1、2018 年年度报告 1/168 公司代码：603958 公司简称：哈森股份 哈森商贸（中国）股份有限公司哈森商贸（中国）股份有限公司 2012018 8 年年度报告年年度报告 2018 年年度报告 2/168 重要提示重要提示 一、一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。二、二、未出席董事情况未出席董事情况 未出席董事职务 未出席董事姓
2、名 未出席董事的原因说明 被委托人姓名 董事 陈芳德 工作原因 陈玉珍 董事 陈志贤 工作原因 陈玉珍 独立董事 万华林 工作原因 徐西华 三、三、大华会计师事务所（特殊普通合伙）大华会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了为本公司出具了标准无保留意见标准无保留意见的审计报告。的审计报告。四、四、公司负责人公司负责人陈玉珍陈玉珍、主管会计工作负责人、主管会计工作负责人伍晓华伍晓华及会计机构负责人（会计主管人员）及会计机构负责人（会计主管人员）杨楠杨楠声声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。五、五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金
3、转增股本预案经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案 经公司第三届董事会第八次会议审议，本年度拟不进行利润分配，也不进行资本公积金转增股本。六、六、前瞻性陈述的风险声明前瞻性陈述的风险声明 适用 不适用 本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺，敬请投资者注意投资风险。七、七、是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况 否 八、八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？否 九、九、重大风险提示重大风险提示 公司已在本报告中详细描述可能存在的相关风
4、险，敬请查阅第四节经营情况讨论与分析中关于“可能面对的风险”部分相关内容。十、十、其他其他 适用 不适用 2018 年年度报告 3/168 目录目录 第一节第一节 释义释义.4 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标.4 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要.8 第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析.10 第五节第五节 重要事项重要事项.22 第六节第六节 普通股股份变动及股东情况普通股股份变动及股东情况.41 第七节第七节 优先股相关情况优先股相关情况.47 第八节第八节 董事、监事、高级管理人员和员工情况董事、监事、高级管理人员和员工情况.48 第九节第
5、九节 公司治理公司治理.55 第十节第十节 公司债券相关情况公司债券相关情况.58 第十一节第十一节 财务报告财务报告.59 第十二节第十二节 备查文件目录备查文件目录.168 2018 年年度报告 4/168 第一节第一节 释义释义 一、一、释义释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：常用词语释义 公司、本公司、哈森股份 指 哈森商贸（中国）股份有限公司 珍兴国际、控股股东 指 珍兴国际股份有限公司 HARRISON(BVI)指 HARRISON SHOES INTL CO.,LTD.（珍兴国际之母公司）昆山珍实 指 昆山珍实投资咨询有限公司 昆山珍兴 指 昆山珍兴鞋业有
6、限公司 深圳珍兴 指 深圳珍兴鞋业有限公司 深圳哈森 指 哈森鞋业（深圳）有限公司 抚州珍展 指 抚州珍展鞋业有限公司 西藏哈森鞋业 指 西藏哈森鞋业有限公司 西藏哈森商贸 指 西藏哈森商贸有限公司 香港哈森 指 哈森商贸（香港）有限公司 台湾哈森 指 台湾哈森兴业有限公司 上海钧钛 指 上海钧钛电子商务有限公司 上海哈森 指 哈森珍兴商贸（上海）有限公司 上海萱品 指 上海萱品生物科技有限公司 上海涂酷 指 上海涂酷化妆品有限公司 上海野兽王国 指 上海野兽王国实业有限公司 报告期 指 2018 年 1-12 月 第二节第二节 公司简介和主要财务指标公司简介和主要财务指标 一、一、公司信息公
7、司信息 公司的中文名称 哈森商贸（中国）股份有限公司 公司的中文简称 哈森股份 公司的外文名称 HARSON TRADING(CHINA)CO.,LTD.公司的外文名称缩写 HARSON 公司的法定代表人 陈玉珍 二、二、联系人和联系方式联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 钱龙宝 倪风云 联系地址 江苏省昆山市花桥镇花安路1008号 江苏省昆山市花桥镇花安路1008号 电话 0512-57606227 0512-57606227 2018 年年度报告 5/168 传真 0512-57606496 0512-57606496 电子信箱 三、三、基本情况基本情况简介简介 公司注册地址
8、 江苏省昆山市花桥镇曹安经济技术开发区花安路1008号5幢6层 公司注册地址的邮政编码 215332 公司办公地址 江苏省昆山市花桥镇曹安经济技术开发区花安路1008号 公司办公地址的邮政编码 215332 公司网址 电子信箱 四、四、信息披露及备置地点信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体名称 上海证券报、中国证券报、证券时报 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 http:/ 公司年度报告备置地点 公司证券事务办公室 五、五、公司股票简况公司股票简况 公司股票简况 股票种类 股票上市交易所 股票简称 股票代码 变更前股票简称 A股 上海证券交易所 哈森股份 603958 六、六、其他
9、其他相相关资料关资料 公司聘请的会计师事务所（境内）名称 大华会计师事务所（特殊普通合伙）办公地址 北京市海淀区西四环中路 16 号院 7 号楼 1101 签字会计师姓名 边俊豪、王薇 报告期内履行持续督导职责的保荐机构 名称 长证证券承销保荐有限公司 办公地址 北京市西城区金融街 17 号中国人寿中心 607 室 签字的保荐代表人姓名 何君光、张海峰 持续督导的期间 2016 年 6 月 29 日至 2018 年 12 月 31 日 七、七、近三年主要会计数据和财务指标近三年主要会计数据和财务指标(一一)主要会计数据主要会计数据 单位：元 币种：人民币 2018 年年度报告 6/168 主要
10、会计数据 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 营业收入 1,347,678,813.40 1,496,871,964.82-9.97 1,682,455,208.46 归属于上市公司股东的净利润-62,373,999.41 18,171,397.36-443.25 80,490,224.48 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润-113,938,117.07-11,766,298.82 不适用 52,817,348.92 经营活动产生的现金流量净额 53,933,641.21 84,729,548.57-36.35-3,903,125.57 2018年末 201
11、7年末 本期末比上年同期末增减（%）2016年末 归属于上市公司股东的净资产 1,013,376,149.36 1,132,271,305.25-10.50 1,170,623,997.25 总资产 1,317,716,727.01 1,437,751,945.99-8.35 1,488,710,512.30 (二二)主要财务指标主要财务指标 主要财务指标 2018年 2017年 本期比上年同期增减(%)2016年 基本每股收益（元股）-0.287 0.084-443.30 0.423 稀释每股收益（元股）-0.287 0.084-443.30 0.423 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元
12、股）-0.524 -0.054 不适用 0.278 加权平均净资产收益率（%）-5.84 1.58 减少7.42个百分点 8.89 扣除非经常性损益后的加权平均净资产收益率（%）-10.67-1.03 不适用 5.83 报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标的说明 适用 不适用 公司 2018 年度出现亏损，主要是由于：1、公司内销门店数量减少、内销业绩减少；公司外销业务订单持续减少、外销部门发生大额辞退福利，致使外销亏损。2、公司单项计提应收账款坏账准备 8,667,667.04 元。3、公司冲回母公司 2016 年、2017 年确认的递延所得税资产 21,692,664.00 元，不确认
13、 2018 年母公司根据税法计算的亏损所得额对应的递延所得税资产 17,180,040.16 元，两者合计影响 2018年度净利润-38,872,704.16 元。2018 年年度报告 7/168 八、八、境内外会计准则下会计数据差异境内外会计准则下会计数据差异(一一)同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东同时按照国际会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和归属于上市公司股东的净资产差异情况的净资产差异情况 适用 不适用 (二二)同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润和同时按照境外会计准则与按中国会计准则披露的财务报告中净利润
14、和归归属于上市公司股东的属于上市公司股东的净资产差异情况净资产差异情况 适用 不适用 (三三)境内外会计准则差异的说明：境内外会计准则差异的说明：适用 不适用 九、九、2018 年分季度主要财务数据年分季度主要财务数据 单位：元 币种：人民币 第一季度（1-3 月份）第二季度（4-6 月份）第三季度（7-9 月份）第四季度（10-12 月份）营业收入 396,883,869.53 328,068,559.24 261,529,107.04 361,197,277.59 归属于上市公司股东的净利润 36,223,168.77 1,778,530.34-30,662,466.38-69,713,2
15、32.14 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净利润 13,926,921.63-8,097,835.36-34,863,055.97-84,904,147.37 经营活动产生的现金流量净额 66,091,625.26-9,316,734.68-14,004,233.31 11,162,983.94 季度数据与已披露定期报告数据差异说明 适用 不适用 十、十、非经常性损益项目和金额非经常性损益项目和金额 适用 不适用 单位:元 币种:人民币 非经常性损益项目 2018 年金额 附注（如适用）2017 年金额 2016 年金额 非流动资产处置损益 1,901,761.31 15,543,8
16、78.41 184,009.46 越权审批，或无正式批准文件，或偶发性的税收返还、减免 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 43,762,503.03 收 到 的政 府 补助 8,158,737.93 32,492,022.60 计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 721,752.95 委托他人投资或管理资产的损15,765,160.28 购 买 理9,601,945.21 1,123,473.26 2018 年年度报告 8/168 益 财 产 品收益 除上述各项之外的其他营业外收入和支出-522,508
17、.01 149,710.20-216,136.53 其他符合非经常性损益定义的损益项目 少数股东权益影响额 1,975,804.40 -13,661.15-28,699.49 所得税影响额-11,318,603.35 -4,224,667.37-5,881,793.74 合计 51,564,117.66 29,937,696.18 27,672,875.56 十一、十一、采用公允价值计量的项目采用公允价值计量的项目 适用 不适用 十二、十二、其他其他 适用 不适用 第三节第三节 公司业务概要公司业务概要 一、一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明报告期内公司所从事的主要业务、
18、经营模式及行业情况说明（一）主要业务 报告期内公司的主要业务：定位于中高端皮鞋的品牌运营、产品设计、生产和销售。通过建立自有的全渠道营销网络，以自有品牌为核心，以代理品牌为补充，满足社会各阶层消费者的鞋类需求。（二）经营模式 1、销售模式 公司的终端市场分为内销、外销。其中内销部分以公司直营为主、经销加盟为辅，主要通过在大型购物中心、百货商场设立专柜，并结合近年来消费者的消费习惯，坚持融合互联网的全渠道营销管理模式。通过在知名的网络购物平台设立线上店铺，进一步拓宽各品牌产品的销售渠道。外销部分主要指公司为 DANSKO 等国际品牌运营企业提供 OEM/ODM 服务。2、品牌运营模式 公司根据市
19、场消费者的多极需求，采用多品牌的运营模式，以自有品牌为核心，同时兼顾代理品牌。目前公司拥有哈森（HARSON）、卡迪娜（KADINA）、卡文（COVER）、爱旅儿（ALLER-A）、哈森男鞋（HARSON BUSSINESS）等自有品牌及收购的诺贝达（ROBERTA）品牌（成人女鞋）（详细说明见第五节、十五（四）其他重大合同,下同)，并代理 AS、PIKOLINOS 等国外知名品牌的产品。3、生产模式 2018 年年度报告 9/168 公司的产品订单主要依据为消费者实际购买的数据分析和市场消费流行趋势提前预测相结合，产品生产包括自主和外协。自主生产指公司自有品牌哈森、代理品牌 ROBERTA
20、等内销品牌的生产以及为国外知名品牌提供 OEM/ODM 加工。外协生产指公司遴选外协厂家为公司自有品牌及代理品牌 ROBERTA 产品提供 OEM/ODM 加工。无论自主和外协，公司都坚持生产计划少量多次，产中严控质量确保品质，力求打造优质产品。（三）行业情况说明 根据国家统计局公布数据，2018 年社会消费品零售总额 380,987 亿元，比上年增长 9.0%，在限额以上企业商品零售额中，服装、鞋帽、针纺织品类增长 8.0%，增速比上年增加 0.2%。全年网上商品零售额 70,198 亿元，增长 25.4%，占社会消费品零售总额的比重为 18.4%,比重较上年增加3.4%，零售及电商在 GD
21、P 的贡献中扮演越来越重要的角色。根据中国皮革协会网上报道，2018 年全国皮鞋销售额达 600 亿美元、产量 36 亿多双，分别增长 5.1%和下降了 1%；皮鞋出口 6.79 亿双，出口收入 93 亿美元，与 2017 年相比，出口数量和出口额同比几乎持平。近年来，随着零售技术的推进及人民群众对美好生活需求的日益增长，国内消费渠道不断扩充、消费需求不断升级，电商渠道得到了的快速发展，传统百货渠道优势下降，主要中高档鞋企不断调整、关闭实体店铺，业绩出现低速增长乃至负增长。在线上渠道快速发展、传统百货渠道优势下降的同时，大型购物中心和城市综合体等不断增加，日益丰富线下渠道。消费零售业进入了深化
22、调整区，未来零售业态将更加丰富，线上业务、线下业务、新零售等业态将在经济中扮演不同角色，以满足消费者需求多样化、市场进一步细分的需要。由于制造成本上升等影响，国内制鞋业的国际分工优势逐渐减弱，而东南亚、中美洲等地的制鞋成本优势突出，拥有廉价劳动力和大量制鞋业基础设施与加工厂。产业及订单向东南亚、中南美洲不断转移，我国皮革行业在欧美市场份额逐步缩小。二、二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明 适用 不适用 详见第四节经营情况讨论与分析（三）资产、负债情况分析。其中：境外资产 5,797,619.15（单位：元 币种：人民币），占总资产的比例为 0
23、.44%。三、三、报告期内核心竞争力分析报告期内核心竞争力分析 适用 不适用 2018 年年度报告 10/168 1、品牌优势：公司根据消费者的年龄、收入、职业和消费习惯等因素对女皮鞋消费市场进行细分，并借助相对完善的营销网络作为支撑，实施多品牌策略。公司拥有完整的品牌组合，品牌风格各具特点，基本可覆盖女皮鞋全部中、高端细分市场，可满足各类消费群体对中高端皮鞋的购买需求。目前拥有哈森（HARSON）、卡迪娜（KADINA）、卡文（COVER）、爱旅儿（ALLER-A）、哈森男鞋（HARSON BUSSINESS）等自有品牌及收购的诺贝达（ROBERTA）品牌（成人女鞋）并代理AS、PIKOLI
24、NOS 等国外知名品牌的产品。其中“哈森”先后被中国皮革协会评为“中国真皮鞋王”、“中国真皮领先鞋王”。经过数十年的市场耕耘，公司旗下品牌均在市场上建立起较高的知名度和美誉度，深得市场和消费者的依赖和喜爱。2、营销网络优势：在公司持续投入下，目前形成了辐射全国的营销网络体系。在内销市场上，公司以直营为主，经销为辅，同时开展线上、线下营销活动。截止本报告期末，除了在知名网络平台设立线上官方旗舰店外，公司拥有国内实体店铺数 1588 家，其中直营店铺 1292 家，经销店铺 296 家。3、研发设计优势：公司通过多年的培养，各品牌分别形成一支专业的研发设计团队，并实行差异化的品牌定位和独立的设计研
25、发。各研发设计团队在紧抓市场流行、时尚元素的同时，紧扣品牌定位，坚持原创设计，不断尝试使用最新的材料和面料，根据国内女皮鞋消费市场地区差异等因素进行产品开发，以保证公司研发设计的产品既能紧跟流行趋势、满足消费者需求，又能突出品牌特色。4、管理和人员优势：公司积极引进和吸收国内外先进的企业管理经验，持续完善管理制度的体系，并结合长期形成的具有哈森特色的企业文化，建立了科学、规范、成熟的企业管理模式，在一定程度上实现运营决策快、管理效率高、终端执行力强。公司的核心管理层在皮鞋行业具有多年的从业经验、并服务公司多年，对皮鞋行业有深刻的认识和理解，具有丰富的品牌营销经验和准确把握流行趋势的能力，为公司
26、的长期稳定发展提供了有力保障。与此同时，公司不断吸收年轻员工加入，梯队互补，形成了一支活泼高效的团队。第四节第四节 经营情况讨论与分析经营情况讨论与分析 一、一、经营情况经营情况讨论与分析讨论与分析 报告期内，公司实现营业收入 134,767.88 万元，同比减少 9.97%，实现归属于母公司所有者的净利润-6,237.40 万元，同比减少 443.25%。1、内销业务 2018 年年度报告 11/168 在内销竞争日益激烈、传统渠道疲弱的环境下，报告期内，公司积极开展线上零售业务，加强与唯品会、京东、天猫等线上渠道的合作，积极开拓线下购物中心渠道，同时对线下商场专柜进行优化调整，关闭调整了一
27、批业绩不佳的门店，使公司净减少门店 109 家，其中直营店净减少100 家。报告期内，公司内销业务实现营业收入 122,650.73 万元，比上年同期减少 8.55%。2、外销业务 公司外销业务主要在北美市场，为DANSKO等国际品牌运营企业提供OEM/ODM加工。报告期内，受国外品牌客户将采购订单持续向低成本的东南亚、中美洲等地转移的影响，公司外销业务订单继续减少，外销业务收入下滑。公司在努力做好外销业务工作的同时，为适应外销业务规模缩减的现状，对外销单位人员进行了缩简，以提高外销业务的经济效益。报告期内，公司外销业务实现营业收入 11,963.26 万元、同比减少 21.78%。3、品牌运
28、营 公司实行多品牌战略，拥有哈森、卡迪娜等自有品牌及收购的 ROBERTA 品牌（成人女鞋），代理 AS、PIKOLINOS 等国际品牌。通过长期的品牌运营，使各品牌具有较高品牌认知度、美誉度，并形成特有的品牌风格，覆盖中高端鞋类细分市场。报告期内，公司在做好核心品牌哈森、卡迪娜、ROBERTA 运营的同时，通过大力拓展 PIKOLINOS 等品牌的运营，提升公司整体品牌实力，并通过设立卡迪娜品牌生活馆探索购物中心业务。二、二、报告期内主要经营情况报告期内主要经营情况 报告期内，公司实现营业收入 134,767.88 万元，同比减少 9.97%；营业利润-2,987.71 万元，同比减少 28
29、9.59%；归属于上市公司普通股股东的净利润-6,237.40 万元，同比减少 443.25%。其中，内销报告期内实现营业收入 122,650.73 万元，比上年同期减少 8.55%；外销报告期内实现营业收入 11,963.26 万元、同比减少 21.78%。(一一)主营业务分析主营业务分析 1.1.利润表及现金流量表相关科目变动分析表利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位:元 币种:人民币 科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）营业收入 1,347,678,813.40 1,496,871,964.82-9.97 营业成本 643,589,974.36 719,637,997.53-1
30、0.57 销售费用 611,801,911.51 609,814,185.20 0.33 管理费用 84,668,420.83 79,800,615.50 6.10 研发费用 13,862,000.16 19,739,873.06-29.78 财务费用-757,244.71-116,891.17 不适用 2018 年年度报告 12/168 经营活动产生的现金流量净额 53,933,641.21 84,729,548.57-36.35 投资活动产生的现金流量净额 269,079,863.31 -133,310,284.53 不适用 筹资活动产生的现金流量净额-36,472,124.91 -56,
31、622,026.83 不适用 2.2.收入和成本分析收入和成本分析 适用 不适用 报告期内，主要受外销订单减少、内销业务调整的影响，公司主营业务收入同比下降 9.91%。(1).(1).主营业务主营业务分分行业行业、分、分产品产品、分地区情况、分地区情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）批发零售业 1,346,139,871.82 636,497,568.81 52.72-9.91-11.31 增加 0.75个百分点 主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（
32、%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）国内-女鞋 1,112,621,622.55 479,726,580.58 56.88-8.67-9.00 增加 0.15个百分点 国内-男鞋 113,435,920.79 44,121,723.59 61.10-7.09-7.18 增加 0.04个百分点 国内化妆品 449,726.50 278,175.34 38.15-46.91-46.50 减少 0.48个百分点 国内小计 1,226,507,269.84 524,126,479.51 57.27-8.55-8.88 增加 0.15个百分点 出口男鞋 119,63
33、2,601.98 112,371,089.30 6.07-21.78-21.11 减少 0.80个百分点 合计 1,346,139,871.82 636,497,568.81 52.72-9.91-11.31 增加 0.75个百分点 主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）东北 170,666,525.72 61,386,247.14 64.03-4.54-7.42 增加 1.12个百分点 华北 206,848,514.47 83,786,529.05 59.49-6.89-7.62 增加 0.32个百分
34、点 华东 472,349,047.60 220,385,596.31 53.34-10.47-10.63 增加 0.082018 年年度报告 13/168 个百分点 华南 54,628,327.26 22,457,210.98 58.89-9.11-10.69 增加 0.73个百分点 华中 158,168,691.71 63,727,170.08 59.71-8.36-7.59 减少 0.33个百分点 西南 149,642,030.39 64,381,658.87 56.98-8.12-4.87 减少 1.47个百分点 西北 14,204,132.69 8,002,067.08 43.66-1
35、6.95-18.39 增加 0.99个百分点 出口 119,632,601.98 112,371,089.30 6.07-21.78-21.11 减少 0.80个百分点 合计 1,346,139,871.82 636,497,568.81 52.72-9.91-11.31 增加 0.75个百分点 主营业务分行业、分产品、分地区情况的说明 适用 不适用 (2).(2).产销量情况产销量情况分析表分析表 适用 不适用 主要产品 生产量 销售量 库存量 生产量比上年增减（%）销售量比上年增减（%）库存量比上年增减（%）鞋 3,631,037.00 3,997,375.00 2,899,490.00-
36、6-3-11 合计 3,631,037.00 3,997,375.00 2,899,490.00-6-3-11 产销量情况说明 生产量包括自产、外协加工、外购数量 (3).(3).成本分析表成本分析表 单位：元 分行业情况 分行业 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期变动比例(%)情况 说明 批发零售业 主营业务成本 636,497,568.81 100 717,646,517.59 100-11.31 分产品情况 分产品 成本构成项目 本期金额 本期占总成本比例(%)上年同期金额 上年同期占总成本比例(%)本期金额较上年同期
37、变动比情况 说明 2018 年年度报告 14/168 例(%)鞋 原材料 88,150,921.94 13.85 119,565,599 16.66-26.27 人工及制造费用 56,925,181.36 8.94 77,214,900.57 10.76-26.28 外协成本 484,879,051.42 76.18 520,346,095.2 72.51-6.82 小计 629,955,154.72 98.97 717,126,594.8 99.93-12.16 化妆品 278,175.34 0.04 519,922.83 0.07-46.50 其他 6,264,238.751 0.98 合
38、计 636,497,568.81 100.00 717,646,517.6 100.00-11.31 成本分析其他情况说明 适用 不适用 (4).(4).主要销售客户及主要供应商情况主要销售客户及主要供应商情况 适用 不适用 前五名客户销售额 28,047 万元，占年度销售总额 20.82%；其中前五名客户销售额中关联方销售额 0 万元，占年度销售总额 0%。前五名供应商采购额 32,212.18 万元，占年度采购总额 46%；其中前五名供应商采购额中关联方采购额 0 万元，占年度采购总额 0%。其他说明 无 3.3.费用费用 适用 不适用 销售费用比上年同期增加 0.33%；管理费用比上年同
39、期增加 6.10%；研发费用比上年同期减少29.78%。4.4.研发投入研发投入 研发研发投入投入情况表情况表 适用 不适用 单位：元 本期费用化研发投入 13,862,000.16 本期资本化研发投入 0.00 研发投入合计 13,862,000.16 研发投入总额占营业收入比例（%）1.03 公司研发人员的数量 99 研发人员数量占公司总人数的比例（%）1.65 研发投入资本化的比重（%）0 2018 年年度报告 15/168 情况说明情况说明 适用 不适用 5.5.现金流现金流 适用 不适用 科目科目 本期数 上年同期数 变动比例（%）说明 经营活动产生的现金流量净额 53,933,64
40、1.21 84,729,548.57-36.35%主要为业绩下降所致；投资活动产生的现金流量净额 269,079,863.31-133,310,284.53 不适用 主要为购买的银行理财产品减少所致；筹资活动产生的现金流量净额-36,472,124.91-56,622,026.83 不适用 主要为报告期内取得限制性股票款项；现金及现金等价物净增加额 286,606,770.12-107,123,028.92 不适用 主要为期末理财产品减少所致。(二二)非主营业务导致利润重大变化的说明非主营业务导致利润重大变化的说明 适用 不适用 (三三)资产、负债情况分析资产、负债情况分析 适用 不适用 1.
41、1.资产资产及及负债负债状状况况 单位：元 项目名称 本期期末数 本期期末数占总资产的比例（%）上期期末数 上期期末数占总资产的比例（%）本期期末金额较上期期末变动比例（%）情况说明 货币资金 371,301,677.76 28.18 107,175,377.61 7.45 246.44 主要是期末购买的理财产品减少所致；其他流动资产 22,137,114.11 1.68 315,005,512.48 21.91-92.98 主要是期末购买的理财产品减少所致；长期股权投资 14,951,360.16 1.13 2,642,990.47 0.18 465.70 主要是报告期内投资新设参股子公司野
42、兽王国所致；无形资产 55,081,621.45 4.18 6,987,690.67 0.49 688.27 主要是报告期内确认购买诺贝达商标所致；长期待摊费用 4,856,851.46 0.37 2,820,253.04 0.20 72.21 主要是新开门店及工厂装修所致；递延所得36,084,444.53 2.74 64,892,384.05 4.51-44.39 主要是当期冲回递延所2018 年年度报告 16/168 税资产 得税所致；其他非流动资产 13,200.00 0.00 25,807,928.90 1.80-99.95 主要是报告期内购买的诺贝达商标转让完成所致；应交税费 12
43、,394,641.91 0.94 25,051,408.53 1.74-50.52 主要报告期末应交增值税、企业所得税减少所致；其他应付款 56,356,805.18 4.28 34,980,117.96 2.43 61.11 主要是限制性股票回购款增加所致；递延收益 1,104,610.11 0.08 4,000,000.00 0.28-72.38 主要是确认收益所致。其他说明 1、递延所得税资产：截止 2017 年 12 月 31 日，哈森股份母公司累计确认可弥补亏损的递延所得税资产余额 2,169.27 万元，2018 年母公司对 2016 年、2017 年根据税法计算的亏损所得额确认的
44、递延所得税资产予以冲回、同时不确认 2018 年母公司根据税法计算的亏损所得额对应的递延所得税资产，从而致使本期末比上期末递延所得税资产大幅减少。2、无形资产：公司于 2015 年与 Yorkville Star Holdings S.a.r.l 签署了 商标转让协议，购买诺贝达（ROBERTA）系列商标“成人女鞋”商标专用权，转让价格为人民币 5,000 万元。本次公司购买ROBERTA系列商标“成人女鞋”商标专用权共涉及18项商标，其中11个中国大陆商标，2 个香港商标、2 个澳门商标、3 个国际商标。鉴于公司购买诺贝达（ROBERTA）系列商标“成人女鞋”商标专用权涉及的 18 项商标相
45、关转让在 2018 年已全部完成，公司在 2018 年将诺贝达商标确认为无形资产，从而致使本期末无形资产比上期末大幅增加。2.2.截至报告期末主要资产受限情截至报告期末主要资产受限情况况 适用 不适用 3.3.其他说明其他说明 适用 不适用 (四四)行业经营性信息分析行业经营性信息分析 适用 不适用 本公司主要从事中高端皮鞋的品牌运营、产品设计、生产和销售。根据上海证券交易所发布的 上市公司行业信息披露指引第十二号服装 上要求，本公司适用服装行业进行经营性信息分析。行业经营性信息分析行业经营性信息分析 1.1.报告期内实体门店情况报告期内实体门店情况 适用 不适用 品牌 门店类型 2017 年
46、末数量（家）2018 年末数量（家）2018 新开（家）2018 关闭（家）自有品牌-哈森 直营店 614 571 41 84 自有品牌-卡迪娜 直营店 236 222 31 45 自有品牌-诺贝达 直营店 145 143 13 15 2018 年年度报告 17/168 其他自有品牌 直营店 189 142 15 62 代理品牌-AS 直营店 48 43 6 11 其他代理品牌 直营店 160 171 38 27 哈森+卡迪娜 加盟店 273 266 6 13 其他 加盟店 32 30 1 3 合计-1,697 1,588 151 260 2.2.报告期内各报告期内各品牌品牌的盈利情况的盈利情
47、况 适用 不适用 单位:元 币种：人民币 品牌类型 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）哈森 519,742,942.47 221,422,679.68 57.40-10.27-11.20 0.45 卡迪娜 246,739,979.02 100,702,773.44 59.19-1.38-5.56 1.81 化妆品 449,726.50 278,175.34 38.15-46.91-46.50-0.48 其他自有品牌 303,228,619.48 136,450,394.46 55.00 77.41 70.57 1.80 代理品
48、牌 156,346,002.37 65,272,456.59 58.25-54.02-52.94-0.96 贴牌 119,632,601.98 112,371,089.30 6.07-21.78-21.11-0.80 合计 1,346,139,871.82 636,497,568.81 52.72-9.91-11.31 0.75 3.3.报告期内直营店和加盟店的盈利情况报告期内直营店和加盟店的盈利情况 适用 不适用 单位:元 币种：人民币 分门店类型 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）直营店 1,155,260,485.60
49、482,630,523.26 58.22-8.64-8.87 0.11 加盟店 71,246,784.24 41,495,956.25 41.76-7.14-9.01 1.20 其他 119,632,601.98 112,371,089.30 6.07-21.78-21.11-0.80 合计 1,346,139,871.82 636,497,568.81 52.72-9.91-11.31 0.75 4.4.报告期内线上、线下销售渠道的盈利情况报告期内线上、线下销售渠道的盈利情况 适用 不适用 单位:元 币种：人民币 销售渠道 2018 年 2017 年 营业收入 营业收入 占比（%）毛利率（%
50、）营业收入 营业收入 占比（%）毛利率（%）2018 年年度报告 18/168 线上销售 108,184,148.94 8.04 35.53 115,388,953.23 7.72 38.63 线下销售 1,237,955,722.88 91.96 54.22 1,378,769,778.70 92.28 53.09 合计 1,346,139,871.82 100.00 52.72 1,494,158,731.93 100.00 51.97 5.5.报告期内各地区的盈利情况报告期内各地区的盈利情况 适用 不适用 单位：元 币种：人民币 地区 营业收入 营业收入占比（%）营业收入比上年增减（%）
