招标、采购和实施具有明显的季节性特征，造成公司销售收入确认和现金流入多发生在下半年。由于上半年实现的营业收入较少，而成本费用开支全年相对较为均衡，进而出现上半年实现利润总额较少的情形，致使公司业绩呈现季节性波动的特征，甚至出现半年度亏损。因此，公司业绩存在季节性波动的风险。应对措施：公司将结合国家发展智能装备的政策，积极推动科技研发力量，
47、把握市场，抓住趋势，提升产品的不可替代性和差异性，降低季节性波动。3、原材料价格波动风险 本公司生产经营所需的各种原材料，价格波动较大直接影响公司的采购成本。原材料价格的上涨给公司带来两方面的影响：一方面，增加公司控制成本的难度，影响经营利润的稳定增长；另一方面，原材料采购将占用更多的流动资金，加大公司的资金压力。应对措施：提高产品质量和工作效率，降低劳动强度及生产成本。同时开发新产品，开拓新领域，增加产品的定价权。4、合同延期履行风险 智能自动化系统集成装备的市场需求与下游客户的固定资产投资紧密联系，通常下游客户在投资整体规划阶段，会邀请装备供应商根据客户具体的生产环境、生产节拍、生产工艺及
48、参数等要素对装备的整体方案包括整体布局、整体功能、系统构成以及整体安装方案等进行设计，该过程是一个与客户反复讨论、不断优化的过程，所需时间较长。一旦最终确定装备设计方案后，客户为加快投资建设进度，通常会要求装备供应商以尽可能短的时间完成装备的生产制造及现场安装。应对措施：强化主营业务，提升综合服务能力，把握市场脉搏，抓住行业发展趋势，保持行业领先地位；充分发挥科研平台作用，推进“智能化”技术，提高产品的专业化、科学化、差异化水平，从而提升产品的竞争力；开拓新的业务，增加新的经济增长点。5、人力资源风险 智能自动化系统集成装备行业属于技术密集型行业，对公司的自主创新能力和技术研发水平都有较高要求
49、，因此需要一大批不同专业的技术人才进行分工合作，包括研发设计人才、机械制造人才、软件编程人才、富有项目管理经验的项目经理以及专业的销售人员等。但随着智能自动化系统集成装备行业的发展，对上述人才的竞争也将会日趋激烈，虽然公司已采取提高薪酬水平、改善职工福利、提升发展空间等多种措施加强人力资源建设，但由于公司总体规模仍较小，在吸引和留住高端人才方面仍显不足。应对措施：通过合作解决人才问题，在现有与南京航空航天大学合作建立的江苏省企业研究生工作站的基础上，争取与东南大学合作建立博士研究生工作站，并与上海交通大学、江南大学等联合建立实习基地，培养高层次研究人才和技术人才。6、公司 3 年连续亏损的风险
50、 由于公司主要客户均为国有大型企业和大型外资企业，近 3 年来受到行业情况、国家政策和机构调整的影响，多数项目始终处于反复沟通而却不能落地状态，导致 3 年来营业收入持续降低，营业成本始终维持较高水平，已连续 3 年亏损。应对措施：随着 2018 年经济情况的逐渐好转，国有大型企业机构调整逐步到位，公司将维护和管理好各行业既有的客户关系，同时不断加大市场开拓力度，增强项目承揽能力，扩大项目数量和单个项目规模，并不断提升项目管理水平和综合服务能力，逐渐推进和加大总包商模式在项目上的应用，并且18 实现公司盈利。7、公司毛利率为负的风险 公司属于属于技术密集型行业，对公司的自主创新能力和技术研发水
