1、江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 1 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告 2018 年年 04 月月 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 2 第一节第一节 重要提示、目录和释义重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。公司负责人刘宜云、主管会计工作负责人胡敦国及会计机构负责人公司负
2、责人刘宜云、主管会计工作负责人胡敦国及会计机构负责人(会计主管人员会计主管人员)邓京云声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。邓京云声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。本年度报告中涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述均不构成公司对投资者的实质性承诺。公司存在宏观经济形势变动、市场波动、环保及安全生产、募投项目产能消化、业务整合等将影响公司未来业绩及财务指标等风险，敬请广大投资者注意投资风险。本年度报告中涉及的未来计划、发展战略等前瞻性陈述均不构成公司对投资者的实质性承诺。公司存在宏观经济形势
3、变动、市场波动、环保及安全生产、募投项目产能消化、业务整合等将影响公司未来业绩及财务指标等风险，敬请广大投资者注意投资风险。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 240,000,000 为基数，向全体股东每为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 2.00 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积金转增股本。股（含税），不以公积金转增股本。江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 3 目录目录 第一节 重要提示、目录和释义.2 第二节 公司简介和主要财务指标.5 第三节 公司业务概要.9 第四节
4、 经营情况讨论与分析.13 第五节 重要事项.30 第六节 股份变动及股东情况.55 第七节 优先股相关情况.61 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.62 第九节 公司治理.73 第十节 公司债券相关情况.80 第十一节 财务报告.81 第十二节 备查文件目录.155第一节 重要提示、目录和释义.2 第二节 公司简介和主要财务指标.5 第三节 公司业务概要.9 第四节 经营情况讨论与分析.13 第五节 重要事项.30 第六节 股份变动及股东情况.55 第七节 优先股相关情况.61 第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况.62 第九节 公司治理.73 第十节 公司债券相关情况.80
5、 第十一节 财务报告.81 第十二节 备查文件目录.155 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、世龙实业 指 江西世龙实业股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 烧碱、液碱 指 氢氧化钠（分子式：NaOH）AC 发泡剂、ADC 发泡剂 指 偶氮二甲酰胺（分子式：C2H4O2N4）氯化亚砜 指 又名：二氯亚砜、二氯氧硫、氯化亚硫酰。（分子式：SOCl2）循环经济 指 一种以资源的高效利用和循环利用为核心，以减量化、再利用、资源化为原则，以低消耗、低排放、高效率为基本特征，符合可持续发展理念
6、的经济增长模式。二氧化硫全循环法 指 一种以二氧化硫、氯气和硫磺为原料生产氯化亚砜的方法。XPE 专用发泡剂 指 是根据低密度聚乙烯树脂材料的特性，特别定制的一种专用 AC 发泡剂材料，聚乙烯树脂经过 AC 专用发泡剂高温连续发泡后，抗拉强度更高，泡孔更细。COD 指 即化学需氧量，是受污染的水中，能被强氧化剂氧化的物质（一般为有机物）的氧当量，是水体有机污染的一项重要指标。电化高科 指 江西电化高科有限责任公司 大龙实业 指 江西大龙实业有限公司 深交所 指 深圳证券交易所 元（万元）指 人民币元（人民币万元）报告期 指 2017 年 1 月 1 日至 2017 年 12 月 31 日 江西
7、世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 5 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 世龙实业 股票代码 002748 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 江西世龙实业股份有限公司 公司的中文简称 世龙实业 公司的外文名称（如有）Jiangxi Selon Industrial Co.,Ltd 公司的外文名称缩写（如有）Selon Industrial Co.,Ltd 公司的法定代表人 刘宜云 注册地址 江西省乐平市接渡镇 注册地址的邮政编码 333314 办公地址 江西省乐平市接渡镇（世龙公司 3 栋行政办公楼）办
8、公地址的邮政编码 333314 公司网址 http:/ 电子信箱 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 章慧琳 联系地址 江西省乐平市接渡镇 电话 0798-6735776 传真 0798-6806666 电子信箱 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 巨潮资讯网（http:/）公司年度报告备置地点 公司证券部 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 913602007567501195 公司上市以来主营业务
9、的变化情况（如有）无变更 历次控股股东的变更情况（如有）无变更 五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 会计师事务所名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 12 层 签字会计师姓名 叶金福、滕忠诚 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 民生证券股份有限公司 北京市东城区建国门内大街 28号民生金融中心 A 座 16-18 层 王旭、曹文轩 2015 年 3 月至 2017 年 12 月 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾
10、问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2017 年 2016 年 本年比上年增减 2015 年 营业收入（元）1,201,491,857.09 1,000,825,200.30 20.05%874,853,676.55 归属于上市公司股东的净利润（元）150,559,842.18 104,678,326.25 43.83%36,922,249.93 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）151,761,440.41 103,538,922.73 46.57%38,715,296.96 经营活动产生的
11、现金流量净额（元）122,892,978.93 54,111,589.91 127.11%11,094,558.23 基本每股收益（元/股）0.6273 0.4362 43.81%0.1641 稀释每股收益（元/股）0.6273 0.4362 43.81%0.1641 加权平均净资产收益率 13.67%10.53%3.14%4.63%2017 年末 2016 年末 本年末比上年末增减 2015 年末 总资产（元）1,375,484,410.77 1,213,830,051.94 13.32%1,064,109,405.45 归属于上市公司股东的净资产1,159,923,198.52 1,043
12、,127,450.49 11.20%946,412,670.02 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 7（元）七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和
13、净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 334,544,380.96 325,244,804.12 274,336,298.36 267,366,373.65 归属于上市公司股东的净利润 65,163,030.66 53,504,722.77 18,034,499.80 13,857,588.95 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 64,897,099.81 54,485,208.69 17,181
14、,885.75 15,197,246.16 经营活动产生的现金流量净额 34,796,411.20 7,951,547.71 59,588,104.03 20,556,915.99 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2017 年金额 2016 年金额 2015 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-6,537,933.66-5,998,536.53 208,098.52 技术更新淘汰的设备以及废旧设备处置形成的损失 计入当
15、期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）4,221,986.18 4,648,269.00 4,094,894.40 递延收益及收到当年政府补助 委托他人投资或管理资产的损益 1,629,232.87 2,862,807.26 4,914,294.79 利用闲置资金购买银行保本类理财产品取得的收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-726,930.37-172,065.00-11,326,754.80 其他收支净额 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 8 减：所得税影响额-212,046.75 201,071.21-316,420
16、.06 合计-1,201,598.23 1,139,403.52-1,793,047.03-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 项目 涉及金额（元）原因 非流动资产处置损益 6,537,933.66 技术更新淘汰的设备以及废旧设备处置形成的损失 递延收益摊销 3,524,894.40 以前年度与资产有关的财政性补助摊销 外贸出口目标奖励款 100,000.00 乐平市财政局补助 乐平财政局科
17、技创新奖奖励 109,000.00 乐平市财政局补助 劳动就业管理局稳岗补贴收入 215,281.04 乐平市社保局补助 财政局民营企业专项资金收入 150,000.00 乐平市财政局补助 其他小额补贴 122,810.74 委托他人投资或管理资产的收益 1,629,232.87 利用闲置资金购买银行保本理财产品的收益 其他 726,930.37 捐赠以及除以上表述之外的营业外收支 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 9 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 公司是以生产精细
18、化工产品为主的综合性化工企业，主要从事AC发泡剂、氯化亚砜、氯碱等化工产品的研发、生产和销售。一、主要产品及用途一、主要产品及用途 AC发泡剂是一种性能优越的发泡剂。AC发泡剂主要用于聚氯乙烯、聚乙烯、天然橡胶及合成橡胶等材料的常压发泡或加压发泡，还用于面粉改良剂、熏蒸剂和安全气囊的产气剂等。AC发泡剂广泛应用于制鞋、制革、建材、家电等行业，由于AC发泡剂的优越性能，近年来AC发泡剂被应用于橡塑保温材料、汽车内饰等新型环保、节能材料行业，市场前景广阔。氯化亚砜是一种重要的化工中间体，在染料、医药、农药等行业中具有广泛的用途。近年来氯化亚砜的应用方法不断创新，目前氯化亚砜已被用于三氯蔗糖的制备等
19、食品添加剂行业和锂电池的生产等新能源行业，下游应用领域不断拓展。烧碱是极常用的碱，广泛应用于污水处理剂、基本分析试剂、配制分析用标准碱液、制造其它含氢氧根离子的试剂等，在造纸、印染、废水处理、电镀、化工钻探方面均有重要用途。公司所生产的烧碱主要用于制备次氯酸钠，进而生产AC发泡剂，外销比例占40%左右。公司是国内AC发泡剂和氯化亚砜的主要生产商之一，在国内具有较高的市场占有率和品牌知名度。报告期内，公司生产的AC发泡剂和氯化亚砜市场占有率均排名行业前列。公司核心技术人员参与制定了国家标准HG/T3788-2013 工业氯化亚砜；公司是中国氯碱工业协会AC发泡剂专业委员会的主任单位。至2017年
20、12月，公司已拥有十六项授权国家发明专利，其中氯化亚砜产品方面有12项，AC发泡剂产品方面有4项。公司已掌握了超微细AC发泡剂和二氧化硫全循环法生产高纯度氯化亚砜方法的生产技术，并拥有多项自主知识产权，公司的生产技术处于国内领先水平。公司通过了职业健康安全、环境、质量三大管理体系认证，2009年10月、2012年4月、2015年11月，公司连续多年被认定为高新技术企业。二、主要经营模式二、主要经营模式 1、采购模式 公司采取统一采购、集中管理的采购模式，由供应部负责公司的大宗原材料、金属材料、建筑材料、五金电器、化学试剂、橡塑制品、非金属杂物及各类包装物等采购供应工作。供应部通过对国内外市场信
21、江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 10 息的收集分析，不断调整优化供货渠道管理、采购策略、价格管理等，确保采购质量和采购时间，节约采购成本，并且与供货能力强、性价比高、产品质量过硬的供应商建立长期合作机制。2、生产模式 公司实行按计划生产与按订单生产相结合的模式，并且根据市场变化情况适时召开生产经营会议，调节当月产量和生产方向，实现动态平衡。在日常生产中，公司实行纵向一体化、横向规模化的生产模式，根据产品类型划分不同分厂，由各分厂负责组织车间的生产，对生产工艺、生产设备、厂房安全等进行管理，确保公司产品质量合格，并且定期总结本分厂产量完成、物料消耗、技改等情况并对其原因进行分
22、析。3、销售模式 公司采取以直销为主、经销为辅、在重点区域实行驻点直销的销售模式，大部分产品由公司销售部直接对外销售，并在客户较为集中的河北、江苏、浙江、福建、广东等地设立直销网点，负责区域销售和市场开拓。出口业务方面，公司采取直销的方式，直接与国外客户签订协议，销售产品。公司现拥有自营进出口权，公司生产的AC发泡剂主要出口到东南亚、南美、南非、美国、意大利、土耳其等国家和地区。三、主要业绩驱动因素三、主要业绩驱动因素 公司产品AC发泡剂、氯化亚砜、烧碱是企业利润贡献的主要来源，其市场价格具有一定波动性，是影响公司业绩的主要因素。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重
23、大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化 固定资产 无重大变化 无形资产 无重大变化 在建工程 较上年同比下降 30.41%，因离子膜烧碱等项目竣工投入使用 2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 11 否 1、循环经济模式、循环经济模式 公司始终坚持经济效益、社会效益和清洁生产同时发展，已经形成完整的循环经济产业链。以原盐为原材料生产烧碱时产生的氯气用于生产氯化亚砜和AC发泡剂产品；利用AC发泡剂生产过程中产生的稀盐
24、酸进行回收再次投入到缩合反应，代替外购的硫酸；氯化亚砜的生产工艺则通过气相循环和液相循环两大循环过程，基本实现了原料的完全利用。公司通过对生产工艺的上述改进和不断创新，节能减排和清洁生产并举，通过研发先进的清洁生产技术以实现环保达标，同时大力发展资源综合利用，建立以循环经济模式为核心的竞争力。2、规模优势、规模优势 公司目前具备AC发泡剂7.2万吨、氯化亚砜3.5万吨和烧碱26万吨的年产能力，随着年产30万吨零极距离子膜烧碱扩建项目三期工程和年产5万吨氯化亚砜技改扩建项目三期工程的实施完成，生产规模将进一步扩大，公司将能更加有效地节约生产成本，更好地发挥规模经济优势，巩固行业竞争优势。3、技术
25、优势、技术优势 公司始终十分重视技术研发，不断加大创新及技术开发力度，目前已获得十六项专利技术，均为发明专利。公司是江西省工信委认定的省级技术中心，历经多年发展，公司建立起以全公司人员为基础的完善的技术创新体系，近年来，公司对生产工艺不断改进和技术创新，组织实施了多项技改项目。AC发泡剂生产方面：公司对缩合工序、氧化工序中的反应釜进行大型化改造；在联二脲洗涤工序中采用真空带式过滤机替代原洗涤槽；采用全自动平板离心机替代原有间歇式离心机等，通过一系列的技术创新大大减少了蒸汽、电能的消耗，提高原材料利用率及中间产品回收率，保证了产品质量的稳定。在氯化亚砜生产方面：公司不断提高技术水平，采用新型喷射
26、器系统替代原隔膜泵，提高了设备利用率、减少了机物料损耗、大幅降低了动力消耗；改进了生产装置中的气相循环和液相循环，降低了生产成本；对冷凝水进行回收利用和凉水塔设备的升级改造，有效降低了中间环节中的热量损失，充分利用循环水，降低水耗。烧碱生产方面：公司采用国际先进的零极距离子膜电解槽替代原隔膜电解槽，生产高纯离子膜烧碱，实现了全自动清洁生产和节能降耗；改进烧碱蒸发工艺，延长生产设备寿命，降低了蒸汽消耗；采用先进的氯气透平机设备和透平机与电解系统安全联锁，确保了氯碱系统生产的安全稳定性；采用盐水膜过滤设备，提高了盐水的质量。目前公司已掌握了改良型AC发泡剂和二氧化硫全循环法生产高纯度氯化亚砜产品的
27、生产技术，均处于国内先进水平，并拥有自主知识产权，从根本上保证了产品的市场竞争力。江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 12 4、物流运输和区位优势、物流运输和区位优势 公司地处景德镇市，是江西省东北部地区的交通枢纽和物流中心。公路方面，杭瑞高速东西向横贯全境，向西经九江可达武汉、合肥、南京、南昌，向东可抵上海及浙江省的各大中城市；济广高速、G206国道南北向纵贯全市，构成南北交通运输的大动脉。铁路方面，新皖赣、九景衢、阜鹰汕等多条线路使得公司能够及时将货物运至目标市场，皖赣铁路北接京沪线可达上海及中国北方，南连新浙赣与鹰厦线通往浙江和福建；九景衢铁路西接九江铁路枢纽，东接浙江衢
28、州和京福高铁，以上物流优势保证着公司能够及时将货物运至目标市场，有效地保障了公司物流运输的通畅。5、人才优势、人才优势 公司具有丰富的AC发泡剂、氯化亚砜和烧碱的生产销售经验，拥有熟练掌握生产技术、操作技能的一线员工队伍和熟悉市场的专业营销队伍；公司在不断的技术改造和创新过程中，通过自行设计、安装、调试、运行，锻炼了一大批技术和项目管理人员。公司拥有熟悉行业生产经营特点的高级管理人员，拥有掌握先进技术并运用于生产实践的核心技术人员，拥有科研能力强大、组织管理完善的技术机构，为公司今后发展奠定了坚实基础。江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 13 第四节第四节 经营情况讨论与分析经
29、营情况讨论与分析 一、概述一、概述 2017年我国经济继续保持稳定发展速度，总体经济持续稳中向好的态势。随着供给侧结构性改革的深入推进，改革效应正在逐步显现。中国经济“新常态”对化工行业的发展既是机遇也是挑战，在能源、资源日益紧张和节能减排要求更加严格的状况下，发展清洁生产、绿色化工和循环经济模式已成为国家产业政策的主要导向和必然趋势。公司努力践行创新、协调、绿色、开放、共享的发展理念，实施资源综合利用、清洁生产工艺、绿色合成技术，以创新驱动提升行业发展质量，以发展循环经济为抓手，坚持节能降耗、保护生态环境、增加经济效益的运营原则；坚持以客户为中心，产业协同发展，同时加快转型升级，实现工艺、设
30、备全面进步，生产安全持续稳定，公司在强化管理、环保治理、技术改造、新产品研发等方面取得了较好成绩，实现了全年经营业绩的稳定增长。报告期，公司实现营业收入120,149.19万元，较上年同期100,082.52万元增长20.05%；实现归属于普通股股东的净利润15,055.98万元，较上年同期10,467.83万元增长43.83%。公司产品烧碱、AC发泡剂是本年度销售毛利贡献的主要来源，受氧化铝、化纤、造纸等行业需求影响，烧碱产品的销售价格持续提升，较上年同比增长53.93%，销售量同比增长12.40%；因化工行业环保限产等因素促进市场竞争格局优化，导致产品供求关系发生变化，AC产品平均销售价格
31、上涨27.25%，销售量受下半年行业新增产能急剧放大、市场激烈竞争的影响而下降8.32%。在产品销售价格上涨的同时，受宏观经济调控等因素影响，公司主要原材料尿素、工业盐和原煤的采购价格亦呈上升趋势，尿素价格较上年同比增加25.76%，工业盐价格同比增加43.47%，原煤价格同比增加57.54%。原材料价格的增长导致AC发泡剂、烧碱、氯化亚砜等产品的平均单位成本上升。因主要产品销售价格上涨的幅度大于产品成本上升的幅度，公司综合毛利率同比提升3.16%，毛利率增长是公司净利润增速高于收入增速的主要原因。公司全年度业绩指标创历史最好水平，圆满完成了董事会下达的生产经营计划。报告期内经营和管理情况总结
32、如下：1、安全环保方面，公司认真贯彻落实国家有关安全生产法律法规文件精神，加强安全生产责任制基础管理，建立了长效安全环保检查机制，常抓安全教育，加大安全投入，装备安全本体水平有较大提高，安全生产态势平稳。认真做好当前的环保工作，进一步加强对世龙科技园废水分流收集系统进行监督管理，对外排废水、废气实施监控；继续加大环保投入，对现有环保设施进行优化升级，开展低氨氮废水深度氧江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 14 化治理和污水处理厂升级改造项目，对生产装置中的有组织排放废气治理设施进行升级改造等，以资源化、减量化的原则，科学治理工业废水和废气，确保达标排放。2、营销工作方面，报告期
33、内，面临激烈竞争的市场格局，公司认真做好市场调研，以市场为导向，以效益为中心，主动与客户沟通，在实现互利共赢的基础上，积极开拓新市场；根据市场行情及客户的实际情况，及时调整销售价格政策，优化市场布局，强化品牌营销等措施，固牢公司产品传统市场；同时坚定不移走出去，拓展海外市场，提高市场占有率；加强售后服务，尽可能地满足客户要求，推动营销工作的不断进步。本年度受宏观经济调控等因素影响，公司主要原材料尿素、工业盐和原煤的采购价格呈上涨趋势，其价格波动直接影响公司产品的制造成本。针对原材料价格波动的风险，公司通过扩大供应商选择范围、招标、竞标等采购形式，坚持货比三家，严格执行采购价格审批制度，实施最优
34、库存管理等方式来降低公司原材料成本；同时进行对生产设备更新升级和新材质、新工艺的推广应用，节能降耗，降低生产成本，提升产品品质。3、管理工作方面，本年度企业的基础管理工作进步显著，顺利通过了职业健康安全、环境、质量三大管理体系认证。该认证是公司满足客户需求，关注员工健康安全，勇于承担社会责任的承诺，为公司的市场开拓注入新的活力，有助于进一步提高公司整体管理水平，提高公司的抗风险能力和综合竞争力。4、项目建设方面，公司年产5万吨AC发泡剂及配套设施技改项目扫尾工程，该项目是在原有年产3万吨AC发泡剂装置基础上，进行技术升级和扩能改造，分期分批进行技术创新和改造，达到新增5万吨/年AC发泡剂产能目
35、的。项目已按计划逐步推进，于2017年12月基本完工，2018年AC发泡剂总产能可达到8万吨/年；年产5万吨氯化亚砜技改扩建项目三期工程，报告期内，该工程配套设施正在全面推进，部分子项目已实施完成，总体工程计划2018年12月底前完成；公司新增年产7万吨离子膜烧碱技改项目，该项目属于公司年产30万吨离子膜烧碱技术改造项目三期延续工程，本期工程增加电解槽设备、相关整流设备以及其他配套设施、工艺管道、仪表等。该工程于2018年1季度建成投产。5、产品研发方面，2017年，公司主要围绕着提高AC发泡剂产品质量，开发AC发泡剂复配产品以及环保污水治理等方面的研发工作。XPE专用发泡剂研发成功及推向市场
36、，实现了公司AC发泡剂走向高端化、差异化的零突破，并得到客户的好评；通过不断调整AC氧化的反应温度、通氯量、反应浓度等指标，初步摸索出了AC氧化反应规律和影响因素，对提高和稳定AC产品的质量具有重要意义；通过对公司废水技术的研发，找到进一步降解废水中COD 的技术途径与方法，为公司实际生产中解决废水COD的环保问题，提供了重要的技术支持。2017年度，公司继续坚持走“循环经济、节能减排”和“技术领先、质量效益”相结合的发展之路，开拓进取、奋发有为，加快公司改革创新的步伐，以实现利润为中心，解放思想，抢抓机遇，凝心聚力，挖潜江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 15 增效，以良好的
37、业绩回报股东，推进公司持续、稳健、高质量发展。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合计 1,201,491,857.09 100%1,000,825,200.30 100%20.05%分行业 化工行业 1,192,721,649.77 99.27%990,561,708.89 98.97%20.41%热电行业 8,770,207.32 0.73%10,263,491.41
38、 1.03%-14.55%分产品 AC 发泡剂 858,706,742.70 71.47%736,444,281.35 73.58%16.60%液碱 13,126,765.46 1.09%8,439,406.88 0.84%55.54%氯化亚砜 61,294,129.82 5.10%57,228,146.69 5.72%7.10%液氯 2,367,956.95 0.20%10,455,202.10 1.04%-77.35%氯气 1,337,156.15 0.11%5,813,263.93 0.58%-77.00%十水碳酸钠 19,853,718.73 1.65%25,561,594.20 2.
39、55%-22.33%蒸汽 8,770,207.32 0.73%10,263,491.41 1.03%-14.55%离子膜烧碱 171,989,580.63 14.31%98,549,069.23 9.85%74.52%氨水 41,843,224.97 3.48%23,430,632.29 2.34%78.58%其他 22,202,374.36 1.85%24,640,112.22 2.46%-9.89%分地区 东北地区 778,205.14 0.06%1,918,153.85 0.19%-59.43%华北地区 268,382,846.31 22.34%171,064,507.00 17.09%
40、56.89%华东地区 564,105,592.18 46.95%561,900,988.32 56.14%0.39%华南地区 70,971,938.61 5.91%55,025,264.65 5.50%28.98%华中地区 31,595,960.56 2.63%18,287,077.81 1.83%72.78%江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 16 西南地区 3,985,198.20 0.33%2,745,608.87 0.27%45.15%出口 261,672,116.09 21.78%189,883,599.80 18.97%37.81%（2）占公司营业收入或营业利润）占
41、公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 公司是否需要遵守特殊行业的披露要求 否 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 化工行业 1,192,721,649.77 876,087,272.57 26.55%20.41%15.05%3.42%分产品 AC 发泡剂 858,706,742.70 632,799,373.45 26.31%16.60%12.94%2.39%离子膜烧碱 171,989,580.63 62,338,216.71 63.75%74.52%35
42、.80%10.34%氯化亚砜 61,294,129.82 58,296,987.48 4.89%7.10%24.28%-13.14%分地区 华北地区 268,382,846.31 197,158,713.44 26.54%56.89%50.42%3.16%华东地区 564,105,592.18 414,401,793.28 26.54%0.39%-3.75%3.16%出口 261,672,116.09 192,228,894.13 26.54%37.81%32.12%3.16%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整后的主营业务数据 适用 不适用 （
43、3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2017 年 2016 年 同比增减 化工行业：AC 发泡剂 销售量 吨 56,210 61,341-8.32%生产量 吨 56,349 61,234-7.98%库存量 吨 902 660 36.67%采购量 吨 126 自产自用量 吨 23 98-76.53%化工行业：氯化亚砜 销售量 吨 31,488 27,642 13.91%生产量 吨 31,831 27,908 14.06%库存量 吨 662 319 107.52%化工行业：烧碱 销售量 吨 59,944 53,330 12.40%江
44、西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 17 生产量 吨 183,228 185,956-1.47%库存量 吨 1,905 957 99.06%自产自用量 吨 122,336 132,056-7.36%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 1、AC发泡剂库存量增加36.67%，主要是AC发泡剂市场销售价格有下降趋势，销售数量减少，导致库存量增加。2、AC发泡剂新增采购量，主要是本年度部分月份生产量减少，为保持客户需求，本公司采购了126吨商品AC发泡剂。3、AC发泡剂自用量减少76.53%，主要是精品加工生产过程损耗降低。4、氯化亚砜库存量增长107.52%，主要
45、是平衡氯碱生产，加大氯气自用量，致使库存量增加。5、烧碱库存增长99.06%，主要是本期末烧碱销售市场转为平缓，销售量降低，导致库存上升。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 行业和产品分类 单位：元 行业分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 化工行业 原材料 348,742,873.55 39.52%348,158,436.57 45.40%0.17%化工行业 能源动力 369,846,239.61 41.91%322,479
46、,756.09 42.05%14.69%化工行业 折旧 53,657,676.26 6.08%47,239,318.66 6.16%13.59%化工行业 工资 57,844,533.97 6.55%48,961,945.52 6.38%18.14%单位：元 产品分类 项目 2017 年 2016 年 同比增减 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 产品总和 原材料 348,742,873.55 39.52%348,158,436.57 45.40%0.17%产品总和 能源动力 369,846,239.61 41.91%322,479,756.09 42.05%14.69%产品总和 折旧
47、53,657,676.26 6.08%47,239,318.66 6.16%13.59%产品总和 工资 57,844,533.97 6.55%48,961,945.52 6.38%18.14%说明 江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 18（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 （7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户和主要供应商情况）主要销售客户和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）313,739,952.
48、69 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 26.11%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 88,354,925.64 7.35%2 第二名 77,093,480.37 6.42%3 第三名 64,054,439.30 5.33%4 第四名 43,449,343.99 3.62%5 第五名 40,787,763.39 3.39%合计-313,739,952.69 26.11%主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）386,994,669.
49、40 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 47.30%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 国网江西省电力有限公司赣东北供电分公司 160,515,362.03 19.62%2 安徽淮化股份有限公司 90,454,161.71 11.06%3 国网江西省电力有限公司乐平市供电分公司 53,476,163.08 6.54%4 江西晶昊盐化有限公司 41,585,115.89 5.08%江西世龙实业股份有限公司 2017 年年度报告全文 19 5 安徽新徽农农业科技股份有限公司 40,9
50、63,866.68 5.01%合计-386,994,669.39 47.30%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2017 年 2016 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 41,905,904.11 31,793,897.18 31.80%主要是销售人员工资与产品运输费增加以及新增氯气销售费 管理费用 79,165,584.62 69,511,888.82 13.89%财务费用 4,284,805.89-1,162,264.35 368.66%主要是新增银行借款利息支出以及人民币升值增加汇兑损失 4、研发投入、研发投入 适用 不适用 本期研发支出项目主要是5万吨
