1、公告编号：2016-003 证券代码：836395 证券简称：朗鸿科技 主办券商：长江证券 第1 页，共 106 页 朗鸿科技 NEEQ:836395 杭州朗鸿科技股份有限公司（Hangzhou Langhong Technology Co.,Ltd.）2015年度报告 公告编号：2016-003 证券代码：836395 证券简称：朗鸿科技 主办券商：长江证券 第2 页，共 106 页 2015 年 8 月 26 日，有限公司召开股东会并作 出决议，同意以有限公司截至 2015 年 7 月 31 日的净资产值 43,998,083.87 元折为股份有限 公司的总股本 3600 万股，将有限公司
2、整体变 更为股份有限公司。2015 年 9 月 10 日，杭州 市市场监督管理局核准了上述变更事项并为 股份公司换发了新的营业执照（注册号：330104000019367）。2015 年 11 月，华为终端有限公司对我公司颁发了“交付质量奖”。2015 年，公司向美国子公司 Langhong Technology（USA）Inc.追加投资 20 万美元，实到资本增至 110 万美元，加大了对美国市场的投入。公 司 年 度 大 事 记 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第3 页，共 106 页 目录目录 第一节 声明与提示.5 第二节 公司概况.8 第三节 会计数据和财务指标摘要.1
3、0 第四节 管理层讨论与分析.13 第五节 重要事项.23 第六节 股本变动及股东情况.24 第七节 融资及分配情况.27 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况.28 第九节 公司治理及内部控制.31 第十节 财务报告.35 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第4 页，共 106 页 释义释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、股份公司、朗鸿科技 杭州朗鸿科技股份有限公司 有限公司 杭州朗鸿科技有限公司，系发行人前身 畅欧安防、子公司 杭州畅欧安防工程有限公司，系朗鸿科技的全资子公司 朗泽安防、子公司 杭州朗泽安防技术有限公司，系朗鸿科技的全资子公司 朗鸿美国 Langhon
4、g Technology（USA）Inc.，系朗鸿科技的全资子公司 股东会 杭州朗鸿科技有限公司股东会 股东大会 杭州朗鸿科技股份有限公司股东大会 董事会 杭州朗鸿科技股份有限公司董事会 监事会 杭州朗鸿科技股份有限公司监事会 公司章程 杭州朗鸿科技股份有限公司章程“三会”议事规则 股份公司股东大会议事规则、董事会议事规则、监事会议事规则 公司法 中华人民共和国公司法 主办券商、长江证券 长江证券股份有限公司 朗众投资 杭州朗众投资管理合伙企业（有限合伙）立信 立信会计师事务所（特殊普通合伙）报告期 2015 年度 元、万元 人民币元、人民币万元 高级管理人员 总经理、副总经理、财务负责人、董
5、事会秘书 InVue 美国 InVue 公司（前身为 Alpha Enterprises,Inc.）杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第5 页，共 106 页 第一节 声明与提示【声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。立信会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见的审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项
6、 是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容存在异议或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否 【重要风险提示表】【重要风险提示表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 公司治理风险 有限公司阶段，公司的法人治理结构不完善，公司管理层规范治理意识比较薄弱，公司治理曾存在一些问题，如存在未召开定期股东会会议、执行董事和监事未定期向股东会报告工作；监事未切实发挥监督作用。2015 年 9 月 10 日股份公司成立后，公司逐步建立健全了法人治理结构，制定了适应企业现阶段发展的内部控制制度，但
7、股份公司成立时间短，各项管理制度的执行需要经过一段时间的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐步完善。随着公司的快速发展，经营规模不断扩大，业务范围不断扩展，人员不断增加，对公司治理将会提出更高的要求。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要，而影响公司持续、稳定、健康发展的风险。劳务派遣员工比例较高的风险 公司 2015 年 12 月 31 日在册员工 183 名，与公司签订劳动合同的 139 名，劳务派遣员工 44 名，分别为均具备劳务派遣资质的浙江群桥人力资源开发有限公司 33 人，浙江磐安锦阳人力资源发展有限公司 11人，劳务派遣比例 24.04%。根据人力资
8、源与社会保障部 2014 年 1 月 24 日发布的劳务派遣暂行规定，至 2016 年 3 月 1 日前用工单位使用劳动派遣者比例不得超 10%。目前公司采取逐步降低劳务派遣的措施，杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第6 页，共 106 页 直接与劳动者签订劳动合同，但如果公司不能在 2016年 3 月 1 日将劳务派遣比例降至 10%以下，存在被劳动人事部门行政处罚的风险。报告期内发生重大诉讼 2013 年 6 月，美国 Invue Security Products Inc.在美国德克萨斯州北区法庭提起了对公司和美国子公司的专利侵权诉讼。2014 年 11 月，公司及其美国子公
9、司向美国加州北区联邦法院递交了朗鸿科技及其美国员工并未对InVue公司造成不正当商业竞争干扰；2014 年 11 月，美国 InVue 公司向北卡罗莱纳州西区联邦法院提起诉讼，声称朗鸿科技对他们新增的2 项专利侵权和不正当商业竞争行为；2015 年 5 月，公司向美国专利局递交 InVue 公司专利无效申请；2015 年 6 月，双方达成和解协议，公司支付给美国Invue Security Products Inc.23 万美金作为和解金，截至本说明书签署之日已全额支付和解金，该诉讼已结案。公司累计支付律师事务所 Morgan,Lewis Bockius LLP 律师服务费共计人民币 20,2
10、92,507.21元。和解协议签订后公司如果在美国市场销售原告许可专利的产品，需支付专利使用费。目前，公司已通过改变相关产品设计重新进入欧美市场。宏观经济不景气导致经营业绩存在变动的风险 近年来，受全球经济增速放缓、经济增长面临较大下行压力。公司所处行业的需求状况与下游消费电子行业的景气度息息相关，经济环境的不景气导致的消费疲软对本行业发展造成影响。同时，电子产品更新换代的速度也会伴随宏观经济的发展呈现出一定的周期性，在下行周期中，更新速度会放缓，对公司的需求造成一定程度的打击，因此公司的经营业绩受到宏观经济周期的影响将存在变动的风险。业绩下滑的风险 报告期内，受宏观经济形势下行、行业竞争的加
11、剧及专利诉讼案的影响，公司 2013 年、2014 年、2015 年的营业收入分别为 9,956.13 万元、7,778.18 万元、5，844.30 万元，营业收入呈逐年下降的趋势。为了应对市场以及宏观经济形势不利影响，公司加大了市场拓展力度以及研发投入力度，2015 年公司所投入的资源逐步产生经济效益，同时，随着专利诉讼案的和解，海外销售收入亦得到较快提升。如果公司在业务发展过程中所投入的资源不能在合理期限内产生经济效益，则公司业绩存在进一步下滑的风险。税收优惠政策变动的风险 公司为符合条件的高新技术企业，目前享受的税收优惠政策为企业所得税按 15%征收的税收优惠。企业税收优惠政策体现了国
12、家产业政策对公司主营业务的扶持，预期将在相当长一段时间内持续执行。但是，上述税收优惠政策如果发生不利变化或者优惠期限届满，致使公司不能继续享受税收优惠，可能对公司杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第7 页，共 106 页 的经营业绩造成风险。如果未来出口退税政策发生变化，出口退税率下调，将对公司的经营业绩产生不利影响。出口地区政治经济政策、汇率变动的风险 公司出口业务主要销往美洲、中东和东南亚等国家和地区，如美国、墨西哥、阿联酋、印度等，虽然这些国家有着良好的开放政策，并与中国是外交友好国家，近期内不会有政策性的限制中国商品的进口，但仍存在进口国经济政策和政局的变化，如歧视性政策、
13、经营限制等不利于公司出口业务发展的风险。若人民币汇率升值，一方面以外币计价的出口产品价格提高，会影响公司出口产品的市场竞争力；另一方面公司将产生汇兑损失，导致财务费用增加，从而给公司的经营业绩带来不利影响。无法继续使用现有办公场地的风险 公司向杭州格里特五金工具有限公司租赁位于杭州市萧山区闻堰镇长安村工业园区内属于杭州格里特五金工具有限公司管理的工厂及办公楼，包括厂区一栋三楼厂房、部分四楼办公楼及西北面空地一块，作为公司的生产用房，租赁期至 2019 年 4 月 15 日。租赁期满，在同等条件下公司有优先承租权。同时，公司向杭州烔钢物业有限公司租赁位于杭州高新（滨江）经济技术产业开发区信庭路
14、99 号的 1 号楼（租赁面积 4591 平方米）、2 号楼 2 层（租赁面积 890 平方米），租赁期分别至 2016 年 10 月 24 日和 2016 年 5月 31 日。租赁期满，在同等条件下公司有优先承租权。由于上述租赁房屋为公司主要的生产、经营用房，若公司在租赁合同到期前被迫搬迁生产场地或租赁期满后未能续租该生产用房，将会给公司的正常生产经营造成一定的影响。固定资产成新率较低，不能满足行业技术进步和产业升级要求的风险 截至 2015 年 7 月 31 日，公司的固定资产主要包括机器设备、模具、运输工具、电子设备及其他，固定资产折旧方法为年限平均法，其中机器设备使用年限是10 年、运
15、输工具的使用年限是 5 年、电子设备及其他的使用年限是 5 年、模具的使用年限是 3 年，残值率是 5%。目前公司在用的固定资产均使用状态良好，公司机器设备的成新率与目前的生产能力基本相适应，但公司固定资产的成新率均较低，固定资产成新率对公司创新能力和成长性有一定的影响。如果公司不能持续增添机器设备完成技术改造，则公司存在不能满足行业技术进步和产业升级要求的风险。本期重大风险是否发生重大变化：否 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第8 页，共 106 页 第二节 公司概况 一、基本信息 公司中文全称 杭州朗鸿科技股份有限公司 英文名称及缩写 Hangzhou Langhong Te
16、chnology Co.,Ltd.证券简称 朗鸿科技 证券代码 836395 法定代表人 忻宏 注册地址 杭州市滨江区西兴街道（临）信庭路 99 号 1 号楼 办公地址 杭州市滨江区月明路 560 号正泰大厦 19 楼 主办券商 长江证券股份有限公司 主办券商办公地址 武汉市新华路特 8 号长江证券大厦 会计师事务所 立信会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 李惠丰、洪建良 会计师事务所办公地址 杭州市江干区庆春东路 1-1 号西子联合大厦 19 楼 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 胡国芳 电话 0571-88898706 传真 0571-88898703 电子邮箱 公司网
17、址 联系地址及邮政编码 杭州市滨江区月明路 560 号正泰大厦 19 楼/310051 公司指定信息披露平台的网址 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信息 单位：股 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2016-03-10 行业（证监会规定的行业大类）计算机、通信和其他电子设备制造业（C39）主要产品与服务项目 电子设备防盗展示产品的研发、生产和销售 普通股股票转让方式 协议转让 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第9 页，共 106 页 普通股总股本 36,000,000 控股股东 忻宏 实际控制人 忻宏 四、注册情况 项目 号码 报告期内是否变
18、更 企业法人营业执照注册号 330104000019367 否 税务登记证号码 330100670603898 否 组织机构代码 67060389-8 否 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第10 页，共 106 页 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 58,442,983.01 77,781,765.91-24.86%毛利率 48.43%55.25%-归属于挂牌公司股东的净利润-5,659,263.61-4,288,640.55-归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-860,581.65 6,4
19、11,906.04-113.42%加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的净利润计算）-13.30%-8.99%_ 加权平均净资产收益率（依据归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-2.02%13.43%-基本每股收益-0.16-二、偿债能力 单位单位：元元 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 51,575,004.14 67,459,178.74-23.55%负债总计 11,828,501.38 22,122,278.71-46.53%归属于挂牌公司股东的净资产 39,746,502.76 45,336,900.03-12.33%归属于挂牌公司
20、股东的每股净资产 1.10 1.26-12.31%资产负债率 22.93%32.79%-流动比率 3.56 2.66-利息保障倍数-杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第11 页，共 106 页 三、营运情况 单位单位：元元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额-18,662,469.46 1,125,202.03-应收账款周转率 3.46 5.57-存货周转率 2.15 2.25-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率-23.55%-5.22%-营业收入增长率-24.86%-21.88%-净利润增长率-177.5
21、5%-五、股本情况 单位单位：股股 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 36,000,000 0-计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-带有转股条款的债券-期权数量-六、非经常性损益 单位单位：元元 项目项目 金额金额 越权审批或无正式批准文件的税收返还、减免 53,181.34 计入当期损益的政府补助 936,751.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 501,784.69 除上述各项之外的其他营业外收入和支出
22、-1,332,212.20 应对美国 Invue Security Products Inc.在美国德克萨斯州北区法庭提起的专利侵权诉讼而发生的聘用律师费用-4,958,186.79 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第12 页，共 106 页 非经常性损益合计-4,798,681.96 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）-非经常性损益净额-4,798,681.96 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第13 页，共 106 页 第四节 管理层讨论与分析 一、经营分析(一一)商业模式商业模式 公司所处于行业属于计算机、通信和其他电子设备制业，主要从事电子设备防盗展示
23、产品的研发、生产和销售及品牌终端展示服务。是目前国内电子产品防盗展示行业技术较为领先的企业之一。主要依靠公司的技术创新能力和设计能力，为下游运营商、手机品牌厂商和连锁卖场提供专业的展厅设计、展示道具和展示保护等产品和服务来实现公司的收入以及利润。公司产品和服务主要包括电子设备防盗展示产品和品牌终端展示服务两大类。电子设备防盗展示产品包括数码防盗、挂钩、桌面陈列三大类，具体产品为独立防盗产品、集中式防盗主机、集中式防盗传感器、机模产品、遥控器、防盗普通挂钩、防盗螺旋挂钩、防盗亚克力、亚克力标签牌、亚克力机模展架和亚克力支架。公司的品牌终端展示业务服务主要是面向运营商、手机品牌厂商、连锁卖场等国内
24、外知名企业。公司根据客户的品牌推广和营销策略设计出品牌终端展示整体形象方案和相应展示道具的设计，彰显企业品牌形象与内涵，提高企业影响力，促进产品销售，最大程度地为客户创造价值。经过多年的经营，公司的防盗展示产品在国内市场已经取得了一定的知名度，同时在国际市场也享有一定份额。公司营销采取直销和经销商结合的销售模式，境内销售采取的是直销的销售模式，境外销售则是采取直销和经销商结合的销售模式。境内销售订单一部分是通过公司的销售人员和各销售办事处的员工跟踪下游客户的需求信息来获取订单，另外一部分是通过参与招投标方式获取订单。境外销售采取直销和经销商结合的销售模式，公司会选择有一定的资金实力和专业的人力
25、资源配置、认可公司的品牌和产品以及有强烈的意向经销公司产品的经销商进行合作。公司通过直接拜访、安防产品展会和阿里巴巴在线商务平台等方式获取海外订单，该类订单包含直销或经销客户。公司出口业务采用FOB国内港口结算方式，产品出库并办理报关出口手续后确认销售收入的实现。公司有移动、联通、电信、华为、三星、苏宁、国美等客户。公司拥有完善的销售网络架构，基本在国内省会城市均设有销售办事处，通过该销售网络，公司能第一时间获取市场需求信息，具有先发优势。公司根据市场需求或客户的定制化需求设计出相应的产品，确保产品在外观、功能、性能、信号控制与传输、功耗、环境适应性等各个方面完全满足客户的要求，相关产品在试生
26、产合格后进行正式批量生产并销售给客户。公司将为客户提供售后服务，依靠销售网络优势，公司能在最快时间对客户的要求做出反应，增强了公司的竞争力。公司形成了稳定的销售和盈利模式，公司的收入主要来源于防盗展示设备的销售和提供展示相关的设计服务。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第14 页，共 106 页 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化 否(二二)报告期内经营情况回顾报告期内经
27、营情况回顾 公司主营业务收入按产品类别主要分为防盗展示产品、展柜和软件收入。经过了多年的项目积累，公司在国内市场开拓方面公司加大了对重点客户的支持和投入，成立专项小组以更高效的方式和更专业的态度服务于我们的客户，带来全新的体验和感受，并投入资金，广泛开展与上下游供应商的战略合作，且已在上述客户中累计了一定数量的标杆案例，形成产品推介手册。公司积极开拓国际市场，除了美国硅谷销售子公司，2015 年公司在中东经济发展核心区域迪拜聘请销售顾问，辐射中东和非洲区域，公司依靠自有销售和销售顾问团队，与海外各经销商紧密合作，积极发展并开拓海外零售终端客户和零售市场。公司产品目前销往海外70 多个国家和地区
28、，随着销售渠道的深入和拓展，客户粘合度必将大大增加，促进销售额的增长。综上所述，2015年公司整体经营状况良好，各项经营指标健康。在零售行业体验营销领域做深做细，为公司实现成为体验营销整体解决方案的行业领航者的战略目标奠定了扎实基础。报告期内，公司实现营业收入 58,442,983.01 元，占有大份额市场。1.1.主营业务分析主营业务分析 (1)(1)利润构成利润构成 单位：元单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比变动比例例 占营业收占营业收入的入的比重比重 金额金额 变动比变动比例例 占营业收占营业收入的入的比重比重 营业收入 58,442,983.01-24.8
29、6%-77,781,765.91-21.88%-营业成本 30,140,767.01-13.41%51.57%34,807,704.48-31.37%44.75%毛利率 48.43%-55.25%-管理费用 19,201,048.29-41.95%32.85%33,074,231.22 44.61%42.52%销售费用 13,986,474.84-16.85%23.93%16,820,206.20-6.54%21.62%财务费用-288,799.71-42,830.70%-0.49%675.86-99.84%-营业利润-6,511,098.40 16.65%-11.14%-7,811,483.
30、41-220.95%-10.04%营业外收入 1,089,832.14-58.97%1.86%2,655,974.52 2,095.61%3.41%营业外支出 1,490,658.18 645.26%2.55%200,019.06 100.44%0.26%净利润-5,659,263.61-9.68%-4,288,640.55-177.55%-5.51%杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第15 页，共 106 页 项目重大变动原因:1、2015 年度公司营业收入 58,442,983.01 元，较上一年度下降 24.86%，主要原因：国内市场由于下游电信运营商短期内控制对营业厅和展厅
31、费用支出，并减少对终端新品的推广投入，导致防盗器订单锐减；国际市场，受欧美地区经济不景气，海外零售市场电子产品消费气氛欠佳，国际订单略有下滑。2、2015 年度公司管理费用支出 19,201,048.29 元，较上一年度下降 41.95%，主要原因是报告期内美国专利诉讼案件于 2015 年 6 月结束，2015 年律师费支出 5,077,261.41 元，较上年诉讼费 13,886,026.89 元减少 8,808,765.48 元。3、2015 年度公司销售费用 13,986,474.84 元，较上一年度下降 16.85%，主要是因为报告期内公司收缩了部分区域的销售网络和人力，集中力量聚焦在
32、重点大客户的业务开拓上，并严控各项费用支出。4、2015 年度公司财务费用-288,799.71 元，主要是因为报告期内人民币贬值，公司持有的美元外币折算成人民币的财务汇况损益造成。5、2015 年度公司营业利润较上一年度增加 16.65%，主要是因为报告期内美国专利诉讼案件结束，管理费用大幅下降造成。6、2015 年度公司营业外收入 1,089,832.14 元，较上一年度下降 58.97%，主要原因 2015年仅获得杭州市外贸防风险补助资金等项目政府补助。7、2015 年度公司营业外支出 1,490,658.18 元，较上一年度增加 645.26%，主要原因是报告期内公司向美国 InVue
33、 公司支付了专利诉讼和解意愿金 1,407,761 元。(2)(2)收入构成收入构成 单位单位：元元 项目项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本金上期成本金额额 主营业务收入 56,754,818.38 29,997,031.97 76,416,208.45 34,807,704.48 其他业务收入 1,688,164.63 143,735.04 1,365,557.46-合计合计 58,442,983.01 30,140,767.01 77,781,765.91 34,807,704.48 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项
34、目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比收入比例例 上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比比例例 防盗器 45,766,905.75 80.64%63,597,574.05 83.23%展示柜 10,987,912.63 19.36%12,818,634.40 16.77%合计 56,754,818.38 100.00%76,416,208.45 100.00%收入构成变动的原因 报告期内，公司收入各组成部分比重基本保持稳定。(3)(3)现金流量状况现金流量状况 单位：元 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第16 页，共 106 页 项目项目 本期金额本期金额 上
35、期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额-18,662,469.46 1,125,202.03 投资活动产生的现金流量净额 18,068,881.93-24,029,996.80 筹资活动产生的现金流量净额 0-3,000,000.00 现金流量分析：1、报告期内，经营活动产生的现金流量净额为-18,662,469.46 元，主要原因报告期内新增合同订单正处于项目前期投入阶段，品牌客户应收款账期较长，需垫付原材料采购款项，造成经营活动现金流出增加；美国诉讼案件支付大额诉讼相关费用，公司支付了较多现金，使得现金流出增加，因此货币资金相应的减少。2、2015 年度公司投资活动产生的现金流量净额为
36、 18,068,881.93 元，主要原因是赎回银行理财产品。3、筹资活动产生的现金流量净额为零，较上一年度增加 300 万元，主要原因是 2014 年公司向全体股东分红 300 万，2015 年由于公司业绩欠佳，公司未执行分红预案，公司没有向股东分红。(4)(4)主要客户情况主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 华为终端有限公司 6,593,517.45 11.28%否 2 EXXIM Security Equipment Trading LLC 3,764,339.98 6.44%否 3 江苏苏
37、宁贸易有限公司 2,428,417.57 4.16%否 4 浙江中通通信有限公司 2,319,739.34 3.97%否 5 东莞市派美陈列道具有限公司 1,524,119.65 2.61%否 合计 16,630,133.99 28.46%-注：如存在关联关系，则必须披露客户的具体名称(5)(5)主要供应商情况主要供应商情况 单位单位：元元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采购占比 是否存在关是否存在关联关系联关系 1 杭州耀尊机电设备有限公司 2,253,277.76 11.38%否 2 常州市泰裕电器有限公司 1,391,845.50 7.03%否 3 宁
38、海县宏声信缆电子厂 1,267,611.67 6.40%否 4 杭州华威电子有限公司 928,452.48 4.69%否 5 苏州瑞苏电子有限公司 611,752.12 3.09%否 合计 6,452,939.53 32.58%-注：如存在关联关系，则必须披露供应商的具体名称(6)(6)研发支出研发支出 单位单位：元元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第17 页，共 106 页 研发投入金额 4,319,046.10 6,205,644.79 研发投入占营业收入的比例%7.39%7.98%2.2.资产负债结构分析资产负债结构分析 单位
39、：元单位：元 项目项目 本年期末本年期末 上年期末上年期末 占占总资产比重总资产比重的的增减增减 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占总资产占总资产的的比重比重 货币资金 3,988,468.58-6.65%7.73%4,272,533.75-85.72%6.33%1.40%应收账款 19,801,313.71 62.26%38.39%12,203,432.65-13.93%18.09%20.30%存货 11,551,980.92-24.60%22.40%15,319,998.55-2.03%22.71%-0.31%长期股权投资-固定资产 5
40、,628,695.83-3.20%10.91%5,815,053.74-24.50%8.62%2.29%在建工程-短期借款-长期借款-资产总计 51,575,004.14-23.55%-67,459,178.74-5.22%-资产负债项目重大变动原因：1、报告期内公司应收账款期末余额较期初余额增加 62.26%，主要是因为报告期内新增大额合同订单都为定制业务，品牌客户应收款账期较长。2、报告期内公司存货期末余额较期初余额下降 24.6%，主要是因为报告期内公司供应链减少仓库面积，采购部采取多订单小批量方式，严格控制存货库存金额，提高存货周转率。3.3.投资状况分析投资状况分析 (1)(1)主要
41、主要控股子公司、参股公司控股子公司、参股公司情况情况 1）杭州朗泽安防技术有限公司，朗鸿科技全资子公司，成立于 2011 年 10 月 27 日，注册地址：杭州市滨江区信庭路 99 号 2 号楼二层 203 室，法定代表人为陈斌峰，注册资本 200 万元，公司类型为（法人独资）有限责任公司，工商经营范围：技术开发、技术服务：安防设备；承接：安防工程；批发零售：安防设备、通讯设备、电子产品、数码产品。2）杭州畅欧安防工程有限公司，朗鸿科技全资子公司，成立于 2011 年 10 月 24 日，注册地址：杭州市滨江区西兴街道信庭路 99 号 2 号楼二层 205 室，法定代表人为余志东，注册资本 1
42、00 万元，公司类型为（法人独资）有限责任公司，工商经营范围：一般经营项目：承揽安防工程，批发零售：安防设备、通讯设备、电子产品、数码产品。3）Langhong Technology(USA)Inc.，朗鸿科技海外全资子公司，成立于 2012 年 4月，注册地址：美国加利福尼亚(California)，实到资本 110 万美元，致力开拓美国防盗器市场。利润贡献超过 10%的子公司情况：无(2)(2)委托理财及衍生品投资情况委托理财及衍生品投资情况 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第18 页，共 106 页 报告期内购买招商银行委托理财产品：步步生金 5501（美元）、鼎鼎成金 6
43、8559 号（人民币）、淬金池 7002（人民币），截至 2015 年 12 月 31 日理财金额为 4,970,727.10元。(三三)外部环境的分析外部环境的分析 安防行业是随着现代社会安全需求应运而生的产业。可以说，社会只要还有犯罪和不安定因素存在，安防行业就会存在并发展。事实证明，社会犯罪率往往并不因社会的发展、经济的繁荣而减少。欧美等发达国家，如果没有建立在高科技技防基础之上的安全防范系统，其社会犯罪率可能会比现在要高出几倍乃至几十倍。那种“夜不闭户”、“路不拾遗”的“民风”，其实只是一种美好的愿望，这个行业既然诞生了，就不会消亡。公司所属电子设备防盗展示行业是安防行业的细分行业，行
44、业自律性组织为中国安全防范产品行业协会和各地区安防行业协会，其主要职能有：开展调查研究，制定行业发展规划；推进行业标准化工作和安防行业市场建设；推动中国名牌产品战略；培训安防企业和专业技术人员；开展国内外技术、贸易交流合作；加强行业信息化建设，做好行业资讯服务；组织订立行规行约，建立诚信体系，创造公平竞争的良好氛围，承担政府主管部门委托的其他任务。1、行业发展概况 根据中国安防市场蓝皮书数据，2014 年中国安防行业的总产值为 4300 亿元，同比增长 11%。其中安防产品产值约为 1500 亿，安防工程服务约为 2800 亿。预计民用安防产品市场的规模接近 300 亿元，占安防行业总产值的比
45、重不到 7%，而美国民用市场产值占到了总产值的 50%以上，世界平均水平也在 10%左右。同时，中国的人均安防产品支出更是远落后于欧美和日本等发达国家，是英国的 1/9、美国的 1/7，与周边国家如韩国相比也存在很大的差距，只有韩国的 1/5。在电子安防产品行业，包括平安城市、金融、电力、交通等在内行业安防市场的空间巨大且需求旺盛，目前安防企业的主要精力大都放在行业用户的拓展上，且由于民用安防产品市场的发展相对较晚，用户对电子安防产品的需求尚未完全体现，因此民用电子安防产品市场处于规模相对较小、企业对市场的关注度尚小的初始发展状态。根据相关统计数据显示，目前国内民用电子安防产品市场的规模在 1
46、20 亿元左右，增长速度相对于行业安防市场而言较为缓慢。但是最近几年来，民用安防市场有所改观，开始吸引了一些企业的关注，其长远的市场前景可期。2、国家产业政策支持 “十一五”期间，各级政府及有关部门把“加强社会治安综合治理、推进防控体系建设、开展创建平安社会”等活动列入到重要的工作日程中，为我国安防产业的发展提供了良好的政策环境。中国安全防范产品行业协会也于 2011 年发布了中国安防行业“十二五”发展规划，并就企业管理、科技创新、行业自律管理等问题提出了全面具体的建议，作为未来五年我国安防行业发展的指导性文件。3、行业的周期性 经历了近几年的快速发展，目前我国安防行业正处于行业生命周期中的成
47、长期后期，并向产业成熟期过渡。我国“十二五”期间的安防产业发展目标是：继续保持快速的发展势头，年增长率达到 20%左右，到 2015 年总产值达到 5000 亿元，实现增加值 1600亿元以上，年出口产品交货值达到 600 亿元以上。因此，我国安防行业正处于较长的景气周期中，将稳定发展较长时期。4、市场竞争 杭州朗鸿科技股份有限公司 2015 年度报告 第19 页，共 106 页 由于看好安防行业的发展势头和前景，近几年来，家电、电信、IT 等行业中的龙头企业开始进入安防业，给原有的安防企业带来了较大的竞争压力；另一方面，国外安防企业看好中国市场，开始凭借其资本优势在国内抢占安防市场。行业竞争
48、日趋激烈。5、公司所处行业市场规模 我国是全球安防领域增长速度最快的市场之一，随着国内经济高速增长，人们对安全的需求越来越大，未来我国安防市场有很大的发展空间。根据中国安全防范产品行业协会统计数据，2013 年我国安防企业已达 3 万家左右，当年新增企业在 5%左右，从业人员达到 150 万人左右；行业总产值将达到 3650 亿元左右，其中安防产品产值约为 1650亿元，安防工程和服务业约为 2000 亿元；全行业实现增加值 1300 多亿元。随着市场竞争的加剧以及客户对产品个性化需求的不断提高，电子设备防盗展示行业所涉及的技术更新换代周期日趋缩短，新技术、新产品不断涌现，产品科技含量、外观设
49、计、用户体验和持续创新能力日渐成为企业的核心竞争力中最重要的组成部分。民用安防市场在我国还处于发展初期，产品同质化严重，随着行业的进一步深入发展，公司将面对较强的竞争对手。只有始终基于创新驱动，加快研发成果产业化的进程，企业才能获得高于行业平均水平的利润和持续的生命力。(四四)竞争优势分析竞争优势分析 1、行业地位 国内大多数电子设备防盗展示产品生产企业规模较小，市场占有率不高，产品同质化严重。本公司同行业主要竞争对手有 InVue、MTI、深圳市东峰盛科技有限公司等。由于本行业在国内的发展还处于成长期，大部分市场分布在北美、欧洲等地，而 InVue 和MTI 作为美国本土企业，拥有行业先发优
50、势和较为成熟的生产体系，在全球电子设备防盗展示市场占有较大的份额。公司成立了美国子公司，积极布局海外业务，通过对定制化产品的灵活处理机制努力提高自身市场份额。2、竞争优势 技术优势 防盗产品对于技术有较高要求，主要体现在如何减少误报警和增加产品的稳定性方面，对企业的技术研发能力要求较高。公司自 08 年开始防盗展示产品的研发以来，形成了一套完善的自主研发机制，同时公司注重引进、消化、吸收国际一流技术的研发模式。通过多年的积累，公司拥有的技术在防盗展示产品领域处于领先地位，目前公司拥有防盗展示相关专利 30 项，软件软件著作权 9 项。人才优势 公司在设计、研发、生产、制造等领域拥有大量具备多学
