1、 江苏扬农化工股份有限公司江苏扬农化工股份有限公司 600486600486 2005 年年度报告2005 年年度报告 二六年三月二十四日 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 1 目录目录 一、重要提示一、重要提示.2 二、公司基本情况简介二、公司基本情况简介.3 三、会计数据和业务数据摘要三、会计数据和业务数据摘要.4 四、股本变动及股东情况四、股本变动及股东情况.6 五、董事、监事和高级管理人员五、董事、监事和高级管理人员.9 六、公司治理结构六、公司治理结构.12 七、股东大会情况简介七、股东大会情况简介.13 八、董事会报告八、董事会报告.14 九、监事会报告九、监事会报告.
2、18 十、重要事项十、重要事项.19 十一、财务会计报告十一、财务会计报告.21 十二、备查文件目录十二、备查文件目录.66 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 2一、重要提示一、重要提示 1、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。2、董事周其钧因出差，书面委托董事王恩鸣代行表决权。3、公司董事长戚明珠，财务负责人董兆云，会计机构负责人周洁宇声明：保证本年度报告中财务报告的真实、完整。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 3二、公司基本情况简介二、公司基
3、本情况简介 1、公司法定中文名称：江苏扬农化工股份有限公司 公司英文名称：Jiangsu Yangnong Chemical Co.,Ltd.公司英文名称缩写：Yangnong Chemical 2、公司法定代表人：戚明珠 3、公司董事会秘书：陆曦明 联系地址：江苏省扬州市文峰路 39 号 电话：（0514）5870486 传真：（0514）5889486 E-mail： 公司证券事务代表：吴孝举 联系地址：江苏省扬州市文峰路 39 号 电话：（0514）5870486 传真：（0514）5889486 E-mail： 4、公司注册地址：江苏省扬州市文峰路 39 号 公司办公地址：江苏省扬州市
4、文峰路 39 号 邮政编码：225009 公司国际互联网网址： 公司电子信箱： 5、公司信息披露报纸名称：上海证券报 登载公司年度报告的中国证监会指定国际互联网网址： 公司年度报告备置地点：公司证券办公室 6、公司 A 股上市交易所：上海证券交易所 公司 A 股简称：扬农化工 公司 A 股代码：600486 7、其他有关资料 公司首次注册登记日期：1999 年 12 月 10 日 公司首次注册登记地点：江苏省工商行政管理局 公司变更注册登记日期：2005 年 5 月 26 日 公司变更注册登记地点：江苏省工商行政管理局 公司法人营业执照注册号：3200001104683 公司税务登记号码：32
5、1001714092832 公司聘请的境内会计师事务所名称：江苏苏亚金诚会计师事务所有限公司 公司聘请的境内会计师事务所办公地址：扬州市汶河北路 44 号蓝天大厦六层 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 4三、会计数据和业务数据摘要三、会计数据和业务数据摘要 （一）本报告期主要财务数据 单位：人民币元 利润总额 58,384,254.94 净利润 42,940,906.33 扣除非经常性损益后的净利润 44,786,740.04 主营业务利润 123,195,276.46 其他业务利润 3,815,927.94 营业利润 61,196,016.47 投资收益 82,760.49 补贴
6、收入 -营业外收支净额 -2,894,522.02 经营活动产生的现金流量净额 174,545,527.61 现金及现金等价物净增加额 121,219,059.24 （二）扣除非经常性损益项目和金额 单位：人民币元 非经常性损益项目 金 额 短期投资收益 88,187.24 扣除资产减值准备后的其他各项营业外收入、支出 -2,843,409.19 所得税影响数 909,388.24 合计 -1,845,833.71 （三）报告期末公司前三年主要会计数据和财务指标 币种：人民币元 2005 年 2004 年 本年比上年增减(%)2003 年 主营业务收入 751,921,043.05 549,8
7、27,767.8736.76 373,097,948.12 利润总额 58,384,254.9447,558,418.0922.76 40,839,954.97 净利润 42,940,906.3333,708,222.6927.39 27,219,553.60 扣除非经常性损益的净利润 44,786,740.0435,142,443.6027.44 29,003,772.12 每股收益 0.429 0.337 27.39 0.272 最新每股收益 净资产收益率（%）10.99 9.10 增加 1.89 个百分点 7.64 扣除非经常性损益的净利润为基础计算的净资产收益率（%）11.46 9.4
8、9 增加 1.97 个百分点 8.14 扣除非经常性损益后净利润为基础计算的加权平均净资产收益率(%)11.84 9.71 增加 2.13 个百分点 8.22 经营活动产生的现金流量净额 174,545,527.61 39,534,104.45 341.51 71,555,907.63 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 5每股经营活动产生的现金流量净额 1.745 0.395 341.51 0.716 2005 年末 2004 年末 本年末比上年末增减(%)2003 年末 总资产 1,009,730,937.41 811,332,341.06 24.45 668,163,488.3
9、5 股东权益（不含少数股东权益）390,796,644.97 370,375,738.64 5.51 356,416,081.47 每股净资产 3.908 3.704 5.51 3.564 调整后的每股净资产 3.907 3.702 5.53 3.563 （四）报告期内股东权益变动情况及变化原因 单位：人民币元 项目股本资本公积盈余公积法定公益金未分配利润股东权益合计期初数100,000,000 220,036,275.04 20,476,165.38 6,825,388.46 29,863,298.22 370,375,738.64 本期增加-480,000.00 19,415,738.21
10、 3,549,071.27 23,525,168.12 43,420,906.33 本期减少-23,000,000.00 23,000,000.00 期末数100,000,000 220,516,275.04 39,891,903.59 10,374,459.73 30,388,466.34 390,796,644.97 变动原因-拨款转入新增利润新增利润新增利润、利润分配 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 6四、股本变动及股东情况四、股本变动及股东情况 （一）股本变动情况 1、股份变动情况表 单位：股 期初数 本次变动增减（，）期末数 数量 比例(%)发行新股 送股公积金转股 其
11、他小计数量 比例(%)一、未上市流通股份 1、发起人股份 70,000,000 70 70,000,000 70 其中：国家持有股份 境内法人持有股份 70,000,000 70 70,000,000 70 境外法人持有股份 其他 2、募集法人股份 3、内部职工股 4、优先股或其他 未上市流通股份合计 70,000,000 70 70,000,000 70 二、已上市流通股份 1、人民币普通股 30,000,000 30 30,000,000 30 2、境内上市的外资股 3、境外上市的外资股 4、其他 已上市流通股份合计 30,000,000 30 30,000,000 30 三、股份总数 1
12、00,000,000 100 100,000,000 100 2、股票发行与上市情况 (1)前三年历次股票发行情况 单位：股 币种：人民币 种类 发行日期 发行价格（元）发行数量 上市日期 获准上市 交易数量 交易终止日期 人民币普通股 2002-04-12 6.75 30,000,0002002-04-2530,000,000 经中国证券监督管理委员会证监发行字200218 号文核准，公司于 2002 年4 月 12 日利用上海证券交易所系统，采用网上累计投标询价方式向社会公开发行人民币普通股 3000 万股，发行价格 6.75 元/股。该次发行的 3000 万股人民币普通股股票于 2002
13、 年 4 月 25 日在上海证券交易所挂牌上市交易。(2)公司股份总数及结构的变动情况 报告期内没有因送股、配股等原因引起公司股份总数及结构的变动。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 7 (3)现存的内部职工股情况 本报告期末公司无内部职工股。（二）股东情况 1、股东数量和持股情况 单位：股 报告期末股东总数 11,385 前十名股东持股情况 股东名称 股东性质持股比例(%)持股总数 年度内增减 持有非流 通股数量 质押或冻结的股份数江苏扬农化工集团有限公司 国有股东55.79 55,789,757 55,789,757 无 扬州福源化工科技有限公司 国有股东10.40 10,397
14、,739 10,397,739 无 扬州市电力中心 国有股东1.39 1,386,365 1,386,365 无 扬州产业投资经营公司 国有股东1.04 1,039,774 1,039,774 无 南京南大表面和界面化学工程技术研究中心有限责任公司 国有股东0.69 693,183 693,183 无 信泰证券有限责任公司 其他 0.56 564,031-312,566 未知 江苏亚星客车集团有限公司 国有股东0.35 346,591 346,591 无 扬州市天平化工厂有限公司 国有股东0.35 346,591 346,591 无 江阴市大河港运输有限公司 其他 0.12 120,000 1
15、20,000 未知 张淼 其他 0.12 118,600 118,600 未知 前十名流通股股东持股情况 股东名称 持有流通股数量 股份种类 信泰证券有限责任公司 564,031 人民币普通股 江阴市大河港运输有限公司 120,000 人民币普通股 张淼 118,600 人民币普通股 北京元丰盛业科技发展有限公司 106,400 人民币普通股 汪月梅 100,003 人民币普通股 杨丽娟 100,000 人民币普通股 盘锦精图数字信息技术有限公司 93,000 人民币普通股 杜小慧 81,000 人民币普通股 陈宛玉 80,800 人民币普通股 蔡招彦 80,100 人民币普通股 上述股东关联
16、关系或一致行动关系的说明 江苏扬农化工集团有限公司持有扬州福源化工科技有限公司 9.17%的股权。公司未知前十名流通股股东之间的关联关系。公司未知前十名流通股股东和前十名股东之间的关联关系。公司非流通股股东性质在中国登记结算有限公司均登记为国有法人股，其中扬州市天平化工厂有限公司所持股份为拍卖所得，其股权性质未按实际情况进行变更登记。2、控股股东及实际控制人简介 （1）法人控股股东情况 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 8 公司名称：江苏扬农化工集团有限公司 法人代表：王恩鸣 注册资本：12,987 万元 成立日期：1998 年 5 月 26 日 主要经营业务或管理活动：农药、有机
17、化学品、无机化学品、工业机械设备、蒸汽、交流电的制造、加工、销售 （2）法人实际控制人情况 公司名称：扬州市化工资产经营管理有限责任公司 法人代表：王恩鸣 注册资本：18,230 万元 成立日期：2002 年 7 月 16 日 主要经营业务或管理活动：市政府授权范围内的国有资产经营、管理、转让、投资 （3）控股股东及实际控制人变更情况 本报告期内公司控股股东及实际控制人没有发生变更。（4）公司与实际控制人之间的产权及控制关系的方框图 3、其他持股在百分之十以上的法人股东 单位：万元 币种：人民币 股东名称 法人 代表 注册 资本 成立日期 主要经营业务或管理活动 扬州福源化工科技有限公司 许金
18、来3,3031999-08-31化工产品的技术开发、技术转让和咨询服务等 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 9五、董事、监事和高级管理人员五、董事、监事和高级管理人员 （一）董事、监事、高级管理人员情况 1、董事、监事、高级管理人员基本情况 姓名 职务 性 别 年 龄 任期起止日期 年初 持股数年末 持股数股份 增减数 变动 原因 报告期内从公司领取的报酬总额(万元)戚明珠 董事长 总经理 男 52 2003-04-282006-04-270 0 0 32 董兆云 董事副总经理财务负责人 男 48 2003-04-282006-04-270 0 0 24 王恩鸣 董事 男 57 2
19、003-04-282006-04-270 0 0 3 周其钧 董事 男 61 2003-04-282006-04-270 0 0 3 程晓曦 董事 男 45 2003-04-282006-04-270 0 0 3 许金来 董事 男 50 2003-04-282006-04-270 0 0 3 尹仪民 独立董事 男 66 2003-04-282006-04-270 0 0 5 王跃堂 独立董事 男 42 2003-04-282006-04-270 0 0 5 蒋 敏 独立董事 女 39 2003-04-282006-04-270 0 0 5 姚守柔 监事会主席 男 55 2003-04-2820
20、06-04-270 0 0 3 戴尔明 监事 男 40 2003-04-282006-04-270 0 0 3 谢 力 监事 男 30 2003-04-282006-04-270 0 0 3 王东朝 监事 男 33 2003-04-282006-04-270 0 0 10 陈亚军 监事 男 30 2003-04-282006-04-270 0 0 6 陆曦明 董事会秘书 男 38 2003-05-122006-04-270 0 0 15 周景梅 副总经理 女 39 2003-05-122006-04-270 0 0 24 李安明 副总经理 男 38 2003-05-122006-04-270
21、0 0 24 金文戈 副总经理 男 37 2004-07-282006-04-270 0 0 15 合计-0 0 0 186 董事、监事、高级管理人员最近 5 年的主要工作经历：(1)戚明珠，1998 年 5 月起任江苏扬农化工集团有限公司董事，1999 年 12月至 2005 年 1 月任江苏扬农化工股份有限公司董事总经理，2003 年 12 月起兼任江苏优士化学有限公司执行董事，2005 年 1 月起任江苏扬农化工股份有限公司董事长兼总经理。(2)董兆云，1999年12月起任江苏扬农化工股份有限公司董事副总经理，2001年 4 月起兼任财务负责人。(3)王恩鸣，2001 年 11 月起任江
22、苏扬农化工集团有限公司董事长，2002 年 7月起兼任扬州市化工资产经营管理有限责任公司董事长兼党委书记，2003 年 4月起兼任江苏扬农化工股份有限公司董事。(4)周其钧，1998 年 5 月至 2001 年 11 月任江苏扬农化工集团有限公司董事长兼总经理，2001 年 11 月至 2002 年 7 月任江苏扬农化工集团有限公司副董事长兼总经理，2002 年 7 月至 2005 年 1 月任江苏扬农化工集团有限公司副董事长。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 101999 年 12 月至 2005 年 1 月兼任江苏扬农化工股份有限公司董事长。(5)程晓曦，2001 年 7 月起
23、任江苏扬农化工集团有限公司总经理。(6)许金来，1998 年 8 月起任扬州福源化工科技有限公司董事长。(7)尹仪民，曾任化工部规划院化工处副处长、副院长、院长兼党委书记，中国化工国际咨询公司总裁。现退休。(8)王跃堂，2000 年 12 月起在南京大学会计学系从事教学工作，现任南京大学会计学系教授、博士生导师，党支部书记、南京大学会计专业硕士教育中心（MPACC 教育中心）副主任，江苏省审计学会常务理事，中国实证会计研究会常务理事。(9)蒋敏，1998 年起任扬州华朋律师事务所主任。(10)姚守柔，1997 年 3 月起任江苏扬农化工集团有限公司总会计师，曾任公司第一届董事会董事。(11)戴
24、尔明，1996 年至 2004 年 2 月任江苏扬农化工集团有限公司财务部副主任，2004 年 2 月起任财务部主任。(12)谢力，1999 年 1 月起任南京南大表面和界面化学工程技术研究中心有限责任公司财务总监兼办公室主任。(13)王东朝，2000 年 5 月起任江苏扬农化工股份有限公司技术科科长。(14)陈亚军，1999 年起任江苏扬农化工股份有限公司工段长，2004 年被聘为副主任工程师。(15)陆曦明，1999 年 12 月任江苏扬农化工股份有限公司董事会秘书兼证券办公室主任。(16)周景梅，1999 年 12 月起任江苏扬农化工股份有限公司副总经理，曾任公司第一届董事会董事。(17
25、)李安明，1999 年 12 月起任江苏扬农化工股份有限公司副总经理。(18)金文戈，2000 年 2 月至 2004 年 7 月任江苏扬农化工集团有限公司国际贸易部副主任、主任，2004 年 7 月起任江苏扬农化工股份有限公司副总经理。2、在股东单位任职情况 姓名 股东单位名称 担任 职务 任期 起始日期 任期 终止日期 是否领取报酬津贴王恩鸣 江苏扬农化工集团有限公司 董事长 2002-08-01 否 程晓曦 江苏扬农化工集团有限公司 董事、总经理 2002-08-01 是 戚明珠 江苏扬农化工集团有限公司 董事 2002-08-01 否 姚守柔 江苏扬农化工集团有限公司 董事、总会计师
26、2002-08-01 是 戴尔明 江苏扬农化工集团有限公司 财务部主任2004-02-15 是 许金来 扬州福源化工科技有限公司 董事长 1999-08-31 是 谢 力 南京南大表面和界面化学工程技术研究中心有限责任公司 财务总监兼办公室主任2004-07-01 是 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 11 （二）在其他单位任职情况 姓名 其他单位名称 担任的职务 任期 起始日期 任期 终止日期 是否领取报酬津贴戚明珠 江苏优士化学有限公司 执行董事、总经理 2003-12-26 否 王恩鸣 扬州市化工资产经营管理有限责任公司 董事长、总经理 2002-07-16 是 （三）董事、
27、监事、高级管理人员报酬情况 1、董事、监事、高级管理人员报酬的决策程序：公司实行董事、监事津贴制度，分别由董事会、监事会制订预案，提交股东大会审议通过。高级管理人员由董事会制定年度报酬计划。2、董事、监事、高级管理人员报酬确定依据：董事、监事津贴按照董事、监事津贴制度规定的标准发放，高级管理人员年度报酬计划与公司经营业绩挂钩考核；职工代表监事按照公司岗位薪级工资制度，考核发放工资、奖金、补贴等报酬。（四）公司董事监事高级管理人员变动情况 本报告期内公司无董事、监事离任，总工程师黄辉因个人原因辞职。（五）公司员工情况 截止报告期末，公司在职员工为 759 人，需承担费用的离退休职工为 2人。员工
28、的结构如下：1、专业构成情况 专业构成的类别 专业构成的人数 生产人员 424 销售人员 28 技术人员 204 财务人员 7 管理人员 96 2、教育程度情况 教育程度的类别 教育程度的人数 研究生学历 3 本科学历 136 大专学历 116 中专(含高中)学历 425 初中学历 79 江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 12六、公司治理结构六、公司治理结构 （一）公司治理的情况 公司董事会现由 9 名董事组成，其中独立董事 3 名；监事会由 5 名监事组成，其中职工代表监事 2 名。报告期内共召开 1 次股东大会，6 次董事会会议，1 次监事会会议（详见年度报告七、八、九）。公司
29、按照建立现代企业制度和中国证监会发布的有关上市公司治理的规范性文件，建立了有效的公司治理结构，制定了一系列规范公司运作的管理制度并认真执行。公司将进一步完善董事、监事、经理人员的绩效评价与激励约束机制，加强投资者关系管理，推动公司治理的不断进步。（二）独立董事履行职责情况 1、独立董事参加董事会的出席情况 独立董事 姓名 本年应参加 董事会次数 亲自出席（次）委托出席（次）缺席（次）备注 尹仪民 6 5 1 0 王跃堂 6 5 1 0 蒋敏 6 6 0 0 2、独立董事对公司有关事项提出异议的情况 报告期内，公司独立董事未对公司本年度的董事会议案及其他非董事会议案事项提出异议。报告期内，公司独
30、立董事根据相关法律法规，对公司对外担保和日常关联交易分别出具了独立意见或说明。（三）公司相对于控股股东在业务、人员、资产、机构、财务等方面的独立情况 1、业务方面：公司拥有独立的生产系统、辅助生产系统和配套设施，拥有独立的采购和销售系统，具有独立完整的业务及自主经营能力。2、人员方面：公司设立了独立的机构负责劳动、人事及工资管理。公司高级管理人员均在公司领取报酬，未在股东单位兼任除董事以外的其他职务，本公司员工与控股股东员工完全分开。3、资产方面：公司资产完整，各项固定资产、流动资产及无形资产等均为本公司合法拥有。本公司（母公司）所使用土地从扬农集团公司有偿租赁使用。4、机构方面：公司设有证券
31、办公室、总经理办公室、财务科、销售科等职能部门，公司运作独立于控股股东。5、财务方面：公司设立独立的财务部门，建立了独立的会计核算体系和财务管理制度，公司银行帐户独立。（四）高级管理人员的考评及激励情况 公司对高级管理人员的考评主要包括德（思想品质、工作作风、职业道德），能（知识水平、工商管理水平、工作经验），勤（进取心、责任心、主动性），绩（工作绩效、工作效率、经营业绩的财务表现）四个方面，以董事会考评为主，同时每年组织一次党组织测评和职工代表民主评议。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 13 七、股东大会情况简介七、股东大会情况简介 （一）年度股东大会情况 公司于 2005 年
32、5 月 9 日召开 2004 年年度股东大会，决议公告刊登在 2005年 5 月 10 日的上海证券报。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 14八、董事会报告八、董事会报告 （一）管理层讨论与分析 1、回顾与展望 2005 年公司实现主营业务收入 75192.10 万元、主营业务利润 12319.53 万元、净利润 4294.09 万元，分别比上年增长 36.76%、12.98%、27.39%。公司控股子公司（优士公司）一期工程的顺利达产，既构建了公司持续发展的新平台，又加快了公司生产布局调整和产品结构优化，保证了公司对市场旺季的供应，促进了公司主营业务收入的增长。随着优士公司二期工
33、程的建设，将对公司的经营和盈利能力产生积极的影响。公司是国内规模最大、品种最多的新型仿生农药拟除虫菊酯生产企业，关键中间体自行生产，具有明显的规模优势、成本优势和技术优势，卫生用拟除虫菊酯农药的产销量居于全球第 2 位。2006 年国内农药行业将显现良好的发展势头，一是国家高度重视“三农”工作，不断加大政策扶持力度；二是自 2007 年 1 月 1 日起全面禁止生产、使用5 种高毒有机磷农药，为高效、环保型农药的发展带来新的机会；三是“菊酯应用于水稻田”的课题研究即将完成，一旦取得突破，将扩大菊酯类农药新的应用领域。公司将充分发挥自身比较优势，把握好行业发展中新的机遇，努力实现卫生用、农用菊酯
34、的稳定增长，进一步加大农用菊酯及中间体的市场开拓力度，找准国际产业分工的定位，既要实现规模、效益的增长，更要注重质量的提高和结构的改善，促进公司快速、健康、可持续发展。2006 年公司预计实现销售收入 9.5亿元，利润总额 6000 万元。2006 年公司将重点抓好 500 吨/年高效氯氟氰菊酯和 2400 吨/年中间体技改扩建项目的建设，已通过银行借款筹资方式先行部分投入。公司计划在股权分置改革以后，根据相关政策的变化实施再融资。2、公司主营业务及其经营状况 主要供应商、客户情况 前五名供应商采购金额合计 22631.96 万元，占采购总额比重为 35.49%。前五名销售客户销售金额合计 2
35、5957.31 万元，占销售总额比重为 34.63%。3、报告期内公司资产构成重大变动项目及说明 金额(万元)占总资产比例金额(万元)占总资产比例应收款项 7,040.176.98%6,866.868.46%173.30-1.49%存货 15,195.5015.06%12,151.7614.98%3,043.750.08%长期股权投资 19.990.02%20.530.03%-0.54-0.01%固定资产 64,299.7763.71%51,617.3263.62%12,682.440.09%在建工程 15.480.02%1,477.981.82%-1,462.50-1.81%短期借款 6,0
36、00.005.94%8,000.009.86%-2,000.00-3.92%长期借款 11,500.0011.39%-0.00%11,500.0011.39%2005年2004年项目比例变动金额增减(万元)江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 15 报告期内公司业务扩大，总资产增加，相同金额占总资产的比例比去年有所下降。固定资产报告期比上年增加 12682.44 万元，是从在建工程转入。长期借款报告期比上年增加 11500 万元，主要由于本公司生产规模扩大，所需流通资金增加而新增银行借款。4、报告期内公司期间费用及所得税的重大变动及说明 项目名称2005年2004年增减额(万元)增减幅
37、度营业费用2,547.87 2,573.23 -25.36 -0.99%管理费用3,191.45 3,068.47 122.98 4.01%财务费用842.20 328.45 513.75 156.42%所得税1,401.50 1,354.08 47.42 3.50%财务费用本年较上年增长 156.42%，主要由于：公司生产规模扩大，银行借款增加，利息支出相应增加；本年美元兑人民币汇率下降所形成的汇兑损失。所得税本年较上年增加 47.42 万元，其中本年度国产设备抵免所得税 745.26万元，上年国产设备抵免所得税 529.89 万元，剔除该因素，本年度所得税比上年度增加 262.79 万元。
38、5、报告期内公司现金流量的构成及说明 项目名称2005年2004年增减额(万元)增减幅度经营活动产生的现金净流量17,454.55 3,953.41 13,501.14 341.51%投资活动产生的现金净流量-11,729.13 -12,001.22 272.09 -2.27%筹资活动产生的现金净流量3,032.80 573.25 2,459.55 429.05%经营活动产生的现金净流量本年度比去年度增加 13501.14 万元，主要是由于本年度市场需求旺盛以及票据贴现，导致经营性应收项目的增减额比去年减少9723 万元。报告期公司经营活动产生的现金净流量高于报告期净利润 13158.52 万
39、元，主要由于：公司计提不需付现的固定资产折旧 5923 万元；公司将 3000 万元银行承兑汇票贴现导致经营性应收项目减少 3451 万元；本年度公司经营性应付项目增加 5739 万元。筹资活动产生的现金净流量本年度比去年度增加 2459.55 万元，主要是报告期新增银行借款。（二）公司主营业务及其经营状况 1、主营业务分产品情况表 单位：人民币元 产品 主营业务收入 主营业务成本毛利率(%)主营业务收入比上年增减（）主营业务成本比上年增减（）毛利率比上年增减（%）卫生用菊酯 544287528.43 457524380.7015.94 40.83 51.93 减少 6.14 个百分点农用菊酯
40、 187260818.41 155672105.8016.87 32.65 31.51 增加 0.73 个百分点江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 16其他 20,372,696.21 14,646,385.33 28.11-8.14-29.51 增加 21.79 个百分点合计 751,921,043.05 627,846,289.87 16.50 36.76 42.59 减少 3.42 个百分点 报告期内公司主营业务收入均来自于农药产品的生产、销售，属农药行业。2、主营业务分地区情况表 单位：人民币元 分地区 主营业务收入 主营业务收入比上年增减（%）境内 850,475,959.
41、46 81.30 境外 220,962,210.17 9.68 内部抵消 319,517,126.58 合计 751,921,043.05 36.76 （三）公司投资情况 报告期内公司投资额为 11570.56 万元，比上年减少 8114.47 万元，减少的比例为 41.22%。被投资的公司情况 单位：人民币万元 被投资的公司名称 主要经营活动 占被投资公司权益的比例(%)江苏优士化学有限公司 精细化工产品、农药及其中间体等系列产品制造、加工、销售 95 江苏优士化学有限公司为制造业公司，注册资本 10263 万元，总资产 39410万元，2005 年实现主营业务收入 32183 万元、主营业
42、务利润 4577 万元、净利润2857 万元。1、募集资金使用情况 报告期内，公司无募集资金或前期募集资金使用到本期的情况。2、非募集资金项目情况 单位:人民币万元 项目名称 项目金额 项目进度 项目收益情况2400t/a 中间体项目 746 分项完成 500t/a 高效氯氟氰菊酯项目 1897 分项完成 200t/a 联苯菊酯项目 3189 完成 合计 （四）董事会日常工作情况 1、董事会会议情况及决议内容 （1）公司于 2005 年 1 月 5 日召开第二届董事会第十一次会议董事会会议，决议公告刊登在 2005 年 1 月 7 日的上海证券报。（2）公司于 2005 年 4 月 3 日召开
43、第二届董事会第十二次会议董事会会议，决议公告刊登在 2005 年 4 月 6 日的上海证券报。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 17 （3）公司于 2005 年 4 月 21 日召开第二届董事会第十三次会议董事会会议，审议通过 2005 年第一季度报告。（4）公司于 2005 年 7 月 29 日召开第二届董事会第十四次会议董事会会议，决议公告刊登在 2005 年 8 月 2 日的上海证券报。（5）公司于 2005 年 8 月 15 日召开第二届董事会第十五次会议董事会会议，审议通过 2005 年半年度报告。（6）公司于2005年10月24日召开第二届董事会第十六次会议董事会会议，
44、决议公告刊登在 2005 年 10 月 26 日的上海证券报。2、董事会对股东大会决议的执行情况 （1）实施 2004 年利润分配方案。公司董事会于 2005 年 6 月 16 日在上海证券报刊登了2004 年度分红派息实施公告，根据公司 2004 年年度股东大会决议，以 2004 年末总股本 100,000,000 股为基数，向全体股东每 10 股派发现金红利 2.3 元（含税），股权登记日为 2005 年 6 月 21 日，除息日为 2005 年 6 月22 日，现金红利发放日为 2005 年 6 月 28 日。（2）公司 2004 年年度股东大会审议通过关于配股的相关议案，后因全面推进股
45、权分置改革工作而暂缓，公司将在股权分置改革以后结合公司实际情况及政策变化重新进行再融资工作。（五）利润分配或资本公积金转增预案 经江苏苏亚金诚会计师事务所有限公司审计，公司 2005 年度实现净利润42,940,906.33 元，提取 10%法定公积金 7,098,142.52 元、提取 5%法定公益金3,549,071.27 元、提取 20%任意盈余公积金 8,768,524.42 元，加上以前年度未分配利润 29,863,298.22 元，减去派发 2004 年度普通股现金股利 23,000,000.00 元，本次可供股东分配利润为 30,388,466.34 元。董事会提议 2005 年
46、利润不分配，结转到下年度，资本公积不转增股本。（六）本报告期盈利但未提出现金利润分配预案的原因 1、2005 年公司已自筹资金 11570.56 万元进行固定资产投资，保证了对市场旺盛需求的供应，取得了良好的经济效益，促进了公司业绩的稳定增长；2、公司原计划进行再融资，后因全面推进股权分置改革而暂缓，为抢抓市场机遇，公司募集资金项目已通过银行借款筹资方式先行建设；3、目前公司资产负债率已偏高，现金分红将不利于公司维持合理的负债结构，降低公司的债权融资能力；4、2006 年公司尚有多项技改项目需要投入，资金较短缺。公司未分配利润的用途和使用计划：用于工程技改项目。（七）其他事项 公司股权分置改革
47、工作正在与相关部门、单位进行沟通，争取在 5 月底完成股权分置改革工作。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 18九、监事会报告九、监事会报告 (一)监事会工作情况 2005 年，监事会共列席参加董事会会议 3 次，召开监事会会议 1 次，会议内容及所作决议如下：2005 年 4 月 3 日召开第二届监事会第五次会议，审议通过2004 年监事会工作报告，审议同意2004 年董事会工作报告、总经理业务工作报告、公司 2004 年财务决算报告、公司 2005 年财务预算方案、前次募集资金使用情况的说明和前次募集资金使用情况的专项审核报告、与集团公司关联交易的议案、与福源公司关联交易的议案、
48、关于对控股子公司提供授信担保的议案。(二)监事会独立意见 监事会通过列席董事会会议、向公司中高级管理人员了解重要经营情况，检查公司月度财务情况，听取总经理业务工作报告等途径，履行监事会的监督职权。监事会一致认为：1、公司能够依法运作，决策程序合法，内部控制制度比较完善，公司董事、经理和其他高级管理人能勤勉诚信地履行其职责，能认真执行股东大会和董事会的决议，无违反法律、法规、公司章程或损害公司利益的行为。2、公司 2005 年度财务报告真实反映了公司的财务状况和经营成果，江苏苏亚金诚会计师事务所有限公司出具了标准无保留意见的审计报告。3、公司募集资金投入项目除 50 吨/年苄呋菊酯技改项目因技术
49、进步和市场变化因素，经法定程序作出变更外，其他项目和招股说明书中承诺投入项目及进度一致。4、公司本报告期内无收购、出售资产的交易。5、公司本报告期内发生的关联交易及预计金额均经董事会或股东大会批准，交易价格公平合理，未损害上市公司利益。江苏扬农化工股份有限公司 2005年年度报告 19十、重要事项十、重要事项 （一）重大诉讼仲裁事项 本年度公司无重大诉讼、仲裁事项。（二）报告期内公司收购及出售资产、吸收合并事项 本年度公司无收购及出售资产、吸收合并事项。（三）报告期内公司重大关联交易事项 1、与日常经营相关的关联交易 （1）购买商品、接受劳务的重大关联交易 关联方 关联交 易内容 关联交易 定
50、价原则 关联交 易金额 占同类交易 额的比重()江苏扬农化工集团有限公司 采购原材料 市场价 6,109.64 9.58 江苏扬农化工集团有限公司 采购产品 市场价 4,103.57 6.43 江苏扬农化工集团有限公司 采购水电汽 市场价 5,386.38 8.45 扬州福源化工科技有限公司 加工 成本加毛利 604.82 0.95 （2）销售商品、提供劳务的重大关联交易 关联方 关联交 易内容 关联交易 定价原则 关联交 易金额 占同类交易 额的比重()江苏扬农化工集团有限公司 销售产品 市场价 525.25 0.69 为保障化工生产的连续性、稳定性，提高市场资源的使用效率，取得批量采购的价
