1、 鹏升锻造 NEEQ:836505 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 Henan Yufei Pengsheng Foring CO.,LTD 年度报告 2015 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 2 页页/共共 83 页页 公 司 年 度 大 事 记 2015 年 11 月 6 日，公司整体变更为股份有限公司。2015 年 5 月 6 日，取得了 500t P级 及以下起重吊钩组的产品质量认可证书 2015 年 6 月 30 日，取得了ISO9001：2008 标准的质量管理体系认证证书 2015 年 12 月，公司取得了中国锻压协会会员证书。河
2、南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 3 页页/共共 83 页页 目录 第一节 声明与提示 第二节 公司概况 第三节 主要会计数据和关键指标 第四节 管理层讨论与分析 第五节 重要事项 第六节 股本、股东情况 第七节 融资情况 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 第九节 公司治理及内部控制 第十节 财务报告 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 4 页页/共共 83 页页 释义 除非本文另有所指,下列词语具有的含义如下：释义项目 释义 公司、本公司、股份公司、鹏升锻造 指 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 豫飞重工 指 豫飞重工集团有限公司 河南起重 指
3、河南起重机器有限公司 新乡起重 指 新乡市起重设备厂有限责任公司 豫飞鸿业 指 河南豫飞鸿业房地产有限公司 股东大会 指 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司股东大会 董事会 指 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司董事会 监事会 指 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司监事会 高级管理人员 指 总经理、副总经理、董事会秘书、财务总监 三会 指 股东大会、董事会、监事会“三会”议事规则 指 股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司章程 指 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司公司章程 股转系统 指 全国中小企业股份转让系统 股转公司 指 全国中小企业股份转让系统有限责任公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 方
4、正证券、主办券商 指 方正证券股份有限公司 会计师、永拓 指 北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）报告期 指 2015 年度 报告期末 指 2015 年 12 月 31 日 元、万元 指 人民币元、人民币万元 注：本年度报告除特别说明外所有数值保留 2 位小数，若出现合计数与各单项加总数尾数不符的情况，均由四舍五入所致。河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 5 页页/共共 83 页页 第一节 声明与提示【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责
5、任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称 重要风险事项简要描述 1、材料价格波动带来的不确定性风险 公司的主要原材料为钢材，公司材料成本占当期生产成本的比重较高，产品价格受原材料影响较大
6、。公司采购原材料时需要占用大量资金，如果钢材价格出现大幅波动，将会给公司的资金筹措、使用和成本控制等带来一定风险。公司已采取多种措施应对原材料价格波动的风险，如在采购环节与主要供应商签署战略合作协议、建立战略合作伙伴关系，以实现合作共赢。在报告期内，上述措施对消化原材料价格波动起到了较好的作用。2、应收账款余额较大风险 截至 2015 年 12 月 31 日公司应收账款余额 984.04 万元，占期末流动资产的 49.75%，占期末资产总额的 26.47%。由于应收账款周转率偏低，且应收账款余额较大，对公司的运营造成较大的资金压力。公司已经按照既定的坏账准备计提政策对应收账款计提了坏账准备。后
7、续如若公司催收不及时或客户违约无法支付，可能存在无法收回的风险。3、存货减值的风险 截止 2015 年 12 月 31 日，公司存货余额为 941.83 万元，占期末流动资产余额的 47.62，占期末资产总额的 25.33%，存货余额相对较大。虽然公司期末库存商品大部分有相应的订单，但如果未来吊钩市场价格下降或者钢材价格大幅下跌，公司未能控制好库存，存货仍存在减值的可能，并对公司的净利润产生不利影响。河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 6 页页/共共 83 页页 4、关联交易不当的风险 报告期内公司既向关联方销售吊钩、吊钩组及配件，又从关联方处采购钢材、吊钩组配件、外协加工
8、服务。2015 年公司对关联方的销售占销售收入总额的 19.23%，其中新乡市起重设备厂有限责任公司和河南起重机器有限公司均为公司的前五大客户。虽然公司与关联方之间有严格的销售与采购结算制度，公司亦在公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则及关联交易决策制度等制度中规范了关联方交易的事项，公司承诺在今后的生产经营中将尽量避免不必要的关联方采购，但是仍不能排除相关制度未得到有效执行，关联方交易不公允，进而损害公司及股东利益情况发生。5、土地使用权租赁的风险 公司向关联方河南起重机器有限公司租赁 20 亩土地自建了办公楼、车间、仓库等建筑物。根据相关法律规定，公司短期内无法办理产权证书；该土地使
9、用权的租赁期限为 20 年，河南起重机器有限公司可能存在履约风险。但上述公司自建房屋不存在权属争议，且取得了建设用地规划许可证、建设工程规划许可证，不存在被强制拆除风险。公司和河南起重机器有限公司的共同控股股东豫飞重工集团有限公司、共同实际控制人郭章先承诺，如因出现不能租赁风险影响公司常生产经营，其将赔偿或补偿公司的相关经济损失。6、公司治理机制不能有效发挥作用的风险 股份公司成立后，公司建立了由股东大会、董事会、监事会和高级管理人员组成的公司治理结构，制定了较为完善的规章制度。但各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验。随着公司申请在全国中小企业股份转让系统挂牌、成为非上市
10、公众公司，公司治理机制需要相应地在更大的范围发挥更有效的作用。同时，上述情况也对公司的信息披露工作提出了更高的要求。如果公司不能使其治理机制迅速实现科学化、高效化和制度化，或不能做到信息披露的客观、及时，将会在一定程度上影响公司的生产运营和投资者的利益。7、实际控制人不当控制的风险 公司控股股东豫飞重工持有公司 61.71%的股份，实际控制人郭章先通过豫飞重工间接持有公司 46.48%的股份并担任公司董事长，能够实际影响公司的重大经营决策。尽管公司已经建立了较为完善的法人治理机构和健全的规章制度，但如果实际控制人以其在公司中的控制地位，对公司施加影响并作出不利于公司中小股东的决策，或决策失误，
11、则可能给公司经营和中小股东带来风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 7 页页/共共 83 页页 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 英文名称及缩写 Henan Yufei Pengsheng Foring CO.,LTD 证券简称 鹏升锻造 证券代码 836505 法定代表人 吴成兵 注册地址 延津县榆东产业聚集区 办公地址 延津县榆东产业聚集区 主办券商 方正证券股份有限公司 主办券商办公地址 湖南省长沙市芙蓉中路二段 200 号华侨国际大厦 2224 层 会计师事务所 北京永拓会计师事务所（特殊
12、普通合伙）签字注册会计师姓名 马存桢、胡保国 会计师事务所办公地址 北京市朝阳区关东店北街 1 号 2 幢 13 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 李五云 电话 0373-2537009 传真 0373-2537866 电子邮箱 公司网址 http:/ 延津县榆东产业聚集区 453241 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会办公室 三、企业信息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016 年 4 月 21 日 行业（证监会规定的行业大类）依据证监会颁布的上市公司行业分类指引（2012 年修订），公司所处行业属于“C34 通用设备制造业”主要
13、产品与服务项目 吊钩、齿轮、各种锻打件、起重机配件，制造，销售；经营与本企业相关的进出口业务 普通股股票转让方式 协议转让 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 8 页页/共共 83 页页 普通股总股本（股）21,000,000 控股股东 豫飞重工集团有限公司 实际控制人 郭章先 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变更 企业法人营业执照注册号（三证合一）91410700579233937K 是 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 9 页页/共共 83 页页 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比
14、例 营业收入 19,319,259.50 22,686,765.41-14.84%毛利率 13.38%12.44%归属于挂牌公司股东的净利润-673,203.67 333,380.73-301.93%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-920,504.65 459,670.06-300.25%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-4.41%2.59%加权平均净资产收益率（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-6.03%3.57%基本每股收益-0.04 0.02-300.00%二、偿债能力 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资
15、产总计（元）37,177,035.93 119,341,167.43-68.84%负债总计（元）16,413,018.69 106,293,946.52-84.56%归属于挂牌公司股东的净资产（元）20,764,017.24 13,047,220.91 59.15%归属于挂牌公司股东的每股净资产（元）0.99 0.62 13.79%资产负债率 44.15%89.07%-流动比率 1.21 0.96-利息保障倍数-（三）营运情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额（元）-4,710,833.32 10,081,245.89-146.73%应收账款周转率 1.
16、97 2.82 存货周转率 1.84 2.78 （四）成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率-68.84%277.44%营业收入增长率-14.84%39.40%净利润增长率-301.93%-146.03%河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 10 页页/共共 83 页页 （五）股本情况 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本（股）21,000,000 14,860,000 41.32%计入权益的优先股数量（股）-计入负债的优先股数量（股）-带有转股条款的债券（股）-期权数量（股）-（六）非经常性损益 项目项目 金额金额
17、（元（元）计入当期损益的对非金融企业收取的资金占用费 271,875.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 57,859.64 非经常性损益合计非经常性损益合计 329,734.64 所得税影响数 82,433.66 少数股东权益影响额（税后）非经常性非经常性损益净额损益净额 247,300.98（七）因会计政策变更及会计差错更正等追溯调整或重述情况 科目科目 本期本期期末期末（本期（本期）上年上年期末（期末（去年同期去年同期）调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 调整重述前调整重述前 调整调整重述后重述后 经营性应收项目的减少 -55,714,340.85-5,714,340.8
18、5 经营性应付项目的增加 66,602,078.93 16,602,078.93 注：现任注册会计师北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）在对本公司 2015 年度财务报表审计时发现公司 2014 年披露的现金流量补充资料存在不当之处。经过与本公司前任注册会计师瑞华会计师事务所（特殊普通合伙）的充分沟通，现予以更正。相关会计差错并未改变 2014 年经营活动产生的现金流量净额，不足以影响财务报表使用者对公司的现金流量做出正确判断 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 11 页页/共共 83 页页 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一（一）商业模式商业模式 公司主营业务为生产
19、和销售各种吊钩、吊钩组等物料搬运装备配件。公司产品主要应用于物料搬运、交通运输、建筑、船舶海洋工程等领域。公司采取“采购生产直销”的业务模式，并且拥有严格的质量控制体系，凭借优秀的技术团队为客户提供高质量的产品。（一）采购模式 公司的采购方式为直接采购，公司物采科负责具体的采购活动。公司依据销售计划和生产计划，综合考虑各种物料的现有库存制定具体的采购计划。公司建立了严格的供应商管理制度，从合格供应商名录中选取合适的厂家，对供应商也有定期的评测，公司对采购的产品都要经过严格的抽样检测，检测合格后才能入库。（二）生产模式 公司产品分为标件和非标件。标件由公司根据市场需求采取库存生产式生产；非标件按
20、照客户要求采用订单式生产模式。公司的生产科负责生产计划的具体组织和实施，根据客户的需求进行相应型号产品的生产。在生产过程中会有专门的质检部门对每个产品进行严格的检测保证产品的质量。（三）销售模式 报告期内，公司销售全部为直销，即公司将产品直接销售给下游客户。公司的销售客户主要为起重机械生产企业。公司产品的销售由销售科负责。公司通过现有客户的推荐、积极向客户主动营销、展会、招投标等方式获取订单。根据客户订单提出的产品需求，公司销售科会同技术科对所要生产的产品的材料、工艺进行设计并提出设计方案。双方认可后，签订订货合同，并按照规定时间生产、交货。（四）定价模式 公司依据生产成本、管理成本、税费及合
21、理利润水平确定产品价格，同时也会参照同类产品市场价格、市场规模、客户合作关系等进行调整。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否 （二（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 1、2015 年，公司上下紧密团结，围绕公司发展战略及经营目标，通过强化技术创新、加强内部经营、开拓销售市场，努力增强主营业务盈利能力。公司在市场开拓、技术研发、规范管理及员工队伍建设等方面采取有效措施。在
22、市场开拓方面，公司积极研究市场发展趋势，准确把握市场需求，在稳定老客户的基础上，积极开拓新客户和新市场，促进业绩的平 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 12 页页/共共 83 页页 稳持续增长。在技术研发方面，加大研发力度和研发投入，积极探索适合公司发展需求的产品。在规范公司内部各项管理方面，严格产品研发和项目管理等方面的标准操作，同时不断完善各部门的工作流程和职能，促进公司业务的规范管理。在员工队伍建设及结构调整方面，公司实行有效的人力资源管理，实现绩效考核制度，梳理公司人员结构，同时加强公司人才梯队建设，确保公司的战斗力。2、2015 年 5 月 20 日自主研发、申
23、请并取得了实用新型专利三个:（1）、一种吊钩双钩专用钩腔自动对正丁字尺，专利号：ZL201420853305.2；（2）、一种吊钩自动折弯模具，专利号：ZL201420853219.1；（3）、一种吊钩专用手扶柄砂轮打磨机，专利号：ZL201320799676。3、成功开发设计 32t-50t 旋转吊钩组，填补了公司的市场空白，更大范围满足了客户的需求。4、通过从自由锻到模锻的工艺改进，成功开发设计国标 40#-100#双钩模具，从而减少下料重量，提高生产效率，提升表面质量，降低了生产成本，增强了公司市场竞争力。5、成功开发新客户 27 家，主要有上海起重运输机械厂有限公司、江阴市强维起重机械
24、有限公司、洛阳卡瑞起重设备有限公司、安徽江淮起重运输机械有限公司、上海鼎焰机械制造有限公司等。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成单位利润构成单位：元元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 19,319,259.50-14.84%-22,686,765.41 39.40%-营业成本 16,734,475.07-15.76%86.62%19,864,859.83 33.82%87.56%毛利率 13.38%-12.44%-管理费用 2,669,549.48
25、 94.89%13.82%1,369,737.38 2.51%6.04%销售费用 755,734.33 31.73%3.91%573,681.29 18.57%2.53%财务费用-603,952.06 6015.50%3.13%-9,875.76-109.10%-0.04%营业利润-716,134.97-249.02%-3.71%480,576.65-263.61%2.12%营业外收入 58,859.64 1.90%0.30%60,000.00-98.00%0.26%营业外支出 1,000.00-98.53%0.01%67,960.77-97.74%0.30%净利润-673,203.67-30
26、1.93%-3.48%333,380.73-246.04%1.47%项目重大变动原因：1、2015 年营业收入较 2014 年减少了 336.75 万元，减幅 14.84%，主要系受起重行业整体市场行情下行的影响，下游客户对公司产品需求有所降低；2、2015 年管理费用较 2014 年增加了 129.98 万元，增幅 94.89%，主要系 2015 年公司因申请股票在股转系统挂牌，导致支付给中介机构费用增加了 104.27 万元；3、2015 年销售费用较 2014 年增加了 18.21 万元，增幅 31.73%，主要系 2015 年销售人员的薪酬及运费较 2014 年有所增加；4、2015
27、年财务费用较 2014 年减少了 59.41 万元，减少了 60.15 倍，主要系 2015 年因关联方资金拆借产生的利息净收入较 2014 年增加了 43.23 万元；5、2015 年营业利润较 2014 年减少了 119.67 万元，减少了 2.49 倍，主要系 2015 年因公司股份申请在股转系统挂牌，增加了管理费用 104.27 万元；（2 2）收入构成）收入构成 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 13 页页/共共 83 页页 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 19,31
28、9,259.50 16,734,475.07 22,686,765.41 19,864,859.83 其他业务收入 合计合计 19,319,259.5019,319,259.50 16,734,475.0716,734,475.07 22,686,765.4122,686,765.41 19,864,859.8319,864,859.83 按产品分类分析：类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例 吊钩 11,797,085.42 61.06%13,925,854.62 61.38%吊钩组 7,522,17
29、4.08 38.94%8,760,910.79 38.62%合计合计 19,319,259.5019,319,259.50 100.00%100.00%22,686,765.4122,686,765.41 100.00%100.00%（3 3）现金流量状况）现金流量状况 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-4,710,833.32 10,081,245.89 投资活动产生的现金流量净额 51,576,323.04-46,484,097.60 筹资活动产生的现金流量净额-47,061,000.00 36,802,788.63 现金流量分析：1、2015 年经
30、营活动产生的现金流量净额较 2014 年减少 146.73%，主要系 2015 年公司因收付关联方往来款而产生的净现金流入较 2014 年大幅减少；2、2015 年投资活动产生的现金流量净额较 2014 年增加 210.95%，主要系公司对关联方的资金拆借而产生的现金净流入较 2014 年大幅增加；3、2015 年筹资活动产生的现金流量净额较 2014 年减少 227.87%，主要是 2015 年公司归还银行短期借款及相应利息所致。（4）主要客户情况）主要客户情况 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 河南省中杰起重机有限
31、公司 2,868,798.72 14.85%否 2 新乡市起重设备厂有限责任公司 2,397,747.01 12.41%是 3 巨力索具股份有限公司 1,644,145.30 8.51%否 4 上海起重运输机械厂有限公司 1,115,783.76 5.78%否 5 河南起重机器有限公司 1,104,952.99 5.72%是 合计合计 9,131,427.789,131,427.78 47.27%47.27%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 新乡市广瑞物资有限公司 2,355
32、,982.91 21.66%否 2 禹城通裕新能源机械铸造有限公司 1,701,778.76 15.65%否 3 新余市中航物资有限公司 1,542,383.18 14.18%否 4 新乡市起重设备厂有限责任公司 1,464,838.57 13.47%是 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 14 页页/共共 83 页页 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 5 新余市勤兴物资有限公司 630,415.81 5.80%否 合计合计 7,695,399.237,695,399.23 70.76%70.76%
33、-（6）研发支出）研发支出 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 81,775.86 37,485.23 研发投入占营业收入的比例 0.42%0.17%2 2、资产负债结构分析资产负债结构分析 单位单位：元：元 项目项目 本本年年期末期末 上年期末上年期末 占占总资产比总资产比重重的增减的增减 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动变动 比例比例 占总资产的占总资产的比重比重 货币资金 265,648.07-99.13%0.71%30,461,158.35 49655.71%25.52%-24.81%应收账款 9,840,364.33
34、1.03%26.47%9,740,228.99 53.35%8.16%18.31%存货 9,418,316.41 7.39%25.33%8,769,805.67 58.50%7.35%17.98%固定资产 17,113,992.38 0.69%46.03%16,995,417.23-9.35%14.24%31.79%在建工程 102,564.12 303.04%0.28%25,447.63-0.02%0.26%短期借款 50,000,000.00 431.91%41.89%-41.89%资产总计 37,177,035.93-68.85%119,341,167.43 277.44%资产负债项目重
35、大变动原因：1、2015 年末货币资金较 2014 年末减少了 99.13%，主要系 2015 年末票据保证金较 2014 年末少了 3,000 万元；2、2015 年末在建工程较 2014 年末增加了 303.04%，主要系 2015 年在制模具尚未完工所致。（三（三）外部外部环境环境的分析的分析 目前中国的吊钩企业数量达到 200 多家，并且大部分呈现出规模小、业务零碎、不专业的作坊式生产的特点，其中大部分的企业都是兼营下游起重机业务的厂商，其吊钩产品也以其起重机配套产品为主，由于市场竞争加剧，我国的吊钩企业正逐步向专业化、规模化方向发展，产能逐渐向规模化和专业化的企业集中。近年来，我国经
36、济建设的进程日益加快，国家提出了“一带一路”的发展战略并成立了亚投行来推动发展战略的快速实施，这将会极大的带动周边地区的基础设施建设进程，对于物料搬运设备及吊钩行业来说无疑是一个非常好的发展机遇。近年来，我国经济建设的进程日益加快，国家提出了“一带一路”的发展战略并成立了亚投行来推动发展战略的快速实施，这将会极大的带动周边地区的基础设施建设进程，对于物料搬运设备及吊钩行业来说无疑是一个非常好的发展机遇。起重机械的使用寿命为 30 年左右，随着我国工业化进程的发展，大量的起重机械也面临着急需更新换代的问题，目前国家也正在积极筹备一些与起重机械强制性报废相关的政策文件，这样也为吊钩行业又迎来了一次
37、新的发展机遇。（四（四）竞争优势竞争优势分析分析 （1）技术优势 公司长期致力于吊钩产品的研发、生产和销售，拥有国内最先进的模锻生产工艺技术和设备，可以有效的保证吊钩产品的可行性和稳定性，提高吊钩产品的质量品质。公司生产的产品质量水平还得到了国家的认可，目前公司已经拥有 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 15 页页/共共 83 页页 国家起重运输机械质量监督检验中心颁发的“500t P 级及以下起重吊钩组”、“250 号 P 级及以下起重吊钩”、“125号 T 级及以下起重吊钩”等产品的质量认可证书。（2）客户优势 公司下游装备制造客户对吊钩产品具有较高的质量、性能和稳定
38、性要求，对供应商拥有严格的认证程序。由于资格认证费用较高、耗时长，其更换上游零部件供应商的转换成本较高且周期较长，因此供需双方形成了较为紧密的合作关系。目前公司产品已经得到了大连重工、太原重工和上海起重等大型重工集团的好评，双方形成了长期合作的关系，此外，公司还在积极与国际起重巨头科尼和德玛格寻求合作，这也为公司未来的发展奠定了一定的基础。（五（五）持续经营持续经营评价评价 公司生产的吊钩产品用于起重机械，下游应用较大的领域有工矿企业、港口码头、车站仓库、建筑工地、海洋开发、铁路建设、大型工业制造项目建设等。公司管理层和核心团队稳定，经营模式稳定，报告期内新客户的增加、技术创新以及产品品质的提
39、升，生产规模的扩大为公司带来了良好的盈利状况。同时，公司长期注重技术研发、市场拓展，不断增强核心技术能力，扩大市场份额，较大地降低了公司的经营风险。综上，公司持续经营能力良好，本年度内不存在对公司持续经营能力有重大影响的事项。二、风险因素（一）（一）持续到本年度的持续到本年度的风险因素风险因素 1、原材料价格波动的风险 钢材成本占本行业产品的生产成本的比重较高，其价格的起伏对产品成本的影响较显著。公司采购原材料时需要占用大量资金，如果钢坯价格出现大幅波动，将会给公司的资金筹措、使用和成本控制等带来一定风险。应对措施：公司将密切关注钢材的价格走势，与客户约定灵活多样的钢材采购价格，以保证钢材采购
40、价格和合理性。同时公司亦将加强存货的控制，根据销售情况及公司资金情况合理安排生产计划，降低存货对资金的占用。2、应收账款余额较大风险 截至2015年12月31日公司应收账款净额984.04万元，占期末流动资产的49.75%，占期末资产总额的26.47%。应收账款周转率偏低且应收账款金额较大，将对公司的运营造成较大的资金压力。公司已经按照既定的坏账准备计提政策对应收账款计提了坏账准备。后续如若公司对应收账款催收不力或出现客户违约无法支付的情况，应收账款可能存在无法收回的风险。应对措施：公司将在今后的交易中严格客户的信用审批程序，同时积极加强款项的催收，以降低应收账款期末金额，提高应收账款周转率，
41、提高资金使用效率。3、存货减值的风险 截至2015年12月31日，公司存货余额为941.83万元，占期末流动资产的47.62%，占期末资产总额的25.33%，存货余额相对较大。公司期末存货余额主要为用于备货的吊钩标准件及用于生产的钢材等原材料，期末库存商品大部分有相应的订单。但如果未来吊钩市场价格下降或者钢材价格大幅下跌，公司未能控制好库存，存货仍存在减值的可能，并对公司的净利润产生不利影响。应对措施：公司将在今后的经营过程中加强产品库存的管理，合理安排材料采购，进一步提高产品的附加值，增强议价能力，以进一步降低库存，提高存货周转率，降低存货的减值风险。4、关联交易不当风险 报告期内公司既向关
42、联方销售吊钩、吊钩组及配件，又从关联方处采购钢材、吊钩组配件、外协加工服务关联方河南起重机器有限公司、新乡市起重设备厂有限责任公司均为公司的前五大客户。虽然公司与关联方之间有严格的销售与采购结算制度，公司亦在公司章程、股东大会议事规则、董事会议事规则及关联交易决策制度等制度中规范了关联方交易的事项，公司承诺在今后的生产经营中将尽量避免不必要的关联方采购，但是仍不能排除相关制度未得到有效执行，关联方交易不公允，进而损害公司及股东利益情况发生。河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 16 页页/共共 83 页页 应对措施：公司将严格执行制定的相关关联方交易制度，加强关联方交易价格的
43、审批流程，减少不必要的关联方交易，积极开发客户降低必要的关联方交易比重，以维护公司及股东的利益。5、土地使用权租赁的风险 公司向关联方河南起重机器有限公司租赁20亩土地自建了办公楼、车间、仓库等建筑物。根据相关法律规定，公司短期内无法办理产权证书。该土地使用权的租赁期限为20年，河南起重机器有限公司可能存在履约风险，进而影响公司正常的生产经营。应对措施：公司将促使控股股东豫飞重工集团有限公司监督河南起重机器有限公司严格履行签订的租赁协议，以减少因河南起重机器有限公司拒绝履行租赁协议而影响公司正常生产经营的风险。6、公司治理机制不能有效发挥作用的风险 股份公司成立后，公司建立了由股东大会、董事会
44、、监事会和高级管理人员组成的公司治理结构，制定了较为完善的规章制度。但各项管理、控制制度的执行尚未经过一个完整经营周期的实践检验。随着公司申请在全国中小企业股份转让系统挂牌、成为非上市公众公司，公司治理机制需要相应地在更大的范围发挥更有效的作用。同时，上述情况也对公司的信息披露工作提出了更高的要求。如果公司不能使其治理机制迅速实现科学化、高效化和制度化，或不能做到信息披露的客观、及时，将会在一定程度上影响公司的生产运营和投资者的利益。应对措施：公司将加强对董事、监事、高级管理人员的培训学习，严格遵守相关制度，加强信息披露，以合理保护投资者利益。7、实际控制人不当控制的风险 公司控股股东豫飞重工
45、持有公司61.71%的股份，实际控制人郭章先通过豫飞重工间接持有公司46.48%的股份并担任公司董事长，能够实际影响公司的重大经营决策。尽管公司已经建立了较为完善的法人治理机构和健全的规章制度，但如果实际控制人以其在公司中的控制地位，对公司施加影响并作出不利于公司中小股东的决策，或决策失误，则可能给公司经营和中小股东带来风险。应对措施：公司将建立健全法人治理机制，加强对实际控制人的监督，建立科学民主的决策制度，加强决策的合法合规性，以减少不当决策给公司经营及中小股东带来的风险。8、不规范使用票据的风险 报告期内公司存在开具无真实交易背景的票据、为关联公司无真实交易背景的承兑汇票贴现的行为。截至
46、2015年12月31日，公司开具的不规范票据已全部完成解付，不存在尚未解付的无真实交易背景的票据。因公司不规范使用票据可能存在遭受处罚的风险。应对措施：公司今后将严格遵守票据法规，严格规范票据的使用，加强票据的管理，杜绝不必要的票据行为，以减少公司可能存在的票据风险。（二）（二）报告期内报告期内新增新增的风险的风险因素因素 报告期内无新增的风险因素。四、对非标准审计意见审计报告的说明 是否被出具“非标准审计意见审计报告”：否 审计意见类型：标准无保留意见 董事会就非标准审计意见的说明：不适用 河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 17 页页/共共 83 页页 第五节重要事项
47、一、重要事项索引 事项事项 是或是或否否 索引索引 是否存在重大诉讼、仲裁事项 否 是否存在对外担保事项 否 是否存在股东及其关联方占用或转移公司资金、资产的情况 是 第五节、二、（一）是否存在日常性关联交易或偶发性关联交易事项 是 第五节、二、（二）是否存在经股东大会审议过的收购、出售资产事项 否 是否存在经股东大会审议过的对外投资事项 否 是否存在经股东大会审议过的企业合并事项 否 是否存在股权激励事项 否 是否存在已披露的承诺事项 是 第五节、二、（三）是否存在资产被查封、扣押、冻结或者被抵押、质押的情况 否 是否存在被调查处罚的事项 是 第五节、二、（四）是否存在重大资产重组的事项 否
48、 是否存在媒体普遍质疑的事项 否 是否存在自愿披露的重要事项 否 二、重要事项详情（一一）股东及其关联方占用或转移公司资金、资产股东及其关联方占用或转移公司资金、资产及其他及其他资源资源的的情况情况 占用者占用者 占用形式占用形式 期初余额期初余额 期末余额期末余额 是否无偿占用是否无偿占用 是否是否履行必要履行必要决策程序决策程序 河南豫飞鸿业房地产有限公司 资金 50,000,000.00 否 否 合计 50,000,000.00 占用原因、归还及整改情况：2014 年 12 月 25 日公司将从银行借入资金 5,000 万元拆借给关联方以下简称豫飞鸿业，并与豫飞鸿业签订借款协议。协议约定
49、借款期限为 2014 年 12 月 25 日至 2015 年 7 月 25 日，借款月利率为 1.05%，公司共计收取利息 367.50 万元。豫飞鸿业已经按照协议约定时间偿还了该笔借款。截至 2015 年 12 月 31 日不存在股东及其他关联方占用或转移公司资金、资产及其他资源的情况。（二（二）报告期内报告期内公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况公司发生的日常性关联交易及偶发性关联交易情况 日常性关联交易事项日常性关联交易事项 具体事项类型 预计金额 发生金额 1 购买原材料、燃料、动力-2 销售产品、商品、提供或者接受劳务委托，委托或者受托销售-3 投资（含共同投资、委托理财、委
50、托贷款）-河南豫飞鹏升锻造股份有限公司 2015 年度报告 第第 18 页页/共共 83 页页 4 财务资助（挂牌公司接受的）-5 公司章程中约定适用于本公司的日常关联交易类型-总计总计 -偶发性偶发性关联交易关联交易事项事项 关联方 交易内容 交易金额 是否履行必要决策程序 新乡市起重设备厂有限责任公司 采购原材料 1,464,838.57 否 河南起重机器有限公司 采购原材料 504,334.39 否 新乡市豫飞机械制造股份有限公司 采购原材料 581,292.56 否 新乡市豫飞机械制造股份有限公司 支付加工费 28,171.91 否 新乡市起重设备厂有限责任公司 销售吊钩 2,397,
