1、浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 1 浙江天铁实业股份有限公司浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告年年度报告 2020 年年 04 月月 浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带带的法律责任。的法律责任。公司负责人许吉锭、主管会计工作
2、负责人郑双莲及会计机构负责人公司负责人许吉锭、主管会计工作负责人郑双莲及会计机构负责人(会计主会计主管人员管人员)李霞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。李霞声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本年度报告中涉及未来展望及计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的本年度报告中涉及未来展望及计划等前瞻性陈述，不构成公司对投资者的实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计实质承诺，投资者及相关人士均应对此保持足够的风险认识，并且应当理解计划、预测与承诺之间的差异划、预测与
3、承诺之间的差异,请投资者注意投资风险。请投资者注意投资风险。公司在本报告第四节公司在本报告第四节“经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析”之之“九、公司未来发展的展望九、公司未来发展的展望”部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相部分，详细描述了公司经营中可能存在的风险及应对措施，敬请投资者关注相关内容。关内容。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 181713000 为基数，向为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 1.5 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），以资本公股
4、（含税），以资本公积金向全体股东每积金向全体股东每 10 股转增股转增 7 股。股。浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 3 目目 录录 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 .2 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 .5 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 .9 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 .14 第五节第五节 重要事项重要事项.32 第六节第六节 股份变动及股东情况股份变动及股东情况 .58 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况 .65 第八节第八节 可转换公司债券相关情况可转换公司债券相关情况 .6
5、6 第九节第九节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况 .67 第十节第十节 公司治理公司治理.74 第十一节第十一节 公司债券相关情况公司债券相关情况 .80 第十二节第十二节 财务报告财务报告 .81 第十三节第十三节 备查文件目录备查文件目录 .193 浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 4 释释 义义 释义项 指 释义内容 天铁实业 指 浙江天铁实业有限公司 公司、本公司、天铁股份、天铁股份公司 指 浙江天铁实业股份有限公司 中国证监会、证监会 指 中国证券监督管理委员会 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法
6、 公司章程 指 浙江天铁实业股份有限公司章程 深交所 指 深圳证券交易所 保荐机构、主承销商、兴业证券 指 兴业证券股份有限公司 会计师、中兴财光华 指 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 大华、大华公司 指 台州大华铁路材料有限公司 四川天铁、四川天铁公司 指 四川天铁望西域科技发展有限公司 江苏昌吉利、昌吉利、昌吉利新能源 指 江苏昌吉利新能源科技有限公司 北京中地盾构、北京中地公司 指 北京中地盾构工程技术研究院有限公司 天中地 指 浙江天中地科技有限公司 河南天铁、河南天铁公司 指 河南天铁环保科技有限公司
7、 信阳天铁 指 信阳天铁实业有限公司 河北天铁 指 河北天铁捷盾新型建材科技有限公司 庞氏塑业 指 浙江庞氏塑业有限公司 浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 天铁股份 股票代码 300587 公司的中文名称 浙江天铁实业股份有限公司 公司的中文简称 天铁股份 公司的外文名称（如有）Zhejiang Tiantie Industry Co.,Ltd.公司的外文名称缩写（如有）/公司的法定代表人 许吉锭 注册地址 浙江省天台县人民东路 928 号 注册地址的邮政编码 317200 办
8、公地址 浙江省天台县人民东路 928 号 办公地址的邮政编码 317200 公司国际互联网网址 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 范薇薇 范文蓉 联系地址 浙江省天台县人民东路 928 号 浙江省天台县人民东路 928 号 电话 0576-83171218 0576-83171219 传真 0576-83990868 0576-83990868 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报、上海证券报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证
9、券法务部 四、其他有关资料四、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 6 会计师事务所名称 中兴财光华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市西城区阜成门外大街 2 号万通金融中心 A 座 24 层 签字会计师姓名 王焕军、马福珠 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 兴业证券股份有限公司 福州市鼓楼区湖东路 268 号 陈杰、杨生荣 2017 年 1 月 5 日至 2020 年 12月 31 日 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适
10、用 不适用 五、主要会计数据和财务指标五、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 追溯调整或重述原因 会计政策变更 2019 年 2018 年 本年比上年增减 2017 年 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 营业收入（元）990,228,392.62 490,506,025.49 490,506,025.49 101.88%317,549,326.46 317,549,326.46 归属于上市公司股东的净利润（元）126,748,437.00 77,973,203.80 77,973,203.80 62.55%71,157,410.12 71,157,4
11、10.12 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）124,487,365.49 72,105,793.21 72,105,793.21 72.65%65,705,489.15 65,705,489.15 经营活动产生的现金流量净额（元）-80,708,274.34-9,728,252.38-9,728,252.38-729.63%-19,419,304.99-19,419,304.99 基本每股收益（元/股）0.700 0.730 0.430 62.79%0.68 0.68 稀释每股收益（元/股）0.700 0.730 0.430 62.79%0.68 0.68 加权平均净资产收益
12、率 12.91%8.66%8.66%4.25%8.75%8.75%2019 年末 2018 年末 本年末比上年末增减 2017 年末 调整前 调整后 调整后 调整前 调整后 资产总额（元）2,346,178,838.52 1,772,375,232.01 1,772,375,232.01 32.37%989,300,354.86 989,300,354.86 归属于上市公司股东的净资产（元）1,045,472,070.93 923,914,927.07 923,914,927.07 13.16%844,699,723.23 844,699,723.23 会计政策变更的原因及会计差错更正的情况
13、浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 7 本期会计政策变更的原因及会计差错更正的情况依据详见本财务报表附注三第 27 所述方法。六、分季度主要财务指标六、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 102,125,307.17 274,752,084.09 197,021,191.94 416,329,809.42 归属于上市公司股东的净利润 842,436.61 32,784,730.29 16,679,535.25 76,441,734.85 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-646,212.34 33,760,247.67 1
14、6,165,276.29 75,208,053.87 经营活动产生的现金流量净额-673,876.25-60,678,444.94-36,254,928.13 16,898,974.98 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产
15、差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、非经常性损益项目及金额八、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2019 年金额 2018 年金额 2017 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）593,322.59-49,944.31 1,960,310.87 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准
16、定额或定量享受的政府补助除外）4,406,926.26 2,068,488.66 3,376,610.94 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 150,836.25 142,092.75 委托他人投资或管理资产的损益 463,590.54 5,372,202.96 1,370,227.55 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-1,878,009.90-583,816.62-293,124.69 浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 8 减：所得税影响额 616,266.24 1,056,280.51 962,103.70 少数股东权益影响额（税后）859,327.99
17、25,332.34 合计 2,261,071.51 5,867,410.59 5,451,920.97-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 项目 涉及金额（元）原因 地方水利建设基金 78,288.00 本公司对非经常性损益项目的确认依照公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号非经常性损益（证监会公告200843号）的规定执行。报告期内，根据浙江省财政厅、水利厅关于水利建设专项基金征集和使
18、用管理办法实施意见的通知（浙财农199413 号文件规定），公司 2019 年度发生地方水利建设基金支出 78,288.00 元，列支于“营业外支出”项目，作为税费项目，因其与正常经营活动存在直接关系，且不具特殊和偶发性，故将其界定为经常性损益项目。浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务（一）公司主营业务（一）公司主营业务 公司主营轨道工程橡胶制品的研发、生产和销售，产品主要包括隔离式橡胶减振垫、弹性支承式无砟轨道用橡胶套靴等轨道结构减振产品，主要应用于轨道交通领域，涵盖城市轨
19、道交通、高速铁路、重载铁路和普通铁路。同时，公司积极拓展多元化业务，通过多家子公司分别从事精细化工产品（锂化物及氯代烃等）、环保设备（雨、污水处理系统等），以及其他铁路配件等产品的研发、生产和销售。报告期内，公司主导产品为轨道结构减振产品。针对轨道交通列车运行引起的振动和噪声，该类产品可从振动源减少轨道交通振动以及由振动引起的二次辐射噪声污染，目前主要用于降低轨道交通列车运行对精密仪器、轨道沿线居民区、古建筑、学校、剧院、音乐厅、医院和敬老院等对噪声与振动控制要求较高的噪声敏感目标的影响和干扰。公司自成立以来始终注重自主创新，密切跟踪轨道工程橡胶制品相关技术的最新发展方向，并逐步确定以轨道结构
20、噪声与振动控制为公司技术发展方向。经过多年发展，公司已掌握轨道结构噪声与振动控制相关的多项核心技术，其中橡胶减振降噪产品配方和生产工艺在国内轨道交通减振降噪领域具有技术领先地位。依托成熟的产品配方、结构设计和生产工艺等多项专业技术，目前公司技术团队已开发出多种轨道结构减振产品，广泛应用于轨道交通噪声与振动控制项目，为城市轨道交通和铁路的运营提供有力的运营安全和环境保护的技术支持。截至目前，公司研发的轨道结构减振产品已广泛应用于轨道交通领域。广深港高速铁路、兰新第二双线、汉孝城际铁路、长株潭城际铁路、渝黔客专等铁路项目，以及北京、上海、重庆、深圳、南京、杭州、成都、武汉、西安、长沙、青岛、大连、
21、长春、哈尔滨、无锡、苏州、宁波、郑州、昆明、南昌、福州、兰州、沈阳、天津、合肥、贵阳等城市轨道交通项目，均选用了公司的轨道结构减振产品。（二）公司主要经营模式（二）公司主要经营模式 1、采购模式 公司设立采购部，负责包括原材料在内的物资采购，确保所需物资优质、高效供应，并不断降低采购成本和管理成本。公司采购的物资主要为原材料、设备和能源，原材料采购主要采取计划采购的方式。采购部根据生产运营部提交的原材料需求单，结合公司的原材料安全库存情况和原材料市场价格，编制原材料采购计划，在合格供应商名录中选择供应商进行采购。公司制定了存货采购与付款管理制度，建立了较为完善的供应商管理体系，对供应商进行严格
22、的评审考核后，通过考核的列入合格供应商名录，公司原则上只向列入合格供应商名录的供应商进行采购。公司一般通过签订合同或者下达订单的方式商定采购的具体内容。采购入库完毕后，采购经办人将实物入库凭证交采购部门负责人签字后，将相关单据送财务部作为入账依据。公司制定了采购付款及价格管理办法，根据采购品种不同，将采购划分为不同等级，并据此制定不同的付款政策。2、生产模式 公司主营轨道工程橡胶制品，该类产品主要按“以销定产，适度库存”的原则组织生产，即一方面根据与客户签订的销售合同组织生产，另一方面依据自身对客户需求的预判，适度储备成品，维持一个安全的库存量。公司设生产运营部，负责协调公司的生产调度管理工作
23、，确保生产、采购和销售的信息共享、订单按时执行，各车间负责实施公司各类产品的生产。3、销售模式 目前，公司产品以内销为主，外销收入占比较低。报告期内，外销收入占比均未超过1%。公司设有销售部，负责重点项目信息跟踪、项目投标、销售合同评审、签订合同、订单处理、执行销售政策和信用政策等工作。在销售活动的组织上，公司实行按销售区域划分的区域经理负责制模式。（三）公司所处行业分析（三）公司所处行业分析 公司产品主要用于城市轨道工程领域，轨道工程作为国家重要的基础设施，是国家重要投资方向，继续发挥拉动经济发浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 10 展的关键作用。随着“一带一路”、“京津冀
24、一体化”和“长江经济带”等重大国家战略的深入实施，轨道工程与国家发展战略高度契合。得益于庞大的市场需求，行业内企业普遍处于景气周期、快速发展阶段。公司产品已应用于国内三十多个城市的上百余条城市轨道交通线路，是国内应用案例较为丰富的轨道结构减振产品生产企业之一。在公司发展战略指导下，公司未来将要在传统轨道交通减振橡胶制品基础上，扩展其他行业应用。主要发展轨道交通结构减振及相关业务，在巩固地铁、轻轨等传统城市轨道交通市场和铁路市场的同时，关注与拓展城际铁路和有轨电车等其他轨道交通市场，并实现公司从橡胶类轨道结构减振产品供应商到轨道交通减振降噪系统解决方案提供商的转变。（四）行业竞争格局（四）行业竞
25、争格局 我国轨道交通减振研究起步较晚，近年来，随着我国各地城市轨道交通建设陆续开展，各种类型的轨道结构减振产品在城市轨道交通建设工程中相继得到应用，总体而言，发行人所处的轨道结构减振领域尚处于成长期。从轨道结构减振领域整体来看，该领域内的企业规模相对较小，减振产品种类较多；轨道交通项目在提出环境影响解决方案时，一般会从运营安全、减振性能、性价比、施工速度和养护维修难度等方面进行综合比较，来确定轨道结构减振产品的类型，可供选择的减振方案较多。为此，总体而言，轨道结构减振领域各厂商之间的竞争较为激烈。经过近几年的快速发展，国内轨道结构减振领域各厂商已形成了自己的核心产品，各厂商在其核心产品上具有较
26、强竞争力。就轨道结构减振领域内各类型的减振产品而言，技术领先企业面临的竞争相对较小。随着城市轨道交通建设步伐加快、客运铁路高速化、货运铁路重载化趋势，以及人们环保意识的增强，对轨道交通噪声与振动污染防治日趋重视，轨道结构减振领域呈现出较大的发展空间。然而，广阔的市场发展前景及较高的毛利率水平必然会吸引更多的企业进入本行业，未来行业的竞争将日趋激烈。（五）行业的周期性、区域性及季节性特征（五）行业的周期性、区域性及季节性特征 1、行业的周期性 轨道结构减振与轨道交通行业密切相关，现阶段，我国轨道交通的投资资金绝大多数来自于政府预算。为此，轨道结构减振产品的生产周期受国内外宏观经济形势、国家宏观经
27、济政策、国家产业政策以及政府固定资产投资规模影响较大。目前，受益于我国城市轨道交通大规模建设、客运铁路高速化、货运铁路重载化的影响，轨道结构减振行业处于上升周期。2、行业的区域性 从轨道交通领域来看，轨道交通往往布局在经济发达地区，尤其城市轨道交通，往往布局在大中型城市。因此，轨道结构减振产品的地域分布特点与经济发展水平联系紧密，有较为明显的区域性特征。3、行业的季节性 轨道结构减振产品主要用于轨道交通领域，生产和销售与轨道交通建设项目施工进度紧密相关，而项目施工进度主要受土建工程进度、行业政策和项目资金状况等因素的影响。此外，北方地区的建设项目还受到气候的影响，北方地区冬季较为寒冷，冬季施工
28、往往进展缓慢，甚至停工，从而影响轨道结构减振产品的销售。因此，该行业具有一定的季节性。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 固定资产 期末余额较期初余额增加 11,491.19 万元，增幅 39.22%，主要系募投在建项目转入固定资产及合并范围增加所致。货币资金 期末余额较期初余额增加 4,330.08 万元，增幅 46.52%，主要系公司销售商品收回的现金增加。交易性金融资产 期末余额较期初余额增加 500.00 万元，增幅 100.00%，主要系公司根据新金融工具准则将其他流动资产中理财产品调整至交易性金融
29、资产所致。应收账款 期末余额较期初余额增加 32,609.93 万元，增幅 62.10%，主要系公司本期销售收入浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 增加及控股子公司业务规模增长，应收账款相应增加所致。应收款项融资 期末余额较期初余额增加 5,196.83 万元，增幅 100.00%，主要系公司于 2019 年 1月 1 日起执行新金融工具准则，将公司持有的银行承兑汇票从“应收票据”调整至“应收款项融资”项目。预付款项 期末余额较期初余额增加 791.45 万元，增幅 60.58%，主要系随着公司业务规模增加预付货款相应增加所致。其他应收款 期末余额较期初余额增加 1,47
30、1.20 万元，增幅 42.48%，主要系销售投标保证金增加及子公司业务规模增加所致。存货 期末余额较期初余额增加 5,396.96 万元，增幅 32.96%，主要系为销售订单备货及子公司业务规模增长所致。其他流动资产 期末余额较期初余额减少 1,798.43 万元，减幅 61.76%，主要系闲置募集资金购买理财产品到期收回所致。可供出售金融资产 期末余额较期初余额减少 1,260.00 万元，减幅 100.00%，主要系本报告期公司执行新金融工具准则将权益投资从可供出售金融资产重分类至其他权益工具投资科目核算所致。长期股权投资 期末余额较期初余额减少 1,536.12 万元，减幅 100.0
31、0%，主要系北京中地盾构子公司本期达到控制，合并抵消所致。其他权益工具投资 期末余额较期初余额增加 765.00 万元，增幅 100.00%，主要系本报告期公司执行新金融工具准则金融资产科目重分类所致。投资性房地产 期末余额较期初余额增加 714.40 万元，增幅 197.82%，主要系公司自用房地产转换为以公允价值模式计量的投资性房地产增加所致。长期待摊费用 期末余额较期初余额增加 293.25 万元，增幅 221.74%，主要系子公司厂区建设、办公楼装修费用、厂房改造工程验收合并增加所致。递延所得税资产 期末余额较期初余额增加 906.61 万元，增幅 53.92%，主要系税法与会计准则暂
32、时性差异项目金额增加所致。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1 1、技术优势、技术优势 公司将创新视为企业发展的源动力，紧密围绕轨道交通领域需求开展新工艺和新技术的研发与创新，不断推出新产品，持续的技术创新推动了公司的成长。（1 1）研发能力优势）研发能力优势 公司始终注重自主创新，密切跟踪轨道工程橡胶制品相关技术最新发展，设有大型现代化研发中心，具备各类国内外高精尖端研发设备百余台，并依照地铁、高铁轨道结构针对性的建立了轨道试验平台，配有COINV DASP数据采集分析软件、ISI轨道相互作用动力学模拟软件，大大提高了研发的软实力；并
33、且公司通过与青岛科技大学、北京化工大学等科研院所建立“以技术为纽带、以项目为载体、优势互补、共同攻关”的科研合作模式，对技术难点实现重点突破，始终保持公司研发的前瞻性和可持续性，形成了完善、精准的研发体系。浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 12（2 2）产品配方设计优势）产品配方设计优势 公司依托多年在轨道工程橡胶制品的配方设计经验积累，可以按照客户提出的不同要求，选择不同种类的高性能橡胶、特种补强填料以及各种功能型橡胶助剂来进行产品配方和结构设计，并通过不断的试验验证和配方优化调整，使产品具备客户对安全性、功能性和经济性的需求。（3 3）生产工艺优势）生产工艺优势 首先，根
34、据原材料的不同物料特性，公司采用自动称量的方式，制定严格的防错措施并通过电脑系统进行监控，出现称量超过公差的情况系统会立即发出警报，必须经过人工复位处理后，才能进行下一次称量。其次，混炼工艺采用国内技术领先的密炼机，可根据不同的配方、不同的工艺要求采用不同的转速；在混炼时提供比一般密炼机更大的压力，使胶料在密炼室内受到更好的挤压和剪切作用，各种助剂在橡胶中分散均匀，保证混炼胶的各项物理指标满足使用要求。第三，公司可根据工艺要求调整压延速度，以保证混炼胶预热的均匀性，且橡胶胶料与帆布、胶片与胶布可紧密贴合，提高混炼胶与帆布的粘合强度，保证产品的使用效果和使用寿命。第四，硫化过程中，硫化机热板各区
35、域温度差控制在3范围之内，且采用高精密机床加工的整体模具，经过压延机贴合的半成品经一次硫化成型，产品具有较为美观的外形，同时保证产品内在的均匀性。（4 4）核心产品竞争优势）核心产品竞争优势 公司发展至今，已形成包含轨道结构弹性部件等产品体系。轨道结构弹性部件涵盖了轨道结构中轨旁、轨下、枕下、道床下各个部位，相关产品可满足一般、中等、高等、特殊等不同等级的减振需求。公司的核心产品隔离式橡胶减振垫，在减振性能、产品结构、适用范围、施工速度和养护维修等多方面具有显著优势：优优 势势 特特 点点 减振性能 隔离式橡胶减振垫固有频率低，动静刚度比小，可有效减少列车运行对噪声敏感目标的影响和干扰。产品结
36、构 隔离式橡胶减振垫由面层和多个圆锥截顶的橡胶弹簧组成，面层具有良好拉伸变形能力，可使橡胶弹簧在挤压变形时能保持稳定的相对位置关系；下部锥形结构的特殊设计，使其在各种压强和载荷下都保持稳定的低刚度特性，此种结构无应力集中点，能有效保证产品性能的充分发挥，延长使用寿命。适用范围 隔离式橡胶减振垫可用于碎石道床、整体道床、道岔等多种形式的轨道结构，受结构条件制约较小；同时，该产品可适用于城市轨道交通和铁路领域，满足不同列车速度和轴重对运营安全的要求。施工速度 隔离式橡胶减振垫采用了无缝化搭接设计，铺设速度快。养护维修 采用了隔离式橡胶减振垫的轨道结构，通过满铺的方式将道床和下部结构分离，增加了该部
37、位的弹性，在减少振动能量向下部结构传递的同时，改善了轨道各部件和下部结构受力状态，降低了养护维修工作量。2 2、品牌优势、品牌优势 自设立以来，公司始终致力于轨道工程橡胶制品研发、生产和销售，在长期业务发展过程中积累了大批优质的客户资源，并长期保持稳定的合作共赢关系。目前，公司已经与中国中铁和中国铁建下属单位，以及北京、上海、重庆、深圳、南京、杭州、成都、武汉、西安、长沙、青岛、大连、长春、哈尔滨、无锡、苏州、宁波、郑州、昆明、南昌、福州、兰州、沈阳、天津、合肥、贵阳等多家城市轨道交通建设或运营公司建立了良好的合作关系。凭借这种较为稳定的合作关系，公司可以有针对性地研发生产出符合客户需求的产品
38、，既可在竞争中赢取先机，又可实现服务增值，提高产品利润。优质的客户资源为公司业绩的持续稳定增长提供了保障。3 3、创新优势创新优势 公司是住建部制定的国家行业标准浮置板轨道技术规范（CJJ/T191-2012）的参编单位，主要起草制定的轨道交通用隔离式减振垫标准成为“浙江制造”团体标准。公司在科研和创新方面取得一系列重要成果。报告期内，公司及子公司共拥有专利100项，其中发明专利26项、实用新型63项、外观设计11项。公司的创新成果获得了多项奖项：2019年，公司参与完成的“城市轨道交通装配式减振轨道系统成套技术”可研项目获得2019年度城市轨道交通科技进步奖；2018年，“轨道交通工程配套橡
39、胶减振技术”正式入选2018年年度中国环保产业协会重点环境保护实用技术名录、轨道交通用隔离式减振垫品字标“浙江制造”认证审核通过；2017年，参与的“地铁车辆段上盖建筑振动控制成套技术及应用”项目获北京市科学技术一等奖；2016年，通过浙江省专利示范企业复审；2015年，参与的北京地下直径线浮置板道床技术的研究项目获得“中国铁道学会科学技术二等奖”；“高速浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 铁路无碴轨道减震降噪垫”获浙江省2012年度优秀工业新产品新技术二等奖、“铁路用减振降噪垫S2型”被认定为浙江省科学技术成果、“牌减振垫”被认定为浙江名牌产品，“轨道交通工程配套橡胶减
40、振降噪垫关键技术研究及产业化”被列入2013年度浙江省重大技术专项计划。公司的自主创新能力和创新成果得到国家相关部门的充分认可。4 4、综合成本优势、综合成本优势 首先，公司作为创新型企业，在产品配方设计和工艺研发方面进行了大量的投入，虽然短期内形成较大的研发费用支出，对利润产生一定影响，但从长期看，公司取得的一系列核心技术，起到了降低料工成本、节能降耗以及提高优良品率的作用，降低了产品生产成本。其次，公司具备高效的运营管理能力，机构精简、管理精细、成本控制考核指标量化具体，且建立了一整套责任到岗、责任到人的成本控制核算制度。公司较强的自主研发能力和高效的运营管理能力，使公司具备综合成本优势，
41、随着在细分领域市场地位的提高和规模的扩大，该种优势水平将进一步提高。浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 14 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2019年，公司管理层密切关注国内外经济形势，在董事会的领导和大力支持下，通过全体员工的共同努力，公司已经进入一个新的发展阶段，公司各项工作有序推进，在市场拓展、技术创新、精益生产、内部管理、资本市场等方面取得了丰硕的成果，顺利完成公司确定的各项经营指标。具体情况如下：2019年，公司实现营业收入99,022.84万元，较上年同期增长101.88%；归属于母公司所有者的净利润12,674.84万元，较
42、上年同期增长62.55%；资产总额234,617.88万元，较上年同期增长32.37%。销售方面。公司秉承发展是硬道理原则，以市场为中心，适时调整管理模式，成立南方和北方销售公司，增设销售总监和副总监，更加坚定贯彻“能进能出，能上能下”的用人方针，进一步优化销售团队的考核机制，充分激活了团队活力。定期召开销售会议和培训，集体探讨销售形势，有效的调动了销售人员的积极性，拓展了主营产品的市场份额，并打开了部分新产品的销售市场。技术创新方面。公司始终坚持技术驱动的指导思想，强化其核心竞争力，加大了对研发经费和高端人才的双投入，加强研发部门的信息化建设。2019年，公司及子公司累计研发费用3,026.
43、23万元，较去年同期增长112.03%。企业研究院紧紧围绕“创新、储能、提速”这个主题开展工作，共开发了钢弹簧、房屋减震橡胶支座项目等9个项目；共完成完善了橡胶弹簧、钢轨吸振器等15个项目；共提速了一段法微孔垫板、橡胶套靴降本等6个项目。截至2019年12月31日，公司及子公司共获得专利授权100项，其中发明专利26项。公司牵头参与了轨道交通用道床隔振垫和城市轨道交通浮置板用橡胶弹簧隔振器两项国家标准制定的起草。2019年，公司参与完成的“城市轨道交通装配式减振轨道系统成套技术”可研项目获得2019年度城市轨道交通科技进步奖；公司实验室成功获得CNAS认证，标志着公司实验室在高分子材料和产品性
44、能检测技术能力再上新台阶，有助于提升公司在轨道交通减振降噪行业的影响力和品牌知名度。生产方面。为加快推进公司发展由粗放管理向精益管理转变，实现橡胶制品生产从数量规模型向质量效益型转变，公司从6个方面应用精益管理的方法，推行信息化，优化流程，提升品质，促进企业生产管理转型。分别为：导入MES生产管理系统、引进注射成型新工艺和引进双层模具设计，加大生产投入力度、推行设备TPM管理、成立QC小组、加强不合格品的处理，确保合格品比例达标、加强环节培训，提升员工队伍的综合素质。公司募投厂区一期完成设备搬迁，全面投产，极大提升了公司的制造能力和水平。伴随着募投厂区目视化项目验收完成，通过制定3S标准，并进
45、行每周检查，每月评比、总结，使得厂区面貌一新、井然有序。内部管理方面。公司绩效考核工作深入中层、基层，考核体系全面落地，考核程序和结果公开透明，进一步提升了员工的工作能力和竞争感。公司“五大体系”：ISO9000、ISO14000、SO45001、IATF16949、CRCC整合工作基本完成，发布了新版体系文件，提高了管理体系运行的效率。公司还通过建立重点工作督办管理办法，提升了目标管理能力，并取得了实效。公司信息化管理工作再上新台阶，今年前后成功验收了金蝶ERP和MES系统，与之前的CRM系统、PLM系统形成有效互补，并进一步补充优化了事务管理平台系统，使得企业管理可视化水平明显提升，使得信
46、息化工作融入到公司管理的方方面面。公司荣获台州市政府质量奖，是对公司实行卓越绩效模式管理，公司内部管理水平提升的最大认可和嘉奖。资本运作方面。报告期内，证监会发行审核委员会审核通过了公司公开发行可转换公司债券。经证监会核准，公司于2020年3月19日公开发行了399万张可转换公司债券，发行总额3.99亿元。经深交所同意，公司3.99亿元可转换公司债券于2020年4月17日起在深交所挂牌交易，债券简称“天铁转债”，债券代码“123046”。浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容
47、。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 营业收入整体情况 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 990,228,392.62 100%490,506,025.49 100%101.88%分行业 橡胶制品行业 647,282,520.36 65.37%442,220,980.97 90.16%46.37%其他业务 342,945,872.26 34.63%48,285,044.52 9.84%610.25%分产品 轨道工程制品 636,528,899.50 64.28%433,548,464.63 88.3
48、9%46.82%其他橡胶制品 10,753,620.86 1.09%7,226,119.93 1.47%48.82%其他产品 318,025,697.03 32.12%47,414,521.52 9.67%570.73%其他业务 24,920,175.23 2.51%2,316,919.41 0.47%975.57%分地区 境内 989,842,505.18 99.96%490,025,973.01 99.90%102.00%境外 385,887.44 0.04%480,052.48 0.10%-19.62%（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区
49、情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 橡胶制品行业 647,282,520.36 276,669,334.80 57.26%46.37%46.73%-0.10%分产品 轨道工程制品 636,528,899.50 267,156,057.88 58.03%46.82%48.78%-0.55%其他橡胶制品 10,753,620.86 9,513,276.92 11.53%48.82%41.39%4.64%浙江天铁实业股份有限公司 2019 年年度报告全文 16 其他产品 31
50、8,025,697.03 186,668,015.33 41.30%570.73%541.11%2.71%其他业务 24,920,175.23 21,489,177.19 13.77%975.57%1,613.73%-32.11%分地区 境内 989,842,505.18 484,601,479.12 51.04%102.00%123.94%-4.80%境外 385,887.44 225,048.20 41.68%-19.62%-16.93%-1.89%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否
