1、2022 年年度报告 1/298 公司代码：600297 公司简称：广汇汽车 广汇汽车服务集团股份公司广汇汽车服务集团股份公司 20222022 年年度报告年年度报告 2022 年年度报告 2/298 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实性性、准确、准确性性、完整完整性性，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、公司公司全体董事出席全体董事出席董事会会议。董事会会议。三
2、、三、普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人马赴江马赴江、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人卢翺卢翺及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）李兴剑李兴剑声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案董事会决议通过的本报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）审计，公司
3、2022年度合并报表中归属于母公司股东的净利润为-2,668,883,367.32元。截至2022年12月31日，母公司可供分配利润为150,842,056.78元。鉴于公司2022年度实现归属于上市公司股东的净利润为负，在兼顾公司目前经营情况、2023年资金安排、公司未来发展规划及股东利益的前提下，经公司第八届董事会第十四次会议审议通过，制定2022年度利润分配预案为：2022年度不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。本次利润分配方案尚需提交公司2022年年度股东大会审议。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本年度报告涉及未来计划等前瞻性陈述，该等陈述不构
4、成公司对投资者的实质承诺，请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其是否存在被控股股东及其他他关联方非经营性占用资金情况关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况 否 九、九、是否存在半数是否存在半数以上以上董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性董事无法保证公司所披露年度报告的真实性、准确性和完整性 否 十、十、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的风险，敬请查阅第三节管理层讨论与分析关于公司未来发展的讨论与分析中可能面对的风险部分的内容。十一、十一、其他其他 适用
5、 不适用 2022 年年度报告 3/298 目录目录 第一节 释义.4 第二节 公司简介和主要财务指标.5 第三节 管理层讨论与分析.10 第四节 公司治理.45 第五节 环境与社会责任.66 第六节 重要事项.69 第七节 股份变动及股东情况.91 第八节 优先股相关情况.98 第九节 债券相关情况.99 第十节 财务报告.111 备查文件目录 载有公司负责人、主管会计工作负责人、会计机构负责人签名并盖章的会计报表。载有普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）盖章、注册会计师签名并盖章的审计报告原件。本报告期内，公司在中国证券报、上海证券报上公开披露过的所有公司文件的正本及公告。2022 年
6、年度报告 4/298 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 中国证监会 指 中国证券监督管理委员会 上交所 指 上海证券交易所 广汇汽车、本公司、公司、本集团 指 广汇汽车服务集团股份公司 广汇集团 指 新疆广汇实业投资（集团）有限责任公司 广汇有限 指 广汇汽车服务有限责任公司，原广汇汽车服务股份公司 广汇宝信、宝信汽车、广汇宝信汽车集团 指 广汇宝信汽车集团有限公司，Grand Baoxin Auto Group Limited，系公司附属公司（公司间接持有其67.70%的股权），一家设立于英属开曼群岛并在香港联交所上
7、市的公司，股票代码 01293.HK 广汇能源 指 广汇能源股份有限公司 广汇物流 指 广汇物流股份有限公司 广汇房产 指 新疆广汇房地产开发有限公司 合金投资 指 新疆合金投资股份有限公司 汇通信诚 指 汇通信诚租赁有限公司 上海德新 指 上海德新汽车服务有限公司 德太保险 指 上海广汇德太保险代理有限公司 CGAML 指 China Grand Automotive(Mauritius)Limited BCIL 指 Blue Chariot Investment Limited 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 同比 指 与上年同期相比 中汽协 指 中国汽
8、车工业协会 保有量 指 一个地区拥有车辆的数量 经销商 指 经汽车供应商授权、按汽车品牌销售方式从事汽车销售和服务活动的企业 4S 店 指 集整车销售（Sale）、零配件供应（Sparepart）、售后服务（Service）、信息反馈（Survey）于一体的汽车专卖店 元、万元、亿元 指 人民币元、人民币万元、人民币亿元 报告期 指 2022 年 1 月 1 日至 2022 年 12 月 31 日 2022 年年度报告 5/298 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公司信息 公司的中文名称 广汇汽车服务集团股份公司 公司的中文简称 广汇汽车 公司的外文
9、名称 China Grand Automotive Services Group Co.,Ltd 公司的外文名称缩写 CGA 公司的法定代表人 马赴江 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 许星 董昊明 联系地址 上海市闵行区虹莘路3998号 上海市闵行区虹莘路3998号 电话 021-24032833 021-24032833 传真 021-24032811 021-24032811 电子信箱 IR IR 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址 辽宁省大连市甘井子区华北路699号 公司注册地址的历史变更情况 辽宁省大连市甘井子区营升路9号 公司办公
10、地址 上海市闵行区虹莘路3998号 公司办公地址的邮政编码 201103 公司网址 电子信箱 IR 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司披露年度报告的媒体名称及网址 中国证券报、上海证券报 公司披露年度报告的证券交易所网址 公司年度报告备置地点 公司董事会办公室（证券部）五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 广汇汽车 600297 美罗药业 六、六、其他其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 普华永道中天会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 中国上海市浦东新区东育路 5
11、88 号前滩中心 42 楼 签字会计师姓名 王韧之、管坤 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 中信证券股份有限公司 办公地址 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 签字的保荐代表人姓名 苗涛、杨凌 持续督导的期间 2020 年 9 月 15 日至 2021 年 12 月 31 日。2021 年 12 月 31 日后，对未使用完毕的募集资金相关事项进行持续督导。2022 年年度报告 6/298 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 主要会计数据 2022年 2021年 本期比上年同期增减(%)2020
12、年 营业收入 133,543,879,368.45 158,436,689,385.81-15.71 158,442,099,893.06 扣除与主营业务无关的业务收入和不具备商业实质的收入后的营业收入 131,877,364,479.85 156,774,018,268.49-15.88 156,539,494,128.93 归属于上市公司股东的净利润-2,668,883,367.32 1,608,516,840.09-265.92 1,515,718,797.11 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-2,962,988,901.77 1,357,268,554.96-318.31
13、 1,183,190,431.59 经营活动产生的现金流量净额-3,047,902,624.16 1,821,107,892.86-267.37 4,190,648,304.58 2022年末 2021年末 本期末比上年同期末增减（%）2020年末 归属于上市公司股东的净资产 38,919,720,935.79 41,796,911,825.32-6.88 40,554,180,986.08 总资产 126,290,019,232.93 142,440,534,224.65-11.34 146,911,523,614.52 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2022年 2021年
14、 本期比上年同期增减(%)2020年 基本每股收益（元股）-0.33 0.20-265.00 0.19 稀释每股收益（元股）-0.33 0.20-265.00 0.19 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元股）-0.37 0.17-317.65 0.15 加权平均净资产收益率（%）-6.61 3.91 减少10.52个百分点 3.87 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-7.34 3.30 减少10.64个百分点 3.02 2022 年年度报告 7/298 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 1、营业收入同比下降较大,主要系受到国内外宏观经济形势异常严峻复
15、杂和多重超预期等不利因素的影响，公司经营受到较大冲击，新车销售及售后维修等主营业务规模较去年同期均出现较大幅度的下滑；2、归属于上市公司股东的净利润下降，主要系受国内外宏观经济形势异常严峻复杂和多重超预期等不利因素影响，营业收入下降较大，经营毛利规模下降导致；3、经营活动产生的现金流量净额下降主要系归还到期票据、多重超预期等不利因素导致的经营亏损以及增加存货导致；4、归属于上市公司股东的净资产下降主要系本期出现的归母净亏损导致；5、总资产下降主要系偿还到期应付票据及借款，资产负债规模均较上年末下降导致。八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则
16、与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2022 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份
17、）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 35,139,134,920.45 30,625,104,286.80 35,737,106,031.98 32,042,534,129.22 归属于上市公司股东的净利润 666,839,946.57 104,610,065.46 3,613,084.43-3,443,946,463.78 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 632,506,763.51-7,800,443.83-56,487,542.49-3,531,207,678.96 经营活动产生的现金流量净额-8,750,222,914.98 1,164,41
18、6,271.17-426,147,189.07 4,964,051,208.72 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2022 年金额 附注2021 年金额 2020 年金额 2022 年年度报告 8/298 （如适用）非流动资产处置损益 71,784,080.52 116,459,666.87-30,018,271.12 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量
19、持续享受的政府补助除外 196,313,498.79 222,940,990.62 232,602,689.89 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 11,999,396.41 49,544,432.89 21,197,981.22 企业取得子公司、联营企业及合营企业的投资成本小于取得投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值产生的收益 非货币性资产交换损益 委托他人投资或管理资产的损益 因不可抗力因素，如遭受自然灾害而计提的各项资产减值准备 债务重组损益 企业重组费用，如安置职工的支出、整合费用等 交易价格显失公允的交易产生的超过公允价值部分的损益 同一控制下企业合并产生的子公司期初
20、至合并日的当期净损益 与公司正常经营业务无关的或有事项产生的损益 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、衍生金融资产、交易性金融负债、衍生金融负债和其他债权投资取得的投资收益 49,973,728.87 -8,936,863.45-57,309,095.75 单独进行减值测试的应收款项、合同资产减值准备转回 2,280,185.81 18,570,383.43 13,417,247.30 对外委托贷款取得的损益 采用公允价值模式进行后续计量的投资性房地产公允价-3,023,55
21、6.56 -3,906,600.00 1,273,700.00 2022 年年度报告 9/298 值变动产生的损益 根据税收、会计等法律、法规的要求对当期损益进行一次性调整对当期损益的影响 受托经营取得的托管费收入 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-86,835,625.76 9,490,125.95 37,199,921.96 其他符合非经常性损益定义的损益项目 135,732,472.17 -26,740,384.56 250,427,137.87 减：所得税影响额 41,274,026.95 96,500,328.92 116,122,470.90 少数股东权益影响额（税后）42,8
22、44,618.85 29,673,137.70 20,140,474.95 合计 294,105,534.45 251,248,285.13 332,528,365.52 对公司根据公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义界定的非经常性损益项目，以及把公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。适用 不适用 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 项目名称 期初余额 期末余额 当期变动 对当期利润的影响金额 交易性金融资产 759,032,27
23、3.97 19,669,918.28-739,362,355.69 55,631,503.23 其他非流动金融资产 73,570,521.55 272,873,955.37 199,303,433.82-5,657,774.36 其他权益工具投资 225,487,057.00 360,456,756.00 134,969,699.00 4,094,376.60 衍生金融负债-6,255,507.73 6,255,507.73 4,875,991.69 投资性房地产 510,184,600.00 478,658,815.00-31,525,785.00-3,023,556.56 合计 1,562
24、,018,944.79 1,131,659,444.65-430,359,500.14 55,920,540.60 十二、十二、其他其他 适用 不适用 2022 年年度报告 10/298 第三节第三节 管理层讨论与分析管理层讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 2022 年，国内外宏观经济形势异常严峻复杂，受到多重超预期的冲击，汽车行业加剧变化，燃油车销售继续下滑，市场竞争十分激烈。在需求收缩、供给冲击、预期转弱三重压力下，经销商普遍面临销量下降、库存增加、资金承压、效益下滑的巨大困难。面对前所未有的挑战，公司锐意改革，继续优化调整经营方针，通过“降负债、控成本、防风险”的
25、系列举措，确保了企业总体平稳运行。（一）加强品牌化管理（一）加强品牌化管理，提升，提升精细化运营水平精细化运营水平 2022 年，公司结合行业发展状况，积极构建适应公司发展战略要求的管理体系，在原有区域管理的基础上进一步强化品牌化管理，提升公司精细化运营水平。首先，公司设立了品牌事业部，对组织架构进行了调整，更好的整合品牌资源，借助集团化规模效应，更好地与主机厂商开展沟通合作，获取更多厂家优质资源及政策。其次，公司通过定期召开的品牌经营计划会加强了对店面经营的统筹规划，明确了店面经营管理的思路，提升了经营计划的科学性、经营策略的针对性。此外，公司内部开展品牌对标，树立内部标杆店面，横向复制和推
26、广优秀门店的运营管理经验，从而带动公司整体经营质量的提升。（二）（二）盘活存量资产，聚焦优势经销网络发展盘活存量资产，聚焦优势经销网络发展 2022 年，公司根据行业和市场的变化积极翻建、盘活弱势品牌和低效店面，提升优势品牌占比及扩大新能源车销售网络。首先，公司将盘活资产工作与品牌策略有机结合，通过对一些资产回报率不高的品牌门店进行梳理，为重点发展高端、豪华品牌、优质合资品牌、优质国产及新能源品牌，提前规划场地资源，提升优势品牌授权的落地效率。其次，公司定期对土地、房屋、门店等资源进行梳理，对低效、闲置资产进行合理处置，进一步聚焦优势经销网络的发展。截至报告期末，公司已建立覆盖全国 28 个省
27、、自治区及直辖市的乘用车经销网络，经销 50 多个乘用车品牌，运营 779 家营业网点（其中 4S 店 732 家），布局了超豪华、豪华品牌网点达 257 家，较去年底增 7 家，占比从年初的 31.81%提升至 32.99%。（三三）线上线下融合赋能，探索经营新思路）线上线下融合赋能，探索经营新思路 2022 年，公司多家销售网点阶段性无法正常开展运营活动，尤其第四季度受到冲击尤为严重，门店客流量呈断崖式下跌，产品供给中断、运输受阻,面对上述不利因素的冲击，公司积极探索线上线下融合经营新思路。在新车销售方面，公司一是通过新媒体和互联网渠道等方式扩大销售线索入口，增开线上直播等方式，增加店面销
28、售人员与客户之间的沟通频次及效率；二是探索创新及差异化服务模式，从客户需求出发，为客户提供多元化的购车体验，提高购车体验及客户满意度。三是发挥大型汽车经销商集团的优势，积极与主机厂保持沟通，灵活调度集团内部新车资源，确保库存合理周转。2022 年年度报告 11/298 2022 年，在国内汽车市场整体客流量减少、存货当量呈现高位运行的背景下，公司仍实现新车销售 58.94 万台。在售后业务方面，公司依托广泛基盘客户资源，积极开展线上线下全渠道的售后业务推介活动，增加客户粘性，提高客户返厂比例。一是通过企业微信、小程序等线上服务功能，增加客户触达，快速定位目标客户，组织开展各类客户优惠活动。二是
29、积极利用在线课堂、视频直播等线上互动模式，增强与客户的交流，与客户保持有效沟通。三是通过组织开展各类主题活动，例如“进厂车辆享免费消毒杀菌，维修保养上门取送车”等，吸引客户入厂。通过以上一系列举措的实施，使得公司在多重超预期的不利因素冲击下，2022 年，公司仍努力实现维修台次 612.68 万台。（四四）依托自身资源优势，积极布局新能源市场）依托自身资源优势，积极布局新能源市场 2022 年，公司在新能源汽车销售和服务方面，借助自身在行业内的影响力，积极参与新能源市场布局。通过设立新能源事业部，建立新能源网络发展团队，积极拓展内外部各类资源，全力获取主机厂授权。截至 2022 年底，公司已与
30、 20 多个新能源品牌建立密切联系与沟通机制，与长城欧拉、赛力斯（AITO）、小鹏、岚图、阿维塔、哪吒、路特斯等品牌建立授权沟通，其中已申请成功 47 家店面，正在申请 20 家。公司在争取品牌授权同时，协调各区域各品牌实现对资产回报率较低的品牌、门店和商圈资源进行全面梳理，为各新品牌授权落地提供了候选场地资源保障。此外，公司积极建设新能源汽车后服务体系，打造了一支标准化、高品质维修服务队伍，构建形成覆盖全国 28 个省（自治区、直辖市）的售后服务网络。2022 年，公司新能源汽车销量同比提升 72.2%。（五五）紧抓政策机遇，确保二手车稳步发展）紧抓政策机遇，确保二手车稳步发展 2022 年
31、，公司在二手车业务方面，紧抓国家出台的包括临时产权制度、取消国五限迁等一揽子二手车利好政策落地的机遇，结合经营现状及市场行业发展趋势，不断进行业务改革创新，确保二手车业务的稳步发展。首先，在原有业务方面，公司立足自身优势，以 4S 店为中心，建立统一的运营管理模式，重点提升新车置换过程中的二手车收购业务，为公司二手车业务发展打好基础。其次，在创新业务方面，公司积极响应和研究国家二手车出口新政，试点公司二手车出口业务，挖掘业务新的利润点。此外，公司通过乌鲁木齐二手车交易市场，实现全国性跨区域资源整合，搭建和完善车源流通平台，并在有条件的区域逐步发展二手车交易市场模式，保障业务规模。2022 年，
32、在受汽车整体行业及整车销售规模下降影响的背景下，公司仍累计实现二手车交易服务台次 12.68 万台。（六）聚焦自店业务发展，创新多元化服务模式（六）聚焦自店业务发展，创新多元化服务模式 2022 年，公司在融资租赁业务方面，始终秉持将融资租赁业务作为探索多元化服务、助力公司主营业务发展的有效支持，面对宏观经济形势对整个汽车市场带来的持续冲击，主动调整业务结构，重点发展自店业务，收缩外部业务合作规模。一方面持续推出主机厂合作贴息产品及中小企业客户正租等差异化产品，形成对汽车金融公司、银行车贷产品的有益补充；另一方面通过全2022 年年度报告 12/298 线上化业务流程、用户活体认证、与金融机构
33、联合风控建模、票据文字识别、互联网仲裁等创新风险管控措施，有效管控了信用风险。公司通过开展融资租赁业务不断探索多元化服务类型，有效的辅助了公司主营业务发展。2022 年，公司在面对极为严峻的市场环境考验下，仍累计完成租赁台次 14.34 万台。截至 2022 年末，公司生息资产规模为 143.27 亿，90+逾期率为 1.52%。（七（七）加快两个中心建设，筑牢财务健康屏障）加快两个中心建设，筑牢财务健康屏障 2022 年，公司在加强品牌化管理的同时，加快对财务管理中心、资金管理中心的建设。平台化的两大中心建设使得公司保持标准化、规范化，并打通了所有店面财务、资金、资源共享机制，进一步提升了公
34、司的管理效率。一方面，公司通过统一全网门店的各项财务标准，及时做好成本、费用的精细化分析和管控，加强集团对全网店面财务状况的实时监督，降低不必要的费用支出；另一方面，通过打造店面运营资金管控体系，及时掌握单店资金情况，加强总部对各类资金的统筹调度，在保障生产经营的前提下，充分挖掘和回笼内部经营现金流量，提升自有资金使用效率。两个中心的科学统筹管控，使得公司实现了对债券兑付节奏的科学规划、有息负债规模的合理控制，从而进一步降低了公司整体的偿债风险，筑牢了财务健康屏障，报告期内，公司的债务结构得到了持续优化，整体有息负债规模较年初下降 50.61 亿。（八）利用数字化工具，充分满足客户多样化需求（
35、八）利用数字化工具，充分满足客户多样化需求 2022 年，公司坚持“以客户为中心”的发展理念，结合主营业务发展需求和内部信息化系统资源，逐步实现提升效率、辅助经营、管理、决策的目标。在经营管理方面，围绕品牌事业部管理变革和管理需求，对内部信息化系统进行优化升级，整合系统资源，提升系统性能保障安全运行，提高数据查询、自主分析工作效率，辅助经营决策。在业务赋能方面，通过内外信息系统功能集成，实现多系统信息协同，持续推进收银台系统升级项目，减少店面人工录入工作量，提升客户服务体验，赋能店面降本增效。在客户运营方面，逐步完善企业微信客户运营体系，通过企业微信与客户建立连接，为线上服务能力奠定基础。此外
36、，公司进一步推进汽车产业生态建设，打造“车主生活”服务圈，持续满足客户多样化需求。二、二、报告期内公司所处行业情况报告期内公司所处行业情况（一）行业发展情况（一）行业发展情况 2022 年，国内外宏观经济形势仍然较为复杂，各类不确定性因素传导至汽车行业，使得行业整体发展面临较为严峻的挑战。整体经济大环境承压，消费者收入和预期转弱，在宏观经济尚未全面恢复的背景下，消费信心提振疲软，加之汽车行业受多重超预期因素冲击，导致物流不畅、门店客流减少，严重阻碍了汽车经销行业的健康发展。1 1、乘用车全年震荡盘整，年末呈现翘尾行情、乘用车全年震荡盘整，年末呈现翘尾行情 根据中国汽车工业协会报告，2022 年
37、，我国乘用车产销分别完成 2,383.6 万辆和 2,356.3 万辆，剔除新能源车产销量后，我国乘用车产销分别完成 1,712.0 万辆和 1,701.4 万辆，同比分别下降 4.16%和 5.27%。从分月数据来看，1 月-2 月乘用车市场开局良好，产销量稳定增长；3 月-52022 年年度报告 13/298 月，部分地区产销受阻叠加产业链冲击，产销量出现断崖式下降；6 月开始，随着购置税优惠落地，厂商开展促销，产销量得以恢复。进入四季度，受多重超预期不利因素的冲击，消费者信心疲软，门店客流量骤减，叠加物流不畅等因素，终端消费市场增长乏力，使得经销商的库存当量不断增加，于 11 月份达到历
38、史高位。12 月份，随着各项不利因素的逐步消除，加之燃油车购置税减半政策及新能源汽车补贴政策即将到期，经销商为降低前期积攒的库存，大力开展各类促销活动，年末乘用车终端市场出现“翘尾行情”。2 2、供需作用促进消费升级，燃油车、供需作用促进消费升级，燃油车延续延续高端化趋势高端化趋势 伴随居民收入水平的逐步提高，我国汽车市场整体呈现消费升级趋势，拉动了燃油车市场延续高端化趋势。根据中汽协数据显示，2022 年，高端品牌乘用车销量完成 388.6 万辆，同比增长11.1%，高于乘用车增速 1.6 个百分点，占乘用车销售总量的 16.5%，占比高于上年 0.7 个百分点。从需求端来看，随着首购消费群
39、体年轻化趋势以及换购消费者更趋理性化，在汽车消费方面，消费者更加注重汽车品牌、产品性能、质量安全以及服务水平等属性，已由数量型同质化消费逐步转向质量型个性化的消费；从供给端来看，2022 年，由于“缺芯”影响，主机厂着力将芯片投入到毛利更高的高端燃油车制造上。此外，由于新能源汽车的全面化冲击，保值率更高的高端燃油车，进一步成为主机厂坚固的护城河。供需两端的双重作用，使得燃油车继续呈现高端化趋势。3 3、新能源、新能源汽车汽车持续爆发式增长，市场规模快速扩大持续爆发式增长，市场规模快速扩大 2022 年，我国新能源汽车逐步进入全面市场化拓展期，政策持续加码助推产业克服多因素影响，保持稳健发展势头
40、，巩固优势地位。根据中汽协发布的数据，我国新能源汽车近年来高速发展，连续 8 年位居全球第一。在政策和市场的双重作用下，2022 年，我国新能源汽车持续爆发式增长，产销分别完成 705.8 万辆和 688.7 万辆，同比分别增长 96.9%和 93.4%，市场占有率达到25.6%，高于上年 12.1 个百分点。根据海关总署公布数据显示，2022 年，我国新能源汽车出口 67.9万辆，同比增长 1.2 倍。得益于鼓励和支持新能源汽车发展的政策不断推出，我国新能源汽车产业在关键技术攻关方面取得突破，同时伴随着新能源牌照、充电配套基础设施、通行等用车环境的日益优化，新能源汽车的市场规模快速扩大。4
41、4、行业利好政策频发，、行业利好政策频发，二手车二手车市场潜力巨大市场潜力巨大 2022 年，受二手车跨区域流通不畅及遭到新车销售低迷及价格持续下探挤压市场等因素影响，我国二手车市场整体表现不佳，交易量出现下滑。根据中国汽车流通协会发布的数据显示，2022年，我国二手车累计交易 1,602.78 万辆，同比下降 8.86%。与此同时，为了进一步激发二手车市场的发展活力，国家打出了不断优化二手车交易环境的“组合拳”，二手车也在 2022 年迎来了一揽子利好政策的落地，如二手车行业临时产权制度、汽车年检放宽实施、取消国五限迁、年底开始限制车商以个人名义交易二手车等二手车新政策，形成了利好消费者的氛
42、围。可以看出，二手车交易作为建立资源循环型产业体系目标中的重要组成部分，扩大二手车交易和流通获得政策聚焦。二手车交易逐步标准化、专业化，并成为拉动整个汽车市场增长的重要驱动力。随着我国汽车市场从增量市场向存量市场转变，二手车置换需求不断提高，二手车市场潜力巨大。2022 年年度报告 14/298 （二）（二）行业地位行业地位 2022 年 7 月，中国汽车流通协会发布2022 年中国汽车经销商集团百强排行榜，公司在各大经销商集团中在乘用车总销量中排名行业第一，营业收入规模排名第二。排行排行 公司名称公司名称 营业收入（亿元）营业收入（亿元）总销量（台含二手总销量（台含二手车）车）1 中升集团控
43、股有限公司 1,751.03 667,567 2 广汇汽车服务集团股份公司广汇汽车服务集团股份公司 1,584.371,584.37 899,689899,689 3 利星行汽车 986.96 256,435 4 永达集团 862.05 285,512 5 恒信汽车集团股份有限公司 802.14 399,843 6 物产中大元通汽车有限公司 513.72 307,624 7 大昌行汽车控股有限公司 486.36 176,901 8 江苏万帮金之星车业投资集团有限公司 463.13 120,058 9 上海汽车工业销售有限公司 450.18 357,307 10 国机汽车股份有限公司 439.4
44、5 155,675 2022 年 7 月，公司位列财富中国 500 强排行榜第 89 位。2022 年 8 月，公司获得第七届中国资产证券化论坛（CSF）年会颁发的“资产支持票据年度嘉勉奖”；2022 年 10 月，公司获得2022 年度金勋章 ESG 信息披露奖；2022 年 11 月，公司获得 2022 年度中国汽车流通行业优秀会员；2022 年 12 月，公司入选 2022 年度“中国上市公司百强排行榜”、第六届中国卓越 IR 最佳信披奖。三、三、报告期内公司从事的业务情况报告期内公司从事的业务情况（一（一）主要业务）主要业务 公司是中国领先的乘用车经销与服务集团、中国最具规模的豪华乘用
45、车经销与服务集团、乘用车经销商中最大的融资租赁提供商及最大的二手车经销及交易代理服务实体集团，主要从事乘用车经销、乘用车售后服务、乘用车衍生服务等覆盖乘用车服务全生命周期的业务。其中，乘用车经销业务即新车销售及装饰装潢业务；乘用车售后服务业务主要包括车辆维修养护、车辆零配件销售等业务；乘用车衍生业务主要包括保险及融资代理、汽车延保代理、二手车经销及交易代理、乘用车融资租赁等服务。（二（二）经营模式）经营模式 公司的主营业务主要包括乘用车经销业务、售后服务业务以及乘用车衍生业务，其主要经营模式如下：1 1、乘用车经销与售后服务业务、乘用车经销与售后服务业务 乘用车经销及售后服务业务主要由整车销售
46、业务及售后服务业务组成。（1）乘用车经销业务 2022 年年度报告 15/298 公司通过与汽车制造厂商签订授权经销合同，成立集整车销售（Sale）、零配件（Sparepart）、售后服务（Service）、信息反馈（Survey）服务为一体的 4S 店，在授权范围内从事汽车品牌销售。乘用车经销采购模式：取得品牌厂家授权后，与品牌厂家在协商一致的基础上签订年度车辆采购目标，并按照约定的时间及方式采购品牌厂家的车辆。乘用车经销销售模式：分为授权门店销售及新零售销售。授权门店分为展厅销售、网电销售、大客户销售等。乘用车经销盈利模式：盈利来源于车辆销售（进销差毛利）、品牌厂家商务政策获取的返利及新车
47、双保业务。（2）乘用车售后服务业务 公司通过与汽车制造厂商签订授权经销合同，在授权范围内从事汽车零部件供应、维修、车辆养护等活动。售后服务采购模式：与品牌厂家在协商一致的基础上签订年度零配件采购目标，并按照约定的时间及方式采购零配件。售后服务销售模式：按照品牌厂家规定的车辆保养维修技术标准和业务流程，为进店客户提供保养、一般维修、钣喷维修和保修服务等。售后服务盈利模式：向进店客户提供保养维修服务，收取相应的人工服务费用和零件费用，通过赚取相应的工时费和保养维修零配件的差价及售后双保业务来获得利润。2 2、乘用车衍生业务、乘用车衍生业务 乘用车衍生业务主要包括保险及融资代理、汽车延保代理、二手车
48、经销及交易代理、汽车融资租赁等服务。（1）保险代理业务 公司通过所属各区域平台公司或经销服务网点为客户提供汽车保险业务的咨询、出单等代理服务，并向保险公司收取相应的代理佣金。保险代理采购模式：公司各区域与保险公司达成业务合作，在各店面代理销售保险公司的保险产品。保险代理销售模式：店面设立保险部门，销售顾问在新车销售时，向客户推荐车险产品，并在店面保险部门进行车险出单；在客户车险到期前，续保专员进行续保招揽，完成续保工作。保险代理盈利模式：通过推荐车险产品获取保险代理佣金收入。（2）汽车融资代理业务 公司以经销服务网点为平台，为购买新车或二手车的客户提供就汽车金融公司和商业银行推出的汽车消费信贷
49、产品的代办服务，并向汽车金融公司和商业银行收取相应的代理佣金。（3）汽车延保代理业务 2022 年年度报告 16/298 公司通过与专业的延保供应商合作，为客户提供超过原厂保修期限的汽车保修服务，并向延保供应商收取相应的代理佣金。延保业务采购模式：公司总部与延保供应商总对总确定可以向客户推荐提供的延保服务产品。延保业务销售模式：销售顾问在进行新车销售及售后维修保养时，推荐客户延保产品。延保业务盈利模式：通过推荐延保产品，自延保供应商获取延保佣金收入。（4）二手车经销及交易代理业务 公司依托全国各地营销网络，开展以旧换新、直接采购及代理客户车辆寄售的方式获取车源，通过开展认证零售和拍卖批售的方式
50、销售二手车。二手车经销业务模式：4S 店及二手车交易中心获取置换、直接采购车辆，通过线下零售和拍卖批售的方式进行销售。二手车经纪业务模式：受客户委托，为客户销售车辆提供居间服务，向客户收取代理服务佣金。二手车拍卖业务模式：以网络公开竞价的形式将二手车转让给最高应价者，赚取拍卖佣金及服务费。（5）汽车融资租赁业务 基于融资租赁业务的特殊性，公司已成立具有汽车融资租赁经营资质的租赁公司,为客户购买其指定车辆，并按合同约定将该车辆出租给客户，由客户在租赁期限内占有、使用，并按照本金和本金的合理时间成本加成支付租金，待期限届满且租金付讫后将车辆以象征性的价格无条件地过户给客户。公司通过各区域 4S 店
