1、 年度报告 2017 梵 卡 莎 NEEQ:836920 深圳市梵卡莎家瓷股份有限公司 FINECASA(ShenZhen)Porcelain Incorporated Company 公 司 年 度 大 事 记 1.2017 年 5 月 5 日，梵卡莎成立中共深圳市梵卡莎家瓷股份有限公司支部委员会 2.2017 年 6 月，“鹏城映象”系列产品成功入选“深圳手信”3.2017 年 6 月 10 日，梵卡莎积极开拓济南市场，入驻济南银座商城 4.2017 年 9 月，荣获深圳市企业联合会/深圳市企业家协会颁发的“特别贡献奖”5.2017 年 10 月，荣获梦洁家纺 2017 年度最具潜力供应商
2、 6.2017 年 11 月，梵卡莎荣获第五届深圳市自主创新百强中小企业 7.2017 年 11 月 21 日，梵卡莎代表团荣获“第三十三届全球华人篮球邀请赛”亚军 8.2017 年 12 月 6 日，梵卡莎浙江加盟店“奕露益家居”盛大开业 公告编号：2018-002 1 目 录 第一节第一节 声明与提示声明与提示.3 第二节第二节 公司概况公司概况.5 第三节第三节 会计数据和财务指标摘要会计数据和财务指标摘要.7 第四节第四节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析.9 第五节第五节 重要事项重要事项.18 第六节第六节 股本变动及股东情况股本变动及股东情况.20 第七节第七节 融资及利润分配情
3、况融资及利润分配情况.23 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况董事、监事、高级管理人员及员工情况.25 第九节第九节 行业信息行业信息.28 第十节第十节 公司治理及内部控制公司治理及内部控制.29 第十一节第十一节 财务报告财务报告.34 公告编号：2018-002 2 释义 释义释义项目项目 释义释义 股份公司、公司 指 深圳市梵卡莎家瓷股份有限公司 有限公司 指 深圳市梵卡莎家居用品有限公司 盈之海 指 深圳市盈之海实业发展有限公司,子公司 家瓷网 指 深圳家瓷网电子商务科技有限公司,子公司 富和家 指 深圳富和家电子商务科技有限公司,子公司 麟和美成 指 深圳市麟和美成软
4、件开发有限公司,子公司 磁声空间 指 深圳磁声空间孵化器服务有限公司,子公司 艺术生活 指 深圳市梵卡莎艺术生活有限公司,子公司 主办券商 指 国海证券股份有限公司 会计师事务所、审计机构 指 天职国际会计师事务所(特殊普通合伙)股东大会 指 股份公司股东大会 董事会 指 股份公司/有限公司董事会 监事会 指 股份公司/有限公司监事会 三会 指 股东(大)会、董事会和监事会 高级管理人员 指 股份公司总经理、副总经理、董事会秘书、财务负责人 管理层 指 股份公司/有限公司董事、监事及高级管理人员 公司章程 指 深圳市梵卡莎家瓷股份有限公司章程 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2
5、017 年度 全国股份转让系统 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公告编号：2018-002 3 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人黄永欣、主管会计工作负责人刘兴玲及会计机构负责人(会计主管人员)叶秋萍保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。天职国际会计师事务所对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资
6、者注意阅读。本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异。事项事项 是与否是与否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 1.市场风险 近年来,经济发展面临的国内外经济环境更趋复杂,不稳定、不确定因素有所增加;国际市场对我国陶瓷产品的反倾销仍未停止,可能将继续影响出口市
7、场。上述因素均会对公司的销售产生一定负面影响。而且,由于公司陶瓷产品属于日用陶瓷,国际市场频频对我国陶瓷产品进行反倾销,影响了陶瓷企业的正常出口业务。2.人才流失风险 公司是以花面的创意设计为核心技术的企业,创意设计型人才是公司的核心竞争力。稳定的设计研发团队对公司核心竞争力至关重要。在行业快速发展的背景下,核心创意设计人员相对稀缺,人才的流失会影响公司产品质量和市场竞争力,从而对企业的未来发展造成重大不利影响。3.对境外市场依存度较高的风险 公司 2017 年产品出口收入为 6,570.58 万元,占当期营业收入比例分别为 58.14%,占比较高,且在未来一段时间内对境外市场依存度依然较高。
8、如果国际市场出现大幅度波动,包括国际市场所在国家、地区的政治、经济、社会形势以及贸易政策发生重大 公告编号：2018-002 4 变化,国际市场当地需求发生重大变化,与我国政治、经济、外交合作关系发生变化等情况,都将对公司的经营业绩产生一定影响。4.原材料及能源价格波动风险 日用陶瓷产品的主要原材料包括瓷泥、高岭土和化工材料等,其中瓷泥主要为高岭土、长石、石英等不同的材料调配而成,化工材料主要为各种色料、硅酸锆等化工颜料;主要能源是液化石油气和天然气。虽然企业只对外采购白胎瓷,但是由于日用陶瓷原材料价格上升,白胎瓷的价格也会随之上升,而公司的主营业务成本主要是白胎瓷和液化石油气,因此其价格的上
9、涨将导致陶瓷生产企业成本上升。5.客户集中的风险 公司产品以外销为主,产品出口全球十多个国家。2017 年公司前五名客户的销售收入占同期营业收入的比例为 38.76%,公司客户集中度较高。虽然公司不存在对单一客户的重大依赖,但若未来出现前五大客户对公司产品需求量大幅减少的情况,将直接影响公司业务规模的扩大。6.实际控制人决策及控制不当的风险 黄永欣和邓桐夫妇合计直接持有公司 59.44%的股份,对公司具有绝对的控股权。虽然公司建立了关联交易回避表决制度、监事会制度等各项规定对公司治理结构进行规范,但实际控人仍可能凭借其控股地位,影响公司人事管理、生产运营和重大事项决策,给公司生产经营带来不利影
10、响。7.持续经营能力风险 公司自成立以来,截至 2017 年 12 月 31 日公司累计亏损达-5,795.48 万元,并且报告期内公司经营活动产生的现金流量净额持续为负值。虽然公司加强了研发设计投入,取得了稳定的客户群,并且拥有持续的销售订单,但是公司仍面临持续经营能力存在重大不确定性的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 公告编号：2018-002 5 第二节第二节 公司概况公司概况 一、基本信息 公司中文全称 深圳市梵卡莎家瓷股份有限公司 英文名称及缩写 FINECASA(ShenZhen)Porcelain Incorporated Company 证券简称 梵卡莎 证券代码 836
11、920 法定代表人 黄永欣 办公地址 深圳市福田区市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意保税园 411A 二、联系方式 董事会秘书或信息披露事务管理人 梁业辉 职务 董事会秘书 电话 0755-20121068 传真 0755-25107886 电子邮箱 公司网址 联系地址及邮政编码 深圳市福田区市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意保税园 411A;邮编 518045 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 成立时间 2008 年 7 月 4 日 挂牌时间 2016 年 4 月 21 日 分层情况 基础层
12、 行业（挂牌公司管理型行业分类）C30 非金属矿物制品业 主要产品与服务项目 主要从事日用陶瓷产品的研发设计、生产和销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）52,000,000 优先股总股本（股）0 做市商数量 0 控股股东 黄永欣 实际控制人 黄永欣和邓桐夫妇 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 统一社会信用代码 9144030067665918X5 否 注册地址 深圳市福田区市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意保税园 411A 否 公告编号：2018-002 6 注册资本 52,000,000.00 否-五、中介机构 主办券商 国海证券 主办
13、券商办公地址 深圳市福田区竹子林四路光大银行大厦 28F 报告期内主办券商是否发生变化 否 会计师事务所 天职国际 签字注册会计师姓名 屈先富、王冬林、刘光荣 会计师事务所办公地址 深圳市福田区深南中路 2002 号中核大厦 9 楼 六、报告期后更新情况 不适用 公告编号：2018-002 7 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 113,014,802.97 57,306,024.36 97.21%毛利率%33.54%33.00%-归属于挂牌公司股东的净利润 3,514,742.09-10,321,662.05 134
14、.05%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 1,704,613.42-10,738,763.32 115.87%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）24.90%-67.08%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）12.07%-69.79%-基本每股收益 0.07-0.20 135.00%二、偿债能力 单位：元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 61,964,325.34 40,287,411.07 53.81%负债总计 45,098,735.68 30,896,563.50 45.97%归
15、属于挂牌公司股东的净资产 16,865,589.66 9,390,847.57 79.60%归属于挂牌公司股东的每股净资产 0.32 0.18 77.78%资产负债率（母公司）30.31%32.56%-资产负债率（合并）72.78%76.69%-流动比率 180%163%-利息保障倍数 2.21-9.26-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-9,406,316.25-4,293,635.79-119.08%应收账款周转率 457%367%-存货周转率 654%400%-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资
16、产增长率%53.81%-14.72%-营业收入增长率%97.21%11.79%-净利润增长率%134.05%-703.69%-五、股本情况 公告编号：2018-002 8 单位：股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 52,000,000 50,800,000 2.36%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 政府补贴款 2,365,104.23 其他-235,541.09 非经常性损益合计非经常性损益合计 2,129,563.14 所得税影响数 319,434.47 少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常
17、性损益净额损益净额 1,810,128.67 七、因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 适用 单位：元 科目科目 上年上年期末期末（上年同期（上年同期）上上年上上年期末（期末（上上年同期上上年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 资产总计 40,287,411.07 40,287,411.07-应交税费 828,976.48 1,665,128.41-负债合计 30,060,411.57 30,896,563.50-未分配利润-60,116,325.86-60,952,477.79-所有者权益合计 10,226,999.50
18、9,390,847.57-负债和所有者权益合计 40,287,411.07 40,287,411.07-营业外收入 687,449.42 683,508.25-营业外支出 196,742.04 191,952.04-资产处置收益-848.83-公告编号：2018-002 9 第四节 管理层讨论与分析 一、业务概要 商业模式商业模式 公司自成立以来，主要为国外客户代工生产并出口日用陶瓷产品，2001 年创立自有品牌“梵卡莎”，通过开拓各省市的零售商、经销商和加盟商，建立多渠道营销模式。近年来电子商务取得了长足发展，公司借助第三方电子商务平台，实现了产品网上营销。2015 年公司成立了家瓷网，拟建
19、立全国第一个高端家瓷交易平台。1、研发设计模式 公司设有研发设计部。研发设计人员负责对陶瓷图案设计开展研究工作，一方面根据行业的发展趋势选择并引进先进的生产技术和设备，另一方面针对陶瓷装饰设计进行创新和提升。设计人员负责把握图案市场消费热点，对产品的款式和规格进行设计，不断提高产品的文化内涵和附加值，以市场需求为导向，满足不同层次、不同喜好的客户。2、采购模式 公司采购的原材料主要包括白胚瓷、花纸和包装材料。公司设有采购部，由专人负责采购信息的收集、市场调研和采购。公司不自主生产白胚瓷，所以白胚瓷属于采购原材料，公司采购的白胚瓷分为两种：白瓷和骨瓷；公司采购的花纸是设计部设计图案所需要的，设计
20、好的图案用花纸打印出来，再通过高温与白胚瓷进行烤烧，质检完变成了产成品。公司生产所需的主要能源为天然气和液化石油气，主要向当地的能源供应企业采购。公司所在地能源供应稳定、充足，且公司与主要能源供货商建立了长期稳定的合作关系，能源采购得到了良好保障。3、生产模式 在产品的生产经营模式方面，公司采用ODM/OEM与自主品牌相结合的方式。ODM/OEM产品采取以销定产的生产模式，根据客户的订单需求组织生产。自主品牌产品采用以销定产和库存生产相结合的生产模式，除根据客户的订单需求组织生产外，还会根据公司多年来的供销经验，储备一定的日常备货，从而满足客户的额外需求。4、销售模式 公司的销售分内销和外销两
21、部分，报告期内，公司产品以外销为主，产品出口全球十多个国家。外销产品主要通过参加境内外商品展览会，进行品牌推广及宣传，获取客户订单。外销产品绝大部分是通过中间贸易商进行销售，也直接销售给部分大型商超。内销产品通过直销、经销商及电商平台进行销售。公司目前有寿险礼品事业部和大客户事业部进行产品直销；经销商以向公司采购货物形式进行自主销售；公司成立了客服专员、运营推广专员、摄影设计人员、仓储物流专员组成的电商团队，在京东商城、天猫商城等第三方电商平台开设官方旗舰店，直接向消费者销售产品。客户在电商平台选择商品并下单，公司接到订单后安排发货，将货物快递至客户，客户签收后在电商平台上点击确认收货或按电商
22、平台约定收货期限满时自动确认收货后，公司方可确认收入。报告期内变化情况：报告期内变化情况：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 公告编号：2018-002 10 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 二、二、经营情况回顾经营情况回顾 （一）经营计划（一）经营计划 1、管理方面 报告期内，公司制定有中、长期战略发展规划，明确发展目标及发展路径；根据公司业务流程，完善内部控制制度；建立绩效管理体系、年度预算管理等内控手段。2、销售方面 报
23、告期内，公司加大对国内市场销售的开拓，成立寿险礼品事业部和大客户事业部，并根据市场需求研发出满足市场需求的产品，取得很好的市场效益；国际销售方面将产品进行细分，满足各层次客户需求，引来新老客户的垂青，新积累部分优质客户。3、外延发展方面 以通过家瓷+的概念，将家瓷+咖啡+简餐等进行完美结合，引导消费者进行家瓷消费的梵卡莎家瓷体验店为样板，开展梵卡莎家瓷艺术生活空间项目，以共同经营的方式，打造梵卡莎家瓷艺术生活空间高端会所店+基础体验店。（二）行业情况（二）行业情况 国家积极推动陶瓷行业的发展，针对日用陶瓷行业国家提出相应政策措施：积极调整产业结构，努力提高产品档次，积极开拓国内外市场；大力推进
24、行业技术进步，鼓励技术创新、强化科技成果转化为生产力，以提升产品的附加值，提高企业的利润和发展速度。随之国内陶瓷企业开始注重创建品牌，提升产品品质，逐步符合整个全球日用陶瓷市场的需求。（三）财务分析（三）财务分析 1 1资产负债结构分析资产负债结构分析 单位：元 项目项目 本本期期期末期末 上年期末上年期末 本期期末与上年期本期期末与上年期末金额变动比例末金额变动比例 金额金额 占总资产的占总资产的比重比重 金额金额 占总资产的占总资产的比比重重 货币资金 2,890,265.53 4.66%3,299,595.96 8.19%-12.41%应收账款 34,228,516.47 55.24%1
25、5,185,365.50 37.69%125.40%存货 12,347,707.61 19.93%10,620,252.07 26.36%16.27%长期股权投资-固定资产 2,031,562.76 3.28%2,736,096.05 6.79%-25.75%在建工程-短期借款 1,500,000.00 2.42%2,000,000.00 4.96%-25.00%长期借款 13,500,000.00 21.79%10,000,000.00 24.82%35.00%公告编号：2018-002 11 -资产总计 61,964,325.34-40,287,411.07-53.81%资产负债项目重大变
26、动原因资产负债项目重大变动原因 1、货币资金：本年度较上年度减少12.41%，主要是增加支付各项原材料和费用导致。2、应收账款：本年度较上年度增加125.40%，主要是因为年底出货量大及部分客户付款周期延长所致。3、存货：本年度较上年增加16.27%，主要原因是公司年末外购原材增加所致。4、固定资产：本年较上年减少25.75%，主要是固定资产计提折旧所致。5、短期借款：本年较上年减少25%，主要是公司在华夏银行的短期借款减少50万。6、长期借款：本年较上年增加 35%，主要是公司在华夏银行的长期借款增加 350 万元。2 2营业情况分析营业情况分析 （1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目
27、本期本期 上年上年同期同期 本期与上年本期与上年同期同期金额变金额变动比例动比例 金额金额 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 占营业收入的占营业收入的比比重重 营业收入 113,014,802.97-57,306,024.36-97.21%营业成本 75,110,985.25 66.46%38,404,036.53 67.02%95.58%毛利率 33.54%-33.00%-管理费用 17,238,612.72 15.25%18,390,031.88 32.09%-6.26%销售费用 13,789,858.99 12.20%11,106,885.28 19.38%24.16%财务费用
28、 2,403,302.54 2.13%21,974.76 0.03%10,836.65%营业利润 4,594,575.54 4.07%-10,813,218.26-18.87%142.49%营业外收入 18,109.87 0.02%683,508.25 1.20%-97.35%营业外支出 253,650.96 0.22%191,952.04 0.34%32.14%净利润 3,514,742.09 3.11%-10,321,662.05 -18.01%134.05%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、营业收入：本年度较上年度增长 97.21%，主要是因为公司业务扩展，内销新增寿险事业部，外销产
29、品更加细化，能更好地满足各层次客户需求。2、营业成本：本年度较上年度增长 95.58%，主要是因为公司本年度销售业绩增长。3、管理费用：本年度较上年度减少 6.26%，主要是因为公司本年从 11 月份开始停止对家瓷网的继续投入，只对该平台进行基本的日常维护，相应人力资源费用大幅减少。4、销售费用：本年度较上年度增长 24.16%，主要是因为公司业务扩展，业绩的大幅度提高，直接的相关销售费用也增长。5、财务费用：本年度较上年度增长 10,836.65%，主要是因为人民币兑换美元的汇率波动，公司产生汇兑损失 1,180,040.87 元所致。6、营业利润：本年度较上年度增长 142.49%，主要是
30、公司本年度销售业绩增长，内销的销售毛利较好，同时外销的销售毛利也有所增长。7、营业外收入：本年度较上年度减少 97.35%，主要是公司本年度政府补贴收入记入其他收益所致。公告编号：2018-002 12 8、营业外支出：本年度较上年度增加 32.14%，主要是因为产品质量问题产生的质量扣款所致。9、净利润：本年度较上年度增加 134.05%，主要是因为本年度销售业绩大幅增长，内销毛利较好，同时外销毛利也有所增长。公司对家瓷网平台不再进行投入，相关费用也大幅减少。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 主营业务收入 113,014,
31、802.97 57,306,024.36 97.21%其他业务收入-主营业务成本 75,110,985.25 38,404,036.53 95.58%其他业务成本-按产品分类分析按产品分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%陶瓷销售收入 113,014,802.97 100.00%57,306,024.36 100.00%按按区域分类分析区域分类分析：适用 单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入
32、收入比例比例%国内销售 47,308,979.89 41.86%9,027,846.29 15.75%国外销售 65,705,823.08 58.14%48,278,178.07 84.25%合计 113,014,802.97 100.00%57,306,024.36 100.00%收入构成变动的原因：收入构成变动的原因：收入构成无变化 （3）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户客户 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 天津爱展业网络科技有限公司 17,848,443.99 14.74%否 2 ASSURNIUM SDN BHD 8
33、,356,835.29 6.90%否 3 SHULOPAL INDUSTRY CO.,LIMITED 8,225,118.62 6.79%否 4 EHM MAGAZACILIK SAN.VE TIC.A.S 6,374,984.60 5.27%否 5 NAKAYAMAFUKU CO.,LTD 5,593,784.51 4.62%否 合计合计 46,399,167.01 38.32%-注：属于同一控制人控制的客户视为同一客户合并列示，受同一国有资产管理机构实际控制的除外。（4）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商供应商 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在是
34、否存在关联关系关联关系 1 深圳市金正烨材料有限公司 11,796,272.59 14.49%否 公告编号：2018-002 13 2 广州佳适成贸易有限公司 9,791,294.15 12.03%否 3 广州健诚高科玻璃制品股份有限公司 8,955,532.26 11.00%否 4 湖南仙凤瓷业有限公司 4,904,286.24 6.02%否 5 江苏悦丰晶瓷科技有限公司 4,040,016.99 4.96%否 合计合计 39,487,402.23 48.50%-注：属于同一控制人控制的供应商视为同一供应商合并列示，受同一国有资产管理机构实际控制的除外。3 3现金流量状况现金流量状况 单位：
35、元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 变动比例变动比例 经营活动产生的现金流量净额-9,406,316.25-4,293,635.79-119.08%投资活动产生的现金流量净额-389,827.72-3,101,692.70 87.43%筹资活动产生的现金流量净额 9,386,813.54 -1,083,192.01 966.59%现金流量分析现金流量分析：1、经营活动产生的现金流量净额 公司 2016 年、2017 年经营活动现金流量净额分别是：-4,293,635.79 元，-9,406,316.25 元，连续 2 年经营活动产生的现金净流量为负数，主要原因是费用支出的增加，公
36、司外购原材料与供应商按月结 90 天结算，应收账款未能及时收回，导致经营活动现金流量净额较上年度流出更多。2、投资活动产生的现金流量净额 公司 2016 年、2017 年投资活动现金流量净额分别是：-3,101,692.70 元，-389,827.72 元，本年度投资活动产生现金流量净额减少，主要是购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金减少所致。3、筹资活动产生的现金流量净额 公司 2016 年、2017 年筹资活动现金流量净额分别是：-1,083,192.01 元，9,386,813.54 元，本年度筹资活动产生的现金流量净额增加，主要是 2017 年向华夏银行取得借款，取得股权投资
37、等。（四）投资状况分析（四）投资状况分析 1 1、主要控股子公司、参股公司情况、主要控股子公司、参股公司情况 1、深圳市盈之海实业发展有限公司 公司直接持有盈之海 100%的股权 盈之海成立于 2000 年 9 月 29 日，注册资本 1000 万元人民币，法定代表人为黄永欣。公司类型为有限责任公司。住所地为深圳市福田区市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意保税园 409。经营范围为兴办实业（具体项目另行申报）；国内商业、物资供销业（不含专营、专控、专卖商品）；进出口业务（按深贸进准字第20011420 号文办理）。报告期内，报告期内，盈之海公司实业营业收入 41,959,118.75元，实现
38、净利润 3,428,966.56 元。2、深圳家瓷网电子商务科技有限公司 公司直接持有家瓷网 100%的股权 家瓷网成立于 2015 年 3 月 5 日，注册资本 1,000 万元人民币，实收资本 22.12 万元，法定代表 为黄永欣。公司类型为有限责任公司（法人独资）。住所地为深圳市福田区福保街道市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意园 411B。经营范围为餐具、陶瓷工艺品、家居用品、灯具、日用品的研发、购销，国内贸易；从事信息技术、电子产品、生物技术、化工产品、建筑建材、机械设备的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让；投资兴办实业（具体项目另行申报）；经营电子商务（涉及前置性行政许可的，
39、须取得前置性行政许可文件后方可经营）；经营进出口业务（法律、行政法规、国务院决定规定在登记 公告编号：2018-002 14 前须经批准的项目除外）。3、深圳富和家电子商务科技有限公司 公司直接持有家瓷网 100%的股权 富和家成立于 2015 年 4 月 30 日，注册资本 100 万元人民币，实收资本 0 万元，梵卡莎有限以币 形式认缴出资 100 万元，法定代表人为康文泷。公司类型为有限责任公司（法人独资）。住所地为深圳市福田区福保街道市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意园 413A。经营范围为餐具、陶瓷工艺品、家居用品、灯具、日用品的研发、购销，国内贸易；从事信息技术、电子产品、生物
40、技术、化工产品（不含危险化学品）、建筑建材、机械设备的技术开发、技术咨询、技术服务、技术转让；投资兴办实业（具体项目另行申报）；经营电子商务；经营进出口业务。（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）。4、深圳市麟和美成软件开发有限公司 公司直接持有麟和美成 100%的股权 麟和美成成立于 2016 年 8 月 12 日，注册资本 100 万元人民币，实收资本 4.52 万元，法定代表人为赵武平。公司类型为有限责任公司（法人独资）。住所地为深圳市福田区福保街道市花路 8 号和合大厦 T8 旅游创意园 106C-2。经营范围为计算机软硬件产品开发与销售，计算机网
41、络产品开发与销售，计算机互联网平台产品开发与销售，计算机数据库产品开发管理与销售，计算机通信设备、电子产品的研发及销售。（以上均不含法律、行政法规、国务院决定规定禁止及须经批准方可经营的项目）。5、深圳磁声空间孵化器服务有限公司 公司直接持有孵化器 100%的股权 孵化器成立于 2016 年 11 月 14 日，注册资本 100 万元人民币，实收资本 7.50 万元，法定代表人为文勇翔。公司类型为有限责任公司（法人独资）。住所地为深圳市福田区福保街道市花路 8 号和合大厦T8 旅游创意园 106C-3。经营范围为 高新技术企业的孵化服务；创业投资业务；创业投资咨询业务；企业管理咨询；企业营销策
42、划；展示展览策划；自有物业租赁；物业管理；国内贸易；经营进出口业务；经营电子商务。（以上法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的项目须取得许可后方可经营）。6、深圳市梵卡莎艺术生活有限公司 公司直接持有艺术生活 100%的股权 艺术生活成立于 2016 年 12 月 13 日，注册资本 50 万元人民币，实收资本 0.15 万元，法定代表人为吴亦锋。公司类型为有限责任公司（法人独资）。住所地为深圳市福田区福保街道市花路 8 号和合大厦 T8旅游创意园 101A-1。经营范围为餐具、日用陶瓷、陶瓷工艺品、家居用品、日用品的销售及国内贸易。（法律、行政法规、国务院决定禁止的项目除外，限制的
43、项目须取得许可后方可经营）；许可经营 咖啡、奶茶制售；非酒精饮料（包括矿泉水、果汁饮料、固体饮料等非酒精饮料）的零售；散装食品销售。2 2、委托理财及衍生品投资情况、委托理财及衍生品投资情况 报告期内，无委托理财及衍生品投资情况。（五五）非标准非标准审计审计意见说明意见说明 不适用 （六六）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更）会计政策、会计估计变更或重大会计差错更正正 适用 2017 年 5 月 10 日，财政部公布了修订后的企业会计准则第 16 号政府补助，该准则修订自 公告编号：2018-002 15 2017 年 6 月 12 日起施行，同时要求企业对 2017 年 1 月 1 日存
44、在的政府补助采用未来适用法处理，对2017 年 1 月 1 日至该准则实施日之间新增的政府补助根据修订后的准则进行调整。2017 年 4 月 28 日，财政部发布了企业会计准则第 42 号持有待售的非流动资产、处置组和终止经营，该准则自 2017 年 5 月 28 日起施行。本公司根据准则及财政部关于修订印发一般企业财务报表格式的通知（财会（2017）30 号的规定，利润表新增“资产处置收益”行项目，并追溯调整，非流动资产毁损报废按利得、损失总额分别列示，并追溯调整，减少 2016 年营业外收入 3,941.17 元，减少 2016 年营业外支出 4,790.00 元，增加 2016 年资产处
45、置收益-848.83 元。由于子公司深圳市盈之海实业发展有限公司 2014 年度前申报的可弥补的所得税与所得税汇算清缴存在差异，导致多弥补亏损，本次补缴 2014 年度所得税 1,365.00 元，补缴 2015 年度所得税 834,786.93元，并追溯调整，调增年初应交税费 836,151.93 元，调减上年年初未分配利润 836,151.93 元。（七七）合并报表范围的变化情况）合并报表范围的变化情况 不适用 （八八）企业社会责任）企业社会责任 -三、持续经营评价三、持续经营评价 本年度公司经营情况保持快速健康成长，经营业绩稳定，达成预算目标；经营管理层、核心技术人员和业务人员稳定；资产
46、负债结构合理；公司拥有良好的持续经营能力，未发生对持续经营能力有重大不利影响的事项。四、未来展望四、未来展望 适用（一）（一）行业发展趋势行业发展趋势 （二）公司发展战略（二）公司发展战略 公司未来发展战略主要有以下两方面：1、核心业务 公司核心业务以生产技术和扩大产能为重点，进一步提高质量标准和市场供应能力，在努力保障欧、亚市场产品需要的同时，逐步开拓美洲市场，实现出口创汇稳步增长。2、成长业务 以提高品牌影响力为重点，不断开发国内市场，并以成为国内第一家瓷品牌为目标。（三）经营计划或目标（三）经营计划或目标 公司的经营计划：1、公司将在继续巩固现有市场主导地位的基础上，逐步开拓美洲等新市场
47、，实现出口创汇稳步增长；国家积极推动陶瓷行业的发展，针对日用陶瓷行业国家提出相应政策措施：积极调整产业结构，努力提高产品档次，积极开拓国内外市场；大力推进行业技术进步，鼓励技术创新、强化科技成果转化为生产力，以提升产品的附加值，提高企业的利润和发展速度。随之国内陶瓷企业开始注重创建品牌，提升产品品质，逐步符合整个全球日用陶瓷市场的需求。公告编号：2018-002 16 同时还将扩大公司产品在国外的市场占有率和影响力；2、稳步开拓国内市场，加大公司内销产品数量和市场份额，提高公司产品在国内的品牌影响力以及在公司产品销售中的比例。3、以成为国内第一家瓷品牌为目标。（四）不确定性因素（四）不确定性因
48、素 国外经济环境、国际政治环境可能影响出口市场；消费者对产品品牌的接受度影响到国内业务发展。五、风险因素五、风险因素 （一）持续到本年度的风险因素（一）持续到本年度的风险因素 1.市场风险 近年来，经济发展面临的国内外经济环境更趋复杂，不稳定、不确定因素有所增加；国际市场对我国陶瓷产品的反倾销仍未停止，可能将继续影响出口市场。上述因素均会对公司的销售产生一定负面影响。而且，由于公司陶瓷产品属于日用陶瓷，国际市场频频对我国陶瓷产品进行反倾销，影响了陶瓷企业的正常出口业务。2.人才流失风险 公司是以花面的创意设计为核心技术的企业，创意设计型人才是公司的核心竞争力。稳定的设计研发团队对公司核心竞争力
49、至关重要。在行业快速发展的背景下，核心创意设计人员相对稀缺，人才的流失会影响公司产品质量和市场竞争力，从而对企业的未来发展造成重大不利影响。3.对境外市场依存度较高的风险 公司 2017 年产品出口收入为 6,570.58 万元,占当期营业收入比例分别为 58.14%,占比较高,且在未来一段时间内对境外市场依存度依然较高。如果国际市场出现大幅度波动,包括国际市场所在国家、地区的政治、经济、社会形势以及贸易政策发生重大变化,国际市场当地需求发生重大变化,与我国政治、经济、外交合作关系发生变化等情况,都将对公司的经营业绩产生一定影响。4.原材料及能源价格波动风险 日用陶瓷产品的主要原材料包括瓷泥、
50、高岭土和化工材料等，其中瓷泥主要为高岭土、长石、石英等不同的材料调配而成，化工材料主要为各种色料、硅酸锆等化工颜料；主要能源是液化石油气和天然气。虽然企业只对外采购白胎瓷，但是由于日用陶瓷原材料价格上升，白胎瓷的价格也会随之上升，而公司的主营业务成本主要是白胎瓷和液化石油气，因此其价格的上涨将导致陶瓷生产企业成本上升。5.客户集中的风险 公司产品以外销为主,产品出口全球十多个国家。2017 年公司前五名客户的销售收入占同期营业收入的比例为 38.76%,公司客户集中度较高。虽然公司不存在对单一客户的重大依赖,但若未来出现前五大客户对公司产品需求量大幅减少的情况,将直接影响公司业务规模的扩大。6
