1、中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 1 中节能万润股份有限公司中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告年年度报告 2020 年年 04 月月 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 2 第一节重要提示、目录和释义第一节重要提示、目录和释义 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。带的法律责任。公司负责人赵凤岐、主管会计工作负责人高斌
2、及会计机构负责人公司负责人赵凤岐、主管会计工作负责人高斌及会计机构负责人(会计主管会计主管人员人员)高斌声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完高斌声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。整。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。公司存在的风险因素主要为出口退税政策变化风险、汇率风险、原材料价公司存在的风险因素主要为出口退税政策变化风险、汇率风险、原材料价格波动风险、中美贸易摩擦引发的风险和疫情引发的风险，有关主要风险因素格波动风险、中美贸易摩擦引发的风险和疫情引发的风险，有关主要风险因素及公司应对措施等详见本报告第四节及公司应对措施等
3、详见本报告第四节“管理层讨论与分析管理层讨论与分析”中中“九、公司未来发展九、公司未来发展的展望的展望”。公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以公司经本次董事会审议通过的利润分配预案为：以 909,133,215 为基数，向为基数，向全体股东每全体股东每 10 股派发现金红利股派发现金红利 2.04 元（含税），送红股元（含税），送红股 0 股（含税），不以公积股（含税），不以公积金转增股本。金转增股本。中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 3 目录目录 第一节重要提示、目录和释义第一节重要提示、目录和释义 .2 2 第二节公司简介和主要财务指标第二节公司简介和主要财务指标
4、.5 5 第三节公司业务概要第三节公司业务概要 .9 9 第四节经营情况讨论与分析第四节经营情况讨论与分析 .1212 第五节重要事项第五节重要事项 .2929 第六节股份变动及股东情况第六节股份变动及股东情况 .5353 第七节优先股相关情况第七节优先股相关情况 .6060 第八节可转换公司债券相关情况第八节可转换公司债券相关情况 .6161 第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况第九节董事、监事、高级管理人员和员工情况 .6262 第十节公司治理第十节公司治理 .7070 第十一节公司债券相关情况第十一节公司债券相关情况 .7676 第十二节第十二节 财务报告财务报告 .7777 第十三
5、节第十三节 备查文件目录备查文件目录 .193193 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 4 释义释义 释义项 指 释义内容 公司、本公司、万润股份、烟台万润、烟台万润精细化工股份有限公司 指 中节能万润股份有限公司 公司法 指 中华人民共和国公司法 证券法 指 中华人民共和国证券法 公司章程 指 中节能万润股份有限公司章程 证监会 指 中国证券监督管理委员会 元、万元 指 人民币元、人民币万元 报告期 指 2019 年 1 月 1 日至 2019 年 12 月 31 日 MP 公司、MP 生物医疗有限责任公司 指 MP Biomedicals,LLC 中国节能 指 中国节能环保
6、集团有限公司 万润药业 指 烟台万润药业有限公司 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 5 第二节公司简介和主要财务指标第二节公司简介和主要财务指标 一、公司信息一、公司信息 股票简称 万润股份 股票代码 002643 股票上市证券交易所 深圳证券交易所 公司的中文名称 中节能万润股份有限公司 公司的中文简称 万润股份 公司的外文名称（如有）Valiant Co.,Ltd 公司的外文名称缩写（如有）Valiant 公司的法定代表人 赵凤岐 注册地址 烟台市经济技术开发区五指山路 11 号 注册地址的邮政编码 264006 办公地址 烟台市经济技术开发区五指山路 11 号 办公地址的
7、邮政编码 264006 公司网址 http:/ 电子信箱 wanrunvaliant- 二、联系人和联系方式二、联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 王焕杰 于书敏 联系地址 烟台市经济技术开发区五指山路 11 号 烟台市经济技术开发区五指山路 11 号 电话 0535-6382740 0535-6101017 传真 0535-6101018 0535-6101018 电子信箱 hjwangvaliant- yushuminvaliant- 三、信息披露及备置地点三、信息披露及备置地点 公司选定的信息披露媒体的名称 中国证券报、上海证券报、证券时报、证券日报 登载年度报告的中国证监
8、会指定网站的网址 巨潮资讯网（http:/)公司年度报告备置地点 公司证券部 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 6 四、注册变更情况四、注册变更情况 组织机构代码 913700002653826225 公司上市以来主营业务的变化情况（如有）公司 2012 年第二次临时股东大会审议通过了烟台万润：关于修订的议案，同意在公司的经营范围中增加专项化学用品（不含危险品）的开发、生产、销售。2012 年 8 月 21 日公司办理完成了工商变更登记手续并领取了新的营业执照。经山东省工商行政管理局核准，公司经营范围变更如下。变更前：前置许可经营项目：无。一般经营项目：液晶材料、医药中间体、光
9、电化学产品的开发、生产、销售；出口本企业自产的产品，进口本企业生产科研所需的原辅材料，机械设备，仪器仪表及零配件。（以上项目不含国家法律、法规规定的许可经营项目）。变更后：前置许可经营项目：安全生产许可证范围内的危险化学品生产(有效期至 2014 年 8 月 30 日)。一般经营项目：液晶材料、医药中间体、光电化学产品、专项化学用品（不含危险品）的开发、生产、销售；出口本企业自产的产品，进口本企业生产科研所需的原辅材料，机械设备，仪器仪表及零配件。（以上项目不含国家法律、法规规定的许可经营项目）。公司 2014 年第一次临时股东大会审议通过了烟台万润：关于修改公司章程的议案，同意在公司的经营范
10、围中增加房屋、设备的租赁。2014 年 7 月 24 公司办理完成了工商变更登记手续并领取了新的营业执照。经山东省工商行政管理局核准，公司经营范围变更如下。变更前：前置许可经营项目：安全生产许可证范围内的危险化学品生产(有效期至 2014 年 8 月 30 日)。一般经营项目：液晶材料、医药中间体、光电化学产品、专项化学用品(不含危险品）的开发、生产、销售；出口本企业自产的产品，进口本企业生产科研所需的原辅材料，机械设备，仪器仪表及零配件。（以上项目不含国家法律、法规规定的许可经营项目）。变更后：安全生产许可证范围内的危险化学品生产(有效期限以许可证为准)。液晶材料、医药中间体、光电化学产品、
11、专项化学用品(不含危险品）的开发、生产、销售；出口本企业自产的产品，进口本企业生产科研所需的原辅材料，机械设备，仪器仪表及零配件；房屋、设备的租赁。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）。公司 2018 年年度股东大会审议通过了万润股份：关于修订的议案，同意公司经营范围变更为：“安全生产许可证范围内的危险化学品生产（有效期限以许可证为准）。环保材料、液晶材料、医药中间体、光电化学品、专项化学用品（不含危险品）的研究、开发、生产、销售；技术转让、技术咨询服务，货物与技术进出口业务。房屋、设备的租赁。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动）”。2019 年 5 月
12、 21 日山东省工商行政管理局对上述变更予以核准。历次控股股东的变更情况（如有）2019 年 10 月 10 日，公司原控股股东中节能（山东）投资发展有限公司所持有的20.54%公司股份全部无偿划转至中国节能环保集团有限公司，中国节能直接和间接共持有公司股份 263,072,709 股，占公司总股本的比例为 28.94%，为公司的控股股东和实际控制人。五、其他有关资料五、其他有关资料 公司聘请的会计师事务所 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 7 会计师事务所名称 中勤万信会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所办公地址 北京市西城区西直门外大街 110 号 11 层 签字会计师
13、姓名 张国华、宋连勇 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的保荐机构 适用 不适用 保荐机构名称 保荐机构办公地址 保荐代表人姓名 持续督导期间 中信证券股份有限公司 北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦 王楠楠、杨博 2018.11.13-2020.12.31 公司聘请的报告期内履行持续督导职责的财务顾问 适用 不适用 六、主要会计数据和财务指标六、主要会计数据和财务指标 公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据 是 否 2019 年 2018 年 本年比上年增减 2017 年 营业收入（元）2,870,127,668.71 2,631,664,658.52 9.06%2,456,391
14、,218.16 归属于上市公司股东的净利润（元）506,707,317.38 444,476,819.32 14.00%385,278,434.39 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）490,277,220.93 429,436,386.26 14.17%376,676,559.33 经营活动产生的现金流量净额（元）757,162,295.37 430,702,048.40 75.80%612,280,415.13 基本每股收益（元/股）0.56 0.49 14.29%0.42 稀释每股收益（元/股）0.56 0.49 14.29%0.42 加权平均净资产收益率 10.99%1
15、0.53%0.46%9.72%2019 年末 2018 年末 本年末比上年末增减 2017 年末 总资产（元）5,907,677,337.29 5,118,306,655.28 15.42%4,552,036,091.34 归属于上市公司股东的净资产（元）4,818,629,891.86 4,434,775,009.96 8.66%4,062,259,183.58 七、境内外会计准则下会计数据差异七、境内外会计准则下会计数据差异 1、同时按照国际会、同时按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用
16、不适用 公司报告期不存在按照国际会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 8 2、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况、同时按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况 适用 不适用 公司报告期不存在按照境外会计准则与按照中国会计准则披露的财务报告中净利润和净资产差异情况。八、分季度主要财务指标八、分季度主要财务指标 单位：元 第一季度 第二季度 第三季度 第四季度 营业收入 661,726,346.63 631,399,601.35 649,849,9
17、47.49 927,151,773.24 归属于上市公司股东的净利润 101,372,499.16 129,313,167.35 135,683,241.93 140,338,408.94 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润 96,470,994.57 126,135,898.43 132,531,696.92 135,138,631.01 经营活动产生的现金流量净额 204,837,082.33 93,962,289.28 270,875,475.95 187,487,447.81 上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异 是 否 九、非经
18、常性损益项目及金额九、非经常性损益项目及金额 适用 不适用 单位：元 项目 2019 年金额 2018 年金额 2017 年金额 说明 非流动资产处置损益（包括已计提资产减值准备的冲销部分）-958,143.72-713,233.57-1,094,383.67 计入当期损益的政府补助（与企业业务密切相关，按照国家统一标准定额或定量享受的政府补助除外）17,639,277.03 10,140,802.61 9,868,022.05 委托他人投资或管理资产的损益 5,126,704.03 7,400,000.00 0.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 755,813.33 1,273,6
19、65.40 1,475,177.05 减：所得税影响额 2,931,330.74 2,643,578.85 1,626,258.13 少数股东权益影响额（税后）3,202,223.48 417,222.53 20,682.24 合计 16,430,096.45 15,040,433.06 8,601,875.06-对公司根据 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 定义界定的非经常性损益项目，以及把 公开发行证券的公司信息披露解释性公告第 1 号非经常性损益 中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因 适用 不适用 公司报告期不存在将根据公开发行证券的公司信
20、息披露解释性公告第 1 号非经常性损益定义、列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目的情形。中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 9 第三节公司业务概要第三节公司业务概要 一、报告期内公司从事的主要业务一、报告期内公司从事的主要业务 公司主要从事信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三个领域产品的研发、生产和销售，其中公司在信息材料产业、环保材料产业领域的产品均为功能性材料。公司在信息材料产业、环保材料产业方面经营的模式主要为定制生产模式，在大健康产业方面经营的模式主要为市场导向与定制相结合的生产模式。公司在信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三个领域的行业情况、经营与发展情
21、况如下：公司自成立以来一直专注于化学合成技术的研发与产业化应用，依托于强大的研发团队和自主创新能力，公司年均开发产品百余种，现拥有超过5000种化合物的生产技术，其中1900余种产品已投入市场，获得国内外发明专利286项。凭借在化学合成领域的研发创新、专有技术、产业化应用、生产过程控制、关键参数控制及安环管理、职业健康等方面的技术和经验积累，公司先后涉足信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三大领域，并建立了以化学合成技术的研发与产业化应用为主导的产品创新平台。1、信息材料产业方面：公司信息材料产业目前主要产品为显示材料。公司显示材料主要包括高端液晶单体材料和中间体材料、OLED成品材料、升华
22、前单体材料和中间体材料，公司积极布局电子化学品领域的聚酰亚胺材料、光刻胶单体材料，进一步丰富公司信息材料产业产品线，为未来发展积蓄动能。公司在信息材料产业正处于发展阶段。液晶材料：公司是全球领先的高端液晶单体材料和中间体材料供应商。随着4K/8K超高清技术的发展与应用，以及全球LCD面板市场持续向大尺寸化的发展方向，LCD面板仍占据显示面板市场的主要份额，公司作为液晶显示材料领域全球领先企业，在稳固行业领先地位的同时，不断研发新产品、改进工艺、提升产品质量，扩大公司在液晶材料领域的市场占有率。OLED材料：公司作为OLED成品材料、升华前单体材料和中间体材料供应商，在全球该领域占有重要地位，并
23、为该领域国内领先企业。公司早在OLED材料兴起之时就开始布局OLED材料产业链，在技术研发、人才培养方面投入大量的资金，为可能出现的显示材料产业升级做好了准备；目前公司OLED成品材料研发工作稳步推进，现有部分自主知识产权的OLED成品材料在下游厂商进行放量验证。其他信息材料：公司积极布局聚酰亚胺材料和光刻胶单体材料领域，相关业务尚处于拓展初期，报告期内聚酰亚胺材料及光刻胶单体材料业务未对公司业绩构成重大影响。2、环保材料产业方面：公司目前是全球领先的汽车尾气净化催化剂生产商的核心合作伙伴。公司研究、开发并生产了多种新型尾气净化用沸石环保材料，主要应用于高标准尾气排放领域，亦可广泛应用于燃气、
24、燃煤、燃油装置废气治理及其它多种领域，该系列产品的生产技术属于国际领先水平，公司2015年非公开发行股票的募集资金投资项目“沸石系列环保材料二期扩建项目”中首个车间已于2016年6月达到预定可使用状态并投入使用，产能约1500吨/年，另外产能约1000吨/年的沸石系列环保材料新车间于2017年7月底达到预定可使用状态并投入使用。目前“沸石系列环保材料二期扩建项目”的最后一个车间已于2019年完成建设，并准备投入试生产。2018年，公司为满足下游市场不断增长的产品需求，启动了7,000吨的沸石系列环保材料建设项目，为公司环保材料领域多产品线的复合发展奠定基础，目前该项目进展顺利。随着沸石系列环保
25、材料项目的陆续建设并投产，公司将不断巩固在高端车用沸石环保材料领域技术和生产能力等方面的全球领先地位。公司近年来在该产业发展较快，在该产业涉及的主要业务均处于发展阶段。3、大健康产业方面：公司经过多年对医药市场的开拓和医药技术的储备，先后涉足医药中间体、成中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 10 药制剂、原料药、生命科学、体外诊断等多个领域。2020年1月3日，公司全资子公司万润药业成为国内首家通过诺氟沙星胶囊仿制药质量和疗效一致性评价的企业，有利于提升产品市场竞争力，扩大产品的市场份额。同时也为公司后续品种通过仿制药质量和疗效一致性评价提供了重要的经验借鉴。随着“健康中国”上升
26、为国家战略，国家出台了一系列鼓励支持政策，大健康产业未来将迎来新的发展契机。公司在该产业涉及的主要业务均处于发展阶段。二、主要资产重大变化情况二、主要资产重大变化情况 1、主要资产重大变化情况、主要资产重大变化情况 主要资产 重大变化说明 股权资产 无重大变化。固定资产 无重大变化。无形资产 无形资产 2019 年 12 月 31 日期末数为 250,044,837.59 元，较期初增加 55.63%，主要系本期新增土地。在建工程 在建工程 2019 年 12 月 31 日期末数为 909,757,827.65 元，较期初增加 176.79%，系本期沸石系列环保材料二期扩建项目及环保材料建设项
27、目投入较多。应收账款 应收账款 2019 年 12 月 31 日期末数为 400,759,080.52 元，较期初减少 24.49%，系按照客户信用政策本期回款较多。存货 存货 2019 年 12 月 31 日期末数为 1,177,999,913.09 元，较期初增加 43.75%，系为后期订单储备库存。2、主要境外资产情况、主要境外资产情况 适用 不适用 资产的具体内容 形成原因 资产规模 所在地 运营模式 保障资产安全性的控制措施 收益状况 境外资产占公司净资产的比重 是否存在重大减值风险 MP Biomedicals,LLC 全部资产 收购 MP 公 司 100%股权 44,106.66
28、 万元 美国 研发、生产和 销售 建立了完善的资产管理制度，加强资产管理 8,346.39 万元 8.80%否 三、核心竞争力分析三、核心竞争力分析 1、领先的研发与自主创新优势 公司拥有由资深专家和经验丰富的技术人员组成的研发中心、技术部与各车间工艺室，将市场选题、研究开发、中试放大和生产有机结合，具有强有力的创新能力，形成了可持续发展与不断技术储备的格局。公司是国家级高新技术企业，并承担了国家火炬计划项目；2013年被认定为国家级企业技术中心。公司拥有境内外发明专利二百余项，并拥有多项技术成果和工艺诀窍等公司多年来积累的专有技术。目前公司拥有五千余种化合物的生产技术，公司依靠研发、自主创新
29、，逐步摸索出具有自身特色的专有技术并持续改进，使产品始终保持优势。近年来，公司在保持显示材料领先技术的同时，在环保材料、中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 11 医药产品、其他功能性材料等方面都自主开发了大量核心技术。2、快速反应的研发能力及将研发成果迅速转化为生产能力的优势 经过多年的发展，公司形成了以管理层领头的专业技术研发团队。公司从设立以来一直专注从事功能性化学品的研发与生产，积累了丰富的经验，掌握了各类产品的制备工艺及核心技术，能够快速地根据客户的需要开发出其所需的产品。公司一贯积极开发新产品，通过及时掌握行业动态趋势和市场需求，就新产品与客户在研发和技术环节开展合作，
30、持续进行对应的小试和中试研究，并在中试环节加大投入用以攻克技术关键点、优化生产步骤、降低生产成本，为公司产品能够快速满足市场需求提供有力保障。3、产品质量管理及生产过程控制优势 公司一贯以国际化公司的标准来严格要求自身，在质量管理、制度建设、节能环保以及安全生产等各方面，公司均能达到全球客户的高标准要求。除DNV认证的ISO9001质量管理体系认证及ISO/TS16949质量管理体系认证之外，公司还通过了由DNV认证的ISO14001环境管理体系和OHSAS18001职业健康安全管理体系认证，并在公司内部建立了完善的管理体系。公司在生产过程的控制方面有二十年的经验，公司根据自身的特点推行了6S
31、现场管理实施方案，改善了生产环境，提高了产品质量和生产效率；公司不断规范生产操作流程，从研发开始对各环节严格把关，推行标准操作规程（SOP）；同时公司在满足质量管理体系认证条件的基础上推行了适合本企业生产特征的统计过程控制（SPC）。得益于严格的管理与生产过程控制、高质量的产品及稳定的供货，公司在客户中树立了良好的形象。4、主要客户稳定、与主要客户保持长期互信合作的优势 公司与多数主要客户的合作已经超过了二十年，与各个客户均保持了非常牢固并持续发展的良好合作关系。经过多年的发展，公司已经成为全球最主要的显示材料、环保材料的供应商之一。公司在长期与国际客户合作的过程中，以稳定过硬的产品质量、强大
32、的研发及产业化能力、诚实守信的商业信誉获得了客户的信赖和尊重，成为能够与客户并肩创造价值的商业伙伴。中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 12 第四节经营第四节经营情况讨论与分析情况讨论与分析 一、概述一、概述 报告期内，公司在信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三个业务板块均取得了不同程度的进步，业绩稳步提升。公司2019年度实现营业收入287,012.77万元，同比上升9.06%；实现利润总额61,183.43万元，同比增长21.73%；实现归属于母公司所有者的净利润50,670.73万元，同比增长14.00%。2019年发生研发投入25,138.53万元,占营业收入的8.7
33、6%。公司自成立以来一直专注于化学合成技术的研发与产业化应用，依托于强大的研发团队和自主创新能力，公司年均开发产品百余种，现拥有超过5000种化合物的生产技术，其中1900余种产品已投入市场，获得国内外发明专利286项。凭借在化学合成领域的研发创新、专有技术、产业化应用、生产过程控制、关键参数控制及安环管理、职业健康等方面的技术和经验积累，公司先后涉足信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三大领域，并建立了以化学合成技术的研发与产业化应用为主导的产品创新平台。公司未来将持续加强对现有三大产业产品的研发投入，在巩固现有领域优势地位的同时，提高新产品研发与产业化效率，不断丰富公司产品种类，提升公司
34、核心竞争力。公司在信息材料产业、环保材料产业领域的产品均为功能性材料，其经营模式主要为定制生产模式，在大健康产业方面的经营模式主要为市场导向与定制相结合的生产模式。1、信息材料产业方面：公司信息材料产业目前主要产品为显示材料。公司显示材料主要包括高端液晶单体材料和中间体材料、OLED成品材料、升华前单体材料和中间体材料，公司积极布局电子化学品领域的聚酰亚胺材料、光刻胶单体材料，进一步丰富公司信息材料产业产品线，为未来发展积蓄动能。公司在信息材料产业正处于发展阶段。液晶材料：公司是全球领先的高端液晶单体材料和中间体材料供应商。随着4K/8K超高清技术的发展与应用，预计未来几年LCD面板仍有望在较
35、长时间内占据显示面板市场的主要份额，尤其是大尺寸屏幕领域LCD仍将占统治地位；同时全球LCD面板市场将持续向大尺寸化的方向发展，液晶材料将持续在大尺寸显示领域应用并占据主导地位。公司作为液晶显示材料领域全球领先企业，将在稳固行业领先地位的同时，不断研发新产品、改进工艺、提升产品质量，迎接新的市场机遇和挑战，扩大公司在液晶材料领域的市场占有率。OLED材料：公司作为OLED成品材料、升华前单体材料和中间体材料供应商，在全球该领域占有重要地位，并为该领域国内领先企业。公司早在OLED材料兴起之时就开始布局OLED材料产业链，在技术研发、人才培养方面投入大量的资金，为可能出现的显示材料产业升级做好了
36、准备；公司OLED成品材料研发工作稳步推进，现有部分自主知识产权的OLED成品材料在下游厂商进行放量验证。未来随着OLED材料在中小尺寸显示领域应用规模的扩大，公司有望进一步扩大在OLED材料领域的市场占有率。其他信息材料：公司积极布局聚酰亚胺材料和光刻胶单体材料领域，相关业务尚处于拓展初期，未来公司将持续在技术研发、工艺优化、人才培养等方面进行投入，提升公司在聚酰亚胺材料和光刻胶单体材料的市场占有率。报告期内聚酰亚胺材料及光刻胶单体材料业务未对公司业绩构成重大影响。2、环保材料产业方面：公司目前是全球领先的汽车尾气净化催化剂生产商的核心合作伙伴。公司研究、开发并生产了多种新型尾气净化用沸石环
37、保材料，主要应用于高标准尾气排放领域，亦可广泛应用于燃气、燃煤、燃油装置废气治理及其它多种领域，该系列产品的生产技术属于国际领先水平，公司2015年非公开发行股票的募集资金投资项目“沸石系列环保材料二期扩建项目”中首个车间已于2016年6月达到预中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 13 定可使用状态并投入使用，产能约1500吨/年，另外产能约1000吨/年的沸石系列环保材料新车间于2017年7月底达到预定可使用状态并投入使用。目前“沸石系列环保材料二期扩建项目”的最后一个车间已于2019年完成建设，并准备投入试生产。2018年，公司为满足下游市场不断增长的产品需求，启动了7,00
38、0吨的沸石系列环保材料建设项目，为公司环保材料领域多产品线的复合发展奠定基础，目前该项目进展顺利。随着沸石系列环保材料项目的陆续建设并投产，公司将不断巩固在高端车用沸石环保材料领域技术和生产能力等方面的全球领先地位。公司近年来在该产业发展较快，在该产业涉及的主要业务均处于发展阶段。3、大健康产业方面：公司经过多年对医药市场的开拓和医药技术的储备，先后涉足医药中间体、成药制剂、原料药、生命科学、体外诊断等多个领域。随着“健康中国”上升为国家战略，国家出台了一系列鼓励支持政策，大健康产业未来将迎来新的发展契机。2020年1月3日，公司全资子公司万润药业成为国内首家通过诺氟沙星胶囊仿制药质量和疗效一
39、致性评价的企业。公司未来将采用自主研发、外协研发、兼并收购等多种方式，增强公司多元化发展实力；同时，公司也将不断提高医药方面的技术能力与水平，依托化学合成领域的技术和经验积累，积极与国际知名医药企业开展基于CDMO模式的原料药项目，为建设成为全球一流的、提供完善的CDMO服务的生产基地奠定基础。公司在该产业涉及的主要业务处于发展阶段。二、主营业务分析二、主营业务分析 1、概述、概述 参见“经营情况讨论与分析”中的“一、概述”相关内容。2、收入与成本、收入与成本（1）营业收入构成）营业收入构成 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 金额 占营业收入比重 金额 占营业收入比重 营业收入合
40、计 2,870,127,668.71 100%2,631,664,658.52 100%9.06%分行业 化学原料及化学制品制造业 2,870,127,668.71 100.00%2,631,664,658.52 100.00%9.06%分产品 功能性材料类 2,280,626,800.65 79.46%2,095,354,031.54 79.62%8.84%大健康类 564,404,715.00 19.66%525,281,618.89 19.96%7.45%其他业务收入 25,096,153.06 0.87%11,029,008.09 0.42%127.55%分地区 境外 2,457,33
41、4,978.21 85.62%2,159,479,164.53 82.06%13.79%境内 412,792,690.50 14.38%472,185,493.99 17.94%-12.58%中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 14（2）占公司营业收入或营业利润）占公司营业收入或营业利润 10%以上的行业、产品或地区情况以上的行业、产品或地区情况 适用 不适用 单位：元 营业收入 营业成本 毛利率 营业收入比上年同期增减 营业成本比上年同期增减 毛利率比上年同期增减 分行业 化学原料及化学制品制造业 2,870,127,668.71 1,618,828,736.52 43.60%
42、9.06%3.56%3.00%分产品 功能性材料类 2,280,626,800.65 1,295,346,767.26 43.20%8.84%2.40%3.57%大健康类 564,404,715.00 302,348,886.79 46.43%7.45%5.23%1.13%分地区 境外 2,457,334,978.21 1,393,019,923.83 43.31%13.79%7.96%3.06%境内 412,792,690.50 225,808,812.69 45.30%-12.58%-17.23%3.08%公司主营业务数据统计口径在报告期发生调整的情况下，公司最近 1 年按报告期末口径调整
43、后的主营业务数据 适用 不适用 （3）公司实物销售收入是否大于劳务收入）公司实物销售收入是否大于劳务收入 是 否 行业分类 项目 单位 2019 年 2018 年 同比增减 化学原料及化学制品制造业 销售量 吨 6,400 7,003-8.61%生产量 吨 7,203 7,371-2.28%库存量 吨 2,608 1,805 44.49%相关数据同比发生变动 30%以上的原因说明 适用 不适用 本年生产及销售产品结构及类别较上年发生变化、及为后续订单备货，导致年末库存量同比增加44.49%。（4）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况）公司已签订的重大销售合同截至本报告期的履行情况 适
44、用 不适用 （5）营业成本构成）营业成本构成 产品分类 产品分类 单位：元 产品分类 项目 2019 年 2018 年 同比增减 中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 15 金额 占营业成本比重 金额 占营业成本比重 化学原料及化学制品制造业 原材料 884,135,567.30 54.62%860,038,959.26 55.02%2.80%化学原料及化学制品制造业 人工成本 225,957,806.51 13.96%200,972,038.42 12.86%12.43%化学原料及化学制品制造业 燃料动力 63,237,455.18 3.90%50,766,111.30 3.24
45、%24.57%化学原料及化学制品制造业 制造费用 362,978,238.78 22.42%300,741,023.29 19.24%20.69%化学原料及化学制品制造业 不退税成本 82,519,668.75 5.10%150,631,857.77 9.64%-45.22%化学原料及化学制品制造业 合计 1,618,828,736.52 100.00%1,563,149,990.04 100.00%3.56%说明（6）报告期内合并范围是否发生变动）报告期内合并范围是否发生变动 是 否 公司全资子公司上海誉润贸易有限公司于2019年12月注销。（7）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调
46、整有关情况）公司报告期内业务、产品或服务发生重大变化或调整有关情况 适用 不适用 （8）主要销售客户）主要销售客户和主要供应商情况和主要供应商情况 公司主要销售客户情况 前五名客户合计销售金额（元）1,936,318,525.91 前五名客户合计销售金额占年度销售总额比例 67.46%前五名客户销售额中关联方销售额占年度销售总额比例 0.00%公司前 5 大客户资料 序号 客户名称 销售额（元）占年度销售总额比例 1 第一名 923,933,648.09 32.19%2 第二名 589,358,553.73 20.53%3 第三名 174,544,450.34 6.08%4 第四名 137,4
47、77,502.27 4.79%5 第五名 111,004,371.48 3.87%合计-1,936,318,525.91 67.46%中节能万润股份有限公司 2019 年年度报告全文 16 主要客户其他情况说明 适用 不适用 公司主要供应商情况 前五名供应商合计采购金额（元）363,123,766.31 前五名供应商合计采购金额占年度采购总额比例 26.57%前五名供应商采购额中关联方采购额占年度采购总额比例 0.00%公司前 5 名供应商资料 序号 供应商名称 采购额（元）占年度采购总额比例 1 第一名 107,413,640.34 7.86%2 第二名 86,880,839.98 6.36
48、%3 第三名 72,146,953.04 5.28%4 第四名 54,963,018.14 4.02%5 第五名 41,719,314.81 3.05%合计-363,123,766.31 26.57%主要供应商其他情况说明 适用 不适用 3、费用、费用 单位：元 2019 年 2018 年 同比增减 重大变动说明 销售费用 128,683,222.10 151,641,263.70-15.14%管理费用 236,768,075.43 213,834,922.85 10.72%财务费用-13,654,514.91-40,600,787.51-66.37%受汇率变动影响，本年产生汇兑收益同比减少。
49、研发费用 219,279,469.90 193,569,411.28 13.28%4、研发投入、研发投入 适用 不适用 2019年度公司研发投入达到25,138.53万元，占营业收入的8.76%。为了加强公司的技术创新实力，实现公司战略规划，万润股份在信息材料产业、环保材料产业和大健康产业三大产业方面加大研发投入，以加强自主知识产权的创造与运用，掌握行业领先技术，增强公司竞争力。报告期末公司拥有发明专利达286项，在增加公司经济效益的同时，稳固提高公司三大产业在国内同行业乃至全球范围内的知名度，使公司成为具有技术领先和核心竞争优势的科技型创新企业。公司研发投入情况 中节能万润股份有限公司 20
50、19 年年度报告全文 17 2019 年 2018 年 变动比例 研发人员数量（人）476 388 22.68%研发人员数量占比 13.26%11.94%1.32%研发投入金额（元）251,385,315.27 187,823,919.91 33.84%研发投入占营业收入比例 8.76%7.14%1.62%研发投入资本化的金额（元）0.00 0.00 0.00%资本化研发投入占研发投入的比例 0.00%0.00%0.00%研发投入总额占营业收入的比重较上年发生显著变化的原因 适用 不适用 研发投入资本化率大幅变动的原因及其合理性说明 适用 不适用 5、现金流、现金流 单位：元 项目 2019
