1、1 广天股份 NEEQ:871093 浙江广天电力设备股份有限公司 ZHEJIANG GUANGTIAN ELECTRICPOWER EQUIPMENT CO.,LTD 年度报告 2016 2 公 司 年 度 大 事 记 2016 年 1 月本公司中标四川国网、国家会展中心（上海）110kV 变电站无功补偿装置改造工程金额：775.99 万元。2016年7月本公司中标国网浙江省电力公司2016 年第三批设备、材料招标采购金额：220.99 万。2016年10月24日本公司中标华润国际社区 D、E 地块 10KV 配电工程项目（南京）金额：216 万。2016 年 12 月 29 日本公司申请
2、35kV 干式接地变压器出线端子绝缘装置实用新型专利和干式变压器自持式相间隔板实用新型专利。浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 3 目录 第一节 声明与提示 5 第二节 公司概况 8 第三节 主要会计数据和关键指标 10 第四节 管理层讨论与分析 12 第五节 重要事项 25 第六节 股本、股东情况 29 第七节 融资情况 31 第八节 董事、监事、高级管理人员及员工情况 34 第九节 公司治理及内部控制 37 第十节 财务报告 43 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 4 释义 释义释义项目项目 释义释义 公司、本公司、股份公司、广天股份 指 浙江广天电力设备股份
3、有限公司 广天有限、有限公司 指 浙江广天变压器有限公司，系公司前身 广博投资 指 台州市黄岩合力投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 合力投资 指 台州市黄岩合力投资合伙企业（有限合伙），系公司股东 里程汽车 指 浙江里程汽车有限公司，系关联方企业 铭基木业 指 江苏铭基木业发展有限公司，系关联方企业 广正电气 指 安徽广正电气科技有限公司，系关联方企业 主办券商、浙商证券 指 浙商证券股份有限公司 会计师 指 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）及其会计师 公司法 指 中华人民共和国公司法 干式变压器 指 干式变压器就是指铁芯和绕组不浸渍在绝缘油中的变压器，产品具有可靠性高，使用寿命长的特点。
4、根据不同的使用环境，可配置不同防护等级的外壳或不配置外壳。油浸式变压器 指 全密封变压器采用全充油的密封型。波纹油箱亮体以自身弹性适应油的膨胀是永久性密封的油箱，已被广泛地应用在各配电设备中。串联电抗器 指 铁芯式串联电抗器，其铁芯柱是带有数个小气隙分段组成的，其气隙是依赖绝缘板垫形成的，为压紧铁芯中各饼，减小噪声，设置上下压梁结构。线圈用环氧树脂封闭。浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 5 第一节 声明与提示 【声明声明】公司董事会及其董事、监事会及其监事、公司高级管理人员保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及
5、连带责任。公司负责人、主管会计工作负责人及会计机构负责人（会计主管人员）保证年度报告中财务报告的真实、完整。中汇会计师事务所（特殊普通合伙）对公司出具了标准无保留意见审计报告，本公司董事会、监事会对相关事项已有详细说明，请投资者注意阅读。事项事项 是或否是或否 是否存在董事、监事、高级管理人员对年度报告内容异议事项或无法保证其真实、准确、完整 否 是否存在未出席董事会审议年度报告的董事 否 是否存在豁免披露事项 否【重要重要风险提示风险提示表表】重要风险事项名称重要风险事项名称 重要风险重要风险事项事项简要简要描述描述 市场竞争风险 我国输配电及控制设备制造行业的发展已历经数十年，行业市场化程
6、度高、政策和法律法规也逐步完善。电力变压器制造行业属于资金和技术密集型行业，企业数量众多，产品品种规格较多，市场竞争较为激烈。行业结构中以中小企业居多，生产商较为分散。伴随着输变电设备行业的高速成长、数量较大的企业进入变压器行业，部分产能过剩。行业在实现快速发展的同时，也出现了无序竞争、产品质量不合格等情况。业内企业需要根据自身资金实力、技术水平、生产规模等因素综合考虑市场需求和行业发展方向确定相应的企业定位和发展规划。宏观经济风险 公司产品主要面向国内电力、铁路、冶金、煤炭等行业。这些行业与宏观经济形势具有较强的相关性，宏观经济的波动直接影响输变电设备的需求。随着国家电力投资的不断加大，政府
7、节能减排政策力度不断加强，输变电行业也将更加重视产业化、集约型发展，为公司产品提供了广阔市场空间。但是如果宏观经济形势出现不利变化用户需求量减少，产品价格降低，影响本公司的销售业绩，给公司带来一定风险。应收账款回收风险 2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日应收账款净额分别为157,221,441.43 元、126,751,348.40 元，应收账款净额占资产总额的比重分别为 58.01%、44.42%，占比较逐渐增大，这浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 6 主要是由公司销售模式和客户特点决定的。公司已结合公司实际情况以及遵循谨慎性原则计提了较为充分
8、的应收账款坏账准备。但随着公司未来业务规模的扩大，应收账款还会逐年增加，公司仍存在不可预见的应收账款无法收回而产生坏账的风险。影响公司现金流及利润情况。报告期内,公司应收账款债务人多为北京电力设备总厂有限公司等长期合作且信用较好的客户,历年应收账款回款情况较为理想,不存在大额应收账款无法收回的情况,公司应收账款回收的风险可控。存货跌价与损失的风险 2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日，公司的存货金额分别为 36,448,263.47 元、68,874,849.23 元，占流动资产比重分别为 17.12%、30.10%。虽然公司按照以销定产的模式进行存货采购，实际发
9、生大额存货跌价的可能性较小，但是由于公司存货绝对金额较高，若未来存货市场价格出现大幅波动，公司将面临较大的存货跌价风险。实际控制人不当控制的风险 公司实际控制人为徐坚刚，徐坚刚持有公司 87.15%的股份，担任广天股份董事长、总经理。徐坚刚在公司重大事项、经营决策、人事、财务等日常经营管理上均可施予重大影响。公司存在实际控制人利用控股股东和主要决策者的地位对重大事项施加影响，从而使得公司决策偏离中小股东最佳利益目标的风险。公司治理风险 有限公司阶段，公司的法人治理结构不完善，公司管理层规范治理意识相对欠缺，公司治理存在一些不规范的情况，主要有未召开定期股东会会议、监事未切实发挥监督功能、关联交
10、易未经决策审批程序等。股份公司成立后，公司逐步建立健全法人治理结构，制定了适应企业现阶段发展的内部控制制度，但股份公司成立时间短，各项管理制度的执行需要经过一段时间的实践检验，公司治理和内部控制体系也需要在生产经营过程中逐步完善。随着公司发展，经营业绩提升，业务渠道拓展，人员不断充沛，对企业公司治理的的要求更高。因此，公司未来经营中存在因内部管理不适应发展需要，影响公司持续、稳定、健康发展的风险。尚未办理完毕环评验收手续的风险 广天股份“年产60万KVA非晶合金变压器技改项目”已取得环评批复，但尚未办理完毕环评竣工验收手续。就该投入生产的情形，未按照建设项目环境保护管理条例、浙江省建设项目环境
11、保护管理办法等法律、法规、规范性文件的规定，及时办理环境保护设施竣工验收手续，存在可能因此受到国家环保职能部门行政处罚的法律风险。广天股份积极与黄岩区环保局沟通，目前已经停止尚未获得环评验收手续的产品的生产。黄岩区环保局出具说明，按照相关规定受理广天股份办理环评验收的相关材料，依法办理环评验收事宜。广天股份出具 关于办理环保验收手续的承诺函，承诺“公司将尽快按照法律、法规、规范性文件的规定，依法履行环保验收相关手续，不会影响公司的持续经营能力”。广天股份控股股东、实际控制人徐坚刚承诺“本人将督促公司尽快浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 7 办理相关环保验收手续。如发生环境保护主
12、管部门因此责令公司停产停业或对公司作出行政处罚，由此给公司造成的相关损失，全部由本人无偿承担”。黄岩区环保局出具了广天股份在报告期内合法合规、无重大行政处罚的证明。本期重大风险是否发生重大变化：否 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 8 第二节公司概况 一、基本信息 公司中文全称 浙江广天电力设备股份有限公司 英文名称及缩写 ZHEJIANG GUANGTIAN ELECTRIC POWER EQUIPMENT CO.,LTD 证券简称 广天股份 证券代码 871093 法定代表人 徐坚刚 注册地址 浙江省台州市黄岩区北城街道锦川路 22 号 办公地址 浙江省台州市黄岩区北城街道
13、锦川路 22 号 主办券商 浙商证券股份有限公司 主办券商办公地址 杭州市杭大路 1 号黄龙世纪广场 A 座 6F 会计师事务所 中汇会计师事务所（特殊普通合伙）签字注册会计师姓名 谭智峥 吴成航 会计师事务所办公地址 浙江省杭州市钱江新城新业路 8 号 UDC 时代大厦 A 座 6 层 二、联系方式 董事会秘书或信息披露负责人 何玲斐 电话 0576-84089088 传真 0576-84089087 电子邮箱 公司网址 http:/ 联系地址及邮政编码 浙江省台州市黄岩区北城街道锦川路 22 号 公司指定信息披露平台的网址 http:/ 公司年度报告备置地 公司董事会秘书办公室 三、企业信
14、息 股票公开转让场所 全国中小企业股份转让系统 挂牌时间 2017-03-15 分层情况 基础层 行业（证监会规定的行业大类）C3821 电气机械和器材制造业 主要产品与服务项目 干式变压器、油浸式变压器、电抗器及相关成套装置的研发、制造和销售 普通股股票转让方式 协议转让 普通股总股本（股）57,370,000 做市商数量 0 控股股东 徐坚刚 实际控制人 徐坚刚 四、注册情况 项目项目 号码号码 报告期内报告期内是否变更是否变更 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 9 企业法人营业执照注册号 91331003148186403W 否 税务登记证号码 9133100314818
15、6403W 否 组织机构代码 91331003148186403W 否 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 10 第三节会计数据和财务指标摘要 一、盈利能力 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 营业收入 205,059,722.99 167,820,535.19 22.19%毛利率%27.73%30.72%-归属于挂牌公司股东的净利润-16,833,957.15 1,146,070.93-1,568.84%归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润-6,568,057.90 99,463,475.00-760.35%加权平均净资产收益率%（依据归属于挂牌公
16、司股东的净利润计算）-17.91%1.11%-加权平均净资产收益率%（归属于挂牌公司股东的扣除非经常性损益后的净利润计算）-6.99%0.96%-基本每股收益-0.31 0.02-1,650.00%二、偿债能力 单位：元 本期本期期期末末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 资产总计 271,002,554.94 285,352,541.22-5.03%负债总计 166,380,866.39 208,116,895.52-20.05%归属于挂牌公司股东的净资产 104,621,688.55 77,235,645.70 35.46%归属于挂牌公司股东的每股净资产 1.82 1.54 18.18%
17、资产负债率%61.39%72.93%-流动比率 130.00%111.00%-利息保障倍数-2.35 0.10-三、营运情况 单位：元 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 经营活动产生的现金流量净额 13,679,557.27 9,525,235.29-应收账款周转率 1.44 1.29-存货周转率 2.81 1.75-四、成长情况 本期本期 上年同期上年同期 增减比例增减比例 总资产增长率%5.03%0.36%-营业收入增长率%22.19%-21.84%-净利润增长率%-1,568.84%-76.61%-五、股本情况 单位：股 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 11
18、 本期期末本期期末 上年期末上年期末 增减比例增减比例 普通股总股本 57,370,000 50,000,000 14.74%计入权益的优先股数量-计入负债的优先股数量-六、非经常性损益 单位：元 项目项目 金额金额 非流动资产处置损益-81,268.74 计入当期损益的政府补助，但与公司业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外 504,165.00 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 138,085.90 除上述各项之外的其他营业外收支
19、净额-716,881.41 其他符合非经常性损益定义的损益项目-10,110,000.00 非经常性损益合计非经常性损益合计 -10,265,899.25 所得税影响数-少数股东权益影响额（税后）-非经常性非经常性损益净额损益净额 -10,265,899.25 浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 12 第四节管理层讨论与分析 一、经营分析（一）（一）商业模式商业模式 公司主要采取“设计研发生产制造销售安装售后服务”的商业模式，公司通过根据市场导向的调研和市场实际需求设计研发产品；通过公司销售团队在全国范围内推广，以直销等方式签订产品销售合同以确定市场规模。公司主要产品有干式变压器
20、、油浸式变压器、串联和并联电抗器、干式铁路变压器、消弧线圈和磁控电抗器等。公司根据销售合同和生产规模制定相应的采购计划和生产计划，物供部负责根据采购计划进行原材料的采购，生产部负责合同订单的生产，质管部负责产品的生产过程质量控制和出厂检验，售后服务部负责提供产品的安装、调试和维修服务。这种集设计研发、生产、安装、维修一体化的模式在一定程度上提升了公司的毛利率水平，提高了公司的竞争力。(一)采购模式 公司生产使用的原材料主要包括电磁线、硅钢片、环氧树脂和变压器油等，均直接对外采购。公司主要原材料供应商均选择国内一流的生产企业，并通过公司规定评审才能成为合格供方。公司原材料大部分根据合同订单执行采
21、购，少部分每年年初根据市场情况编制最低常规原材料安全库存量计划，最低常规原材料安全库存须经管理层审批后执行。生产部及时根据生产计划和原材料库存情况，编制采购计划，提交给物供部进行采购，物供部负责对材料的采购情况进行跟踪。(二)生产模式 公司主要采取“以销定产”和“库存备货”相结合的生产模式。在销售部的 合同评审单确定后，现有产品设计（技术图纸）能够满足合同要求的，直接领用原料组织生产；订单产品需要进行重新设计优化的，由公司技术部完成产品相关设计，然后由生产部组织生产和装配。生产部在接到销售部的订单以及技术部的产品结构文件后根据订单量、库存情况和生产能力制定生产计划；确定产品规格、数量、供货时间
22、等交付要求；并根据生产计划领用原材料和配件，进行生产、加工和调度管理；对产品生产的工艺流程，质量控制等执行情况进行监督管理，并对生产异常情况进行处理，以确保产品符合客户要求。在具体的生产制造过程中，产品的本体所含工序由公司独立完成，包括金工夹件和铜件加工、线圈的绕制和浇注、铁芯的剪切和叠装、成品的总装配等。最后，根据合同要求，将外购的产品主要保护外壳、冷却风机和温控仪等附件与产品本体进行组装。公司同时根据多年来的生产销售经验，在各系列产品中选择部分需求量较大的规格型号进行提前生产，有效保障持续供货能力。(三)销售模式 公司通过直销方式，由营销人员与客户直接签订产品购销合同，明确合同标的、质量标
23、准、交货期限、结算方式等要素，并按照合同约定进行生产、发货、验收、结算。销售部年初制定销售方案，确定全年销售目标，将销售目标分解给各个区域市场并对各区域市场派驻销售代表以保证全年销售目标的实现。通过区域销售渠道获取全国各省市国网公司招标信息，直接参与竞争投标。经过长期的经营浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 13 积累，公司已形成较为完整的市场覆盖，逐渐在各地市场打开销售渠道，建立销售服务网点，提升了物流和信息的传递效率。随着外销市场的不断扩大，未来公司将继续拓展东南亚、欧洲等国外市场，优化市场结构。(四)质量管理及售后服务模式 1、质量控制标准 公司遵循“技术领先、品质求精、诚
24、信为本、追求卓越”的质量方针，吸收和引进国内外先进技术，不断提高产品制造水平，持续改进技术、质量、管理水平，满足顾客的需求。公司取得了 ISO9001 质量管理体系、ISO14001 环境管理体系和职业健康安全管理体系认证。公司在销售过程、设计和开发过程、物资采购过程、制造过程、检测和试验过程以及售后服务过程等各个环节建立了完善的质量控制标准和措施，保证产品质量体系的有效运行。公司根据不同产品种类分别执行相应现行的国际标准、国家标准、行业标准以及企业质量标准，要求所有部门和所有人员认真实施上述标准和有关文件，确保公司管理体系的适宜性、充分性和有效性并保持持续改进。结合公司实际情况编制了产品试验
25、规范、外购原材料检验规范、过程产品检验规范以及各生产工序的检验细则，具体落实各项质量标准管理制度和规程，严格实施质量监督检查，加强生产过程的监控，全面推行质量管理措施。2、质量管理措施 销售过程：开展合同评审确保满足顾客要求、与顾客充分沟通、收集分析顾客的需求信息，重视顾客意见，提高客户满意度。设计和开发过程：认真做好技术准备。组织有关人员熟识技术规范，了解设计原则与意图，及时与用户单位进行技术交流。严格执行国家行业标准进行产品设计。通过对设计和开发的策划、设计输入、设计输出、设计验证及设计确认进行有效的控制，确保设计能满足合同及用户的要求。物资采购过程：内配元件及辅助材料采用国内外一流厂家生
26、产的产品，按规定进行严格的入库检验、出库验证，确保产品质量。通过对物资及外协的供方评审选择合格的供方，确保所采购及外协加工的物资符合规定要求。制造过程：制定产前准备计划，保证材料、模具工装、图纸等及时提供；对生产过程进行监视和检测，保证生产按规定的方法和程序在受控状态下进行。科学地安排生产工艺流程，对每道工序进行质量控制，做到所有员工均按工艺流程和检验规范操作。在加工、装配、调试和现场组装服务过程中，各工序间进行“自检”、“互检”，检验人员严格进行“专检”，不合格零部件绝不进入下一道工序，切实做好现场质量管理。检测和试验过程：制定试验方案、严格执行“三检”“三按”，确保产品合格才出厂。售后服务
27、过程：急用户所急，在第一时间提供快捷的服务、满足用户要求。3、质量控制效果 在公司领导的支持和一线员工的不懈努力下，公司对产品质量的控制效果良好，近四年成品一次交检合格率达 99.5%。各系列树脂绝缘干式电力变压器、非晶合金变压器、油浸式变压器、磁控电抗器等都通过了国家电器产品质量监督检验中心的检测，各系列产品突发短路试验均一次通过。变压器系列产品经电能(北京)产品认证中心认证。在历年国家干式变压器抽检中，均获得优等品的测试结果。浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 14 (五)研发模式 公司十几年来坚持自主技术创新与改造，建立了以赵西平总工程师为核心的研发团队，在高电压等级、高绝
28、缘性能、智能环保型产品上获专利 50 多项，在高电压、小容量树脂浇注式干式变压器的专有技术方面尤为突出。技术部联合工艺部、质管部进行常规技术产品的研发，定期调研市场需求、收集行业信息和内部生产数据，综合形成产品改进方案，进行可行性论证，申请项目立项。立项通过后，制定技术开发计划，落实经费，按计划进行研发试验，试验成果形成预案产品。预案产品经过实机生产和性能测试后，确认应用有效的技术改进，固定形成研发成果用于产品生产。此外，公司通过与浙江大学、南京理工大学、清华大学等科研院校以及行业专家合作，进行产品与技术的联合开发，引进先进技术进行二次开发，来提高研发效率提升公司技术实力。(六)盈利模式 公司
29、现有产品分为常规产品（应用在供电系统和建筑等常规领域）和特种产品（应用在高铁、电源补偿和滤波等特殊领域）二个部分。目前，常规产品同质化竞争激烈，产品定价跟随市场价格逐渐走低，利润空间被逐渐压缩，销售部基于多年的市场开拓和客户积累，筛选优质客户建立稳定的客户群体与互相认可的合作方式，通过稳定的产品质量和完善的售后服务形成比较优势。特种产品如高铁专用、电源补偿和滤波产品等，技术壁垒较高，产品附加值较大，能够维持较高的利润水平。随着国家加大对基础设施建设的投入，相关领域特种需求将会得到加强，公司将针对相关市场的具体需求进一步深入探索，不断研发新产品、改进工艺技术，提升产品品质，扩大市场份额，以实现公
30、司利益最大化；同时，在加强产品开发生产和技术创新的基础上，将公司业务逐渐转向为客户提供系统方案，整体满足客户多元化需求。通过提高增值服务，拓展利润增长点，实现企业利润困境突围，同时提高产品满意度和客户黏性。此外，在现有产品基础上不断优化生产工艺，加强生产管理降低出产损耗，提高产品质量水平，从而提高公司盈利水平。报告期内，公司的商业模式未发生重大变化。年度内变化统计：事项事项 是或是或否否 所处行业是否发生变化 否 主营业务是否发生变化 否 主要产品或服务是否发生变化 否 客户类型是否发生变化 否 关键资源是否发生变化 否 销售渠道是否发生变化 否 收入来源是否发生变化 否 商业模式是否发生变化
31、 否（二）（二）报告期内经营情况回顾报告期内经营情况回顾 总体回顾总体回顾：1、报告期内，公司经营业绩稳步增长。报告期主要经营指标：公司的营业收入为 20,505.97 万元，同比增长 22.19%，营业成本为 14,819.12 万元，同比增长 27.47%；浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 15 2、报告期内，公司净利润为-1,683.40 万元，同比下降-1,568.84%，净利润大幅下降原因主要是当期股份支付影响当期损益金额为 1011.00 万元。同时，公司为了拓展市场，当期市场开拓费增加 564.88万元；另一方面加大新产品的研发力度，大力投入研发支出，研发费用比上
32、年同期增长了 330.96 万元。因此，本期净利润较上年同期下降幅度较大。1、主营业务分析主营业务分析（1）利润构成利润构成 单位：元 项目项目 本期本期 上年同期上年同期 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 金额金额 变动比例变动比例 占营业收入占营业收入的的比重比重 营业收入 205,059,722.99 22.19%-167,820,535.19-21.84%-营业成本 148,191,190.60 27.47%72.27%116,259,980.64-26.78%69.28%毛利率 27.73%-30.72%-管理费用 36,166,919.55 52.37%
33、17.64%23,736,410.63-4.21%14.14%销售费用 23,315,854.61 42.38%11.37%16,375,315.37-23.92%9.76%财务费用 6,099,266.24-2,278.00%2.97%7,898,343.47 40.28%4.71%营业利润-13,556,271.02-1,624.69%-6.61%889,117.03-83.24%0.53%营业外收入 626,385.16-19.96%0.31%782,578.98-42.74%0.47%营业外支出 1,048,937.19 17.42%0.51%893,305.49 28.34%0.53
34、%净利润-16,833,957.15-1,568.84%-8.21%1,146,070.93-76.61%0.68%项目重大变动原因项目重大变动原因：1、报告期内，公司实现营业收入 205,059,722.99 元，同比增长 22.19%；主要原因是公司拓展了业务，经过公司全体员工的共同努力，使干式变压器销售比上年增加 25,648,135.16 元，磁控电抗器销售额比上年增加 11,205,322.54 元；从而使得企业 2016 年度业务实现增长。公司营业成本主要由材料成本、人工成本、制造费用等构成，2016 年材料成本与上年相比增加 21,389,137.38 元，增长比例为 23.84
35、%；人工成本与上年相比增加 683,948.71 元，增长比例为 7.17%；制造费用与上年相比增加 4,995,805.96 元，增长比例为 56.13%；因此公司营业成本也比上年相应增长 27.47%。2、报告期内，公司销售费用为 23,315,854.61 元较上年同期增加 6,940,539.24 元，增长比例为42.38%，主要原因：（1）扩大销售，开拓市场，新增市场开拓费 5,648,773.45 元；（2）工资薪酬增加，较上年同期增加 465,517.72 元，增长比例为 27.19%；（3）安装装卸费较上年同期增加 571,556.02 元，增长比例为 23.38%；（4）售后
36、服务费增加，较上年同期增加 210,867.76 元，增长比例为 114.58%。3、报告期内，公司管理费用为 36,166,919.55 元，较上年同期增加 12,430,508.90 元，增长比例为52.37%；主要原因：（1）在于公司加大新产品的研发力度，大力投入研发支出，研发费用比上年同期增长 3,309,566.27 元，增长比例为 49.56%；（2）中介机构服务费较上年同期增加 827,280.70 元，增长比例为 120.18%；（3）房租费较上年增加 244,993.10 元，增长比例为 116.63%（注：增加销售区域投放点浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告
37、16 造成）。4、报告期内，公司财务费用为 6,099,266.24 元，较上年同期下降 1,799,077.23 元，下降比例为22.78%，主要原因在于公司短期借款金额减少 1,466 万元。财务费用主要为利息支出和汇兑损益，利息支出主要是银行借款利息支出，手续费为往来款结算费用，汇兑损益系外销业务因外币结算产生利差。5、报告期内，公司营业外收入为 626,385.16 元，较上年同期减少 156,193.82 元，减少比例为 19.96%，主要原因在于公司 2015 年 12 月份区社会保障局实行集中减征养老保险费与医疗保险费，2016 年未再收到相关奖励，因此营业外收入有所减少。6、报
38、告期内，公司营业外支出为 1,048,937.19 元，较上年同期增加 155,631.70 元，增加比例为17.42%，主要原因在于应收账款让利造成，因此营业外支出较上年同期有所增加。7、报告期内，公司实现净利润-16,833,957.15 元（主要原因是因为公司 2016 年引入内、外部投资者，因股份支付计入管理费用 10,110,000.00 元所致注），同比降低 1,568.84%。一方面公司为了拓展市场，市场开拓费增加 5,648,773.45 元；另一方面加大新产品的研发力度，大力投入研发支出，研发费用比上年同期增长 3,309,566.30 元。其次，由于外部经济环境的影响，使得
39、公司 2016 年度应收款项的金额增加，导致了资产减值损失的加大，使得净利润较上年有所降低。注股份支付情况的说明 2016 年 5 月本公司进行增资，由台州市黄岩广博投资合伙企业（有限合伙）认购公司新增股份。出于对内部员工进行股权激励的考虑，公司对其认购价格为每股 3 元，低于对2016 年 7 月对外部投资者的认购价格每股 6 元。该股权激励适用股份支付准则，以对外部投资者的每股 6元的认购价格认定为公司股票的每股公允价值，内部员工认购价 3 元与公允价格 6 元的差额 3 元，对应其337.00 万认购股形成了 1,011.00 万元的股份支付。（2 2）收入构成）收入构成 单位：元 项目
40、项目 本期收入金额本期收入金额 本期成本金额本期成本金额 上期上期收入金额收入金额 上期成本上期成本金额金额 主营业务收入 202,650,280.05 146,082,178.62 167,447,219.57 116,023,315.68 其他业务收入 2,409,442.94 2,109,011.98 373,315.62 236,664.96 合计合计 205,059,722.99 148,191,190.60 167,820,535.19 116,259,980.64 按产品或区域分类分析：单位：元 类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期
41、收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%油浸式变压器 21,480,747.19 10.48%23,131,144.41 13.78%干式变压器 146,220,449.65 71.31%120,572,314.49 71.85%电抗器 34,949,083.21 17.04%23,743,760.67 14.15%合计 202,650,280.05 98.83%167,447,219.57 99.78%类别类别/项目项目 本期收入金额本期收入金额 占营业占营业收入比例收入比例%上期上期收入金额收入金额 占营业占营业收入收入比例比例%华东地区 91,072,013.38 44.41%7
42、8,745,196.53 46.92%浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 17 华南地区 1,346,837.60 0.66%3,700,341.87 2.20%华中地区 34,307,144.18 16.73%23,718,142.74 14.13%华北地区 49,141,218.31 23.96%37,515,658.03 22.35%西北地区 2,842,350.40 1.39%4,527,927.36 2.70%西南地区 7,636,205.15 3.72%3,848,123.94 2.29%东北地区 14,283,043.57 6.97%15,391,829.10 9.
43、17%国外 2,021,467.46 0.99%0.00 0.00%合计 202,650,280.05 98.83%167,447,219.57 99.78%收入构成变动的原因收入构成变动的原因：2016 年度收入构成与 2015 年相比，西南变化较大，另外公司开展国外市场。报告期内，公司产品受公司下游客户分布地区影响，公司销售区域相对集中，华东地区、华北地区、华中地区是本公司的主要销售区域。2016 年、2015 年度，华东地区占主营业务收入的比重分别为 44.41%、46.92%。华北地区占主营业务收入的比重分别为 23.963%、22.35%。华中地区占主营业务收入的比重分别为 16.7
44、3%、14.13%。其中华东地区占主营业务收入的比重最高，主要系公司地处华东地区，产品销往华东地区运输距离短，运费及客户开拓成本较其他地区低。公司加大对西南及国外市场的开发，使得了该地区收入增加。目前公司销售的产品主要有干式变压器、电抗器、油浸式变压器等。主营业务收入占营业收入的比例为 98.83%，其他业务收入主要为系修理费用、下脚料收入等，报告期内，公司其他业务收入为 2,409,442.94元，占收入比例较低。（3 3）现金流量状况）现金流量状况 单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 经营活动产生的现金流量净额 13,679,557.27 9,525,235.29 投资
45、活动产生的现金流量净额-1,209,007.51-8,585,688.21 筹资活动产生的现金流量净额-14,178,786.00 -1,997,937.50 现金流量分析现金流量分析：1、2016 年度经营活动产生的现金净流量净额较上期增加了 415.43 万元，增长比例为 43.61%，主要是报告期收入规模较上期增加，经营活动的现金流入较上年增加了 1,002.68 万元，增幅比例为 8.70%，现金流出较上年增加了 587.24 万元，增幅比例为 5.55%，流入增幅大于流出的增幅，说明经营活动中收到的款项增加，在同等条件下而支出的款项较少，主要是因为通过开具承兑汇票支付供应商的货款，相
46、应延长货款的支付时间，增加了企业的资金留存。2、2016 年公司的投资活动产生的现金净流量较上年流出增加 737.67 万元，主要是报告期公司投资年产 50 万 kVA 铁路专用变压器和电抗器技改项目的 4 号厂房建设投资。3、2016 年公司的筹资活动产生的现金净流量为-1,417.88 万元，较上年的-199.79 万元大幅度减少，主要是吸收投资收到的现金较上年增加 3,311 万元，分配股利较上年增加 2,854.59 万元，取得借款收到浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 18 的现金较上年减少 3,786.00 万元，支付其他与筹资有关的现金较上年减少 481.25 万元
47、。（4）主要客户情况）主要客户情况 单位：元 序号序号 客户名称客户名称 销售金额销售金额 年度销售占比年度销售占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 客户 1 14,910,101.71 7.27%否 2 客户 2 14,716,837.61 7.18%否 3 客户 3 14,356,658.97 7.00%否 4 客户 4 11,773,500.00 5.74%否 5 客户 5 11,070,589.74 5.40%否 合计合计 66,827,688.03 32.59%-（5）主要供应商情况）主要供应商情况 单位：元 序号序号 供应商名称供应商名称 采购金额采购金额 年度采购占比年度采
48、购占比 是否存在关联关系是否存在关联关系 1 供应商 1 14,119,031.60 10.65%否 2 供应商 2 11,255,584.55 8.49%否 3 供应商 3 10,395,560.00 7.84%否 4 供应商 4 6,074,855.60 4.58%否 5 供应商 5 3,950,130.00 2.98%否 合计合计 45,795,161.75 34.54%-（6）研发支出）研发支出与专利与专利 研发支出研发支出：单位：元 项目项目 本期金额本期金额 上期金额上期金额 研发投入金额 9,987,610.71 6,678,044.44 研发投入占营业收入的比例 4.87%3.
49、98%专利情况专利情况：项目项目 数量数量 公司拥有的专利数量 41 公司拥有的发明专利数量 4 研发情况：研发情况：2016 年期间，公司技术人员 21 人，在研发项目 8 项，申请实用新型专利 2 项，申请省级新产品试制计划 1 项，完成区级科技计划项目 1 项。报告期研发费用大幅增加，是由于结合市场现状和今后几年的市场战略，开发多项新产品，新产品试制材料及人工的成本均有一定程度增加。在研发项目中 5 项为新产品研发，2 项为产品结构和工艺改进，1 项为产品节材降耗优化。企业立项研发项目为：GT2015001 瞬时过电压作用于时变压器线圈时的暂态过程分析与线圈呈梯度分布的纵绝缘结构研究；G
50、T2015002 35kV 智能接地消弧补偿装置的技术研发；GT2015003 小电流接地系统中低零序阻抗接地变的技术开发；GT2015004 SCB10(GT11)系列节能、降本、多功能干式变压器产品的开发；GT2016001 增强干式变压器抗短路能力的仿真分析和工浙江广天电力设备股份有限公司 2016 年度报告 19 艺研究；GT2016001 增强干式变压器抗短路能力的仿真分析和工艺研究；GT2016002 感性无功补偿装置(干式并联电抗器)技术研发；GT2016003 干式非晶合金有载调压变压器；GT2016004 箱式电抗器成套技术研发。上述研发项目，研发阶段已完成，进入了试制阶段。
